融資融券業(yè)務(wù)規(guī)則

1、中國銀河證券股份有限公司融資融券業(yè)務(wù)規(guī)則第一章 總 則第一條 為規(guī)范融資融券交易行為，維護(hù)證券市場秩序，保護(hù)投資者的合法權(quán)益，根據(jù)證券公司融資融券業(yè)務(wù)試點管理辦法、證券公司融資融券業(yè)務(wù)試點內(nèi)部控制指引、上海證券交易所融資融券交易試點實施細(xì)則、深圳證券交易所融資融券交易試點實施細(xì)則、中國證券登記結(jié)算有限公司融資融券試點登記結(jié)算業(yè)務(wù)實施細(xì)則等規(guī)定，制定本規(guī)則。 第二條 本規(guī)則所稱融資融券交易，是指投資者向本公司提供擔(dān)保物、借入資金買入證券交易所上市證券或借入證券交易所上市證券并賣出的行為。 第三條 在本公司進(jìn)行的融資融券交易適用本規(guī)則。本規(guī)則未作規(guī)定的，適用上海證券交易所融資融券交易試點實施細(xì)則、

2、深圳證券交易所融資融券交易試點實施細(xì)則、上海證券交易所交易規(guī)則、深圳證券交易所交易規(guī)則等規(guī)定。 第二章 釋 義第四條 除非本業(yè)務(wù)規(guī)則另有解釋或說明，下列詞語或簡稱具有如下含義： 信用證券賬戶：信用證券賬戶是本公司“投資者信用交易擔(dān)保證券賬戶”的二級賬戶，用于記載投資者委托本公司持有的擔(dān)保證券的明細(xì)數(shù)據(jù)； 信用資金賬戶：信用資金賬戶是本公司“投資者信用交易擔(dān)保資金賬戶”的二級賬戶，用于記載投資者交存的擔(dān)保資金的明細(xì)數(shù)據(jù)；該賬戶與“信用證券賬戶”統(tǒng)稱“信用賬戶”或“授信賬戶”； 融券專用證券賬戶：是指本公司以自己的名義，在證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)開立的證券賬戶，用于記錄本公司持有的擬向投資者融出的證券和投

3、資者歸還的證券； 融資專用資金賬戶：是指本公司以自己的名義，在商業(yè)銀行開立的資金賬戶，用于存放本公司擬向投資者融出的資金和投資者歸還的資金； 投資者信用交易擔(dān)保證券賬戶：亦稱“投資者證券擔(dān)保賬戶”，是指本公司以自己的名義，在證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)開立的證券賬戶，用于記錄投資者委托本公司持有、擔(dān)保本公司因向投資者融資融券所生債權(quán)的證券； 投資者信用交易擔(dān)保資金賬戶：亦稱“投資者資金擔(dān)保賬戶”，是指本公司以自己的名義，在商業(yè)銀行開立的資金賬戶，用于存放投資者交存的、擔(dān)保本公司因向投資者融資融券所生債權(quán)的資金； 擔(dān)保物：是指投資者提供的、用于擔(dān)保其對本公司所負(fù)融資融券債務(wù)的資產(chǎn)，即投資者信用賬戶內(nèi)的所有資

4、產(chǎn)，包括但不限于投資者融資或融券時提供的保證金、融資買入的全部證券、融券賣出所得的全部資金、信用賬戶內(nèi)所有資金和證券所產(chǎn)生的孳息及信用賬戶內(nèi)所有證券派發(fā)的權(quán)益、行使權(quán)益的結(jié)果等； 擔(dān)保物價值：是指投資者信用賬戶中資金與證券市值的總和； 標(biāo)的證券：是指經(jīng)交易所認(rèn)可并由本公司公布的，可用于融資買入或融券賣出的證券； 授信額度：是指本公司根據(jù)投資者的資信狀況、擔(dān)保物價值、履約情況、市場變化、本公司財務(wù)安排等綜合因素，給予投資者可以融入資金或證券的最大限額； 融資交易：是指投資者以其信用賬戶的資金和證券為擔(dān)保，向本公司申請融入資金并買入標(biāo)的證券，本公司在辦理投資者與證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)結(jié)算時，為投資者墊付

5、資金，完成證券交易的交易行為； 融券交易：是指投資者以其信用賬戶的資金和證券為擔(dān)保，向本公司申請融入標(biāo)的證券并賣出，本公司在辦理投資者與證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)交收時為投資者墊付證券，完成證券交易的交易行為； 融資負(fù)債：是指投資者因向本公司融資所產(chǎn)生的對本公司所負(fù)債務(wù)，包括但不限于融資本金、利息、逾期息費(fèi)、罰息。其中，融資本金包括成交金額及其他相關(guān)交易費(fèi)用（交易手續(xù)費(fèi)、過戶費(fèi)、印花稅）； 融券負(fù)債：是指投資者因向本公司融券所產(chǎn)生的對本公司所負(fù)債務(wù)，包括但不限于融入證券、融券費(fèi)用、逾期息費(fèi)、罰息等； 賣券還款：指通過信用證券賬戶申報賣券，結(jié)算時賣出證券所得資金直接劃轉(zhuǎn)至本公司融資專用資金賬戶的一種還款方

6、式； 直接還款：指使用信用資金賬戶中的現(xiàn)金，直接償還對本公司融資負(fù)債的一種還款方式； 買券還券：指通過信用證券賬戶申報買券，結(jié)算時買入證券直接劃轉(zhuǎn)至本公司融券專用證券賬戶的一種還券方式； 直接還券：指使用信用證券賬戶中與其負(fù)債證券相同的證券申報還券，結(jié)算時其證券直接劃轉(zhuǎn)至本公司融券專用證券賬戶的一種還券方式； 融資保證金比例：是指投資者融資買入證券時交付的保證金（含可充抵保證金的證券，下同）與融資交易金額的比例。其計算公式為：融資保證金比例=保證金/（融資買入證券數(shù)量×買入價格）×100，本公司可以按照不同標(biāo)的證券的折算率等因素相應(yīng)地確定和調(diào)整其融資保證金比例； 融券保證金

7、比例：是指投資者融券賣出證券時交付的保證金與融券交易金額的比例。其計算公式為：融券保證金比例=保證金/（融券賣出證券數(shù)量×賣出價格）×100。本公司可以按照不同標(biāo)的證券的折算率和證券評級等因素相應(yīng)地確定和調(diào)整其融券保證金比例； 維持擔(dān)保比例：是指投資者信用賬戶內(nèi)的擔(dān)保物價值與其融資融券債務(wù)之間的比例；其計算公式為：維持擔(dān)保比例=（現(xiàn)金+信用證券賬戶內(nèi)證券市值）/（融資買入金額+融券賣出證券數(shù)量×市價+利息及費(fèi)用等總和）； 補(bǔ)倉維持擔(dān)保比例：維持擔(dān)保比例等于150%時，為補(bǔ)倉維持擔(dān)保比例。當(dāng)投資者的信用賬戶的維持擔(dān)保比例低于補(bǔ)倉維持擔(dān)保比例時，本公司有權(quán)限制投資者的

8、融資買入、融券賣出等增加負(fù)債的交易行為，直到其維持擔(dān)保比例達(dá)到補(bǔ)倉維持擔(dān)保比例以上。平倉維持擔(dān)保比例：維持擔(dān)保比例等于130%時，為平倉維持擔(dān)保比例。當(dāng)投資者信用賬戶的維持擔(dān)保比例低于平倉維持擔(dān)保比例時，本公司應(yīng)通知投資者在一定期限內(nèi)追加擔(dān)保物或自行減倉并使其信用賬戶的維持擔(dān)保比例在T+1日達(dá)到補(bǔ)倉維持擔(dān)保比例之上。若投資者未按約定及時補(bǔ)足擔(dān)保物或自行減倉，本公司有權(quán)對投資者執(zhí)行強(qiáng)制平倉。平倉期間，投資者信用賬戶除查詢及提交擔(dān)保物外不得進(jìn)行其他操作。在平倉償還公司債權(quán)后，本公司解除對該信用賬戶的交易限制。足額追加擔(dān)保物：是指投資者信用賬戶當(dāng)日日終清算后維持擔(dān)保比例低于補(bǔ)倉維持擔(dān)保比例或平倉維持

