商業(yè)銀行第七章租賃與信托(附屬業(yè)務(wù)

1、第七章 租賃與信托（附屬業(yè)務(wù)）第一節(jié)租賃業(yè)務(wù)管理一、銀行附屬業(yè)務(wù)界定（一）定義：是指介于銀行信用業(yè)務(wù)（負(fù)債業(yè)務(wù)與資產(chǎn)業(yè)務(wù)）與銀行中間業(yè)務(wù)（表外業(yè)務(wù)）之間的銀行業(yè)務(wù)。（二）基本特征：、附屬業(yè)務(wù)不是銀行信用業(yè)務(wù)，因為它不涉及或者不直接涉及債權(quán)債務(wù)關(guān)系；、附屬業(yè)務(wù)不是單純的銀行中間業(yè)務(wù)（技術(shù)性服務(wù)業(yè)務(wù)），因為它通常是與融資活動聯(lián)系在一起的；、附屬業(yè)務(wù)不是銀行表外業(yè)務(wù)（經(jīng)營性服務(wù)業(yè)務(wù)），因為它直接涉及到銀行的融資行為或者資金運動而不是所謂的“或有”資產(chǎn)業(yè)務(wù)與“或有”負(fù)債業(yè)務(wù)。（三）基本類型：主要包括租賃業(yè)務(wù)、信托業(yè)務(wù)、代理融通業(yè)務(wù)與保付代理業(yè)務(wù)。二、租賃業(yè)務(wù)的性質(zhì)（一）定義：出租人運用自有資金或者借入

2、資金向特定廠商購進(jìn)或者租借承租人所需的物品并出租給承租人使用，同時出租人憑借其對租賃物品的所有權(quán)與業(yè)已簽訂的租賃合同向承租人收取租金；承租人在租賃期內(nèi)擁有租賃物品的使用權(quán)，承租人在租賃期滿以后則擁有“退租”、“續(xù)租”或者“留購”租賃物品的選擇權(quán)。（二）基本特征：、租賃物品的所有權(quán)與使用權(quán)必須分離，而分離的形式是使用價值的單方面轉(zhuǎn)移，分離的條件是有租金（使用租賃物品的代價）。、租賃實際上是一種“融資”與“融物”相結(jié)合的間接融資方式，客觀上具備信用與貿(mào)易的雙重性質(zhì)。、租賃是承租人提高資金運用效率與物品供應(yīng)商提高商品銷售率的有效途徑，它能夠充分滿足市場需求的發(fā)展變化。（三）租賃性質(zhì)：、從形式上看，銀

3、行經(jīng)營的租賃業(yè)務(wù)是銀行的中間業(yè)務(wù)，因為它只是在財產(chǎn)所有者與財產(chǎn)使用者之間充當(dāng)中介者。、從實際上看，銀行經(jīng)營的租賃業(yè)務(wù)涉及到銀行的資金運用或者資金融通，因此可以將租賃業(yè)務(wù)看成是“信用業(yè)務(wù)”。但由于銀行的這種“信用業(yè)務(wù)”必須與“融物”相結(jié)合，同時出租人收取的是租金而不是利息，所以對銀行而言，租賃業(yè)務(wù)應(yīng)該歸屬于銀行的附屬業(yè)務(wù)。三、銀行經(jīng)營租賃業(yè)務(wù)的經(jīng)濟(jì)意義（一）對于供應(yīng)商而言第一，他可以利用出租人對租賃物品的采購或者定購來提高商品的銷售率與推廣新產(chǎn)品的成功率。第二，他可以通過對租賃物品提供系列服務(wù)來保持與產(chǎn)品用戶（承租人）的密切聯(lián)系，從而實現(xiàn)爭取并穩(wěn)固產(chǎn)品市場份額的經(jīng)營目標(biāo)。（二）對于承租人而言第一

4、，有利于提高企業(yè)的資金利用率。因為采用租賃方式，承租人只需要分期支付租金，而其余資金可以保持流動狀態(tài)或者用于其他資產(chǎn)項目，進(jìn)而實現(xiàn)避免資金沉淀并加速資金周轉(zhuǎn)。第二，有利于擴(kuò)大企業(yè)的投資能力。因為采用租賃方式，只要投資項目能夠產(chǎn)生良好的經(jīng)濟(jì)效益并具備可靠的償還能力，承租人就可以獲得100%的融資率。第三，有利于加速企業(yè)的設(shè)備更新與技術(shù)改造。因為采用租賃方式，承租人不必先行投入巨額資金而只需要分期支付租金就可以實現(xiàn)其設(shè)備更新與技術(shù)改造的目的，從而保證企業(yè)在不斷減少固定資產(chǎn)占用的條件下保持生產(chǎn)手段的先進(jìn)性與高效率。第四，有利于提高企業(yè)的設(shè)備利用率。因為利潤不是通過占有設(shè)備產(chǎn)生的，利潤是通過使用設(shè)備而

5、產(chǎn)生的。企業(yè)在“使用設(shè)備理念”推動下，可以優(yōu)化配置各種生產(chǎn)設(shè)備并充分運用租賃物品的使用權(quán)，從而保證獲取更佳的經(jīng)濟(jì)效益。第五，有利于企業(yè)獲取其他利益。例如：企業(yè)可以減少因通貨膨脹而造成的經(jīng)濟(jì)損失，因為承租人在租賃期內(nèi)所支付的租金是事先固定的；企業(yè)可以相應(yīng)降低稅收負(fù)擔(dān)，因為租金可以在稅前作為開支扣除；企業(yè)可以簡化或者免除生產(chǎn)設(shè)備的管理事務(wù)，因為供應(yīng)商能夠提供系列服務(wù)。（三）對于出租人而言第一，租賃業(yè)務(wù)為銀行開辟了一個新的業(yè)務(wù)空間與服務(wù)空間。第二，租賃業(yè)務(wù)使銀行能夠充分利用其本身所擁有的各種資源并不斷優(yōu)化資源配置。第三，租賃業(yè)務(wù)不涉及所有權(quán)交易的特點能夠有效的保證銀行資產(chǎn)的安全性。第四，租賃業(yè)務(wù)是銀

