金融學(xué)精編版課后習(xí)題答案

1、第一章 貨幣與貨幣制度 1錢、貨幣、通貨、現(xiàn)金是一回事嗎？銀行卡是貨幣嗎？ 答：（1）錢、貨幣、通貨、現(xiàn)金不是一回事，雖然其內(nèi)容有所重疊，但這幾個概念之間是有區(qū)別的。 錢是人們對貨幣的俗稱。經(jīng)濟學(xué)中被稱為貨幣的東西，就是在日常人們生活中被稱為錢的東西。 貨幣是由國家法律規(guī)定的，在商品勞務(wù)交易中或債務(wù)清償中被社會普遍接受的東西。 通貨即流通中的貨幣，指流通于銀行體系外的貨幣。 現(xiàn)金就是指家庭個人、工商企業(yè)、政府部門所擁有的現(xiàn)鈔，包括紙幣現(xiàn)鈔、硬幣現(xiàn)鈔?，F(xiàn)金是貨幣的一部分，這部分貨幣的流動性強，使用頻率高，對人們?nèi)粘ＯM影響大。（2）銀行卡亦稱“塑料貨幣”，是由銀行發(fā)行，供客戶辦理存取款等業(yè)務(wù)的新

2、型服務(wù)工具的總稱，包括信用卡、支票卡、記賬卡、自動出納機卡、靈光卡等。各種銀行卡是用塑料制作的，可用于存取款和轉(zhuǎn)賬支付。現(xiàn)在，特別在西方發(fā)達(dá)國家，各種銀行卡正逐步取代現(xiàn)鈔和支票，成為經(jīng)濟生活中廣泛運用的支付工具。因此，在現(xiàn)代社會銀行卡也屬于貨幣。 2社會經(jīng)濟生活中為什么離不開貨幣?為什么自古至今，人們又往往把金錢看作是萬惡之源? 答：（1）社會經(jīng)濟生活離不開貨幣，貨幣的產(chǎn)生和發(fā)展都有其客觀必然性。物物交換的局限性要求有某種商品充當(dāng)共同的、一般的等價物，而金銀的特性決定其成為貨幣的天然材料。作為貨幣的金銀等貴金屬，便于攜帶、鑄造和分割，大大推動了商品經(jīng)濟的發(fā)展。 隨著經(jīng)濟的發(fā)展，貨幣形態(tài)不斷發(fā)生

3、變化。經(jīng)歷了實物貨幣階段、貴金屬貨幣階段、代用貨幣階段和信用貨幣階段。當(dāng)今貨幣正朝著專門化、無體化、擴張化、電子化的趨勢發(fā)展。但不管貨幣的具體形態(tài)如何，都是媒介商品經(jīng)濟所必需的。貨幣節(jié)省了社會勞動，促進(jìn)了市場經(jīng)濟的有效率的發(fā)展。對貨幣的使用是實現(xiàn)市場對資源合理配置的必要條件，也是市場經(jīng)濟正常運行的必要條件。從這個意義上說，市場經(jīng)濟實際上是一種貨幣經(jīng)濟：貨幣方便了市場交換，提高了市場效率；貨幣保證了社會需求的實現(xiàn)，促進(jìn)了市場對資源的有效配置。 從交易成本上看，節(jié)約是經(jīng)濟生活中最基本的規(guī)律。經(jīng)濟行為的演化與交易成本有緊密的聯(lián)系：演化的方向總是從交易成本較高的趨向交易成本較低的。經(jīng)濟制度、經(jīng)濟結(jié)構(gòu)、

4、經(jīng)濟活動方式之所以這樣演化而不是那樣演化，最終都可以從社會費用、社會成本的節(jié)約找到解答。人們不論怎樣按照自己的思路去營造一個經(jīng)濟理想國，其成敗利鈍最終取決于是否合乎這樣的規(guī)律而不取決于主觀愿望。通過貨幣的交易取代物物交易也同樣是如此。（2）貨幣原本同斧頭、豬、牛一樣是商品，但由于固定充當(dāng)與其他商品相交換的一般等價物，因此成為了社會財富的一般性代表。貨幣并非財富本身，但有人將其夸大為“唯一的”財富，為了獲得它而不擇手段，甚至謀財害命，因而貨幣被看作是萬惡之源。其實貨幣本身是中性的，它只是交換其他商品的媒介，由于人們對其態(tài)度不同，而被賦予了感情色彩。 3貨幣種種形態(tài)的演進(jìn)有何內(nèi)在規(guī)律?流通了幾千年

5、的金屬貨幣被鈔票和存款貨幣所取代，為什么是歷史的必然? 答：（1）當(dāng)貨幣在生活中的重要性日益加強時，一般說來，作為貨幣的商品就要求具有如下四個特征：一是價值比較高，這樣可用較少的媒介完成較大量的交易；二是易于分割，即分割之后不會減少它的價值，以便于同價值高低不等的商品交換；三是易于保存，即在保存過程中不會損失價值，無須支付費用等；四是便于攜帶，以利于在廣大地區(qū)之間進(jìn)行交易。事實上，最早出現(xiàn)的貨幣就在不同程度上具備這樣的特征。 隨著交換的發(fā)展，對以上四個方面的要求越來越高，這就使得世界各地歷史上比較發(fā)達(dá)的民族，先后都走上用金屬充當(dāng)貨幣之路。充當(dāng)貨幣的金屬主要是金、銀、銅，而鐵作為貨幣的情況較少。

6、金屬貨幣流通及其以前貨幣形態(tài)的演變基本上遵循了上述四個特征的要求，隨著商品交換深度和廣度的發(fā)展，其形態(tài)越來越先進(jìn)。 （2）金屬貨幣與實物貨幣相比，有很多優(yōu)點，但最終還是退出了歷史舞臺，取而代之的是信用貨幣，之所以說這是歷史的必然是因為： 金屬貨幣的產(chǎn)量跟不上經(jīng)濟的發(fā)展，幣材的日益匱乏使人們開始尋找可以適應(yīng)成倍增長的經(jīng)濟量的貨幣形式。 金銀的國際分布極不平衡，動搖了自由鑄造、自由輸出入和自由兌換等貴金屬流通的基礎(chǔ)。 在金銀復(fù)本位條件下，金貴銀賤引起了“劣幣驅(qū)逐良幣”的現(xiàn)象，這極大地撼動了復(fù)合金本位的根基，隨后的金本位制雖然克服了“劣幣驅(qū)逐良幣”的不良后果，但因銀退出了主幣行列，所以使得原來就不足

7、的貨幣金屬量更顯匱乏。 貨幣信用理論的發(fā)展和奧匈帝國打破“黃金桎梏”的實踐使各國商業(yè)銀行開始大量發(fā)行銀行券，公眾則因金屬貨幣流通、攜帶及保存的不方便而逐漸接受了銀行券。同時各國都意識到金屬貨幣在流通中不斷磨損是一種社會財富的浪費，也鼓勵和支持銀行券的流通。經(jīng)濟危機使各國在貿(mào)易、金融等方面紛紛樹起了壁壘。尤其是在古典重商主義的影響下，人們認(rèn)為金銀即國家財富，因此，各國都把金銀作為戰(zhàn)略物資管制起來。另外，連綿不斷的戰(zhàn)爭和財政赤字使各國進(jìn)一步管制黃金并大量發(fā)行不兌換銀行券和紙幣。 4就你在生活中的體驗，說明貨幣的各種職能以及它們之間的相互關(guān)系。如果高度地概括，你認(rèn)為貨幣職能最少不能少于幾個? 答：（