9、擔(dān)保比例時，投資者應(yīng)在規(guī)定的時間內(nèi)通過追加擔(dān)保物至其信用賬戶或減少負(fù)債等方式，使其信用賬戶維持擔(dān)保比例在規(guī)定期限到期日當(dāng)日日終清算后不低于補(bǔ)倉維持擔(dān)保比例。強(qiáng)制平倉：是指在追加擔(dān)保物通知規(guī)定期限到期日當(dāng)天日終清算后，投資者信用賬戶維持擔(dān)保比例低于補(bǔ)倉維持擔(dān)保比例時，本公司為保護(hù)自身債權(quán)而對信用證券賬戶強(qiáng)制賣券還款、買券還券的行為；或投資者融資融券債務(wù)到期未能償還，以及融資融券合同解除或終止的其它法定、約定情形出現(xiàn)時，本公司為收回自身債權(quán)而對投資者信用賬戶的擔(dān)保物進(jìn)行處置的行為。保證金可用余額：是指投資者用于充抵保證金的現(xiàn)金、證券市值及融資融券交易產(chǎn)生的浮盈經(jīng)折算后形成的保證金總額，減去投資者未

10、了結(jié)融資融券交易已用保證金及相關(guān)利息、費(fèi)用的余額。 其計算公式為：保證金可用余額現(xiàn)金+（充抵保證金的證券市值×折算率）+（融資買入證券市值融資買入金額）×折算率（融券賣出金額融券賣出證券市值）×折算率融券賣出金額融資買入證券金額×融資保證金比例融券賣出證券市值×融券保證金比例利息及費(fèi)用 公式中，融券賣出金額=融券賣出證券的數(shù)量×賣出價格； 融券賣出證券市值=融券賣出證券數(shù)量×市價； 融券賣出證券數(shù)量指融券賣出后尚未償還的證券數(shù)量； （融資買入證券市值融資買入金額）×折算率、（融券賣出金額融券賣出證券市值）×

11、;折算率中的折算率是指融資買入、融券賣出證券對應(yīng)的折算率，當(dāng)融資買入證券市值低于融資買入金額或融券賣出證券市值高于融券賣出金額時，折算率按100計算； 標(biāo)的證券融資保證金比例=證券交易所公布的融資保證金比例+（1-標(biāo)的證券折算率）； 標(biāo)的證券融券保證金比例=證券交易所公布的融券保證金比例+（1-標(biāo)的證券折算率）。 安全類賬戶：日終清算后維持擔(dān)保比例大于或等于補(bǔ)倉維持擔(dān)保比例的信用賬戶。警戒類賬戶：日終清算后維持擔(dān)保比例小于補(bǔ)倉維持擔(dān)保比例大于或等于平倉維持擔(dān)保比例的信用賬戶。平倉類賬戶：日終清算后維持擔(dān)保比例小于平倉維持擔(dān)保比例的信用賬戶。證券交易所：是指上海證券交易所和深圳證券交易所； 證券

12、登記結(jié)算機(jī)構(gòu)：是指中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司及其分公司； 本公司：是指中國銀河證券股份有限公司； 交易日：是指證券交易所的正常營業(yè)日； 本業(yè)務(wù)規(guī)則所稱“超過”、“低于”不含本數(shù)， “達(dá)到”含本數(shù)。 第三章 擔(dān)保物第五條 投資者信用賬戶內(nèi)的所有資產(chǎn)，包括但不限于投資者融資或融券時提供的保證金、融資買入的全部證券或融券賣出所得的全部資金、信用賬戶內(nèi)所有資金和證券所產(chǎn)生的孳息及信用賬戶內(nèi)所有證券派發(fā)的權(quán)益、行使權(quán)益的結(jié)果等，整體作為擔(dān)保物，用于擔(dān)保本公司對投資者的融資融券債權(quán)。本公司不接受個人投資者的限售股份和解除限售股份作為擔(dān)保物。 機(jī)構(gòu)投資者持有上市公司未解除限售股份的，也不接受其以普通證券賬

13、戶持有的未解除限售股份作為擔(dān)保物。機(jī)構(gòu)投資者持有上市公司解除限售股份的，在一個月內(nèi)將解除限售股份充抵保證金以及通過證券交易所集中競價交易系統(tǒng)出售的數(shù)量之和不得超過該上市公司股份總數(shù)的1%。第六條 本公司將根據(jù)證券交易所公布的標(biāo)的證券范圍、可充抵保證金證券范圍及折算率、融資融券保證金比例與維持擔(dān)保比例，確定相應(yīng)的標(biāo)的證券范圍、可充抵保證金證券范圍及折算率、融資融券保證金比例與維持擔(dān)保比例標(biāo)準(zhǔn)（包括補(bǔ)倉維持擔(dān)保比例、平倉維持擔(dān)保比例），并根據(jù)有關(guān)情況進(jìn)行調(diào)整。本公司確定的標(biāo)的證券范圍、可充抵保證金證券范圍及折算率標(biāo)準(zhǔn)不超過證券交易所公布的標(biāo)的證券范圍、可充抵保證金證券范圍及折算率標(biāo)準(zhǔn)，本公司確定的

14、保證金比例和維持擔(dān)保比例不低于證券交易所公布的保證金比例和維持擔(dān)保比例最低標(biāo)準(zhǔn)。 第七條 確定及調(diào)整后的標(biāo)的證券范圍、可充抵保證金證券范圍及折算率、融資融券保證金比例與維持擔(dān)保比例標(biāo)準(zhǔn)（包括補(bǔ)倉維持擔(dān)保比例、平倉維持擔(dān)保比例）由本公司通過相關(guān)營業(yè)部營業(yè)場所進(jìn)行公告，并通過本公司互聯(lián)網(wǎng)網(wǎng)站()或本公司指定的外圍系統(tǒng)等方式進(jìn)行公告，并自公告之日的下一交易日起開始執(zhí)行。證券交易所將證券調(diào)整出可充抵保證金證券、標(biāo)的證券范圍且該證券在本公司相關(guān)范圍內(nèi)的，或者證券交易所折算率調(diào)低且低于本公司相應(yīng)折算率的，若證券交易所規(guī)定以上調(diào)整當(dāng)日生效，本公司將根據(jù)證券交易所相關(guān)調(diào)整進(jìn)行調(diào)整，并當(dāng)日生效。 第八條 信用證

15、券賬戶中用于擔(dān)保證券連續(xù)停牌時間超過30天的，本公司在計算投資者信用賬戶維持擔(dān)保比例時，該證券市值以公允價值計算，直至復(fù)牌時為止。暫停交易期間證券的公允價值采用指數(shù)收益法估值，指數(shù)選用證券交易所、監(jiān)管機(jī)構(gòu)或中國證券業(yè)協(xié)會公開發(fā)布的行業(yè)指數(shù)。股票公允價值股票停牌日收盤價*行業(yè)指數(shù)最新收盤價/行業(yè)指數(shù)停牌日收盤價第九條 信用證券賬戶中融券賣出證券連續(xù)停牌時間超過30天或沒有明確復(fù)牌時間的，本公司在計算投資者信用賬戶維持擔(dān)保比例和保證金可用余額時，該融券賣出證券市值以公允價值計算，直至復(fù)牌時為止。暫停交易期間證券的公允價值采用指數(shù)收益法估值，指數(shù)選用證券交易所、監(jiān)管機(jī)構(gòu)或中國證券業(yè)協(xié)會公開發(fā)布的行業(yè)

