RSI相對強弱指標

1、RSI相對強弱指標:RSI (Relative Strength Index) 強弱指標最早被應用于期貨買賣，后來人們發(fā)現(xiàn)在眾多的圖表技術分析中，強弱指標的理論和實踐極其適合于股票市場的短線投資，于是被用于股票升跌的測量和分析中。相關計算RSI1一般是6日相對強弱指標RSI2 一般是12日相對強弱指標RSI3一般是24日相對強弱指標強弱指標的計算公式如下：RSI=100×RS/(1+RS) 或者,RSI=100100÷(1+RS)RS=X天的平均上漲點數(shù)/X天的平均下跌指數(shù)其中 RS=14天內(nèi)收市價上漲數(shù)之和的平均值/14天內(nèi)收市價下跌數(shù)之和的平均值公式化簡：RSI=100

2、×14天內(nèi)收市價上漲數(shù)之和的平均值÷(14天內(nèi)收市價上漲數(shù)之和的平均值+14天內(nèi)收市價下跌數(shù)之和的平均值）。舉例說明：如果最近14天漲跌情形是：第一天升2元，第二天跌2元，第三至第五天各升3元；第六天跌4元 第七天升2元，第八天跌5元；第九天跌6元，第十至十二天各升1元；第十三至十四天各跌3元。那么，計算RSI的步驟如下：（一）將14天上升的數(shù)目相加，除以14,上例中總共上升16元除以14得1.143（精確到小數(shù)點后三位)；（二）將14天下跌的數(shù)目相加，除以14,上例中總共下跌23元除以14得1.643（精確到小數(shù)(后三位）；（三）求出相對強度RS,即RS=1.143/1.

3、643=0.696（精確到小數(shù)點后三位）；（四）1+RS=1+0.696=1.696；（五）以100除以1+RS,即100/1.696=58.962；（六）100-58.962=41.038。結(jié)果14天的強弱指標RSI為41.038。不同日期的14天RSI值當然是不同的，連接不同的點，即成RSI的軌跡。相關優(yōu)點能清楚的看出買賣雙方的意向：何時呈現(xiàn)超買狀態(tài)，何時呈現(xiàn)超賣狀態(tài)一目了然，從而使人們較好地掌握買入時機。不過，任何分析工具都有其優(yōu)點和缺點，技術分析師常常告誡人們，應用RSI的分析不能掉進公式化、機械化的泥潭中，因為任何事物都有特殊情況,RSI超過95或低于15也并不出奇，不要一低于30就

4、入市買進， 高于70就拋售，應當結(jié)合其他圖形具體分析。能構(gòu)建柱狀圖的各種圖形：諸如頭肩頂、雙頂雙底三角形、旗形、放大型、支持線、阻力線等。1RSI的計算一般以14天為周期，把上升幅度作為買方力量的總和，將下跌的幅度作為賣方力量的總和，而判斷匯價的未來動向，則是參看兩種力量對比的結(jié)果。相關缺點1.當發(fā)生單邊行情時,rsi指標在高檔或低檔時會有鈍化的現(xiàn)象，因此會發(fā)生過早賣出或買進。2.RSI沒有明顯規(guī)則性的買進或賣出信號，當指針在高位時，僅能說明情行反轉(zhuǎn)的可能性增高，但并沒有辦法進一步明確地指出時點。3.一般而言,RSI的背離信號通常是事后驗證，事前很難看出,RSI指標與股價的"背離&q

5、uot;走勢常常會發(fā)生滯后現(xiàn)象；一方面，市場行情已經(jīng)出現(xiàn)反轉(zhuǎn)，但是該指標的"背離"信號卻可能滯后出現(xiàn)；另一方面，在各種隨機因素的影響下，有時"背離"現(xiàn)象出現(xiàn)數(shù)次后行情才真正開始反轉(zhuǎn)，同時在研判指標"背離"現(xiàn)象時，真正反轉(zhuǎn)所對應的"背離"出現(xiàn)次數(shù)并無定論，一次、兩次或三次背離都有出現(xiàn)趨勢變化的可能，在實際操作中較難確認。4.由于RSI是一種比率的指標，因此在趨勢分析的能力上會較弱。5.應該看到RSI指標的時間參數(shù)不同，其給出的結(jié)果就會不同；不同的投資者對時間周期的設定有不同的個人偏好，從理論上講，較短周期的RSI指標