6、行盈利的基本來源，因為銀行可以通過收取租金來回收全部投資并同時獲得利息收入與其他收入。四、租賃業(yè)務(wù)分類管理（一）經(jīng)營租賃、定義：經(jīng)營租賃又稱管理租賃或者操作租賃，它是指出租人（銀行）根據(jù)租賃市場的實際需要采購?fù)ㄓ迷O(shè)備并提供給承租人選擇租用的短期租賃業(yè)務(wù)。、業(yè)務(wù)操作過程：出租人（銀行）與承租人簽訂租賃合同并提供租用設(shè)備；出租人在租賃期內(nèi)（通常是幾天或者幾星期或者幾個月）負(fù)責(zé)租用設(shè)備的保養(yǎng)、維修與管理，同時承擔(dān)租用設(shè)備老化、承租人中斷租約或者不再續(xù)約的經(jīng)營風(fēng)險；承租人在租賃期內(nèi)可以充分利用或者使用租用設(shè)備并按照租賃合同規(guī)定支付租金。、基本特點：第一，租賃關(guān)系比較簡單。第二，承租人擁有比較多的選擇權(quán)

7、。第三，租金比較高并且投資回收具有不完全性。第四，經(jīng)營租賃業(yè)務(wù)涉及的租用設(shè)備一般僅限于技術(shù)設(shè)備更新周期比較短、服務(wù)性比較強(qiáng)或者利用率比較低，但設(shè)備通用性比較大的機(jī)械設(shè)備，例如電子計算機(jī)、工程機(jī)械與運輸車輛等。（二）融資租賃、定義：融資租賃又稱金融租賃或者資本租賃，它是銀行經(jīng)營的最主要的租賃業(yè)務(wù)，同時也是現(xiàn)代租賃市場上最主要的租賃業(yè)務(wù)。所謂融資租賃是指出租人（銀行）與承租人簽訂租賃合同并提供租用設(shè)備；承租人在租賃期內(nèi)擁有租用設(shè)備的使用權(quán)并按照租賃合同規(guī)定支付租金，租金的總額應(yīng)該相當(dāng)于租用設(shè)備的價款、貸款的利息與業(yè)務(wù)手續(xù)費的總和；承租人在租賃期滿后可以象征性的付款來取得租用設(shè)備的所有權(quán)的租賃業(yè)務(wù)。

8、、業(yè)務(wù)操作過程承租人自己或者委托出租人先在設(shè)備供應(yīng)商之處選擇好租用設(shè)備并談妥包括設(shè)備規(guī)格、價格與交貨條件在內(nèi)的相關(guān)條款；承租人向出租人提出購買租用設(shè)備與租用設(shè)備的請求或者要求；出租人與承租人簽訂租賃合同并提供其所購買的租用設(shè)備；承租人在租賃期內(nèi)擁有租用設(shè)備的使用權(quán)并按照租賃合同規(guī)定支付租金。、基本特點第一，租賃關(guān)系相對比較復(fù)雜。第二，承租人擁有的選擇權(quán)與經(jīng)營租賃不完全相同。第三，租金分期支付而且比較低，但投資回收具有完全性。第四，融資租賃業(yè)務(wù)涉及的租用設(shè)備一般是屬于資本密集性的設(shè)備，例如飛機(jī)、輪船、輸油管道、鉆井平臺與衛(wèi)星系統(tǒng)等。、基本類型（）直接租賃（自營租賃），它是融資租賃的基本形式。（）

9、杠桿租賃（平衡租賃或者借貸租賃），它是租賃市場上比較流行的融資租賃形式，同時它也是融資租賃的派生形式。（）轉(zhuǎn)租賃（再租賃），它在國際租賃市場上比較流行。（）回租租賃（售后回租），它是指財產(chǎn)所有人（企業(yè)）先將自己現(xiàn)有設(shè)備出售給租賃公司（銀行），然后再以承租人的身份與銀行（出租人）簽訂租賃合同，同時將已經(jīng)出售的原設(shè)備從銀行租回來繼續(xù)使用并根據(jù)租賃合同規(guī)定按期支付租金的租賃業(yè)務(wù)。（）綜合租賃主要是指兩種特殊的租賃形式企業(yè)租賃與混合租賃。五、租賃業(yè)務(wù)經(jīng)營程序管理銀行融資租賃業(yè)務(wù)經(jīng)營的一般程序包括以下基本環(huán)節(jié)：第一，銀行業(yè)務(wù)部門應(yīng)該向社會公布其租賃業(yè)務(wù)經(jīng)營的政策內(nèi)容。第二，銀行業(yè)務(wù)部門根據(jù)租賃政策的規(guī)定

10、與要求來接受客戶租賃申請并輔導(dǎo)客戶認(rèn)真填寫規(guī)范的租賃申請書。同時銀行向承租人索要與租賃業(yè)務(wù)相關(guān)的各種文件與資料。第三，銀行業(yè)務(wù)部門必須對租賃項目進(jìn)行實地調(diào)查與項目評估，并在此基礎(chǔ)上形成項目評估報告與租賃建議書后按照權(quán)限劃分上報審批。同時銀行業(yè)務(wù)部門要與承租人簽訂租賃意向書。第四，銀行業(yè)務(wù)部門根據(jù)租賃項目審批結(jié)果與承租人商談租賃條件與租賃合同涉及的相關(guān)條款。同時銀行業(yè)務(wù)部門還要根據(jù)本身的要求與承租人的意向，主持召開由設(shè)備供應(yīng)商、承租人（也可以是其委托機(jī)構(gòu)）與出租人等參加的商務(wù)談判并協(xié)商購貨合同涉及的相關(guān)條款。第五，銀行業(yè)務(wù)部門根據(jù)租賃項目審批結(jié)果、租賃合同談判結(jié)果與購貨合同談判結(jié)果，召集相關(guān)各方

