企業(yè)統(tǒng)計學(xué)案例21西北機(jī)車廠資金凈利率統(tǒng)計分析

1、本文格式為Word版，下載可任意編輯 企業(yè)統(tǒng)計學(xué)案例21西北機(jī)車廠資金凈利率統(tǒng)計分析 企業(yè)統(tǒng)計學(xué)案例21西北機(jī)車廠資金凈利率統(tǒng)計分析企業(yè)統(tǒng)計學(xué)案例西北機(jī)車車輛廠資金凈利率統(tǒng)計分析第 1 頁共 17 頁 案例21:西北機(jī)車車輛廠資金凈利率 統(tǒng)計分析 選題 西北機(jī)車車輛廠是一個大型國有企業(yè),主要的生產(chǎn)活動有新造電力機(jī)車、貨車、修理電力機(jī)車、貨車、鋸材加工,鑄銅,鑄鋁等。1996年下半年該廠統(tǒng)計人員接受了開發(fā)第三次工業(yè)普查資料的任務(wù)。經(jīng)過精心思考,決定對反映企業(yè)效益的核心指標(biāo)資金凈利率進(jìn)行分析,以反映企業(yè)盈利的實(shí)際水平,分析影響企業(yè)盈利水平變化的因素,為進(jìn)一步提高企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益尋求對策,為領(lǐng)導(dǎo)決策提供

2、依據(jù)。 資料搜集整理 資金凈利率是指稅后利潤與有形資產(chǎn)總額的比值,它的值越高,說明企業(yè)有形資金運(yùn)作效益越佳。第三次工業(yè)普查及有關(guān)年份的資料說明:1994年該廠稅后利潤3513.6萬元,有形資產(chǎn)總額38464.6萬元,資金凈利率9.13%;1995年稅后利潤6040.4萬元,有形資產(chǎn)總額55857.3萬 企業(yè)統(tǒng)計學(xué)案例西北機(jī)車車輛廠資金凈利率統(tǒng)計分析第 2 頁共 17 頁元,資金凈利率10.81%,比1994年提高了1.68個百分點(diǎn),即盈利水平有所提高,但提高的幅度不大。在此基礎(chǔ)上,統(tǒng)計人員利用有關(guān)資料對影響資金凈利率的因素進(jìn)行了分析。 分析過程 一、對資金凈利率影響因素的分析 影響資金凈利率的

3、因素可分解為兩個:一個是銷售利潤率,一個是資金周轉(zhuǎn)率。 前者是說明企業(yè)銷售收入的收益水平,后者說明企業(yè)有形資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度。該廠1994、1995年有關(guān)資料如表1: 表1: 資金凈利率銷售利潤率資金周轉(zhuǎn) (元/百元) (元/百元) 率(次) 1994年 9.13 15.89 0.5749 1995年 10.81 20.71 0.5223 1995年為1994的% 118.40 130.33 90.85 根據(jù)表1可做如下分析: 1、從相對數(shù)關(guān)系分析 企業(yè)統(tǒng)計學(xué)案例西北機(jī)車車輛廠資金凈利率統(tǒng)計分析第 3 頁共 17 頁 資金凈利率指數(shù)=銷售利潤率指數(shù)資金周轉(zhuǎn)率指數(shù)即: 118.40%=130.33%9

4、0.85% 這說明,該企業(yè)資金凈利率1995年比1994年提高了18.40%,是由于銷售利潤率 提高30.33%、資金周轉(zhuǎn)率下降9.15%共同影響的結(jié)果。說明銷售利潤率提高是企業(yè)盈利水平提高的主要因素,而資金周轉(zhuǎn)率下降是企業(yè)盈利水平提高幅度不大的理由. 2、從十足數(shù)關(guān)系分析 百元資金利潤增減額=百元銷售收入利潤增減額+資金周轉(zhuǎn)影響額即: 1.68= 2.77+(-1.09) 這說明,該企業(yè)1995年每百元資金實(shí)現(xiàn)的凈利潤比1994年增加了1.68元 (10.81-9.13),其中: 由于銷售利潤率提高使資金凈利潤增加額為: (20.71-15.89)0.5749=2.77(元/百元) 由于資金

5、周轉(zhuǎn)率下降使資金凈利潤 企業(yè)統(tǒng)計學(xué)案例西北機(jī)車車輛廠資金凈利率統(tǒng)計分析第 4 頁共 17 頁減少額為: (0.5223-0.5749)20.71=-1.09(元/百元) 二、銷售利潤率提高理由分析 1、銷售利潤率的變動是由稅后利潤和銷售收入決定的,即銷售利潤率=稅后利潤?銷售收入。1994、1995年銷售收入和稅后利潤的變動狀況如表2。 表2: 單位:萬元 1994年 1995年增加或減少 十足額 % 一、銷售收入 22112.6 29171.6 7059.0 31.92 減:全部本金費(fèi)用18599.0 23099.6 4500.6 24.20 所得稅 0 31.6 31.6 二、稅后利潤 3

