財(cái)務(wù)報(bào)表審計(jì)的過(guò)程培訓(xùn)課件(ppt 81頁(yè)).ppt

1、審計(jì)學(xué),2008年暑期雙專班 第五講 接受業(yè)務(wù)委托 謝少敏,第十章 財(cái)務(wù)報(bào)表審計(jì)的過(guò)程,Beginning of the year,Engagement and Planning,(2) Examine internal control system,Interim Period,Balance Sheet date,Last day of field work,(3) Performing substantive tests,(sampling),(4) Audit report,第十章 目錄,1接受業(yè)務(wù)委托； 2計(jì)劃審計(jì)工作； 3實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估程序； 4實(shí)施控制測(cè)試和實(shí)質(zhì)性程序； 5完成審計(jì)

2、工作和編制審計(jì)報(bào)告。,接受業(yè)務(wù)委托關(guān)聯(lián)準(zhǔn)則,第1111號(hào) 審計(jì)業(yè)務(wù)約定書(shū)：審計(jì)業(yè)務(wù)約定書(shū)的管理； 第1121 號(hào)歷史財(cái)務(wù)信息審計(jì)的質(zhì)量控制：第四章（客戶關(guān)系和具體審計(jì)業(yè)務(wù)的接受與保持） 第5101號(hào) 業(yè)務(wù)質(zhì)量控制：第五章（客戶關(guān)系和具體業(yè)務(wù)的接受與保持）,初步業(yè)務(wù)活動(dòng)目標(biāo),確定是否接受業(yè)務(wù)委托； 如接受業(yè)務(wù)委托，確保在計(jì)劃審計(jì)工作時(shí)達(dá)到下列要求： （1）注冊(cè)會(huì)計(jì)師已具備執(zhí)行業(yè)務(wù)所需要的獨(dú)立性和專業(yè)勝任能力； （2）不存在因管理層誠(chéng)信問(wèn)題而影響注冊(cè)會(huì)計(jì)師承接或保持該項(xiàng)業(yè)務(wù)意愿的情況； （3）與被審計(jì)單位不存在對(duì)業(yè)務(wù)約定條款的誤解。,簽約風(fēng)險(xiǎn)管理 pp.221,接受業(yè)務(wù)委托階段的主要工作,1明確審

3、計(jì)業(yè)務(wù)的性質(zhì)和范圍； 一般目的審計(jì) or 特殊目的審計(jì) 2初步了解被審計(jì)單位的基本情況； 3會(huì)計(jì)師事務(wù)所評(píng)價(jià)專業(yè)勝任能力； 4商定審計(jì)收費(fèi)； 5明確被審計(jì)單位應(yīng)協(xié)助的工作。,簽約風(fēng)險(xiǎn)管理,簽約風(fēng)險(xiǎn)管理的意義 簽約風(fēng)險(xiǎn)管理的內(nèi)容 簽約風(fēng)險(xiǎn)管理的文檔,簽約風(fēng)險(xiǎn)管理的意義,簽約風(fēng)險(xiǎn)管理是最重要的審計(jì)決策之一。 被審計(jì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)失敗或者其財(cái)務(wù)報(bào)表中存在審計(jì)人無(wú)法發(fā)現(xiàn)的重大錯(cuò)報(bào)，往往引發(fā)審計(jì)訴訟。 簽約風(fēng)險(xiǎn)管理的目的是排除高風(fēng)險(xiǎn)客戶，從源頭控制審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)。,德勤-科龍案情,2002年之前，科龍的審計(jì)機(jī)構(gòu)是安達(dá)信。2001年底，顧雛軍掌控下的格林柯?tīng)柸胫骺讫?。?dāng)年“ST科龍”的財(cái)務(wù)報(bào)表顯示，其共計(jì)提壞帳準(zhǔn)備及

4、存貨跌價(jià)準(zhǔn)備6.35億元，導(dǎo)致巨虧15億多元。時(shí)任審計(jì)師安達(dá)信會(huì)計(jì)師事務(wù)所“由于無(wú)法執(zhí)行滿意的審計(jì)程序以獲得合理的保證來(lái)確定所有重大交易均已被正確記錄并充分披露”而出具了拒絕表示意見(jiàn)的審計(jì)報(bào)告。,德勤-科龍案情,2002年，安達(dá)信因安然事件顛覆后，其在我國(guó)內(nèi)地和香港的業(yè)務(wù)并入普華永道，然而，普華永道對(duì)格林柯?tīng)柡涂讫堖@兩個(gè)”燙手山芋”采取了請(qǐng)辭之舉。隨即，德勤走馬上任，為科龍審計(jì)了2002年至2004年的年報(bào)。,德勤-科龍案情,2003年3月28日，德勤為ST科龍2002年年報(bào)出具了保留意見(jiàn)的審計(jì)報(bào)告,主要是不能確定年初科龍公司及合并的凈資產(chǎn)是否真實(shí)，未取得科龍公司聯(lián)營(yíng)公司華意壓縮機(jī)股份有限公司