11、法人代表正式簽訂購貨合同及其相關(guān)附屬文件與租賃合同及其相關(guān)附屬文件。同時銀行業(yè)務(wù)部門應(yīng)該將各種具有法律效應(yīng)的合同文本及其相關(guān)附屬文件及時移交銀行其他相關(guān)部門存檔保管。第六，銀行業(yè)務(wù)部門執(zhí)行購貨合同與租賃合同。第七，銀行業(yè)務(wù)部門必須對租賃項目的使用、建設(shè)與經(jīng)營進(jìn)行有計劃的監(jiān)督與管理，保證租賃項目或者租用設(shè)備的正常運行。同時銀行業(yè)務(wù)部門還必須督促承租人按期、及時的支付租金。第八，銀行業(yè)務(wù)部門在租賃期滿時應(yīng)該根據(jù)租賃合同規(guī)定條款與承租人共同確認(rèn)全部租金已經(jīng)收回，同時再根據(jù)租賃合同規(guī)定條款辦理租賃設(shè)備“退租”、“續(xù)租”或者“留購”的手續(xù)以及相關(guān)物權(quán)的轉(zhuǎn)移手續(xù)。第九，銀行業(yè)務(wù)部門撰寫規(guī)范的租賃業(yè)務(wù)總結(jié)報

12、告并上報主管行長批準(zhǔn)，再交由銀行檔案管理部門保管。六、租賃合同管理（一）租賃合同的性質(zhì)、定義：所謂租賃合同是指出租人與承租人為租賃一定財產(chǎn)物品而確定相關(guān)各方合法權(quán)益關(guān)系所達(dá)成的并受法律保護(hù)的書面協(xié)議，它一般由租賃合同文本及其相關(guān)附屬文件構(gòu)成。、出租人與承租人簽訂租賃合同必須堅持以下基本原則當(dāng)事人自愿的原則；當(dāng)事人平等的原則；當(dāng)事人遵循誠實、信用與公平的原則；租賃財產(chǎn)物品必須等價有償?shù)脑瓌t；租賃合同符合法律規(guī)范的原則。（二）租賃合同一般性條款內(nèi)容第一，租賃合同涉及的基本當(dāng)事人及其法人地位、名稱、地址或者住所。租賃合同涉及的基本當(dāng)事人的權(quán)利義務(wù)及其確認(rèn)。第二，租賃合同涉及的租賃設(shè)備的名稱、規(guī)格、數(shù)

13、量、質(zhì)量與技術(shù)性能及其交貨地點。出租人與承租人對購貨合同的復(fù)核與對租賃設(shè)備的驗收。租賃合同相關(guān)附屬文件（租賃設(shè)備驗收證書與租賃設(shè)備收據(jù)）的出具與確認(rèn)。第三，租賃合同涉及的租賃設(shè)備的設(shè)置與使用地點。租賃合同涉及的租賃設(shè)備所有權(quán)與使用權(quán)的轉(zhuǎn)移與確認(rèn)。第四，租賃合同涉及的租賃期限以及租賃期間的“起租日”與“訖租日”。通常選擇租用設(shè)備運抵其設(shè)置場地之日為“起租日”，而“訖租日”一般以租賃期限為限。第五，租賃合同涉及的租金條款?；緱l款包括租賃設(shè)備的租金總額及其構(gòu)成；出租人與承租人共同確定的租金的計算方法及其支付方式、時間、地點、次數(shù)與金額；出租人與承租人共同確定的租金支付貨幣種類與匯率風(fēng)險承擔(dān)；承租人

14、預(yù)付租金與拖延支付租金的規(guī)定條款。第六，租賃合同涉及的基本當(dāng)事人違約責(zé)任與經(jīng)濟(jì)糾紛處理。租賃合同中應(yīng)該明確規(guī)定當(dāng)事人違約現(xiàn)象或者違約行為的認(rèn)定與確認(rèn)條款；當(dāng)事人違約責(zé)任的承擔(dān)與追究條款；當(dāng)事人經(jīng)濟(jì)糾紛的協(xié)商、處理與仲裁條款；追究當(dāng)事人違約責(zé)任的適用法律。第七，租賃合同涉及的租賃設(shè)備的保險與租賃合同的擔(dān)保。租賃設(shè)備的保險一般包括財產(chǎn)保險與責(zé)任保險。第八，租賃合同涉及的租賃設(shè)備的安裝、保養(yǎng)與維修條款。租賃合同中必須明確規(guī)定租賃設(shè)備的安裝、保養(yǎng)與維修的費用由承租人承擔(dān)。第九，租賃合同涉及的租賃設(shè)備在租賃期滿后的處理條款。租賃合同中必須明確規(guī)定承租人在租賃期滿后對租賃設(shè)備所擁有的“退租”、“續(xù)租”與“

15、留購”的選擇權(quán)。（三）租賃合同的簽訂管理銀行在租賃合同的簽訂與管理過程中必須重視并妥善處理下列各種問題：第一，妥善處理租賃合同與購貨合同的關(guān)系。第二，堅持在租賃合同中列入禁止相關(guān)當(dāng)事人在租賃期滿前因主觀原因或者單方面原因中途終止合同的剛性條款，為出租人避免或者降低由購貨合同、租賃合同與貸款合同而產(chǎn)生的違約風(fēng)險、經(jīng)營風(fēng)險與信用風(fēng)險提供基本保障。第三，在租賃合同中必須明確規(guī)定其適用法律（這是依法保護(hù)自身基本權(quán)益的關(guān)鍵所在），尤其是在國際租賃業(yè)務(wù)經(jīng)營中更應(yīng)該強(qiáng)調(diào)這一點。銀行租賃業(yè)務(wù)涉及的法律主要包括民法、經(jīng)濟(jì)合同法、投資法、保險法、稅法、仲裁法與外匯管理條例等。第四，在租賃合同中必須明確規(guī)定出租人的