6、雖然比較敏感，但快速震蕩的次數(shù)較多，可靠性較差；較長周期的RSI指標盡管信號可靠，但指標的敏感性不夠，反應遲緩，因而經(jīng)常出現(xiàn)錯過買賣良機的現(xiàn)象。此外，由于RSI是通過收盤價計算的，如果當天行情的波幅很大，上下影線較長時,RSI就不可能較為準確反映此時行情的變化。6.超買、超賣出現(xiàn)后導致的指標鈍化現(xiàn)象容易發(fā)出錯誤的操作信號；在"牛市"和"熊市"的中間階段,RSI值升至90以上或降到10以下的情況時有發(fā)生，此時指標鈍化后會出現(xiàn)模糊的誤導信息，若依照該指標操作可能會出現(xiàn)失誤，錯過盈利機會或較早進入市場而被套牢。7.當RSI值在50附近波動時該指標往往失去參考價

7、值。一般而言,RSI值在40到60之間研判的作用并不大。按照RSI的應用原則，當RSI從50以下向上突破50分界線時代表股價已轉(zhuǎn)強；RSI從50以上向下跌破50分界線則代表股價已轉(zhuǎn)弱。但實際情況經(jīng)常是讓投資者一頭霧水，股價由強轉(zhuǎn)弱后卻不跌，由弱轉(zhuǎn)強后卻不漲的現(xiàn)象相當普遍。這是因為在常態(tài)下,RSI會在大盤或個股方向不明朗而盤整時，率先整理完畢并出現(xiàn)走強或走弱的現(xiàn)象。RSI的五種不同用途：1) 頂點及底點 70 及30 通常為超賣及超買訊號。2) 分歧當市況創(chuàng)下新高 ( 低 ) 但RSI 并不處于新高，這通常表明市場將出現(xiàn)反轉(zhuǎn)。3) 支持及阻力 RSI 能顯示支持及阻力位，有時比價格圖更能清晰反應

8、支持及阻力。4) 價格趨勢形態(tài) 與價格圖相比，價格趨勢形態(tài)如雙頂及頭肩在 RSI 上表現(xiàn)更清晰。5) 峰回路轉(zhuǎn) 當 RSI 突破 ( 超過前高或低點 ) 時，這可能表示價格將有突變與其它指標相同， RSI 需與其它指標配合使用，不能單獨產(chǎn)生訊號，價格的確認是決定入市價位的關鍵。變動范圍：RSI的變動范圍在0100之間，強弱指標值一般分布在2080。80-100 極強 賣出50-80 強 買入20-50 弱 觀望0-20 極弱 買入RSI的變動范圍在0100之間，國內(nèi)單邊做多的股市:強弱指標值一般分布在2080。80-100 極強 賣出50-80 強 買入20-50 弱 觀望0-20 極弱 買入

9、國內(nèi)期貨/國際倫敦金/外匯等雙向交易市場:強弱指標值一般分布在30-70.70-100 超買區(qū) 做空30-70 觀望慎入?yún)^(qū)0-30 超買區(qū) 做多RSI指標運用原則：這里的“極強”、“強”、“弱”、“極弱”只是一個相對的分析概念RSI指標運用原則受計算公式的限制，不論價位怎樣變動，強弱指標的值均在0與100之間.強弱指標保持高于50表示為強勢市場，反之低于50表示為弱勢市場.強弱指標多在70與30之間波動.當六日指標上升到達80時，表示股市已有超買現(xiàn)象，假如一旦繼續(xù)上升，超過90以上時，則表示已到嚴重超買的警戒區(qū)，股價已形成頭部，極可能在短期內(nèi)反轉(zhuǎn)回轉(zhuǎn).當六日強弱指標下降至20時，表示股市有超賣