5、的財(cái)務(wù)報(bào)表以及認(rèn)為應(yīng)當(dāng)調(diào)減科龍1億元的凈利潤(rùn)（其中包括轉(zhuǎn)回的2500萬(wàn)元存貨跌價(jià)準(zhǔn)備）?？讫埉?dāng)年的財(cái)務(wù)報(bào)表稱實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)2億多元。,德勤-科龍案情,2004年4月19日，德勤對(duì)科龍2003年年報(bào)出具了無(wú)保留意見(jiàn)的審計(jì)報(bào)告?？讫埉?dāng)年的財(cái)務(wù)報(bào)表稱實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)2.02億元。 2005年4月28日，德勤對(duì)科龍2004年年報(bào)出具了保留意見(jiàn)的審計(jì)報(bào)告，主要是因?yàn)槲茨艽_認(rèn)兩家客戶達(dá)5.76億元的應(yīng)收賬款，未能確定是否應(yīng)對(duì)銷售退回計(jì)提準(zhǔn)備。科龍當(dāng)年的財(cái)務(wù)報(bào)表稱虧損6400萬(wàn)元。,證監(jiān)會(huì)的調(diào)查,2005年8月2日，證監(jiān)會(huì)經(jīng)過(guò)對(duì)科龍公司5個(gè)月的調(diào)查，公布了關(guān)于廣東科龍電器股份有限公司涉嫌證券違法違規(guī)案件調(diào)查終結(jié)報(bào)告。

6、 報(bào)告指出，通過(guò)虛構(gòu)銷售收入、少提壞賬準(zhǔn)備、少計(jì)訴訟賠償金等手段，科龍從2002年至2004年分別虛增利潤(rùn)1.1996億，1.1847億和1.4875億元。根據(jù)證監(jiān)會(huì)調(diào)查事實(shí)，2002年科龍通過(guò)虛增利潤(rùn)，掩蓋了其虧損的事實(shí)，認(rèn)定科龍電器披露的財(cái)務(wù)報(bào)告與事實(shí)嚴(yán)重不符。,證監(jiān)會(huì)的調(diào)查,2005年底，證監(jiān)會(huì)對(duì)德勤的調(diào)查基本完成，基本認(rèn)定德勤對(duì)科龍審計(jì)過(guò)程中存在的主要問(wèn)題包括：審計(jì)程序不充分、不適當(dāng)，未發(fā)現(xiàn)科龍現(xiàn)金流量表重大差錯(cuò)等。 盡管德勤因不能確定2002年初的凈資產(chǎn)而對(duì)2002年年報(bào)出具了保留意見(jiàn)，但其實(shí)是認(rèn)同科龍2002年扭虧為盈的。 德勤對(duì)科龍2003年年報(bào)出具了無(wú)保留意見(jiàn)的審計(jì)報(bào)告，未能發(fā)

7、現(xiàn)科龍2003年年報(bào)中現(xiàn)金流量表披露存在重大虛假，少計(jì)借款收到現(xiàn)金30.255億元，少計(jì)“償還債務(wù)所支付的現(xiàn)金”21.36億元，多計(jì)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~8.897億元，科龍未披露多起會(huì)計(jì)政策變更等重大事項(xiàng)，也未披露與格林柯?tīng)栂倒具B體投資、關(guān)聯(lián)采購(gòu)等關(guān)聯(lián)交易事項(xiàng)。,證監(jiān)會(huì)的調(diào)查,2004年度德勤盡管對(duì)科龍的收入確認(rèn)出具了保留意見(jiàn)，但沒(méi)有揭示科龍巨額資金被挪用或侵占事實(shí)，也未對(duì)以前年度財(cái)務(wù)報(bào)表要求調(diào)整。 2006年1月，畢馬威對(duì)科龍的調(diào)查結(jié)果顯示，2001年10月1日至2005年7月31日期間，科龍及其29家主要附屬公司與格林柯?tīng)栂倒净蛞伤聘窳挚聽(tīng)栂倒局g進(jìn)行的不正常重大現(xiàn)金流出總額約

