深圳證券交易所關(guān)于發(fā)布《深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板上市公司重大資產(chǎn)重組審核規(guī)則》的通知

1、深圳證券交易所關(guān)于發(fā)布深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板上市公司重大資產(chǎn)重組審核規(guī)則的通知（深證上 2020 503 號(hào)）各市場(chǎng)參與人：為規(guī)范創(chuàng)業(yè)板上市公司重大資產(chǎn)重組審核工作，保護(hù)投資者合法權(quán)益，根據(jù) 中華人民共和國(guó)證券法中華人民共和國(guó)公司法國(guó)務(wù)院辦公廳關(guān)于貫徹實(shí) 施修訂后的證券法有關(guān)工作的通知國(guó)務(wù)院辦公廳轉(zhuǎn)發(fā)證監(jiān)會(huì)關(guān)于開(kāi)展創(chuàng)新企業(yè) 境內(nèi)發(fā)行股票或存托憑證試點(diǎn)若干意見(jiàn)的通知?jiǎng)?chuàng)業(yè)板上市公司持續(xù)監(jiān)管辦法 （試行）上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法等有關(guān)規(guī)定，本所制定了深圳證 券交易所創(chuàng)業(yè)板上市公司重大資產(chǎn)重組審核規(guī)則（以下簡(jiǎn)稱重組審核規(guī) 則），經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)，現(xiàn)予以發(fā)布，并自發(fā)布之日起施行。重組審核規(guī) 則第十條第

2、一款第三項(xiàng)和第十一條第二項(xiàng)，自本通知發(fā)布之日起一年內(nèi)暫不實(shí) 施。特此通知深圳證券交易所2020 年 6 月 12 日附件深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板上市公司重大資產(chǎn)重組審核規(guī)則第一章 總則第一條 為規(guī)范深圳證券交易所 （以下簡(jiǎn)稱本所 ）創(chuàng)業(yè)板上市公司 （以下簡(jiǎn)稱上 市公司 ）重大資產(chǎn)重組行為，保護(hù)上市公司和投資者合法權(quán)益，提高上市公司質(zhì) 量，根據(jù)中華人民共和國(guó)證券法中華人民共和國(guó)公司法國(guó)務(wù)院力、公廳 關(guān)于貫徹實(shí)施修訂后的證券法有關(guān)工作的通知國(guó)務(wù)院辦公廳轉(zhuǎn)發(fā)證監(jiān)會(huì)關(guān)于開(kāi) 展創(chuàng)新企業(yè)境內(nèi)發(fā)行股票或存托憑證試點(diǎn)若干意見(jiàn)的通知?jiǎng)?chuàng)業(yè)板上市公司持續(xù) 監(jiān)管力、法 （試行 ） （以下簡(jiǎn)稱持續(xù)監(jiān)管辦法 ） 上市公司重大

3、資產(chǎn)重組管 理力、法 （以下簡(jiǎn)稱重組辦法 ）等相關(guān)法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性 文件以及深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板股票上市規(guī)則 （以下簡(jiǎn)稱上市規(guī)則 ）及本所 其他業(yè)務(wù)規(guī)則，制定本規(guī)則。第二條 上市公司實(shí)施重大資產(chǎn)重組、發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)或者重組上市的，適 用本規(guī)則；本規(guī)則未作規(guī)定的，適用本所其他相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則。除重組上市外，上市公司實(shí)施不涉及股份發(fā)行的重大資產(chǎn)重組的，不適用本規(guī) 則第三章至第六章的規(guī)定。本規(guī)則所稱重組上市，是指重組辦法第十三條規(guī)定的重大資產(chǎn)重組行為。第三條 本所對(duì)上市公司發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)或者重組上市的申請(qǐng)文件 （以下統(tǒng) 稱申請(qǐng)文件 ）進(jìn)行審核。本所審核通過(guò)的，將審核意見(jiàn)、申請(qǐng)文件及相

4、關(guān)審核資料報(bào)中國(guó)證券監(jiān)督管理 委員會(huì) （以下簡(jiǎn)稱中國(guó)證監(jiān)會(huì) ）注冊(cè)； 審核不通過(guò)的，作出終止審核的決定。對(duì)上市公司不涉及股份發(fā)行的重組上市申請(qǐng)，本所審核通過(guò)約，作出同意重組 上市的決定；審核不通過(guò)的，作出終止審核的決定。第四條 上市公司、交易對(duì)方及有關(guān)各方應(yīng)當(dāng)及時(shí)、公平地披露或者提供信 息，保證所披露或者提供信息的真實(shí)、準(zhǔn)確、完整，簡(jiǎn)明清晰、通俗易懂，不得有 虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏。獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)及其相關(guān)人員，應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格履行職責(zé)，對(duì)其所制 作、出具文件的真實(shí)性、準(zhǔn)確性和完整性承擔(dān)相應(yīng)法律責(zé)任。第五條 本所依據(jù)法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性文件、本規(guī)則及本所其 他相關(guān)規(guī)定

5、（以下簡(jiǎn)稱相關(guān)法律法規(guī) ），對(duì)前條規(guī)定的主體在上市公司發(fā)行股份購(gòu)買 資產(chǎn)或者重組上市中的相關(guān)活動(dòng)進(jìn)行自律監(jiān)管。前條規(guī)定的主體應(yīng)當(dāng)積極配合本所重組審核工作，接受本所自律監(jiān)管并承擔(dān)相 應(yīng)的法律責(zé)任。第六條 同意上市公司實(shí)施發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)或者重組上市，不表明本所對(duì)申 請(qǐng)文件及所披露信息的真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性作出保證，也不表明本所對(duì)股票的 投資價(jià)值、投資者的收益或者本次交易作出實(shí)質(zhì)性判斷或者保證。第二章 重組標(biāo)準(zhǔn)與條件第七條 上市公司實(shí)施重大資產(chǎn)重組或者發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)的，標(biāo)的資產(chǎn)所屬 行業(yè)應(yīng)當(dāng)符合創(chuàng)業(yè)板定位，或者與上市公司處于同行業(yè)或者上下游。第八條 上市公司實(shí)施重大資產(chǎn)重組的，按照持續(xù)監(jiān)管辦法

6、關(guān)于重大資產(chǎn) 重組的標(biāo)準(zhǔn)予以認(rèn)定。第九條 上市公司實(shí)施發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)的，應(yīng)當(dāng)符合重組辦法關(guān)于發(fā)行 股份購(gòu)買資產(chǎn)的規(guī)定，股份發(fā)行價(jià)格應(yīng)當(dāng)符合持續(xù)監(jiān)管辦法的相關(guān)規(guī)定。上市公司向特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)換為股票的公司債券購(gòu)買資產(chǎn)的，應(yīng)當(dāng)符合重 組辦法持續(xù)監(jiān)管辦法及中國(guó)證監(jiān)會(huì)關(guān)于發(fā)行可轉(zhuǎn)換為股票的公司債券購(gòu)買資 產(chǎn)的規(guī)定，并可以與特定對(duì)象約定轉(zhuǎn)股期、利率及付息方式、贖回、回售、轉(zhuǎn)股價(jià) 格向下或者向上修正等條款，但轉(zhuǎn)股期起始日距離本次發(fā)行結(jié)束之日不得少于 6 個(gè)月。第十條 上市公司實(shí)施重組上市的，標(biāo)的資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)屬于符合國(guó)家戰(zhàn)略的高新技 術(shù)產(chǎn)業(yè)和戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)資產(chǎn)，對(duì)應(yīng)的經(jīng)營(yíng)實(shí)體應(yīng)當(dāng)是符合創(chuàng)業(yè)板首次公開(kāi)發(fā)行 股票