16、指數(shù)。股票公允價值股票停牌日收盤價*行業(yè)指數(shù)最新收盤價/行業(yè)指數(shù)停牌日收盤價第十條 可充抵保證金證券出現(xiàn)以下情形，本公司將其調(diào)整出可充抵保證金證券范圍，調(diào)整出可充抵保證金范圍的證券在計算保證金可用余額時，其折算率為零。 （一）可充抵保證金證券被交易所實施特別處理的； （二）可充抵保證金證券預(yù)定終止上市的； （三）可充抵保證金證券連續(xù)停牌時間超過30天或沒有明確復(fù)牌時間的。 第十一條 信用證券賬戶中用于擔(dān)保的證券或融券賣出的證券在融資融券合同終止日暫停交易的，不影響融資融券合同到期終止，投資者必須按時全部清償對本公司所負(fù)債務(wù)，融資融券合同終止后投資者信用賬戶仍有未清償債務(wù)的，本公司有權(quán)采取強(qiáng)制平

17、倉措施收回相應(yīng)債權(quán)。 第十二條 信用證券賬戶中用于擔(dān)保的證券預(yù)定終止上市交易的， 投資者在終止上市公告發(fā)布日（設(shè)為T日）后2個交易日內(nèi)賣出該證券。投資者未進(jìn)行上述處置的，從終止上市公告發(fā)布日后的第三個交易日（T3日）開始，該證券的折算率和計算維持擔(dān)保比例時的市值計為零。第十三條 投資者融券賣出的證券預(yù)定終止上市交易，投資者應(yīng)在預(yù)定終止上市公告日或收購公告日（T日）后1個交易日（T+1日）內(nèi)了結(jié)該證券相關(guān)的融券交易。投資者未進(jìn)行上述處置的，本公司于T+2日強(qiáng)制平倉。第十四條 信用證券賬戶中用于擔(dān)保的證券發(fā)生權(quán)益分派、增發(fā)、配股、發(fā)行權(quán)證、可轉(zhuǎn)債、分離交易可轉(zhuǎn)債等情形的，本公司均以證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)

18、的相應(yīng)權(quán)益分派實際到賬日為準(zhǔn)。由于以上原因?qū)е峦顿Y者信用賬戶維持擔(dān)保比例變化，并觸發(fā)本公司制定的追加擔(dān)保物及交易限制等風(fēng)險監(jiān)控指標(biāo)，從而引起投資者信用賬戶交易及其它方面受到本公司限制的，相應(yīng)后果由投資者自行承擔(dān)，本公司對此不承擔(dān)任何責(zé)任。 第十五條 投資者應(yīng)當(dāng)充分了解并認(rèn)識，由于本公司標(biāo)的證券范圍、可充抵保證金證券范圍與折算率、融資融券保證金比例等發(fā)生變動、標(biāo)的證券暫?；蚪K止交易、投資者自身信用賬戶維持擔(dān)保比例變化、證券長期停牌造成維持擔(dān)保比例變化等情況可能產(chǎn)生風(fēng)險，并愿意承擔(dān)由此而造成的損失。 第四章 業(yè)務(wù)受理第十六條 在本公司申請融資融券業(yè)務(wù)的投資者應(yīng)滿足以下基本條件： （一） 個人投資者

19、1年滿十八周歲有行為能力的中國公民。2投資者具有合法的融資融券交易主體資格，不存在法律、行政法規(guī)、規(guī)章及其他規(guī)范性文件等禁止或限制從事融資融券交易的情形。3普通證券賬戶在本公司開戶滿18個月，證券賬戶資產(chǎn)總值在50萬元以上，且開戶手續(xù)規(guī)范齊備。4普通賬戶必須是規(guī)范賬戶，普通資金賬戶和普通證券賬戶都為實名賬戶，交易結(jié)算資金已納入三方存管。5具備一定證券投資經(jīng)驗和相當(dāng)?shù)娘L(fēng)險承擔(dān)能力，無重大違約記錄。（二） 機(jī)構(gòu)投資者1投資者具有合法的融資融券交易主體資格，不存在法律、行政法規(guī)、規(guī)章及其他規(guī)范性文件等禁止或限制從事融資融券交易的情形。2普通證券賬戶在本公司開戶滿18個月，證券賬戶資產(chǎn)總值在50萬元以

20、上，且開戶手續(xù)規(guī)范齊備。3注冊資本在500萬元以上。4普通賬戶必須是規(guī)范賬戶，普通資金賬戶和普通證券賬戶都為實名賬戶，交易結(jié)算資金已納入三方存管。5法定代表人證明書合法、有效(如與營業(yè)執(zhí)照上的法定代表人不一致，需附書面情況說明及工商登記機(jī)關(guān)的書面確認(rèn))。6法定代表人身份證明文件合法、有效。7法定代表人授權(quán)委托書合法、有效(須加蓋申請單位公章和法定代表人簽章)。8授權(quán)代理人有效身份證明文件合法、有效。9具備一定證券投資經(jīng)驗和相當(dāng)?shù)娘L(fēng)險承擔(dān)能力，無重大違約記錄。第十七條 申請融資融券業(yè)務(wù)的投資者有下列情形之一的，本公司將不予接受： （一） 法律法規(guī)禁止參與融資融券業(yè)務(wù)的個人和法人 ；（二） 拒絕提

21、供開展交易所需相關(guān)資料，或提交虛假資料的個人和法人；（三） 公司股東及相關(guān)關(guān)聯(lián)人；（四） 公司認(rèn)定其證券投資經(jīng)驗、風(fēng)險承受能力不足以開展融資融券交易的投資者、或具有重大違約記錄的投資者；（五） 存在到期未清償債務(wù)的投資者；（六）未按照公司規(guī)定參加投資者教育活動的投資者。第十八條 符合基本條件的投資者，在向本公司申請融資融券業(yè)務(wù)時，應(yīng)填寫中國銀河證券股份有限公司融資融券業(yè)務(wù)申請表，并按照要求提交申請資料。 投資者在中國銀河證券股份有限公司融資融券業(yè)務(wù)申請表中應(yīng)承諾以下事項： （一） 未曾受監(jiān)管機(jī)構(gòu)、滬深證券交易所、登記結(jié)算公司等的處罰或者證券市場禁入； （二） 未利用他人名義開立信用賬戶，且用于

22、一家證券交易所上市證券融資融券交易的信用證券賬戶只開立一個； （三） 普通證券賬戶中的證券未設(shè)定擔(dān)保，不存在其他權(quán)利瑕疵，未被采取查封、凍結(jié)等司法強(qiáng)制措施； （四） 個人投資者不將股改限售股份和解除限售存量股份轉(zhuǎn)入信用賬戶作為擔(dān)保物；機(jī)構(gòu)投資者不將股改限售股份轉(zhuǎn)入信用賬戶作為擔(dān)保物，也不得在一個月內(nèi)使用于充抵保證金的解除限售股份數(shù)量與通過證券交易所集中競價交易系統(tǒng)出售的數(shù)量之和超過該上市公司股份總數(shù)的1%。上市公司董事、監(jiān)事及高級管理人員不提供自身上市公司的股票作為擔(dān)保物； （五） 未曾有未按照融資融券合同約定承擔(dān)違約責(zé)任的行為； （六） 未因資信狀況不佳被列入“黑名單”； （七） 不是本公司