8、為40.71億元，不正常的重大現(xiàn)金流入總額約為34.79億元；調(diào)查期內(nèi)涉及的不正常重大現(xiàn)金流共達(dá)75.5億元。而德勤為科龍審計(jì)的2002年至2004年的年報(bào)，均未提及科龍的不正常重大現(xiàn)金流動(dòng)。,審計(jì)風(fēng)險(xiǎn),2006年3月29日，上海光明律師事務(wù)所律師涂勇首先向上海市黃浦區(qū)人民法院提交了訴狀，要求德勤賠償因違反注冊(cè)會(huì)計(jì)師法而給投資者造成的損失。隨后，來(lái)自全國(guó)12個(gè)省市22個(gè)律師事務(wù)所的30名律師宣布組成“科龍、德勤虛假陳述證券民事賠償案全國(guó)律師維權(quán)團(tuán)”，為權(quán)益受損的投資者和中小流通股股東提供法律服務(wù)，矛頭直指德勤。,資料,德勤在2002年、2003年、2004年向科龍收取年度審計(jì)費(fèi)分別為350萬(wàn)港

9、元、420萬(wàn)港元、550萬(wàn)港元，合計(jì)高達(dá)1320萬(wàn)港元。 原科龍電器董事長(zhǎng)顧雛軍在庭審時(shí)再度吸引了無(wú)數(shù)眼球。他不僅否認(rèn)了檢察機(jī)關(guān)的四項(xiàng)指控，而且聲稱在會(huì)計(jì)造假方面，2004年有5.1億元的銷售收入是在德勤會(huì)計(jì)師事務(wù)所的逼迫下入賬的。,第5101號(hào),第二十一條：會(huì)計(jì)師事務(wù)所應(yīng)當(dāng)制定有關(guān)客戶關(guān)系和具體業(yè)務(wù)接受與保持的政策和程序，以合理保證只有在下列情況下，才能接受或保持客戶關(guān)系和具體業(yè)務(wù)： （一）已考慮客戶的誠(chéng)信，沒(méi)有信息表明客戶缺乏誠(chéng)信； （二）具有執(zhí)行業(yè)務(wù)必要的素質(zhì)、專業(yè)勝任能力、時(shí)間和資源； （三）能夠遵守職業(yè)道德規(guī)范。,第1121號(hào),第十二條： 項(xiàng)目負(fù)責(zé)人在確定客戶關(guān)系和具體審計(jì)業(yè)務(wù)的接受

10、與保持是否適當(dāng)時(shí)，應(yīng)當(dāng)考慮下列主要事項(xiàng)： （一）被審計(jì)單位的主要股東、關(guān)鍵管理人員和治理層是否誠(chéng)信； （二）項(xiàng)目組是否具有執(zhí)行審計(jì)業(yè)務(wù)的專業(yè)勝任能力以及必要的時(shí)間和資源； （三）會(huì)計(jì)師事務(wù)所和項(xiàng)目組能否遵守職業(yè)道德規(guī)范。,綜合考慮,看上去很健全的企業(yè)也可能存在嚴(yán)重的問(wèn)題； 審計(jì)人是在激烈競(jìng)爭(zhēng)的市場(chǎng)中競(jìng)爭(zhēng)客戶； 審計(jì)人有義務(wù)滿足社會(huì)對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)告以及審計(jì)的期望； 審計(jì)人應(yīng)該發(fā)展審計(jì)方法面對(duì)高風(fēng)險(xiǎn)； 審計(jì)人可以保持高度的職業(yè)懷疑心去發(fā)現(xiàn)重要的錯(cuò)報(bào)； 所有的審計(jì)都不可能提供100%的保證。,簽約風(fēng)險(xiǎn)管理的內(nèi)容,對(duì)客戶的考慮 對(duì)自身因素的考慮 對(duì)獨(dú)立性的考慮,對(duì)客戶的考慮,客戶的誠(chéng)信p.224(第5101

11、號(hào)第22條 ) 信息來(lái)源 經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn) 信息來(lái)源 財(cái)務(wù)狀況 信息來(lái)源 持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力考慮p.224 Quality of the clients corporate governance,信息來(lái)源,會(huì)計(jì)師事務(wù)所可以通過(guò)下列途徑，獲取與客戶誠(chéng)信相關(guān)的信息： （一）與為客戶提供專業(yè)會(huì)計(jì)服務(wù)的現(xiàn)任或前任人員進(jìn)行溝通，并與其討論； （二）向會(huì)計(jì)師事務(wù)所其他人員、監(jiān)管機(jī)構(gòu)、金融機(jī)構(gòu)、法律顧問(wèn)和客戶的同行等第三方詢問(wèn)； （三）從相關(guān)數(shù)據(jù)庫(kù)中搜索客戶的背景信息。 第5101號(hào)第二十五條,經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)考慮因素,行業(yè)內(nèi)類似企業(yè)的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī) 法律環(huán)境 監(jiān)管環(huán)境 受?chē)?guó)家宏觀調(diào)控政策的影響程度 是否涉及重大法律訴訟或調(diào)查 是否計(jì)

