關(guān)于構(gòu)建城市金融能力評(píng)估指標(biāo)體系的思考

1、關(guān)于構(gòu)建城市金融能力評(píng)估指標(biāo)體系的思考論文導(dǎo)讀:：各地區(qū)也都將提高金融能力視為整個(gè)經(jīng)濟(jì)開展的重要手段。本文旨在通過建立金融能力評(píng)估指標(biāo)體系來衡量一個(gè)城市的金融能力。然后利用主成分分析方法確定各因素權(quán)重。論文關(guān)鍵詞：金融能力，指標(biāo)體系，主成分分析金融是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)開展的核心，目前，各地區(qū)也都將提高金融能力視為整個(gè)經(jīng)濟(jì)開展的重要手段。國際金融危機(jī)的爆發(fā)暴露出我國的金融體系還很脆弱，一些城市和地區(qū)的金融業(yè)開展水平較低。本文旨在通過建立金融能力評(píng)估指標(biāo)體系來衡量一個(gè)城市的金融能力，為提高金融能力提供新的方向。一、 建立城市金融能力評(píng)估指標(biāo)體系的必要性所謂金融，就是指資金融通。因此，一個(gè)城市或國家的金融能力

2、主要是指該地區(qū)的資金融通能力。金融能力的決定因素有很多，諸如區(qū)位因素、人力因素、市場(chǎng)因素、知識(shí)因素及科技因素等。建立完整的金融能力評(píng)估指標(biāo)體系對(duì)于金融業(yè)開展具有極其重要的意義，主要表現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：1.為城市金融業(yè)的開展提供方向，明確目標(biāo)和定位。金融業(yè)屬于高風(fēng)險(xiǎn)行業(yè)，其開展必須結(jié)合自身?xiàng)l件，確定合理的目標(biāo)，對(duì)自身進(jìn)行的明確的定位；2.比擬不同城市間的差距主成分分析，優(yōu)化資源配置。在建設(shè)金融業(yè)的過程中，應(yīng)與周邊城市進(jìn)行比擬，取長(zhǎng)補(bǔ)短，以免造成資源浪費(fèi)和重復(fù)建設(shè)；3.對(duì)金融業(yè)開展具有檢驗(yàn)作用，及時(shí)糾錯(cuò)。金融業(yè)的開展具有不可測(cè)性，因此，在開展過程中，需要不斷的進(jìn)行檢驗(yàn)糾錯(cuò)，防止危機(jī)的出現(xiàn)；4.為金

3、融監(jiān)管提供策略，防止逆向選擇和道德風(fēng)險(xiǎn)。國際金融海嘯過后，金融監(jiān)管的重要性日益突出。根據(jù)評(píng)估體系得出的結(jié)論，可以有針對(duì)性對(duì)薄弱環(huán)節(jié)加強(qiáng)監(jiān)管，從而到達(dá)事倍功半的效果。通過金融能力指標(biāo)體系能夠?qū)o形的城市金融能力進(jìn)行有形化處理，清晰地知道金融能力開展的優(yōu)勢(shì)及缺乏，有利于金融業(yè)的持續(xù)開展。二、 金融能力評(píng)估指標(biāo)體系的設(shè)立 1.金融規(guī)模2金融機(jī)構(gòu)存款余額。目前，國內(nèi)商業(yè)銀行盈利的主要模式還是依靠存貸款利率差，因此，足夠的存款余額從反映了該城市具有足夠的資金供應(yīng)。無論對(duì)于實(shí)體經(jīng)濟(jì)還是虛擬經(jīng)濟(jì)而言，充足的存款余額都有利于該地區(qū)經(jīng)濟(jì)開展。3金融機(jī)構(gòu)貸款余額。金融機(jī)構(gòu)吸收大量的存款，其目的就是為了放貸。因此，