23、的股東、關(guān)聯(lián)人； （八） 未曾有可疑交易記錄或不遵守監(jiān)管機(jī)構(gòu)、滬深證券交易所、登記結(jié)算公司、公司的交易規(guī)則等擾亂金融市場秩序行為的； （九） 本人或本機(jī)構(gòu)不屬于法律法規(guī)禁止開立信用賬戶的個人、機(jī)構(gòu)范圍；（十） 本人或本機(jī)構(gòu)承諾融資融券業(yè)務(wù)申請表所填寫內(nèi)容真實完整，愿意自行承擔(dān)由此產(chǎn)生的風(fēng)險和損失。 第十九條 投資者在遞交申請材料時，必須在融資融券業(yè)務(wù)申請表中如實申報其本人及關(guān)聯(lián)人全部證券賬戶，內(nèi)容包括關(guān)聯(lián)人姓名、關(guān)聯(lián)關(guān)系和關(guān)聯(lián)股東賬戶。 投資者在遞交申請材料時，必須在融資融券業(yè)務(wù)申請表中如實申報限售股份的數(shù)量及品種，內(nèi)容包括上市公司名稱、證券代碼、限售股持股數(shù)量和解禁時間。 投資者如果是上市公

24、司的董事、監(jiān)事和高級管理人員，則必須在融資融券業(yè)務(wù)申請表中如實填寫，并出具上市公司相關(guān)證明。本公司禁止該投資者使用信用證券賬戶買賣該上市公司股票，也不接受其以普通證券賬戶持有的該上市公司股票作為擔(dān)保物。第二十條 個人投資者在向本公司申請融資融券業(yè)務(wù)時，需本人到營業(yè)部臨柜辦理，并提供以下材料，用于公司對投資者的征信調(diào)查： （一） 投資者必須提供的征信材料有：1填妥的銀河證券融資融券業(yè)務(wù)申請表（個人）；2有效身份證件原件及復(fù)印件；3普通A股證券賬戶卡原件和復(fù)印件；（二） 投資者應(yīng)選擇提供下列征信材料，包括但不限于：1戶口本；2結(jié)婚證；3投資者登記聯(lián)系地址的水電費(fèi)或煤氣費(fèi)的繳費(fèi)單據(jù)等;4能夠證明其財

25、產(chǎn)狀況的資產(chǎn)證明，由投資者選擇提供：銀行代發(fā)工資記錄、納稅證明或單位開具的收入證明；銀行活期存折、定期存單或經(jīng)銀行蓋章的對賬單；其它有價證券、理財產(chǎn)品證明（如國債憑證、理財產(chǎn)品購買合同等）；5房產(chǎn)證；6其它機(jī)構(gòu)（如銀行）的信用評級報告；7其他征信資料。投資者提供的資料是征信評級的重要依據(jù)，直接影響投資者的信用等級評定和授信額度的測算。 第二十一條機(jī)構(gòu)投資者提出融資融券業(yè)務(wù)申請時，應(yīng)向營業(yè)部提供以下資料，用于公司對投資者的征信調(diào)查： （一） 機(jī)構(gòu)投資者必須提供的征信材料有:1填妥的銀河證券融資融券業(yè)務(wù)申請表（機(jī)構(gòu)）；2企業(yè)法人營業(yè)執(zhí)照、組織機(jī)構(gòu)代碼證、稅務(wù)登記證正本或副本原件，并提交加蓋公章的復(fù)

26、印件；3法定代表人證明書；4法定代表人專項授權(quán)委托書及其有效身份證明文件及復(fù)印件；5授權(quán)代理人有效身份證明文件及復(fù)印件；6普通A股證券賬戶卡原件及加蓋公章的復(fù)印件；（二）機(jī)構(gòu)投資者可選擇提供下列征信材料，包括但不限于：1投資者登記聯(lián)系地址的水電費(fèi)或煤氣費(fèi)的繳費(fèi)單據(jù);2能夠證明其財產(chǎn)狀況及風(fēng)險承擔(dān)能力的資產(chǎn)證明，由投資者選擇提供：最近一期半年或年度財務(wù)報表；最近一期的審計報告；3其它機(jī)構(gòu)（銀行）的信用評級報告；4其他征信資料。投資者提供的資料是征信評分的重要依據(jù)，直接影響投資者的信用等級評定和授信額度的測算。第二十二條本公司對投資者提交的上述資料進(jìn)行審查，通過審查的投資者，由本公司以合法方式對投

27、資者基本面、財產(chǎn)與收入狀況、證券投資經(jīng)驗和風(fēng)險偏好、信用記錄等方面進(jìn)行征信調(diào)查和資信評估，以確定投資者的信用等級。 第二十三條對于通過信用等級評定的投資者，本公司將根據(jù)投資者的信用狀況、擔(dān)保物價值、履約情況、市場變化以及本公司自身的財務(wù)安排等綜合因素，評估并審批投資者的授信額度、利率、費(fèi)率及期限，并適時調(diào)整授信額度。 第二十四條在融資融券合同有效期限內(nèi)，本公司將按照監(jiān)管部門的要求和本公司的相關(guān)管理制度，加強(qiáng)對投資者的監(jiān)控。如果發(fā)現(xiàn)融資融券投資者出現(xiàn)違法違規(guī)、強(qiáng)制平倉、第三方債務(wù)追償、擔(dān)保物大幅貶值或其本身的財務(wù)狀況出現(xiàn)重大變化等信用狀況明顯惡化的情況時，將立即對投資者啟動信用等級重檢。第二十五

28、條在融資融券合同有效期限內(nèi)，如投資者的資信狀況發(fā)生變化等原因?qū)е峦顿Y者不再符合本公司關(guān)于融資融券投資者資格條件之規(guī)定的，本公司有權(quán)要求投資者提前清償所欠債務(wù)并解除相關(guān)合同。第五章 賬戶開立 第二十六條 投資者授信額度審批通過后，本公司將通知投資者在十個交易日之內(nèi)到相應(yīng)營業(yè)部辦理相關(guān)手續(xù)，如超過十個交易日未辦理的，本公司將有權(quán)取消該投資者授信額度。 第二十七條 投資者應(yīng)當(dāng)確認(rèn)已經(jīng)知曉并理解融資融券交易的風(fēng)險，在本公司營業(yè)部簽署融資融券交易風(fēng)險揭示書。投資者應(yīng)當(dāng)認(rèn)真閱讀并同意遵守本規(guī)則、融資融券合同及本公司其它相關(guān)融資融券規(guī)則，正確填寫并簽署融資融券合同。投資者應(yīng)當(dāng)配合本公司的融資融券風(fēng)險揭示以及

29、相應(yīng)的留痕工作。 第二十八條投資者辦理信用賬戶開立手續(xù)，本公司經(jīng)確認(rèn)后，為投資者開立信用證券賬戶和信用資金賬戶，并于下一個交易日上午開市時，為投資者新開立的上海信用證券賬戶做指定交易。信用資金賬戶開立完成后，投資者應(yīng)辦理第三方存管業(yè)務(wù)。本公司在投資者開立深圳信用證券賬戶后，為其進(jìn)行賬戶使用信息申報，只有狀態(tài)為“申報成功”的深圳信用證券賬戶方可正常使用。 第二十九條投資者可以申請為其深圳信用證券賬戶開通創(chuàng)業(yè)板交易權(quán)限。投資者應(yīng)首先開通普通深圳證券賬戶的創(chuàng)業(yè)板交易權(quán)限，然后再申請開通深圳信用證券賬戶創(chuàng)業(yè)板交易權(quán)限，則本公司直接為投資者開通深圳信用證券賬戶創(chuàng)業(yè)板交易權(quán)限。第三十條如果投資者持有上市公

