金融理論與實務(wù)計算習(xí)習(xí)題公式實例,

1、歡迎共閱金融理論與實務(wù)公式I. 貨幣購買力指數(shù)=1/物價指數(shù)2.利率：R= l/P （R為利率；I為利息；P為本金。）3. 單利：I =P ?R ? T（ P為本金；R為利率；T為借貸的時間）4. 復(fù)利：A=P ? （1+r） n （A為本利和；P為本金；r為復(fù)利率；n為復(fù)利的期數(shù)。）5. 貼現(xiàn)利息=匯票面額X實際貼現(xiàn)天數(shù)X月（年）貼現(xiàn)利率*30 （ 360）P （貼現(xiàn)金額即貼現(xiàn)實得金額）=匯票面額一貼現(xiàn)利息6. 債券持有期收益率：Y=l1/P0+（P1-P0）/P0=利息收益率+資本收益率（Y為收益率；I1為一個時期（年或月）利息或債券收益；（P1-P0）為一個時期（年或月）的資本收益；I1

2、/P0為（年或月）利率或債券收益率；（P1-P0）/P0為（年或月）資本收益率。到期收益率r的計算根據(jù)公式Pb=C/（ 1+r） +C/（ 1+r） 2+f /（1+r） n推導(dǎo)出（Pb為債券的當(dāng)期市場價格；f為債券的面值；C為年利息；r為到期收益率；n為距到期日的年限。）7. 基金的單位凈值=（總資產(chǎn)-總負(fù)債）/基金總份額=基金資產(chǎn)凈值/基金總份額I-.累計單位凈值=基金的單位凈值+基金成立后累計單位派息金額基金認(rèn)購份額=認(rèn)購金額X （ 1-認(rèn)購費率）/基金單位面值申購份額=申購金額X （ 1-申購費率）/申 購日基金單位凈值贖回金額=（贖回份數(shù)X贖回日基金單位凈值）X（ 1-贖回費率）8.

3、 名義利率與實際利率：R=r+i（ R為名義利率；r為實際利率；1為通貨膨脹率。）9. 馬克思貨幣必要量：流通中貨幣需要量=商品銷售數(shù)量X單位商品價格/單位貨幣流通速度10. 凱恩斯的貨幣需求論述：M = M1+M2=L1（Y）+L2（r）II. 歐文？雪萊的貨幣需求論述：MV=PT或卩=皿/丁12.弗里德曼的貨幣需求論述：略13. 貨幣的三個層次：M0=流通中現(xiàn)金M1 = MW企業(yè)單位活期存款+農(nóng)村存款+機關(guān)團體部隊存款M 2 = M1+企業(yè)單位定期存款+自籌基本建設(shè)存款+個人儲畜存款+其他存款,* 芒"i , L 丿I I_j14. 商業(yè)銀行存款派生能力：存款總額=原始存款/存款

4、準(zhǔn)備率=原始存款XI/存款準(zhǔn)備率派生存款總額=存款總額-原始存款額存款總額=原始存款Xl/（存款準(zhǔn)備率+提現(xiàn)率+超額準(zhǔn)備率）存款派生倍數(shù)=存款總額/原始存款=1/（存款準(zhǔn)備率+提現(xiàn)率+超額準(zhǔn)備率）15. 基礎(chǔ)貨幣：E = R+C（E為基礎(chǔ)貨幣；R為商業(yè)銀行保有的存款準(zhǔn)備金（含法定存款準(zhǔn)備金和超額準(zhǔn)備金）；C為流通與 銀行體系之外的現(xiàn)金。）16. 乘數(shù)：（P292） M=MB（ M代表貨幣供給量；B為基礎(chǔ)貨幣；M為乘數(shù)）M=（ C/D+1）*（ C/D+R/D）（ M為乘數(shù)；C/D表示現(xiàn)金提取率）；R/D表示存款準(zhǔn)備金率（包括法定存款準(zhǔn)備金和超額準(zhǔn)備金）計算題例題一、單利法和復(fù)利法的計算1.20

