株洲商業(yè)銀行業(yè)務多元化戰(zhàn)略分析

株洲商業(yè)銀行業(yè)務多元化戰(zhàn)略分析金融是現(xiàn)代經(jīng)濟的核心。在當今世界，沒有強大的金融競爭優(yōu)勢，就不可能成為經(jīng)濟上的強國。而商業(yè)銀行在金融體系中居主導地位，商業(yè)銀行競爭力事關國民經(jīng)濟的大局與國家的國際地位。城市商業(yè)銀行作為我國商業(yè)銀行體系的重要組成部分，幾年來不斷發(fā)展壯大，在中國金融體系中的作用逐步增強。展望未來，城市商業(yè)銀行群體在我國銀行體系的市場份額將進一步擴大，對國民經(jīng)濟、尤其是中小企業(yè)的金融支持將進一步增強，城市商業(yè)銀行在銀行體系中的地位也將不斷提升。株洲商業(yè)銀行作為城市商業(yè)銀行在成立之初至現(xiàn)在的短短幾年中，一躍成為全市金融機構(gòu)中業(yè)務發(fā)展速度最快，信貸資產(chǎn)質(zhì)量最優(yōu)，盈利能力提升最強的銀行，為化解地方金融風險、維護地方金融穩(wěn)定、促進株洲地方經(jīng)濟發(fā)展做出了不可磨滅的突出貢獻。株洲商行成為服務株洲經(jīng)濟發(fā)展，服務株洲市民生活的金融力盾。株洲市作為國內(nèi)三線城市，原來只有四大國有銀行，農(nóng)信社和株洲市商業(yè)銀行。而近年來，招商、廣大、浦發(fā)、興業(yè)等全國性股份制銀行也紛紛進入。全國性股份制銀行在管理技術，服務手段，營銷手段，融資成本上都有較大的優(yōu)勢。面對日益激烈的競爭和各種挑戰(zhàn)，我國城市商業(yè)銀行如何提出適合其發(fā)展的戰(zhàn)略，盡快提升自身競爭力謀求更大的發(fā)展，是株洲商業(yè)銀行面臨的重要課題。株洲商業(yè)銀行商業(yè)銀行走的是單元化經(jīng)營路線,仍然停留在傳統(tǒng)金融業(yè)務階段，產(chǎn)品過于單一，利潤來源渠道狹窄，銀行面臨著國內(nèi)外的激烈競爭，各種改革帶來的沖擊以及日益多樣化的客戶需求，這使株洲商業(yè)銀行開展多元化經(jīng)營已勢在必行。文獻綜述城市商業(yè)銀行的發(fā)展城市商業(yè)銀行是在原城市信用社的基礎上經(jīng)過合并、重組而成的，是我國銀行體系改革過程中特有產(chǎn)物[1]。從其股權結(jié)構(gòu)、總部所在地、主要業(yè)務地域來看,目前仍屬于地方性金融機構(gòu)；從其資產(chǎn)規(guī)模來看，在我國銀行體系中處于小銀行之列。國外并沒有城市商業(yè)銀行(citycommercialbank)這樣的機構(gòu)和名詞，因而也沒有形成以城商行為研究對象的相關的系統(tǒng)理論和研究，然而城市商業(yè)銀行本質(zhì)上是商業(yè)銀行，因而可以借鑒銀行管制、金融發(fā)展與經(jīng)濟增長、銀行市場結(jié)構(gòu)、銀行的規(guī)模經(jīng)濟、銀行效率等方面的理論和研究[2]。從1995年背負巨額不良貸款的城市信用社時期到現(xiàn)在的“更名、上市、跨區(qū)域經(jīng)營”的新時期,城商行在監(jiān)管部門的指導和自身的努力下經(jīng)歷了艱辛蛻變，己快速成長為我國銀行體系中充滿活力的新生力量[3]。城市商業(yè)銀行業(yè)務多元化經(jīng)營戰(zhàn)略的提出商業(yè)銀行經(jīng)營多元化是指商業(yè)銀行在傳統(tǒng)存貸業(yè)務的基礎上拓寬經(jīng)營范圍，有條件地介入證券、保險、信托、租賃等金融領域，并提供多樣化金融產(chǎn)品或服務的行為[4]。商業(yè)銀行業(yè)務多元化起源于20世紀60年代，經(jīng)過70年代到90年代的發(fā)展，進入21世紀后發(fā)展到實務階段[5]。國外關于城市商業(yè)銀行業(yè)務多元化經(jīng)營的研究主要是在近二三十年才盛行起來的，討論的焦點主要是圍繞商業(yè)銀行經(jīng)營多元化是否存在范圍經(jīng)濟，即商業(yè)銀行通過對客戶提供更大范圍（銀行、證券、保險、信托、租賃等）的金融產(chǎn)品或服務是否會產(chǎn)生綜合經(jīng)濟效益[6]。