6、513.6 6040.4 2526.8 71.91 表2說明,1995年銷售收入29171.6萬元,比1994年增加7059萬元,增長了31.92%，稅后利潤6040.4萬元,比1994年增加2526.8萬元,增長了71.91%,由此可以得出結(jié)論,銷售稅率提高的理由在于 企業(yè)統(tǒng)計學(xué)案例西北機(jī)車車輛廠資金凈利率統(tǒng)計分析第 5 頁共 17 頁稅后利潤增長的幅度高于銷售收入增長的幅度。 2、稅后利潤=銷售收入-全部本金費(fèi)用-所得稅。1995年在上交所得稅增加31.6萬元的狀況下,實(shí)現(xiàn)了稅后利潤大幅度增長,說明銷售利潤率提高的理由在于本金費(fèi)用的變動。 3、全部本金費(fèi)用=銷售量(百元)百元銷售收入本金費(fèi)

7、用。1995年全部本金費(fèi)用為23099.6萬元,比1994年增加了4500.6萬元,同時使利潤減少4500.6萬元,而1995年銷售量也是擴(kuò)大的,所以銷售利潤率提高的理由不是全部本金費(fèi)用的變動,而只能是百元銷售收入本金費(fèi)用的降低。百元銷售收入本金費(fèi)用=全部本金100? 銷售收入。從表2可以得出百元銷售收入本金費(fèi)用1994年為84.11元,1995年為79.18元,比1994年降低了4.89元。 4、從全部本金費(fèi)用的構(gòu)成來看,全部本金費(fèi)用=制造本金+管理費(fèi)用+銷售費(fèi)用+財務(wù)費(fèi)用。1994年、1995年百元銷售收 企業(yè)統(tǒng)計學(xué)案例西北機(jī)車車輛廠資金凈利率統(tǒng)計分析第 6 頁共 17 頁入本金構(gòu)成狀況如

8、表3。 1994 1995 減少或增加制造費(fèi)用 64.40 59.15 -5.25 管理費(fèi)用 16.63 15.45 -1.18 銷售費(fèi)用 0.12 0.20 0.08 財務(wù)費(fèi)用 2.96 4.38 1.42 合計 84.11 79.18 -4.93 從表3可看出，百元銷售收入費(fèi)用降低的理由是制造本金降低了5.25元，管理費(fèi)用降低了1.18元，而銷售費(fèi)用、財務(wù)費(fèi)用都是增加的。 5、制造本金下降的主要理由是原材料消耗和制造費(fèi)用下降。該廠1995年大力開展了修舊利廢活動，取得了顯著成效。新造SS3型機(jī)車原材料由1994年單臺264.7萬元下降到217.9萬元;同時自制半成品由48.4萬元上升到78

9、.5萬元,總的來說單臺用料下降了16.7萬元;新造C62A單臺原材料由9.2萬元下降到8萬元,下降了1.2萬元。新造SS3型機(jī)車制 企業(yè)統(tǒng)計學(xué)案例西北機(jī)車車輛廠資金凈利率統(tǒng)計分析第 7 頁共 17 頁造費(fèi)用由1994年的54.4萬元下降為1995年的27.2萬元,下降了27.2萬元。單臺用料和制造費(fèi)用的下降,使總制造本金比1994年減少,利潤相應(yīng)增加。 6、有關(guān)資料說明,銷售費(fèi)用增加的主要理由是市場銷售擴(kuò)大,相應(yīng)的廣告費(fèi)及銷售服務(wù)費(fèi)比上年有較大的增加;財務(wù)費(fèi)用增加的主要工程是利息支出增加6.28萬元,究其理由,是貸款增加,利率上調(diào)所致。 三、資金周轉(zhuǎn)率降低理由分析 資金周轉(zhuǎn)率是指有形資產(chǎn)相對于

10、銷售收入來講的,即資金周轉(zhuǎn)率=銷售收入?有 形資產(chǎn)總額。1995年銷售收入增加,資金周轉(zhuǎn)率應(yīng)當(dāng)是提高的,為什么反而下降了? 從表4可以看出，1995年有形資產(chǎn)總額為55857.3萬元，1994年增長了45.2%,高 于銷售收入的增長幅度31.92%,這是資金周轉(zhuǎn)率下降的理由。 企業(yè)統(tǒng)計學(xué)案例西北機(jī)車車輛廠資金凈利率統(tǒng)計分析第 8 頁共 17 頁表4: 單位:萬元 1994 1995 增加 十足額 % 固定資產(chǎn) 16655.9 28697.9 12042.5 72.3 滾動資產(chǎn) 21809.2 27159.4 5350.2 24.5 有形資產(chǎn)總額 38464.6 55857.3 17392.7