5、04年1月1日，某人在中國工商銀行儲蓄所存入一年期定期存款10萬元，若一年期定期存款年利率為2%單利計息，請計算利息所得稅為 20%寸，此人存滿一年的實得利息額。若2004年通貨膨脹率為4%不考慮利息稅，請計算此人此筆存款的實際收益率。答案：單利計息：I=P*R*N=100000*2%*仁2000 元實得利息：2000*( 1-20%)=1600 元實際收益率：名義利率-通貨膨脹率=2%-4%=-2%2.2000年10月1日，某人在中國工商銀行某營業(yè)部存入三年期定期儲蓄存款10萬元，當(dāng)日三年期定期儲蓄存款年利率為3%請利用單利法和復(fù)利法分別計算在利息所得稅20%勺條件下此人存滿三年的實得利息額

6、。答單利：匸P*R*N=100000*3%*3=9000 元；稅后所得=9000* (1-20%) =7200 元復(fù)利：本利和=P(1+r) n=100000*(1+3%)3=109272.7 元利息=109272.7-100000=9272.7 元稅后所得=9272.7* ( 1-20%) =7418.16 元3.2002年5月1日，某人在中國工商銀行儲蓄所存入三年期定期存款100萬，若三年期定期存款年利率為4%請利用單利法和復(fù)利法分別計算在利息所得稅為20%寸，此人存滿三年的實得利息額。答單利：I=P*R*N=1000000*4%*3=120000 元稅后所得=120000* (1-20%

7、) =96000 元復(fù)利：本利和=P(1+r) n=1000000*(1+4%) 3=1124864 元利息元稅后所得=124864* ( 1-20%) =99891.2 元4.甲企業(yè)準(zhǔn)備向銀行借款1, 000, 000元，期限為2年。中資銀行2年期貸款的年利率為5.52%,單 利計息；外資銀行同期限貸款的年利率為5.4%，按年復(fù)利計息。請比較甲企業(yè)向哪家銀行借款的利息成本低？答中資單利：I=P*R*N=1000000*5.52%*2=110400 元 外資復(fù)利：本利和 =P(1+r) n=1000000*(1+5.4%) 2甲企業(yè)向中資銀行借款的利息成本低。二、票據(jù)貼現(xiàn)的計算1. 某銀行購買

8、一年期面值 40000元國債，貼現(xiàn)率為8%至9期收回本金40000元，該銀行的利息收益是 多少？答該銀行購進時的總價=40000-40000*8%=36800元銀行利息收益=40000-36800=3200元廠 S.1 I2. 某人因急需用款，憑該期票于6月27日到銀行辦理貼現(xiàn)，銀行規(guī)定的貼現(xiàn)率為6%該期票8月14日，票據(jù)面額為1208元，試算該人可從銀行獲得多少貼現(xiàn)付款。(一年按360天算)解：從 6 月 27 日到 8 月 14 日，共 48 天。P=1208X( 1-6%X 48/360 ) =1198.34 元三、現(xiàn)時收益、資本收益、持有期收益及收益率的計算1. 某人在債券市場上以11

9、0元購入10年期國債品種10手(1手=100元面值)，持有整整一年后以140元賣出，期間還享受了該品種每年一次的付息，年利率11.8%。此人獲得的年均收益率是多少？(債券持有期收益率根據(jù)公式：債券持有期收益率：Y=I1/P0+(P1-P0)/P0=利息收益率+資本收益率每手總收益=(140-110) *10+1000*11.8%=418 元；收益率=418/1100*100%=38%2. 若某銀行購買了某企業(yè)發(fā)行的面值100元的30000張證券，票面利率為10%期限為5年，請計算該銀行5年能獲得利息收入多少元？(證券現(xiàn)時收益即利息收益)歡迎閱讀歡迎共閱答該銀行五年共獲得利息收入 =100*30

10、000*10%*5=1500000元3. 如果銀行以每股20元的價格購進某種證券10000股，一個月后該行以每股 40元的價格全部售出， 請計算資本收益。答資本收益=（40-20）*10000=200000 元四、基金的單位凈值、累計單位凈值、基金認(rèn)購、申購、回購的計算（參考教材175頁：例7-2、例7-3、例7-4、例7-5）五、馬克思貨幣需要量計算1 若一定時期內(nèi)貨幣流通次數(shù)為 5次，同期待銷售的商品價格總額為 8000億元，則流通中的貨幣需 要量為多少？如果中央銀行實際提供的貨幣供給量為2000億元，請問流通中每1元貨幣的實際購買力是多少？答流通中的貨幣需要量 M=PQ/V=8000/5

