公司機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)培訓(xùn)

1、培訓(xùn)專題：全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)開發(fā)操作實(shí)務(wù) 相融相通 互琢玉成20142014證券市場(chǎng)年度大片：證券市場(chǎng)年度大片： 全國(guó)股轉(zhuǎn)全國(guó)股轉(zhuǎn)1 1月份首批集中掛牌企業(yè)：月份首批集中掛牌企業(yè)：“高大上高大上”企業(yè)已登陸全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)企業(yè)已登陸全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng) 首家證券公司掛牌首家證券公司掛牌湘財(cái)證券股份有限公司湘財(cái)證券股份有限公司 首家電影公司掛牌首家電影公司掛牌上海上?；烙皹I(yè)基美影業(yè)掛牌并定向發(fā)行掛牌并定向發(fā)行 首家茶業(yè)大型連鎖企業(yè)掛牌首家茶業(yè)大型連鎖企業(yè)掛牌謝裕大謝裕大 各地各地IPOIPO后備企業(yè)、上市公司子公司、原后備企業(yè)、上市公司子公司、原IPOIPO排隊(duì)撤材料、排隊(duì)撤材料、PEPE投資投資的

2、成熟企業(yè)開始踴躍申報(bào)。的成熟企業(yè)開始踴躍申報(bào)。 近期已通過審核或擬申請(qǐng)的著名企業(yè)近期已通過審核或擬申請(qǐng)的著名企業(yè) 首家金融企業(yè)通過審核首家金融企業(yè)通過審核瓊中黎苗自治縣農(nóng)信社瓊中黎苗自治縣農(nóng)信社股份股份 首家首家PEPE機(jī)構(gòu)成功掛牌機(jī)構(gòu)成功掛牌九鼎投資九鼎投資 首家快餐連鎖企業(yè)擬申請(qǐng)掛牌首家快餐連鎖企業(yè)擬申請(qǐng)掛牌永和豆?jié){永和豆?jié){各級(jí)政府上市主管部門開始主推全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)各級(jí)政府上市主管部門開始主推全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)各大券商、其他中介機(jī)構(gòu)開始搶食股轉(zhuǎn)大餐各大券商、其他中介機(jī)構(gòu)開始搶食股轉(zhuǎn)大餐更多期待：更多期待：做市商、競(jìng)價(jià)交易系統(tǒng)、專業(yè)投資人競(jìng)技平臺(tái)、一二級(jí)市做市商、競(jìng)價(jià)交易系統(tǒng)、專業(yè)投資人競(jìng)技平臺(tái)、一

3、二級(jí)市場(chǎng)結(jié)合處、高收益?zhèn)脚_(tái)、直接轉(zhuǎn)板平臺(tái)場(chǎng)結(jié)合處、高收益?zhèn)脚_(tái)、直接轉(zhuǎn)板平臺(tái)相融相通 互琢玉成目 錄一、股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)基本介紹一、股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)基本介紹二、二、券商機(jī)遇與業(yè)務(wù)發(fā)力點(diǎn)券商機(jī)遇與業(yè)務(wù)發(fā)力點(diǎn)三、公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)情況介紹三、公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)情況介紹四、問題與經(jīng)驗(yàn)分享四、問題與經(jīng)驗(yàn)分享相融相通 互琢玉成一、一、全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)業(yè)務(wù)基本介紹業(yè)務(wù)基本介紹 （一）（一）全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)概覽概覽 （二）（二）掛牌新規(guī)則與企業(yè)新機(jī)遇掛牌新規(guī)則與企業(yè)新機(jī)遇 相融相通 互琢玉成（一）全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)概覽（一）全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)概覽 2013年

4、年1月，全國(guó)中小企業(yè)月，全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)正式掛牌；股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)正式掛牌；2013年年4月月26日，新規(guī)則下新一日，新規(guī)則下新一批企業(yè)通過審核；批企業(yè)通過審核；2013年年6月月19日，國(guó)務(wù)院常務(wù)會(huì)日，國(guó)務(wù)院常務(wù)會(huì)議，公告顯示了擴(kuò)容預(yù)期；議，公告顯示了擴(kuò)容預(yù)期；2013年年12月月14日，國(guó)發(fā)（日，國(guó)發(fā)（2013）號(hào)文明確全國(guó)擴(kuò)容。號(hào)文明確全國(guó)擴(kuò)容。2014年年1月月24日，擴(kuò)容后首批企日，擴(kuò)容后首批企業(yè)集中掛牌。業(yè)集中掛牌。2006年年1月，中關(guān)村園區(qū)股份月，中關(guān)村園區(qū)股份報(bào)價(jià)轉(zhuǎn)讓試點(diǎn)正式啟動(dòng)；報(bào)價(jià)轉(zhuǎn)讓試點(diǎn)正式啟動(dòng)；2012年年8月，上海、武漢、天月，上海、武漢、天津等三地園區(qū)納入試點(diǎn)

5、。津等三地園區(qū)納入試點(diǎn)。2001年年6月月12日，代辦股份轉(zhuǎn)讓日，代辦股份轉(zhuǎn)讓工作正式啟動(dòng)；工作正式啟動(dòng)； 2002年年8月月29日起退市公司納入三板市場(chǎng)。日起退市公司納入三板市場(chǎng)。解決原解決原STAQ、NET公公司法人股及退市公司法人股及退市公司的歷史遺留問題司的歷史遺留問題利用資本市場(chǎng)支利用資本市場(chǎng)支持高新技術(shù)等創(chuàng)持高新技術(shù)等創(chuàng)新型企業(yè)的試點(diǎn)新型企業(yè)的試點(diǎn)服務(wù)于非上市公眾公服務(wù)于非上市公眾公司的全國(guó)性證券交易司的全國(guó)性證券交易場(chǎng)所場(chǎng)所發(fā)展歷程發(fā)展歷程相融相通 互琢玉成全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)定位全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)定位相融相通 互琢玉成 l全國(guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)與證券交易所的主要區(qū)別在于：一是服務(wù)對(duì)象不同。全國(guó)全國(guó)

6、股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)與證券交易所的主要區(qū)別在于：一是服務(wù)對(duì)象不同。全國(guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)的定位主要是為創(chuàng)新型、創(chuàng)業(yè)型、成長(zhǎng)型中小微企業(yè)發(fā)展服務(wù)；股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)的定位主要是為創(chuàng)新型、創(chuàng)業(yè)型、成長(zhǎng)型中小微企業(yè)發(fā)展服務(wù)；二是投資者群體不同。我國(guó)交易所市場(chǎng)的投資者結(jié)構(gòu)以中小投資者為主，而全二是投資者群體不同。我國(guó)交易所市場(chǎng)的投資者結(jié)構(gòu)以中小投資者為主，而全國(guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)實(shí)行了較為嚴(yán)格的投資者適當(dāng)性制度，未來發(fā)展方向?qū)⑹且粋€(gè)國(guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)實(shí)行了較為嚴(yán)格的投資者適當(dāng)性制度，未來發(fā)展方向?qū)⑹且粋€(gè)以機(jī)構(gòu)投資者為主的市場(chǎng)；三是全國(guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)是中小微企業(yè)與產(chǎn)業(yè)資本的以機(jī)構(gòu)投資者為主的市場(chǎng)；三是全國(guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)是中小微企業(yè)與產(chǎn)業(yè)

7、資本的服務(wù)媒介，主要是為企業(yè)發(fā)展、資本投入與退出服務(wù)，不是以交易為主要目的。服務(wù)媒介，主要是為企業(yè)發(fā)展、資本投入與退出服務(wù)，不是以交易為主要目的。l給企業(yè)的建議：給企業(yè)的建議：財(cái)務(wù)指標(biāo)在兩三年內(nèi)達(dá)不到創(chuàng)業(yè)板上市條件的企業(yè)，與其默財(cái)務(wù)指標(biāo)在兩三年內(nèi)達(dá)不到創(chuàng)業(yè)板上市條件的企業(yè)，與其默默準(zhǔn)備或排隊(duì)等候創(chuàng)業(yè)板，不如先在全國(guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)上默準(zhǔn)備或排隊(duì)等候創(chuàng)業(yè)板，不如先在全國(guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)上“實(shí)戰(zhàn)操練實(shí)戰(zhàn)操練”，提前，提前吸收及充分享受資本市場(chǎng)的營(yíng)養(yǎng)。吸收及充分享受資本市場(chǎng)的營(yíng)養(yǎng)。l上海股權(quán)托管中心、天交所、深圳前海股交中心與全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)的主要區(qū)別：上海股權(quán)托管中心、天交所、深圳前海股交中心與全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)的

8、主要區(qū)別：前者為私募、小眾、非標(biāo)準(zhǔn)化業(yè)務(wù)，后者為公開轉(zhuǎn)讓、公眾公司、標(biāo)準(zhǔn)化業(yè)務(wù)。前者為私募、小眾、非標(biāo)準(zhǔn)化業(yè)務(wù)，后者為公開轉(zhuǎn)讓、公眾公司、標(biāo)準(zhǔn)化業(yè)務(wù)。多層次資本市場(chǎng)間的區(qū)別多層次資本市場(chǎng)間的區(qū)別相融相通 互琢玉成8 多層次資本市場(chǎng)結(jié)構(gòu)（中美對(duì)比）多層次資本市場(chǎng)結(jié)構(gòu)（中美對(duì)比）中國(guó)多層次資本市場(chǎng)原來呈現(xiàn)的中國(guó)多層次資本市場(chǎng)原來呈現(xiàn)的“倒金字塔倒金字塔”結(jié)構(gòu)正在發(fā)生喜人變化結(jié)構(gòu)正在發(fā)生喜人變化。新三板家數(shù)超過中小板；四板掛牌企業(yè)家數(shù)增長(zhǎng)驚人。新三板家數(shù)超過中小板；四板掛牌企業(yè)家數(shù)增長(zhǎng)驚人。 新三板新三板 700 700家家 四板四板相融相通 互琢玉成全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌條件全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌條件股份有限