12、劃或有可能進(jìn)行合并或處置資產(chǎn) 客戶是否依賴主要客戶（來(lái)自該客戶的收入占全部收入的大部分）或主要供應(yīng)商（來(lái)自該供應(yīng)商的采購(gòu)占全部采購(gòu)的大部分） 管理層是否傾向于異?；虿槐匾娘L(fēng)險(xiǎn) 關(guān)鍵管理人員的薪酬是否基于客戶的經(jīng)營(yíng)狀況確定 管理層是否在達(dá)到財(cái)務(wù)目標(biāo)或降低所得稅方面承受不恰當(dāng)?shù)膲毫?,Business impact,Pleaded ignorance, still held accountable “I was just the coach. I am a country boy. I really did not know what was going on.” Bernie Ebbers (

13、WorldCom CEO),Bernard and Kristie Ebbers leaving court yesterday (WSJ On-line March 16, 2005),How Do They Do it?,Competitors of WorldCom were apparently debating: How do they do it? How are these people producing this profit record? We cant do it. We are competing against them. We think we are doing

14、 everything we ought to be doing, and we just cant produce this kind of performance.” Senator Sarbanes, Senate Floor, July 8, 2002,WorldCom V.S.AT&T,2002年3月7日，美國(guó)證券交易管理委員會(huì)(SEC)勒令世通提供更詳細(xì)的文件資料，以證明2001年度盈利的真實(shí)性。 SEC提出這項(xiàng)異乎尋常的要求，是因?yàn)殡娦艠I(yè)的不景氣使世通的直接競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手美國(guó)電話電報(bào)公司(AT&T)遭受巨額損失，而世通在2001年度仍然報(bào)告巨額利潤(rùn)。 這一反差引起了SEC的懷疑，并最終

15、導(dǎo)致其在3月12日正式對(duì)世通的會(huì)計(jì)問(wèn)題展開(kāi)正式調(diào)查。,天津廣夏V.S.西安嘉德,到目前為止，中國(guó)只有三家公司購(gòu)買(mǎi)了德國(guó)伍德公司制造的二氧化碳超臨界萃取設(shè)備，除了天津廣夏(500立升3，1999年引進(jìn))，還有西安嘉德(500立升2，2000年引進(jìn))和廣州的南方面粉廠(250立升，1995年引進(jìn)自用)。 嘉德于2000年5月引入設(shè)備，7月試車(chē)成功至今，未能打開(kāi)市場(chǎng)。,依賴主要客戶,在2001年的股東大會(huì)上，寧夏證管辦官員就冷靜地提出：如此將整個(gè)企業(yè)的利潤(rùn)維系在單一國(guó)外客戶上，蘊(yùn)藏風(fēng)險(xiǎn)是否過(guò)大？,智能代理（Intelligent agents） 知識(shí)管理系統(tǒng)（Knowledge management

16、 systems） 在線搜索（Online searches） 電子化數(shù)據(jù)集成、分析及檢索系統(tǒng) （EDGAR ） 經(jīng)濟(jì)統(tǒng)計(jì)（Economic statistics） 專業(yè)手冊(cè)（Professional practice bulletins） 股票分析報(bào)告（Stock analysts reports）等,Sources of Information,EDGAR,EDGAR：Electronic Data Gathering, Analysis, and Retrieval System。 EDGAR是以電子化方式提交、傳遞、接收、審核、接受、加工存儲(chǔ)和分發(fā)證券信息的電子信息系統(tǒng)。1996年,S

17、EC規(guī)定所有的信息披露義務(wù)人(美國(guó)上市公司)都必須進(jìn)行電子化入檔。 ,中國(guó)的情況,2000年中國(guó)證監(jiān)會(huì)要求所有上市公司在互聯(lián)網(wǎng)上公開(kāi)披露其1999年度的財(cái)務(wù)報(bào)告。 2000年6月27日，滬深兩地證券交易所又聯(lián)合發(fā)布通知，要求上市公司中期報(bào)告全文上網(wǎng)。 巨潮資訊網(wǎng) 上海證券交易所網(wǎng)站 ,學(xué)生分析報(bào)告示例,關(guān)于“藍(lán)星清洗”股票投資前景的分析 王嘉浩 選股投資分析黃春艷 寶鋼股份徐悅,財(cái)務(wù)狀況考慮因素,現(xiàn)金流量是否能夠滿足經(jīng)營(yíng)、債務(wù)償付以及分發(fā)股利的需要（現(xiàn)金流量分析） 是否存在對(duì)發(fā)行新債務(wù)和權(quán)益的重大需求 貸款是否延期未清償，或存在違反貸款協(xié)議條款的情況 最近幾年銷售、毛利率或收入是否存在惡化的趨