11、=1600億元實際貨幣購買力=流通中金幣需要量/流通中的紙幣總量=1600/2000=0.82. 設(shè)一定時期內(nèi)待銷售的商品總額為20億元，同期貨幣流通速度為 4，試計算流通中的貨幣需要量。若實際流通中的貨幣量為 6億元，請計算單位貨幣的實際購買力。答流通中的貨幣需要量 M=PQ/V=20/4=5億元實際貨幣購買力=流通中金幣需要量/流通中的紙幣總量=5/6=0.83六、商業(yè)銀行派生存款的計算1. 某銀行吸收到一筆100萬元現(xiàn)金的活期存款，法定存款準(zhǔn)備金率為6%出于避險考慮，該行額外增加在中央銀行存款3萬元，后來存款單位提出1萬元現(xiàn)金發(fā)放工資，試計算這筆存款可能派生出的最大派生存 款額。答：存款

12、總額 D=A*1/ （葉c+e ）【A=100 萬 r=6%c=1/100=1%e=3/100=3%D=100*1/ （6%+1%+3）=1000萬元派生存款=存款總額-原始存款=1000-100=900萬元2假設(shè)某商業(yè)銀行吸收到100萬元的原始存款，經(jīng)過一段時間后，銀行體系最終的派生存款為 300萬 元。若商業(yè)銀行的法定存款準(zhǔn)備率為6%客戶提取現(xiàn)金比率為10%試計算商業(yè)銀行的超額準(zhǔn)備率。答：根據(jù)公式：派生存款 =存款總額-原始存款即300=存款總額-100得：存款總額=400萬元根據(jù)公式：存款總額 D=A*1/ （葉c+e）即100X 1/ （ 6%+10%+）=400得：存款超額準(zhǔn)備金率

13、e=9% _ _ I3. 設(shè)某銀行吸收到一筆100萬元的活期存款,除按6%勺規(guī)定比例上存準(zhǔn)備金外,銀行還多上存了 9%的準(zhǔn) 備金。此外，在這筆存款中，最終會被存款人取走10萬元的現(xiàn)金用以發(fā)放工資。試計算這筆存款最多能派生出多少派生存款？答：存款總額=原始存款x 1/（法定存款準(zhǔn)備金率+提現(xiàn)率+超額存款準(zhǔn)備金率）=100X 1/ （6%+10%+9%=400萬元派生存款=存款總額-原始存款=400-100=300萬元4. 某商業(yè)銀行吸收原始存款 5000萬元，其中1000萬元交存中央銀行作為法定準(zhǔn)備金，1000萬元作為存款備付金，其余全部用于發(fā)放貸款，若無現(xiàn)金漏損，請計算商業(yè)銀行最大可能派生的派

14、生存款總額。存款總額=原始存款x 1/（法定存款準(zhǔn)備金率+提現(xiàn)率+超額存款準(zhǔn)備金率）=5000 x 1/ （20%+20% =12500萬元 派生存款=存款總額-原始存款=12500-5000=7500萬元5. 設(shè)原始存款500萬元，法定存款準(zhǔn)備金率為6%超額存款準(zhǔn)備金率為 6%提現(xiàn)率為8%試計算整個銀行體系創(chuàng)造的派生存款總額。答：存款總額=原始存款x 1/（法定存款準(zhǔn)備金率+提現(xiàn)率+超額存款準(zhǔn)備金率） 歡迎閱讀歡迎共閱=500X 1/ (6%+6%+8)=2500(萬元)派生存款總額=存款總額-原始存款額=2500-500=2000(萬元)6. 當(dāng)原始存款為1000元，存款總額為5000元，

15、存款準(zhǔn)備金率15%計算提現(xiàn)率。答：存款總額=原始存款X 1/(法定存款準(zhǔn)備金率+提現(xiàn)率+超額存款準(zhǔn)備金率)5000=1000*1/ (15%+提現(xiàn)率)提現(xiàn)率=5%七、貨幣乘數(shù)的計算1. 假設(shè)存款準(zhǔn)備金率為10%,貨幣乘數(shù)為4。試計算現(xiàn)金提取率。如果現(xiàn)金提取率下降到原來的50%存款準(zhǔn)備金率不變，那么新貨幣乘數(shù)是多少？答： 根據(jù)公式：貨幣乘數(shù) m=( 1+C/D) /(C/D+R/D)=(1+C/D)/(C/D+10%)=4 得提現(xiàn)率 C/D=20%(2)貨幣乘數(shù) m= (1+C/D) /(C/D+R/D)=(1+10% / (10%+10% =5.52. 若流通于銀行體系之外的現(xiàn)金500億元，商