9、公司申請(qǐng)股票在全國(guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌，股份有限公司申請(qǐng)股票在全國(guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌，應(yīng)當(dāng)符合下列條件：應(yīng)當(dāng)符合下列條件：（1）依法設(shè)立且存續(xù)滿）依法設(shè)立且存續(xù)滿兩年兩年。（2）業(yè)務(wù)明確業(yè)務(wù)明確，具有持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力；，具有持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力；（3）公司治理公司治理機(jī)制健全，合法規(guī)范經(jīng)營(yíng)；機(jī)制健全，合法規(guī)范經(jīng)營(yíng)；（4）股權(quán)明晰股權(quán)明晰，股票發(fā)行和轉(zhuǎn)讓行為合法合規(guī)；，股票發(fā)行和轉(zhuǎn)讓行為合法合規(guī)；（5）主辦券商主辦券商推薦并持續(xù)督導(dǎo)。推薦并持續(xù)督導(dǎo)。審核原則：可把握、可舉證、可識(shí)別；不糾結(jié)于審核原則：可把握、可舉證、可識(shí)別；不糾結(jié)于歷史存在的問題，解決即可掛牌。歷史存在的問題，解決即可掛牌。解讀：解讀：股轉(zhuǎn)系統(tǒng)的

10、后備企業(yè)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)的后備企業(yè)普遍規(guī)模較小，尚未普遍規(guī)模較小，尚未形成穩(wěn)定的盈利模式。形成穩(wěn)定的盈利模式。在準(zhǔn)入條件上，不設(shè)在準(zhǔn)入條件上，不設(shè)財(cái)務(wù)門檻，申請(qǐng)掛牌財(cái)務(wù)門檻，申請(qǐng)掛牌的公司可以尚未盈利，的公司可以尚未盈利，只要股權(quán)結(jié)構(gòu)清晰、只要股權(quán)結(jié)構(gòu)清晰、經(jīng)營(yíng)合法規(guī)范、公司經(jīng)營(yíng)合法規(guī)范、公司治理健全、業(yè)務(wù)明確治理健全、業(yè)務(wù)明確并履行信息披露義務(wù)并履行信息披露義務(wù)的股份公司均可以經(jīng)的股份公司均可以經(jīng)主辦券商推薦申請(qǐng)?jiān)谥鬓k券商推薦申請(qǐng)?jiān)谌珖?guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛全國(guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌。牌。相融相通 互琢玉成股轉(zhuǎn)項(xiàng)目推薦業(yè)務(wù)工作流程股轉(zhuǎn)項(xiàng)目推薦業(yè)務(wù)工作流程 前期調(diào)查、制定規(guī)范及改制方案、實(shí)施規(guī)范方案、設(shè)前期調(diào)查、制

11、定規(guī)范及改制方案、實(shí)施規(guī)范方案、設(shè)立股份有限公司立股份有限公司 第一階段第一階段（1-2個(gè)月）個(gè)月）第二階段第二階段 （1-2個(gè)月）個(gè)月）開展盡職調(diào)查、主辦券商內(nèi)核、備案文件制作開展盡職調(diào)查、主辦券商內(nèi)核、備案文件制作盡調(diào)工作應(yīng)嚴(yán)格遵循盡調(diào)規(guī)則，盡職調(diào)查底稿盡調(diào)工作應(yīng)嚴(yán)格遵循盡調(diào)規(guī)則，盡職調(diào)查底稿是主辦券是主辦券商出具盡調(diào)報(bào)告、推薦報(bào)告和編制掛牌申請(qǐng)文件的基礎(chǔ)。商出具盡調(diào)報(bào)告、推薦報(bào)告和編制掛牌申請(qǐng)文件的基礎(chǔ)。第三階段第三階段 （1-2個(gè)月）個(gè)月）報(bào)送備案文件、反饋意見答復(fù)、交易所出具審查意見。報(bào)送備案文件、反饋意見答復(fù)、交易所出具審查意見。（在全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌的股份公司需要披在全

12、國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌的股份公司需要披露的文件包括股份公開轉(zhuǎn)讓說明書、法律意見書、最近露的文件包括股份公開轉(zhuǎn)讓說明書、法律意見書、最近兩年一期的審計(jì)報(bào)告、公司章程兩年一期的審計(jì)報(bào)告、公司章程）第四階段第四階段 （1個(gè)月以內(nèi)）個(gè)月以內(nèi)）取得證券簡(jiǎn)稱和代碼、完成股份托管、披露公開轉(zhuǎn)讓說取得證券簡(jiǎn)稱和代碼、完成股份托管、披露公開轉(zhuǎn)讓說明書、掛牌報(bào)價(jià)明書、掛牌報(bào)價(jià)相融相通 互琢玉成全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)運(yùn)營(yíng)機(jī)構(gòu)（審核機(jī)構(gòu)）全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)運(yùn)營(yíng)機(jī)構(gòu)（審核機(jī)構(gòu)）相融相通 互琢玉成全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)審核工作流程：全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)審核工作流程：“三堂會(huì)審三堂會(huì)審”相融相通 互琢玉成（二）掛牌新規(guī)則與市場(chǎng)新機(jī)遇（二）掛牌新規(guī)則與市

13、場(chǎng)新機(jī)遇股份流轉(zhuǎn)股份流轉(zhuǎn)功能功能融資功能融資功能打造品牌價(jià)值符合條件時(shí)直接轉(zhuǎn)板基本實(shí)現(xiàn)基本實(shí)現(xiàn)上市功能上市功能“更高，更快，更強(qiáng)更高，更快，更強(qiáng)”相融相通 互琢玉成l之前不存在真正意義上的轉(zhuǎn)板，之前不存在真正意義上的轉(zhuǎn)板，7 7家已轉(zhuǎn)板企業(yè)均采用普通家已轉(zhuǎn)板企業(yè)均采用普通IPOIPO的方式。的方式。l國(guó)務(wù)院關(guān)于全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有關(guān)問題的決定國(guó)務(wù)院關(guān)于全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有關(guān)問題的決定明確提出：明確提出：在全國(guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌的公司，達(dá)到股票上市條件的，可以直接向證在全國(guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌的公司，達(dá)到股票上市條件的，可以直接向證券交易所申請(qǐng)上市交易。在區(qū)域性股權(quán)轉(zhuǎn)讓市場(chǎng)掛牌的公司，符合

14、條件券交易所申請(qǐng)上市交易。在區(qū)域性股權(quán)轉(zhuǎn)讓市場(chǎng)掛牌的公司，符合條件的，可以申請(qǐng)?jiān)谌珖?guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌公開轉(zhuǎn)讓股份。的，可以申請(qǐng)?jiān)谌珖?guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌公開轉(zhuǎn)讓股份。lIPOIPO排隊(duì)企業(yè)數(shù)量眾多，證監(jiān)會(huì)審核程序復(fù)雜、嚴(yán)格，上市門檻較高，排隊(duì)企業(yè)數(shù)量眾多，證監(jiān)會(huì)審核程序復(fù)雜、嚴(yán)格，上市門檻較高，平均一個(gè)平均一個(gè)IPOIPO企業(yè)需歷時(shí)企業(yè)需歷時(shí)2-32-3年之久；相比之下，全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌從改年之久；相比之下，全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌從改制、盡職調(diào)查到掛牌制、盡職調(diào)查到掛牌4-64-6個(gè)月可以完成，而且，在滿足上市條件之后，個(gè)月可以完成，而且，在滿足上市條件之后，可直接向滬深交易所申請(qǐng)上市，形成綠色通道，更

15、好地享受新政策紅利。可直接向滬深交易所申請(qǐng)上市，形成綠色通道，更好地享受新政策紅利。1、直接轉(zhuǎn)板規(guī)則（政策基調(diào)已確認(rèn)，細(xì)則待出臺(tái)）、直接轉(zhuǎn)板規(guī)則（政策基調(diào)已確認(rèn)，細(xì)則待出臺(tái)）相融相通 互琢玉成已在創(chuàng)業(yè)板及中小板上市已在創(chuàng)業(yè)板及中小板上市的企業(yè)的企業(yè)推薦主辦券商推薦主辦券商IPOIPO主承銷商主承銷商?hào)|土科技申銀萬國(guó)海際大和博暉創(chuàng)新國(guó)信國(guó)信紫光華宇國(guó)信國(guó)信佳訊飛鴻申銀萬國(guó)華泰聯(lián)合世紀(jì)瑞爾申銀萬國(guó)瑞信方正北陸藥業(yè)廣發(fā)瑞銀久其軟件申銀萬國(guó)申銀萬國(guó)安控股份上海證券安信證券雙杰電氣（IPO排隊(duì)中）東北證券東北證券新三板轉(zhuǎn)新三板轉(zhuǎn)IPO企業(yè)的主辦券商與主承銷商對(duì)比企業(yè)的主辦券商與主承銷商對(duì)比相融相通 互琢

16、玉成 截至截至20132013年底共有年底共有8888家掛牌企業(yè)實(shí)行了家掛牌企業(yè)實(shí)行了101101次定向增資或定向發(fā)行，總增次定向增資或定向發(fā)行，總增資金額約資金額約2929億元，平均單次募集億元，平均單次募集2858.272858.27萬元，平均市盈率為萬元，平均市盈率為34.2834.28倍。倍。掛牌企業(yè)掛牌企業(yè)代碼代碼增資金額（萬元）增資金額（萬元）市盈率市盈率雙杰電氣430049720025中海陽（第一次）4300651125031中海陽（第二次）4300652120025.24星和眾工430084484219.67中科軟430002600030基美影業(yè)（發(fā)行）430358900022