8、1）按照馬克思的貨幣職能觀，貨幣具有價值尺度、流通手段、貯藏手段、支付手段和世界貨幣五種職能。 在生活中，當(dāng)貨幣表現(xiàn)和衡量商品價值時，就執(zhí)行著價值尺度職能；貨幣在商品交換過程中發(fā)揮媒介作用時，便執(zhí)行流通手段職能；貨幣退出流通，貯藏起來，就執(zhí)行貯藏手段的職能；貨幣作為交換價值而獨立存在，非伴隨著商品運動而作單方面的轉(zhuǎn)移，其執(zhí)行著支付手段職能；當(dāng)貨幣超越國界，在世界市場上發(fā)揮一般等價物作用時便執(zhí)行世界貨幣的職能。 貨幣的五種職能并不是各自孤立的，而是相互聯(lián)系的，每一個職能都是貨幣作為一般等價物的本質(zhì)的反映。其中，貨幣的價值尺度和流通手段職能是兩個最基本的職能，其他職能是在這兩個職能的基礎(chǔ)上產(chǎn)生的。

9、所有商品首先要借助于貨幣的價值尺度來表現(xiàn)其價格，然后才通過流通手段實現(xiàn)其價值。正因為貨幣具有流通手段職能，隨時可購買商品，貨幣能作為交換價值獨立存在，可用于各種支付，所以人們才貯藏貨幣，貨幣才能執(zhí)行貯藏手段的職能。支付手段職能是以貯藏手段職能的存在為前提的。世界貨幣職能則是其他各個職能在國際市場上的延伸和發(fā)展。從歷史和邏輯上講，貨幣的各個職能都是按順序隨著商品流通及其內(nèi)在矛盾的發(fā)展而逐漸形成的，從而反映了商品生產(chǎn)和商品流通的歷史發(fā)展進(jìn)程。 （2）貨幣的職能最少不能少于三個，即賦予交易對象以價格形態(tài)、購買和支付手段、積累和保存價值的手段。 現(xiàn)代的經(jīng)濟生活中，作為交易的對象都具有以一定的貨幣金額表

10、示的價格。馬克思把貨幣賦予交易對象以價格形態(tài)的職能定名為價值尺度。交易對象如果不具備用一定金額表示的價格，則無從設(shè)想交易如何進(jìn)行；或者說，沒有價格的對象就不稱其為交易對象。 在商品流通中，起媒介作用的貨幣，被稱為流通手段或購買手段。在賒買賒賣過程中，要以貨幣的支付結(jié)束一個完整的交易過程；這時，貨幣已經(jīng)不是流通過程的媒介，而是補充交換的一個獨立的環(huán)節(jié)，即作為價值的獨立存在而使早先發(fā)生的流通過程結(jié)束。結(jié)束流通過程的貨幣就是起著支付手段職能的貨幣。當(dāng)具備給出價格和交易媒介職能的貨幣一經(jīng)產(chǎn)生，便立即具備了用來積累價值、保存價值、積累財富、保存財富的職能。 5如何定義貨幣，才能最為簡明易懂地概括出這一經(jīng)

11、濟范疇的本質(zhì)? 答：如何界定貨幣，由于時代背景、觀察角度、觀察深度、側(cè)重于理論剖析與側(cè)重于解決處理實際問題的需要的不同而不同。對于像貨幣這樣的經(jīng)濟范疇，如不從不同視角、不同深度來認(rèn)識其性質(zhì)，不可能有稍許全面的理解。 （1）馬克思從職能角度給貨幣所做的界定較簡明完整。那就是價值尺度與流通手段的統(tǒng)一是貨幣。 馬克思論證貨幣起源的思路及有關(guān)行文，可以歸結(jié)出這樣的界說：貨幣是商品世界中排他性地起一般等價物作用的特定商品；進(jìn)行簡化，則成為“起一般等價物作用的商品”。 現(xiàn)在的問題是，各國的貨幣運動都與最后一個在世界范圍內(nèi)起一般等價物作用的貨幣商品黃金割斷了聯(lián)系。在這種情況下，如果不是把一般等價物拘泥地解釋

12、為某種商品，而是解釋為某種“等價形態(tài)”，那么一般等價物的界說依然可以沿用下來。至于其不斷深化的內(nèi)涵，無疑需要加以探討。上面講解了兩條：其一，貨幣是普遍被接受的作為購買、支付的手段（隱含著賦予交易對象以價格形態(tài)的前提）；其二，貨幣是市場經(jīng)濟中的一般等價形態(tài)。以此來回答貨幣的界說或定義的問題。綜合以上兩點，或許可以說達(dá)到起碼的要求。 （2）自凱恩斯經(jīng)濟理論流行以來，“流動性”幾乎成為貨幣的同義語。在凱恩斯那里，流動性的概念則僅僅賦予貨幣。 如果就“流動”的性能來把握，與任何商品比，與任何有價證券相比，貨幣的流動性都是最高的。在現(xiàn)在的經(jīng)濟文獻(xiàn)中，“流動性”有時指的就是貨幣，有時指的范圍比較大，如包括

13、國家債券等，需注意區(qū)分。 （3）將貨幣看成社會計算工具或“選票”。這是從貨幣在“看不見的手”或通常所說的“價值規(guī)律”之中發(fā)揮作用的角度所給出的界說。 從勞動價值觀的視角來看，生產(chǎn)勞動是否是社會分工的有機構(gòu)成部分，從而是否為社會所需要，必須通過商品與貨幣的交換來檢驗：假使商品生產(chǎn)者的產(chǎn)品不能賣掉它，即不能用它獲得貨幣，證明這樣的生產(chǎn)勞動不為社會所需要；反之，產(chǎn)品能夠賣掉，即能夠換成貨幣，則證明這樣的生產(chǎn)勞動的確是社會所需要。正是這些貨幣信息，使得不依人們意志為轉(zhuǎn)移的客觀規(guī)律指揮著生產(chǎn)要素的重新配置。列寧特別重視這一點，并把貨幣表述為“社會計算”的表現(xiàn)形式。撇開是否遵循勞動價值論的區(qū)別，在西方經(jīng)濟

14、學(xué)中，從貨幣信息指揮生產(chǎn)要素配置的視角，把貨幣界定為“選票”。一個社會生產(chǎn)什么東西，要取決于貨幣選票：形形色色的消費者對每一件商品是購買還是不購買，這是投不投選票；是愿意出較高的價格還是只愿意出較低的價格，這是投多少選票。 （4）從控制貨幣的要求出發(fā)定義貨幣。通常是從能否充當(dāng)流通手段和支付手段職能的角度出發(fā)來具體確定界限。但是在這個大框子里，有的可以立即作為購買手段和支付手段，如現(xiàn)鈔、支票存款，有的卻不那么方便。由于存在著區(qū)別，所以對能起購買手段和支付手段作用的貨幣也要劃分為若干組。國際通用的是M1，M2，M3，系列。國際貨幣基金組織把各國大多采用的M1直接稱之為貨幣，它主要包含通貨、不兌現(xiàn)的

15、銀行券和輔幣和可簽發(fā)支票的活期存款；把M1之外可構(gòu)成M2的稱之為準(zhǔn)貨幣，如定期存款等。（5）從人與人的關(guān)系這個角度來考察貨幣。貨幣是根植于商品經(jīng)濟關(guān)系，體現(xiàn)并服務(wù)于商品經(jīng)濟關(guān)系，但卻不具有任何可能更改商品經(jīng)濟關(guān)系潛力的經(jīng)濟范疇。 6建立貨幣制度的主要目的是什么?當(dāng)今世界上的貨幣制度是由哪些要素構(gòu)成的? 答：（1）建立貨幣制度的目的是保證貨幣和貨幣流通的穩(wěn)定，使之能夠正常的發(fā)揮各種職能，為發(fā)展商品經(jīng)濟提供有利的客觀條件。 在現(xiàn)代社會，建立有效的貨幣制度日益成為建立宏觀調(diào)控系統(tǒng)的重要內(nèi)容，以便有效地利用貨幣來實現(xiàn)經(jīng)濟發(fā)展的目標(biāo)。（2）當(dāng)今世界貨幣制度主要包括以下六大要素：規(guī)定貨幣材料、規(guī)定貨幣單位