18、勢(shì)（杜邦分析） 是否涉及重大關(guān)聯(lián)方交易 是否存在復(fù)雜的會(huì)計(jì)處理問(wèn)題 客戶融資后，其財(cái)務(wù)比率是否恰好達(dá)到發(fā)行新債務(wù)或權(quán)益的最低要求 是否使用衍生金融工具 是否經(jīng)常在年末或臨近年末發(fā)生重大異常交易 是否對(duì)持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力產(chǎn)生懷疑 ,Why the financial health,審計(jì)之后被審計(jì)企業(yè)申請(qǐng)破產(chǎn)增加審計(jì)人被起訴的可能性 審計(jì)人需要通過(guò)評(píng)估了解： 經(jīng)營(yíng)者是否具有制造財(cái)務(wù)報(bào)表錯(cuò)報(bào)的動(dòng)機(jī) 識(shí)別可能錯(cuò)報(bào)的領(lǐng)域 識(shí)別不正常的賬戶余額,財(cái)務(wù)報(bào)表分析,趨勢(shì)分析 杜邦分析 現(xiàn)金流量分析,橫向趨勢(shì)分析,橫向趨勢(shì)分析：財(cái)務(wù)報(bào)表橫向分析是將報(bào)表項(xiàng)目當(dāng)年數(shù)與上年數(shù)進(jìn)行比較,求出其增減數(shù)額及比率,以觀察變化動(dòng)態(tài),尋

19、找異常變動(dòng)項(xiàng)目。 橫向趨勢(shì)分析表（資料3-1）,縱向趨勢(shì)分析,縱向趨勢(shì)分析：財(cái)務(wù)報(bào)表縱向分析是計(jì)算每一報(bào)表項(xiàng)目占資產(chǎn)總額、負(fù)債及所有者權(quán)益總額、主營(yíng)業(yè)務(wù)收入發(fā)生額的百分比,與上年同口徑百分比比較,并觀察和分析結(jié)構(gòu)比例的動(dòng)態(tài)變化,查找異常變動(dòng)項(xiàng)目。 縱向趨勢(shì)分析表（資料3-2）,比率趨勢(shì)分析,比率趨勢(shì)分析：財(cái)務(wù)比率趨勢(shì)分析是根據(jù)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)表項(xiàng)目數(shù)據(jù)計(jì)算出具有依存關(guān)系的項(xiàng)目之間的比率,并通過(guò)不同期間比率的變化(或與同行業(yè)平均值比較)來(lái)觀察和分析報(bào)表項(xiàng)目的變動(dòng)規(guī)律,查找異常變動(dòng)項(xiàng)目。 比率趨勢(shì)分析表（資料3-3）,杜邦分析,杜邦財(cái)務(wù)分析體系（The Du Pont System）是由美國(guó)杜邦公司創(chuàng)造

20、的財(cái)務(wù)分析方法。 杜邦分析法是一種用來(lái)評(píng)價(jià)公司贏利能力和股東權(quán)益回報(bào)水平，從財(cái)務(wù)角度評(píng)價(jià)企業(yè)績(jī)效的一種經(jīng)典方法。其基本思想是將企業(yè)凈資產(chǎn)收益率逐級(jí)分解為多項(xiàng)財(cái)務(wù)比率乘積，這樣有助于深入分析比較企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)。,杜邦分析圖,=凈利潤(rùn)/凈資產(chǎn),=凈利潤(rùn)/總資產(chǎn),總資產(chǎn)/凈資產(chǎn)=,權(quán)益,凈資產(chǎn)收益率,凈資產(chǎn)收益率（又稱權(quán)益凈利率）反映所有者投入資本的獲利能力，同時(shí)反映企業(yè)籌資、投資、資產(chǎn)運(yùn)營(yíng)等活動(dòng)的效率，它的高低取決于資產(chǎn)凈利率（資產(chǎn)收益率）和權(quán)益乘數(shù)的水平。 決定權(quán)益凈利率高低的三個(gè)因素：權(quán)益乘數(shù)、銷售凈利率和資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率三個(gè)比率分別反映了企業(yè)的負(fù)債比率、盈利能力比率和資產(chǎn)管理比率。,例示,四川長(zhǎng)虹杜