17、2、融資規(guī)則、融資規(guī)則：定向發(fā)行：掛牌同時(shí)定向發(fā)行；定向發(fā)行：掛牌同時(shí)定向發(fā)行； 定向增資：先掛牌后融資；定向增資：先掛牌后融資；融資對(duì)象包括：融資對(duì)象包括：公司股東公司股東、公司的董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員公司的董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員、核心員工核心員工、符合投資者適當(dāng)性管理規(guī)定的自然人投資者、法人投資者及其他經(jīng)濟(jì)組織。符合投資者適當(dāng)性管理規(guī)定的自然人投資者、法人投資者及其他經(jīng)濟(jì)組織。相融相通 互琢玉成七維航測(cè)七維航測(cè)科科 能能 騰騰 達(dá)達(dá)哇棒傳媒哇棒傳媒增資增資7200萬增資增資3933.7萬萬增資增資326.4萬萬增資增資1000萬萬已申報(bào)已申報(bào)IPO，排隊(duì)中排隊(duì)中計(jì)劃計(jì)劃2014申請(qǐng)申請(qǐng)

18、直接轉(zhuǎn)板直接轉(zhuǎn)板掛牌后，公司可進(jìn)行適當(dāng)規(guī)模的股權(quán)融資、債權(quán)融資、資產(chǎn)重組等。掛牌后，公司可進(jìn)行適當(dāng)規(guī)模的股權(quán)融資、債權(quán)融資、資產(chǎn)重組等。公司可以通過發(fā)行普通股、優(yōu)先股、公司債券等金融工具直接融資，也可以通過全國(guó)股公司可以通過發(fā)行普通股、優(yōu)先股、公司債券等金融工具直接融資，也可以通過全國(guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)與其他金融機(jī)構(gòu)搭建的服務(wù)平臺(tái)進(jìn)行間接融資、股權(quán)質(zhì)押貸款。份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)與其他金融機(jī)構(gòu)搭建的服務(wù)平臺(tái)進(jìn)行間接融資、股權(quán)質(zhì)押貸款。股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)總部與資本市場(chǎng)部正在共同搭建融資業(yè)務(wù)運(yùn)作平臺(tái)，為掛牌客戶融資、營(yíng)業(yè)部股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)總部與資本市場(chǎng)部正在共同搭建融資業(yè)務(wù)運(yùn)作平臺(tái)，為掛牌客戶融資、營(yíng)業(yè)部客戶資產(chǎn)管理、理財(cái)?shù)葮I(yè)務(wù)提供

19、對(duì)接服務(wù)。客戶資產(chǎn)管理、理財(cái)?shù)葮I(yè)務(wù)提供對(duì)接服務(wù)。擬二輪增資擬二輪增資1000萬元萬元擬二輪增資擬二輪增資1000萬元萬元我司完成的部分定向融資項(xiàng)目我司完成的部分定向融資項(xiàng)目相融相通 互琢玉成3、交易規(guī)則、交易規(guī)則 股票股票交易者交易者做市商制度建設(shè)：我司是全國(guó)股轉(zhuǎn)公司遴選的做市商制度建設(shè)：我司是全國(guó)股轉(zhuǎn)公司遴選的9家參與做市規(guī)則研究設(shè)計(jì)的券商之一。家參與做市規(guī)則研究設(shè)計(jì)的券商之一。掛掛牌股票采取做市轉(zhuǎn)讓方式的，須有牌股票采取做市轉(zhuǎn)讓方式的，須有2家以上從事做市業(yè)務(wù)的主辦券商為其提供做市報(bào)價(jià)服務(wù)。家以上從事做市業(yè)務(wù)的主辦券商為其提供做市報(bào)價(jià)服務(wù)。電子化報(bào)單電子化報(bào)單定定 價(jià)價(jià) 委委 托托專有交易

20、賬戶專有交易賬戶實(shí)時(shí)行情顯示實(shí)時(shí)行情顯示進(jìn)入進(jìn)入公司公司退出退出原股東原股東戰(zhàn)略投戰(zhàn)略投資者資者 做市商做市商 競(jìng)價(jià)交易競(jìng)價(jià)交易 協(xié)議轉(zhuǎn)讓協(xié)議轉(zhuǎn)讓預(yù)計(jì)預(yù)計(jì)2014年年5月月新的新的交易系統(tǒng)交易系統(tǒng)正式正式運(yùn)行，買賣掛牌公司股票，申報(bào)數(shù)量運(yùn)行，買賣掛牌公司股票，申報(bào)數(shù)量由由30000萬萬股或其整數(shù)倍股或其整數(shù)倍變更為變更為1000股或其整數(shù)倍股或其整數(shù)倍。預(yù)計(jì)預(yù)計(jì)2014年年8月做市系統(tǒng)正式運(yùn)行。月做市系統(tǒng)正式運(yùn)行。相融相通 互琢玉成提高知名度和關(guān)注度提高知名度和關(guān)注度吸引和穩(wěn)定高端人才吸引和穩(wěn)定高端人才享受資本市場(chǎng)的影響力享受資本市場(chǎng)的影響力4、品牌價(jià)值效應(yīng)、品牌價(jià)值效應(yīng)掛牌構(gòu)成品牌效應(yīng)，相當(dāng)

21、于一個(gè)持續(xù)使用的免費(fèi)廣告，企業(yè)再也不需要掏掛牌構(gòu)成品牌效應(yīng)，相當(dāng)于一個(gè)持續(xù)使用的免費(fèi)廣告，企業(yè)再也不需要掏錢買搜索引擎公司的競(jìng)價(jià)排名了！錢買搜索引擎公司的競(jìng)價(jià)排名了！相融相通 互琢玉成5、掛牌其他好處、掛牌其他好處基本涵蓋掛牌費(fèi)用基本涵蓋掛牌費(fèi)用相融相通 互琢玉成目 錄 二、券商機(jī)遇與業(yè)務(wù)發(fā)力點(diǎn)二、券商機(jī)遇與業(yè)務(wù)發(fā)力點(diǎn) （一）全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)新政與市場(chǎng)規(guī)模效應(yīng)（一）全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)新政與市場(chǎng)規(guī)模效應(yīng) （二）券商股轉(zhuǎn)（二）券商股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)業(yè)務(wù)的機(jī)遇與挑戰(zhàn)的機(jī)遇與挑戰(zhàn) （三）券商股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)鏈條：投行客戶（三）券商股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)鏈條：投行客戶= =機(jī)構(gòu)機(jī)構(gòu)客戶客戶相融相通 互琢玉成 l國(guó)務(wù)院于國(guó)務(wù)院于2013年年12月

22、月14日發(fā)布關(guān)于全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有關(guān)問題的日發(fā)布關(guān)于全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有關(guān)問題的決定，擴(kuò)大試點(diǎn)至全國(guó)范圍內(nèi)，凡在境內(nèi)注冊(cè)的，符合掛牌條件的股份公司，決定，擴(kuò)大試點(diǎn)至全國(guó)范圍內(nèi)，凡在境內(nèi)注冊(cè)的，符合掛牌條件的股份公司，均可經(jīng)主辦券商推薦申請(qǐng)?jiān)谌珖?guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌公司轉(zhuǎn)讓。均可經(jīng)主辦券商推薦申請(qǐng)?jiān)谌珖?guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌公司轉(zhuǎn)讓。l從園區(qū)外申報(bào)企業(yè)的特點(diǎn)看，我們能看到一些令人欣喜的發(fā)展勢(shì)頭。其一，從園區(qū)外申報(bào)企業(yè)的特點(diǎn)看，我們能看到一些令人欣喜的發(fā)展勢(shì)頭。其一，更多優(yōu)質(zhì)的互聯(lián)網(wǎng)、高技術(shù)中小更多優(yōu)質(zhì)的互聯(lián)網(wǎng)、高技術(shù)中小企業(yè)選擇股轉(zhuǎn)系統(tǒng)企業(yè)選擇股轉(zhuǎn)系統(tǒng)；其二，部分其二，部分IPO后備企業(yè)、后

23、備企業(yè)、部分原部分原IPO排隊(duì)撤材料企業(yè)轉(zhuǎn)而申報(bào)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)；其三，股轉(zhuǎn)系統(tǒng)融資功能顯著排隊(duì)撤材料企業(yè)轉(zhuǎn)而申報(bào)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)；其三，股轉(zhuǎn)系統(tǒng)融資功能顯著增強(qiáng)，增強(qiáng)，PE機(jī)構(gòu)開始關(guān)注并投資掛牌公司，大量新申報(bào)企業(yè)接受過機(jī)構(gòu)開始關(guān)注并投資掛牌公司，大量新申報(bào)企業(yè)接受過PE投資等。投資等。l全國(guó)股轉(zhuǎn)公司于全國(guó)股轉(zhuǎn)公司于2014年年1月月24日舉行日舉行全國(guó)擴(kuò)容后首批企業(yè)全國(guó)擴(kuò)容后首批企業(yè)集中掛牌儀式，一集中掛牌儀式，一次性掛牌數(shù)量次性掛牌數(shù)量為為266家家。l截至截至2014年年5月，市場(chǎng)總月，市場(chǎng)總掛牌掛牌數(shù)達(dá)到數(shù)達(dá)到740余余家家，市場(chǎng)規(guī)模效應(yīng)已然形成。，市場(chǎng)規(guī)模效應(yīng)已然形成。(一一)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)新政與市場(chǎng)新

