企業(yè)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)與股份支付管理知識(shí)分析準(zhǔn)則

股份支付

知識(shí)框架股份支付舉例可行權(quán)條件的種類、處理和修改股份支付股份支付概述股份支付的確認(rèn)和計(jì)量股份支付的四個(gè)主要環(huán)節(jié)股份支付工具的主要類型股份支付的確認(rèn)和計(jì)量原則權(quán)益工具公允價(jià)值的確認(rèn)股份支付的處理股份支付定義及特征一、股份支付的定義股份支付，是指企業(yè)為獲取職工和其他方提供效勞而授予權(quán)益工具或者承擔(dān)以權(quán)益工具為根底確定的負(fù)債的交易。根據(jù)定義，股份支付具有以下三個(gè)特征：〔一〕股份支付是企業(yè)與其職工或其他方之間發(fā)生的交易。以股份為根底的支付可能發(fā)生在企業(yè)與股東之間、合并交易中合并方與被合并方之間或企業(yè)與其職工之間。只有企業(yè)與其職工或向企業(yè)提供效勞的其他方之間的交易才能稱之為股份支付?！捕彻煞葜Ц妒且垣@取職工或其他方效勞為目的的交易。企業(yè)在股份支付交易中意在獲取其職工或其他方提供

的效勞或取得這些效勞的權(quán)利。其目的是用于其正常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)，不是轉(zhuǎn)手獲利。〔三〕股份支付交易的對(duì)價(jià)或其定價(jià)與企業(yè)自身權(quán)益工具未來(lái)的價(jià)值密切相關(guān)。股份支付交易與企業(yè)與其職工間其他類型交易的最大不同，是交易對(duì)價(jià)或其定價(jià)與企業(yè)自身權(quán)益工具未來(lái)的價(jià)值密切相關(guān)。在股份支付中，企業(yè)要么向職工支付其自身權(quán)益工具，要么向職工支付一筆現(xiàn)金，而其金額上下取決于結(jié)算時(shí)企業(yè)自身權(quán)益工具的公允價(jià)值。對(duì)價(jià)的特殊性是股份支付定義中最突出的特征。思考：目前實(shí)行股權(quán)鼓勵(lì)措施的上市公司對(duì)其會(huì)計(jì)處理均采用?企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)那么第11號(hào)——股份支付?中相關(guān)規(guī)定，股權(quán)鼓勵(lì)是不是就是股份支付呢？他們之間有著怎樣的聯(lián)系呢？股權(quán)鼓勵(lì)是一種通過(guò)獲得公司股權(quán)的形式給予企業(yè)員工〔主要是管理層人員及核心技術(shù)人員〕一定的經(jīng)濟(jì)權(quán)利，使他們能夠以股東的身份參與企業(yè)決策、分享利潤(rùn)、承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，從而勤勉盡責(zé)地為公司的長(zhǎng)期開展效勞的一種鼓勵(lì)方法。

