投資德國(guó)的稅務(wù)籌劃

1、中國(guó)企業(yè)投資德國(guó)的稅務(wù)籌劃一、引言根據(jù)國(guó)際貨幣基金組織公布的數(shù)據(jù)，2016年，德國(guó)國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值34663.39億美元，從GDP總額來(lái)看，德國(guó)位列主要經(jīng)濟(jì)體第4位。近些年，德國(guó)一直是中國(guó)企業(yè)對(duì)外投資的重要目的地之一。2016年，中國(guó)企業(yè)對(duì)德國(guó)投資23.8億美元，占當(dāng)年對(duì)外投資總額的1.2%，位列中國(guó)對(duì)外投資第8位；截至2016年年末，中國(guó)對(duì)德國(guó)投資存量78.42億美元，占總對(duì)外投資存量的0.6%，位列中國(guó)對(duì)外投資存量第13位。因此,研究投資德國(guó)的稅務(wù)籌劃，具有現(xiàn)實(shí)意義。德國(guó)現(xiàn)行稅制中的主要稅種是：公司所得稅、個(gè)人所得稅、增值稅、消費(fèi)稅、附加福利稅、社會(huì)保障稅、遺產(chǎn)和贈(zèng)與稅、不動(dòng)產(chǎn)轉(zhuǎn)移稅、保險(xiǎn)稅、

2、教會(huì)稅、關(guān)稅等。二、德國(guó)的國(guó)內(nèi)稅務(wù)規(guī)定居民公司是指依法在德國(guó)成立或者主要管理和控制機(jī)構(gòu)在德國(guó)境內(nèi)的公司。居民公司就其來(lái)源于德國(guó)境內(nèi)外的全部所得納稅，非居民公司僅就其來(lái)源于德國(guó)境內(nèi)的所得納稅。在德國(guó)，公司經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)繳納兩種稅：公司所得稅和交易稅。公司所得稅稅率15%，并需要繳納附加稅5.5%，聯(lián)邦總稅負(fù)為15.825%。納稅年度為日歷年度，匯總申報(bào)截止期為5月31日。公司只就其經(jīng)營(yíng)所得繳納交易稅，交易稅與公司所得稅的應(yīng)稅所得額有所不同，如利息費(fèi)用扣除，交易稅只允許扣除全部利息費(fèi)用（包括租賃和特許權(quán)方面發(fā)生的利息在內(nèi)）的3/4，其余1/4應(yīng)加回到交易稅的應(yīng)稅所得額中。交易稅稅率由各個(gè)市級(jí)政府確定，實(shí)

3、際稅負(fù)在12.6%19.25%之間。個(gè)人繳納的交易稅可以在應(yīng)納稅所得額中抵扣，公司繳納的交易稅不得在應(yīng)稅所得額中抵扣。公司所得稅和交易稅稅負(fù)合計(jì)，慕尼黑33%，法蘭克福32%，柏林30.2%。分公司與法人公司適用同一稅率，同樣繳納公司所得稅和交易稅。外國(guó)企業(yè)在德國(guó)的積極所得，包括常設(shè)機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)收入，出租財(cái)產(chǎn)和設(shè)備的租金收入，實(shí)行核定征收稅。外國(guó)企業(yè)在德國(guó)的投資所得和特許權(quán)使用費(fèi)所得，源泉扣繳預(yù)提稅。在德國(guó)，出售經(jīng)營(yíng)資產(chǎn)的資本利得同經(jīng)營(yíng)所得一樣納稅，若用出售經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)的收入進(jìn)行再投資，享受再投資抵免。公司股東出售境內(nèi)外股權(quán)的利得，免征公司所得稅和交易稅。來(lái)自德國(guó)公司和外國(guó)公司的股利同樣處理：從擁有

4、100%股權(quán)的子公司分得的股利，免征公司所得稅和交易稅。持股10%以上（交易稅持股15%以上），應(yīng)將股利的5%視同不可扣除費(fèi)用，加回到應(yīng)納稅所得額納稅。經(jīng)營(yíng)虧損可以無(wú)限期后轉(zhuǎn)。經(jīng)營(yíng)虧損可前轉(zhuǎn)1年（不得超過(guò)1百萬(wàn)歐元）抵免公司所得稅。德國(guó)的最低納稅規(guī)則指虧損后轉(zhuǎn)時(shí)，每年先抵免1百萬(wàn)歐元，超過(guò)1百萬(wàn)歐元的利潤(rùn)只能抵扣60%。單一股東5年內(nèi)取得50%以上的股權(quán)或企業(yè)重組，虧損彌補(bǔ)停止。集團(tuán)公司可以將盈虧相抵后合并申報(bào)公司所得稅和交易稅，但需要滿足條件：母公司直接或間接持股50%以上，且母子公司之間有盈虧協(xié)議池。一旦申報(bào)集團(tuán)納稅，則實(shí)行虧損不得前轉(zhuǎn)和后轉(zhuǎn)。在德國(guó)有永久性住所或者在一個(gè)公歷年度以內(nèi)在德國(guó)