16、免責(zé)條款與承租人的保障條款。第五，在租賃合同中必須明確規(guī)定租賃設(shè)備的所有權(quán)與使用權(quán)的保障條款。第六，在租賃合同中必須明確規(guī)定防止或者排除因履行合同而涉及第三方權(quán)益的條款。第七，在租賃合同中必須明確規(guī)定出租人進(jìn)行租賃設(shè)備所有權(quán)或者債權(quán)的轉(zhuǎn)移不得影響或者損害承租人在租賃合同中享有的各種合法權(quán)益。第八，在租賃合同中必須明確規(guī)定必須由承租人負(fù)擔(dān)危險責(zé)任。七、租賃租金管理（一）租賃租金的基本構(gòu)成要素現(xiàn)代租賃租金的基本構(gòu)成要素有第一，租賃設(shè)備的價款或者成本。第二，租賃設(shè)備的估計殘值。第三，貸款利率或者利息。第四，租賃手續(xù)費用。第五，租賃期限。注：現(xiàn)代租賃租金的構(gòu)成要素除了上述基本要素以外，還包括一些其他要

17、素。不過，它們能否成為租賃租金的組成部分需要根據(jù)租賃合同的規(guī)定條款來決定。如果租賃合同中規(guī)定由出租人來負(fù)責(zé)提供專利發(fā)明、專用技術(shù)、設(shè)備維修與人員培訓(xùn)等，那么由此產(chǎn)生的費用就成為租賃租金的構(gòu)成要素。（二）租賃租金的計算方式融資租賃業(yè)務(wù)經(jīng)營中常用的租金計算方式主要有以下三種：第一，附加率法。它是指在租賃設(shè)備概算成本的基礎(chǔ)上再附加一個特定比率來計算租賃租金的方法。租賃設(shè)備概算成本一般包括租賃設(shè)備的價款、運輸費、保險費與其他租賃費用。特定比率通常由出租人根據(jù)租賃手續(xù)費用來確定。附加率法的計算公式是：Sq(1nI)/nqr。在公式中：為每期租金；q為概算成本；n為分期數(shù)；為每期費率；r為附加率；St為租

18、金總額。例如：設(shè)q為100萬元；n為6期；為4%；r為5.5%；求租賃的每期租金額與租金總額。S100(164%)/61005.5%26.17（萬元）；StSn26.176157,02（萬元）。第二，“息隨本減”計算法。它是指出租人與承租人在簽訂租賃合同時就確定租金支付的分期數(shù)與每期租金定額；承租人每期支付的租金定額中包括部分本金與相應(yīng)的利息；隨著逐期尚欠本金的不斷減少，相應(yīng)的利息也隨之減少；直至承租人支付最后一期的租金定額正好等于尚欠本金加相應(yīng)的利息；在承租人支付最后一期租金定額后，其應(yīng)付租金余額等于零。該計算法沒有統(tǒng)一的計算公式，每期租金定額由出租人與承租人事先確定。各期租金定額可以是等額

19、的、等差的或者等比的，也可以是任意的。第三，平息計算法。它是指出租人與承租人在簽訂租賃合同時就確定租金支付的分期數(shù)與每期均等租金定額；承租人每期支付的租金定額中包括部分本金與相應(yīng)的利息；隨著逐期尚欠本金的不斷減少，相應(yīng)的利息額與第一期利息額保持一樣，即每期利息額均等。該計算法的特點是簡便易行，但有可能造成承租人多支付租金或者利息。平息計算法的計算公式是：Sq/nq。在公式中：為每期租金；q為概算成本；n為分期數(shù)；為每期費率。注：除了上述常用的租金計算方式以外，比較常見的租金計算方式還有：第一，年金計算法。它是指按照一定的比率將租賃設(shè)備在未來各期收取的租金換算成為租賃設(shè)備現(xiàn)值，同時使租賃設(shè)備現(xiàn)值

20、的總值等于租賃設(shè)備概算成本的租賃租金計算法。年金計算法一般還可以進(jìn)一步劃分為定額年金計算法與“變額”年金計算法。第二，不規(guī)則租金計算法。它是指帶有租金支付寬限期的租金計算法。承租人在寬限期內(nèi)可以暫時不支付租金，但租賃設(shè)備必須計算利息并計入租賃設(shè)備概算成本。第三，浮動利率租金計算法。它是指在租賃期內(nèi)采用浮動利率計算租金的租金計算法。浮動利率通常是采取在倫敦銀行同業(yè)間拆借利率（LIBOR）的基礎(chǔ)上再加上一定的“利差”來加以確定。（三）租賃租金管理為了保證出租人與承租人各自的經(jīng)濟(jì)利益，交易雙方除了需要詳細(xì)討論與協(xié)商租金的構(gòu)成要素與租金的計算方式以外，他們還必須妥善處理下列基本問題：第一，租金支付間隔

21、期。第二，租金支付方式。第三，保證金數(shù)量及其扣除方式。第四，“計息日”與“起租日”。所謂“計息日”是指出租人為租賃項目所投入的資金或者所支出的各種費用開始計息的日期。所謂“起租日”是指租賃合同中所規(guī)定的開始計算租賃租金的法定生效日期。第五，支付貨幣與外匯風(fēng)險。第二節(jié) 信托業(yè)務(wù)管理一、銀行信托業(yè)務(wù)概述（一）信托定義、從委托人的角度來看，信托是指財產(chǎn)所有者在對受托人（銀行或者金融機(jī)構(gòu)）信任的基礎(chǔ)上，委托或者授權(quán)受托人按事先約定的要求經(jīng)營管理其財產(chǎn)并為指定人（受益人）謀取利益的經(jīng)濟(jì)行為。、從受托人角度來看，信托是指受托人（銀行或者金融機(jī)構(gòu)）憑借自身的信用與經(jīng)營管理資財?shù)哪芰?，受他人委托或者授?quán)而代為