4、金融機(jī)構(gòu)貸款余額能夠從一定程度上反映該地區(qū)的金融投資規(guī)模。4金融機(jī)構(gòu)從業(yè)人員數(shù)。金融機(jī)構(gòu)從業(yè)人員數(shù)包括銀行業(yè)、證券業(yè)、保險(xiǎn)業(yè)等行業(yè)。該指標(biāo)一方面說明了該地區(qū)金融業(yè)的開展規(guī)模，另一方面從某種程度上反映了該地區(qū)居民對(duì)于金融業(yè)的支持程度。通常情況下，該指標(biāo)越大，說明金融業(yè)在該地區(qū)較為興旺，反之，那么說明金融業(yè)在該地區(qū)的開展仍受限制。2.金融結(jié)構(gòu)5金融機(jī)構(gòu)存貸款比率。早在上世紀(jì)80年代，F(xiàn)eldstein和Horika就開始對(duì)儲(chǔ)蓄與投資關(guān)系進(jìn)行了研究，此后，國內(nèi)外的學(xué)者也在這方面做了大量的研究，形成一個(gè)共識(shí)，即，儲(chǔ)蓄向投資轉(zhuǎn)化的比例越高主成分分析，金融系統(tǒng)越有效率，越能促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)。從盈利角度而言，銀

5、行希望存貸比了越高越好，存款多、貸款少，意味著為支付利息的本錢較高而收入少；但是從抗風(fēng)險(xiǎn)角度爾雅，存貸比例不宜過高，如果過高意味著銀行負(fù)債率就越高，資產(chǎn)流動(dòng)性就越差。根據(jù)中國人民銀行的規(guī)定，貸款余額與存款余額之比不能超過，否那么就會(huì)違規(guī)，并存在很大風(fēng)險(xiǎn)，存款余額為負(fù)債指標(biāo)，貸款余額為資產(chǎn)指標(biāo)。6上市公司數(shù)量。國內(nèi)外理論和實(shí)證研究說明,資本市場(chǎng)的直接融資與銀行的間接融資存在著互補(bǔ)效應(yīng),且資本市場(chǎng)對(duì)經(jīng)濟(jì)開展的影響日益增強(qiáng),一般而言, 在衡量資本市場(chǎng)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的支持程度時(shí)常用上市公司數(shù)量論文格式模板。7保險(xiǎn)深度。保險(xiǎn)深度是指某地保費(fèi)收入占該地區(qū)國內(nèi)生產(chǎn)總值GDP之比，取決于該地區(qū)經(jīng)濟(jì)總體開展水平和保

6、險(xiǎn)業(yè)的開展速度，同時(shí)反映了該地區(qū)保險(xiǎn)業(yè)在整個(gè)經(jīng)濟(jì)中的地位。保險(xiǎn)作為金融市場(chǎng)中的一種風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移機(jī)制、社會(huì)機(jī)制和社會(huì)管理機(jī)制，具有經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償、資金融通等功能，對(duì)減輕經(jīng)濟(jì)的波動(dòng)，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)的開展有著無可替代的作用。3金融質(zhì)量8銀行壞賬率。過高的銀行壞賬率意味著銀行的貸款放出后，無法收回。銀行貸款無法收回的原因眾多，包括客戶投資失利沒有歸還能力、銀行貸款制度本身存在問題導(dǎo)致選擇錯(cuò)誤的客戶通過銀行壞賬率可以發(fā)現(xiàn)金融業(yè)開展存在的問題，例如，企業(yè)融資是否出現(xiàn)問題？銀行現(xiàn)存制度不適宜金融業(yè)的開展？因此，銀行壞賬率是一個(gè)相對(duì)而言整合較多信息的指標(biāo)，其能夠反映金融市場(chǎng)多方面的情況。9凈資產(chǎn)收益率。是凈利潤與平均股東權(quán)益