5、至少連續(xù)居住6個(gè)月的個(gè)人被視為居民。居民個(gè)人需就其來(lái)源于德國(guó)境內(nèi)、境外的全部所得納稅。非居民個(gè)人只就其來(lái)源于德國(guó)境內(nèi)的所得納稅。居民個(gè)人就以下7類所得繳納個(gè)人所得稅：農(nóng)林業(yè)所得、工商業(yè)所得、自由職業(yè)者勞務(wù)所得、雇員工資收入、資本投資所得（如利息和股息所得）、不動(dòng)產(chǎn)或者其他有形財(cái)產(chǎn)的出租收入和特許權(quán)使用費(fèi)、其他所得（如退休金收入）。不同類型的所得計(jì)算應(yīng)納稅所得額的方法不同。個(gè)人所得稅稅率045%。附加福利稅針對(duì)公司提供給雇員的各種免費(fèi)服務(wù)征收，如免費(fèi)用餐，公司組織郊游，免費(fèi)交通服務(wù)，意外保險(xiǎn)，繳付養(yǎng)老金等。附加福利稅按照給定價(jià)值的15%25%征收。在德國(guó)，雇員和雇主都應(yīng)當(dāng)繳納社會(huì)保障稅。社會(huì)保障

6、稅以工資為為計(jì)稅基礎(chǔ)，退休保險(xiǎn)18.7%，失業(yè)保險(xiǎn)3%，健康保險(xiǎn)14.6%，傷殘保險(xiǎn)2.55%，共計(jì)38.85%，雇主和雇員各負(fù)擔(dān)一半。在德國(guó)境內(nèi)銷售商品和提供服務(wù)，以及進(jìn)口商品，均征收增值稅。增值稅標(biāo)準(zhǔn)稅率19%，低稅率7%適用于農(nóng)產(chǎn)品、食品、書籍報(bào)紙及藝術(shù)品等。免稅項(xiàng)目包括醫(yī)療、金融、保險(xiǎn)、不動(dòng)產(chǎn)交易或者長(zhǎng)期租賃活動(dòng)。德國(guó)對(duì)成品油、電力、保險(xiǎn)和某些商品和服務(wù)（如航空客運(yùn)）征收消費(fèi)稅。德國(guó)執(zhí)行歐盟統(tǒng)一關(guān)稅制度。關(guān)稅稅率010%，另有反補(bǔ)貼稅。德國(guó)對(duì)燃料、電力、保險(xiǎn)和其他一些商品征收消費(fèi)稅。德國(guó)的其他稅種包括：不動(dòng)產(chǎn)轉(zhuǎn)移稅，稅率為3.5%6%；保險(xiǎn)稅（不包括人壽保險(xiǎn)和個(gè)人醫(yī)療保險(xiǎn)），稅率為19

7、%。遺產(chǎn)和財(cái)產(chǎn)贈(zèng)與均適用3%至70%的稅率遺產(chǎn)與贈(zèng)與稅。教會(huì)稅的納稅人為正式登記注冊(cè)的教徒。教會(huì)稅由雇主代扣代交到財(cái)政局，再由財(cái)政局直接返還給教會(huì)部門。教會(huì)稅屬于所得稅附加性質(zhì)的地方稅，稅率為8%9%。教會(huì)稅不屬于政府的財(cái)政收入。三、德國(guó)的涉外稅務(wù)規(guī)定除股利以外，居民公司的其他境外收入應(yīng)在德國(guó)征稅，但境外常設(shè)機(jī)構(gòu)大多數(shù)情況下免稅。無(wú)論是否有稅收協(xié)定，境外分公司所得，不繳納交易稅。無(wú)論是否為稅收協(xié)定國(guó)，對(duì)境外已納稅采用限額抵免。德國(guó)有受控外國(guó)公司制度，用于防止將利潤(rùn)轉(zhuǎn)移到低稅區(qū)或留在低稅區(qū)。低稅區(qū)指所得稅稅率低于25%的國(guó)家或地區(qū)。德國(guó)公司持股50%以上的擁有消極收入且在低稅區(qū)的中間公司，其收入