其具體模式有業(yè)績(jī)股票、股票期權(quán)、限制性股票、員工持股、管理層收購(gòu)、虛擬股票、股票增值權(quán)等通過(guò)對(duì)股份支付和股權(quán)鼓勵(lì)的定義比較，我們可以發(fā)現(xiàn)他們其實(shí)是從不同范圍和不同側(cè)重點(diǎn)對(duì)同一事物的兩種不同描述。股權(quán)鼓勵(lì)主要側(cè)重的是本企業(yè)的員工，更多的是表達(dá)一種管理鼓勵(lì)方法，而股份支付側(cè)重的是企業(yè)接受效勞的供方，表達(dá)的是一種特殊的報(bào)酬方式。通過(guò)對(duì)我國(guó)上市公司的統(tǒng)計(jì)，絕大多數(shù)實(shí)施股權(quán)鼓勵(lì)方案的公司采用的是股票期權(quán)方式。〔1〕授予：授予日是指股份支付協(xié)議獲得批準(zhǔn)的日期。獲得批準(zhǔn)是指企業(yè)與職工或其他方就股份支付的協(xié)議條款和條件已達(dá)成一致，該協(xié)議獲得股東大會(huì)或類似機(jī)構(gòu)的批準(zhǔn)?！?〕可行權(quán)；指可行權(quán)條件得到滿足，職工或其他方，具有從企業(yè)取得權(quán)益工具或現(xiàn)金權(quán)利的日期。要注意的是這里的可行權(quán)日只是獲得權(quán)益性工具或者現(xiàn)金的權(quán)利，而不是實(shí)際的權(quán)益工具或現(xiàn)金！在實(shí)際操作中，有的股份支付協(xié)議是一次性可行權(quán)，有的那么是分批可行權(quán)。只有已經(jīng)可行權(quán)的股票期權(quán)，才是股份支付的四個(gè)主要環(huán)節(jié)職工真正擁有的“財(cái)產(chǎn)〞，才能去擇機(jī)行權(quán)。從授予日到可行權(quán)日的時(shí)段，是可行權(quán)條件得到滿足的時(shí)間，稱為“等待期〞或“行權(quán)限制期〞。〔3〕行權(quán)；行權(quán)日，是指職工和其他方行使權(quán)利、獲取現(xiàn)金或權(quán)益工具的日期。行權(quán)是按期權(quán)的約定價(jià)格實(shí)際購(gòu)置股票，一般是在可行權(quán)日之后到期權(quán)到期日之前的可選擇時(shí)段內(nèi)行權(quán)?！?〕出售：指股票的持有人將行使期權(quán)所取得的期權(quán)股票出售的日期。按照我國(guó)法律規(guī)定，用于期權(quán)鼓勵(lì)的股份支付協(xié)議，應(yīng)在行權(quán)日和出售日之間設(shè)立禁售期，其中，國(guó)有控股上市公司的禁售期不低于兩年。股份支付分為以權(quán)益結(jié)算的股份支付和以現(xiàn)金結(jié)算的股份支付?！惨弧骋詸?quán)益結(jié)算的股份支付，是指企業(yè)為獲取效勞以股份或其他權(quán)益工具作為對(duì)價(jià)進(jìn)行結(jié)算的交易。權(quán)益結(jié)算的股份支付，對(duì)職工或其他方最終要授予股份或認(rèn)股權(quán)等，這種情形經(jīng)濟(jì)利益未流出企業(yè)。以權(quán)益性結(jié)算的股份支付又包括限制性股票和股票期權(quán)。限制性股票是指職工或其他方按照股份支付協(xié)議規(guī)定的條款和條件，從企業(yè)獲得一定數(shù)量的企業(yè)股票，在一個(gè)確定的等待期內(nèi)或者在滿足特定業(yè)績(jī)指標(biāo)之后，方可出售。股票期權(quán)，是指在未來(lái)一定期限內(nèi)以預(yù)先確定的價(jià)格和條件給予購(gòu)置本企業(yè)一定數(shù)量股票的權(quán)利。股份支付工具的主要類型

〔二〕以現(xiàn)金結(jié)算的股份支付，是指企業(yè)為獲取效勞承擔(dān)以股份或其他權(quán)益工具為根底計(jì)算確定的交付現(xiàn)金或其他資產(chǎn)義務(wù)的交易。現(xiàn)金結(jié)算的股份支付，對(duì)職工或其他方最終要支付現(xiàn)金或其他資產(chǎn)。包括模擬股票和現(xiàn)金股票增值權(quán)兩種類型。這兩者都與股票掛鉤，但是不需要實(shí)際授予和持有股票。現(xiàn)金股票增值權(quán)的運(yùn)作原理和股票期權(quán)是一樣的。模擬股票運(yùn)作原理和限制性股票一樣。股份支付工具的主要類型