Diamond(1983,1984)和Williamson(1989)認為，商業(yè)銀行經(jīng)營多元化具有一定的信息優(yōu)勢，它可以通過提供多樣化的金融產(chǎn)品和服務，與客戶間建立起持久全面的關系，繼而給銀行帶來綜合效益[7]。Clark(1988)、Murder(1992)和Forestoeri（1993）通過對日本、以色列和歐洲一些國家商業(yè)銀行的實證研究發(fā)現(xiàn)，商業(yè)銀行在進行聯(lián)合金融服務的過程中存在范圍經(jīng)濟。戈莫尼提出了城市商業(yè)銀行的三種發(fā)展戰(zhàn)略：一是征服戰(zhàn)略，需要擁有必勝的信念；二是多元化戰(zhàn)略，積極開拓新的銀行業(yè)務，也不能放棄自己傳統(tǒng)優(yōu)勢業(yè)務；三是鞏固戰(zhàn)略，不斷吸取經(jīng)驗教訓做大做強[8]。與之相反的結(jié)論來自美國Georgetown大學的RobertGrant，他再《金融服務行業(yè)中的多元化》一文中，對美國6家從事金融服務行業(yè)的金融機構(gòu)在二十世紀七八十年代的多元化經(jīng)營績效進行了比較分析認為，多元化經(jīng)營并沒有使某些金融機構(gòu)績效得到提高，甚至有些收益指標在部分年份還低于專業(yè)化金融機構(gòu)。Berger、Humphery和Pulley（1996）對美國銀行的存款和消費貸款的研究也證明了相同的結(jié)論[9]。國內(nèi)學者關于商業(yè)銀行多元化經(jīng)營的提出主要有以下一些觀點：張豫川(2002)提出中國城市商業(yè)銀行與西方商業(yè)銀行相比，其主要劣勢是業(yè)務品種單一，盈利能力欠缺，服務水平低下，創(chuàng)新能力不足。這些劣勢歸根到底還是中國商業(yè)銀行走的是單元化經(jīng)營路線，仍然停留在傳統(tǒng)金融業(yè)務階段。因此，站在超前的立場上，制定出我國商業(yè)銀行的業(yè)務多元化戰(zhàn)略，并逐步加以實施,將會使中國商業(yè)銀行在西方的挑戰(zhàn)面前從容應對[10]。趙玉睿(2003)提出縱觀國際金融巨頭的百年競爭發(fā)展史，我們發(fā)現(xiàn)其強大競爭能力的形成，有賴于以穩(wěn)健財務為導向，采取多元化、均衡化發(fā)展策略，配以垂直集中的財務管理體系進行駕馭的經(jīng)營管理體系的支持[11]。于良春(2003)提出我國商業(yè)銀行在今后一段時間將面臨“監(jiān)管增強、利差收窄、風險加大”的經(jīng)營環(huán)境，面對此種經(jīng)濟金融運行態(tài)勢的新變化，商業(yè)銀行傳統(tǒng)的經(jīng)營模式顯然難以為繼．只有加快實施經(jīng)營戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型，從多個角度進行業(yè)務品種創(chuàng)新，積極增加非利息收入，才能在復雜多變的經(jīng)濟環(huán)境中贏得生存與發(fā)展的空間[12]。陳光水(2011)提出改革開放以來,我國商業(yè)銀行競爭力雖然有了很大提高，但與國外商業(yè)銀行和國民經(jīng)濟發(fā)展的要求相比，仍然有明顯差距，普遍存在戰(zhàn)略趨同、產(chǎn)品趨同、機構(gòu)趨同、服務趨同、收入結(jié)構(gòu)趨同、治理結(jié)構(gòu)趨同、創(chuàng)新趨同、機制趨同、文化趨同等問題，因此，制定城市商業(yè)銀行的業(yè)務多元化戰(zhàn)略迫在眉睫[13]。與之相反的結(jié)論有張方杰等（2005）提出，雖然城市商業(yè)銀行的多元化經(jīng)營的程度與利潤變異系數(shù)呈現(xiàn)微弱的負相關性，這意味著商業(yè)銀行的多元化經(jīng)營使收益更加不確定，增加了經(jīng)營風險[14]。程勇等（2009）提出進入20世紀90代中后期，隨著市場的飽和，多元化經(jīng)營企業(yè)面臨著越來越多的困難，有的甚至因此而退出市場。