7、注冊(cè)管理辦法 （試行） （以下簡(jiǎn)稱注冊(cè)管理辦法 ）規(guī)定的相應(yīng)發(fā)行條件的股 份有限公司或者有限責(zé)任公司，并符合下列條件之一：（一 ）最近兩年凈利潤(rùn)均為正，且累計(jì)凈利潤(rùn)不低于人民幣 5000 萬(wàn)元；（二 ）最近一年凈利潤(rùn)為正且營(yíng)業(yè)收入不低于人民幣 1 億元；（三 ）最近一年?duì)I業(yè)收入不低于人民幣 3 億元，且最近三年經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金 流量?jī)纛~累計(jì)不低于人民幣 1 億元。本章所稱凈利潤(rùn)以扣除非經(jīng)常性損益前后的孰低者為準(zhǔn)，所稱凈利潤(rùn)、營(yíng)業(yè)收 入、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~均指經(jīng)審計(jì)的數(shù)值；如標(biāo)的資產(chǎn)涉及編制合并財(cái) 務(wù)報(bào)表的，凈利潤(rùn)為合并利潤(rùn)表列報(bào)的歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)，不包括少數(shù) 股東損益。第十

8、一條 上市公司重組上市標(biāo)的資產(chǎn)對(duì)應(yīng)的經(jīng)營(yíng)實(shí)體存在表決權(quán)差異安排 的，除符合注冊(cè)管理辦法規(guī)定的相應(yīng)發(fā)行條件外，其表決權(quán)安排等應(yīng)當(dāng)符合 上市規(guī)則等規(guī)則的規(guī)定，并符合下列條件之一：（一 ）最近一年?duì)I業(yè)收入不低于人民幣 5 億元，且最近兩年凈利潤(rùn)均為正且累計(jì) 不低于人民幣 5000 萬(wàn)元；（二 ）最近一年?duì)I業(yè)收入不低于人民幣 5 億元，且最近三年經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金 流量?jī)纛~累計(jì)不低于人民幣 1 億元。第十二條 上市公司股東在公司實(shí)施發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)或者重組上市中取得的 股份，應(yīng)當(dāng)遵守重組辦法關(guān)于股份限售期的有關(guān)規(guī)定；但控制關(guān)系清晰明確， 易于判斷， 同一實(shí)際控制人控制之下不同主體之間轉(zhuǎn)讓上市公司股份的

9、除外。上市公司實(shí)施重組上市，標(biāo)的資產(chǎn)對(duì)應(yīng)的經(jīng)營(yíng)實(shí)體尚未盈利的，在上市公司重 組上市后首次實(shí)現(xiàn)盈利前，控股股東、實(shí)際控制人自本次交易所取得的股份登記之 日起 3 個(gè)完整會(huì)計(jì)年度內(nèi)，不得減持該部分股份； 自本次交易所取得的股份登 記之日起第 4 個(gè)完整會(huì)計(jì)年度和第 5 個(gè)完整會(huì)計(jì)年度內(nèi)，每年減持的該部分股份 不得超過(guò)上市公司股份總數(shù)的 2。第十三條 上市公司實(shí)施重大資產(chǎn)重組或者發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)，標(biāo)的資產(chǎn)涉及 紅籌企業(yè)的，應(yīng)當(dāng)按照公開(kāi)發(fā)行證券的公司信息披露編報(bào)規(guī)則第24 號(hào)- 注冊(cè)制下創(chuàng)新試點(diǎn)紅籌企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)告信息特別規(guī)定 深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板創(chuàng)新試點(diǎn) 紅籌企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)告信息披露指引的規(guī)定，在重大資產(chǎn)重

10、組申請(qǐng)文件中披露標(biāo)的資 產(chǎn)的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)信息。第三章 重組信息披露要求第十四條 上市公司、交易對(duì)方及有關(guān)各方應(yīng)當(dāng)依法披露或者提供信息，獨(dú)立 財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)依法對(duì)信息披露進(jìn)行核查把關(guān)。第十五條 上市公司應(yīng)當(dāng)誠(chéng)實(shí)守信，依法披露投資者作出價(jià)值判斷和投資決策 所必需的信息，至少包括下列事項(xiàng)：（一）交易方案的合規(guī)性、交易實(shí)施的必要性、交易安排的合理性、交易價(jià)格的 公允性、業(yè)績(jī)承諾和補(bǔ)償?shù)目蓪?shí)現(xiàn)性；（二）標(biāo)的資產(chǎn)的經(jīng)營(yíng)模式、行業(yè)特征、財(cái)務(wù)狀況；（三）本次交易、標(biāo)的資產(chǎn)的潛在風(fēng)險(xiǎn)。上市公司應(yīng)當(dāng)綜合考慮執(zhí)業(yè)能力、誠(chéng)信記錄、市場(chǎng)形象等情況，審慎選擇獨(dú)立 財(cái)務(wù)顧問(wèn)和證券服務(wù)機(jī)構(gòu)。上市公司、交易對(duì)方及其控股

11、股東、實(shí)際控制人、董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員 等有關(guān)各方應(yīng)當(dāng)為獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)及時(shí)提供真實(shí)、準(zhǔn)確、完整的業(yè)務(wù) 運(yùn)營(yíng)、財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)及其他資料，全面配合相關(guān)機(jī)構(gòu)開(kāi)展盡職調(diào)查和其他相關(guān)工作。第十六條 上市公司及交易對(duì)方的控股股東、實(shí)際控制人、董事、監(jiān)事、高級(jí) 管理人員應(yīng)當(dāng)誠(chéng)實(shí)守信，保證申請(qǐng)文件和信息披露的真實(shí)、準(zhǔn)確、完整，依法審慎 作出并履行相關(guān)承諾，不得損害上市公司和投資者合法權(quán)益。上市公司及交易對(duì)方的控股股東、實(shí)際控制人不得利用控制地位或者影響能力 要求上市公司實(shí)施顯失公允的重組交易，不得指使或者協(xié)助上市公司、交易對(duì)方進(jìn) 行虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏等違法違規(guī)行為第十七條 獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)

12、應(yīng)當(dāng)誠(chéng)實(shí)守信、勤勉盡責(zé)，保證重大資產(chǎn)重組預(yù)案、 報(bào)告書(shū)及其出具的獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)報(bào)告等文件的真實(shí)、準(zhǔn)確、完整，切實(shí)履行盡職調(diào) 查、報(bào)告和披露以及持續(xù)督導(dǎo)等職責(zé)。獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格遵守相關(guān)法律法規(guī)、行業(yè)自律規(guī)范的要求，嚴(yán)格執(zhí)行內(nèi) 部控制制度，對(duì)申請(qǐng)文件進(jìn)行全面核查驗(yàn)證，對(duì)本次交易是否符合法定條件和信息 披露要求作出專業(yè)判斷，審慎出具相關(guān)文件。第十八條 會(huì)計(jì)師事務(wù)所、律師事務(wù)所、資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)等證券服務(wù)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)誠(chéng) 實(shí)守信、勤勉盡責(zé)，保證其出具文件的真實(shí)、準(zhǔn)確、完整。證券服務(wù)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格遵守法律法規(guī)、中國(guó)證監(jiān)會(huì)依法制定的監(jiān)管規(guī)則、執(zhí)業(yè) 準(zhǔn)則、職業(yè)道德守則、本所依法制定的業(yè)務(wù)規(guī)則及其他相關(guān)規(guī)定，建立并保持

