鑫科材料2022年度非公開發(fā)行A股股票募集資金使用可行性分析報(bào)告

1、安徽鑫科新材料股份有限公司 2022 年非公開發(fā)行 A 股股票募集資金使用可行性分析報(bào)告 一、本次募集資金使用計(jì)劃 公司本次非公開發(fā)行募集資金總額不超過 106,590.00 萬元（含本數(shù)），扣除發(fā)行費(fèi)用后，將全部用于如下項(xiàng)目： 單位：萬元 序號 項(xiàng)目名稱 投資總額 擬使用募集資金金額 1 新型電池產(chǎn)業(yè)園（2GWh）項(xiàng)目 108,932.00 106,590.00 合 計(jì) 108,932.00 106,590.00 在本次非公開發(fā)行股票的募集資金到位之后，公司將按照項(xiàng)目的實(shí)際需求和使用計(jì)劃將募集資金投入上述項(xiàng)目。本次非公開發(fā)行扣除發(fā)行相關(guān)費(fèi)用后的募集資金凈額低于募投項(xiàng)目總投資額的不足部分由公司

2、自籌資金解決。 二、本次募集資金投資項(xiàng)目的基本情況 本次非公開發(fā)行募集資金均用于新型電池產(chǎn)業(yè)園（2GWh）項(xiàng)目，公司擬在四川省綿陽市三臺縣成立全資子公司“四川鑫科新能源有限公司（暫定）”實(shí)施該項(xiàng)目。 （一）項(xiàng)目基本情況 本項(xiàng)目包括新型鋁基電池電芯、PACK 生產(chǎn)。規(guī)劃總占地面積約 195 畝，擬建于四川省綿陽市三臺縣梓州產(chǎn)城新區(qū)，總建筑面積約 73,540 平方米，其中：生產(chǎn)廠房：電芯生產(chǎn)廠房 44,550 平方米，PACK 生產(chǎn)廠房 6,000 平方米；（2）其它配套設(shè)施：倉庫 13,840 平方米（含原料倉房、成品倉房及其他倉庫）、其它公用動(dòng)力及配套設(shè)施 9,150 平方米。生產(chǎn)廠區(qū)主要建

3、設(shè)年產(chǎn) 2GWh 新型鋁基電池電芯（圓柱 18650、圓柱 21700）生產(chǎn)線 1 條、PACK 生產(chǎn)線 1 條，下游應(yīng)用為兩輪電動(dòng)車、三輪電動(dòng)車等小動(dòng)力廠家。 本項(xiàng)目建設(shè)期 2 年，自募集資金到賬之日起開始投入。本項(xiàng)目可采用“代建-租賃-回購”模式取得廠房和基礎(chǔ)設(shè)施，預(yù)計(jì)于公司完成非公開發(fā)行、募集資金全額到賬后 18 個(gè)月內(nèi)交付項(xiàng)目公司使用。非公開發(fā)行募集資金到賬后，公司將按照項(xiàng)目的實(shí)際需求和使用計(jì)劃將募集資金投入項(xiàng)目。 本項(xiàng)目總投資 10.8932 億元，其中固定資產(chǎn)投資 8.2432 億元、鋪底流動(dòng)資金 2.650 億元。 （二）項(xiàng)目的必要性 公司擬從事的新型電池業(yè)務(wù)，具有良好的政策環(huán)境

4、，擁有廣闊的市場需求空間。公司通過引入新業(yè)務(wù)，培育新的利潤增長點(diǎn)，為未來業(yè)績增長打下堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。 （三）項(xiàng)目的可行性 1、國家產(chǎn)業(yè)政策支持，市場前景良好 堅(jiān)持節(jié)能與綠色發(fā)展是我國的基本國策，從 2016 年起，我國陸續(xù)出臺了多項(xiàng)政策以推動(dòng)鋰離子電池產(chǎn)業(yè)的快速發(fā)展。2016 年 11 月底國務(wù)院印發(fā)的“十三五”國家戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃（國發(fā)201667 號）中明確指出，“突破高安全性、長壽命、高能量密度鋰離子電池等技術(shù)瓶頸。在關(guān)鍵電池材料、關(guān)鍵生產(chǎn)設(shè)備等領(lǐng)域構(gòu)建若干技術(shù)創(chuàng)新中心，突破高容量正負(fù)極材料、高安全性隔膜和功能性電解液技術(shù)?！蓖?10 月發(fā)布的節(jié)能與新能源汽車技術(shù)路線圖中也對動(dòng)力電池