10、現(xiàn)象，假如一旦繼續(xù)下降至10以下時則表示已到嚴重超賣區(qū)域，股價極可能有止跌回升的機會.每種類型股票的超賣超買值是不同的.在牛市時，通常藍籌股的強弱指數(shù)若是80,便屬超買，若是30便屬超賣，至于二三線股，強弱指數(shù)若是85至90,便屬超買，若是20至25,便屬超賣.但我們不能硬性地以上述數(shù)值，擬定藍籌股或二三線股是否屬于超買或超賣，主要是由于某些股票有自己的一套超買/賣水平，即是，股價反覆的股票，通常超買的數(shù)值較高(90至95)，而視作超賣的數(shù)值亦較低(10至15).至于那些表現(xiàn)較穩(wěn)定的股票，超買的數(shù)值則較低(65至70)，超賣的數(shù)值較高(35至40).因此我們對一只股票采取買/ 賣行動前，一定要

11、先找出該只股票的超買/超賣水平.至于衡量一只股票的超買/超賣水平，我們可以參考該股票過去12個月之強弱指標記錄.超買及超賣范圍的確定還取決于兩個因素.第一是市場的特性，起伏不大的穩(wěn)定的市場一般可以規(guī)定70以上超買,30 以下為超賣.變化比較劇烈的市場可以規(guī)定80以上超買,20以下為超賣.第二是計算RSI時所取的時間參數(shù).比如說，對于12日RSI,可以規(guī)定80以上為超買,20以下為超賣.對于24日RSI,可以規(guī)定70以上為超買,30以下為超賣.應當注意的是，超買或超賣本身并不構(gòu)成入市的訊號.有時行情變化得過于迅速,RSI會很快地超出正常范圍，這時RSI的超買或超賣往往就失去了其作為出入市警告訊號

12、的作用.比如說在牛市初期,RSI往往會很快進入80以上的區(qū)域，并在此區(qū)域內(nèi)停留相當長一段時間，但這并不表示上升行情將要結(jié)束.恰恰相反，它是一種強勢的表現(xiàn).只有在牛市末期或熊市當中，超買才是比較可靠的入市訊號.基于這個原因，一般不宜在RSI一旦進入非正常區(qū)域就采取買賣行動.最好是價格本身也發(fā)出轉(zhuǎn)向信號時再進行交易.這樣就可以避免類似于上面提到的RSI進入超買區(qū)但并不立即回到正常區(qū)域那樣的“陷阱”.在很多情況下，很好的買賣訊號是：RSI進入超買超賣區(qū)，然后又穿過超買或超賣的界線回到正常區(qū)域.不過這里仍然要得到價格方面的確認，才能采取實際的行動.這種確認可以是：趨勢線的突破；移動平均線的突破；某種價

13、格型態(tài)的完成.強弱指標與股價或指數(shù)比較時，常會產(chǎn)生先行顯示未來行情走勢的特性，亦即股價或指數(shù)未漲而強弱指標先上升，股價或指數(shù)未跌而強弱指標先下降，其特性在股價的高峰與谷底反應最明顯.當強弱指標上升而股價反而下跌，或是強弱指標下降而股價反趨上漲，這種情況稱之為“背馳”.當RSI在70至80上時，價位破頂而RSI不能破頂，這就形成了“頂背馳”，而當RSI在30至20下時，價位破底而RSI不能破底就形成了“底背馳”.這種強弱指標與股價變動，產(chǎn)生的背離現(xiàn)象，通常是被認為市場即將發(fā)生重大反轉(zhuǎn)的訊號.相對強弱指標(RSI)是技術指標中的一種，強弱指標理論認為，任何市價的大漲或者大跌，均在0100之間波動。

