《金融風(fēng)險管理的金融工程應(yīng)用方式》優(yōu)秀論文

1、 金融風(fēng)險管理的金融工程應(yīng)用方式摘要：隨著我國改革開放的不斷深化，我國的經(jīng)濟與金融行業(yè)得到了迅速的發(fā)展與進步，已成為世界第二大經(jīng)濟體。雖然經(jīng)濟行業(yè)的發(fā)展為我國創(chuàng)造了不可比擬的價值與收益，但是同時也使得一系列經(jīng)濟與金融方面的問題變得更加無法回避，使我國的發(fā)展受到了極大的阻礙。所以，針對這一情形，在經(jīng)濟中關(guān)聯(lián)最大的金融風(fēng)險也出了相應(yīng)的解決措施，比如影響最大的與效果最好的金融工程，它為我國的經(jīng)濟行業(yè)的發(fā)展做出了極大的貢獻，故本文就金融風(fēng)險管理中金融工程的應(yīng)用進行分析與探討。關(guān)鍵詞：風(fēng)險管理；金融工程；應(yīng)用方式0引言我國的經(jīng)濟在不斷發(fā)展與進步的過程中，與全球的經(jīng)濟聯(lián)系日益密切，為我國帶來了許多的助力，

2、但同時也面臨了更多風(fēng)險，給我國經(jīng)濟的穩(wěn)健發(fā)展帶了了極大的危機與挑戰(zhàn)，需要我國及時采取合理有效的措施進行應(yīng)對與解決。在實踐與嘗試的過程中，對于金融風(fēng)險管理中金融工程中的應(yīng)用所產(chǎn)生的效果極佳，因為它在預(yù)估與規(guī)避風(fēng)險的過程中起到了重要的作用，其中的一些先進管理方法與措施為我國經(jīng)濟發(fā)展提供了相應(yīng)的解決思路。所以，為了促使我國金融行業(yè)有更好的發(fā)展并取得長足的進步，就需要更好地應(yīng)用金融工程這一在不斷實踐中被認可的金融管理的方式。1金融風(fēng)險管理以及金融工程相關(guān)概述1.1金融風(fēng)險管理金融風(fēng)險管理是指在經(jīng)濟產(chǎn)品的成本與利益中做出相應(yīng)的選擇，而且按照所需進行相應(yīng)的解決措施的過程。它的主要內(nèi)容是指實現(xiàn)在最小成本下獲

3、取最大的經(jīng)濟效益。所以，在進行經(jīng)濟的金融風(fēng)險管理的過程中，要求企業(yè)與工作者必須要熟知不同種類的金融產(chǎn)品，以便于分析哪一類產(chǎn)品對金融風(fēng)險的出現(xiàn)的影響性最大，而且還能在風(fēng)險發(fā)生后，根據(jù)以往的經(jīng)驗與自身知識的儲備來幫助企業(yè)進行及時有效的補救措施，還可以對不同風(fēng)險起到評估的作用。而且它還能對風(fēng)險進行掌控，規(guī)避與減少風(fēng)險的出現(xiàn)，從而使得企業(yè)所受到的損失能夠降低。所以企業(yè)在金融風(fēng)險的防范過程中，必須要充分熟知每一類的金融產(chǎn)品的特點，有針對性地進行相關(guān)產(chǎn)品的風(fēng)險控制措施，以便于在風(fēng)險出現(xiàn)時，能夠及時有效地得到解決。與此同時，金融風(fēng)險管理最終的目的就是防范與規(guī)避各類風(fēng)險的出現(xiàn)，所以需要企業(yè)對相應(yīng)金融行業(yè)的規(guī)則

4、與策略進行一定程度的改革與創(chuàng)新。1.2金融工程金融工程涉及諸多方面，工程化是其重要的組成部分，而且金融活動的正常開展離不開金融工程所發(fā)揮的作用，因為它能為進行經(jīng)濟活動提出一系列的對策與措施，對降低金融風(fēng)險能夠起到重要作用。與此同時，由于金融工程自身就具有強大的知識基礎(chǔ)與理論保障，因此要很好的運用金融工程，就要求企業(yè)與工作人員充分具備相關(guān)的知識與理論，才能很好地運用金融工程解決實際出現(xiàn)的金融問題。金融工程所擁有的理論與方法能夠被利用到經(jīng)濟發(fā)展的各個方面，其在金融與經(jīng)濟行業(yè)中起到的作用是不可估量的。2金融工程在金融風(fēng)險管理中的積極作用2.1提高工作效率金融產(chǎn)業(yè)與金融機構(gòu)正常生產(chǎn)活動的正常開展與運行