16、、規(guī)定流通中的貨幣種類、規(guī)定貨幣法定支付償還能力、規(guī)定貨幣鑄造發(fā)行的流通程序、貨幣發(fā)行準(zhǔn)備制度的規(guī)定。 7貨幣制度與國家主權(quán)的聯(lián)系應(yīng)該怎樣理解?結(jié)合歐洲貨幣、貨幣局制度和“美元化”，理一理你的思路。 答：從古代開始有可以稱之為貨幣制度的制度，幾千年來貨幣制度都是與國家的主權(quán)不可分割地結(jié)合在一起。國家在不同程度、從不同角度對貨幣所進(jìn)行的控制，其意圖總是在于建立能夠符合自己政策目標(biāo)，并可能由自己操縱的貨幣制度。一般說來，有秩序的、穩(wěn)定的，從而能為發(fā)展商品經(jīng)濟提供有利客觀條件的貨幣制度，是國家追求的目標(biāo)。要求能夠有效地操縱貨幣制度，也包括為了保證這個目標(biāo)的實現(xiàn)?？刂曝泿胖贫热找娉蔀榻⒑暧^調(diào)控系統(tǒng)的

17、重要內(nèi)容，以便有效地利用貨幣來實現(xiàn)經(jīng)濟發(fā)展的目標(biāo)。但這樣的觀念和準(zhǔn)則卻在20世紀(jì)中受到嚴(yán)重的挑戰(zhàn)。 先是以美元為中心的國際貨幣體系建立起美元在全球的主導(dǎo)地位。但相當(dāng)長的期間，在控制與反控制的較量中，各國的貨幣主權(quán)依然還是得以保持；有的貨幣如德國馬克等，還很有與美元分庭抗禮的態(tài)勢。在美元為中心的國際貨幣體系之外，還曾同時存在著社會主義世界的集中計劃經(jīng)濟體制的貨幣制度。但到了20世紀(jì)的后十年，貨幣制度對主權(quán)的挑戰(zhàn)卻沿著以下三個趨向而迅速強化： （1）歐洲貨幣制度的建立。歐元是超越歐洲各國傳統(tǒng)邊界的貨幣，歐洲貨幣當(dāng)局是超越各國貨幣主權(quán)的統(tǒng)一的中央銀行。加入歐元區(qū)的國家必須放棄原有的國家貨幣制度，共同

18、使用歐元和制定統(tǒng)一的貨幣政策，各成員國之間不再保持獨立的國際收支，從而喪失了很大部分貨幣主權(quán)。對于傳統(tǒng)的貨幣制度觀念，這是直接的挑戰(zhàn)。 （2）貨幣局制度。貨幣局制度是指一國（地區(qū)）所發(fā)行的貨幣完全與其外匯儲備掛鉤的貨幣制度。在該制度下，基礎(chǔ)貨幣要由百分之百的外匯儲備來支持。貨幣局規(guī)定本幣對某一外幣的固定匯率。貨幣局不是中央銀行，它不能持有任何國內(nèi)資產(chǎn)，沒有自己獨立的貨幣政策。實施貨幣局制度，也就意味著失去了獨立實行貨幣政策的主動權(quán)。 （3）美元化。美元化是指一國以美元代替本國貨幣流通，放棄鑄幣稅和發(fā)行銀行在本國金融體系陷入困境時進(jìn)行最后救助的可能。本國貨幣讓位于美元，意味著貨幣主權(quán)的完全喪失。

19、這一進(jìn)程，有可能進(jìn)一步推進(jìn)。綜上所述，貨幣制度與國家主權(quán)的聯(lián)系是與生俱來的。貨幣制度服務(wù)于國家主權(quán)；國家主權(quán)為了實現(xiàn)其目的必須對貨幣制度進(jìn)行有效的操縱。但是，國際金融體系的發(fā)展，給這一關(guān)系帶來了新的內(nèi)容：歐元，貨幣局制度，美元化等說明貨幣制度有可能獨立于國家主權(quán)，即國家主權(quán)對貨幣制度的有效控制不是必須的。 8貨幣是不是終歸要消亡? 答：（1）根據(jù)馬克思主義的觀點，貨幣是商品經(jīng)濟的產(chǎn)物，自然會伴隨著商品的消亡而一起消亡。貨幣消亡之后，其核算社會勞動和媒介產(chǎn)品交換的任務(wù)，將由勞動券來承擔(dān)。但貨幣消亡必須具備一定的條件。恩格斯曾指出，商品貨幣消亡必須具備兩個條件：一個是社會占有生產(chǎn)資料，一個是社會能

20、夠直接以社會化的形式將生產(chǎn)資料和勞動資源運用于生產(chǎn)之中。當(dāng)然只有到了馬克思所設(shè)想的共產(chǎn)主義社會，才可能實現(xiàn)生產(chǎn)資料完全的社會占有和勞動完全的直接社會性。這兩個條件不能同時實現(xiàn)，貨幣也就不可能消亡。 （2）“貨幣永恒論”的觀點認(rèn)為，貨幣作為一般等價物，作為社會計算的工具和決定生產(chǎn)行為的選票，始終是社會進(jìn)步的車輪，貨幣將隨著社會經(jīng)濟的發(fā)展而永恒存在，貨幣不會消亡，所變換的只是其形態(tài)而已。當(dāng)然這一論點是在社會經(jīng)濟條件穩(wěn)定的前提下得出的。實際上，貨幣是不以人們意志為轉(zhuǎn)移的而客觀存在的。貨幣制度有其存在的合理性，社會經(jīng)濟生活離不開貨幣，貨幣的產(chǎn)生和發(fā)展都有其客觀必然性。物物交換的局限性要求有某種商品充當(dāng)

21、共同的、一般的等價物，而金銀的特性決定其成為貨幣的天然材料。作為貨幣的金銀等貴金屬，便于攜帶、鑄造和分割，大大推動了商品經(jīng)濟的發(fā)展。從交易成本上看，節(jié)約是經(jīng)濟生活中最基本的規(guī)律。經(jīng)濟行為的演化與交易成本有緊密的聯(lián)系：演化的方向總是從交易成本較高的趨向交易成本較低的。經(jīng)濟制度、經(jīng)濟結(jié)構(gòu)、經(jīng)濟活動方式，之所以這樣演化而不是那樣演化，最終都可以從社會費用、社會成本的節(jié)約找到解答。人們不論怎樣按照自己的思路去營造一個經(jīng)濟理想國，其成敗利鈍最終取決于是否合乎這樣的規(guī)律而不取決于主觀愿望。通過貨幣的交易取代物物交易也同樣是如此。只有出現(xiàn)了另外一種交易媒介，能夠以之更經(jīng)濟地解決整個社會龐大的交易需求，貨幣才