30、司限售股份（包括解除和未解除）的品種和數(shù)量發(fā)生變化，則必須到開戶營業(yè)部重新申報。 第三十一條本公司根據(jù)融券券源的種類，定期統(tǒng)計所有融券品種的限售股（包括解除和未解除）股東、董事、監(jiān)事和高級管理人員，形成“黑名單”。進(jìn)入“黑名單”的投資者，本公司不向其授予融券額度。如果投資者新進(jìn)入“黑名單”且已獲得融券授信額度的，本公司將啟動信用等級重檢流程，收回融券授信額度。 第三十二條投資者作為上市公司董事、監(jiān)事和高級管理人員的身份發(fā)生變化的，須及時向本公司申報變動情況。由于投資者未及時申報或本公司未進(jìn)行相關(guān)交易限制，導(dǎo)致投資者違規(guī)進(jìn)行上述違規(guī)交易的，投資者須根據(jù)監(jiān)管要求及時披露違規(guī)交易情況，并向本公司報告

31、。本公司在收到投資者報告的信息或者通過其他途徑獲知投資者發(fā)生上述違規(guī)交易后，將及時向監(jiān)管機(jī)關(guān)、證券交易所匯報相關(guān)情況。 第三十三條投資者信用賬戶開立完成后，本公司為投資者開通263電子郵箱，并告知投資者263電子郵箱的登陸地址、用戶名和初始密碼，投資者應(yīng)對開戶時獲得的263電子郵箱賬號和初始密碼進(jìn)行確認(rèn)。投資者第一次登陸263電子郵箱時必須修改密碼。 第三十四條投資者信用賬戶開立完成后，應(yīng)及時轉(zhuǎn)入擔(dān)保物。投資者可以通過第三方存管轉(zhuǎn)賬將用于擔(dān)保的資金轉(zhuǎn)入信用資金賬戶，可以通過開戶營業(yè)部申請將可充抵保證金證券轉(zhuǎn)入信用證券賬戶。投資者到營業(yè)部辦理可充抵保證金證券轉(zhuǎn)入時，應(yīng)當(dāng)正確填寫擔(dān)保物劃轉(zhuǎn)申請單，

32、將普通證券賬戶中的可充抵保證金證券轉(zhuǎn)入信用證券賬戶： （一） 只有同名的普通證券賬戶與信用證券賬戶之間方可進(jìn)行證券的劃轉(zhuǎn)； （二） 申請轉(zhuǎn)入的證券品種必須在公司發(fā)布的可充抵保證金證券范圍內(nèi)； （三） 個人投資者的股改限售股份和解除限售存量股份不能作為擔(dān)保物；機(jī)構(gòu)投資者的股改限售股份不能作為擔(dān)保物，機(jī)構(gòu)投資者在一個月內(nèi)將用于充抵保證金的解除限售股份數(shù)量與通過證券交易所集中競價交易系統(tǒng)出售的數(shù)量之和不得超過該上市公司股份總數(shù)的1%。不接受上市公司董事、監(jiān)事和高級管理人員持有的自身上市公司股票作為擔(dān)保物； （四） 當(dāng)全體投資者的單只擔(dān)保股票的市值與該股票總流通市值比例超過公司風(fēng)險控制指標(biāo)規(guī)定的比例時

33、禁止投資者轉(zhuǎn)入該股票；（五） 公司不接受將已設(shè)定擔(dān)?；蚱渌谌綑?quán)利及被采取查封、凍結(jié)等司法措施的證券作為擔(dān)保物。第三十五條本公司對投資者相關(guān)信息和轉(zhuǎn)入擔(dān)保物情況進(jìn)行確認(rèn)，并激活投資者信用賬戶后，投資者方可進(jìn)行融資融券交易，投資者信用賬戶激活的條件為： （一） 投資者已按規(guī)定轉(zhuǎn)入擔(dān)保物； （二） 投資者的263郵箱密碼已修改； （三） 投資者信用資金賬戶已開通第三方存管業(yè)務(wù)； （四） 上海信用證券賬戶已完成指定交易、深圳信用證券賬戶已完成賬戶使用信息申報。 第三十六條投資者用于一家證券交易所上市證券融資融券交易的信用證券賬戶只能有一個，投資者必須在本公司同時開立上海和深圳信用證券賬戶，本公司不

34、受理投資者從其他證券公司轉(zhuǎn)入深圳信用證券賬戶的業(yè)務(wù)。信用證券賬戶與其普通證券賬戶的姓名/名稱應(yīng)當(dāng)一致；投資者在本公司只能開立一個信用資金賬戶。 第三十七條投資者應(yīng)當(dāng)妥善保管信用證券賬戶卡、身份證件、交易密碼等資料及信息，不得將信用賬戶、身份證件、交易密碼等遺失或出借給他人使用，或委托本公司員工或經(jīng)紀(jì)人操作賬戶，否則，由此產(chǎn)生的后果由投資者自行承擔(dān)。投資者承諾牢記交易密碼，并對交易密碼負(fù)有保密責(zé)任，所有通過投資者交易密碼校驗辦理的業(yè)務(wù)均視為投資者真實意愿的表示，投資者對此承擔(dān)全部責(zé)任。 第三十八條投資者申請信用證券賬戶掛失補(bǔ)辦、賬戶注冊資料變更等業(yè)務(wù)，應(yīng)到本公司開戶營業(yè)部辦理。第六章 融資業(yè)務(wù)第

35、三十九條 投資者獲得本公司融資授信額度后，方可開展融資業(yè)務(wù)。 第四十條 投資者融資期限最長不超過180天（自然日），且不超過融資融券合同期限。每筆融資本金金額為成交金額以及手續(xù)費(fèi)、過戶費(fèi)、印花稅等費(fèi)用的合計。 第四十一條 每筆融資交易期限從投資者實際使用資金之日起計算。融資利息按照實際使用資金的自然日天數(shù)計收，計算公式為：融資利息=融資金額×融資年利率×實際使用資金的自然日天數(shù)/360利率標(biāo)準(zhǔn)在公司網(wǎng)站或營業(yè)場所進(jìn)行公告，客戶應(yīng)當(dāng)隨時關(guān)注公司的相關(guān)公告。計收利息的方式為按日計提，到期后自動結(jié)清，扣收不到的利息轉(zhuǎn)為逾期息費(fèi)，并按照約定的罰息率計收罰息。第四十二條 投資者的融資

36、保證金比例由本公司以證券交易所公布的比例為基礎(chǔ)，按照標(biāo)的證券的折算率作相應(yīng)調(diào)整后確定。公式為：標(biāo)的證券融資保證金比例=證券交易所公布的融資保證金比例+（1-標(biāo)的證券折算率）。 第四十三條 投資者賣出信用證券賬戶內(nèi)已開倉證券所得價款須首先用于償還其融資負(fù)債；投資者賣出信用證券賬戶內(nèi)其他證券所得價款，可以用來償還融資負(fù)債，還款順序按照負(fù)債到期日的先后順序，先到期的負(fù)債先償還。 第四十四條 投資者信用賬戶賣券還款時，須償還相應(yīng)的逾期息費(fèi)、罰息及利息。順序為先償還逾期息費(fèi)和罰息，后償還利息和融資本金。 第七章 融券業(yè)務(wù)第四十五條 投資者獲得本公司融券授信額度后，方可開展融券業(yè)務(wù)，投資者所能融入的證券種

37、類由本公司每個交易日在本公司互聯(lián)網(wǎng)網(wǎng)站()進(jìn)行公布，先到先得，用完即止。 第四十六條 本公司融券的期限最長不超過180天（自然日），且不超過融資融券合同期限。 第四十七條 因融券賣出證券暫停交易，未確定恢復(fù)交易日或恢復(fù)交易日在融券債務(wù)到期日之后的，造成融券債務(wù)無法用還券清償?shù)那樾?，?jīng)公司同意，投資者可用現(xiàn)金方式進(jìn)行了結(jié)，其中該證券的估值方法與單價由公司提供方案并在公司網(wǎng)站進(jìn)行公告。第四十八條 每筆融券交易期限從投資者實際使用證券之日起計算，融券費(fèi)用按照實際使用證券的自然日天數(shù)計算，計算公式為:融券費(fèi)用=融券金額×融券年費(fèi)率×實際使用證券的自然日天數(shù)/360 融券金額=融券數(shù)