22、經(jīng)營管理其資財并為指定人（受益人）謀取利益的經(jīng)濟(jì)行為。由于銀行在信托業(yè)務(wù)經(jīng)營中通常是作為受托人而出現(xiàn)的，因此銀行一般是從受托人的角度來為信托定性的。（二）信托性質(zhì)雖然信托必須以信用為基礎(chǔ)，而且銀行在業(yè)務(wù)經(jīng)營中也直接或者間接的涉及到資金融通，但實際上信托只是一種有條件的授權(quán)而并不直接涉及債權(quán)債務(wù)關(guān)系。對比銀行信用業(yè)務(wù)，銀行信托業(yè)務(wù)具有財產(chǎn)權(quán)的轉(zhuǎn)移性、資產(chǎn)核算的特殊性與收益分配的實績性。從這個意義上說，銀行信托業(yè)務(wù)應(yīng)該歸類為銀行的附屬業(yè)務(wù)。（三）銀行信托業(yè)務(wù)界定銀行信托業(yè)務(wù)有廣義與狹義之分。廣義的銀行信托業(yè)務(wù)一般包括銀行的代理業(yè)務(wù)，而狹義的銀行信托業(yè)務(wù)則不包括銀行的代理業(yè)務(wù)。狹義銀行信托業(yè)務(wù)與銀行

23、代理業(yè)務(wù)的區(qū)別在于財產(chǎn)權(quán)（包括占用權(quán)、管理權(quán)、營運權(quán)與處分權(quán)）是否轉(zhuǎn)移。如果財產(chǎn)權(quán)從委托人轉(zhuǎn)移到受托人，這種信托就是狹義的信托或者通常所說的真正意義上的信托。（四）信托行為構(gòu)成要素信托行為必須具備以下基本要素：必須以受托人的信用為基礎(chǔ)；委托人具有特定的經(jīng)濟(jì)目的；以財產(chǎn)所有者委托的資財為標(biāo)的或者主體；能夠為委托人指定的受益人謀取利益。信托行為一旦被確認(rèn)則立即產(chǎn)生信托關(guān)系。這種經(jīng)濟(jì)關(guān)系涉及的基本當(dāng)事人包括委托人、受托人與受益人。（五）銀行從事信托業(yè)務(wù)的經(jīng)濟(jì)意義經(jīng)營信托業(yè)務(wù)不僅可以充分利用銀行的各種資源，而且擴(kuò)大了銀行的服務(wù)范圍與業(yè)務(wù)種類，開辟了銀行盈利的新來源與增長點，有效的分散了銀行的經(jīng)營風(fēng)險并

24、提高了銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)的安全性。二、銀行信托業(yè)務(wù)管理基本原則（一）堅持法律契約原則，即建立信托關(guān)系與經(jīng)營信托業(yè)務(wù)必須以委托人、受托人與受益人之間具有明確法律規(guī)范的契約為前提（二）忠實責(zé)任條款原則，即銀行作為受托人必須絕對忠實于委托人的委托或者授權(quán)并忠實的執(zhí)行信托合同條款。（三）審慎管理原則，即在按照信托合同條款規(guī)定能夠?qū)κ芡匈Y財?shù)慕?jīng)營管理進(jìn)行獨立決策、相機(jī)處置與靈活運用的條件下，銀行作為受托人必須堅持審慎、穩(wěn)健與有效的管理原則或者政策。（四）信托資金獨立原則，即必須嚴(yán)格區(qū)分銀行信托資金的來源及運用與銀行表內(nèi)業(yè)務(wù)和表外業(yè)務(wù)的資金來源及運用。三、銀行信托業(yè)務(wù)基本類型（一）按照委托人的不同身份劃分，銀行

25、信托業(yè)務(wù)一般可以劃分為個人信托業(yè)務(wù)、公司信托業(yè)務(wù)與社會公共團(tuán)體信托業(yè)務(wù)。（二）按照委托人委托的不同資財劃分，銀行信托業(yè)務(wù)一般可以劃分為貨幣信托業(yè)務(wù)與非貨幣信托業(yè)務(wù)。（三）按照委托人所選擇的不同信托方式劃分，銀行信托業(yè)務(wù)一般可以劃分為公益信托業(yè)務(wù)、財產(chǎn)信托業(yè)務(wù)、職工福利信托業(yè)務(wù)、投資信托業(yè)務(wù)與融資信托業(yè)務(wù)。注：銀行在其信托業(yè)務(wù)分類管理中通常選擇采用信托方式標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行分類。四、銀行信托投資業(yè)務(wù)管理（一）銀行信托投資的性質(zhì)、定義：所謂信托投資是指受托人（銀行）以基金的形式將委托人（包括個人、企業(yè)或者單位）的各種投資資金集中起來，信托銀行根據(jù)信托合同條款并以投資者的身份運用信托投資基金而參與各種投資活動

26、，信托銀行在信托合同到期時將投資收益與本金返還給信托合同規(guī)定的受益人，同時信托銀行根據(jù)信托合同條款以手續(xù)費或者傭金的形式獲取一定的收益。、信托投資基本特征第一，信托投資的資金來源比較特殊。第二，信托投資實際上是一種風(fēng)險投資。第三，委托人獨立的享受投資盈利與承擔(dān)投資風(fēng)險。、信托投資分類：間接信托投資業(yè)務(wù)與直接信托投資業(yè)務(wù)。（二）間接信托投資業(yè)務(wù)管理間接信托投資業(yè)務(wù)即將貨幣資金用于有價證券投資。間接信托投資業(yè)務(wù)的具體操作過程是：有價證券投資者（實際委托人）以申請費為代價，選擇某一信托投資委托公司為委托人與信托銀行（受托人）簽訂信托投資合同并交付信托款項；信托銀行通過信托投資委托公司將證券投資受益權(quán)