24、發(fā)展股轉(zhuǎn)系統(tǒng)新政與市場(chǎng)新發(fā)展相融相通 互琢玉成 l5月月19日，全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)證券交易和登記結(jié)算系統(tǒng)（簡(jiǎn)稱日，全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)證券交易和登記結(jié)算系統(tǒng)（簡(jiǎn)稱“新新交易結(jié)算系統(tǒng)交易結(jié)算系統(tǒng)”）成功切換上線。）成功切換上線。l按照國(guó)務(wù)院發(fā)布的按照國(guó)務(wù)院發(fā)布的關(guān)于進(jìn)一步促進(jìn)資本市場(chǎng)健康發(fā)展的若干意見關(guān)于進(jìn)一步促進(jìn)資本市場(chǎng)健康發(fā)展的若干意見的部署，的部署，5月月19日，證監(jiān)會(huì)主席肖鋼提到將日，證監(jiān)會(huì)主席肖鋼提到將“研究在創(chuàng)業(yè)板建立單獨(dú)層次，支持尚未盈研究在創(chuàng)業(yè)板建立單獨(dú)層次，支持尚未盈利的互聯(lián)網(wǎng)和高新技術(shù)企業(yè)在新三板掛牌一年后到創(chuàng)業(yè)板上市。利的互聯(lián)網(wǎng)和高新技術(shù)企業(yè)在新三板掛牌一年后到創(chuàng)

25、業(yè)板上市。l5月月10日，證監(jiān)會(huì)副主席姚剛在清華五道口全球金融論壇上講話：國(guó)務(wù)院的日，證監(jiān)會(huì)副主席姚剛在清華五道口全球金融論壇上講話：國(guó)務(wù)院的決定就定位這是個(gè)全國(guó)性證券交易場(chǎng)所，主要是為創(chuàng)新型、創(chuàng)業(yè)型、成長(zhǎng)型中決定就定位這是個(gè)全國(guó)性證券交易場(chǎng)所，主要是為創(chuàng)新型、創(chuàng)業(yè)型、成長(zhǎng)型中小微企業(yè)服務(wù)。這個(gè)市場(chǎng)的法律定位和兩個(gè)交易所沒有本質(zhì)差別。差別主要在小微企業(yè)服務(wù)。這個(gè)市場(chǎng)的法律定位和兩個(gè)交易所沒有本質(zhì)差別。差別主要在于服務(wù)對(duì)象不同。相信大量在這個(gè)地方掛牌的企業(yè)，今后都不會(huì)轉(zhuǎn)為上市公司。于服務(wù)對(duì)象不同。相信大量在這個(gè)地方掛牌的企業(yè)，今后都不會(huì)轉(zhuǎn)為上市公司。l全國(guó)股轉(zhuǎn)公司謝庚總經(jīng)理在全國(guó)股轉(zhuǎn)公司謝庚總經(jīng)

26、理在2014年證券時(shí)報(bào)年證券時(shí)報(bào)“投行創(chuàng)造價(jià)值投行創(chuàng)造價(jià)值”高峰論壇上提高峰論壇上提出：證券公司要想在股轉(zhuǎn)系統(tǒng)中打造出全新的盈利的模式，必須以銷售為目的出：證券公司要想在股轉(zhuǎn)系統(tǒng)中打造出全新的盈利的模式，必須以銷售為目的去發(fā)掘企業(yè)，必須以提升企業(yè)價(jià)值為目的進(jìn)行持續(xù)服務(wù)與督導(dǎo)。去發(fā)掘企業(yè)，必須以提升企業(yè)價(jià)值為目的進(jìn)行持續(xù)服務(wù)與督導(dǎo)。市場(chǎng)新發(fā)展（續(xù)）市場(chǎng)新發(fā)展（續(xù)）相融相通 互琢玉成（二）券商股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)的機(jī)遇與挑戰(zhàn)（二）券商股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)的機(jī)遇與挑戰(zhàn)相融相通 互琢玉成（三）券商股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)鏈條（投行業(yè)務(wù)（三）券商股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)鏈條（投行業(yè)務(wù)=機(jī)構(gòu)客戶）機(jī)構(gòu)客戶）n推薦掛牌業(yè)務(wù)推薦掛牌業(yè)務(wù)：基礎(chǔ)性投行業(yè)務(wù)；相關(guān)人員需

27、要具備資格條件。收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)大概在：基礎(chǔ)性投行業(yè)務(wù)；相關(guān)人員需要具備資格條件。收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)大概在80-120萬元萬元/單單；n融資財(cái)務(wù)顧問業(yè)務(wù)：融資財(cái)務(wù)顧問業(yè)務(wù)：券商為掛牌企業(yè)提供定向發(fā)行（掛牌同時(shí)融資）和定向增資（券商為掛牌企業(yè)提供定向發(fā)行（掛牌同時(shí)融資）和定向增資（掛牌后融資）兩種融資服務(wù)。券商收費(fèi)一般為融資額的掛牌后融資）兩種融資服務(wù)。券商收費(fèi)一般為融資額的1%-2%。如果涉及銷售，。如果涉及銷售，另行收取融資額另行收取融資額3%左右的顧問費(fèi)。左右的顧問費(fèi)。n轉(zhuǎn)板業(yè)務(wù)。轉(zhuǎn)板業(yè)務(wù)。直接轉(zhuǎn)板相關(guān)的細(xì)則將于一季度推出，券商推薦掛牌企業(yè)越多，未來轉(zhuǎn)直接轉(zhuǎn)板相關(guān)的細(xì)則將于一季度推出，券商推薦掛牌企業(yè)越多，

28、未來轉(zhuǎn)板業(yè)務(wù)機(jī)會(huì)就越多。板業(yè)務(wù)機(jī)會(huì)就越多。n并購(gòu)融資業(yè)務(wù)。并購(gòu)融資業(yè)務(wù)。全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)市場(chǎng)全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)市場(chǎng)孕育著大量的并購(gòu)重組及融資機(jī)會(huì)。孕育著大量的并購(gòu)重組及融資機(jī)會(huì)。n做市業(yè)務(wù)：做市業(yè)務(wù)：假設(shè)實(shí)施做市的掛牌企業(yè)數(shù)量達(dá)到假設(shè)實(shí)施做市的掛牌企業(yè)數(shù)量達(dá)到600家，按照平均股本家，按照平均股本2000萬股、總?cè)f股、總股份約股份約120億股、億股、 平均平均10元元/股價(jià)格計(jì)算，總市值約為股價(jià)格計(jì)算，總市值約為1200億元。比照臺(tái)灣興柜市億元。比照臺(tái)灣興柜市場(chǎng)年場(chǎng)年20%的換手率（的換手率（2009年年換手率年年換手率21.56%，2010年年20.89%）以及美國(guó)）以及美國(guó)OTCBB做市業(yè)務(wù)做市業(yè)務(wù)

29、9.9%的有效價(jià)差，主辦券商的做市價(jià)差總收入可望達(dá)到的有效價(jià)差，主辦券商的做市價(jià)差總收入可望達(dá)到24億元億元/年以上。年以上。相融相通 互琢玉成券商股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)鏈條（續(xù)）券商股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)鏈條（續(xù)）n直投業(yè)務(wù)。直投業(yè)務(wù)。三板市場(chǎng)作為高成長(zhǎng)性企業(yè)交易板塊，可望孕育出一大批優(yōu)質(zhì)企業(yè)，蘊(yùn)三板市場(chǎng)作為高成長(zhǎng)性企業(yè)交易板塊，可望孕育出一大批優(yōu)質(zhì)企業(yè)，蘊(yùn)藏著大量直投業(yè)務(wù)機(jī)會(huì)。藏著大量直投業(yè)務(wù)機(jī)會(huì)。直投業(yè)務(wù)將與做市業(yè)務(wù)相輔相成，為券商帶來巨大收益。直投業(yè)務(wù)將與做市業(yè)務(wù)相輔相成，為券商帶來巨大收益。n高收益?zhèn)鶚I(yè)務(wù)。高收益?zhèn)鶚I(yè)務(wù)。已經(jīng)有若干家主辦券商承銷了掛牌企業(yè)的中小企業(yè)私募債業(yè)務(wù)，全已經(jīng)有若干家主辦券商承銷了掛牌企業(yè)

30、的中小企業(yè)私募債業(yè)務(wù)，全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)也在研究中小企業(yè)私募債等更多交易品種納入三板交易平臺(tái)。國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)也在研究中小企業(yè)私募債等更多交易品種納入三板交易平臺(tái)。n自營(yíng)業(yè)務(wù)。自營(yíng)業(yè)務(wù)。集合信托計(jì)劃、證券投資基金、銀行理財(cái)產(chǎn)品、證券公司資產(chǎn)管理計(jì)劃集合信托計(jì)劃、證券投資基金、銀行理財(cái)產(chǎn)品、證券公司資產(chǎn)管理計(jì)劃，以及由金融機(jī)構(gòu)或者相關(guān)監(jiān)管部門認(rèn)可的其他機(jī)構(gòu)管理的金融產(chǎn)品或資產(chǎn)已獲準(zhǔn)，以及由金融機(jī)構(gòu)或者相關(guān)監(jiān)管部門認(rèn)可的其他機(jī)構(gòu)管理的金融產(chǎn)品或資產(chǎn)已獲準(zhǔn)參與三板市場(chǎng)交易。參與三板市場(chǎng)交易。n經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)。經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)。按照掛牌公司平均股本按照掛牌公司平均股本2000萬股、成交均價(jià)萬股、成交均價(jià)10元元/股、年換手率股

31、、年換手率20%（目前市場(chǎng)年換手率約為目前市場(chǎng)年換手率約為3-4%）計(jì)算，據(jù)測(cè)算每家掛牌公司將為主辦券商的營(yíng)業(yè)部）計(jì)算，據(jù)測(cè)算每家掛牌公司將為主辦券商的營(yíng)業(yè)部貢獻(xiàn)傭金收入約貢獻(xiàn)傭金收入約6萬元，為營(yíng)業(yè)部增加資產(chǎn)萬元，為營(yíng)業(yè)部增加資產(chǎn)2億元億元。n資管、理財(cái)業(yè)務(wù)資管、理財(cái)業(yè)務(wù)。引導(dǎo)掛牌企業(yè)、股東等在營(yíng)業(yè)部開戶，向其發(fā)行短期理財(cái)產(chǎn)品或引導(dǎo)掛牌企業(yè)、股東等在營(yíng)業(yè)部開戶，向其發(fā)行短期理財(cái)產(chǎn)品或者資管產(chǎn)品者資管產(chǎn)品等等 。相融相通 互琢玉成目 錄三、公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)情況介紹三、公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)情況介紹（一）公司投資銀行業(yè)務(wù)簡(jiǎn)介（一）公司投資銀行業(yè)務(wù)簡(jiǎn)介（二）公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)開展情況介紹（二）公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)開展情況介紹