二、股份支付確實(shí)認(rèn)的計(jì)量〔一〕權(quán)益結(jié)算的股份支付確實(shí)認(rèn)和計(jì)量原那么1．換取職工效勞的股份支付確實(shí)認(rèn)和計(jì)量原那么。應(yīng)按授予日權(quán)益工具的公允價(jià)值計(jì)量，不確認(rèn)其后續(xù)公允價(jià)值變動(dòng)。對(duì)于換取職工效勞的股份支付，企業(yè)應(yīng)當(dāng)以股份支付所授予的權(quán)益工具的公允價(jià)值計(jì)量。企業(yè)應(yīng)在等待期內(nèi)的每個(gè)資產(chǎn)負(fù)債表日，以對(duì)可行權(quán)權(quán)益工具數(shù)量的最正確估計(jì)數(shù)為根底，按照權(quán)益工具在授予日的公允價(jià)值，將當(dāng)期取得的效勞計(jì)入相關(guān)資產(chǎn)本錢或當(dāng)期費(fèi)用，同時(shí)計(jì)入資本公積中的其他資本公積。

二、股份支付確實(shí)認(rèn)的計(jì)量對(duì)于授予后立即可行權(quán)的換取職工提供效勞的權(quán)益結(jié)算的股份支付，應(yīng)在授予日按照權(quán)益工具的公允價(jià)值，將取得的效勞計(jì)入相關(guān)資產(chǎn)本錢或當(dāng)期費(fèi)用，同時(shí)計(jì)入資本公積中的股本溢價(jià)。2．換取其他方效勞的股份支付確實(shí)認(rèn)和計(jì)量原那么。對(duì)于換取其他方效勞的股份支付，企業(yè)應(yīng)當(dāng)以股份支付所換取的效勞的公允價(jià)值計(jì)量。企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照其他方效勞在取得日的公允價(jià)值，將取得的效勞計(jì)入相關(guān)資產(chǎn)本錢或費(fèi)用。如果其他方效勞的公允價(jià)值不能可靠計(jì)量，但權(quán)益工具的公允價(jià)值能可靠計(jì)量，企業(yè)應(yīng)當(dāng)按權(quán)益工具在效勞取得日的公允價(jià)值，將取得的效勞計(jì)入相關(guān)資產(chǎn)本錢或費(fèi)用。二、股份支付確實(shí)認(rèn)的計(jì)量〔二〕現(xiàn)金結(jié)算的股份支付確實(shí)認(rèn)和計(jì)量原那么企業(yè)應(yīng)當(dāng)在等待期內(nèi)的每個(gè)資產(chǎn)負(fù)債表日，以對(duì)可行權(quán)情況的最正確估計(jì)為根底，按照企業(yè)承擔(dān)負(fù)債的公允價(jià)值，將當(dāng)期取得的效勞計(jì)入相關(guān)資產(chǎn)本錢或費(fèi)用，同時(shí)記入負(fù)債，并在結(jié)算前的每個(gè)資產(chǎn)負(fù)債表日和結(jié)算日對(duì)負(fù)債的公允價(jià)值重新計(jì)量，將其變動(dòng)計(jì)入損益。對(duì)于授予后立即可行權(quán)的現(xiàn)金結(jié)算的股份支付〔例如授予虛擬股票的股份支付〕，企業(yè)應(yīng)當(dāng)在授予日按照企業(yè)承擔(dān)負(fù)債的公允價(jià)值計(jì)入相關(guān)資產(chǎn)本錢或費(fèi)用，同時(shí)計(jì)入負(fù)債，并在結(jié)算前的每個(gè)資產(chǎn)負(fù)債表日和結(jié)算日對(duì)負(fù)債的公允價(jià)值重新計(jì)量，將其變動(dòng)計(jì)入損益。三、可行權(quán)條件的種類、處理和變更〔1〕可行權(quán)條件的種類股份支付中通常涉及可行權(quán)條件，具體包括效勞期限條件和業(yè)績(jī)條件。在滿足這些條件之前，職工無(wú)法獲得股份。業(yè)績(jī)條件是指企業(yè)到達(dá)特定業(yè)績(jī)目標(biāo)的條件，具體包括市場(chǎng)條件和非市場(chǎng)條件。