27、證書交給有價證券投資者；信托銀行根據(jù)信托投資合同條款與委托人的指示經(jīng)營管理信托款項；在信托投資合同到期時，信托銀行將證券投資受益權(quán)證書上存在的所得收益與本金返還給信托投資合同規(guī)定的受益人，同時按照信托投資合同規(guī)定條款收取手續(xù)費或者傭金。（三）直接信托投資業(yè)務(wù)管理、基本類型第一，股權(quán)式投資。信托銀行以投資者的身份或者所有者的身份與其他兩個或者兩個以上的投資者共同組成一個具有獨立法人資格的股權(quán)式企業(yè)，同時各方按照股權(quán)式企業(yè)章程共同經(jīng)營、共擔(dān)風(fēng)險與共享盈利。第二，契約式投資。信托銀行以投資者的身份或者所有者的身份與企業(yè)簽訂契約式合同，信托銀行按照合同規(guī)定條款與其他投資者組成合營企業(yè)或者合營項目并參與

28、企業(yè)或者項目的經(jīng)營管理。在合營有效期內(nèi)，投資各方都要按照合同規(guī)定的比率與方式出資。在企業(yè)或者項目的建設(shè)期間，投資各方按照優(yōu)惠利率收取利息；在企業(yè)或者項目投產(chǎn)以后按照合同規(guī)定條款分期歸還本金與定期分紅；在投資企業(yè)或者項目的收益水平達(dá)到國際市場利率水平時，投資各方可以按照合同規(guī)定條款退出合營企業(yè)或者合營項目而撤出資金。第三，貸款式投資。信托銀行以投資者的身份或者所有者的身份與企業(yè)簽訂投資合同，信托銀行按照合同規(guī)定條款并以貸款的形式向企業(yè)提供投資款項，企業(yè)在實際使用投資款項以后應(yīng)該按照合同規(guī)定條款先按期支付利息、再歸還貸款本金、后償付投資分紅。這是一種比較特殊的投資方式，即投資的回收需要同時采取還本

29、、付息與分紅等方式，而且投資者對于利息與分紅的要求不能低于國際市場利率水平。第四，委托式投資。資金所有者（委托人）與信托銀行（受托人）簽訂信托投資合同并交付信托款項；在資金所有者承擔(dān)一切可能的經(jīng)營風(fēng)險的條件下，信托銀行按照合同規(guī)定條款與委托人指示或者規(guī)定的資金用途運用信托款項進(jìn)行投資活動；信托銀行按照合同規(guī)定條款并以受托人的身份代委托人對所投資項目的建設(shè)、經(jīng)營、利潤分配與投資回收等方面進(jìn)行監(jiān)管。、直接信托投資業(yè)務(wù)操作過程：第一，項目審查階段。信托銀行在該階段的主要工作是立項審查與項目可行性報告審查。第二，項目批準(zhǔn)階段。信托銀行在該階段的主要工作是以受托人的身份與相關(guān)各方進(jìn)行關(guān)于投資項目或者企業(yè)

30、的條件、權(quán)益、條款與合同協(xié)商或者談判，并在各方達(dá)成一致意見的前提下正式簽訂信托投資合同及其相關(guān)文件。第三，項目投資階段。信托銀行在該階段的主要工作是根據(jù)信托投資合同相關(guān)條款、信托投資規(guī)定用途與項目建設(shè)或者經(jīng)營的用款計劃撥付信托款項，同時根據(jù)委托人的授權(quán)對信托款項的具體使用進(jìn)行監(jiān)管。第四，項目管理階段。信托銀行在該階段的主要工作首先是嚴(yán)格執(zhí)行信托投資合同條款。、信托銀行具體操作要求：（自學(xué)）第一，信托投資額度一般不能超過所投項目總投資額度的50%為宜。第二，信托投資項目的經(jīng)濟(jì)效益或者其內(nèi)含報酬率通常應(yīng)該高于所投項目投產(chǎn)以后能夠達(dá)到的利潤率水平。第三，信托投資的期限應(yīng)該加以必要控制。在一般情況下，

31、信托投資的本金與利息的回收期限應(yīng)該控制在35年以內(nèi)，如果加上分紅也不能超過10年。第四，用于償還信托投資項目的資金來源只能是該項目投產(chǎn)以后能夠產(chǎn)生的利潤及其折舊基金。第五，如果運用外匯進(jìn)行信托投資，則必須考慮信托投資項目的出口創(chuàng)匯能力與外匯償還能力。五、銀行融資信托業(yè)務(wù)管理（一）銀行融資信托的性質(zhì)所謂融資信托是指信托銀行以吸收信托存款的形式來籌集信托資金，同時以發(fā)放信托貸款的形式來運用信托資金。對于信托銀行而言，信托貸款業(yè)務(wù)就是融資信托業(yè)務(wù)。（二）銀行融資信托業(yè)務(wù)操作過程委托人（企業(yè)、單位或者個人）與信托銀行（受托人）協(xié)商或者談判關(guān)于信托存款的條件、期限、權(quán)益、條款與合同；在各方達(dá)成一致意見的