7、的百分比，是公司稅后利潤除以凈資產(chǎn)得到的百分比率，該指標(biāo)反映股東權(quán)益的收益水平，用以衡量公司運(yùn)用自有資本的效率。無論是銀行業(yè)、證券業(yè)還是保險(xiǎn)業(yè)主成分分析，其最終目的是盈利，而凈資產(chǎn)收益率是衡量企業(yè)盈利能力最常用的指標(biāo)，指標(biāo)值越高，說明投資帶來的收益越高，反響資金運(yùn)用的效率也較高。10資本充足率。資本充足率是指資本總額與加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)總額的比例。該比率反映商業(yè)銀行抗風(fēng)險(xiǎn)能力，根據(jù)?巴塞爾協(xié)議?的規(guī)定，商業(yè)銀行資本充足率應(yīng)至少為8%。金融業(yè)是一個(gè)高風(fēng)險(xiǎn)的行業(yè)，銀行假設(shè)沒有足夠的資本充足率，那么說明其抗風(fēng)險(xiǎn)能力，當(dāng)銀行遇到各類風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，其化解風(fēng)險(xiǎn)的能力將會(huì)大大下降。銀行是金融業(yè)中最關(guān)鍵的一環(huán)，一旦銀行發(fā)

8、生倒閉或破產(chǎn)，那么整個(gè)地區(qū)的金融業(yè)也將有可能受到消滅性的打擊。由于數(shù)據(jù)搜集的限制，此外，蘇州沒有外鄉(xiāng)銀行，無法直接考察當(dāng)?shù)劂y行的開展?fàn)顩r，因此，本文采取定性指標(biāo)衡量金融業(yè)質(zhì)量。本文根據(jù)銀行家雜志推出的2021中國商業(yè)銀行競(jìng)爭(zhēng)力評(píng)價(jià)報(bào)告;結(jié)果來考核城市金融能力，該評(píng)價(jià)指標(biāo)以其科學(xué)性、權(quán)威性、公正性等日益受到業(yè)內(nèi)外的關(guān)注和認(rèn)可，通過競(jìng)爭(zhēng)力等指標(biāo)體系，全面地反映中國商業(yè)銀行競(jìng)爭(zhēng)力格局的最新進(jìn)展，從而為全面提高商業(yè)銀行競(jìng)爭(zhēng)力提供參考。4.金融可持續(xù)開展力金融業(yè)的開展除了上述三大考核方面意外，還要考慮到時(shí)效性。金融業(yè)的開展不是一蹴而就的，而是依靠長(zhǎng)期開展形成的，本文主要采取GDP增長(zhǎng)率及環(huán)境保障兩個(gè)方面

9、考查地區(qū)可持續(xù)開展力。11GDP增長(zhǎng)率。一方面，金融是經(jīng)濟(jì)開展到一定階段的必然及高級(jí)產(chǎn)物，其依托為實(shí)體經(jīng)濟(jì)的堅(jiān)實(shí)開展；另一方面主成分分析，金融的快速開展也能促進(jìn)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的開展，縱觀世界歷史經(jīng)濟(jì)開展來看，金融開展的每一次的演進(jìn)都對(duì)經(jīng)濟(jì)的開展起著重要的促進(jìn)和推進(jìn)作用。目前，各國都將金融業(yè)的開展上升到特殊的地位，因此，GDP增長(zhǎng)率這一指標(biāo)局部反映了地區(qū)金融可持續(xù)力。 5.37 2.77 4.85 379 金融機(jī)構(gòu)存款余額 5.46 1.86 2.42 3.84 金融機(jī)構(gòu)存貸款比率(X5) 1.09 1.27 1.17 1.07 上市公司數(shù)目 64 34 47 32 保險(xiǎn)深度 159.7 148 1.