16、業(yè)銀行吸收的活期存款 6000億元，其中600億元交存中央銀行作為存款準(zhǔn)備金，試計算貨幣乘數(shù)。答：貨幣乘數(shù) m=( 1+C/D) /(C/D+R/D)=(1+500/6000 ) / (500/6000+600/6000 ) =5.9八、貨幣供給層次的計算假定中國人民銀行某年公布的貨幣供應(yīng)量數(shù)據(jù)為：單位：億元1.各項存款120645企業(yè)存款42684r.其中：企業(yè)活期存款32356企業(yè)定期存款5682自籌基本建設(shè)存款4646機關(guān)團體存款5759城鄉(xiāng)居民儲畜存款63243i"|農(nóng)村存款I(lǐng) 12349其他存款66102. 金融債券333.流通中現(xiàn)金138944.對國際金融機構(gòu)負(fù)責(zé)391請

17、依據(jù)上述資料計算 M1 M2層次的貨幣供應(yīng)量各是多少？答：M仁M0企業(yè)單位活期存款 +農(nóng)村存款+機關(guān)團體存款=13894+32356+2349+5759=54358(億元)M2=M1企業(yè)單位定期存款+自籌基本建設(shè)存款+個人儲蓄存款+其他存款=54358+5682+4646+63243+6610=134539(億元)以下是從歷年考試真題上整理過來的，希望對大家有用！歡迎閱讀歡迎共閱1. 某企業(yè)以每股8元的價格購進甲公司股票10萬股，一年后以每股9元的價格賣出，期間享受了一次每10股派1.5元的分紅，在不考慮稅收和交易成本的情況下，計算該企業(yè)此筆投資年收益率。年投資收益率=10X( 9-8 ) +

18、10X 1.5/10 *( 10X 8)= 14.375%2. 設(shè)一定時期內(nèi)待銷售的商品價格總額為100億元，流通中的貨幣量為 10億元，試計算同期的貨幣流通速度。若貨幣流通速度變?yōu)?5,請計算流通中每單位貨幣的實際購買力。流通速度=總額/貨幣量=10次若貨幣流通速度變?yōu)?5,則應(yīng)需求貨幣量=總額/流通速度=100/5=20(億) 實際購買力=需求貨幣量/實際貨幣量=20/10=2?3. 王五從銀行貸款50萬元，貸款年利率為5%期限為兩年，到期一次還本付息，請用單利與復(fù)利兩種方法 計算到期時王五應(yīng)支付的利息額。單利：應(yīng)支付的利息額=50X 5%< 2=5 (萬元)復(fù)利：應(yīng)支付的利息額 =

19、50X( 1+5% 2-50=5.125 (萬元)4 企業(yè)甲向中國工商銀行申請了一筆總額為2000萬元的貸款，貸款期限為兩年，年利率為6%按復(fù)利計息，到期一次還本付息。請計算到期后企業(yè)甲應(yīng)支付的利息總額。應(yīng)支付的利息總額 =2000 X( 1+6% 2-2000=247.2(萬元)5 在一國的銀行體系中，商業(yè)銀行的存款準(zhǔn)備金總額為5萬億元，流通于銀行體系之外的現(xiàn)金總額為3萬億元，該國的廣義貨幣供應(yīng)量M2為40萬億元，試計算該國的廣義貨幣乘數(shù)、各類存款總額以及現(xiàn)金提取率。廣義貨幣乘數(shù)=40- (5+3)=5次；各類存款總額=40 3 = 37億元；現(xiàn)金提取率=3- 37=8%?6.設(shè)一定時期內(nèi)待