市場(chǎng)條件是指行權(quán)價(jià)格、可行權(quán)條件以及行權(quán)可能性與權(quán)益工具的市場(chǎng)價(jià)格相關(guān)的業(yè)績(jī)條件。非市場(chǎng)條件是指除市場(chǎng)條件之外的其他業(yè)績(jī)條件，如股份支付協(xié)議中關(guān)于到達(dá)最低盈利目標(biāo)或銷售目標(biāo)才可行權(quán)的條件?？尚袡?quán)條件的不同，對(duì)于確認(rèn)權(quán)益工具公允價(jià)值和可行權(quán)數(shù)將產(chǎn)生不同的影響。三、可行權(quán)條件的種類、處理和變更〔2〕可行權(quán)條件的處理可行權(quán)條件為市場(chǎng)條件時(shí)，企業(yè)在確定授予日權(quán)益工具公允價(jià)值時(shí)，應(yīng)考慮其影響，但不影響每期可行權(quán)情況的估計(jì)?？尚袡?quán)條件為非市場(chǎng)條件時(shí)，企業(yè)在確定授予日權(quán)益工具公允價(jià)值時(shí)，不考慮其影響，但影響每期可行權(quán)情況的估計(jì)。三、可行權(quán)條件的種類、處理和變更〔3〕可行權(quán)條件的變更企業(yè)有時(shí)可能需要對(duì)股份支付協(xié)議中的可行權(quán)條件做出變更，比方調(diào)整行權(quán)價(jià)格或股票期權(quán)數(shù)量。在會(huì)計(jì)上，無(wú)論已授予的權(quán)益工具的條款和條件如何變更，企業(yè)確認(rèn)的效勞的金額，不應(yīng)低于權(quán)益工具在授予日的公允價(jià)值。四、權(quán)益工具公允價(jià)值的取得股份支付中權(quán)益工具的公允價(jià)值確實(shí)認(rèn)，應(yīng)當(dāng)以市場(chǎng)價(jià)格為根底。一些股份和股票期權(quán)并沒(méi)有一個(gè)活潑的交易市場(chǎng)，在這種情況下，應(yīng)當(dāng)考慮估值技術(shù)。通常情況下，企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照?企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)那么第22號(hào)——金融工具確認(rèn)和計(jì)量?的有關(guān)規(guī)定確定權(quán)益工具的公允價(jià)值，并根據(jù)股份支付協(xié)議的條款和條件進(jìn)行調(diào)整。(一)股份：對(duì)于授予職工的股份，企業(yè)應(yīng)按照其股份的市場(chǎng)價(jià)格計(jì)量。如果其股份未公開交易，那么應(yīng)考慮其條款和條件估計(jì)其市場(chǎng)價(jià)格。〔二〕期權(quán)：對(duì)于授予職工的股票期權(quán)，因常常無(wú)法獲得其市場(chǎng)價(jià)格，企業(yè)應(yīng)當(dāng)根據(jù)用于股份支付的期權(quán)的條款和條件，采用期權(quán)定價(jià)模型估計(jì)其公允價(jià)值。五、股份支付的處理股份支付的會(huì)計(jì)處理必須以完整、有效的股份支付協(xié)議為根底?！惨弧呈谟枞粘肆⒓纯尚袡?quán)的股份支付外，無(wú)論是權(quán)益結(jié)算的股份支付還是現(xiàn)金結(jié)算的股份支付，企業(yè)在授予日不做會(huì)計(jì)處理。〔二〕等待期內(nèi)每個(gè)資產(chǎn)負(fù)債表日企業(yè)應(yīng)當(dāng)在等待期內(nèi)的每個(gè)資產(chǎn)負(fù)債表日，將取得職工或其他方提供的效勞計(jì)入本錢費(fèi)用〔按權(quán)益工具的公允價(jià)值計(jì)量〕，同時(shí)確認(rèn)所有者權(quán)益或負(fù)債。