11、45.2 表4可以看出,固定資產(chǎn)1995年增長了72.3%,滾動資產(chǎn)增長24.5%。經(jīng)核實(shí)查證,固定資產(chǎn)增加的主要理由是1994年清產(chǎn)核資評估的土地按規(guī)定增加1995年固 定資產(chǎn),價值10639萬元,購入及自制固定資產(chǎn)增加899萬元,基本建設(shè)轉(zhuǎn)入固定資 產(chǎn)514.5萬元,若扣除土地一項,固定資產(chǎn)僅比1994年增長8.43%。 滾動資產(chǎn)增加的主要理由是,應(yīng)收款1995年為9854.2萬元,比1994年增加3696.6萬元,增長了60%;存貨1995年為12395.5萬元，比1994年增加了1009.6 萬元,增長了8.9%;現(xiàn)金及有價證券1995年為4903萬元,比1994增加了644萬元, 增

12、長了13.31%。應(yīng)收賬款增加是由于 企業(yè)統(tǒng)計學(xué)案例西北機(jī)車車輛廠資金凈利率統(tǒng)計分析第 9 頁共 17 頁 1995年市場銷售較1994增大,外欠車款增加,部內(nèi)調(diào)價款不到位也是其增加的一個 理由。存貨增加主要是在制品較1994年增加了850萬元。由于應(yīng)收賬款與存貨的 增加,資金緊張,貨款增加、利息支出也相應(yīng)增加。 分析報告 改善經(jīng)營管理降低產(chǎn)品本金 1995年西北機(jī)車車輛廠在生產(chǎn)任務(wù)不足、資金嚴(yán)重短缺、稅負(fù)上升過猛的狀況下,資金凈利率達(dá)10.81%比1994年提高18.40%,增加了1.68個百分點(diǎn),說明該企業(yè)有形資產(chǎn)運(yùn)作效益有所提高,但提高的幅度不大。 我們用圖形綜合說明以上對資金凈利率提高

13、理由的分析過程(見圖1)。 企業(yè)統(tǒng)計學(xué)案例西北機(jī)車車輛廠資金凈利率統(tǒng)計分析第 10 頁共 17 頁圖1資金凈利率提高理由層層分析圖 從以上分析過程和圖可以得出如下 結(jié)論: 1、1995年資金凈利率提高的主要理由是在銷售收入增加的前提下,由于原材料消耗儉約,制造費(fèi)用降低,致使制造本金下降,百元銷售收入本金費(fèi)用下降,稅后利潤大幅度增加,這說明西北機(jī)車車輛 企業(yè)統(tǒng)計學(xué)案例西北機(jī)車車輛廠資金凈利率統(tǒng)計分析第 11 頁共 17 頁1995年降低原材料消耗、降低產(chǎn)品制造本金的工作是很有成績的。 2、1995年資金周轉(zhuǎn)率降低的主要理由是應(yīng)收帳款增加和存貨增加。 根據(jù)分析結(jié)論,特提出改善經(jīng)營管理、降低產(chǎn)品本金

14、、提高企業(yè)盈利水平建議如下: 1.充分利用剩余生產(chǎn)能力,增加生產(chǎn),狠抓銷售工作,增加銷售收入 銷售收入是實(shí)現(xiàn)利潤的前提條件,產(chǎn)品是銷售收入的基礎(chǔ).西北機(jī)車車輛廠由于生產(chǎn)任務(wù)嚴(yán)重不足,致使生產(chǎn)能力利用率不高。1995年修理電力機(jī)車能力利用率為52.67%,修理貨車能力利用率為77.42%,新造電力機(jī)車能力利用率為20%-40%,新造貨車能力利用率為75.11%,其它生產(chǎn)能力利用率更低,只在2.38-20.22%之間。部計劃只在生產(chǎn)能力的1/3,2/3的收入要通過市場銷售獲得.因此,要更新觀念,去掉靠上級增產(chǎn)的思想,尋求新的市場需求,“找米下鍋,提高生產(chǎn)能力利用率;依照“優(yōu)勢互補(bǔ)、互 企業(yè)統(tǒng)計學(xué)案例西北機(jī)車車輛廠資金凈利率統(tǒng)計分析第 12 頁共 17 頁為市場和建立“利益共同體的原則,建立健全廠外營銷網(wǎng)點(diǎn),建立鼓舞與約束相結(jié)合的運(yùn)行機(jī)制,調(diào)動營銷人員的積極性,增加銷售收入。 2、實(shí)現(xiàn)全面本金費(fèi)用管理,繼續(xù)降低百元銷售收入本金費(fèi)用率 首先,操縱設(shè)計本金,不斷提升工藝,降低材料消耗本金