20、銷售的商品價格總額為60億元，若同期的貨幣流通速度為6,請計算流通中實際需要的貨幣量。若流通中的實際貨幣量為20億元，在流通速度不變的情況下，請計算流通中每單位貨幣的實際購買力。(1)流通中實際需要的貨幣量：60-6=10億元(2)單位貨幣的實際購買力：10- 20=0.57 2005年1月1日，某人按面額買入了一年期國債10萬元，票面年利率為2.5%，請計算此人在國債到期時可獲得的利息額。若 2005年通貨膨脹率為3.5%，請計算此人獲得的實際收益率。(1)利息額=10萬元X 2.5 %X仁2500元 實際收益率=2.5 % 3.5 % = 1%8 根據(jù)下列給出的資料計算2002年我國M、M

21、、M2層次的貨幣供應(yīng)量。單位：億元年份流通中現(xiàn)金活期存款定期存款儲蓄存款其他存款2002 年 1727853603.816433.886910.710780.7(1) Mo=流通中現(xiàn)金=17278億元(2) M仁Mo+活期存款=17278+53603. 8=70881 8 億元M2=M1+定期存款 + 儲蓄存款 + 其他存款=70881 8+16433 8+86910.7+10780.7=185007 億元9.某人于2001年4月3日在中國工商銀行存入一筆金額10000元、存期三年的定期儲蓄存款；2003年10月3日，該存款人將存款全部提取，請計算其稅后利息收入(稅率按20%十算)。儲蓄存款利

22、率表如下：期限活期三個月半年一年二年三年利率0.72%1.71%1.89%1.98%2.25%2.52%稅后利息收入=10000X 0.72%X 30- 12X (1-20%)=144(元)?10.設(shè)一定時期內(nèi)待銷售的商品價格總額為40億元，流通中實際貨幣量為 8億元，試計算同期的貨幣流通速度。若貨幣流通速度變?yōu)?,請計算流通中每單位貨幣的實際購買力。貨幣流通速度=40- 8=5次流通中的貨幣需要量 =40- 8=5億元單位貨幣的實際購買力=5- 8=0.62511 假設(shè)現(xiàn)金提取率為8%貨幣乘數(shù)為5,試計算存款準(zhǔn)備金率。如果存款準(zhǔn)備金率下降到原來的1/2，現(xiàn)金提取率不變，那么新的貨幣乘數(shù)是多少

23、？(1)已知 M=5 C/D=8% 計算 R/DM=( C/D+1) / (C/D+R/D) R/D= (8%+1 /5-8%=13.6%(2)已知新的R/D=6.8%C/D=8%計算新的M M=(C/D+1)/(C/D+R/D)=(8%+1)/(8%+6.8%)=7.312. 設(shè)某企業(yè)以每股12元的價格購進 A公司股票1萬股，一年后以每股13元的價格賣出，期間享受了一次 每10股派2元的分紅。在不考慮稅收和交易成本的情況下，計算該企業(yè)這一年的收益率。收益率= 10000X( 13-12 ) +10000X 2/10 -( 10000 X 12) =13. 假設(shè)某商業(yè)銀行吸收到100萬元的原始

24、存款，經(jīng)過一段時間的派生后，銀行體系最終形成存款總額500萬元。若商業(yè)銀行的存款準(zhǔn)備金率為15%試計算提現(xiàn)率。存款總額=原始存款/ (法定準(zhǔn)備率+提現(xiàn)率)提現(xiàn)率=原始存款/存款總額法定準(zhǔn)備率=100/500 15%= 20 % 15%= 5%14. 設(shè)一定時期內(nèi)待銷售的商品總額為20億元，同期貨幣流通速度為 4,試計算流通中的貨幣需要量。若實際流通中的貨幣量為6億元，請計算單位貨幣的實際購買力。(1)流通中的貨幣需要量=20- 4=5億元(2)實際購買力：5-6=0.8315.2004年1月1日，某人在中國工商銀行儲蓄所存入一年期定期存款10萬元，若一年期定期存款年利率為2%單利計息，請計算利

25、息所得稅為20%寸，此人存滿一年的實得利息額。若2004年通貨膨脹率為4%不考慮利息稅，請計算此人此筆存款的實際收益率。實得利息額=100000X 2%X( 1 20% =1600元實際收益率=2% 4%=- 2%?16. 若流通于銀行體系之外的現(xiàn)金500億元，商業(yè)銀行吸收的活期存款6000億元，其中600億元交存中央銀行作為存款準(zhǔn)備金，試計算貨幣乘數(shù)。存款總額=原始存款/ (法定準(zhǔn)備率+提現(xiàn)率)提現(xiàn)率=原始存款/存款總額法定準(zhǔn)備率=100/500 15%= 20% 15%= 5%m=( C+D / (C+R = (500+6000) / (500+600) =5.9?17. 甲企業(yè)準(zhǔn)備向銀行