大量的實證研究也表明，我國商業(yè)銀行經(jīng)濟績效與多元化程度確實存在負相關(尹義省，1998;徐康寧，1999;張衛(wèi)國等，2002;周曉艷等，2002;許陳生等，2006;許陳生等，2006;喻纓等，2007)，因而也呼吁多元化經(jīng)營商業(yè)銀行實行“歸核化運動”[15]。三、城市商業(yè)銀行業(yè)務多元化的新進展傅國慶(1998)提出我國商業(yè)銀行實施多元化經(jīng)營策略的動力因素：(1)經(jīng)濟發(fā)展為我國商業(yè)銀行發(fā)展帶來契機；(2)國內(nèi)金融市場不斷發(fā)展；(3)全球資本市場的形成和迅速發(fā)展；(4)同業(yè)競爭的白熱化；(5)培植新的利潤增長點[16]。宋逢明等（2000）提出商業(yè)制銀行多元化經(jīng)營的模式選擇有四種：1、以市場定位為基礎的多元化；2、多元化的界限：資源共享與成本互補；3、目前分頁體制下的有限多元化；4、未來混業(yè)體制下的有限多元化[17]；馮嗣全等（2004）研究認為城市商業(yè)銀行多元化經(jīng)營可選擇以市場定位為基礎的有限多元化模式。要成功實施多元化經(jīng)營，城市商業(yè)銀行要創(chuàng)新業(yè)務，注重新型人才的培養(yǎng)。金融監(jiān)管、當局要在管理上與之相配合[18]。李國慶（2008）認為投資銀行業(yè)務絕大部分品種具備高附加值的業(yè)務特點，已經(jīng)成為國際大銀的支柱性業(yè)務[19]。朱鋼等（2008）提出中間業(yè)務類的投資銀行務具備風險較低、回報可觀的特性，同商業(yè)銀行開展投資銀行業(yè)務具有信譽、金和服務體系等優(yōu)勢[20]。翁清云等（2008）提出有許多傳統(tǒng)的商業(yè)銀行已悄悄地參與了投行業(yè)務，包括券承銷、代發(fā)基金、資產(chǎn)證券化等。隨后，又紛紛醞釀成立了投行部[21]。徐傳諶等（2008）提出，當前監(jiān)管當局鼓勵創(chuàng)新，投行業(yè)務市場需求正處于快速增長的大好時機，商業(yè)銀行應該抓住市場時機發(fā)揮自身優(yōu)勢并通過進行創(chuàng)新組織、招聘人才、實施戰(zhàn)略聯(lián)盟等多種方式，迅速彌補劣勢，增強投行業(yè)務競爭力，實現(xiàn)業(yè)務和收入的多元化從而提高銀行綜合競爭力[22]。謝剛等（2008）認為借鑒美國貸款交易業(yè)務發(fā)展的經(jīng)驗，我國商業(yè)銀行可以將貸款交易作為一項重點業(yè)務來開展。并結(jié)合我國實際對貸款交易的相關問題展開研究，其中應集中于產(chǎn)品設計、交易模式、結(jié)算方法等環(huán)節(jié)，通過規(guī)范化的交易流程和標準化的交易產(chǎn)品來逐步推動和實現(xiàn)商業(yè)銀行貸款二級市場的發(fā)展[23]。夏斌（2009）提出金融創(chuàng)新是提高商業(yè)銀行競爭力的源泉，是商業(yè)銀行競爭力的體現(xiàn)。就商業(yè)銀行來說，在有效監(jiān)管制度下加強金融創(chuàng)新，是我國商業(yè)銀行當前發(fā)展的主要取向。就我國目前金融市場體系建設程度來看，商業(yè)銀行應在鞏固和完善現(xiàn)有中間業(yè)務產(chǎn)品的基礎上，繼續(xù)研發(fā)與托管、金融租賃、代理、委托、信息咨詢、投資銀行等項目有關的新型業(yè)務。此外，隨著混業(yè)經(jīng)營趨勢的逐步發(fā)展，還應進行與保險、股票、信托等業(yè)務相關的金融衍生產(chǎn)品的創(chuàng)新[24]。陳游(2009)研究得出改進與完善商業(yè)銀行業(yè)務創(chuàng)新狀況的對策：（1）改革完善業(yè)務創(chuàng)新組織機構(gòu)；（2）建立業(yè)務創(chuàng)新制度保障體系；（3）建立人才培養(yǎng)機制；（4）進行科學的市場細分，合理確定目標客戶；（5）準確把握市場機會，推出全新金融產(chǎn)品；（6）為商業(yè)銀行業(yè)務創(chuàng)新營造良好的外部宏觀環(huán)境[25]。葉朝暉（2010）認為支持低碳經(jīng)濟將是城市商業(yè)銀行的主流傾向。