22、會最終退出歷史舞臺。但不管最終貨幣是否消亡，在現(xiàn)實經(jīng)濟生活中，必須遵守經(jīng)濟規(guī)律，不能人為強行取消貨幣，否則只會導(dǎo)致經(jīng)濟混亂。第二章 信用 1你過去對于信用這個經(jīng)濟范疇是怎樣理解的?應(yīng)該怎樣界定信用較好? 答：（1）過去對信用這個經(jīng)濟范疇的理解是，信用相當(dāng)于“借貸”或“債”的概念，等等。 （2）按照下面的方式來界定信用比較好： 信用這個經(jīng)濟范疇是指借貸行為。從邏輯上推論，私有財產(chǎn)是的出現(xiàn)是借貸關(guān)系存在的前提條件。這種經(jīng)濟行為的形式特征是以收回為條件的付出，或以歸還為義務(wù)的取得；而且貸者之所以貸出，是因為有權(quán)取得利息，借者之所以可能借入，是因為承擔(dān)了支付利息的義務(wù)?，F(xiàn)實生活中有時也有無利息的借貸，

23、但這是由于某種政治目的或經(jīng)濟目的而采取的免除利息的優(yōu)惠，是一般中的特殊。西方不少國家的銀行對企業(yè)的活期存款也往往不支付利息，但存款者可以享受銀行的有關(guān)服務(wù)和取得貸款的某些權(quán)利，實際上還是隱含有利息的。 2經(jīng)濟學(xué)意義上的“信用”，與日常生活和道德規(guī)范里的“信用”，有沒有關(guān)系，是怎樣的關(guān)系? 答：道德范疇中的“信用”指的是誠信，是經(jīng)濟主體通過誠實履行自己承諾而取得他人的信任。 從經(jīng)濟意義上看，信用的含義就轉(zhuǎn)化和延伸為以借貸為特征的經(jīng)濟行為，是以還本付息為條件的，體現(xiàn)著特定的經(jīng)濟關(guān)系。它既區(qū)別于一般商品貨幣交換的價值運動形式，又區(qū)別于財政分配等其他特殊的價值運動形式，是不發(fā)生所有權(quán)變化的價值單方面的

24、暫時讓渡或轉(zhuǎn)移。 這兩個范疇的信用密切相關(guān)。誠信是交易、支付和借貸活動得以順利進(jìn)行的基礎(chǔ)。借貸活動是以收回為條件的付出，或以歸還為義務(wù)的取得；而且貸者之所以貸出，是因為有權(quán)取得利息，借者之所以可能借入，是因為承擔(dān)了支付利息的義務(wù)。如果沒有當(dāng)事人之間的最基本的信任，就不會發(fā)生借貸活動。誠信是借貸活動的基礎(chǔ)。如果失信成為信用行為中的主導(dǎo)方面，借貸活動就會萎縮甚至中斷。而借貸活動的發(fā)展，使得經(jīng)濟活動參與者日益意識到誠信的重要性，進(jìn)而使誠信成為經(jīng)濟生活的重要準(zhǔn)則之一。 3為什么說在現(xiàn)代經(jīng)濟生活中，信用聯(lián)系幾乎無所不在，以至可以稱為“信用經(jīng)濟”?能否談?wù)勀惚救说捏w驗? 答：（1）將現(xiàn)代經(jīng)濟說成信用經(jīng)濟是

25、對現(xiàn)代經(jīng)濟的一種描述。信用經(jīng)濟是從金融的角度提出來的，體現(xiàn)在現(xiàn)代經(jīng)濟的特點上： 信用關(guān)系無處不在?，F(xiàn)代經(jīng)濟關(guān)系的方方面面、時時處處都打著債權(quán)債務(wù)的信用關(guān)系的烙印，商品貨幣關(guān)系覆蓋整個社會。信用貨幣代表著央行對貨幣持有者的負(fù)債，而持有貨幣就是擁有債權(quán)，貨幣從金屬貨幣發(fā)展為信用貨幣也就意味著信用關(guān)系覆蓋著整個社會。不僅在發(fā)達(dá)工業(yè)化國家，就是在發(fā)展中國家，債權(quán)債務(wù)關(guān)系的存在，都是極其普遍的現(xiàn)象。對于企業(yè)經(jīng)營單位來說，借債與放債，也都是不可缺少的。在國內(nèi)的經(jīng)濟聯(lián)系中是這樣，在國際經(jīng)濟聯(lián)系中更是這樣。政府幾乎沒有不發(fā)行債券的，而各國政府對外國政府，往往是既借債又放債；銀行通過辦理個人儲蓄，吸收企業(yè)、政府

26、存款，發(fā)放貸款來促進(jìn)國民經(jīng)濟發(fā)展；個人依靠分期付款購買耐用消費品及房屋。在經(jīng)濟不發(fā)達(dá)的過去，負(fù)債是不光彩的事情，現(xiàn)在則相反，若能獲取信貸，正說明有較高信譽。 信用規(guī)模日趨擴張，并加速擴張，這是信用經(jīng)濟發(fā)展的必然結(jié)果。經(jīng)濟主體擁有債權(quán)債務(wù)的規(guī)模在年復(fù)一年的加速擴張，這是經(jīng)濟發(fā)展的結(jié)果，是人類財富積累的結(jié)果。債臺高筑是信用經(jīng)濟不斷發(fā)展的必然結(jié)果，這已不是貶義詞。 信用結(jié)構(gòu)日趨復(fù)雜化。隨著信用經(jīng)濟的發(fā)展，為了規(guī)避風(fēng)險，大量信用工具和衍生工具應(yīng)運而生，使得信用關(guān)系和信用結(jié)構(gòu)復(fù)雜化。你中有我，我中有你，信用網(wǎng)絡(luò)越來越復(fù)雜。信用活動同時就是交易活動，任何一個買賣都是信用關(guān)系的重新變動，這種變化每時每刻都在

27、進(jìn)行。 國家對經(jīng)濟的調(diào)控離不開信用。現(xiàn)代經(jīng)濟的一個重要特征就是國家對經(jīng)濟的全面調(diào)控，而在調(diào)控過程中信用是必不可少的。國家一般利用財政政策與貨幣政策進(jìn)行調(diào)控。財政政策尤其是積極財政政策必須有國債籌資作為基礎(chǔ)，而貨幣政策的各種工具無不利用銀行系統(tǒng)和資本市場的信用作為傳導(dǎo)。 作為信用媒介的金融機構(gòu)的飛速發(fā)展。個人、企業(yè)、政府和有經(jīng)濟聯(lián)系的國外各單位，它們相互之間的債權(quán)債務(wù)有些是直接發(fā)生的，但絕大部分都是通過各種金融機構(gòu)媒介而形成的。作為媒介要聚集資金，從而形成它們的債務(wù)；作為媒介要把聚集的資金通過諸如貸款等方式分配出去，從而形成它們的債權(quán)。信用媒介的發(fā)展，是現(xiàn)代社會合理分工的表現(xiàn)，它的出現(xiàn)使信用成為

28、聯(lián)結(jié)整個經(jīng)濟的網(wǎng)絡(luò)。 因此，現(xiàn)代經(jīng)濟不是簡單的商品經(jīng)濟，而是信用經(jīng)濟。信用經(jīng)濟使經(jīng)濟加速，使經(jīng)濟的影響面很寬，信用對經(jīng)濟的滲透力很強。 （2）這方面的例子很多，讀者可以根據(jù)自身情況論述，譬如，大學(xué)里的助學(xué)貸款、各商業(yè)銀行為在校大學(xué)生們辦理的可以透支的信用卡。 4記住資金流量核算的基本模型。對于它的重要性你有什么認(rèn)識? 答：（1）把國民經(jīng)濟劃分為幾個部門，從貨幣收支的盈余或赤字的角度建立數(shù)量模型，并據(jù)以進(jìn)行統(tǒng)計分析，稱之為“資金流量核算”、“資金流量分析”。經(jīng)濟生活中微觀行為主體是由不同的類型構(gòu)成的。如果把不同類型的主體分別歸入幾個部門，則每一個部門的活動結(jié)果，在貨幣收支對比上不是盈余，就是赤字