10、17 1.07 銀行競(jìng)爭(zhēng)力 1 0 1 1 GDP增長(zhǎng)率 10.00% 11% 11.5% 8.6% 全年地方財(cái)政支出增長(zhǎng)率 490.40 681.04 461.31 506.1 普通高等學(xué)校在校人數(shù) 42.98 18.77 77.34 13.7 表3 標(biāo)準(zhǔn)化后的樣本城市數(shù)據(jù) 指標(biāo) 杭州 蘇州 南京 寧波 金融相關(guān)率FIR 1.01703 -1.23342 .56694 -.35055 金融機(jī)構(gòu)存款余額 1.28320 -.95386 -.60587 .27653 金融機(jī)構(gòu)存貸款比率(ZX5) 1.33892 -.69488 .18643 -.83047 上市公司數(shù)目 -.65991 1.31

11、982 .21997 -.87988 保險(xiǎn)深度 .54211 -1.22073 1.04133 -.36271 銀行競(jìng)爭(zhēng)力 .50000 -1.50000 .50000 .50000 GDP增長(zhǎng)率 -.21501 .56685 .95778 -1.30962 全年地方財(cái)政支出增長(zhǎng)率 -.44625 1.47358 -.73919 -.28814 普通高等學(xué)校在校人數(shù) .16460 -.66865 1.34719 -.84315 表4 解釋總方差 Component Initial Eigenvalues Extraction Sums of Squared Loadings Total % o

12、f Variance Cumulative % Total % of Variance Cumulative % 1 6.138 55.802 55.802 6.138 55.802 55.802 2 2.967 26.971 82.773 2.967 26.971 82.773 3 1.895 17.227 100.000 1.895 17.227 100.000 4 8.04E-016 7.31E-015 100.000 5 2.27E-016 2.07E-015 100.000 6 1.32E-016 1.20E-015 100.000 7 3.85E-018 3.50E-017 100

13、.000 8 -4.46E-017 -4.06E-016 100.000 9 -1.40E-016 -1.27E-015 100.000 10 -3.61E-016 -3.29E-015 100.000 11 -1.04E-015 -9.46E-015 100.000 根據(jù)因子載荷矩陣根據(jù)得分，我們可以發(fā)現(xiàn)，杭州金融實(shí)力明顯領(lǐng)先于其他三個(gè)城市，其次為南京、蘇州和寧波；同時(shí)，南京和蘇州得分較接近，說明這兩個(gè)城市具有相當(dāng)?shù)母?jìng)爭(zhēng)力。四、結(jié)論通過對(duì)上述各影響金融能力的因素分析及樣本城市的最終得分研究中，我們可以發(fā)現(xiàn)，金融實(shí)力的強(qiáng)與弱不是由某個(gè)單因素決定，而是各類因素的共同作用的結(jié)果。首先，較大的金融規(guī)模是一個(gè)地區(qū)強(qiáng)大金融實(shí)力的必要前提。只有在金融規(guī)模到達(dá)一定的程度后，該地區(qū)的金融實(shí)力才有可能提高，即只有量變才能到達(dá)質(zhì)變。因此，提高金融實(shí)力必須擴(kuò)大金融規(guī)模。其次主成分分析，多層次的金融結(jié)構(gòu)是金融實(shí)力提高的保障。金融業(yè)覆蓋的領(lǐng)域方方面面，除了證券、銀行、保險(xiǎn)等虛擬經(jīng)濟(jì)外，還與實(shí)體經(jīng)濟(jì)有著緊密的聯(lián)系。一旦金融市場(chǎng)出現(xiàn)資金鏈的鍛煉就會(huì)影響整個(gè)城市的開展，從而又反作用于金融業(yè)的開展。興旺的金融市場(chǎng)為資金的便利流通提供了保障，同時(shí)，也為經(jīng)濟(jì)開展提供了風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移機(jī)制，降低金融業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)。第三，金融質(zhì)量是金融實(shí)力強(qiáng)弱的具體表現(xiàn)。金融實(shí)力的強(qiáng)弱僅從金融規(guī)模和結(jié)構(gòu)判斷是不夠的，金融質(zhì)量才是真正金融實(shí)力的真正反映