8、視同分配給德國(guó)公司征稅。在某些特殊情況下，德國(guó)公司持股1%以上，就會(huì)受到受控外國(guó)公司制度的限制。公司分配利潤(rùn)或出售股權(quán)視為積極收入，實(shí)際上，境外控股公司不會(huì)受限制。德國(guó)有轉(zhuǎn)讓定價(jià)制度，要求所有的關(guān)聯(lián)方交易符合正常交易原則。德國(guó)沒(méi)有資本弱化規(guī)則，但要求利息支出扣除原則上不得超過(guò)當(dāng)期利息收入，超過(guò)部分可以扣除金額以不超過(guò)息稅前利潤(rùn)的30%為限。但利息支出不超過(guò)300萬(wàn)歐元的企業(yè)、向持股超過(guò)25%的股東支付利息不到總數(shù)的10（能證明其權(quán)益/總資產(chǎn)比例低于集團(tuán)該比例2個(gè)百分點(diǎn)以內(nèi)）不受限制。德國(guó)國(guó)內(nèi)法規(guī)定：對(duì)居民和非居民支付股息或利潤(rùn)，預(yù)提稅均為25%加附加稅5.5%，實(shí)際稅率為26.375%。對(duì)居民

9、支付利息，預(yù)提稅25%加附加稅5.5%。對(duì)非居民支付貸款利息免稅，支付可轉(zhuǎn)換債券和利潤(rùn)分享債券利息，預(yù)提稅25%加附加稅5.5%。對(duì)非居民支付特許權(quán)使用費(fèi)，預(yù)提稅15%加附加稅5.5%。對(duì)居民支付特許權(quán)使用費(fèi)免稅。歐盟成員國(guó)股利免稅條件：歐盟居民公司持股10%以上且持股期1年以上。歐盟成員國(guó)利息和特許權(quán)使用費(fèi)免稅條件：歐盟居民公司持股25%以上。德國(guó)已經(jīng)與95個(gè)國(guó)家簽訂了避免雙重征稅協(xié)定。在德國(guó)與非歐盟成員國(guó)簽訂的稅收協(xié)定中，股息預(yù)提稅涉及0的有：列支敦士登、格魯吉亞、美國(guó)、瑞士和挪威等。德國(guó)對(duì)外支付貸款利息免征預(yù)提稅，從其他協(xié)定國(guó)向德國(guó)支付利息預(yù)提稅為0的有：列支敦士登、冰島、英國(guó)、俄羅斯、

10、阿聯(lián)酋和毛里求斯等。中國(guó)與德國(guó)協(xié)定：持股25%以上，股息預(yù)提稅5%，股息來(lái)自于不動(dòng)產(chǎn)公司，預(yù)提稅為15%，其他情況下，預(yù)提稅為10%。利息預(yù)提稅10（%實(shí)際上只適用于從中國(guó)向德國(guó)支付利息），機(jī)器設(shè)備租金預(yù)提稅6%，特許權(quán)使用費(fèi)預(yù)提稅10%。分公司利潤(rùn)匯回，不征稅。持股20%以上，可以間接抵免，無(wú)稅收饒讓。四、投資德國(guó)的稅務(wù)籌劃通過(guò)上述對(duì)德國(guó)稅收制度的分析，總結(jié)德國(guó)稅收制度的特點(diǎn)如下：第一，居民公司股東出售境內(nèi)外股權(quán)的利得，免征公司所得稅和交易稅。從擁有100%股權(quán)的子公司分得的股利，免征公司所得稅和交易稅。持股10%以上（交易稅持股15%以上），應(yīng)將股利的5%視同不可扣除費(fèi)用，加回到應(yīng)納稅所得

11、額納稅。德國(guó)有最低納稅規(guī)則：每年彌補(bǔ)虧損1百萬(wàn)歐元以內(nèi)無(wú)限制，超過(guò)1百萬(wàn)歐元的利潤(rùn)只有60%可用于彌補(bǔ)虧損。第二，德國(guó)規(guī)定：對(duì)非居民支付股息或利潤(rùn)，預(yù)提稅均為25%加附加稅5.5%，實(shí)際稅率為26.375%。德國(guó)與中國(guó)協(xié)定：持股25%以上，股息預(yù)提稅5%；不動(dòng)產(chǎn)公司分配股息，預(yù)提稅15%；其他情況下，股息預(yù)提稅10%。在德國(guó)與非歐盟成員國(guó)簽訂的稅收協(xié)定中，股息預(yù)提稅涉及0的有：列支敦士登、格魯吉亞、美國(guó)、瑞士和挪威等。這5個(gè)國(guó)家均不適合作為控股公司所在地。向歐盟公司支付股利免稅條件：歐盟居民公司持股10%以上且持股期1年以上。故投資德國(guó)，可以通過(guò)歐盟公司控股。第三，德國(guó)規(guī)定：對(duì)非居民支付貸款利