32、前提下正式簽訂信托存款合同及其相關(guān)文件并交付信托款項；信托銀行按照信托存款合同相關(guān)條款代為經(jīng)營管理信托資金；信托銀行根據(jù)委托人的授權(quán)自主決定信托資金運用與信托貸款業(yè)務(wù)經(jīng)營；信托銀行在信托存款合同到期時再按照信托存款合同相關(guān)條款向委托人歸還本金并支付利息。（三）信托銀行的收益以及獲取收益的方式（通常由信托存款合同的相關(guān)條款規(guī)定，但可以分為兩種情況）：第一，信托銀行按照事先規(guī)定的固定利率向委托人支付利息，而信托貸款業(yè)務(wù)經(jīng)營所得收益以手續(xù)費或者經(jīng)營管理費的形式全部歸信托銀行所有，但信托銀行必須承擔(dān)信托貸款風(fēng)險。第二，信托銀行按照事先規(guī)定的費率向委托人收取手續(xù)費或者經(jīng)營管理費，而信托貸款業(yè)務(wù)經(jīng)營所得收

33、益全部歸委托人或者受益人所有，但信托銀行不承擔(dān)信托貸款風(fēng)險。（四）信托貸款分類第一，按照信托資金的幣種不同，信托貸款一般可以劃分為本幣信托貸款與外幣信托貸款。第二，按照信托資金的用途不同，信托貸款一般可以劃分為基礎(chǔ)建設(shè)信托貸款、技術(shù)改造信托貸款與貿(mào)易融資信托貸款。第三，按照信托資金的流動性不同，信托貸款一般可以劃分為股本資金信托貸款、固定資金信托貸款與流動資金信托貸款。六、委托放款業(yè)務(wù)管理（一）委托放款定義：是指委托人（企業(yè)、單位或者個人）與信托銀行（受托人）簽訂委托貸款合同及其相關(guān)文件并交付貸款基金；信托銀行根據(jù)委托貸款合同相關(guān)條款與委托人的指示定向或者不定向發(fā)放的貸款。（二）委托放款的性質(zhì)

34、：該項業(yè)務(wù)實際上屬于銀行的中間業(yè)務(wù)。因為根據(jù)委托貸款合同，銀行只負(fù)責(zé)聯(lián)系貸款人與借款人，同時受貸款人的委托負(fù)責(zé)監(jiān)督貸款的審查、發(fā)放、使用與回收。銀行辦理委托貸款業(yè)務(wù)只收取手續(xù)費，而貸款的全部收益與風(fēng)險都屬于委托人。（三）委托貸款業(yè)務(wù)的具體操作過程第一，委托人向信托銀行提出委托貸款書面申請。第二，信托銀行對委托貸款申請進(jìn)行必要審查。第三，委托人與信托銀行簽訂委托貸款受理協(xié)議并交付貸款基金。第四，信托銀行聯(lián)系洽談借款人；同時在各方（委托人、受托人與借款人）達(dá)成一致意見的前提下正式簽訂委托貸款合同及其相關(guān)文件。第五，信托銀行按照委托貸款合同相關(guān)條款與借款人用款計劃發(fā)放貸款。第六，信托銀行按照委托貸款

35、合同責(zé)任條款負(fù)責(zé)監(jiān)督貸款的使用與回收，同時按照委托貸款合同規(guī)定的費率收取手續(xù)費。（四）委托貸款基本類型：第一，甲種委托貸款。信托銀行在甲種委托貸款業(yè)務(wù)經(jīng)營中不能自主動用甲種委托貸款基金。第二，乙種委托貸款。如果委托人不能完全確定委托貸款具體事宜，信托銀行可以自主動用乙種委托貸款基金來發(fā)放貸款，但信托銀行必須承擔(dān)由此產(chǎn)生的經(jīng)營風(fēng)險。第三，專項委托貸款。在專項委托貸款經(jīng)營中，信托銀行必須根據(jù)委托人的授權(quán)負(fù)責(zé)監(jiān)督專項委托貸款基金的審查、發(fā)放、使用與回收。第三節(jié) 其他附屬業(yè)務(wù)管理一、代理融通業(yè)務(wù)管理（一）代理融通定義：所謂代理融通業(yè)務(wù)又稱收買應(yīng)收賬款業(yè)務(wù)，它是指銀行接受客戶的委托并以代理人的身份為客戶

36、收取應(yīng)收賬款，同時銀行又以收買應(yīng)收賬款的方式向客戶提供資金融通的銀行業(yè)務(wù)。（二）代理融通的性質(zhì)從形式上看，銀行經(jīng)營的代理融通業(yè)務(wù)只是一種技術(shù)性服務(wù)，它應(yīng)該屬于銀行的代理業(yè)務(wù)或者銀行的中間業(yè)務(wù)，因為它只是在賒銷商品的企業(yè)與賒買商品的企業(yè)之間充當(dāng)中介者。但從實際上看，銀行經(jīng)營的代理融通業(yè)務(wù)是涉及到企業(yè)應(yīng)收賬款綜合性管理的業(yè)務(wù)。因為它不僅涉及企業(yè)的信用調(diào)查、企業(yè)應(yīng)收賬款的“代收”與“催收”，而且還涉及企業(yè)債權(quán)的管理、企業(yè)應(yīng)收賬款的收買并提供相應(yīng)的資金融通。因此對銀行而言，代理融通業(yè)務(wù)實際上是一種介于銀行中間業(yè)務(wù)與其信用業(yè)務(wù)之間的銀行其他業(yè)務(wù)。從這個意義上說，銀行代理融通業(yè)務(wù)應(yīng)該歸類為銀行的附屬業(yè)務(wù)。