2003年6月，在世界銀行的組織下建立起套自愿性原則，來促進商業(yè)銀行業(yè)務與其社會責任的協(xié)調(diào)。這套原則便是“赤道原則”，該原則為商業(yè)銀行的業(yè)務發(fā)展制訂了統(tǒng)一的環(huán)社會責任標準。促進“低碳經(jīng)濟”轉(zhuǎn)型的各種措施(如征收碳稅等)，會導致現(xiàn)有很多行業(yè)的企業(yè)成本大幅上升，盈利能力下降，為了資助減排項目和建設相關基礎設施，需要投入巨額資金。新的產(chǎn)業(yè)將會應運而生，其規(guī)模將超過我們的想象，商業(yè)銀行的新業(yè)務機會又應運而生?，F(xiàn)階段，全球領先的商業(yè)銀行大都設立起了與碳減排相關的投資基金，對減排項目進行直接或間接投資[26]。韓曉娟等（2010）提出我國商業(yè)銀行多元化經(jīng)營的路徑選擇商業(yè)銀行多元化經(jīng)營戰(zhàn)略的主要實現(xiàn)途徑：產(chǎn)品開發(fā)，金融產(chǎn)品創(chuàng)新多屬于這一類型；兼并收購，這是推動金融業(yè)混業(yè)經(jīng)營的最主要的動力；戰(zhàn)略聯(lián)盟，比如合資企業(yè)等[27]。葛干忠（2011）提出了多元化經(jīng)營城市商業(yè)銀行持續(xù)發(fā)展的對策如下：1、建立超越經(jīng)濟利益的核心理念；2、打造核心能力體系；3、完善銀行治理結(jié)構(gòu)；4、主動承擔社會責任；5、注重各業(yè)務的整合；6、正確把握宏觀形勢[28]。曾向陽（2011）認為實現(xiàn)城市商業(yè)銀行的業(yè)務多元化經(jīng)營，一方面要鼓勵其在引進、消化同業(yè)創(chuàng)新經(jīng)驗的基礎上進行再創(chuàng)新，實現(xiàn)創(chuàng)新產(chǎn)品和服務在本行的成功“嫁接”；另一方面，給予其更多先行先試機會，優(yōu)先支持其開展與保險、證券等多種形式的合作，大力發(fā)展代理、理財、銀行卡等業(yè)務，不斷拓寬中間業(yè)務收入來源，提升中間業(yè)務收入在各項業(yè)務收入中的占比。特別是要支持其利用總部和地緣優(yōu)勢分析目標客戶群體金融需求，立足社區(qū)、立足“三農(nóng)”、立足中小企業(yè)進行金融產(chǎn)品、信用工具和結(jié)算渠道創(chuàng)新，大力開發(fā)新興金融業(yè)務[29]。JosephA（2011）研究發(fā)現(xiàn)目前發(fā)達國家商業(yè)銀行零售業(yè)務比重通常都超過50%，而全球性大銀行零售業(yè)務收益占比一般都在30%-70%，業(yè)務零售將成為現(xiàn)代城市商業(yè)銀行發(fā)展的必然趨勢[30]。許珂（2011）認為可以借鑒浙商銀行鼓勵各分行開展具有地方特色和優(yōu)勢的業(yè)務創(chuàng)新，以個案創(chuàng)新的形式靈活高效地處理單個客戶的業(yè)務創(chuàng)新需，并注重從風險、效益、規(guī)范、流程等多方面加強對創(chuàng)新的全管理。1、簡化貸款流程：（1）一日貸；(2)小企業(yè)三年貸；(3)生意金·自助貸。2、突破擔保方式：(1)小企業(yè)聯(lián)保貸款；(2)橋隧模式；(3)免?！辟J和免?！ぶ脫Q貸。3、創(chuàng)新還款方式(1)“定貸零還”還款方案；(2)寬限期還款法。4、開發(fā)區(qū)域特色產(chǎn)品。5、設計新的證券化產(chǎn)品。6、發(fā)行中小企業(yè)集合票據(jù)[31]。朱建武等(2007)研究得出我國城市商業(yè)銀行多元化經(jīng)營的行為邏輯：1.外部市場環(huán)境約束影響了中小銀行的多元化經(jīng)營；2.內(nèi)部風險控制不足制約了多元化經(jīng)營的發(fā)展動力。3.過分追求規(guī)模擴張影響了多元化經(jīng)營效果。4.市場定位模糊導致多元化經(jīng)營的盲從[32]。四、總結(jié)近些年來，國內(nèi)為對與城市商業(yè)銀行的多元化戰(zhàn)略問題進行了大量的研究，本文對其理理論的提出以及研究的新進展相關文獻進行了總結(jié)和梳理。