對(duì)于附有市場(chǎng)條件的股份支付，只要職工滿足了其他所有的非市場(chǎng)條件，企業(yè)就應(yīng)當(dāng)確認(rèn)已取得的效勞。在等待期內(nèi)，業(yè)績(jī)條件為非市場(chǎng)條件的，如果后續(xù)信息說(shuō)明需要調(diào)整對(duì)可行權(quán)情況的估計(jì)的，應(yīng)對(duì)前期估計(jì)進(jìn)行修改。對(duì)于權(quán)益結(jié)算的涉及職工的股份支付，應(yīng)當(dāng)按照授予日權(quán)益工具的公允價(jià)值計(jì)入本錢費(fèi)用和資本公積，不確認(rèn)其后續(xù)公允價(jià)值變動(dòng)；對(duì)于現(xiàn)金結(jié)算的涉及職工的股份支付，應(yīng)當(dāng)按照每個(gè)資產(chǎn)負(fù)債表日權(quán)益工具的公允價(jià)值重新計(jì)量，確定本錢費(fèi)用和應(yīng)付職工薪酬。在等待期里每個(gè)資產(chǎn)負(fù)債表日，企業(yè)應(yīng)當(dāng)根據(jù)最新的可行權(quán)職工人數(shù)變動(dòng)等后續(xù)信息做出最正確估計(jì)，修正預(yù)計(jì)可行權(quán)的權(quán)益工具數(shù)量。在可行權(quán)日，最終預(yù)計(jì)可行權(quán)權(quán)益工具的數(shù)量應(yīng)當(dāng)與實(shí)際可行權(quán)工具的數(shù)量一致。

〔三〕可行權(quán)日之后1．對(duì)于權(quán)益結(jié)算的股份支付，在可行權(quán)日之后不再對(duì)已確認(rèn)的本錢費(fèi)用和所有者權(quán)益總額進(jìn)行調(diào)整。企業(yè)應(yīng)在行權(quán)日根據(jù)行權(quán)情況，確認(rèn)股本和股本溢價(jià)，同時(shí)結(jié)轉(zhuǎn)等待期內(nèi)確認(rèn)的資本公積。2．對(duì)于現(xiàn)金結(jié)算的股份支付，企業(yè)在可行權(quán)日之后不再確認(rèn)本錢費(fèi)用，負(fù)債〔應(yīng)付職工薪酬〕公允價(jià)值的變動(dòng)應(yīng)當(dāng)計(jì)入當(dāng)期損益〔公允價(jià)值變動(dòng)損益〕。六、股份支付舉例案例一：2×10年1月，為獎(jiǎng)勵(lì)并鼓勵(lì)高管，上市公司A公司與其管理層成員簽署股份支付協(xié)議，規(guī)定如果管理層成員在其后3年中都在公司中任職效勞，并且公司股價(jià)每年均提高10%以上，管理層成員即可以低于市價(jià)的價(jià)格購(gòu)置一定數(shù)量的本公司股票。

同時(shí)作為協(xié)議的補(bǔ)充，公司把全體管理層成員的年薪提高了50000元，但公司將這局部年薪按月存入公司專門建立的內(nèi)部基金，3年后，管理層成員可用屬于其個(gè)人的局部抵減未來(lái)行權(quán)時(shí)支付的購(gòu)置股票款項(xiàng)。如果管理層成員決定退出這項(xiàng)基金，可隨時(shí)全額提取。A公司以期權(quán)定價(jià)模型估計(jì)授予的此項(xiàng)期權(quán)在授予日的公允價(jià)值為6000000元。

在授予日，A公司估計(jì)3年內(nèi)管理層離職的比例為10%；第二年年末，A公司調(diào)整其估計(jì)離職率為5%；到第三年年末，公司實(shí)際離職率為6%。

在第一年中，公司股價(jià)提高了10．5%，第二年提高了ll%，第三年提高了6%。公司在第一年、第二年年末均預(yù)計(jì)下年能實(shí)現(xiàn)當(dāng)年股價(jià)增長(zhǎng)l0%以上的目標(biāo)。