29、，而很少是零。最基本的部門劃分是分為政府部門、個人部門、工商企業(yè)部門、國外部門和作為中介的金融部門。在這種分析體系中，是把部門內(nèi)部的資金流動略去了。作為這個體系的特征是在分部門的基礎(chǔ)上建立起數(shù)量模型。其最簡單的形式如下表：部門收入消費投資進(jìn)出口資金差額：盈余（+）/赤字（-）1政府部門2個人部門3工商企業(yè)部門4金融部門5國外部門Y1Y2Y3Y4-C1-C2-I1-I2-I3-I4-X+M=F1=F2=F3=F4=F5合計Y-C-I-X+M=0 模型中的F指資金的盈余或赤字，這是從通過信用調(diào)劑的資金流動角度所考察的差額，通稱為“金融盈余”或“金融赤字”。根據(jù)上面的分析，經(jīng)常的、大量的赤字是出現(xiàn)在

30、企業(yè)部門；政府部門也通常是資金的需求者。國外部門的F或為正，或為負(fù)；個人部門的F則多為正；金融部門的F則有正有負(fù)。不論哪個部門，有盈余，如上面曾分析過的，在信用關(guān)系存在的條件下，必然表現(xiàn)為債權(quán)，即實際上必然已經(jīng)“貸出”；赤字之所以能夠成立，實際上是負(fù)有債務(wù)，即必然已經(jīng)“借入”。這就是說，一個部門的債權(quán)必然在另一個或另幾個部門中有對應(yīng)的等額債務(wù)；反之，一個部門的債務(wù)也必然在另一個或另幾個部門中有對應(yīng)的等額債權(quán)。所以，各部門的F相加應(yīng)該等于零。但實際統(tǒng)計中，由于誤差和遺漏，則很難等于零。 在這種分析體系中，是把部門內(nèi)部的資金流動略去了。事實上，有的部門內(nèi)部的資金流動也極重要，如不同類型的企業(yè)之間的

31、資金流動，不同類型的金融機構(gòu)之間的資金流動，等等。為此，需要在幾個部門之下再劃分亞部門。但統(tǒng)計工作中實際存在的困難往往不易實現(xiàn)過細(xì)的劃分。 （2）資金流量的統(tǒng)計和分析對于實現(xiàn)經(jīng)濟的宏觀控制很有意義。通過對過去年份的統(tǒng)計與分析，可從中找出信用運動的規(guī)律，進(jìn)而可以對整個經(jīng)濟進(jìn)程中存在的問題加以剖析，總結(jié)經(jīng)驗教訓(xùn)；對未來年份的規(guī)劃和預(yù)測可以看出經(jīng)濟發(fā)展規(guī)劃是否有足夠的財力保證，并進(jìn)而重新考慮整體規(guī)劃的合理性，以便作適當(dāng)?shù)恼{(diào)整。5比較商業(yè)信用與銀行信用的特點，兩者之間有怎樣的聯(lián)系? 答：（1）商業(yè)信用是指企業(yè)之間提供的與商品交易相聯(lián)系的一種信用形式，典型形式有賒銷、賒購、分期付款等。它包含了銷售與借貸

32、兩方面，作為信用制度的基礎(chǔ)，調(diào)節(jié)資金余缺，對經(jīng)濟有潤滑和促進(jìn)作用。但其在方向上是嚴(yán)格單向的，規(guī)模上也受到局限。 商業(yè)信用主要有以下特點：是企業(yè)之間提供的信用，債權(quán)人與債務(wù)人都是企業(yè)。商業(yè)信用的發(fā)生必包含兩種經(jīng)濟行為：買賣行為和借貸行為，或者說是兩種行為的統(tǒng)一。商業(yè)信用在生產(chǎn)資本循環(huán)和周轉(zhuǎn)過程中為產(chǎn)業(yè)資本循環(huán)和周轉(zhuǎn)服務(wù)，與產(chǎn)業(yè)資本循環(huán)密切相聯(lián)，其增減變化也受產(chǎn)業(yè)資本循環(huán)的影響和制約。 銀行信用是銀行以貨幣形態(tài)提供給企業(yè)的信用。它是適應(yīng)商品經(jīng)濟發(fā)展的需要，在商業(yè)信用廣泛發(fā)展的基礎(chǔ)上產(chǎn)生的一種信用形式。 與商業(yè)信用比較，銀行信用具有如下特點： 銀行信用的債權(quán)人是銀行或其他金融機構(gòu)，債務(wù)人則是企業(yè)。銀

33、行成為專門經(jīng)營信用的企業(yè)和信用中介。 銀行信用在規(guī)模、方向和時間上都大大超過了商業(yè)信用。由于銀行一開始就是以借貸行為這一單純的債權(quán)債務(wù)關(guān)系出現(xiàn)，并不受商品流轉(zhuǎn)方向制約，而且有金融機構(gòu)作為中介，因此，銀行信用徹底克服了商業(yè)信用的局限性。在銀行信用中，貨幣資金可以自由地調(diào)劑，并不受商品流轉(zhuǎn)方向的限制，也不受商品流通規(guī)模的限制。銀行信用既可聚小額的、閑置的貨幣為巨額的資本力量，以滿足社會再生產(chǎn)對大額資本的需求，也可使大額的貨幣資金分散滿足較小數(shù)額的貨幣需求；既可把短期資金集中起來利用其穩(wěn)定的余額滿足社會對長期資本的需求，也可以將長期的貨幣資本分散滿足效益可觀的、短期的貨幣需求；如此等等。因此，銀行信

34、用較之商業(yè)信用有絕對優(yōu)越的靈活調(diào)劑功能，這也是銀行信用成為現(xiàn)代經(jīng)濟生活中主要的信用形式的原因所在。 銀行信用可以滿足生產(chǎn)發(fā)展所引起的對于流通中追加貨幣的需求，可使信用相對于社會再生產(chǎn)而發(fā)生“膨脹”。銀行辦理商業(yè)票據(jù)貼現(xiàn)靠的是它們所聚集的貨幣資金，當(dāng)這些貨幣資金不能滿足貼現(xiàn)業(yè)務(wù)的需求時，銀行發(fā)現(xiàn)可以簽發(fā)自己的票據(jù)來代替企業(yè)家的票據(jù)，銀行的票據(jù)即銀行券。隨著銀行業(yè)務(wù)的發(fā)展，銀行券日益不限于用來代替商業(yè)票據(jù)流通，而是被更廣泛地用于信用業(yè)務(wù)之中獨立地發(fā)揮作用，并最終和貨幣融為一體。 （2）商業(yè)信用與銀行信用的關(guān)系 現(xiàn)代信用制度中，在世界各國，不論其社會制度如何，銀行信用均居于主導(dǎo)地位，但卻并不否認(rèn)商業(yè)

35、信用的基礎(chǔ)地位。兩者之間有其固有聯(lián)系。 從信用發(fā)展的歷史來看，商業(yè)信用先于銀行信用產(chǎn)生，銀行信用是在商業(yè)信用廣泛發(fā)展的基礎(chǔ)上產(chǎn)生和發(fā)展起來，并且與銀行的產(chǎn)生與發(fā)展相聯(lián)系。沒有商品經(jīng)濟就不會有商業(yè)信用，而沒有商業(yè)信用的充分發(fā)展就不會有銀行信用。 商業(yè)信用直接和商品的生產(chǎn)和流通相聯(lián)系，在有著密切聯(lián)系的經(jīng)濟單位之間，它的發(fā)生有其必然性，甚至不必求助于銀行信用。因此，即使在銀行信用發(fā)達(dá)的情況下，也不可能完全取代商業(yè)信用。 在市場經(jīng)濟條件下，商業(yè)信用的發(fā)展日益依賴于銀行信用，并在銀行信用的促進(jìn)下得到進(jìn)一步完善，二者在總體上互相依存、互相促進(jìn)。商業(yè)信用不斷呈現(xiàn)票據(jù)化趨勢，而票據(jù)則成了部分銀行信用的工具，如