21、邦分析 四川長(zhǎng)虹杜邦分析表（資料4）,權(quán)益乘數(shù),權(quán)益乘數(shù)主要受資產(chǎn)負(fù)債率影響。負(fù)債比率越大，權(quán)益乘數(shù)越高，說(shuō)明企業(yè)有較高的負(fù)債程度，給企業(yè)帶來(lái)較多地杠桿利益，同時(shí)也給企業(yè)帶來(lái)了較多地風(fēng)險(xiǎn)。,權(quán)益乘數(shù)=總資產(chǎn)凈資產(chǎn)=1（凈資產(chǎn)總資產(chǎn)） =1(資產(chǎn)總額-負(fù)債總額)總資產(chǎn) =1（1-資產(chǎn)負(fù)債率）,杠桿利益與風(fēng)險(xiǎn),杠桿利益示意圖,杠桿利益與風(fēng)險(xiǎn),杠桿利益示意圖,財(cái)務(wù)杠桿的原理,銷售收入增長(zhǎng)時(shí)，負(fù)債經(jīng)營(yíng)能夠放大息稅前利潤(rùn)增加對(duì)凈利潤(rùn)的貢獻(xiàn)程度，從而產(chǎn)生了杠桿利益。 銷售收入下降時(shí)，負(fù)債經(jīng)營(yíng)也能夠放大息稅前利潤(rùn)下降對(duì)凈利潤(rùn)的下降程度，從而產(chǎn)生了杠桿風(fēng)險(xiǎn)。 財(cái)務(wù)杠桿具有正反兩方面的作用。在收益較好的年度，它

22、可以使股東獲得的潛在報(bào)酬增加；在收益不好的年度，則可能使股東潛在的報(bào)酬下降。,權(quán)益乘數(shù)分析的應(yīng)用,權(quán)益乘數(shù)可用來(lái)判斷企業(yè)負(fù)債水平。將當(dāng)期權(quán)益乘數(shù)與以前的數(shù)據(jù)進(jìn)行對(duì)比, 分析企業(yè)負(fù)債水平的變化。將負(fù)債水平的變化與企業(yè)的經(jīng)營(yíng)或投資情況進(jìn)行配比分析，可以發(fā)現(xiàn)： 如企業(yè)負(fù)債水平大幅度上升, 但并未有大規(guī)模擴(kuò)張的跡象, 則可能說(shuō)明企業(yè)正常的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)出現(xiàn)問(wèn)題,需要大規(guī)模負(fù)債解決其支付不利的局面。一般來(lái)說(shuō), 沒(méi)有良好經(jīng)營(yíng)支持的大規(guī)模負(fù)債會(huì)造成企業(yè)利潤(rùn)質(zhì)量的下降。,銷售凈利率,銷售凈利率反映了企業(yè)利潤(rùn)總額與銷售收入的關(guān)系，銷售凈利率的高或低反映企業(yè)盈利能力的高或低。,銷售凈利率凈利潤(rùn)銷售收入 （銷售凈額-成本

23、總額+其他利潤(rùn)-所得稅費(fèi)用）銷售收入,銷售凈利率分析的應(yīng)用,企業(yè)的盈利狀況與其內(nèi)部的經(jīng)營(yíng)情況和對(duì)外的投資情況都有關(guān)系, 是其對(duì)內(nèi)和對(duì)外投資共同作用的結(jié)果。 企業(yè)對(duì)內(nèi)的盈利情況是其收入、成本和費(fèi)用水平配比的結(jié)果,一是取決于銷售收入；二是取決于成本費(fèi)用。 通過(guò)各年數(shù)據(jù)的對(duì)比可以觀察企業(yè)的對(duì)外投資的收益狀況, 穩(wěn)定程度及對(duì)企業(yè)各年利潤(rùn)的貢獻(xiàn)情況。投資收益的異常變動(dòng)可能反映企業(yè)通過(guò)對(duì)外投資所形成的關(guān)聯(lián)方關(guān)系對(duì)其利潤(rùn)進(jìn)行調(diào)整。,資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率,資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率反映企業(yè)資產(chǎn)總額中平均每元所能創(chuàng)造的銷售收入，它可以衡量企業(yè)使用所有投資資源所產(chǎn)生的經(jīng)濟(jì)效益。 通常，影響資產(chǎn)周轉(zhuǎn)的因素首先是企業(yè)的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)。一般來(lái)說(shuō)，流動(dòng)