14、根據(jù)常態(tài)分析，認為RSI值在3070之間的變動屬正常情況，在8090時，被認為市場已達超買狀態(tài)，至此市場價格自然面臨回落調(diào)整；而在1020時，被認為市場已達超賣狀態(tài)，至此市場價格自然面臨企穩(wěn)回升。但投資者可能會發(fā)現(xiàn)：有時RSI在80以上時，股價仍不斷上揚，因此僅僅用是否通過80來劃分股價是否超買來判斷頂部，不太可靠。因此我們就應該尋找其他規(guī)律進行判斷。折疊RSI頂背離一般來講，技術指標都有頂背離的走勢出現(xiàn)，RSI指標也不例外。RSI指標出現(xiàn)頂背離，是指股價在一個上升趨勢當中，先創(chuàng)出一個新高點，這時RSI指標也相應在80以上創(chuàng)出一個新高點，之后股價出現(xiàn)一定幅度回落,RSI也隨著股價的回落走勢出現(xiàn)

15、調(diào)整。但是如果之后股價再度出現(xiàn)沖高，并且超越前期高點時，而RSI雖然隨股價繼續(xù)上揚，但是并沒有超過前期高點，這就形成RSI的頂背離。RSI出現(xiàn)頂背離后，股價見頂?shù)目赡苄暂^大。之所以說RSI頂背離就是股價見頂?shù)臉酥荆饕怯捎诋斍f家拉高出貨的時候，為了出貨迅速，其拉高動作必然迅速而猛烈，而出貨動作則要延續(xù)較長的時間和空間。這種特性就決定了莊家一次又一次地拉高股價，但是由于RSI指標主要是反映市場強弱的指標，而這種強勢不再的走勢無疑將促使RSI出現(xiàn)回落走勢，因此一旦莊家出貨的走勢出現(xiàn),RSI的回落幅度通常較大，從而形成頂背離的態(tài)勢。這種現(xiàn)象在KDJ等指標上同樣也有可能出現(xiàn)，而成交量與股價背離的現(xiàn)象

16、，也是股價見頂?shù)恼髡字?。價格上揚成交量趨于減少，說明市場交易活躍程度逐漸減弱，接下來股價很可能面臨下跌的走勢。發(fā)現(xiàn)指標出現(xiàn)頂背離走勢后，投資者應結(jié)合當時市場氣氛和盤面情況進行綜合判斷。如果市場仍然處于相對看多的階段，則股價繼續(xù)上揚的可能性較大，但是幅度和力度都將明顯弱于前期，這主要是因為這種上漲，是在市場人氣刺激下出現(xiàn)的上漲走勢，并不是成交量的實質(zhì)推動，因而漲勢不能長久。RSI曲線形態(tài)：當RSI指標在高位盤整或低位橫盤時所出現(xiàn)的各種形態(tài)也是判斷行情，決定買賣行動的一種分析方法。1、當RSI曲線在高位(50以上）形成M頭或三重頂?shù)雀呶环崔D(zhuǎn)形態(tài)時，意味著股價的上升動能已經(jīng)衰竭，股價有可能出現(xiàn)長期

17、反轉(zhuǎn)行情，投資者應及時地賣出股票。如果股價走勢曲線也先后出現(xiàn)同樣形態(tài)則更可確認，股價下跌的幅度和過程可參照M頭或三重頂?shù)软敳糠崔D(zhuǎn)形態(tài)的研判。2、當RSI曲線在低位(50以下）形成W底或三重底等低位反轉(zhuǎn)形態(tài)時，意味著股價的下跌動能已經(jīng)減弱，股價有可能構(gòu)筑中長期底部，投資者可逢低分批建倉。如果股價走勢曲線也先后出現(xiàn)同樣形態(tài)則更可確認，股價的上漲幅度及過程可參照W底或三重底等底部反轉(zhuǎn)形態(tài)的研判。3、RSI曲線頂部反轉(zhuǎn)形態(tài)對行情判斷的準確性要高于底部形態(tài)RSI曲線背離：RSI指標的背離是指RSI指標的曲線的走勢正好和股價K線圖的走勢方向正好相反。RSI指標的背離分為頂背離和底背離兩種。頂背離當RSI處