32、（三）實(shí)施方案重點(diǎn)解讀（三）實(shí)施方案重點(diǎn)解讀相融相通 互琢玉成（一）公司投資銀行業(yè)務(wù)概況 東北證券投資銀行業(yè)務(wù)是東北證券四大創(chuàng)利東北證券投資銀行業(yè)務(wù)是東北證券四大創(chuàng)利業(yè)務(wù)部門之一，業(yè)務(wù)部門之一，2004年成為首批保薦機(jī)構(gòu)，年成為首批保薦機(jī)構(gòu)，2005年成為首批詢價(jià)對(duì)象，年成為首批詢價(jià)對(duì)象，2005年、年、2006年年連續(xù)兩年獲深交所優(yōu)秀保薦機(jī)構(gòu)稱號(hào)，連續(xù)兩年獲深交所優(yōu)秀保薦機(jī)構(gòu)稱號(hào)，2010年獲深交所年獲深交所 進(jìn)步最快保薦機(jī)構(gòu)稱號(hào)進(jìn)步最快保薦機(jī)構(gòu)稱號(hào) 。 投資銀行總部實(shí)行嚴(yán)格的前后臺(tái)分離制度。投資銀行總部實(shí)行嚴(yán)格的前后臺(tái)分離制度。前臺(tái)負(fù)責(zé)市場(chǎng)開發(fā)和業(yè)務(wù)操作，后臺(tái)負(fù)責(zé)質(zhì)前臺(tái)負(fù)責(zé)市場(chǎng)開發(fā)和業(yè)務(wù)操

33、作，后臺(tái)負(fù)責(zé)質(zhì)量控制、業(yè)務(wù)管理和綜合服務(wù)。量控制、業(yè)務(wù)管理和綜合服務(wù)。 自自1998年以來，東北證券累計(jì)完成年以來，東北證券累計(jì)完成20余單股余單股票首次發(fā)行、票首次發(fā)行、14單配股發(fā)行、單配股發(fā)行、2單公開增發(fā)、單公開增發(fā)、4單定向發(fā)行、單定向發(fā)行、20單股權(quán)分置改革、單股權(quán)分置改革、10余單并余單并購(gòu)財(cái)務(wù)顧問及其他多項(xiàng)業(yè)務(wù)。參與購(gòu)財(cái)務(wù)顧問及其他多項(xiàng)業(yè)務(wù)。參與180余家新余家新股、配股、可轉(zhuǎn)債、債券項(xiàng)目。擔(dān)任股、配股、可轉(zhuǎn)債、債券項(xiàng)目。擔(dān)任60余家余家上市公司和擬上市公司財(cái)務(wù)顧問上市公司和擬上市公司財(cái)務(wù)顧問 相融相通 互琢玉成東北證券投資銀行業(yè)務(wù)的優(yōu)勢(shì)全面的全面的投資銀行服務(wù)投資銀行服務(wù)及產(chǎn)

34、品及產(chǎn)品n 股本融資股本融資 首次公開發(fā)行新股（首次公開發(fā)行新股（IPO）的保薦與主承銷）的保薦與主承銷 上市公司再融資（配股、公開增發(fā)、非公開發(fā)行和可轉(zhuǎn)換債券發(fā)行）的保薦上市公司再融資（配股、公開增發(fā)、非公開發(fā)行和可轉(zhuǎn)換債券發(fā)行）的保薦和主承銷和主承銷n債券融資：企業(yè)債、公司債的主承銷債券融資：企業(yè)債、公司債的主承銷n收購(gòu)兼并：上市公司收購(gòu)兼并的財(cái)務(wù)顧問收購(gòu)兼并：上市公司收購(gòu)兼并的財(cái)務(wù)顧問n企業(yè)重組：資產(chǎn)重組、債務(wù)重組、戰(zhàn)略管理咨詢企業(yè)重組：資產(chǎn)重組、債務(wù)重組、戰(zhàn)略管理咨詢以實(shí)現(xiàn)客戶長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展目標(biāo)為中心以實(shí)現(xiàn)客戶長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展目標(biāo)為中心設(shè)計(jì)籌資方案，最小成本籌集最設(shè)計(jì)籌資方案，最小成本籌集最大資金，

35、提供完善的全程服務(wù)大資金，提供完善的全程服務(wù)明晰的明晰的業(yè)務(wù)策略業(yè)務(wù)策略n 以市場(chǎng)化運(yùn)作為主導(dǎo)，實(shí)施在中小項(xiàng)目上以市場(chǎng)化運(yùn)作為主導(dǎo)，實(shí)施在中小項(xiàng)目上“精耕細(xì)作精耕細(xì)作”的差異化競(jìng)爭(zhēng)戰(zhàn)略的差異化競(jìng)爭(zhēng)戰(zhàn)略n 多渠道爭(zhēng)取行政性資源支持，重點(diǎn)抓好少數(shù)大中型項(xiàng)目，打造具有東北證券多渠道爭(zhēng)取行政性資源支持，重點(diǎn)抓好少數(shù)大中型項(xiàng)目，打造具有東北證券特色的市場(chǎng)定位特色的市場(chǎng)定位n 積極開拓兼并收購(gòu)、項(xiàng)目融資、融資證券化、資產(chǎn)證券化、財(cái)務(wù)顧問等創(chuàng)新積極開拓兼并收購(gòu)、項(xiàng)目融資、融資證券化、資產(chǎn)證券化、財(cái)務(wù)顧問等創(chuàng)新性業(yè)務(wù)性業(yè)務(wù)明晰的業(yè)務(wù)策略保證了投資銀行明晰的業(yè)務(wù)策略保證了投資銀行業(yè)務(wù)正確的發(fā)展方向業(yè)務(wù)正確的發(fā)展

36、方向高素質(zhì)的高素質(zhì)的人才隊(duì)伍人才隊(duì)伍n 2004 年，年，16 個(gè)人通過首批保薦代表人考試，位列券商的第十位，并成為首個(gè)人通過首批保薦代表人考試，位列券商的第十位，并成為首批保薦機(jī)構(gòu)。批保薦機(jī)構(gòu)。n 目前擁有金融、證券、法律、財(cái)務(wù)、企業(yè)管理等方面的專業(yè)人員近目前擁有金融、證券、法律、財(cái)務(wù)、企業(yè)管理等方面的專業(yè)人員近150人，人，其中保薦代表人其中保薦代表人21名，準(zhǔn)保薦代表人名，準(zhǔn)保薦代表人25名；投資銀行總部大部分從業(yè)人員具名；投資銀行總部大部分從業(yè)人員具有注冊(cè)會(huì)計(jì)師資格或律師資格。有注冊(cè)會(huì)計(jì)師資格或律師資格。高素質(zhì)的人才隊(duì)伍，各學(xué)科專業(yè)高素質(zhì)的人才隊(duì)伍，各學(xué)科專業(yè)人才優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)、協(xié)調(diào)配合，能

37、夠人才優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)、協(xié)調(diào)配合，能夠用敏銳的眼光和快速反應(yīng)能力為用敏銳的眼光和快速反應(yīng)能力為客戶提供全方位服務(wù)客戶提供全方位服務(wù)良好的業(yè)績(jī)良好的業(yè)績(jī)n 2013年，公司完成股票保薦項(xiàng)目年，公司完成股票保薦項(xiàng)目1個(gè)，新增申報(bào)保薦項(xiàng)目個(gè)，新增申報(bào)保薦項(xiàng)目3個(gè)；公司債主承銷個(gè)；公司債主承銷4家；完成并購(gòu)業(yè)務(wù)家；完成并購(gòu)業(yè)務(wù)6家，完成重大資產(chǎn)重組項(xiàng)目家，完成重大資產(chǎn)重組項(xiàng)目5家，占家，占2013年行業(yè)總量年行業(yè)總量（86家）的家）的5.8%，實(shí)現(xiàn)歷史性突破。，實(shí)現(xiàn)歷史性突破。n 2014年，在新股開閘后首批完成發(fā)行的年，在新股開閘后首批完成發(fā)行的48只新股中，我公司承銷保薦只新股中，我公司承銷保薦2家，家，

38、排名排名行業(yè)行業(yè)第第7名名。n 在在2014年年1月月24日股轉(zhuǎn)系統(tǒng)全國(guó)擴(kuò)容首批集體掛牌日股轉(zhuǎn)系統(tǒng)全國(guó)擴(kuò)容首批集體掛牌285家企業(yè)中，我公司推薦家企業(yè)中，我公司推薦企業(yè)企業(yè)12家，排名家，排名行業(yè)行業(yè)第第8名名；推薦掛牌企業(yè)總量達(dá)到推薦掛牌企業(yè)總量達(dá)到18家，家，排排名名行業(yè)行業(yè)第第9名。名。良好的管理與出色的工作為融資良好的管理與出色的工作為融資業(yè)務(wù)順利完成起到了關(guān)鍵作用業(yè)務(wù)順利完成起到了關(guān)鍵作用相融相通 互琢玉成東北證券投行業(yè)務(wù)的先進(jìn)理念231相融相通 互琢玉成東北證券具有豐富的資本市場(chǎng)運(yùn)作經(jīng)驗(yàn)中國(guó)中國(guó)A股市場(chǎng)融資經(jīng)驗(yàn)股市場(chǎng)融資經(jīng)驗(yàn)首次公開發(fā)行首次公開發(fā)行兔寶寶兔寶寶萬豐奧威萬豐奧威物華股