文獻分析表明，我國城市商業(yè)銀行面對激烈的競爭環(huán)境，制定城市商業(yè)銀行的業(yè)務多元化戰(zhàn)略迫在眉睫，并對業(yè)務多元化戰(zhàn)略的開展提出了若干建議。我國商業(yè)銀行在業(yè)務創(chuàng)新時，可遵循四條基本原則，即“洋為中用、博采眾長、推陳出新、因地制宜”。在此基礎上，針對性地采取一些對策，穩(wěn)步推進，改變原有業(yè)務創(chuàng)新體制等方面的弊端。要在全面調(diào)查、掌握資料的基礎上，運用科學的理論和方法，對需要創(chuàng)新的每個領域作實事求是的設計和推廣，不能操之過急或產(chǎn)生不切實際的想法，應當符合社會環(huán)境的總體氛圍和客觀要求。參考文獻[1]唐丹旭.城市商業(yè)銀行發(fā)展戰(zhàn)略研究----以株洲市商業(yè)銀行為例[D].桂林：桂林理工大學，2010[2]楊曉東.城市商業(yè)銀行跨區(qū)域經(jīng)營問題研究[J].當代經(jīng)濟研究,2011(7):38-39[3]張吉光.城市商業(yè)銀行跨區(qū)域發(fā)展現(xiàn)狀、問題及對策建議[J].中國市場，2011(24):23-24[4]馮嗣全,時靜，歐陽令南.股份制商業(yè)銀行多元化經(jīng)營與業(yè)務創(chuàng)新[J].上海金融學院學報,2004(2):3-4[5]李艷中.對我國商業(yè)銀行業(yè)務創(chuàng)新的幾點思考[J].探索,2004(3):42-45.[6]魏成龍,劉建莉.我國商業(yè)銀行的多元化經(jīng)營分析[J].中國工業(yè)經(jīng)濟,2007（12）：85-93.[7]JoaoA.C.Santos.商業(yè)銀行的證券業(yè)務:一個回顧[M].金融系統(tǒng)演變考,北京:中國財政經(jīng)濟出版社,2002:26-28[8]MichaelHitt.StrategicManagement[M].CompetitiveandGlobalizationConcepts.Beijing:ChinaMachinePress,[9]ClaudiaDziobek,JohnR.Garrett.金融系統(tǒng)的趨同及對歐洲和美國監(jiān)管政策的挑戰(zhàn)城市[M].金融系統(tǒng)演變考,北京:中國財政經(jīng)濟出版社,2002:67-68[10]張豫川.論我國商業(yè)銀行的多元化戰(zhàn)略[J].金融電子化,2002(4):20-21[11]趙玉睿.基于穩(wěn)健財務導向的商業(yè)銀行多元化均衡化發(fā)展策略[J].中國納稅人,2003(4):9-11[12]于良春,高波.中國銀行業(yè)規(guī)模經(jīng)濟效益與相關產(chǎn)業(yè)組織政策[J].中國工業(yè)經(jīng)濟.2003(3)：40-48.[13]陳光水.基于三維視角的商業(yè)銀行競爭力研究---以農(nóng)業(yè)銀行為實證[D].福建：福建農(nóng)林大學，2011.5:5-6[14]張方杰,王浚浦.中國商業(yè)銀行經(jīng)營多元化的實證研究[J].廣西經(jīng)濟管理干部學院學報,2005(17)：8-9[15]程勇,黃建華.多元化還是歸核化---一個基于企業(yè)核心資源視角的研究[J].科學學與科學技術管理,2009(5):125-126．[16]傅國慶.論我國商業(yè)銀行的多元化經(jīng)營策略[J].農(nóng)金縱橫,1998(5)11-13[17]宋逢明,杜莘.關于商業(yè)銀行和投資銀行分頁經(jīng)營制度的再思考[J].金融研究，2000(1):28-29[18]馮嗣全,時靜,歐陽令南.股份制商業(yè)銀行多元化經(jīng)營與業(yè)務創(chuàng)新[J].上海金融學院報，2004(2):15-16[19]李國慶.對我國商業(yè)銀行的投資銀行業(yè)務的思考[J].中國集體經(jīng)濟,2008(13):46-47[20]朱鋼,陳小慧.