36、票據(jù)貼現(xiàn)、票據(jù)抵押貸款等等。同時隨著銀行信用的發(fā)展，大銀行不斷集中借貸資本，為壟斷組織服務(wù)，進(jìn)一步促進(jìn)了產(chǎn)業(yè)資本與銀行資本的結(jié)合，從而促使銀行信用和商業(yè)信用也進(jìn)一步融合滲透。 總之，兩種信用各具特點，相互補充，相輔相成，不可或缺。應(yīng)充分利用兩種信用，相互配合，以促進(jìn)經(jīng)濟發(fā)展。 6在我國，利用外資包括哪些形式?大量地、長久地利用外國資本是否必然會陷入債務(wù)奴隸的境地? 答：（1）外資，是與本國資本相對而言的，即在本國境內(nèi)使用，但所有權(quán)屬于外國人（包括外國法人和自然人）的資本。在我國利用外資的形式多種多樣，其中最主要的有外國直接投資、對外借款、發(fā)行債券和股票上市融資四種。 外國直接投資（FDI）是指

37、非居民對我國的公司型或非公司型企業(yè)投資，并由此獲得對企業(yè)的管理控制權(quán)的投資形式。其具體方式包括：在我國開辦獨資企業(yè)、收購或合并我國企業(yè)、與我國企業(yè)合資開辦企業(yè)、對我國企業(yè)進(jìn)行一定比例以上的股權(quán)投資（通常為10以上）、利潤再投資。 我國采用最多的直接投資方式是中外合資經(jīng)營企業(yè)、中外合作經(jīng)營企業(yè)、外商獨資經(jīng)營企業(yè)和合作開發(fā)。此外，還有補償貿(mào)易、加工裝配等形式。 對外借款主要有外國政府貸款、國際金融組織貸款、國際商業(yè)貸款等。一般將外國政府貸款和國際金融組織貸款統(tǒng)稱為優(yōu)惠貸款。外國政府貸款也稱為“雙邊政府貸款”，具有一定的援助性質(zhì)，期限長，利率低。但是債權(quán)人對貸款的投向有一定的限制。目前我國的外國政府

38、貸款主要投向城市基礎(chǔ)設(shè)施、環(huán)境保護(hù)等非營利項目。國際金融組織貸款是指由國際金融組織，如世界銀行、亞洲開發(fā)銀行等，向我國政府或企業(yè)提供的貸款。國際商業(yè)貸款則是我國從境外商業(yè)性金融機構(gòu)獲得的貸款。 在國際金融市場上發(fā)行的以外幣表示的債券是一種廣泛采用的籌資渠道。國際金融市場上發(fā)行的債券種類繁多。如我國發(fā)行的在美國市場上以美元計值的揚基債券，在日本市場上以日元計值的武士債券等。除債券外，還包括大額可轉(zhuǎn)讓存單、商業(yè)票據(jù)等等。 股票融資是指境內(nèi)的企業(yè)以現(xiàn)有資產(chǎn)或以新設(shè)立的公司的名義在境外發(fā)行股票并在境外證券交易所上市的融資活動。最近幾年，境外股票融資已成為我國重要的利用外資手段。 此外，還有項目融資、國

39、際金融租賃等利用外資的方式。 （2）大量地、長久地利用外國資本并不必然陷入債務(wù)奴隸的境地。 外資、外債規(guī)模都會影響國際收支的長期平衡。借用外債，遲早要還本付息，并且要支付外匯。利用外債的規(guī)模過大，勢必增加以后平衡外匯收支的難度，甚至于陷入債務(wù)陷阱，失去信譽。利用外債，要求有相應(yīng)的配套資金，償債時還需籌措還本付息的外匯資金。如果外債規(guī)模過大，可能迫使財政收支和銀行信貸收支失衡，帶來需求膨脹的后果。因此，需要結(jié)合各國國情，對利用外資情況進(jìn)行管理。如果能夠有效地控制利用外資的規(guī)模使之處于償還能力之下，并引導(dǎo)外資流向資金短缺部門，提高資金使用效率，大量地、長久地利用外國資本并不必然陷入債務(wù)奴隸的境地。

40、 利用外國資本對發(fā)展本國經(jīng)濟也具有重要的作用。利用外資是我國改革開放的重要戰(zhàn)略措施。它有利于彌補國內(nèi)建設(shè)資金的不足，有利于引進(jìn)先進(jìn)技術(shù)促進(jìn)產(chǎn)業(yè)升級，有利于吸收先進(jìn)的企業(yè)經(jīng)營管理經(jīng)驗，有利于創(chuàng)造更多的就業(yè)機會和增加國家財稅收入。實踐也已充分證明，利用外資對我國國民經(jīng)濟的快速、健康、穩(wěn)定發(fā)展發(fā)揮了不可替代的作用。 7為什么把股份公司與信用聯(lián)系在一起?馬克思對于股份公司形式在社會經(jīng)濟發(fā)展中的作用為什么給予極高的評價? 答：（1）股份有限公司這種組織形式的存在以信用關(guān)系的普遍發(fā)展為前提條件。 股份公司的資本是靠發(fā)行股票集聚的。而股票能夠發(fā)行出去，其前提是必須存在巨大的貨幣資金市場。商品貨幣關(guān)系的拓展，

41、使持有貨幣的公眾極大地增加；與此同時，信用關(guān)系的迅速發(fā)展使那些只有少量剩余貨幣的公眾改變了只把它們存在箱子底的習(xí)慣，而是尋找有利的投放場所。于是，一個不僅有大額貨幣資金進(jìn)入，也有為數(shù)眾多的小額貨幣資金進(jìn)入的信用市場形成了。有了這個市場，以票面金額不大為特征的股票就可成為小額貨幣持有者的投資對象，當(dāng)然，也不妨礙它們成為大額貨幣資金的投放對象。信用關(guān)系的發(fā)展，還使得只是短暫不用的貨幣進(jìn)入信用市場，通過靈活的信用調(diào)劑，得到利用。以小面額為特征的股票還具有可以方便轉(zhuǎn)讓的特點，這就使得短期資金也成為支持股份公司發(fā)展的力量。 股票能成為廣泛的投資對象，還有一個重要前提，即股票持有者對公司的行為只負(fù)有限責(zé)任

42、。當(dāng)開發(fā)一個巨大的事業(yè)時，有可能進(jìn)行投資的一般公眾，事實上無法掌握甚至無法了解事業(yè)進(jìn)行的狀況。如果還要求任何投資者都負(fù)無限責(zé)任，則無法利用進(jìn)入信用市場的大量分散的小額、短期的資金。然而，在一般信用關(guān)系中，貸者對借者的經(jīng)營活動不負(fù)任何責(zé)任：如果借者無力歸還，貸者的損失也不過是貸出的金額。當(dāng)信用關(guān)系在經(jīng)濟生活中日益成為不可缺少的因素時，信用關(guān)系中的原則就會在客觀需要時移入投資領(lǐng)域，于是就有了既是投資又只負(fù)有限責(zé)任的股份制。并從而克服了大事業(yè)必須由分散的小額資金來支持，而小額資金所有者如果要他們負(fù)無限責(zé)任就不可能投資的矛盾。 （2）資本，它有兩個方面的內(nèi)容：一是對資本的所有權(quán)，即資本屬于誰；二是資本