39、份物華股份菲達(dá)環(huán)保菲達(dá)環(huán)保湘電股份湘電股份吉恩鎳業(yè)吉恩鎳業(yè)江蘇申龍江蘇申龍鳳竹紡織鳳竹紡織騰達(dá)建設(shè)騰達(dá)建設(shè)三花股份三花股份偉星新材偉星新材梅花傘梅花傘三力士三力士萬力達(dá)萬力達(dá)富臨運(yùn)業(yè)富臨運(yùn)業(yè)科新機(jī)電科新機(jī)電中超電纜中超電纜科華恒盛科華恒盛聯(lián)化科技聯(lián)化科技天保重裝天保重裝躍嶺股份躍嶺股份相融相通 互琢玉成東北證券具有豐富的資本市場(chǎng)運(yùn)作經(jīng)驗(yàn)（續(xù)）東北證券具有豐富的資本市場(chǎng)運(yùn)作經(jīng)驗(yàn)（續(xù)）中國(guó)中國(guó)A股市場(chǎng)融資經(jīng)驗(yàn)股市場(chǎng)融資經(jīng)驗(yàn)再融資再融資渤海物流渤海物流百科藥業(yè)百科藥業(yè)吉林森工吉林森工全柴動(dòng)力全柴動(dòng)力吉林炭素吉林炭素湖南海利湖南海利通化金馬通化金馬雙鶴藥業(yè)雙鶴藥業(yè)吉林敖東吉林敖東吉林化纖吉林化纖特變電

40、工特變電工*ST蘭寶蘭寶通程控股通程控股紫鑫藥業(yè)紫鑫藥業(yè)長(zhǎng)春燃?xì)忾L(zhǎng)春燃?xì)庀嗳谙嗤?互琢玉成（二）公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)開展情況介紹（二）公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)開展情況介紹n業(yè)務(wù)部門設(shè)立及資格取得：業(yè)務(wù)部門設(shè)立及資格取得：2008年底公司設(shè)立場(chǎng)外交易業(yè)務(wù)部，年底公司設(shè)立場(chǎng)外交易業(yè)務(wù)部，2009年年1月公司獲月公司獲得代辦股份轉(zhuǎn)讓主辦券商業(yè)務(wù)資格和報(bào)價(jià)轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)資格。得代辦股份轉(zhuǎn)讓主辦券商業(yè)務(wù)資格和報(bào)價(jià)轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)資格。2013年當(dāng)年申報(bào)數(shù)量年當(dāng)年申報(bào)數(shù)量14家，在全部券商中排名第家，在全部券商中排名第7。成功推薦總家數(shù)為。成功推薦總家數(shù)為18家，在全部券商中排名第家，在全部券商中排名第9。n專業(yè)團(tuán)隊(duì)：專業(yè)團(tuán)隊(duì)：場(chǎng)外交易業(yè)

41、務(wù)部現(xiàn)有員工近場(chǎng)外交易業(yè)務(wù)部現(xiàn)有員工近40人，現(xiàn)擬擴(kuò)大改組為中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓業(yè)人，現(xiàn)擬擴(kuò)大改組為中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)業(yè)務(wù)總部（暫定名）務(wù)業(yè)務(wù)總部（暫定名） 。2014年從業(yè)人數(shù)擬擴(kuò)充到年從業(yè)人數(shù)擬擴(kuò)充到50人，并抽調(diào)人，并抽調(diào)IPO項(xiàng)目人員充項(xiàng)目人員充實(shí)到股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)團(tuán)隊(duì)中，以適應(yīng)公司業(yè)務(wù)發(fā)展需求。實(shí)到股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)團(tuán)隊(duì)中，以適應(yīng)公司業(yè)務(wù)發(fā)展需求。n上海浦東分公司等分公司建立專業(yè)團(tuán)隊(duì)上海浦東分公司等分公司建立專業(yè)團(tuán)隊(duì) ，獨(dú)立或與北京分公司合作股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)。，獨(dú)立或與北京分公司合作股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)。n具有較好融資業(yè)績(jī)具有較好融資業(yè)績(jī)：2012年完成定向增資額超過年完成定向增資額超過1.05億元，排名全行業(yè)第億元，排名

42、全行業(yè)第3名。名。 n具有轉(zhuǎn)板業(yè)務(wù)經(jīng)驗(yàn)：具有轉(zhuǎn)板業(yè)務(wù)經(jīng)驗(yàn)：本公司本公司2009年推薦掛牌的雙杰電氣（年推薦掛牌的雙杰電氣（430049）于）于2012年年5月月正式申請(qǐng)創(chuàng)業(yè)板正式申請(qǐng)創(chuàng)業(yè)板IPO，目前正在排隊(duì)過程中，目前正在排隊(duì)過程中，2013凈利潤(rùn)近凈利潤(rùn)近7000萬元。萬元。相融相通 互琢玉成七維航測(cè)七維航測(cè)科能騰達(dá)科能騰達(dá)天泉鑫膜天泉鑫膜勵(lì)勵(lì) 圖圖 科科 技技 三星阿蘭德三星阿蘭德三聯(lián)泵業(yè)三聯(lián)泵業(yè)正武股份正武股份 恒裕燈飾恒裕燈飾差旅天下差旅天下七維航測(cè)七維航測(cè)全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)推薦掛牌經(jīng)驗(yàn)全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)推薦掛牌經(jīng)驗(yàn)18家家東北證券具有豐富的資本市場(chǎng)運(yùn)作經(jīng)驗(yàn)（續(xù)）東北證券

43、具有豐富的資本市場(chǎng)運(yùn)作經(jīng)驗(yàn)（續(xù)）相融相通 互琢玉成七維航測(cè)七維航測(cè)科能騰達(dá)科能騰達(dá)哇棒傳媒哇棒傳媒定向增資定向增資72007200萬萬定向增資定向增資3933.73933.7萬萬定向增資定向增資326.4326.4萬萬定向增資定向增資10001000萬萬已申報(bào)已申報(bào)IPOIPO排隊(duì)中排隊(duì)中計(jì)劃于計(jì)劃于20142014年年申請(qǐng)直接轉(zhuǎn)板申請(qǐng)直接轉(zhuǎn)板在準(zhǔn)備二輪增資在準(zhǔn)備二輪增資15001500萬元萬元在準(zhǔn)備二輪增在準(zhǔn)備二輪增資資10001000萬元萬元東北證券具有豐富的資本市場(chǎng)運(yùn)作經(jīng)驗(yàn)（續(xù)）東北證券具有豐富的資本市場(chǎng)運(yùn)作經(jīng)驗(yàn)（續(xù)）全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)融資經(jīng)驗(yàn)（部分）全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)融資經(jīng)

44、驗(yàn)（部分）定向發(fā)行定向發(fā)行400萬萬在準(zhǔn)備二輪增在準(zhǔn)備二輪增資資10001000萬元萬元2012年完成雙杰電氣等掛牌公司定向增資，融資額超過年完成雙杰電氣等掛牌公司定向增資，融資額超過1.1億元，排名全行業(yè)第億元，排名全行業(yè)第3名。名。鐘舟電氣鐘舟電氣相融相通 互琢玉成36和隆優(yōu)化新三板掛牌儀式和隆優(yōu)化新三板掛牌儀式相融相通 互琢玉成公司中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)執(zhí)行機(jī)構(gòu)（擴(kuò)編新設(shè)）從頂層設(shè)計(jì)從頂層設(shè)計(jì)-標(biāo)準(zhǔn)標(biāo)準(zhǔn)化建設(shè)化建設(shè)-質(zhì)量控制質(zhì)量控制-后后臺(tái)建設(shè)臺(tái)建設(shè)-全業(yè)全業(yè)務(wù)鏈務(wù)鏈-人才建人才建設(shè)設(shè)等方面提等方面提升股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)升股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)執(zhí)行能力執(zhí)行能力專業(yè)化團(tuán)隊(duì)：專業(yè)化團(tuán)隊(duì)：公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)采取前后臺(tái)分離的運(yùn)

45、營(yíng)管理模式，前臺(tái)（執(zhí)行部門）負(fù)責(zé)業(yè)公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)采取前后臺(tái)分離的運(yùn)營(yíng)管理模式，前臺(tái)（執(zhí)行部門）負(fù)責(zé)業(yè)務(wù)承攬與承做，后臺(tái)負(fù)責(zé)業(yè)務(wù)支持與管理，統(tǒng)一歸口管理。務(wù)承攬與承做，后臺(tái)負(fù)責(zé)業(yè)務(wù)支持與管理，統(tǒng)一歸口管理。相融相通 互琢玉成 （三）公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)實(shí)施方案介紹（三）公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)實(shí)施方案介紹公司高度重視公司高度重視中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)，于，于2014年年1月正式發(fā)布月正式發(fā)布東北證券股份有限公司中小企業(yè)東北證券股份有限公司中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)實(shí)施方案股份轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)實(shí)施方案，成為公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)指，成為公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)指引性文件。引性文件。相融相通 互琢玉成東北證券中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)實(shí)施方案實(shí)

46、施方案內(nèi)實(shí)施方案內(nèi)容豐富全面容豐富全面目目 錄錄第一章第一章 方案概況方案概況第二章第二章 業(yè)務(wù)目標(biāo)業(yè)務(wù)目標(biāo)第三章第三章 組織架構(gòu)及職責(zé)劃分組織架構(gòu)及職責(zé)劃分第四章第四章 業(yè)務(wù)開展計(jì)劃業(yè)務(wù)開展計(jì)劃第五章第五章 項(xiàng)目立項(xiàng)管理項(xiàng)目立項(xiàng)管理第六章第六章 盡職調(diào)查工作標(biāo)準(zhǔn)及流程盡職調(diào)查工作標(biāo)準(zhǔn)及流程第七章第七章 質(zhì)量控制制度質(zhì)量控制制度第八章第八章 信息披露與持續(xù)督導(dǎo)信息披露與持續(xù)督導(dǎo)第九章第九章 業(yè)務(wù)合作及利益分配機(jī)制業(yè)務(wù)合作及利益分配機(jī)制第十章第十章 全業(yè)務(wù)鏈體系建設(shè)全業(yè)務(wù)鏈體系建設(shè)第十一章第十一章 股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)隊(duì)伍建設(shè)股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)隊(duì)伍建設(shè)附件：附件：附件一：全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)公司發(fā)布的業(yè)務(wù)規(guī)則（規(guī)則內(nèi)容略）附