5、離不開合理的組織模式，而且金融工程自身就具有完善的理論體系，所以在組織模式的運用下，能夠促使金融活動有效合理地進行與開展。相關(guān)風(fēng)險管理需要對現(xiàn)行體系及情況深入了解，以便于在今后金融工作中能夠從容面對與解決各式各樣金融的風(fēng)險，進而使得相關(guān)工作的效率得到了極大的提高。保證自身對金融風(fēng)險的了解與實時操作無誤，還應(yīng)該不斷完善與充實自己，促使金融風(fēng)險管理工作實現(xiàn)穩(wěn)健發(fā)展。2.2提高市場運行效率提高市場運行效率是金融工程作為工具應(yīng)用的最初目的，而且在此方面對金融工程的應(yīng)用也彰顯了其在金融市場運行過程中的重要作用。比如對于股票，證券等方面的應(yīng)用。在金融工程的幫助與指導(dǎo)下，可以大大降低風(fēng)險發(fā)生概率。同時，投資

6、者在使用金融工具時，可以對各式各樣的金融產(chǎn)品進行不同的選擇與組合，以獲得更多機會去實現(xiàn)與創(chuàng)造自身價值。多元化的金融產(chǎn)品組合也將分散金融風(fēng)險，從而達到規(guī)避風(fēng)險的效果。所以，在進行金融風(fēng)險管理時，需要根據(jù)不同的金融工程工具的功能特性來進行充分有效合理的運用。比如，在諸多金融產(chǎn)品中應(yīng)用與受眾最廣泛的套利，能夠起到有效降低金融風(fēng)險發(fā)生概率的作用，并通過有效掌控市場走向與趨勢，從而使的金融市場穩(wěn)健地發(fā)展。但目前對金融工程的運用存在諸多問題，究其原因大都就是沒有全方面考慮到該產(chǎn)品對市場的影響。所以，目前要吸取先前的教訓(xùn)，根據(jù)現(xiàn)行的金融形勢，金融企業(yè)需要加強對金融產(chǎn)品自身綜合性能的改善與提升，在增加風(fēng)險承受

7、能力的同時降低風(fēng)險發(fā)生概率，進而提高金融市場自身的運行效率，促使金融行業(yè)能夠穩(wěn)健的發(fā)展。2.3規(guī)避系統(tǒng)性風(fēng)險每個金融企業(yè)都應(yīng)該加大對金融風(fēng)險方面的管理力度，因為倘若風(fēng)險爆發(fā)的話，企業(yè)造成的損失是難以估量的，而且就算補救得當，還是挽回不了已造成的損失。一旦對金融風(fēng)險管理不到位或沒有落實到實處，將伴隨系統(tǒng)性風(fēng)險的發(fā)生，并會波及到整個中國的金融市場，嚴重的話還會對全球的金融市場產(chǎn)生負面影響。例如近幾年在國內(nèi)外的發(fā)生的金融危機就是最好的例子。因此，企業(yè)需要對已有的金融風(fēng)險管理體系進行適當性的改革與創(chuàng)新，并且尋找能夠解決系統(tǒng)性風(fēng)險的對策與方案，促使金融的系統(tǒng)性風(fēng)險能夠降低。在不斷發(fā)現(xiàn)與探索中，利用風(fēng)險分

8、散這一方法能夠有效的避免非系統(tǒng)性風(fēng)險發(fā)生，但是證券類產(chǎn)品卻不能得到很好的作用。目前我國對于有效防范系統(tǒng)性風(fēng)險還沒找到行之有效的方法，利用金融工程相關(guān)理論基礎(chǔ)不斷探索防范、降低、甚至是化解系統(tǒng)性風(fēng)險顯得尤為重要。3金融工程在金融風(fēng)險管理中的局限性3.1依賴歷史數(shù)據(jù)如今的金融工程雖然理論知識與戰(zhàn)略方案頗多，但在進行相關(guān)的工作時，還是要以之前的歷史數(shù)據(jù)作為參考與依據(jù)，還要從歷史數(shù)據(jù)出發(fā)，結(jié)合目前的經(jīng)濟狀況，找到適合解決金融風(fēng)險的相關(guān)對策與方案。所以具體方面的數(shù)據(jù)的獲得還是需要借鑒先前的歷史數(shù)據(jù)。倘若歷史數(shù)據(jù)出較大的紕漏與錯誤，對于現(xiàn)在許多金融活動的正常運行與開展會造成不可挽回的嚴重后果。但歷史數(shù)據(jù)不