24、資產(chǎn)所占比例高的企業(yè)，其資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)速度相對(duì)快些，而固定資產(chǎn)所占比例高的企業(yè)，其資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度相對(duì)較慢。,資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率銷售收入平均資產(chǎn)總額銷售收入（平均流動(dòng)資產(chǎn)總額+固定資產(chǎn)總額）,資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率,一般而言，流動(dòng)資產(chǎn)直接體現(xiàn)企業(yè)的償債能力和變現(xiàn)能力；非流動(dòng)資產(chǎn)體現(xiàn)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)規(guī)模和發(fā)展?jié)摿?。兩者之間應(yīng)有一個(gè)合理的結(jié)構(gòu)比率。 只有穩(wěn)定的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)才能保證企業(yè)盈利和發(fā)展的穩(wěn)定性。資產(chǎn)周轉(zhuǎn)狀況的不穩(wěn)定, 突然加快或突然放慢的周轉(zhuǎn)速度都可能反映企業(yè)某一方面經(jīng)營(yíng)情況的變化。,現(xiàn)金流量結(jié)構(gòu),(1)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)是指公司投資活動(dòng)和籌資活動(dòng)以外的所有交易和事項(xiàng)，包括銷售商品或提供勞務(wù)、經(jīng)營(yíng)性租賃、購(gòu)買(mǎi)貨物

25、、接受勞務(wù)、制造產(chǎn)品、廣告宣傳、推銷產(chǎn)品、交納稅款等。 (2)投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量 投資活動(dòng)是指企業(yè)長(zhǎng)期資產(chǎn)的購(gòu)建和不包括在現(xiàn)金等價(jià)物范圍內(nèi)的投資及其處置活動(dòng)。 (3)籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量 籌資活動(dòng)是指導(dǎo)致企業(yè)資本及債務(wù)規(guī)模和構(gòu)成發(fā)生變化的活動(dòng)。,現(xiàn)金流量結(jié)構(gòu)分析,Economic Prospects,High-risk companies are generally characterized by 營(yíng)運(yùn)資本不足； 缺乏長(zhǎng)期戰(zhàn)略和經(jīng)營(yíng)計(jì)劃； 市場(chǎng)進(jìn)入成本低； 依賴于有限的產(chǎn)品提供； 依賴于將要過(guò)時(shí)的技術(shù)； 將來(lái)的現(xiàn)金流量不穩(wěn)定； 有不恰當(dāng)會(huì)計(jì)處理的歷史； 受到過(guò)外部監(jiān)管機(jī)構(gòu)的調(diào)查。,Co

26、rporate Governance,企業(yè)外部的所有者和債權(quán)人等對(duì)企業(yè)實(shí)施控制并要求企業(yè)履行經(jīng)管責(zé)任的過(guò)程。 公司治理的質(zhì)量反映了經(jīng)營(yíng)者履行經(jīng)管責(zé)任的質(zhì)量和財(cái)務(wù)報(bào)告的質(zhì)量。 考慮因素pp.222-223,- training and overall experience - industry and client experience - supervision - need for specialists,Are we technically competent?,對(duì)自身因素的考慮,（一）會(huì)計(jì)師事務(wù)所人員是否熟悉相關(guān)行業(yè)或業(yè)務(wù)對(duì)象； （二）會(huì)計(jì)師事務(wù)所人員是否具有執(zhí)行類似業(yè)務(wù)的經(jīng)驗(yàn)，或是否具

27、備有效獲取必要技能和知識(shí)的能力； （三）會(huì)計(jì)師事務(wù)所是否擁有足夠的具有必要素質(zhì)和專業(yè)勝任能力的人員； （四）在需要時(shí)，是否能夠得到專家的幫助； （五）如果需要項(xiàng)目質(zhì)量控制復(fù)核，是否具備符合標(biāo)準(zhǔn)和資格要求的項(xiàng)目質(zhì)量控制復(fù)核人員； （六）會(huì)計(jì)師事務(wù)所是否能夠在提交報(bào)告的最后期限內(nèi)完成業(yè)務(wù)。 第5101號(hào)第二十四條,對(duì)獨(dú)立性的考慮,在確定是否接受新業(yè)務(wù)時(shí)，會(huì)計(jì)師事務(wù)所還應(yīng)當(dāng)考慮接受該業(yè)務(wù)是否會(huì)導(dǎo)致現(xiàn)實(shí)或潛在的利益沖突。 如果識(shí)別出潛在的利益沖突，會(huì)計(jì)師事務(wù)所應(yīng)當(dāng)考慮接受該業(yè)務(wù)是否適當(dāng)。 第5101號(hào)第二十五條,利益沖突,利益沖突是指?jìng)€(gè)人受到非其所應(yīng)有的其他利益的驅(qū)使，而使其客觀性被削弱。 例如： 政