13、有效 的質(zhì)量控制體系、獨(dú)立性管理和投資者保護(hù)機(jī)制，嚴(yán)格執(zhí)行內(nèi)部控制制度，對(duì)與其 專業(yè)職責(zé)有關(guān)的業(yè)務(wù)事項(xiàng)進(jìn)行核查驗(yàn)證，履行特別注意義務(wù)，審慎發(fā)表專業(yè)意見(jiàn)。第十九條 上市公司的申請(qǐng)文件及信息披露內(nèi)容應(yīng)當(dāng)真實(shí)、準(zhǔn)確、完整，并符 合下列要求：（一）包含對(duì)投資者作出投資決策有重大影響的信息，披露程度達(dá)到投資者作出 投資決策所必需的水平；（二）所披露的信息一致、合理且具有內(nèi)在邏輯性；（三）簡(jiǎn)明易懂，便于一般投資者閱讀和理解。第二十條 上市公司應(yīng)當(dāng)充分披露本次交易是否合法合規(guī)，至少包括下列事項(xiàng)：（一 ）是否符合重組辦法 持續(xù)監(jiān)管辦法及中國(guó)證監(jiān)會(huì)其他相關(guān)規(guī)定所規(guī)定的條件；（二）是否符合本規(guī)則及本所其他相關(guān)規(guī)則

14、的規(guī)定。 獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)在出具的獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)報(bào)告、法律意見(jiàn)書(shū)等文件 中，應(yīng)當(dāng)就本次交易是否合法合規(guī)逐項(xiàng)發(fā)表明確意見(jiàn)，且具備充分的理由和依據(jù)。第二十一條 上市公司應(yīng)當(dāng)充分披露標(biāo)的資產(chǎn)所屬行業(yè)是否符合創(chuàng)業(yè)板定位或 者與上市公司處于同行業(yè)或者上下游，與上市公司主營(yíng)業(yè)務(wù)是否具有協(xié)同效應(yīng)。如具有協(xié)同效應(yīng)的，應(yīng)當(dāng)充分說(shuō)明并披露對(duì)未來(lái)上市公司業(yè)績(jī)的影響，交易定 價(jià)中是否考慮了上述協(xié)同效應(yīng)；如不具有顯著協(xié)同效應(yīng)的，應(yīng)當(dāng)充分說(shuō)明并披露本 次交易后的經(jīng)營(yíng)發(fā)展戰(zhàn)略和業(yè)務(wù)管理模式，以及業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型升級(jí)可能面臨的風(fēng)險(xiǎn)和應(yīng) 對(duì)措施。前述協(xié)同效應(yīng)，是指上市公司因本次交易而產(chǎn)生的超出單項(xiàng)資產(chǎn)收益的超額利 益，包括下列

15、一項(xiàng)或者多項(xiàng)情形：（一）增加定價(jià)權(quán)；（二）降低成本；（三）獲取主營(yíng)業(yè)務(wù)所需的關(guān)鍵技術(shù)、研發(fā)人員；（四）加速產(chǎn)品迭代；（五）產(chǎn)品或者服務(wù)能夠進(jìn)入新的市場(chǎng)；（六）獲得稅收優(yōu)惠；（七）其他有利于主營(yíng)業(yè)務(wù)發(fā)展的積極影響。第二十二條 上市公司應(yīng)當(dāng)充分披露本次交易的必要性，至少包括下列事項(xiàng)：（一）是否具有明確可行的發(fā)展戰(zhàn)略；（二）是否存在不當(dāng)市值管理行為；（三）上市公司的控股股東、實(shí)際控制人、董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員在本次交 易披露前后是否存在股份減持情形或者大比例減持計(jì)劃；（四）本次交易是否具有商業(yè)實(shí)質(zhì)，是否存在利益輸送的情形；（五 ）是否違反國(guó)家相關(guān)產(chǎn)業(yè)政策。第二十三條 上市公司應(yīng)當(dāng)充分披露本次交易資

16、產(chǎn)定價(jià)的合理性，至少包括下 列事項(xiàng)：（一）資產(chǎn)定價(jià)過(guò)程是否經(jīng)過(guò)充分的市場(chǎng)博弈，交易價(jià)格是否顯失公允；（二）所選取的評(píng)估或者估值方法與標(biāo)的資產(chǎn)特征的匹配度，評(píng)估或者估值參數(shù) 選取的合理性；（三）標(biāo)的資產(chǎn)交易作價(jià)與歷史交易作價(jià)是否存在重大差異及存在重大差異的合 理性；（四）相同或者類似資產(chǎn)在可比交易中的估值水平；（五）商譽(yù)確認(rèn)是否符合會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的規(guī)定，是否足額確認(rèn)可辨認(rèn)無(wú)形資產(chǎn)。 第二十四條 上市公司應(yīng)當(dāng)充分披露本次交易中與業(yè)績(jī)承諾相關(guān)的信息，至少 包括下列事項(xiàng)：（一）業(yè)績(jī)承諾是否合理，是否存在異常增長(zhǎng)，是否符合行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)和業(yè)務(wù)發(fā) 展規(guī)律；（二）交易對(duì)方是否按照規(guī)定與上市公司簽訂了明確可行的補(bǔ)償協(xié)

17、議；（三）交易對(duì)方是否具備相應(yīng)的履約能力，在承諾期內(nèi)是否具有明確的履約保障措施第四章 重組審核內(nèi)容與方式第二十五條 本所重組審核遵循依法合規(guī)、公開(kāi)透明、便捷高效的原則，提高 審核透明度，明確市場(chǎng)預(yù)期。本所重組審核實(shí)行電子化審核， 申請(qǐng)、受理、問(wèn)詢、回復(fù)等事項(xiàng)通過(guò)本所并 購(gòu)重組審核業(yè)務(wù)系統(tǒng)辦理。第二十六條 本所發(fā)行上市審核機(jī)構(gòu)會(huì)同創(chuàng)業(yè)板公司監(jiān)管部門 （以下簡(jiǎn)稱重組 審核機(jī)構(gòu) ），按照規(guī)定對(duì)申請(qǐng)文件進(jìn)行聯(lián)合審核，出具審核報(bào)告。涉及重組上市 的，本所重組審核機(jī)構(gòu)經(jīng)審核提出初步審核意見(jiàn)后，提交創(chuàng)業(yè)板上市委員會(huì)（以下簡(jiǎn)稱上市委員會(huì) ）審議，提出審議意見(jiàn)。本所結(jié)合重組審核機(jī)構(gòu)審核報(bào)告或者上市委員會(huì)審議意見(jiàn)