38、量×收盤價非交易日或暫停交易的，以最近交易日收盤價計算；融券賣出證券連續(xù)停牌時間超過30天的，該融券品種當(dāng)日收盤價按照“指數(shù)收益法”進(jìn)行折算，直至該證券復(fù)牌，暫停交易期間證券的公允價值采用指數(shù)收益法估值，指數(shù)選用證券交易所、監(jiān)管機(jī)構(gòu)或中國證券業(yè)協(xié)會公開發(fā)布的行業(yè)指數(shù)。股票公允價值股票停牌日收盤價*行業(yè)指數(shù)最新收盤價/行業(yè)指數(shù)停牌日收盤價第四十九條 融券費(fèi)率標(biāo)準(zhǔn)在公司網(wǎng)站或營業(yè)場所進(jìn)行公告，客戶應(yīng)當(dāng)隨時關(guān)注公司的相關(guān)公告。計收費(fèi)用的方式為按日計提，到期后自動結(jié)清，扣收不到的息費(fèi)轉(zhuǎn)為逾期息費(fèi)，并按照約定的罰息率計收罰息。 第五十條 投資者的融券保證金比例由本公司以證券交易所公布的比例為基

39、礎(chǔ)，按照標(biāo)的證券的評級和折算率作相應(yīng)調(diào)整后確定。公式為：標(biāo)的證券融券保證金比例=證券交易所公布的融券保證金比例+（1-標(biāo)的證券折算率）第五十一條 融券交易中，信用證券賬戶當(dāng)日累計融券賣出金額不得超過其融券授信額度。 第五十二條 投資者本人或關(guān)聯(lián)人在融券期間有賣出其持有的、與所融入證券相同的證券的情況，投資者應(yīng)當(dāng)自該事實發(fā)生之日起3個交易日內(nèi)向本公司開戶營業(yè)營業(yè)部申報。 第五十三條 投資者未了結(jié)相關(guān)融券交易前，融券賣出所得價款除買券還券外不得他用。 第五十四條 投資者買券還券時，須歸還相應(yīng)的融券費(fèi)用、逾期息費(fèi)和罰息。扣收順序為先扣收逾期息費(fèi)和罰息，后扣收相應(yīng)的融券費(fèi)用。第八章 委托交易第五十五條

40、 本公司在投資者信用賬戶開立完成后，為其提供網(wǎng)上交易、熱自助交易等委托方式供投資者選擇使用。 第五十六條 投資者融資買入和融券賣出的證券應(yīng)當(dāng)在本公司指定的標(biāo)的證券范圍內(nèi)，對于超出該范圍的融資買入和融券賣出申報，本公司有權(quán)拒絕。 第五十七條 投資者發(fā)出的超出授信額度的融資買入或融券賣出交易指令，本公司有權(quán)拒絕。 第五十八條 投資者融資買入金額不得超過其保證金可用余額/標(biāo)的證券的融資保證金比例，融券賣出金額不得超過其保證金可用余額/標(biāo)的證券的融券保證金比例；超出該限額的融資買入或融券賣出指令，本公司有權(quán)拒絕。 第五十九條 融券賣出的申報價格不得低于該證券的最近成交價；當(dāng)天沒有產(chǎn)生成交的，其申報價格

41、不得低于前收盤價。低于上述價格的申報為無效申報。第六十條 投資者買券還券或本公司強(qiáng)制買券還券數(shù)量大于投資者實際借入證券數(shù)量的，由本公司在下一交易日進(jìn)行余券劃轉(zhuǎn)申報，證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)受理并確認(rèn)成功后，在日終清算時將投資者余券從本公司融券專用證券賬戶劃回到投資者信用證券賬戶。 第六十一條 當(dāng)投資者信用賬戶維持擔(dān)保比例超過300時，投資者可以提取其信用賬戶中保證金可用余額中的現(xiàn)金或可充抵保證金證券，但提取后投資者信用賬戶維持擔(dān)保比例不得低于300。 第六十二條 投資者可通過網(wǎng)上交易系統(tǒng)、本公司營業(yè)場所設(shè)置的委托熱自助等外圍系統(tǒng)，憑密碼驗證后登陸系統(tǒng)自助查詢信用賬戶情況，也可通過本公司相關(guān)營業(yè)部營業(yè)場

42、所柜臺在通過身份驗證后查詢并打印對賬單。 第六十三條 本公司以投資者信用賬戶每筆交易的成交記錄作為雙方債權(quán)債務(wù)關(guān)系的證明，該記錄以本公司融資融券交易系統(tǒng)數(shù)據(jù)電文形式保存，該數(shù)據(jù)電文作為本公司融資融券合同合法有效的組成部分。一切使用交易密碼進(jìn)行、并合乎規(guī)定的融資融券電子委托指令，均視為投資者的有效委托，是投資者真實意愿的體現(xiàn)，投資者對融資融券電子交易的結(jié)果，全部給予確認(rèn)并承擔(dān)全部的法律責(zé)任。 第六十四條 融資融券合同約定的到期日，本公司有權(quán)禁止投資者信用賬戶發(fā)生新的融資買入、融券賣出等信用交易。 第六十五條 投資者應(yīng)在委托下達(dá)后三個交易日內(nèi)向本公司查詢該委托結(jié)果，當(dāng)投資者對該結(jié)果有異議時，須在查

43、詢當(dāng)日以書面形式向本公司開戶營業(yè)部質(zhì)詢。投資者逾期未辦理查詢或未對有異議的查詢結(jié)果以書面方式向本公司開戶營業(yè)部辦理質(zhì)詢的，視同投資者已確認(rèn)該結(jié)果。 第六十六條 投資者應(yīng)當(dāng)妥善保管賬戶的交易密碼等資料及信息，凡使用投資者密碼進(jìn)行的一切交易，將視同投資者本人親自操作，因此產(chǎn)生的一切后果均由投資者承擔(dān)。 第九章 交易監(jiān)控 第六十七條 在融資融券業(yè)務(wù)中，本公司設(shè)定以下監(jiān)控指標(biāo)，在本公司融資融券交易系統(tǒng)中設(shè)置，并實時監(jiān)控。當(dāng)出現(xiàn)以下情形時，本公司融資融券交易系統(tǒng)將實施限制相關(guān)交易等措施： （一）當(dāng)全體投資者融資規(guī)模占本公司凈資本比例達(dá)到30時，限制所有投資者的融資買入，直至該指標(biāo)低于30； （二）當(dāng)全體

44、投資者融券規(guī)模占本公司凈資本比例達(dá)到3時，限制所有投資者的融券賣出，直至該指標(biāo)低于3； （三）當(dāng)單一證券融資規(guī)模占本公司凈資本比例達(dá)到10時，限制所有投資者對該證券的融資買入，直至該指標(biāo)低于10；當(dāng)單一證券融券規(guī)模占本公司凈資本比例達(dá)到3時，限制所有投資者的融券賣出，直至該指標(biāo)低于3； （四）當(dāng)單一投資者融資規(guī)模占本公司凈資本比例達(dá)到1.5時，限制該投資者的融資買入，直至該指標(biāo)低于1.5； 當(dāng)單一投資者融券規(guī)模占本公司凈資本比例達(dá)到0.75時，限制該投資者的融券賣出，直至該指標(biāo)低于0.75； （五）當(dāng)單一投資者融資規(guī)模與本公司融資融券總額度比例達(dá)到5時，限制該投資者的融資買入，直至該指標(biāo)低于5