請(qǐng)問(wèn)此例中涉及哪些條款和條件？A公司應(yīng)如何處理？

分析：如果不同時(shí)滿足效勞3年和公司股價(jià)年增長(zhǎng)10%以上的要求，管理層成員就無(wú)權(quán)行使其股票期權(quán)，因此兩者都屬于可行權(quán)條件，其中效勞滿3年是一項(xiàng)效勞期限條件，10％的股價(jià)增長(zhǎng)要求是一項(xiàng)市場(chǎng)業(yè)績(jī)條件。雖然公司要求管理層成員將局部薪金存入統(tǒng)一賬戶保管，但不影響其可行權(quán)，因此統(tǒng)一賬戶條款不是可行權(quán)條件。最后，94%的管理層成員滿足了市場(chǎng)條件之外的全部可行權(quán)條件，盡管股價(jià)年增長(zhǎng)l0%以上的市場(chǎng)條件未得到滿足，但A公司在3年的年末已經(jīng)確認(rèn)了收到的管理層提供的效勞，并相應(yīng)確認(rèn)了費(fèi)用，這些費(fèi)用不應(yīng)轉(zhuǎn)回。第一年確認(rèn)的管理費(fèi)用為6000000*〔1-10%〕*1/3=1800000;第二年確認(rèn)的管理費(fèi)用為6000000*〔1-5%〕*2/3-1800000=2000000；第三年確認(rèn)的管理費(fèi)用為6000000*〔1-6%〕-180=1840000.案例二：20×7年1月1日，A公司為其100名管理人員每人授予100份股票期權(quán)：第一年年末的可行權(quán)條件為企業(yè)凈利潤(rùn)增長(zhǎng)率到達(dá)20%；第二年年末的可行權(quán)條件為企業(yè)凈利潤(rùn)兩年平均增長(zhǎng)15%；第三年年末的可行權(quán)條件為企業(yè)凈利潤(rùn)三年平均增長(zhǎng)10%。每份期權(quán)在20×7年1月1日的公允價(jià)值為24元。20×7年12月31日，權(quán)益凈利潤(rùn)增長(zhǎng)了18%，同時(shí)有8名管理人員離開，企業(yè)預(yù)計(jì)20×8年將以同樣速度增長(zhǎng)，因此預(yù)計(jì)將于20×8年12月31日可行權(quán)。另外，企業(yè)預(yù)計(jì)20×8年12月31日又將有8名管理人員離開企業(yè)。20×8年12月31日，企業(yè)凈利潤(rùn)僅增長(zhǎng)了10%，因此無(wú)法到達(dá)可行權(quán)狀態(tài)。另外，實(shí)際有10名管理人員離開，預(yù)計(jì)第三年將有12名管理人員離開企業(yè)。20×9年12月31日，企業(yè)凈利潤(rùn)增長(zhǎng)了8%，三年平均增長(zhǎng)率為12%，因此到達(dá)可行權(quán)狀態(tài)。當(dāng)年有8名管理人員離開。分析：按照股份支付會(huì)計(jì)準(zhǔn)那么，本例中的可行權(quán)條件是一項(xiàng)非市場(chǎng)業(yè)績(jī)條件。第一年年末，雖然沒(méi)有實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)增長(zhǎng)20%的要求，但公司預(yù)計(jì)下年將以同樣速度增長(zhǎng)，因此能實(shí)現(xiàn)兩年平均年增長(zhǎng)15%的要求。所以公司將其預(yù)計(jì)等待期調(diào)整為2年。由于有8名管理人員離開，公司同時(shí)調(diào)整了期滿〔兩年〕后預(yù)計(jì)可行權(quán)期權(quán)的數(shù)量〔100-8-8〕。第二年年末，雖然兩年實(shí)現(xiàn)15%增長(zhǎng)的目標(biāo)再次落空