37、（三）代理融通業(yè)務(wù)的經(jīng)濟(jì)意義、對于賒銷商品企業(yè)來說，它利用銀行代理融通服務(wù)能夠得到的基本好處有：第一，可以在實際上提前獲得資金（商品銷售款），有利于企業(yè)加速資金周轉(zhuǎn)并提高資金利用率。第二，可以利用銀行的各種資源來為賒銷商品提供安全保障，盡量避免或者減少應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)化為呆帳而造成企業(yè)資產(chǎn)損失。第三，可以大量節(jié)省企業(yè)用于管理賒銷商品與應(yīng)收賬款方面的人力、物力與財力的開支。第四，如果賒銷商品涉及對外貿(mào)易，還可以避免或者減少外匯風(fēng)險，因為銀行已經(jīng)提供了資金融通。、對于商業(yè)銀行來說，它提供代理融通服務(wù)能夠得到的基本好處有：第一，可以有效的擴(kuò)大業(yè)務(wù)經(jīng)營范圍。第二，可以進(jìn)一步密切或者加強(qiáng)銀行與企業(yè)的經(jīng)濟(jì)聯(lián)系。

38、第三，可以有效的增加業(yè)務(wù)收入。因為銀行提供代理融通服務(wù)可以按照代理融通合同規(guī)定條款收取代理費用、服務(wù)費用（例如會計服務(wù)費用）與資金融通利息，而且銀行墊付賒欠貨款的利率比銀行一般貸款的利率通常要高出2%3%的幅度。第四，可以有效的降低資金運用的風(fēng)險性。、對于賒買商品企業(yè)來說，銀行提供代理融通服務(wù)在客觀上能夠保證或者維持商業(yè)信用關(guān)系的正?；?，從而使它能夠更好或者更多的利用商業(yè)信用為其生產(chǎn)經(jīng)營服務(wù)，同時它也可以利用銀行代理融通服務(wù)來解決或者克服因建立商業(yè)信用關(guān)系而產(chǎn)生的企業(yè)之間的“三角債”問題。（四）代理融通業(yè)務(wù)分類管理、根據(jù)銀行提供資金融通的方式不同，銀行代理融通業(yè)務(wù)一般可以劃分為定期融通業(yè)務(wù)與付

39、現(xiàn)融通業(yè)務(wù)。、根據(jù)銀行在代理融通業(yè)務(wù)經(jīng)營過程中收取應(yīng)收賬款的方式不同，銀行代理融通業(yè)務(wù)一般可以劃分為公開融通業(yè)務(wù)與幕后融通業(yè)務(wù)。、根據(jù)銀行在代理融通業(yè)務(wù)經(jīng)營過程中對賒銷商品企業(yè)是否擁有最終債務(wù)追索權(quán)的不同，銀行代理融通業(yè)務(wù)一般可以劃分為權(quán)益轉(zhuǎn)讓融通與權(quán)益售與融通。（五）代理融通業(yè)務(wù)經(jīng)營程序管理代理融通業(yè)務(wù)經(jīng)營的一般程序包括以下基本環(huán)節(jié)：、受理申請。、調(diào)查與評估。、代理融通協(xié)商。、業(yè)務(wù)審批。、簽訂合同。、執(zhí)行合同。二、保付代理業(yè)務(wù)管理（一）保付代理定義：所謂保付代理業(yè)務(wù)也可以簡稱為“保理”業(yè)務(wù)，它是指商業(yè)銀行在采用賒銷方式交易的進(jìn)出口貿(mào)易中以收買商業(yè)單據(jù)的方式獲得出口商的應(yīng)收賬款，同時在收回應(yīng)收

40、賬款之前向出口商提供除了貸款以外的各種服務(wù)的銀行業(yè)務(wù)。保付代理業(yè)務(wù)涉及的基本當(dāng)事人主要有四個：賒銷商品出口商、出口方銀行、賒買商品進(jìn)口商、進(jìn)口方銀行。（二）保付代理的性質(zhì)從形式上看，銀行經(jīng)營的保付代理業(yè)務(wù)只是一種技術(shù)性服務(wù)，它應(yīng)該屬于銀行的代理業(yè)務(wù)或者銀行的中間業(yè)務(wù)，因為銀行只是在賒銷商品的出口企業(yè)與賒買商品的進(jìn)口企業(yè)之間充當(dāng)中介者。從實際上看，銀行經(jīng)營的保付代理業(yè)務(wù)是涉及到出口商應(yīng)收賬款綜合性管理的業(yè)務(wù)。因為它不僅涉及企業(yè)信用的調(diào)查與企業(yè)應(yīng)收賬款的“催收”，而且還涉及企業(yè)債權(quán)的管理與企業(yè)應(yīng)收賬款壞帳風(fēng)險的承擔(dān)，甚至還可以收買應(yīng)收賬款的方式提供相應(yīng)的資金融通。因此，它實際上是一種介于銀行中間業(yè)

41、務(wù)與銀行信用業(yè)務(wù)之間的銀行其他業(yè)務(wù)或者附屬業(yè)務(wù)。（三）保付代理業(yè)務(wù)的經(jīng)濟(jì)意義、對于賒銷商品出口商而言，它利用銀行保付代理服務(wù)能夠得到的基本好處有：第一，可以有效的利用賒銷方式來擴(kuò)大商品出口。第二，可以有效的利用銀行保付代理來轉(zhuǎn)嫁商品出口經(jīng)營風(fēng)險以及外匯風(fēng)險。第三，可以在實際上提前獲得現(xiàn)金（商品銷售款）而又不增加企業(yè)的負(fù)債或者不影響企業(yè)進(jìn)一步融資，這不僅有利于企業(yè)加速資金周轉(zhuǎn)而且還有利于提高企業(yè)的資金利用率。第四，可以有效的利用銀行的各種非資金資源。、對于賒買商品進(jìn)口商而言，它利用銀行保付代理服務(wù)能夠得到的基本好處有：第一，能夠更好或者更多的利用國際商業(yè)信用為其生產(chǎn)經(jīng)營服務(wù)。第二，可以利用更為便捷的結(jié)算方式并減少資金占用。、對于出口方銀行而言，它提供保付代理服務(wù)能夠得到的基本好處有：第一，可以有效的擴(kuò)大業(yè)務(wù)經(jīng)營范圍。第二，