9、是萬能了，其中有許多的已早不適合當前社會與金融行業(yè)發(fā)展狀況。例如剛上市不太久的股票與證券有關(guān)的資產(chǎn)，受當時的市場影響，會產(chǎn)生諸多變故。所以，前人的經(jīng)驗與真理不總是對的，隨著歷史的發(fā)展與科技的進步下，無論什么事物的發(fā)展都要突破前人設(shè)定的舒服圈，金融企業(yè)作為當代還在成長的企業(yè)，不能過于依賴歷史數(shù)據(jù)，而是應(yīng)尋其他新路徑，為其穩(wěn)健發(fā)展奠定基礎(chǔ)。3.2不重視小概率事件在金融風(fēng)險中，一個小概率事件一旦發(fā)生，造成的損失是無法估計的，而且事后的補救措施一旦沒有到位的話，對于我國的金融行業(yè)無疑是一個致命的打擊。但是很多企業(yè)在多數(shù)這樣的情況下，沒有對小概率事引起重視而且相應(yīng)的防范與補救不到位，反而是一次次地忽視了

10、小概率事件對金融致命性打擊的潛在危害。所以，一旦金融風(fēng)險發(fā)生，即使是小概率事件，也只能是后悔莫及。金融危機與證券危機就是最好的例子。而這些危機的出現(xiàn)都是一些看似不重要的事物所引發(fā)的大規(guī)模危機。所以，細節(jié)決定成敗，更何況是能使金融行業(yè)市場爆發(fā)危機的火星，所以在金融工程應(yīng)用中，需要充分考慮并注重每一個細節(jié)及每一個小概率事件的發(fā)生。雖然看似微不足道，卻可以引發(fā)具有更大，更有危害性事件的發(fā)生。千里之堤，潰于蟻穴，所以在金融風(fēng)險管理過程中應(yīng)用金融工程時，要把小概率事件列入工作行列并且落實到實際活動中去，才能避免金融風(fēng)險的發(fā)生。3.3無法應(yīng)對系統(tǒng)性風(fēng)險由上文可知，我國還沒有找到能夠大部分解決系統(tǒng)性風(fēng)險有效

11、的補救措施與方法，即便是金融工程也只能是起到一定的防范作用，對于發(fā)生系統(tǒng)性風(fēng)險后的解決并沒有太大作用。系統(tǒng)性的風(fēng)險發(fā)生時，造成的損失與危害是無法比擬的，股票，證券的危機就是很好的印證，其主要表現(xiàn)就在于價格，在它的不定期的變化下會使得股票證券處于不穩(wěn)定的狀態(tài)，情況嚴重的話，還會使得企業(yè)與個人破產(chǎn)，這樣無疑是致命的打擊。而且這種風(fēng)險一旦爆發(fā)，就會波及到其他地區(qū)與國家的金融行業(yè)，所以在日常金融活動時，要降低它發(fā)生的概率。所以，盡管金融工程在金融風(fēng)險管理中可以對系統(tǒng)性風(fēng)險能夠起到一定防范作用，同時也需要探索相應(yīng)的行之有效的解決方法，使得在金融爆發(fā)系統(tǒng)性危險時，能夠在有效的措施下從容應(yīng)對。4金融工程在金

12、融風(fēng)險管理中的具體應(yīng)用4.1投資風(fēng)險方面股票是投資商品中風(fēng)險比較大的，而且在股票進入中國國門后，瞬間引起了一波接一波的“炒股”的熱潮。股民注冊數(shù)量連年增加，但真正在股票市場獲得巨大收益的中小股民并不多，只有極少部分人看準了股票市場走向趨勢并獲得相應(yīng)收益。這充分說明了股票市場風(fēng)險巨大。所以，投資者與企業(yè)需要審時度勢，來擴大自己的投資范圍，例如在國外建立金融機構(gòu)，不僅促使當?shù)氐慕?jīng)濟發(fā)展，而且對于我國的金融風(fēng)險起到了一定的分散作用，一旦金融風(fēng)險出現(xiàn)時，可以使得其危害大幅度地降低。全球范圍看，這種通過建立海外企業(yè)或金融機構(gòu)來分散風(fēng)險的做法與當?shù)貒业恼吆椭С至Χ雀叨认嚓P(guān)，當?shù)刂С謩t風(fēng)險發(fā)生的危害就小