12、息免征預(yù)提稅，支付可轉(zhuǎn)換債券和利潤(rùn)分享債券利息，預(yù)提稅25%加附加稅5.5%。在德國(guó)與非歐盟成員國(guó)簽訂的稅收協(xié)定中，從其他協(xié)定國(guó)向德國(guó)支付利息預(yù)提稅為0的有：列支敦士登、冰島、英國(guó)、俄羅斯、阿聯(lián)酋和毛里求斯等。因此，中國(guó)企業(yè)在冰島、英國(guó)和俄羅斯的項(xiàng)目，可以通過(guò)德國(guó)公司轉(zhuǎn)貸。德國(guó)沒(méi)有資本弱化規(guī)則，但要求利息支出扣除原則上不得超過(guò)當(dāng)期利息收入，超過(guò)部分可以扣除金額以不超過(guò)息稅前利潤(rùn)的30%為限。但利息支出不超過(guò)300萬(wàn)歐元的企業(yè)、向持股超過(guò)25%的股東支付利息不到總數(shù)的10%（能證明其權(quán)益/總資產(chǎn)比例低于集團(tuán)該比例2個(gè)百分點(diǎn)以內(nèi)）的企業(yè)，不受限制。根據(jù)德國(guó)的稅制特點(diǎn)，中國(guó)企業(yè)投資德國(guó)項(xiàng)目，應(yīng)進(jìn)行股

13、權(quán)架構(gòu)設(shè)計(jì)。一是運(yùn)用歐盟指令，通過(guò)歐盟成員國(guó)中對(duì)外支付股利免征預(yù)提稅的國(guó)家，包括拉脫維亞和匈牙利（境外收入免征公司所得稅），馬耳他、塞浦路斯和斯洛伐克（境外股利參股免征公司所得稅），愛(ài)沙尼亞等（無(wú)公司所得稅，對(duì)境內(nèi)外已納稅利潤(rùn)再分配不繳納利潤(rùn)分配稅）等控股，通過(guò)歐盟成員國(guó)中實(shí)行參股免征預(yù)提稅的國(guó)家，包括盧森堡和瑞典（股利和資本利得參股免征公司所得稅）、比利時(shí)、丹麥、葡萄牙、捷克和立陶宛（股利參股免征公司所得稅）進(jìn)行控股。二是是通過(guò)中國(guó)香港公司控股荷蘭公司，再由荷蘭公司控股法國(guó)公司。因?yàn)楹商m是歐盟成員國(guó)享受歐盟指令免征預(yù)提稅，荷蘭對(duì)境外股利收入實(shí)行參股免征公司所得稅，荷蘭對(duì)中國(guó)香港支付股息預(yù)提稅

14、為0，中國(guó)香港對(duì)外支付股利無(wú)預(yù)提稅。投資德國(guó)的股權(quán)架構(gòu)，如圖1所示。圖1投資德國(guó)控股架構(gòu)圖通過(guò)上述控股架構(gòu)投資德國(guó)，從德國(guó)向荷蘭、盧森堡和拉脫維亞等公司支付股息，預(yù)提稅為0，中間環(huán)節(jié)既不征收所得稅，將股息匯回中國(guó)，又不征收預(yù)提稅。這樣，就將股息預(yù)提稅由5%降低到0。例如：中國(guó)居民公司大華集團(tuán)投資德國(guó)法蘭克福一個(gè)電力項(xiàng)目。項(xiàng)目所需資金2億美元，大華集團(tuán)100%控股?？毓煞桨赣腥齻€(gè)：（1）由中國(guó)母公司直接控股德國(guó)公司；（2）中國(guó)母公司100%控股盧森堡公司，盧森堡公司100%控股德國(guó)公司；（3）中國(guó)母公司100%控股中國(guó)香港公司，中國(guó)香港公司100%控股荷蘭公司，荷蘭公司100%控股德國(guó)公司。預(yù)計(jì)