5、提出明確的發(fā)展目標(biāo)以及發(fā)展重點(diǎn)。相關(guān)規(guī)劃以及發(fā)展路線圖的發(fā)布，為鋰離子電池下一步發(fā)展提出了明確的技術(shù)要求，也為產(chǎn)業(yè)發(fā)展指明了方向。2020 年 11 月，國務(wù)院辦公廳印發(fā)新能源汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃（2021-2035 年）， 旨在推動(dòng)新能源汽車產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展，加快建設(shè)汽車強(qiáng)國，強(qiáng)調(diào)“實(shí)施動(dòng)力電池技術(shù)突破行動(dòng)，開展正負(fù)極材料、電解液、隔膜等關(guān)鍵環(huán)節(jié)前瞻技術(shù)研究，加強(qiáng)高強(qiáng)度、輕量化、高安全、低成本、長壽命的動(dòng)力電池系統(tǒng)短板技術(shù)攻關(guān)”。 本項(xiàng)目為生產(chǎn)新型鋁基電池，是利用新型鋁基合金化負(fù)極替代傳統(tǒng)的石墨負(fù)極，并與錳酸鋰、磷酸鐵鋰、三元等市面上主流的三種正極搭配，做成三款產(chǎn)品， 分別是：新型鋁基錳酸鋰電池、

6、新型鋁基磷酸鐵鋰電池、新型鋁基三元 NCM 電池。 本項(xiàng)目生產(chǎn)的新型鋁基電池產(chǎn)品，具有寬溫域、低成本、長壽命特征，發(fā)展方向符合國家產(chǎn)業(yè)政策，市場前景良好。 2、項(xiàng)目所在地具有產(chǎn)業(yè)協(xié)同優(yōu)勢本項(xiàng)目位于綿陽市三臺縣。 目前綿陽正在圍繞汽車設(shè)計(jì)、整車制造、電池、電機(jī)、電控等研發(fā)掌握一批關(guān)鍵技術(shù)，打造成為中國西部新能源汽車產(chǎn)業(yè)基地，在新能源汽車整車和核心零部件生產(chǎn)制造、技術(shù)研發(fā)領(lǐng)域具有較好的基礎(chǔ)和較強(qiáng)實(shí)力，聚集了一大批與新能源汽車產(chǎn)業(yè)相關(guān)的科研院所和企業(yè)，如中國高科新能源汽車產(chǎn)業(yè)園、天津力神動(dòng)力電池、威馬等項(xiàng)目。 目前三臺縣正在引導(dǎo)新能源、高端裝備新型材料制造等重點(diǎn)領(lǐng)域綠色低碳改造，深入開展精準(zhǔn)招商、資

7、源招商、資本招商，著力引進(jìn)一批產(chǎn)業(yè)帶動(dòng)性強(qiáng)、與三臺產(chǎn)業(yè)關(guān)聯(lián)度大的重大項(xiàng)目，已經(jīng)陸續(xù)引進(jìn)了威馬新能源、鑫鳴灝鋰電池、臻秦新能源等一批鋰電池上下游企業(yè)。三臺縣搶抓碳達(dá)峰碳中和戰(zhàn)略機(jī)遇，將催生出的一批新技術(shù)、新產(chǎn)業(yè)、新業(yè)態(tài)和新模式，有望成為帶動(dòng)三臺縣域經(jīng)濟(jì)發(fā)展的“新引擎”。 3、獲取當(dāng)?shù)卣闹С?發(fā)行人在三臺縣成立全資子公司作為募投項(xiàng)目實(shí)施主體，能夠借助當(dāng)?shù)卣o予的政策支持優(yōu)勢，以順利實(shí)施項(xiàng)目。當(dāng)前，三臺縣新能源電池產(chǎn)業(yè)集群正加速構(gòu)建。根據(jù)三臺縣相關(guān)政策，公司將獲取當(dāng)?shù)卣陧?xiàng)目用地、投資政策獎(jiǎng)補(bǔ)、標(biāo)準(zhǔn)化廠房及配套用房修建及租賃、出售等方面的支持。 4、相關(guān)人才、技術(shù)及市場儲(chǔ)備情況 人才儲(chǔ)備情況

8、 公司 2014 年投資國內(nèi)鋰電池龍頭企業(yè)天津力神電池股份有限公司，擁有多年新能源領(lǐng)域投資經(jīng)驗(yàn)、規(guī)?；I(yè)生產(chǎn)管理團(tuán)隊(duì)。在本項(xiàng)目的實(shí)施過程中，公司還將通過社會(huì)招聘、校園招聘等方式，重點(diǎn)加強(qiáng)研發(fā)技術(shù)隊(duì)伍建設(shè)和營銷隊(duì)伍建設(shè)。 技術(shù)儲(chǔ)備情況 本項(xiàng)目通過技術(shù)授權(quán)方式進(jìn)行生產(chǎn)經(jīng)營，技術(shù)來源于中科瑞能。目前，中科瑞能已經(jīng)完成了電池相關(guān)核心技術(shù)“新型鋁基復(fù)合負(fù)極及電池技術(shù)”的知識產(chǎn)權(quán)獲取，并通過與商用鋰電池正極材料匹配，針對不同應(yīng)用場景，成功開發(fā)出了新型錳酸鋰、磷酸鐵鋰和三元電池等產(chǎn)品，該等產(chǎn)品具有寬溫域、低成本、長壽命的特征。該項(xiàng)目通過多年的基礎(chǔ)研究、小試、中試及規(guī)?；慨a(chǎn)工藝優(yōu)化，目前已形成成熟的批量生