26、借款 1, 000, 000元，期限為2年。中資銀行2年期貸款的年利率為 5.52%,單利計息；外資銀行同期限貸款的年利率為5.4%,按年復(fù)利計息。請比較甲企業(yè)向哪家銀行借款的利息成本低？中資銀行：利息=1000000X 5.52%X 2=110400 元外資銀行：利息=1000000 X (1+5.4%)2 1000000=110916 元甲企業(yè)向中資銀行借款的利息成本低18. 設(shè)某銀行吸收到一筆100萬元的活期存款,除按6%的規(guī)定比例上存準(zhǔn)備金外,銀行還多上存了 9%勺準(zhǔn)備 金。此外，在這筆存款中，最終會被存款人取走10萬元的現(xiàn)金用以發(fā)放工資。試計算這筆存款最多能派生出 多少派生存款?提現(xiàn)

27、率=10-100=10%存款總額=原始存款X 1/(法定存款準(zhǔn)備金率+提現(xiàn)率+超額存款準(zhǔn)備金率)=100X 1/ (6%+10%+9%=400 萬元派生存款=存款總額-原始存款=400 100=300萬兀19. 假設(shè)存款準(zhǔn)備金率為10%,貨幣乘數(shù)為4。試計算現(xiàn)金提取率。如果現(xiàn)金提取率下降到原來的1/2，存款準(zhǔn)備金率不變，那么新的貨幣乘數(shù)是多少？(1)m= (1+C/D) /(C/D+R/D)=(1+C/D)/(C/D+10%)=4 提現(xiàn)率 C/D=20% 新的提現(xiàn)率=20滄2=10%®幣乘數(shù) m=( 1+10% / (10%+10% =5.520. 若一定時期內(nèi)貨幣流通次數(shù)為5次，同

28、期待銷售的商品價格總額為8000億元，則流通中的貨幣需要量為多少？如果中央銀行實際提供的貨幣供給量為2000億元，請問流通中每1元貨幣的實際購買力是多少？流通中的貨幣需要量=8000- 5=1600億元1元貨幣的實際貨幣購買力 =1600- 2000=0.821 假設(shè)某商業(yè)銀行吸收到100萬元的原始存款，經(jīng)過一段時間后，銀行體系最終派生存款為300萬元。若商業(yè)銀行法定存款準(zhǔn)備率為6%客戶提取現(xiàn)金比率為 10%試計算商業(yè)銀行的超額準(zhǔn)備率。存款總額=原始存款X 1/(法定存款準(zhǔn)備金率+提現(xiàn)率+超額存款準(zhǔn)備金率)派生存款=存款總額-原始存款存款總額=300+100=400萬元100X 1/ ( 6%

29、+10%超額準(zhǔn)備金率)=400超額準(zhǔn)備金率=9%22.某商業(yè)銀行吸收原始存款 5000萬元，其中1000萬元交存中央銀行作為法定準(zhǔn)備金，1000萬元作為存款 備付金，其余全部用于發(fā)放貸款，若無現(xiàn)金漏損，請計算商業(yè)銀行最大可能派生的派生存款總額。法定存款準(zhǔn)備金率 =1000-5000=20%g額存款準(zhǔn)備金率=1000- 5000=20%存款總額=5000X 1/ (20%+20% =12500 萬元派生存款=12500-5000=7500 萬元23.2002年5月1日，某人在中國工商銀行儲蓄所存入三年期定期存款100萬，若三年期定期存款年利率為4%請利用單利法和復(fù)利法分別計算在利息所得稅為20%寸，此人存滿三年的實得利息額。歡迎閱讀歡迎共閱單利：實得利息額 =1000000X 4% 3X（ 1-20%） =96000元復(fù)利：實得利息額 =1000000 X （1+4%）3 - 1000000 X（ 1-20%） =99891.2 元24.設(shè)原始存款為500萬元，法定存款準(zhǔn)備金率 6%超額存款準(zhǔn)備金率為6%提現(xiàn)率為8%試計算整個銀行體系創(chuàng)造