18、，出具同意發(fā)行股份 購(gòu)買資產(chǎn)或者重組上市的審核意見(jiàn)，或者作出終止審核的決定；對(duì)上市公司不涉及股份發(fā)行的重組上市申請(qǐng)，本所結(jié)合上市 委員會(huì)的審議意見(jiàn)，作出同意重組上市或者終止審核的決定。第二十七條 本所對(duì)上市公司發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)或者重組上市是否符合法定條 件、是否符合中國(guó)證監(jiān)會(huì)和本所信息披露要求進(jìn)行審核，并重點(diǎn)關(guān)注標(biāo)的資產(chǎn)所屬 行業(yè)是否符合創(chuàng)業(yè)板定位，或者與上市公司處于同行業(yè)或者上下游、與上市公司主 營(yíng)業(yè)務(wù)是否具有協(xié)同效應(yīng)、重組交易是否必要、資產(chǎn)定價(jià)是否合理公允、業(yè)績(jī)承諾 是否切實(shí)可行、是否存在損害上市公司和股東合法權(quán)益的情形第二十八條 本所通過(guò)提出問(wèn)題、回答問(wèn)題等多種方式，督促上市公司、交易

19、對(duì)方、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)完善信息披露，真實(shí)、準(zhǔn)確、完整地披露或者 提供信息，提高信息披露質(zhì)量。本所對(duì)申請(qǐng)文件進(jìn)行審核時(shí)，可以視情況在審核問(wèn)詢中對(duì)上市公司、交易對(duì) 方、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)，提出下列要求：（一）說(shuō)明并披露相關(guān)問(wèn)題及原因；（二）補(bǔ)充核查相關(guān)事項(xiàng)并披露核查過(guò)程、結(jié)果；（三）補(bǔ)充提供信息披露的證明文件；（四）修改或者更新信息披露內(nèi)容。第五章 重組審核程序第一節(jié) 申請(qǐng)與受理第二十九條 上市公司實(shí)施發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)或者重組上市的，應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定 聘請(qǐng)獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)，并委托獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)在股東大會(huì)作出重大資產(chǎn)重組決議后 3 個(gè)工作日內(nèi)，通過(guò)本所并購(gòu)重組審核業(yè)務(wù)系統(tǒng)報(bào)送下列申請(qǐng)文件：（

20、一）重大資產(chǎn)重組報(bào)告書(shū)及相關(guān)文件；（二）獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)報(bào)告及相關(guān)文件；（三）法律意見(jiàn)書(shū)、審計(jì)報(bào)告及資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告或者估值報(bào)告等證券服務(wù)機(jī)構(gòu)出具的文件；（四）中國(guó)證監(jiān)會(huì)或者本所要求的其他文件。申請(qǐng)文件的內(nèi)容與格式應(yīng)當(dāng)符合中國(guó)證監(jiān)會(huì)和本所的相關(guān)規(guī)定。第三十條 本所收到申請(qǐng)文件后 5 個(gè)工作日內(nèi)，對(duì)文件進(jìn)行核對(duì)，作出是否 受理的決定，告知上市公司及其獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)。30申請(qǐng)文件與中國(guó)證監(jiān)會(huì)及本所規(guī)定的文件目錄不相符、文檔名稱與文檔內(nèi)容不 相符、文檔格式不符合本所要求、簽章不完整或者不清晰、文檔無(wú)法打開(kāi)或者存在 本所認(rèn)定的其他不齊備情形的，上市公司應(yīng)當(dāng)予以補(bǔ)正，補(bǔ)正時(shí)限最長(zhǎng)不超過(guò) 個(gè)工作日。上市公司補(bǔ)正申請(qǐng)

21、文件的，本所收到申請(qǐng)文件的時(shí)間以上市公司最終提交補(bǔ)正 文件的時(shí)間為準(zhǔn)。本所按照收到上市公司申請(qǐng)文件的先后順序予以受理。第三十一條 存在下列情形之一的，本所不予受理申請(qǐng)文件：（一）重大資產(chǎn)重組報(bào)告書(shū)、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)報(bào)告、法律意見(jiàn)書(shū)、財(cái)務(wù)報(bào)告、審計(jì) 報(bào)告及資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告或者估值報(bào)告等申請(qǐng)文件不齊備且未按要求補(bǔ)正；（二）獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)及其相關(guān)人員因證券違法違規(guī)被采取認(rèn)定為 不適當(dāng)人選、限制業(yè)務(wù)活動(dòng)、一定期限內(nèi)不接受其出具的相關(guān)文件等相關(guān)措施，尚 未解除；（三）獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)或者相關(guān)簽字人員因首次公開(kāi)發(fā)行并上市、 上市公司發(fā)行證券、并購(gòu)重組業(yè)務(wù)涉嫌違法違規(guī)，或者其他業(yè)務(wù)涉嫌違法違規(guī)

22、且對(duì) 市場(chǎng)有重大影響正在被中國(guó)證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查，或者正在被司法機(jī)關(guān)立案?jìng)刹椋?未結(jié)案；（四）本次交易涉嫌內(nèi)幕交易正在被中國(guó)證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查或者正在被司法機(jī)關(guān)立案?jìng)刹椋?尚未結(jié)案，但中國(guó)證監(jiān)會(huì)另有規(guī)定的除外；（五）中國(guó)證監(jiān)會(huì)及本所規(guī)定的其他情形。第三十二條 申請(qǐng)文件一經(jīng)受理，上市公司、交易對(duì)方及有關(guān)各方，以及為本 次交易提供服務(wù)的獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)及其相關(guān)人員即須承擔(dān)相應(yīng)的法律 責(zé)任。本所受理申請(qǐng)文件后至中國(guó)證監(jiān)會(huì)作出注冊(cè)決定前，上市公司、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧 問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照本規(guī)則的規(guī)定，對(duì)披露的重大資產(chǎn)重組報(bào)告書(shū)、獨(dú)立財(cái) 務(wù)顧問(wèn)報(bào)告、法律意見(jiàn)書(shū)、財(cái)務(wù)報(bào)告、審計(jì)報(bào)告、資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告或者估值報(bào)告

23、等文件予以修改、補(bǔ)充。 未經(jīng)本所同意，申請(qǐng)文件不得更改。第三十三條 本所受理申請(qǐng)文件后 10 個(gè)工作日內(nèi)，獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)應(yīng)當(dāng)以電子 文檔形式報(bào)送工作底稿，供監(jiān)管備查。第二節(jié) 審核機(jī)構(gòu)審核第三十四條 本所重組審核機(jī)構(gòu)按照申請(qǐng)文件受理的先后順序開(kāi)始審核。第三十五條 上市公司申請(qǐng)發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)的，本所重組審核機(jī)構(gòu)自受理申 請(qǐng)文件之日起 10 個(gè)工作日內(nèi)，向上市公司、交易對(duì)方、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù) 機(jī)構(gòu)提出首輪審核問(wèn)詢。上市公司申請(qǐng)重組上市的，本所重組審核機(jī)構(gòu)自受理申請(qǐng)文件之日起 20 個(gè)工作日內(nèi)，提出首輪審核問(wèn)詢?cè)谑纵唽徍藛?wèn)詢發(fā)出前，上市公司、交易對(duì)方及有關(guān)各方，獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證 券服務(wù)機(jī)構(gòu)及其相

