第1章 貨幣銀行學(xué)概述.ppt

1、貨幣銀行學(xué)第1章 貨幣銀行學(xué)概述,王 輝 河北工業(yè)大學(xué)管理學(xué)院,2,參考教材,1貨幣銀行學(xué)通論萬解秋 復(fù)旦大學(xué)出版社 2貨幣銀行學(xué)，黃達 主編，中國人民大學(xué)出版社 3宏觀經(jīng)濟學(xué)斯蒂格里茨 著，中國人民大學(xué)出版社 4貨幣銀行學(xué)原理 王學(xué)青 復(fù)旦大學(xué)出版社,3,考核方法,課程總評成績以學(xué)生期末考試成績占80%、平時成績占20%綜合評定。 平時成績根據(jù)出勤、作業(yè)、提問、小測驗、案例分析等情況來評定。,4,金融的三個層面,微觀層面：貨幣、資金與資本 中間層面：金融機構(gòu)、金融市場與金融工具 高級層面：金融運行機制與體制、金融調(diào)控機制與體制,5,本課程在金融學(xué)理論體系中的地位,被認(rèn)為是宏觀經(jīng)濟學(xué)的重要分支

2、貨幣經(jīng)濟學(xué)Monetary economics，主要研究與貨幣有關(guān)的各種宏觀變量與其他宏觀經(jīng)濟變量的關(guān)系 金融學(xué)理論體系的一種分析：宏觀金融與微觀金融 貨幣銀行學(xué)屬于宏觀金融的范疇。 研究對象：貨幣銀行學(xué)是研究貨幣與金融體系的運行機制以及貨幣運行與經(jīng)濟運行之間關(guān)系的一門經(jīng)濟科學(xué)。（如何有效使用資金、流通資金，保證國民經(jīng)濟合理運轉(zhuǎn)）,6,經(jīng)濟學(xué)討論的最重要的經(jīng)濟現(xiàn)象是均衡，微觀均衡是利潤最大化，宏觀均衡是總供給等與總需求。 均衡就是潛在的利益最大化的位置，非均衡就是背離這個位置，就是不符合利益最大化的要求，人們會努力實現(xiàn)利益最大化，所以背離這個位置就要向這個位置回歸。貨幣政策操作和宏觀調(diào)控就是要

3、利用這個規(guī)律和趨勢實現(xiàn)央行的預(yù)期目標(biāo)，因為就是增加經(jīng)濟變量，使得人們追求自己利益最大化的結(jié)果符合央行的要求。,7,知識結(jié)構(gòu),信用,利息與利率,金融市場,中央銀行,其他金融機構(gòu),商業(yè)銀行,貨幣政策,貨幣供給,通貨膨脹與緊縮,貨幣需求,金融與經(jīng)濟發(fā)展,貨幣與制度,8,經(jīng)濟生活中處處有貨幣 工資、獎金、補貼、福利金 衣食住行需要貨幣支付 學(xué)生 企業(yè) 機關(guān)團體 財政 家庭 國家,9,國內(nèi)研究狀況（內(nèi)容和熱點）,貨幣政策 中國金融監(jiān)管體制 國有銀行商業(yè)化改革 銀行壞賬/不良資產(chǎn) 中國金融體系的對外開放 金融創(chuàng)新,10,生活中提出的種種課題,金錢萬能嗎？ 東晉魯褒錢神論：“錢之所在，?？墒拱?，死可使活；錢

4、之所去，貴可使賤，生可使殺。是故忿諍辯訟，非錢不勝；孤弱幽滯，非錢不拔；怨仇閑恨，非錢不解；令問笑談，非錢不發(fā)?！?莎士比亞：“金子！黃黃的，發(fā)光的，寶貴的金子！只這一點點，就可使黑的變成白的，丑的變成美的，錯的變成對的，卑賤變成尊貴，老人變成少年，懦夫變成勇士” 有錢能使磨推鬼,11,現(xiàn)實意義,現(xiàn)代經(jīng)濟的核心 財政和金融是政府調(diào)節(jié)經(jīng)濟的兩大杠桿 宏觀調(diào)控 貨幣發(fā)行多少合適？作用多大？ 利息 升息與降息,12,以個人為中心的貨幣收支 以企業(yè)等經(jīng)營單位為中心的貨幣收支 以財政及機關(guān)、團體為中心的貨幣收支 以銀行等金融機構(gòu)為中心的貨幣收支 對外的貨幣收支 以上五方面緊密結(jié)合在一起，構(gòu)成了整個國民經(jīng)