28、府官員公職上所代表的公共利益與其自身所具有的私人利益二者之間的沖突。 采購(gòu)員接受回扣（Kickbacks）,Conflicts of Interest,現(xiàn)實(shí)的利益沖突存在于為不正當(dāng)利益所驅(qū)使而采取的行動(dòng)中； 潛在的利益沖突存在于當(dāng)某一方有機(jī)會(huì)受到不應(yīng)屬于他的利益的驅(qū)使時(shí)。 商務(wù)倫理與會(huì)計(jì)職業(yè)道德 作者：Leonard J Brooks,指導(dǎo)意見(jiàn)第八條,可能損害獨(dú)立性的因素包括：pp.201-202 經(jīng)濟(jì)利益 自我評(píng)價(jià) 關(guān)聯(lián)關(guān)系 外界壓力等。,前后任審計(jì)人的溝通,第1152號(hào) 前后任注冊(cè)會(huì)計(jì)師的溝通 第二章 接受委托前的溝通,To identify clients reasons for an

29、audit Competency of the prior auditor Hunting for opinion Prior CPA left the client because of illegal acts. Support beginning balances What if not sure about the beginning balance?,Why?,溝通的內(nèi)容,后任注冊(cè)會(huì)計(jì)師向前任注冊(cè)會(huì)計(jì)師詢問(wèn)的內(nèi)容應(yīng)當(dāng)合理、具體，通常包括： （一）是否發(fā)現(xiàn)被審計(jì)單位管理層存在誠(chéng)信方面的問(wèn)題； （二）前任注冊(cè)會(huì)計(jì)師與管理層在重大會(huì)計(jì)、審計(jì)等問(wèn)題上存在的意見(jiàn)分歧； （三）前任注冊(cè)會(huì)計(jì)師與被

30、審計(jì)單位治理層溝通的管理層舞弊、違反法規(guī)行為以及內(nèi)部控制的重大缺陷； （四）前任注冊(cè)會(huì)計(jì)師認(rèn)為導(dǎo)致被審計(jì)單位變更會(huì)計(jì)師事務(wù)所的原因。 第1152號(hào)第九條,Procedures of the communication,The successor is required to initiate the communication The client must give permission for the communication,What if a client does not give permission?,后任注冊(cè)會(huì)計(jì)師應(yīng)當(dāng)提請(qǐng)被審計(jì)單位以書(shū)面方式允許前任注冊(cè)會(huì)計(jì)師對(duì)其詢問(wèn)作出充分

31、答復(fù)。 如果被審計(jì)單位不同意前任注冊(cè)會(huì)計(jì)師作出答復(fù)，或限制答復(fù)的范圍，后任注冊(cè)會(huì)計(jì)師應(yīng)當(dāng)向被審計(jì)單位詢問(wèn)原因，并考慮是否接受委托。 第1152號(hào)第八條,Are the predecessor required to respond?,在征得被審計(jì)單位書(shū)面同意后，前任注冊(cè)會(huì)計(jì)師應(yīng)當(dāng)根據(jù)所了解的事實(shí)，對(duì)后任注冊(cè)會(huì)計(jì)師的合理詢問(wèn)及時(shí)作出充分的答復(fù)。 如果受到被審計(jì)單位的限制或存在法律訴訟的顧慮，決定不向后任注冊(cè)會(huì)計(jì)師作出充分答復(fù)，前任注冊(cè)會(huì)計(jì)師應(yīng)當(dāng)向后任注冊(cè)會(huì)計(jì)師表明其答復(fù)是有限的，并說(shuō)明原因。 第1152號(hào)第十條,What if a predecessor auditor does not respond?,如果得到的答復(fù)是有限的，或未得到答復(fù)，后任注冊(cè)會(huì)計(jì)師應(yīng)當(dāng)考慮是否接受委托。 第1152號(hào)第十條,向其他人員詢問(wèn),Any communications between management or audit committee regarding fraud, illegal acts or internal control matter .p.225,簽約風(fēng)險(xiǎn)管理的文檔,初步業(yè)務(wù)活動(dòng)程序表（資料1-1） 業(yè)務(wù)承接/保持評(píng)價(jià)表（練習(xí)6） 審計(jì)業(yè)務(wù)約定書(shū)（資料1