24、關(guān)人員不得就審核事項(xiàng)與審核人員接觸，不得以任何形式干擾審 核工作。第三十六條 在首輪審核問(wèn)詢發(fā)出后，上市公司、交易對(duì)方、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、 證券服務(wù)機(jī)構(gòu)對(duì)本所審核問(wèn)詢存在疑問(wèn)的，可以通過(guò)本所并購(gòu)重組審核業(yè)務(wù)系統(tǒng)進(jìn) 行溝通；確需當(dāng)面溝通的，可以通過(guò)本所并購(gòu)重組審核業(yè)務(wù)系統(tǒng)預(yù)約。第三十七條 本所重組審核機(jī)構(gòu)收到上市公司對(duì)首輪審核問(wèn)詢的回復(fù)后，存在 下列情形之一的，可以繼續(xù)提出審核問(wèn)詢：（一）首輪審核問(wèn)詢后，發(fā)現(xiàn)新的需要問(wèn)詢事項(xiàng)；（二）上市公司、交易對(duì)方、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)的回復(fù)未能有針對(duì)性 地回答本所重組審核機(jī)構(gòu)提出的審核問(wèn)詢，或者本所就其回復(fù)需要繼續(xù)審核問(wèn)詢；（三）上市公司、交易對(duì)方、獨(dú)立財(cái)

25、務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)的信息披露仍未滿足 中國(guó)證監(jiān)會(huì)和本所規(guī)定的要求；（四）本所認(rèn)為需要繼續(xù)審核問(wèn)詢的其他情形。第三十八條 上市公司、交易對(duì)方、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照本 所重組審核機(jī)構(gòu)審核問(wèn)詢要求進(jìn)行必要的補(bǔ)充調(diào)查、核查，及時(shí)、逐項(xiàng)回復(fù)本所重 組審核機(jī)構(gòu)提出的審核問(wèn)詢，相應(yīng)補(bǔ)充或者修改申請(qǐng)文件。獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)應(yīng)當(dāng)于本 所重組審核機(jī)構(gòu)出具審核報(bào)告或者上市委員會(huì)審議結(jié)束后 5 個(gè)工作日內(nèi)，匯總補(bǔ) 充報(bào)送與審核問(wèn)詢回復(fù)相關(guān)的工作底稿。上市公司、交易對(duì)方、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)對(duì)本所重組審核機(jī)構(gòu)審核 問(wèn)詢的回復(fù)是申請(qǐng)文件的組成部分，上市公司、交易對(duì)方、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服 務(wù)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)保證回

26、復(fù)的真實(shí)、準(zhǔn)確、完整。第三十九條 本所重組審核機(jī)構(gòu)可以根據(jù)需要，就重組上市申請(qǐng)文件中標(biāo)的資 產(chǎn)是否為符合國(guó)家戰(zhàn)略的高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)和戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)資產(chǎn)， 向本所行業(yè)咨詢 專家?guī)煜嚓P(guān)專家進(jìn)行咨詢；專家所提出的咨詢意見(jiàn)，可以供本所審核問(wèn)詢參考。第四十條 本所重組審核機(jī)構(gòu)收到上市公司、交易對(duì)方、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券 服務(wù)機(jī)構(gòu)對(duì)本所審核問(wèn)詢的回復(fù)后，認(rèn)為不需要進(jìn)一步審核問(wèn)詢的，將出具審核報(bào) 告；涉及重組上市的，將提出初步審核意見(jiàn)，提交上市委員會(huì)審議，并通知上市公 司及其獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)。第四十一條 上市公司申請(qǐng)發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)的，本所自受理申請(qǐng)文件之日起45 日內(nèi)出具同意發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)的審核意見(jiàn)或者作出終止審

27、核的決定。上市公 司申請(qǐng)重組上市，不涉及股份發(fā)行的，本所自受理申請(qǐng)文件之日起 3 個(gè)月內(nèi)作出 同意重組上市的決定或者作出終止審核的決定；涉及股份發(fā)行的，本所自受理申請(qǐng) 文件之日起，在規(guī)定的時(shí)限內(nèi)出具同意重組上市的審核意見(jiàn)或者作出終止審核的決 定，本所審核和中國(guó)證監(jiān)會(huì)注冊(cè)的時(shí)間總計(jì)不超過(guò) 3 個(gè)月。按規(guī)定應(yīng)當(dāng)扣除的時(shí) 間不計(jì)算在本條規(guī)定的時(shí)限內(nèi)。第四十二條 上市公司申請(qǐng)發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)的， 回復(fù)審核問(wèn)詢的時(shí)間總計(jì) 不得超過(guò) 1 個(gè)月； 申請(qǐng)重組上市的， 回復(fù)審核問(wèn)詢的時(shí)間總計(jì)不得超過(guò) 3 個(gè) 月。逾期未回復(fù)的，上市公司應(yīng)當(dāng)在到期日的次日，披露本次交易的進(jìn)展情況及未 能及時(shí)回復(fù)的具體原因等事項(xiàng)。上

28、市公司難以在前款規(guī)定的時(shí)限內(nèi)回復(fù)的，可以在期限屆滿前向本所申請(qǐng)延期 一次，時(shí)間不得超過(guò) 1 個(gè)月。本規(guī)則規(guī)定的中止審核、請(qǐng)示有權(quán)機(jī)關(guān)、實(shí)施現(xiàn)場(chǎng)檢查、落實(shí)上市委員會(huì)意 見(jiàn)、暫緩審議等情形，不計(jì)算在前兩款規(guī)定的時(shí)限內(nèi)。第四十三條 本所審核申請(qǐng)文件時(shí)，可以根據(jù)上市公司的日常信息披露、規(guī)范 運(yùn)作和誠(chéng)信狀況以及獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)的執(zhí)業(yè)能力和執(zhí)業(yè)質(zhì)量，結(jié)合國(guó) 家產(chǎn)業(yè)政策和重組交易類型，減少審核問(wèn)詢的輪次、問(wèn)題數(shù)量，優(yōu)化審核內(nèi)容，提 高審核效率。第四十四條 上市公司發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)，不構(gòu)成重大資產(chǎn)重組，且符合下列 情形之一的， 申請(qǐng)文件受理后，本所重組審核機(jī)構(gòu)經(jīng)審核，不再進(jìn)行審核問(wèn)詢， 直接出具審核

29、報(bào)告：（一 ）最近 12 個(gè)月內(nèi)累計(jì)交易金額不超過(guò)人民幣 5 億元；（二 ）最近 12 個(gè)月內(nèi)累計(jì)發(fā)行的股份不超過(guò)本次交易前上市公司股份總數(shù)的5且最近 12 個(gè)月內(nèi)累計(jì)交易金額不超過(guò)人民幣 10 億元。適用前款規(guī)定的，上市公司應(yīng)當(dāng)按照本規(guī)則第二十九條的規(guī)定提交申請(qǐng)文件， 并提交獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)關(guān)于本次發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)符合前款規(guī)定，且不存在本規(guī)則第 四十五條規(guī)定情形的專項(xiàng)意見(jiàn)。第一款所稱“累計(jì)交易金額”是指以發(fā)行股份方式購(gòu)買資產(chǎn)的交易金額； “累計(jì)發(fā)行的股份”是指用于購(gòu)買資產(chǎn)而發(fā)行的股份。未適用第一款審核的發(fā)行股 份購(gòu)買資產(chǎn)行為，無(wú)需納入累計(jì)計(jì)算的范圍。第四十五條 上市公司發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)，存在下列