5、濟中一切現(xiàn)實的貨幣收支 這個聯(lián)綿不斷、割裂不了的貨幣收支系統(tǒng)，通常稱之為貨幣流通，是現(xiàn)實的貨幣在經(jīng)濟生活中運動的總和,貨幣流通,13,貨幣、金融機構(gòu)、金融市場和貨幣政策之間的關(guān)系,1、貨幣是金融運行的基礎(chǔ)和核心，是金融市場炒作的最基本和最重要的變量，也是貨幣政策的實施依據(jù)和前提。 2、金融機構(gòu)主要有商業(yè)銀行、各種金融機構(gòu)和中央銀行，貨幣政策的目的在于改變商業(yè)銀行和其他金融機構(gòu)的行為，進而影響總需求和國民經(jīng)濟。 3、金融市場是金融機構(gòu)存在和運作的環(huán)境，利率、匯率和貨幣量是金融市場的基本變量，金融機構(gòu)的行為和貨幣政策都作用和改變這些變量。 4、貨幣政策體現(xiàn)中央銀行的政策意圖，通過政策工具影響金融機

6、構(gòu)的行為，進而影響總需求。,14,為什么研究貨幣? Why study money? 人：私人和法人 貨幣對于私人和法人的重要性 社會分工的存在決定了個人和企業(yè)只能對一部分資源擁有所有權(quán)，要想獲得別人擁有所有權(quán)的資源，必須遵循等價交換的原則，即獲得別人擁有所有權(quán)的資源必須以付出一定的貨幣為前提。,15,為什么研究銀行? Why study banking? 貨幣出現(xiàn)后就產(chǎn)生了貨幣的融通。 金融(Finance)是資金融通的簡稱，社會資金融通方式無外乎直接融資(Direct Finance)和間接融資(Indirect Finance)兩種。直接融資主要體現(xiàn)為各類證券(Securities)的發(fā)

7、行和流通，間接融資主要體現(xiàn)為通過各類金融中介Financial Intermediary（其中主要是商業(yè)銀行Commercial Bank）實現(xiàn)資金的融通。 我國傳統(tǒng)的金融體制是以銀行為主體的，間接融資在整個社會融資結(jié)構(gòu)中占有絕對大的比重，直接融資只是在20世紀(jì)90年代后才獲得發(fā)展，我國傳統(tǒng)的金融學(xué)課程就是貨幣銀行學(xué)課程。,16,我國經(jīng)濟體制正在由計劃經(jīng)濟(Planed Economy)向市場經(jīng)濟(Market Economy, Mr. Market)轉(zhuǎn)軌，其目的在于發(fā)揮市場在資源配置(Distribute of Resource)中的基礎(chǔ)性作用，實現(xiàn)資源的優(yōu)化配置。 而在市場經(jīng)濟體制下，配置

8、資源的前提是配置資金(Distribute of Capital)，資金配置的合理性和效率決定了社會對資源配置的合理性與效率。 因此，我國金融系統(tǒng)(Financial system)尤其是商業(yè)銀行(Commercial Bank)對資金配置的合理性和效率就決定了整個經(jīng)濟對資源配置的合理性(Rationality)和效率(Efficiency)。,17,銀行在資金分配方面有著支配性的作用 銀行的行為影響到貨幣的總量 銀行為整個經(jīng)濟提供支付網(wǎng)絡(luò) 銀行是金融機構(gòu)創(chuàng)新的發(fā)動機,18,幾點補充,開放經(jīng)濟下的貨幣銀行學(xué)：現(xiàn)代經(jīng)濟是開放經(jīng)濟，貨幣銀行學(xué)的內(nèi)容必然包括開放經(jīng)濟下國際間的貨幣、貨幣流通、資金融通等。 金融風(fēng)險、金融危機、金融安全與金融監(jiān)管。金融穩(wěn)定問題成為世界性的課題。 金融創(chuàng)新：20世紀(jì)80年代開始的金融創(chuàng)新浪潮極大地金融業(yè)的面貌和版圖，目前這一創(chuàng)新仍在如火如荼地進行中，需要我們動態(tài)地去觀察和研究變化中的金融業(yè)。 金融與經(jīng)濟發(fā)展：研究金融與經(jīng)濟發(fā)展之間的辯證關(guān)系，全面認(rèn)識