47、件一：全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)公司發(fā)布的業(yè)務(wù)規(guī)則（規(guī)則內(nèi)容略）附件二：公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)制度（修訂）附件二：公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)制度（修訂）附件三：立項(xiàng)文件指引附件三：立項(xiàng)文件指引（修訂）（修訂）附件四：全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)推薦掛牌財(cái)務(wù)顧問協(xié)議樣本附件四：全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)推薦掛牌財(cái)務(wù)顧問協(xié)議樣本相融相通 互琢玉成公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)實(shí)施方案簡(jiǎn)介之一：頂層設(shè)計(jì)與工作體系建設(shè)公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)實(shí)施方案簡(jiǎn)介之一：頂層設(shè)計(jì)與工作體系建設(shè)根據(jù)公司業(yè)根據(jù)公司業(yè)務(wù)全覆蓋的務(wù)全覆蓋的戰(zhàn)略，大力戰(zhàn)略，大力發(fā)展中小企發(fā)展中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓業(yè)股份轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)業(yè)務(wù)n頂層設(shè)計(jì)：頂層設(shè)計(jì)：從從整體整體設(shè)計(jì)方案、業(yè)務(wù)開展計(jì)劃、立項(xiàng)管理、盡職調(diào)查設(shè)計(jì)方案、業(yè)

48、務(wù)開展計(jì)劃、立項(xiàng)管理、盡職調(diào)查工作標(biāo)準(zhǔn)及流程、業(yè)務(wù)合作及分配機(jī)制、質(zhì)量控制、信息披露及持工作標(biāo)準(zhǔn)及流程、業(yè)務(wù)合作及分配機(jī)制、質(zhì)量控制、信息披露及持續(xù)督導(dǎo)、全業(yè)務(wù)鏈業(yè)務(wù)、人才隊(duì)伍建設(shè)等方面展開，并附錄相關(guān)制續(xù)督導(dǎo)、全業(yè)務(wù)鏈業(yè)務(wù)、人才隊(duì)伍建設(shè)等方面展開，并附錄相關(guān)制度及業(yè)務(wù)合同文本，形成度及業(yè)務(wù)合同文本，形成了了一套較為完善的股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)實(shí)施方案。一套較為完善的股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)實(shí)施方案。n標(biāo)準(zhǔn)化流程管理：標(biāo)準(zhǔn)化流程管理： 股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)流程可以分為推薦掛牌階段與掛牌后股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)流程可以分為推薦掛牌階段與掛牌后服務(wù)兩個(gè)階段，前者包括項(xiàng)目前期溝通、立項(xiàng)管理、盡職調(diào)查、材服務(wù)兩個(gè)階段，前者包括項(xiàng)目前期溝通、立項(xiàng)管理、盡職調(diào)

49、查、材料制作、材料申報(bào)、反饋回復(fù)、掛牌手續(xù)、定向發(fā)行等；后者包括料制作、材料申報(bào)、反饋回復(fù)、掛牌手續(xù)、定向發(fā)行等；后者包括信息披露與持續(xù)督導(dǎo)、掛牌后定向融資、全產(chǎn)業(yè)鏈業(yè)務(wù)等。信息披露與持續(xù)督導(dǎo)、掛牌后定向融資、全產(chǎn)業(yè)鏈業(yè)務(wù)等。n質(zhì)量控制體系建設(shè)質(zhì)量控制體系建設(shè)：實(shí)施實(shí)施統(tǒng)一質(zhì)量控制體系。北京分公司質(zhì)量控制統(tǒng)一質(zhì)量控制體系。北京分公司質(zhì)量控制部負(fù)責(zé)相關(guān)工作，股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)總部部負(fù)責(zé)相關(guān)工作，股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)總部業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)部業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)部配合建立標(biāo)準(zhǔn)化業(yè)務(wù)指配合建立標(biāo)準(zhǔn)化業(yè)務(wù)指引引，并承擔(dān)初審事務(wù)，并承擔(dān)初審事務(wù)。實(shí)行股轉(zhuǎn)項(xiàng)目統(tǒng)一歸口管理。項(xiàng)目立項(xiàng)、盡。實(shí)行股轉(zhuǎn)項(xiàng)目統(tǒng)一歸口管理。項(xiàng)目立項(xiàng)、盡職調(diào)查進(jìn)度報(bào)告、各類審批、

50、檔案管理等均應(yīng)進(jìn)入投行職調(diào)查進(jìn)度報(bào)告、各類審批、檔案管理等均應(yīng)進(jìn)入投行OA系統(tǒng)。系統(tǒng)。相融相通 互琢玉成公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)實(shí)施方案簡(jiǎn)介之二：公司股轉(zhuǎn)工作基本原則公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)實(shí)施方案簡(jiǎn)介之二：公司股轉(zhuǎn)工作基本原則股轉(zhuǎn)工作股轉(zhuǎn)工作四項(xiàng)原則四項(xiàng)原則n（一一）統(tǒng)一管理。實(shí)施股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)統(tǒng)一立項(xiàng)、統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)、統(tǒng)一申報(bào)、）統(tǒng)一管理。實(shí)施股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)統(tǒng)一立項(xiàng)、統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)、統(tǒng)一申報(bào)、統(tǒng)一業(yè)務(wù)管理、統(tǒng)一檔案管理的統(tǒng)一業(yè)務(wù)管理、統(tǒng)一檔案管理的“五統(tǒng)一五統(tǒng)一”制度。北京分公司下設(shè)制度。北京分公司下設(shè)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)總部，具體落實(shí)、推進(jìn)股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)工作。中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)總部，具體落實(shí)、推進(jìn)股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)工作。n（二）投營(yíng)合作。倡導(dǎo)北京分

51、公司與公司各區(qū)域分公司、證券營(yíng)業(yè)（二）投營(yíng)合作。倡導(dǎo)北京分公司與公司各區(qū)域分公司、證券營(yíng)業(yè)部合作開展股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)，并確定統(tǒng)一利益分配機(jī)制。對(duì)于條件成熟、部合作開展股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)，并確定統(tǒng)一利益分配機(jī)制。對(duì)于條件成熟、獨(dú)立開展股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)的區(qū)域分公司，給予業(yè)務(wù)培訓(xùn)和技術(shù)支持。獨(dú)立開展股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)的區(qū)域分公司，給予業(yè)務(wù)培訓(xùn)和技術(shù)支持。n（三）質(zhì)量控制。北京分公司質(zhì)量控制部對(duì)股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)實(shí)施全過程質(zhì)（三）質(zhì)量控制。北京分公司質(zhì)量控制部對(duì)股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)實(shí)施全過程質(zhì)量監(jiān)控，保障項(xiàng)目質(zhì)量，控制項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)。股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)總部配合建立標(biāo)量監(jiān)控，保障項(xiàng)目質(zhì)量，控制項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)。股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)總部配合建立標(biāo)準(zhǔn)化業(yè)務(wù)指引，并堅(jiān)持常態(tài)化、標(biāo)準(zhǔn)化業(yè)務(wù)培訓(xùn)。準(zhǔn)化業(yè)務(wù)

52、指引，并堅(jiān)持常態(tài)化、標(biāo)準(zhǔn)化業(yè)務(wù)培訓(xùn)。n（四）全產(chǎn)業(yè)鏈。股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)在項(xiàng)目推薦掛牌、融資、債券、直投、（四）全產(chǎn)業(yè)鏈。股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)在項(xiàng)目推薦掛牌、融資、債券、直投、交易、資管、機(jī)構(gòu)客戶理財(cái)?shù)雀鳝h(huán)節(jié)均具有巨大業(yè)務(wù)機(jī)遇，公司各交易、資管、機(jī)構(gòu)客戶理財(cái)?shù)雀鳝h(huán)節(jié)均具有巨大業(yè)務(wù)機(jī)遇，公司各業(yè)務(wù)線應(yīng)高度重視，共同參與，做大做強(qiáng)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)全產(chǎn)業(yè)鏈業(yè)務(wù)。業(yè)務(wù)線應(yīng)高度重視，共同參與，做大做強(qiáng)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)全產(chǎn)業(yè)鏈業(yè)務(wù)。n。相融相通 互琢玉成“統(tǒng)一管理統(tǒng)一管理”的涵義的涵義 業(yè)務(wù)流程管理業(yè)務(wù)流程管理：股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)流程可以分為推薦掛牌階段與掛牌后服股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)流程可以分為推薦掛牌階段與掛牌后服務(wù)兩個(gè)階段，前者包括項(xiàng)目前期溝通、立項(xiàng)管理、盡職

53、調(diào)查、材料制務(wù)兩個(gè)階段，前者包括項(xiàng)目前期溝通、立項(xiàng)管理、盡職調(diào)查、材料制作、材料申報(bào)、反饋回復(fù)、掛牌手續(xù)、定向發(fā)行等；后者包括信息披作、材料申報(bào)、反饋回復(fù)、掛牌手續(xù)、定向發(fā)行等；后者包括信息披露與持續(xù)督導(dǎo)、掛牌后的定向融資、全產(chǎn)業(yè)鏈中的其他業(yè)務(wù)等。露與持續(xù)督導(dǎo)、掛牌后的定向融資、全產(chǎn)業(yè)鏈中的其他業(yè)務(wù)等。 統(tǒng)一質(zhì)量控制體系。公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)執(zhí)行統(tǒng)一的規(guī)范標(biāo)準(zhǔn)和質(zhì)量控統(tǒng)一質(zhì)量控制體系。公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)執(zhí)行統(tǒng)一的規(guī)范標(biāo)準(zhǔn)和質(zhì)量控制要求，北京分公司質(zhì)量控制部負(fù)責(zé)相關(guān)工作，股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)總部配合建制要求，北京分公司質(zhì)量控制部負(fù)責(zé)相關(guān)工作，股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)總部配合建立標(biāo)準(zhǔn)化業(yè)務(wù)指引。立標(biāo)準(zhǔn)化業(yè)務(wù)指引。 統(tǒng)一遵循公司投行業(yè)務(wù)合規(guī)