30、情形之一的，不得適用前 條規(guī)定：（一）同時(shí)募集配套資金用于支付本次交易現(xiàn)金對(duì)價(jià)，或者募集配套資金金額超過(guò)人民幣 5000 萬(wàn)元；（二 ）上市公司或者其控股股東、實(shí)際控制人最近 12 個(gè)月內(nèi)受到中國(guó)證監(jiān)會(huì)行 政處罰或者本所公開(kāi)譴責(zé)，或者存在其他重大失信行為；（三 ）獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)或者其相關(guān)人員最近 12 個(gè)月內(nèi)受到中國(guó)證 監(jiān)會(huì)行政處罰或者本所紀(jì)律處分。第三節(jié) 出具審核報(bào)告或者上市委員會(huì)審議第四十六條 上市公司申請(qǐng)發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)的，本所重組審核機(jī)構(gòu)經(jīng)審核， 出具同意或者不同意發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)的審核報(bào)告。上市公司申請(qǐng)重組上市的，本所重組審核機(jī)構(gòu)經(jīng)審核，提出初步審核意見(jiàn)后， 提交上市委員

31、會(huì)審議，形成同意或者不同意重組上市的審議意見(jiàn)。重組上市申請(qǐng)文 件存在尚待核實(shí)的重大問(wèn)題，無(wú)法形成審議意見(jiàn)的，經(jīng)會(huì)議合議，上市委員會(huì)可以 對(duì)上市公司的重組上市申請(qǐng)暫緩審議，暫緩審議時(shí)間不超過(guò) 2 個(gè)月。對(duì)上市公司 的同一重組上市申請(qǐng)，上市委員會(huì)只能暫緩審議一次。第四十七條 上市公司申請(qǐng)重組上市的，上市委員會(huì)認(rèn)為需要對(duì)上市公司、交 易對(duì)方、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)等主體進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)問(wèn)詢的， 由本所重組審核 機(jī)構(gòu)通知相關(guān)主體。相關(guān)主體代表應(yīng)當(dāng)?shù)綍?huì)接受問(wèn)詢， 回答上市委員會(huì)提出的問(wèn)題。第四十八條 本所結(jié)合重組審核機(jī)構(gòu)審核報(bào)告或者上市委員會(huì)審議意見(jiàn)，具同意發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)或者重組上市的審核意見(jiàn)，或者作出終

32、止審核的決定；對(duì) 上市公司不涉及股份發(fā)行的重組上市申請(qǐng)，本所結(jié)合上市委員會(huì)審議意見(jiàn)，作出同 意重組上市或者終止審核的決定。上市委員會(huì)審議意見(jiàn)同意上市公司重組上市，但要求上市公司補(bǔ)充披露有關(guān)信 息的，本所重組審核機(jī)構(gòu)告知獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)組織落實(shí)；重組審核機(jī)構(gòu)對(duì)上市公司及 其獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)的落實(shí)情況予以核對(duì)，并通報(bào)落實(shí)情況。上市公司 對(duì)相關(guān)事項(xiàng)補(bǔ)充披露后，本所出具同意重組上市的審核意見(jiàn)。上市公司應(yīng)當(dāng)根據(jù)重組審核機(jī)構(gòu)審核報(bào)告或者上市委員會(huì)審議意見(jiàn)，更新申請(qǐng) 文件并披露。第四節(jié) 向證監(jiān)會(huì)報(bào)送審核意見(jiàn)第四十九條 本所審核通過(guò)的， 向中國(guó)證監(jiān)會(huì)報(bào)送同意發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)或 者重組上市的審核意見(jiàn)、相關(guān)

33、審核資料及上市公司申請(qǐng)文件，但不涉及股份發(fā)行的 重組上市除外。第五十條 中國(guó)證監(jiān)會(huì)在注冊(cè)程序中，要求本所進(jìn)一步問(wèn)詢的，由本所提出反 饋問(wèn)題。中國(guó)證監(jiān)會(huì)在注冊(cè)程序中，決定退回本所補(bǔ)充審核的，本所重組審核機(jī)構(gòu)對(duì)要 求補(bǔ)充審核的事項(xiàng)重新審核，并出具審核報(bào)告或者提交上市委員會(huì)審議。本所審核 通過(guò)的，重新向中國(guó)證監(jiān)會(huì)報(bào)送審核意見(jiàn)、相關(guān)審核資料及上市公司申請(qǐng)文件； 審核不通過(guò)的，作出終止審核的決定上市公司應(yīng)當(dāng)及時(shí)披露中國(guó)證監(jiān)會(huì)反饋問(wèn)題以及注冊(cè)結(jié)果，并根據(jù)需要更新申 請(qǐng)文件并披露。第五節(jié) 審核中止與終止第五十一條 出現(xiàn)下列情形之一的，上市公司、交易對(duì)方、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證 券服務(wù)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)及時(shí)告知本所，本所將中

34、止審核：（一）本次交易涉嫌內(nèi)幕交易正在被中國(guó)證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查或者正在被司法機(jī)關(guān)立 案?jìng)刹?，尚未結(jié)案；（二）上市公司因涉嫌違法違規(guī)正在被行政機(jī)關(guān)調(diào)查，或者正在被司法機(jī)關(guān)偵 查，尚未結(jié)案，對(duì)本次交易影響重大；（三）上市公司、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)被中國(guó)證監(jiān)會(huì)依法采取限制業(yè)務(wù) 活動(dòng)、責(zé)令停業(yè)整頓、指定其他機(jī)構(gòu)托管或者接管等措施，尚未解除；（四）獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)或者相關(guān)簽字人員因首次公開(kāi)發(fā)行并上市、 上市公司發(fā)行證券、并購(gòu)重組業(yè)務(wù)涉嫌違法違規(guī)，或者其他業(yè)務(wù)涉嫌違法違規(guī)且對(duì) 市場(chǎng)有重大影響正在被中國(guó)證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查，或者正在被司法機(jī)關(guān)立案?jìng)刹椋?尚 未結(jié)案；（五）獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)的相

35、關(guān)簽字人員被中國(guó)證監(jiān)會(huì)依法采取市場(chǎng) 禁入、認(rèn)定為不適當(dāng)人選等監(jiān)管措施，或者被本所實(shí)施一定期限內(nèi)不接受其出具的 相關(guān)文件的紀(jì)律處分，尚未解除；（六）申請(qǐng)文件中記載的財(cái)務(wù)資料已過(guò)有效期，需要補(bǔ)充提交；（七）中國(guó)證監(jiān)會(huì)根據(jù)重組辦法等規(guī)定責(zé)令暫停重組活動(dòng)，或者責(zé)令相關(guān)主體作出公開(kāi)說(shuō)明或者披露專業(yè)意見(jiàn)；（八）上市公司、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)主動(dòng)要求中止審核，理由正當(dāng)并經(jīng)本所同意。出現(xiàn)前款第一項(xiàng)至第七項(xiàng)所列情形，上市公司、交易對(duì)方、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證 券服務(wù)機(jī)構(gòu)未及時(shí)告知本所，本所經(jīng)核實(shí)符合中止審核情形的，將直接中止審核。因第一款第四項(xiàng)規(guī)定情形中止審核的，獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)指派 與被調(diào)查事項(xiàng)無(wú)關(guān)的人員，對(duì)