45、；當(dāng)單一投資者融券規(guī)模與本公司融資融券總額度比例達(dá)到2.5時，限制該投資者的融券賣出，直至該指標(biāo)低于2.5；（六）當(dāng)單只擔(dān)保股票的市值與該股票總市值比例達(dá)到14.4時，不再接受該股票為可充抵保證金證券，直至該指標(biāo)低于14.4； （七）當(dāng)單一投資者對單只證券的融資規(guī)模與該證券流通股本比例達(dá)到3時，限制該投資者對該證券的融資買入，直至該指標(biāo)低于3；當(dāng)單一投資者對單只證券的融券規(guī)模與該證券流通股本比例達(dá)到2時，限制該投資者對該證券的融券賣出，直至該指標(biāo)低于2；（八）當(dāng)所有投資者融資對單只證券的持倉規(guī)模與該證券流通股本的比例達(dá)到10時，限制所有投資者對該證券的融資買入，直至該指標(biāo)低于10； （九）當(dāng)所

46、有投資者融券對單只證券的融券規(guī)模與該證券流通股本的比例達(dá)到5時，限制所有投資者對該證券的融券賣出，直至該指標(biāo)低于5； （十）全體投資者融資規(guī)模不得超過本公司融資總額度，全體投資者融券規(guī)模不得超過本公司融券總額度，全體投資者融資融券總規(guī)模不得超出本公司董事會制定的融資融券業(yè)務(wù)總體規(guī)模。 第六十八條 依據(jù)證券公司風(fēng)險控制指標(biāo)管理辦法及本公司相關(guān)規(guī)定，本公司凈資本按日重新計算，并據(jù)此相應(yīng)調(diào)整融資融券業(yè)務(wù)的有關(guān)監(jiān)控指標(biāo)。 第六十九條 在融資融券業(yè)務(wù)中，本公司每日日終清算后，根據(jù)投資者信用賬戶維持擔(dān)保比例、對投資者擔(dān)保物價值、投資者融資融券負(fù)債及維持擔(dān)保比例進(jìn)行實時監(jiān)控。按照維持擔(dān)保比例的不同變化，將投

47、資者信用賬戶按安全類、警戒類、平倉類三種狀態(tài)區(qū)分管理，對處于不同狀態(tài)的投資者信用賬戶作如下交易限制： （一）當(dāng)信用賬戶融資（或融券）可用授信額度0或保證金可用余額0時，投資者信用賬戶不能進(jìn)行融資買入（或融券賣出）交易； （二）對于警戒類賬戶，向投資者發(fā)送補(bǔ)倉通知，要求投資者在一個交易日內(nèi)將維持擔(dān)保比例提高至不低于補(bǔ)倉維持擔(dān)保比例；若投資者未能按期補(bǔ)倉，則限制其擔(dān)保品買入、融資買入、融券賣出。（三）對于平倉類賬戶，向投資者發(fā)送平倉通知，要求投資者在一個交易日內(nèi)將維持擔(dān)保比例提高至不低于補(bǔ)倉維持擔(dān)保比例；投資者不能進(jìn)行擔(dān)保品買入、融資買入及融券賣出等操作。若投資者未在一個交易日內(nèi)將維持擔(dān)保比例提高

48、至補(bǔ)倉維持擔(dān)保比例以上，公司進(jìn)行強(qiáng)制平倉。 第七十條 投資者應(yīng)當(dāng)充分了解并認(rèn)同，由于本公司凈資本、本規(guī)則第六十七條監(jiān)控指標(biāo)和第六十九條賬戶分類規(guī)定以及投資者信用賬戶維持擔(dān)保比例變動等因素，所引起的投資者融資融券業(yè)務(wù)受到的限制，并愿意承擔(dān)由此而造成的損失。 第十章 擔(dān)保物追加第七十一條 根據(jù)上海證券交易所融資融券交易試點實施細(xì)則、深圳證券交易所融資融券交易試點實施細(xì)則以及本公司相關(guān)規(guī)定，本公司補(bǔ)倉維持擔(dān)保比例等于150，平倉維持擔(dān)保比例等于130。 第七十二條 當(dāng)投資者信用賬戶當(dāng)日（設(shè)為T日，不包括T日強(qiáng)制平倉未完成賬戶）日終清算后維持擔(dān)保比例低于補(bǔ)倉維持擔(dān)保比例或平倉維持擔(dān)保比例時，本公司將于

49、T1日上午9：00以前按照融資融券合同約定的通知方式發(fā)出追加擔(dān)保物通知，投資者必須在追加擔(dān)保物通知規(guī)定的期限屆滿前，即T+1日15：00之前追加擔(dān)保物。 第七十三條 投資者追加擔(dān)保物的方式包括：轉(zhuǎn)入資金、轉(zhuǎn)入可充抵保證金證券或自行平倉。 第七十四條 投資者應(yīng)通過追加擔(dān)保物，確保其信用賬戶維持擔(dān)保比例在追加擔(dān)保物通知到期日（T1日）日終清算后不低于補(bǔ)倉維持擔(dān)保比例。如投資者信用賬戶維持擔(dān)保比例日低于平倉維持擔(dān)保比例時，在T1日日終清算后維持擔(dān)保比例仍低于補(bǔ)倉維持擔(dān)保比例，本公司擁有強(qiáng)制平倉并收回相應(yīng)債權(quán)的權(quán)利。 第十一章 強(qiáng)制平倉第七十五條 出現(xiàn)以下情形時，本公司有權(quán)對投資者提供的擔(dān)保物進(jìn)行強(qiáng)制

50、平倉并收回相應(yīng)債權(quán)： （一）日日終清算后投資者信用賬戶維持擔(dān)保比例低于平倉維持擔(dān)保比例，在規(guī)定期限內(nèi)未足額追加保證金，致使規(guī)定期限到期日（T+1日）日終清算后的維持擔(dān)保比例未達(dá)到補(bǔ)倉維持擔(dān)保比例，+2日進(jìn)行強(qiáng)制平倉操作；（二）融資或融券交易期限（合約）已滿，投資者未按約定償還債務(wù)，則在合約到期日次日強(qiáng)制平倉；（三）融資融券合同到期、投資者未按約定償還債務(wù)，則在合同到期日次日強(qiáng)制平倉； （四）投資者信用賬戶融券賣出的證券預(yù)定終止上市交易或要約收購，在該證券終止上市或要約收購公告發(fā)布日（設(shè)為日）后一個交易日內(nèi)（+1日內(nèi)）仍未了結(jié)該證券相關(guān)的融券合約，公司在+2日進(jìn)行強(qiáng)制平倉操作；（五）投資者在融資

51、融券交易中，違反公司對于限售股或董監(jiān)高等相關(guān)規(guī)定的，投資者未在公司發(fā)現(xiàn)日（日）的次日（1日內(nèi)）了結(jié)相關(guān)證券的融資融券合約，則公司在2日進(jìn)行強(qiáng)制平倉操作；（六）出現(xiàn)法定或約定解除或終止合同情形，投資者尚有債務(wù)未清償，則在解除或終止合同日次日強(qiáng)制平倉；融資融券合同法定或約定解除或終止合同情形有：（1）投資者（自然人）死亡或喪失民事行為能力；（2）投資者（法人機(jī)構(gòu)）被人民法院宣告進(jìn)入破產(chǎn)程序或解散；（3）本公司被證券監(jiān)管機(jī)關(guān)取消或限制融資融券交易權(quán)限或資格、停業(yè)整頓、責(zé)令關(guān)閉、撤銷；（4）本公司被人民法院宣告進(jìn)入破產(chǎn)程序或解散；（5）本公司上市后，投資者在簽訂融資融券合同后使用其普通證券賬戶買入本公