54、管理制度。統(tǒng)一遵循公司投行業(yè)務(wù)合規(guī)管理制度。公司公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)實(shí)行實(shí)行統(tǒng)一立項(xiàng)、統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)、統(tǒng)一申報(bào)、統(tǒng)一業(yè)統(tǒng)一立項(xiàng)、統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)、統(tǒng)一申報(bào)、統(tǒng)一業(yè)務(wù)管理、統(tǒng)一檔案管理務(wù)管理、統(tǒng)一檔案管理的的“五統(tǒng)一五統(tǒng)一”制度制度相融相通 互琢玉成公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)實(shí)施方案簡(jiǎn)介之三：公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)戰(zhàn)略目標(biāo)公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)實(shí)施方案簡(jiǎn)介之三：公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)戰(zhàn)略目標(biāo) 工作思路：工作思路：在公司統(tǒng)一部署下，整合全公司資源，以股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)為在公司統(tǒng)一部署下，整合全公司資源，以股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)為開端，開端，改善公司客戶結(jié)構(gòu)，改善公司客戶結(jié)構(gòu)，延伸業(yè)務(wù)鏈條延伸業(yè)務(wù)鏈條，形成統(tǒng)一、高效、規(guī)范、形成統(tǒng)一、高效、規(guī)范、有序的業(yè)務(wù)運(yùn)作體系。有序的業(yè)務(wù)運(yùn)作

55、體系。 業(yè)務(wù)目標(biāo)：業(yè)務(wù)目標(biāo)：2014年，健全公司業(yè)務(wù)體系，擴(kuò)充人員隊(duì)伍；年，健全公司業(yè)務(wù)體系，擴(kuò)充人員隊(duì)伍；全公司全公司完成新增完成新增100家企業(yè)掛牌家企業(yè)掛牌（其中北京分公司（其中北京分公司50家，區(qū)域分公司及營(yíng)業(yè)家，區(qū)域分公司及營(yíng)業(yè)部部50家）家），新增，新增200家儲(chǔ)備項(xiàng)目家儲(chǔ)備項(xiàng)目（其中北京分公司（其中北京分公司100家，區(qū)域分公司家，區(qū)域分公司及營(yíng)業(yè)部及營(yíng)業(yè)部100家）；家）；股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)排名股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)排名提升提升；全產(chǎn)業(yè)鏈業(yè)務(wù)快速發(fā)展。；全產(chǎn)業(yè)鏈業(yè)務(wù)快速發(fā)展。相融相通 互琢玉成公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)實(shí)施方案簡(jiǎn)介之四：組織架構(gòu)與職責(zé)劃分公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)實(shí)施方案簡(jiǎn)介之四：組織架構(gòu)與職責(zé)劃分n業(yè)務(wù)領(lǐng)導(dǎo)及工

56、作小組：業(yè)務(wù)領(lǐng)導(dǎo)及工作小組：公司公司成立成立楊樹財(cái)總裁為組長(zhǎng)的楊樹財(cái)總裁為組長(zhǎng)的中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)領(lǐng)導(dǎo)小中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)領(lǐng)導(dǎo)小組組，成立以梁化軍總裁助理為組長(zhǎng)的，成立以梁化軍總裁助理為組長(zhǎng)的中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)工作小組，統(tǒng)籌規(guī)劃、工作小組，統(tǒng)籌規(guī)劃、組織公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)。組織公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)。n業(yè)務(wù)執(zhí)行部門：業(yè)務(wù)執(zhí)行部門：2009年年1月設(shè)立場(chǎng)外交易業(yè)務(wù)部，月設(shè)立場(chǎng)外交易業(yè)務(wù)部，2013年底擴(kuò)編改組為中小企業(yè)股年底擴(kuò)編改組為中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)總部，目前下設(shè)份轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)總部，目前下設(shè)5個(gè)后臺(tái)支持部門和若干前臺(tái)執(zhí)行部門。個(gè)后臺(tái)支持部門和若干前臺(tái)執(zhí)行部門。 北京分公司各市場(chǎng)部北京分

57、公司各市場(chǎng)部IPO項(xiàng)目團(tuán)隊(duì)人員也在積極開展股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)。項(xiàng)目團(tuán)隊(duì)人員也在積極開展股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)。 個(gè)別區(qū)域分公司在獨(dú)立開展股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)；大部分區(qū)域分公司個(gè)別區(qū)域分公司在獨(dú)立開展股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)；大部分區(qū)域分公司/營(yíng)業(yè)部積極向股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)營(yíng)業(yè)部積極向股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)總部推薦后備項(xiàng)目?？偛客扑]后備項(xiàng)目。n專業(yè)團(tuán)隊(duì)：專業(yè)團(tuán)隊(duì)：股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)總部現(xiàn)有在職員工股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)總部現(xiàn)有在職員工50人，加上若干名在辦理入職人員，部門員人，加上若干名在辦理入職人員，部門員工編制近工編制近60人，人，90%以上具有碩士以上學(xué)歷，以上具有碩士以上學(xué)歷，80%以上具有律師或注冊(cè)會(huì)計(jì)師資格以上具有律師或注冊(cè)會(huì)計(jì)師資格，擁有，擁有4名準(zhǔn)保薦代表人。專業(yè)人員數(shù)量、質(zhì)量

58、將在業(yè)內(nèi)處于較高水平。名準(zhǔn)保薦代表人。專業(yè)人員數(shù)量、質(zhì)量將在業(yè)內(nèi)處于較高水平。相融相通 互琢玉成公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)實(shí)施方案簡(jiǎn)介之五：公司股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)實(shí)施方案簡(jiǎn)介之五：投營(yíng)合作及利益分配機(jī)制投營(yíng)合作及利益分配機(jī)制為有效整合為有效整合公司資源，公司資源，使公司內(nèi)部使公司內(nèi)部利益得到合利益得到合理分配理分配，建，建立投營(yíng)合作立投營(yíng)合作及利益分配及利益分配機(jī)制機(jī)制n合作機(jī)制合作機(jī)制 （1）培訓(xùn)機(jī)制培訓(xùn)機(jī)制；（；（2）合作開發(fā)承做機(jī)制合作開發(fā)承做機(jī)制；（3）技術(shù)支持機(jī)制）技術(shù)支持機(jī)制；（4）融資業(yè)務(wù)合作機(jī)制）融資業(yè)務(wù)合作機(jī)制。n利益分配機(jī)制利益分配機(jī)制（四種情況四種情況）（1）對(duì)于區(qū)域分公司獨(dú)立開發(fā)并承做的股轉(zhuǎn)項(xiàng)

59、目，掛牌收入一般按照）對(duì)于區(qū)域分公司獨(dú)立開發(fā)并承做的股轉(zhuǎn)項(xiàng)目，掛牌收入一般按照8.5：1.5的比例在區(qū)域分公司和北京分公司之間進(jìn)行分成成。的比例在區(qū)域分公司和北京分公司之間進(jìn)行分成成。（2）對(duì)于合作開發(fā)、北京分公司承做的股轉(zhuǎn)項(xiàng)目，掛牌收入一般按照）對(duì)于合作開發(fā)、北京分公司承做的股轉(zhuǎn)項(xiàng)目，掛牌收入一般按照3：7的比例在區(qū)域分公司和北京分公司之間分成。的比例在區(qū)域分公司和北京分公司之間分成。（3）對(duì)于合作開發(fā)、合作承做的股轉(zhuǎn)項(xiàng)目，區(qū)域分公司人員不具備項(xiàng)）對(duì)于合作開發(fā)、合作承做的股轉(zhuǎn)項(xiàng)目，區(qū)域分公司人員不具備項(xiàng)目負(fù)責(zé)人資格的，項(xiàng)目負(fù)責(zé)人由北京分公司人員擔(dān)任，項(xiàng)目參與人目負(fù)責(zé)人資格的，項(xiàng)目負(fù)責(zé)人由北京

60、分公司人員擔(dān)任，項(xiàng)目參與人員由區(qū)域分公司指派，掛牌收入一般按照員由區(qū)域分公司指派，掛牌收入一般按照5：5的比例在區(qū)域分公司的比例在區(qū)域分公司和北京分公司之間分成。和北京分公司之間分成。（4）掛牌后的定向增資業(yè)務(wù)，參照掛牌業(yè)務(wù)的上述三種情形實(shí)施分配。）掛牌后的定向增資業(yè)務(wù)，參照掛牌業(yè)務(wù)的上述三種情形實(shí)施分配。定向增資涉及業(yè)務(wù)銷售并因此取得額外業(yè)務(wù)收入的，運(yùn)作方與銷售定向增資涉及業(yè)務(wù)銷售并因此取得額外業(yè)務(wù)收入的，運(yùn)作方與銷售方按方按3：7的比例分配。的比例分配。相融相通 互琢玉成公司內(nèi)部合作機(jī)制解讀公司內(nèi)部合作機(jī)制解讀 實(shí)施前后臺(tái)分離的運(yùn)營(yíng)管理模式。股轉(zhuǎn)業(yè)務(wù)總部實(shí)施前后臺(tái)分離的運(yùn)營(yíng)管理模式。股轉(zhuǎn)業(yè)