36、該機(jī)構(gòu)或者有關(guān)人員為被中止審核的申請(qǐng)事項(xiàng)制作、 出具的申請(qǐng)材料進(jìn)行復(fù)核。按照要求提交復(fù)核報(bào)告，并對(duì)申請(qǐng)事項(xiàng)符合本次交易法 定條件、標(biāo)準(zhǔn)，所制作、出具的文件不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏發(fā) 表明確復(fù)核意見(jiàn)的，本所經(jīng)確認(rèn)后恢復(fù)對(duì)申請(qǐng)文件的審核。第一款所列情形消除后，上市公司、交易對(duì)方、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu) 應(yīng)當(dāng)及時(shí)告知本所。本所經(jīng)審核確認(rèn)后，恢復(fù)對(duì)申請(qǐng)文件的審核。審核時(shí)限自恢復(fù) 審核之日起繼續(xù)計(jì)算；但財(cái)務(wù)報(bào)告期調(diào)整達(dá)到一個(gè)或者一個(gè)以上會(huì)計(jì)年度的，審核 時(shí)限自恢復(fù)審核之日重新起算。存在第一款第一項(xiàng)規(guī)定的情形，但符合中國(guó)證監(jiān)會(huì) 有關(guān)規(guī)定的，視為相關(guān)情形已消除。第五十二條 出現(xiàn)下列情形之一

37、的，本所將終止審核：（一）中國(guó)證監(jiān)會(huì)根據(jù)重組辦法等規(guī)定，責(zé)令上市公司終止重組活動(dòng)；（二）上市公司更換獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、對(duì)交易方案進(jìn)行重大調(diào)整或者撤回申請(qǐng)文 件；（三）上市公司未在規(guī)定時(shí)限內(nèi)回復(fù)本所審核問(wèn)詢或者未對(duì)申請(qǐng)文件作出解釋說(shuō) 明、補(bǔ)充修改；（四）申請(qǐng)文件內(nèi)容存在重大缺陷，嚴(yán)重影響投資者理解和本所審核；（五）申請(qǐng)文件被認(rèn)定存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏；（六）上市公司、交易對(duì)方、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)等主體阻礙或者拒絕 中國(guó)證監(jiān)會(huì)或者本所依法實(shí)施的檢查或者核查；（七）上市公司、交易對(duì)方、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)等主體以不正當(dāng)手段 嚴(yán)重干擾本所審核工作；（八 ）前條第一款第三項(xiàng)至八項(xiàng)

38、規(guī)定的中止審核情形未能在 2 個(gè)月內(nèi)消除；（九）本所審核不通過(guò)。第五十三條 本所對(duì)上市公司發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)或者重組上市申請(qǐng)不予受理或 者終止審核的，上市公司可以在收到本所相關(guān)文件后 5 個(gè)工作日內(nèi)， 向本所申 請(qǐng)復(fù)審；但因前條第二項(xiàng)終止審核的，不得申請(qǐng)復(fù)審。復(fù)審的有關(guān)事項(xiàng)，適用深 圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板股票發(fā)行上市審核規(guī)則關(guān)于復(fù)審的有關(guān)規(guī)定。經(jīng)復(fù)審，上市公司申請(qǐng)理由成立的，本所對(duì)申請(qǐng)文件重新審核，審核時(shí)限自重 新審核之日重新起算； 申請(qǐng)理由不成立的，本所維持原決定。第六節(jié) 會(huì)后事項(xiàng)第五十四條 本所受理申請(qǐng)文件后至本次交易實(shí)施完畢前，發(fā)生重大事項(xiàng)的，上市公司、交易對(duì)方、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)應(yīng)當(dāng)及時(shí)向本所報(bào)告

39、，按照要求履行信息披露義務(wù)、更新申請(qǐng)文件。上市公司的獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)持續(xù)履行盡職 調(diào)查職責(zé)，并向本所提交專項(xiàng)核查意見(jiàn)第五十五條 本所重組審核機(jī)構(gòu)出具審核報(bào)告或者上市委員會(huì)形成審議意見(jiàn)后 至中國(guó)證監(jiān)會(huì)作出注冊(cè)決定前，發(fā)生重大事項(xiàng)，對(duì)上市公司本次交易是否符合法定條件或者信息披露要求產(chǎn)生重大影響的，本所重組審核機(jī)構(gòu)經(jīng)重新審核后決定是否 重新出具審核報(bào)告或者提交上市委員會(huì)審議。重新出具審核報(bào)告或者提交上市委員 會(huì)審議的，應(yīng)當(dāng)報(bào)告中國(guó)證監(jiān)會(huì)，并按照本章相關(guān)規(guī)定辦理。第五十六條 中國(guó)證監(jiān)會(huì)作出注冊(cè)決定后至本次交易實(shí)施完畢前，發(fā)生重大事 項(xiàng)，可能導(dǎo)致上市公司本次交易不符合法定條件或者信息披露要

40、求的，上市公司應(yīng) 當(dāng)暫停本次交易。本所發(fā)現(xiàn)上市公司存在上述情形的，有權(quán)要求上市公司暫停本次 交易。上市公司、交易對(duì)方、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)應(yīng)當(dāng)將上述情況及時(shí)報(bào)告本所并作出公 告，說(shuō)明重大事項(xiàng)相關(guān)情況及上市公司將暫停本次交易。本所經(jīng)審核認(rèn)為相關(guān)重大事項(xiàng)導(dǎo)致上市公司本次交易不符合法定條件或者信息披露要求的，將出具明確意見(jiàn)并報(bào)告中國(guó)證監(jiān)會(huì)。第六章 審核相關(guān)事項(xiàng)第五十七條 本所向市場(chǎng)公開(kāi)重組審核的下列信息，接受社會(huì)監(jiān)督：（一）在審上市公司名單、基本信息及審核工作進(jìn)度；（二）本所審核問(wèn)詢，上市公司、交易對(duì)方、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)的回 復(fù)，但涉及國(guó)家秘密或者商業(yè)秘密的除外；（三）上市委員會(huì)的會(huì)議時(shí)間、審議的

41、上市公司名單、審議結(jié)果；（四）中國(guó)證監(jiān)會(huì)的注冊(cè)決定；（五）本所對(duì)上市公司、交易對(duì)方及有關(guān)各方，獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)及 其相關(guān)人員采取的自律監(jiān)管措施或者紀(jì)律處分；（六）本所認(rèn)為必要的其他信息。第五十八條 本所受理申請(qǐng)文件后至本次交易實(shí)施完畢前，上市公司及其獨(dú)立 財(cái)務(wù)顧問(wèn)應(yīng)當(dāng)密切關(guān)注媒體關(guān)于本次交易的重大報(bào)道、市場(chǎng)傳聞。相關(guān)報(bào)道、傳聞與上市公司信息披露存在重大差異，或者所涉事項(xiàng)可能對(duì)本次 交易產(chǎn)生重大影響的，上市公司、交易對(duì)方、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)向 本所作出解釋說(shuō)明，并按照規(guī)定履行信息披露義務(wù)。獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu) 應(yīng)當(dāng)進(jìn)行必要的核查并向本所報(bào)告核查結(jié)果。第五十九條 本所受