52、司上市股票，在本公司發(fā)現(xiàn)日（日）的次日（1日內(nèi)）未賣出其普通證券賬戶內(nèi)的本公司上市證券，則本公司在1日與該投資者解除合同；（6）融資融券合同存續(xù)期內(nèi)，投資者資信情況發(fā)生重大變化等原因，導(dǎo)致投資者不再符合公司關(guān)于融資融券投資者標(biāo)準(zhǔn)之規(guī)定；（7）發(fā)生投資者信用賬戶記載的權(quán)益被繼承、財產(chǎn)細(xì)分或無償轉(zhuǎn)讓等特殊情況，公司主動或者依相關(guān)權(quán)利人申請終止合同的；（8）機(jī)構(gòu)投資者發(fā)生合并、分立、重大資產(chǎn)重組或影響其債務(wù)承擔(dān)能力情形，公司終止合同的； （9）其他法定或者約定的合同終止情形。（七）公司配合司法機(jī)關(guān)對投資者信用賬戶資產(chǎn)協(xié)助執(zhí)行（司法凍結(jié)或扣劃等），投資者尚有未清償債務(wù)的，則在要求日內(nèi)強(qiáng)制平倉。第七十六

53、條 上條各項規(guī)定之強(qiáng)制平倉情形兩項或多項同時出現(xiàn)時，本公司有權(quán)根據(jù)自身業(yè)務(wù)需要選擇本次強(qiáng)制平倉所依據(jù)的強(qiáng)制平倉情形，同時，強(qiáng)制平倉的范圍、順序及結(jié)果均按照本公司所選擇的強(qiáng)制平倉情形執(zhí)行。 第七十七條 強(qiáng)制平倉范圍 （一）在第七十五條第（一）、（三）、（六）和（七）項情況下，平倉金額為投資者所負(fù)公司全部債務(wù)為下限，該債務(wù)為投資者所欠公司本金、證券、利息及費(fèi)用等的總和；（二）在第七十五條第（二）項情況下，強(qiáng)制平倉金額以該筆融資或融券合約所負(fù)債務(wù)為下限，此債務(wù)為投資者所欠公司本金或證券、利息或費(fèi)用等的總和；（三）在第七十五條第（四）項情況下，強(qiáng)制平倉金額以該證券所有融券合約所負(fù)債務(wù)為下限，此債務(wù)為投

54、資者所欠公司證券、費(fèi)用等的總和。（四）在第七十五條第（五）項情況下，強(qiáng)制平倉金額以該證券所有融券或融資合約所負(fù)債務(wù)為下限，此債務(wù)為投資者所欠公司證券或本金、費(fèi)用或利息等的總和。（五）對于因市場價格波動及受交易規(guī)則限制（零股成交、交易費(fèi)用等）所產(chǎn)生的超出平倉范圍情形，以實際平倉金額為準(zhǔn)，本公司不承擔(dān)相關(guān)責(zé)任。 第七十八條 出現(xiàn)強(qiáng)制平倉情形時，本公司有權(quán)選擇本公司認(rèn)為最利于成交的價格、數(shù)量進(jìn)行申報，投資者對此予以認(rèn)可。 第七十九條 強(qiáng)制平倉順序 （一）出現(xiàn)強(qiáng)制平倉情形時，雙方約定以最有利于成交為強(qiáng)制平倉的首要原則； （二）出現(xiàn)強(qiáng)制平倉情形時，投資者信用賬戶同時存在融資負(fù)債和融券負(fù)債的，本公司按照先

55、償還融資負(fù)債后償還融券負(fù)債的順序進(jìn)行平倉； （三）融資業(yè)務(wù)中出現(xiàn)第七十五條第（一）、（二）、（三）、（六）、（七）項之強(qiáng)制平倉情形時，本公司有權(quán)根據(jù)市場交易情況，結(jié)合投資者信用賬戶擔(dān)保證券折算率、擔(dān)保證券市值大小等因素，剔除停牌證券，以折算率優(yōu)先與市值優(yōu)先的順序、按照折算率從高到低（當(dāng)折算率相等時按照市值從高到低）的原則進(jìn)行強(qiáng)制平倉，并將所得資金直接劃至本公司融資專用資金賬戶。本公司與還有權(quán)在強(qiáng)制平倉中優(yōu)先使用投資者信用賬戶中的資金償還融資負(fù)債。上述折算率以乙方當(dāng)時生效的折算率為準(zhǔn)，市值以上一交易日收盤價計算；（四）融券業(yè)務(wù)中出現(xiàn)第七十五條之強(qiáng)制平倉情形時，本公司有權(quán)根據(jù)市場交易情況，結(jié)合投資

56、者信用賬戶融券賣出證券市值大小等因素，剔除停牌證券，以折算率優(yōu)先與市值優(yōu)先的順序、按照融券賣出證券折算率從高到低（當(dāng)折算率相等時按照市值從高到低）的原則進(jìn)行強(qiáng)制平倉，并將所買證券直接歸還本公司；融券強(qiáng)制平倉時應(yīng)首先使用融券賣出的凍結(jié)資金；當(dāng)凍結(jié)資金仍然不足時，應(yīng)使用投資者信用賬戶中的可用資金余額；當(dāng)以上強(qiáng)制平倉仍無法完成第七十七條規(guī)定之平倉范圍時，本公司有權(quán)將投資者信用證券賬戶中的擔(dān)保證券賣出，并將賣出所得資金用以買券還券，賣出投資者信用證券賬戶中擔(dān)保證券的順序與本條第（三）項融資業(yè)務(wù)的平倉順序相同。本公司還有權(quán)在強(qiáng)制平倉中優(yōu)先使用投資者信用賬戶中的證券償還融券負(fù)債。上述折算率以乙方當(dāng)時生效的

57、折算率為準(zhǔn)，市值以上一交易日收盤價計算；（五）上述順序僅是本公司認(rèn)為可供平倉的順序之一，本公司有權(quán)選擇本公司認(rèn)為最有利于平倉成功或最有利于債權(quán)實現(xiàn)的方式進(jìn)行平倉，投資者對此予以認(rèn)可。 第八十條 強(qiáng)制平倉結(jié)果 （一）本公司將于平倉完成當(dāng)日或下一交易日，以融資融券合同約定的通知方式向投資者發(fā)送強(qiáng)制平倉結(jié)果通知； （二）若投資者擔(dān)保物被全部平倉后，仍不足以償還投資者對本公司所負(fù)融資融券債務(wù)的，本公司有權(quán)向投資者繼續(xù)追索； （三）投資者對于本公司依據(jù)監(jiān)管機(jī)構(gòu)相關(guān)規(guī)定及本業(yè)務(wù)規(guī)則、融資融券合同約定所進(jìn)行的強(qiáng)制平倉過程及結(jié)果完全認(rèn)可。 第八十一條出現(xiàn)第七十五條第（一）、（二）、（四）、（五）項之強(qiáng)制平倉情形時，本公司將在強(qiáng)制平倉完成前對投資者信用賬戶進(jìn)行交易限制，即禁止投資者對信用賬戶的一切委托買賣、禁止投資者直接還款、直接還券、賣券還款及買券還券等；出現(xiàn)第七十五條第（三）、（六）、（七）項之強(qiáng)制平倉情形時，本公司將對投資者信用賬戶進(jìn)行交易限制，禁止投資者對信用賬戶的一切委托買賣、禁止投資者直接還款、直接還券、賣券還款及買券還券、資金轉(zhuǎn)出與證券劃出等，直至投資者對本公司所負(fù)融資融券債務(wù)全部清償完畢為止。 第十二章 權(quán)益處理第八