43、的職能，即賺取利潤的職能，這個職能只有通過資本的運用才能實現(xiàn)。這兩者往往是結(jié)合在一起的，即資本家本人運用自己的資本，實現(xiàn)資本的職能；也可能是分離的，如資本家委托旁人經(jīng)營，而實現(xiàn)的資本收益由資本家分一部分給經(jīng)營者。股份公司的出現(xiàn)使所有權(quán)和經(jīng)營權(quán)的關(guān)系出現(xiàn)了具有本質(zhì)意義的發(fā)展。 從所有權(quán)來說，一個股份公司的資本不僅不是一個人的資本，也不是幾個人的資本，而是很多人的資本，因而這是一種具有“社會性”的資本。在這種形勢下，所有權(quán)與經(jīng)營權(quán)是必然要分離的。如果說，一個資本家獨資或幾個資本家合伙，他們可以選擇是自己經(jīng)營還是請人經(jīng)營，那么在股份制下，眾多的股東是一般不可能自己直接經(jīng)營的。 在股份公司發(fā)展的基礎(chǔ)上

44、，經(jīng)理人員形成了一個階層，他們不是資本的所有者，而只是執(zhí)行資本的職能。在這里，資本的所有權(quán)已不再是發(fā)揮資本職能的前提。資本從私人的變成“社會的”，資本的所有權(quán)必然要與經(jīng)營權(quán)分離，經(jīng)營也不再以所有權(quán)為前提，顯然，在這種情況下，改變所有權(quán)制度，即從私有變?yōu)檎嬲墓校⒉粫?jīng)營組織的過程產(chǎn)生不可克服的障礙。所以，對于股份制的發(fā)展，馬克思認(rèn)為“這是作為私人財產(chǎn)的資本在資本主義生產(chǎn)方式本身范圍內(nèi)的揚棄是資本再轉(zhuǎn)化為生產(chǎn)者的財產(chǎn)所必需的過渡點和資本所有權(quán)結(jié)合在一起的再生產(chǎn)過程中的職能轉(zhuǎn)化為社會職能的過渡點”。81997年以來我國開始大力發(fā)展消費信用，其意義何在?了解一下我國商業(yè)銀行目前推出的有關(guān)消費信

45、用的貸款有哪些類型?大學(xué)生助學(xué)貸款算不算一種消費信用? 答：（1）消費信用是指對消費者個人提供的，用以滿足其消費方面所需貨幣的信用，是現(xiàn)代經(jīng)濟生活的一種信用形式。它是與商品，特別是住房和耐用消費品的銷售緊密聯(lián)系在一起的。 在我國消費信用開始較晚，目前尚處于起步階段，但在現(xiàn)階段加快發(fā)展消費信貸也表現(xiàn)出其特別的積極意義： 擴大有效需求，促進(jìn)經(jīng)濟增長。1997年到2000年間，我國有效需求不足，經(jīng)濟增長遇到了一定困難，表現(xiàn)在物價指數(shù)上是相當(dāng)一段時期的持平甚至負(fù)增長，加之整個國際經(jīng)濟形勢不佳，出口難以有太大作為，因此必須擴大內(nèi)需。而當(dāng)時在短期內(nèi)收入無法有大的增長，消費信貸便成了重要手段之一。近幾年，雖

46、然我國的經(jīng)濟增長較快，但是國際收支極度不平衡，擴大國內(nèi)有效需求也是當(dāng)務(wù)之急。 啟動新的消費熱點，改善人民生活。目前我國大部分消費者對耐用消費品的需求已經(jīng)基本滿足，但又難以進(jìn)入下一個階段對汽車住房等奢侈品的消費。因此必須借助消費信貸，形成消費能力，加快啟動消費熱點，提前進(jìn)入下一個消費階段，提高生活水平。 配合各項改革順利進(jìn)行。當(dāng)前我國陸續(xù)出臺許多改革措施，對個人生活形成沖擊。例如住房改革取消了實物分房；教育產(chǎn)業(yè)化要求每個享受高等教育的人都必須交納學(xué)費等等。商業(yè)銀行適時推出的住房貸款和教育貸款起到了很好效果。如果沒有消費信貸作為各項改革的潤滑劑，改革就很難平穩(wěn)進(jìn)行。 促進(jìn)商業(yè)銀行資產(chǎn)多元化。目前我

47、國商業(yè)銀行也面臨著“脫媒”現(xiàn)象的威脅，對企業(yè)貸款業(yè)務(wù)逐漸萎縮，尤其是我國商業(yè)銀行壞賬增多，銀行不得不惜貸。消費信貸成為了商業(yè)銀行又一個利潤增長點，有利于資產(chǎn)多元化，分散風(fēng)險。 （2）目前，我國商業(yè)銀行推出的有關(guān)消費信用的貸款有以下幾種： 個人住房貸款：個人住房貸款、個人再交易住房貸款（二手房）、個人住房公積金貸款、個人住房組合貸款、個人住房轉(zhuǎn)讓貸款、個人商業(yè)用房貸款。 個人消費類貸款：國家助學(xué)貸款、個人消費額度貸款、個人住房裝修貸款、一般商業(yè)性助學(xué)貸款、下崗失業(yè)人員小額擔(dān)保貸款、個人耐用消費品貸款、個人權(quán)利質(zhì)押貸款。 個人助學(xué)貸款。 （3）助學(xué)貸款是我國的新型教育輔助政策，主要是解決我國貧困學(xué)

48、生教育問題的，適用的對象是在校的全日制本?？茖W(xué)生。這些學(xué)生可以向銀行申請助學(xué)貸款，此貸款是一種信用貸款，無需擔(dān)保，申請的條件是學(xué)生的學(xué)生證、身份證、貧困證明。我國的助學(xué)貸款也屬于消費信貸的一種，是關(guān)于教育消費的信貸，是學(xué)生借助自身的信用資源和預(yù)期的未來收入，利用自己的信用資源完成學(xué)業(yè)的一種提前消費行為。在中國農(nóng)業(yè)銀行等網(wǎng)站，國家助學(xué)貸款業(yè)務(wù)歸入個人消費信貸業(yè)務(wù)。第三章 金融 1如果你是國內(nèi)某高校金融學(xué)專業(yè)的學(xué)生，你是否能夠在美國高校找到“對口”的專業(yè)? 答：國內(nèi)高校的金融學(xué)專業(yè)的學(xué)生，能夠在美國高校找到對口專業(yè)。在美國高校，金融學(xué)主要分為微觀金融學(xué)（Finance）、宏觀金融學(xué)（Macro F

49、inance）以及金融學(xué)和其他學(xué)科的交叉學(xué)科。 微觀金融學(xué)科通常設(shè)在商學(xué)院的金融系內(nèi)，主要含公司金融、投資學(xué)和證券市場微觀結(jié)構(gòu)（Securities Market Microstructure）三個大的方向。 宏觀金融學(xué)（Macro Finance）是與微觀金融學(xué)相關(guān)的宏觀問題研究的領(lǐng)域。宏觀金融學(xué)又可以分為兩類：一是微觀金融學(xué)的自然延伸，包括以國際資產(chǎn)定價理論為基礎(chǔ)的國際證券投資和公司金融（International Asset Pricing And Corporate Finance）、金融市場和金融中介機構(gòu)（Financial Market And Intermediations）等等