18、于高位，但在創(chuàng)出RSI近期新高后，反而形成一峰比一峰低的走勢，而此時K線圖上的股價卻再次創(chuàng)出新高，形成一峰比一峰高的走勢，這就是頂背離。頂背離現(xiàn)象一般是股價在高位即將反轉(zhuǎn)的信號，表明股價短期內(nèi)即將下跌，是賣出信號。在實際走勢中,RSI指標出現(xiàn)頂背離是指股價在進入拉升過程中，先創(chuàng)出一個高點,RSI指標也相應在80以上創(chuàng)出新的高點，之后，股價出現(xiàn)一定幅度的回落調(diào)整,RSI也隨著股價回落走勢出現(xiàn)調(diào)整。但是，如果股價再度向上并超越前期高點創(chuàng)出新的高點時，而RSI隨著股價上揚也反身向上但沒有沖過前期高點就開始回落，這就形成RSI指標的頂背離。RSI出現(xiàn)頂背離后，股價見頂回落的可能性較大，是比較強烈的賣出

19、信號。底背離RSI的底背離一般是出現(xiàn)在20以下的低位區(qū)。當K線圖上的股價一路下跌，形成一波比一波低的走勢，而RSI線在低位卻率先止跌企穩(wěn)，并形成一底比一底高的走勢，這就是底背離。底背離現(xiàn)象一般預示著股價短期內(nèi)可能將反彈，是短期買入的信號。與MACD、KDJ等指標的背離現(xiàn)象研判一樣,RSI的背離中，頂背離的研判準確性要高于底背離。當股價在高位,RSI在80以上出現(xiàn)頂背離時，可以認為股價即將反轉(zhuǎn)向下，投資者可以及時賣出股票；而股價在低位,RSI也在低位出現(xiàn)底背離時，一般要反復出現(xiàn)幾次底背離才能確認，并且投資者只能做戰(zhàn)略建倉或做短期投資。補救：1、利用長期的RSI均線與RSI線的關系來作買賣信號判斷

20、2、以rsi值為樣本去計算其kd值來求得買賣信號。3.在實際運用中若要克服這個缺點，可以在價格變動幅度較大且漲跌變動較頻繁時，將RSI參數(shù)設定的小一點；短期RSI是指參數(shù)相對小的RSI,長期RSI是指參數(shù)相對較長的RSI。比如,6日RSI和12日RSI中 ,6日RSI即為短期RSI,12日RSI即為長期RSI。長短期RSI線的交叉情況可以作為我們研判行情的方法。長短期交叉1、當短期RSI>；長期RSI時，市場則屬于多頭市場；2、當短期RSI<；長期RSI時，市場則屬于空頭市場；3、當短期RSI線在低位向上突破長期RSI線時，一般為RSI指標的“黃金交叉”，為買入信號；4、當短期RS

21、I線在高位向下突破長期RSI線時，一般為RSI指標的“死亡交叉”，為賣出信號。折疊實戰(zhàn)技巧和其他指標相比,RSI指標波動頻繁，而且其預示的趨勢性不是很明顯，在實際研判匯市行情中，往往會給投資者以錯亂無序的感覺。為了解決這個問題，這里選用兩組不同的日(12,72)和日(9,12)參數(shù)來講述RSI指標的買賣預示功能。折疊12日RSI和72日RSI相結(jié)合的買賣功能1、當12日RSI曲線在50數(shù)值附近向上突破72日RSI曲線形成“金叉”時，表明市場多頭力量開始強于空頭力量，股價將大幅揚升，這是RSI指標所指示的中線買入信號。特別是當股價也同時帶量向上突破中長期均線時，這種買入信號比較準確。此時，投資者應及時逢低買入市場。2、當12日RSI曲線和72日RSI曲線在60數(shù)值上方運行了比較長的時間時，一旦12日RSI曲線向下突破72日曲線形成“死叉”時，表明