15、項(xiàng)目每年息稅前利潤(rùn)10000萬(wàn)美元，法蘭克福項(xiàng)目的稅后利潤(rùn)全部匯回中國(guó)母公司公司所得稅和交易稅合計(jì)，法蘭克福稅率32%。則不同控股方案下的稅負(fù)情況，如表1所示：1.在不采用負(fù)債融資的情況下，三種控股方案的稅負(fù)，如表1所示。表1不采用負(fù)債融資情況下的稅負(fù)單位：萬(wàn)美元項(xiàng)目中國(guó)一德國(guó)中國(guó)一盧森堡一德國(guó)中國(guó)一中國(guó)香港一荷蘭一德國(guó)注冊(cè)資本200002000020000息稅前利潤(rùn)100001000010000利息支出000應(yīng)稅所得額100001000010000繳納所得稅（32%）320032003200稅后利潤(rùn)680068006800股息預(yù)提稅340（付中國(guó)股息預(yù)提稅5%）0（付英國(guó)股息預(yù)提稅0，英國(guó)參

16、股免所得稅，對(duì)外付股息預(yù)提稅0）0（付荷蘭股息預(yù)提稅0,荷蘭參股免征所得稅，荷蘭付中國(guó)香港股息預(yù)提稅0；香港對(duì)境外收入不征所得稅，對(duì)外付股息預(yù)提稅0）中國(guó)母公司現(xiàn)，金收入646068006800海外納稅總額354032003200海外納稅占息稅前利潤(rùn)比例35.4%32%32%由表1分析可知，采用方案2和方案3由中間公司控股德國(guó)公司，比中國(guó)母公司直接控股德國(guó)公司，稅負(fù)降低3.4個(gè)百分點(diǎn)。2.德國(guó)沒(méi)有明確的債務(wù)權(quán)益比例規(guī)定，在此假設(shè)負(fù)債融資50%，即注冊(cè)資本10000萬(wàn)美元，采用內(nèi)保外貸方式從中國(guó)金融機(jī)構(gòu)貸款10000萬(wàn)美元，利息10%，符合德國(guó)的關(guān)聯(lián)交易要求和正常交易原則。德國(guó)規(guī)定對(duì)非居民支付貸

17、款利息免征預(yù)提稅。三種控股方案的稅負(fù)，如表2所示。表6采用負(fù)債融資情況下的稅負(fù)單位：萬(wàn)美元項(xiàng)目中國(guó)一德國(guó)中國(guó)一盧森堡一德國(guó)中國(guó)一中國(guó)香港一荷蘭一德國(guó)注冊(cè)資本100001000010000從母公司借款100001000010000息稅前利潤(rùn)100001000010000利息支出（10%）100010001000稅前利潤(rùn)900090009000繳納所得稅（32%）288028802880一J-.1丿稅后利潤(rùn)612061206120股息預(yù)提稅306（付中國(guó)股息預(yù)提稅5%）0（付英國(guó)股息預(yù)提稅0,英國(guó)參股免所得稅，對(duì)外付股息預(yù)提稅0）0（付荷蘭股息預(yù)提稅0,荷蘭參股免征所得稅，荷蘭付中國(guó)香港股息預(yù)提稅

18、0;香港對(duì)境外收入不征所得稅，對(duì)外付股息預(yù)提稅0）中國(guó)母公司現(xiàn)金股利收入581461206120利息預(yù)提稅（0%）000母公司獲得利息凈收入100010001000母公司獲得收入總額681471207120海外納稅總額318628802880海外納稅占息稅前利潤(rùn)比例31.86%28.8%28.8%海外稅負(fù)降低百分點(diǎn)3.54%3.2%3.2%由表2可知，采用負(fù)債融資情的情況下，三種方案稅負(fù)都有所降低，中國(guó)母公司直接控股方案，稅負(fù)降低3.54%,由中間控股公司方案，稅負(fù)降低3.2%。中國(guó)母公司直接控股方案比中間控股公司控股方案稅負(fù)高出3.06%下面對(duì)直接控股和間接控股的中國(guó)稅負(fù)及整體稅負(fù)進(jìn)行分析。具體情況，如表3所示。表3中國(guó)稅負(fù)及整體稅負(fù)分析單位：萬(wàn)美元項(xiàng)目中國(guó)一法國(guó)中國(guó)一中間控股公司一法國(guó)中國(guó)母公司收到股息58146120母公司收到股息還原成應(yīng)稅所得額90009000中國(guó)母公司收到利息100