50、。這類研究通常設(shè)在商學(xué)院的金融系和經(jīng)濟系內(nèi)。第二類是國內(nèi)學(xué)界以前理解的“金融學(xué)”，包括“貨幣銀行學(xué)”和“國際金融”等專業(yè)，涵蓋有關(guān)貨幣、銀行、國際收支、金融體系穩(wěn)定性、金融危機的研究。這類專業(yè)通常設(shè)在經(jīng)濟系內(nèi)。 伴隨社會分工的精細(xì)化，學(xué)科交叉成為突出現(xiàn)象，金融學(xué)概莫能外。實踐中，與金融相關(guān)性最強的交叉學(xué)科有兩個：一是由金融和數(shù)學(xué)、統(tǒng)計、工程學(xué)等交叉而形成的“金融工程學(xué)（Financial Engineering）”；二是由金融和法學(xué)交叉而形成的“法和金融學(xué)（Law and Finance）”。 因此，如果在國內(nèi)高校學(xué)習(xí)金融學(xué)的學(xué)生，可以根據(jù)自身專業(yè)特色來選擇在美國的“對口專業(yè)”，如學(xué)習(xí)貨幣銀行

51、學(xué)和國際金融學(xué)的同學(xué)可以選擇經(jīng)濟系，學(xué)習(xí)證券投資的同學(xué)可以選擇商學(xué)院的金融系，而學(xué)習(xí)金融工程的同學(xué)也可以選擇對應(yīng)的金融工程專業(yè)。 2中文的“金融”與英文的finance有何異同?為什么對一些學(xué)術(shù)概念往往有不同的理解和不同的使用方法?應(yīng)如何面對這樣的現(xiàn)實? 答：（1）中文的“金融”的理解。 “金融”是由中國字的“金”與“融”組成的詞匯。在中國的日常生活中，它的范圍大體包括：與物價有緊密聯(lián)系的貨幣流通，銀行與非銀行金融機構(gòu)體系，短期資金拆借市場，資本市場，保險系統(tǒng)，以及國際金融等領(lǐng)域。如用經(jīng)濟學(xué)的術(shù)語來概括，通常所理解的金融，就是指由這諸多部分所構(gòu)成的大系統(tǒng)；這個大系統(tǒng)既包括宏觀運行機制，也包括微

52、觀運行機制。這可以認(rèn)為是“寬”口徑的金融。 也有一種理解認(rèn)為“金融”僅指資本市場，僅指資本市場的微觀運行機制。相對于上述的日常習(xí)慣觀念，這樣的觀念狹窄得多，僅指這個范圍內(nèi)的微觀運行機制。這可以認(rèn)為是“窄”口徑的金融。 （2）西方人對finance的理解。 西方人對finance的詮釋，大體可歸納為三種口徑： 最寬泛的是詮釋為：貨幣的事務(wù)、貨幣的管理、與金錢有關(guān)的財源等。這是最為普通的用法。具體包括三個方面：政府的貨幣資財及其管理，歸之為public finance，即“國家財政”；工商企業(yè)的貨幣資財及其管理，歸之為corporate finance，即“公司理財”；個人的貨幣資財及其管理，歸之

53、為personal budget，即個人收支。這種詮釋所概括的范圍大于“金融”在中國涵蓋的范圍。 最狹窄的詮釋：金融概括了與資本市場有關(guān)的運作機制以及股票等有價證券的價格形成。在國外的經(jīng)濟學(xué)界，這樣的用法通行。近年來，在我國開始流行的對“金融”的狹義解釋，即來源于國外對finance的這種用法。 介于兩者之間的口徑的詮釋為：貨幣的流通、信用的授予、投資的運作、銀行的服務(wù)等。一些國際組織采用這樣的統(tǒng)計口徑。（3）把中文的“金融”與西文的finance相比較，如圖3-1所示。圖3-1 “金融”與“finance”詞義涵蓋范圍比較從圖可以看出，“金融”與“finance”并無完全的一一對應(yīng)關(guān)系。特別

54、是在經(jīng)濟發(fā)展變化的過程中，中文的金融與西文的finance所包含的內(nèi)容都在不斷演進(jìn)。所以，中文“金融”與西文finance不能強行使之簡單恒等。 （4）對于一些學(xué)術(shù)概念往往有不同的理解，這是因為很多概念的界定和理解受到很多因素的影響。從不同的角度、不同的學(xué)科背景、不同的研究背景和不同的理論流派來看，往往就會形成不同的看法，對學(xué)術(shù)概念的內(nèi)涵和外延就有了不同的界定。 （5）對于學(xué)術(shù)概念的不同理解，往往難以存此廢彼，定于一尊，必須相互理解，相互尊重。很多學(xué)術(shù)概念的不同理解也并不是完全的排斥關(guān)系，通常會有某些共同點，有可以相互吸收的合理的部分。 3金融范疇的形成經(jīng)歷了怎樣的發(fā)展過程?現(xiàn)代金融涵蓋了哪些

55、領(lǐng)域? 答：（1）金融范疇的形成源于貨幣和信用的發(fā)展。 在現(xiàn)代資本主義市場經(jīng)濟之前，貨幣范疇的發(fā)展同信用范疇的發(fā)展保持著相互獨立的狀態(tài)。流通中的貨幣形態(tài)其大輪廓是：最初的實物形態(tài)；爾后的金屬鑄幣形態(tài)；再后的信用貨幣形態(tài)。信用的產(chǎn)生是與財富非所有權(quán)轉(zhuǎn)移的調(diào)劑需要相聯(lián)系的。在前資本主義社會，信用一直是以實物借貸和貨幣借貸兩種形式并存。隨著商品貨幣關(guān)系的發(fā)展，作為財富凝結(jié)的貨幣在借貸中日益占據(jù)了重要地位。信用的發(fā)展，對于貨幣的流通確實起過強大的作用，但總的看來，貨幣與信用仍然保持著相互獨立的狀態(tài)。 隨著資本主義經(jīng)濟的發(fā)展，在西歐產(chǎn)生了現(xiàn)代銀行。銀行家簽發(fā)允諾隨時兌付金銀鑄幣的銀行券。銀行券流通的規(guī)模

56、迅速擴大，越來越多地代替鑄幣執(zhí)行流通手段和支付手段職能。同時，在銀行存款業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)上，形成了既不用鑄幣也不用銀行券的轉(zhuǎn)賬結(jié)算體系和在這個體系中流通的存款貨幣。一戰(zhàn)后，在發(fā)達(dá)的資本主義國家中，貴金屬鑄幣全部退出流通。到20世紀(jì)30年代，則先后實施了徹底不兌現(xiàn)的銀行券流通制度。這時，貨幣的流通與信用的活動，則變成了同一的過程。任何信用活動也同時都是貨幣的運動：信用擴張意味著貨幣供給的增加，信用緊縮意味著貨幣供給的減少，信用資金的調(diào)劑則時時影響著貨幣流通速度和貨幣供給在部門之間、地區(qū)之間和微觀經(jīng)濟行為主體之間的分布。 當(dāng)貨幣的運動和信用的活動雖有多方面聯(lián)系卻終歸保持著各自獨立發(fā)展的過程時，這是兩個范

57、疇；而當(dāng)兩者密不可分地結(jié)合到一起，則產(chǎn)生了一個由這兩個范疇長期相互滲透所形成的新范疇，這個新范疇就是金融。 （2）伴隨著貨幣與信用相互滲透并逐步形成一個新的金融范疇的過程，金融范疇也同時向投資和保險等領(lǐng)域覆蓋。 投資（investment），其古典形式，是個人出資或合伙集資經(jīng)營農(nóng)工商業(yè)，將本求利。而伴隨著金融范疇的形成過程，投資也發(fā)生了質(zhì)的飛躍形成了以股票交易為特征的資本市場。 保險（insurance），包括財產(chǎn)保險（property insurance）和人身保險（1ife and health insurance），其存在的根據(jù)是危險、是風(fēng)險、是生命周期均獨立于貨幣、信用之外。但早期的保險業(yè)務(wù)，往往是與貸款業(yè)務(wù)同處在一個