42、理申請(qǐng)文件后至本次交易實(shí)施完畢前，本所收到與本次交 易相關(guān)的投訴舉報(bào)的，可以就投訴舉報(bào)涉及的事項(xiàng)向上市公司、交易對(duì)方、獨(dú)立財(cái) 務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)進(jìn)行問(wèn)詢，要求其向本所作出解釋說(shuō)明，并按照規(guī)定履行信 息披露義務(wù)；要求獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)進(jìn)行必要的核查并向本所報(bào)告核查 結(jié)果。第六十條 本所在審核中，發(fā)現(xiàn)上市公司申請(qǐng)文件存在重大疑問(wèn)且上市公司、 交易對(duì)方、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)回復(fù)中無(wú)法作出合理解釋，或者本次交易 涉及重組上市的，本所可以對(duì)上市公司、交易對(duì)方、標(biāo)的資產(chǎn)、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)、證 券服務(wù)機(jī)構(gòu)進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)檢查。第六十一條 本所在審核中，對(duì)法定條件具體審核標(biāo)準(zhǔn)等涉及中國(guó)證監(jiān)會(huì)部門 規(guī)章及規(guī)

43、范性文件理解和適用的重大疑難問(wèn)題、重大無(wú)先例情況以及其他需要中國(guó)證監(jiān)會(huì)決定的事項(xiàng)，將及時(shí)請(qǐng)示中國(guó)證監(jiān)會(huì)。第六十二條 本所對(duì)申請(qǐng)文件不予受理、終止審核的，上市公司可以在相關(guān)情形消除或者相關(guān)問(wèn)題解決后再行申報(bào)。第七章 持續(xù)督導(dǎo)第六十三條 為上市公司實(shí)施重大資產(chǎn)重組、發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)或者重組上市 提供服務(wù)的獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)，應(yīng)當(dāng)按照中國(guó)證監(jiān)會(huì)和本所的相關(guān)規(guī)定，履行持續(xù)督導(dǎo) 職責(zé)。獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)應(yīng)當(dāng)指定項(xiàng)目主辦人負(fù)責(zé)持續(xù)督導(dǎo)工作，并在資產(chǎn)重組實(shí)施情況 報(bào)告書(shū)中披露。前述項(xiàng)目主力、人不能履職的，獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)應(yīng)當(dāng)另行指定履職能 力相當(dāng)?shù)娜藛T并披露。上市公司、標(biāo)的資產(chǎn)及其相關(guān)人員，應(yīng)當(dāng)積極配合獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)履行持續(xù)

44、督導(dǎo) 職責(zé)，及時(shí)提供必要的信息，保障履職所需的各項(xiàng)條件，協(xié)助披露持續(xù)督導(dǎo)意見(jiàn)。第六十四條 上市公司實(shí)施重大資產(chǎn)重組或者發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)的，持續(xù)督導(dǎo) 期限為本次交易實(shí)施完畢當(dāng)年剩余時(shí)間以及其后一個(gè)完整會(huì)計(jì)年度。前款規(guī)定的期限屆滿后，存在尚未完結(jié)事項(xiàng)的，獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)應(yīng)當(dāng)繼續(xù)履行持 續(xù)督導(dǎo)職責(zé)，并在各年度報(bào)告披露之日起 15 日內(nèi)就相關(guān)事項(xiàng)的進(jìn)展情況出具核查 意見(jiàn)。第六十五條 在持續(xù)督導(dǎo)期間內(nèi)，獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)應(yīng)當(dāng)勤勉盡職，通過(guò)日常溝 通、定期回訪等方式，結(jié)合上市公司信息披露情況，履行下列持續(xù)督導(dǎo)職責(zé)：（一）督促上市公司按照相關(guān)規(guī)定實(shí)施重組方案，及時(shí)力、理資產(chǎn)的交付或者過(guò) 戶手續(xù)，履行相關(guān)信息披露義務(wù)；

45、（二）輔導(dǎo)和督促標(biāo)的資產(chǎn)主要股東、主要管理人員知曉并遵守上市公司信息披 露、規(guī)范運(yùn)作要求；（三）關(guān)注并督促上市公司有效控制、整合、運(yùn)營(yíng)標(biāo)的資產(chǎn)；（四）關(guān)注并督促上市公司披露對(duì)標(biāo)的資產(chǎn)持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力、核心競(jìng)爭(zhēng)力有重大不 利影響的風(fēng)險(xiǎn)或者負(fù)面事項(xiàng)；（五）關(guān)注并督促相關(guān)方履行承諾；（六）關(guān)注并督促上市公司按照企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的有關(guān)規(guī)定，對(duì)商譽(yù)進(jìn)行確認(rèn) 和計(jì)量；（七 ）重組辦法 上市公司并購(gòu)重組財(cái)務(wù)顧問(wèn)業(yè)務(wù)管理辦法規(guī)定的其他 持續(xù)督導(dǎo)職責(zé)。前款各項(xiàng)所涉事項(xiàng)對(duì)上市公司或者標(biāo)的資產(chǎn)產(chǎn)生重大影響，或者與重大資產(chǎn)重 組報(bào)告書(shū)等申請(qǐng)文件披露或者預(yù)測(cè)情況存在重大差異的，獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)應(yīng)當(dāng)督促上 市公司及時(shí)披露，并于公司披

46、露公告時(shí)，就披露信息是否真實(shí)、準(zhǔn)確、完整，是否 存在其他未披露重大風(fēng)險(xiǎn)發(fā)表意見(jiàn)并披露。第六十六條 存在下列情形之一的，獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)應(yīng)當(dāng)對(duì)上市公司或者標(biāo)的資產(chǎn)進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)核查，出具核查報(bào)告并披露：（一）標(biāo)的資產(chǎn)存在重大財(cái)務(wù)造假嫌疑；（二）上市公司可能無(wú)法有效控制標(biāo)的資產(chǎn)；（三）標(biāo)的資產(chǎn)可能存在未披露擔(dān)保；（四）標(biāo)的資產(chǎn)可能存在非經(jīng)營(yíng)性資金占用；（五）標(biāo)的資產(chǎn)股權(quán)可能存在重大未披露質(zhì)押。獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)核查的，應(yīng)當(dāng)就核查情況、提請(qǐng)上市公司及投資者關(guān)注 的問(wèn)題、本次現(xiàn)場(chǎng)核查結(jié)論等事項(xiàng)出具現(xiàn)場(chǎng)核查報(bào)告，并在現(xiàn)場(chǎng)核查結(jié)束后 5 個(gè) 工作日內(nèi)披露。第六十七條 上市公司實(shí)施重大資產(chǎn)重組、發(fā)行股份購(gòu)買資產(chǎn)或者重組上市，交易對(duì)方作出業(yè)績(jī)承諾并與上市公司簽訂補(bǔ)償協(xié)議的，獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)應(yīng)當(dāng)在業(yè)績(jī)補(bǔ) 償期間內(nèi)，持續(xù)關(guān)注業(yè)績(jī)承諾方的資金、所持上市公司股份的質(zhì)押等履約能力保障 情況，督促其及時(shí)、足額履行業(yè)績(jī)補(bǔ)償承諾。相關(guān)方喪失履行業(yè)績(jī)補(bǔ)償承諾的能力或者履行業(yè)績(jī)補(bǔ)償承諾存在重大不確