9、產(chǎn)能力。新型鋁基產(chǎn)品已通過第三方權(quán)威檢測機(jī)構(gòu)、下游客戶等多項(xiàng)檢測認(rèn)證。 公司與中科瑞能簽署技術(shù)授權(quán)許可協(xié)議，中科瑞能授予公司利用許可技術(shù)從事兩輪電動(dòng)車和三輪電動(dòng)車應(yīng)用領(lǐng)域的電池產(chǎn)品的生產(chǎn)、制造、銷售。中科瑞能將委派核心技術(shù)團(tuán)隊(duì)針對許可技術(shù)對公司技術(shù)人員進(jìn)行教學(xué)培訓(xùn)，幫助公司技術(shù)人員掌握技術(shù)實(shí)施要求，同時(shí)還將為公司在項(xiàng)目建設(shè)、設(shè)備選購、安裝調(diào)試、產(chǎn)品試產(chǎn)等方面提供技術(shù)咨詢支持。 市場儲(chǔ)備情況 本項(xiàng)目產(chǎn)品具有高低溫性能和成本優(yōu)勢，產(chǎn)品市場定位主要瞄準(zhǔn)小型動(dòng)力市場，包含兩輪電動(dòng)自行車，三輪電動(dòng)車等下游客戶，目前技術(shù)授權(quán)的電池產(chǎn)品已在客戶端通過批次穩(wěn)定性測試。目前相關(guān)業(yè)務(wù)客戶協(xié)議尚未簽訂。 （四）項(xiàng)目

10、投資概算 本項(xiàng)目總投資額為 108,932 萬元，擬使用募集資金 106,590.00 萬元，項(xiàng)目投資具體情況如下表所示： 單位：萬元 序號 項(xiàng) 目 投資總額 1 建安工程 23,274 2 設(shè)備購置及安裝 48,241 3 室外工程 2,700 4 工程建設(shè)其他費(fèi)用 3,717 5 預(yù)備費(fèi) 4,500 6 鋪底流動(dòng)資金 26,500 合 計(jì) 108,932 （五）項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)效益評價(jià) 經(jīng)測算和分析，本項(xiàng)目運(yùn)營期內(nèi)年均營業(yè)收入為 15.996 億元，項(xiàng)目投資所得稅后財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率 18.7%， 稅后投資回收期 7.4 年（含建設(shè)期 2 年）。 （六）項(xiàng)目涉及報(bào)批事項(xiàng)情況 本項(xiàng)目擬由公司成立全資子公

11、司“四川鑫科新能源有限公司（暫定）”實(shí)施。截至本預(yù)案公告日，項(xiàng)目公司尚未設(shè)立，項(xiàng)目涉及的立項(xiàng)、土地、環(huán)評等有關(guān)事項(xiàng)尚需報(bào)批。 三、本次募集資金使用對公司經(jīng)營管理、財(cái)務(wù)狀況的影響 （一）對公司經(jīng)營管理的影響 本次發(fā)行募集資金運(yùn)用符合國家相關(guān)的產(chǎn)業(yè)政策以及公司戰(zhàn)略發(fā)展方向。募集資金到位后，項(xiàng)目的實(shí)施有助于公司改善資本結(jié)構(gòu)，降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，提升管理水平；通過引入新業(yè)務(wù)，形成新的利潤增長點(diǎn)，從而提高公司的抗風(fēng)險(xiǎn)能力和盈利能力。 本次發(fā)行完成后，公司仍將具有較為完善的法人治理結(jié)構(gòu)，保持人員、資產(chǎn)、財(cái)務(wù)以及在研發(fā)、采購、生產(chǎn)、銷售等各個(gè)方面的完整性，保持與公司控股股東及其關(guān)聯(lián)方之間在人員、資產(chǎn)、財(cái)務(wù)、業(yè)務(wù)等方面的獨(dú)立性。本次發(fā)行對公司的董事、監(jiān)事以及高級管理人員均不存在實(shí)質(zhì)性影響。 （二）對公司財(cái)務(wù)狀況的影響 本次發(fā)行完成后，公司的總股本和凈資產(chǎn)將會(huì)增加，公司的資金實(shí)力將得到明顯提升。預(yù)計(jì)本次非公開發(fā)行完成后，公司經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)將有效降低，財(cái)務(wù)狀況將得到改善。短期來看，由于募集資金使用的效益產(chǎn)生需要一定時(shí)間，公司凈資產(chǎn)收益率可能有所降低。長期來看，隨著募集資金到位，公司資本及業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)將得到優(yōu)化，有利于公司的后續(xù)發(fā)展和