13、，不支持或反對則風(fēng)險發(fā)生的危害就大。所以，我國與世界各國要鼓勵企業(yè)與個人在國外創(chuàng)建企業(yè)，來降低金融風(fēng)險發(fā)生時的影響。比如從國際股票市場中獲得的收益允許轉(zhuǎn)化成當?shù)亟鹑诋a(chǎn)品，來使股票的風(fēng)險降低，從而保障投資者的正常收益。當金融投資風(fēng)險降低時，會明顯提高金融投資的參與度，使金融市場更加穩(wěn)健的發(fā)展，進而為經(jīng)濟發(fā)展提供助力。4.2數(shù)量風(fēng)險方面數(shù)量風(fēng)險是金融主體必須面對的，不定性是這一風(fēng)險最為主要的表現(xiàn)，很難進行規(guī)避與防范。數(shù)量風(fēng)險的發(fā)生往往是諸多方面共同導(dǎo)致的，其中影響最大也是最重要的一個方面就是市場需求。在實際的經(jīng)濟活動中，產(chǎn)品的生產(chǎn)往往會很不穩(wěn)定，生產(chǎn)太少與生產(chǎn)過剩時有發(fā)生，這些直接影響到了產(chǎn)品的供

14、給情況。與此同時，金融風(fēng)險管理對于數(shù)量風(fēng)險沒有充分與合理的防范措施，自身存在很多的缺漏，導(dǎo)致了一旦數(shù)量風(fēng)險爆發(fā)后，難以形成有效的對策來應(yīng)對與補救。這是數(shù)量風(fēng)險對我國金融行業(yè)造成負面影響一再發(fā)生的重要原因，嚴重影響到我國整個金融行業(yè)的正常發(fā)展。當前，金融工程對此開展了大量實踐。例如，商品期權(quán)的引入，有效降低了數(shù)量風(fēng)險。其操作簡單，費用較少，可控風(fēng)險等特點有效解決了數(shù)量風(fēng)險出現(xiàn)的一系列問題，使得眾多投資者的需求得到了極大的滿足。與此同時，其他金融產(chǎn)品也進行了大量的探索和實踐，最大程度的降低數(shù)量風(fēng)險的發(fā)生，進而金融市場穩(wěn)健發(fā)展保駕護航。4.3價格風(fēng)險方面價格是影響經(jīng)濟的最重要的因素，而且金融工程的很

15、多理論都與之相關(guān)，因此對于價格風(fēng)險的掌控尤為重要。比如股票與利率的價格變化，在投資過程中起著決定性的作用。價格風(fēng)險是多方面的，與市場需求，經(jīng)濟變動等因素密切相關(guān)，其中市場的不確定性是導(dǎo)致價格風(fēng)險頻繁出現(xiàn)的重要原因。針對價格風(fēng)險這一特征，需要采取合理有效的措施與策略來進行規(guī)避與防范。同時需要根據(jù)商品彼此間的關(guān)系進一步促進金融工具的不斷創(chuàng)新與改革，進而有效控制價格風(fēng)險。在實際的操作中，金融工程對于不同金融產(chǎn)品的價格風(fēng)險有著不同的策略與做法，這樣可以形成更好的價格風(fēng)險控制與防范措施，避免了價格風(fēng)險出現(xiàn)手足無措的尷尬處境。又因為風(fēng)險不是一成不變的，會隨著時間而變化，所以作為金融行業(yè)工作者，就需要要有充分的防范意識與有足夠的防范措施。與此同時，金融風(fēng)險管理是一個漫長的過程，不能一蹴而就，需要政府與企業(yè)有足夠的耐心并加大對其投入力度。我國的金融工程的應(yīng)用才剛開始不久，所以每一個金融企業(yè)都要學(xué)會對金融工具的運用，做好對自己企業(yè)的風(fēng)險防范工作，才能為自身企業(yè)創(chuàng)造更多的價值，從而更好的服務(wù)于廣大群眾。5結(jié)語價格是影響經(jīng)濟的最重要的因素，金融工程對于價格風(fēng)險的控制尤為重要。金融工程在金融風(fēng)險管理中的應(yīng)用是全方面的，涉及范圍極為廣泛的，它可以有效的為目前的金融企業(yè)提出大部分與金融息息相關(guān)的措施并能夠及時合理得到解決。雖然它應(yīng)用的極為廣泛，但并不意味著就是萬能的，因為它自身本就存在許多的缺陷與不足，很難