銀行金融體系危機(jī)管理論文

1、銀行金融體系危機(jī)管理論文中國(guó)經(jīng)濟(jì)在全球經(jīng)濟(jì)疲弱不振的國(guó)際環(huán)境下逆風(fēng)飛揚(yáng)，引起了全球經(jīng)濟(jì)界的廣泛關(guān)注和矚目。中國(guó)在2001年底加入世貿(mào)更是使中國(guó)成為全球經(jīng)濟(jì)界關(guān)注的焦點(diǎn)之一。大量外資在對(duì)于中國(guó)龐大市場(chǎng)的樂(lè)觀預(yù)期下不斷涌入中國(guó)市場(chǎng)的同時(shí)，在2002年初，國(guó)際經(jīng)濟(jì)界忽然間爆發(fā)了看空中國(guó)經(jīng)濟(jì)的聲量不低的合唱，其中一個(gè)看空中國(guó)經(jīng)濟(jì)未來(lái)的主要原因，就是認(rèn)為加入世貿(mào)之后外資銀行的涌入，會(huì)促成中國(guó)銀行體系的破產(chǎn)，進(jìn)而不可避免地爆發(fā)金融危機(jī)。隨后中國(guó)新聞界炒作的南京愛(ài)立信公司提前償還南京交通銀行巨額借款、轉(zhuǎn)而向上海花旗銀行貸款的有待證實(shí)的事件，更是加劇了這種情緒化渲染的氣氛。 那么，外資銀行的進(jìn)入真的會(huì)成為金融

2、危機(jī)的導(dǎo)火索嗎？ 一加入世貿(mào)之后外資銀行進(jìn)入中國(guó)銀行市場(chǎng)的基本趨勢(shì) 根據(jù)中國(guó)加入世貿(mào)的有關(guān)協(xié)議，中國(guó)銀行業(yè)開(kāi)放時(shí)間表的主要內(nèi)容包括：（1）取消外資銀行在中國(guó)經(jīng)營(yíng)人民幣業(yè)務(wù)的地域限制，在加入后，立即取消在下列城市的限制，即上海、深圳、天津、大連；在加入一年內(nèi)，取消在廣州、青島、南京、武漢的限制；在加入二年內(nèi)，取消在濟(jì)南、福州、成都、重慶的限制；加入三年內(nèi)，取消在北京、珠海、廈門、昆明的限制；在加入四年內(nèi)，取消在西安、沈陽(yáng)、寧波、汕頭的限制，加入五年內(nèi)，取消全部的地域限制；（2）取消外資銀行在中國(guó)經(jīng)營(yíng)人民幣業(yè)務(wù)的客戶限制，在加入二年內(nèi)，允許外資銀行對(duì)中國(guó)企業(yè)提供人民幣業(yè)務(wù)服務(wù)，即人民幣的批發(fā)業(yè)務(wù)放

3、開(kāi)；在加入五年內(nèi)業(yè)務(wù)，允許外資銀行對(duì)中國(guó)居民提供人民幣業(yè)務(wù)服務(wù)，即人民幣的零售業(yè)務(wù)放開(kāi)。顯然，這是一個(gè)漸進(jìn)式的對(duì)外開(kāi)放協(xié)議。 在這個(gè)協(xié)議的框架下，基于對(duì)中國(guó)內(nèi)地金融市場(chǎng)的不同判斷，不同的機(jī)構(gòu)對(duì)于外資銀行的進(jìn)入速度表現(xiàn)出不同的預(yù)期?？傮w上看，大致可以劃分為以下幾個(gè)方面： （1）相當(dāng)謹(jǐn)慎的預(yù)測(cè)。這一點(diǎn)以找重開(kāi)拓高端市場(chǎng)的花旗銀行為代表?；ㄆ煦y行的專家在分析其進(jìn)入中國(guó)市場(chǎng)的份額預(yù)期時(shí)強(qiáng)調(diào)，如果花旗在中國(guó)的市場(chǎng)占有率太高了，華爾街的分析師會(huì)提醒投資人：“花旗正在成為一個(gè)發(fā)展中國(guó)家的銀行?！边@會(huì)降低銀行在市場(chǎng)上的價(jià)值，這不是股東們所愿意看到的，因此這些聚焦高端客戶的部分外資銀行只會(huì)努力做好在中國(guó)的、其市

4、場(chǎng)定位范圍內(nèi)的部分業(yè)務(wù)，但不會(huì)追求市場(chǎng)的份額。換言之，在花旗銀行的專家看來(lái)，如果不能為花旗銀行帶來(lái)不低于其在其他市場(chǎng)的盈利水平，花旗銀行是不會(huì)盲目擴(kuò)大在中國(guó)市場(chǎng)的份額的。這一點(diǎn)在近期花旗銀行浦東分行對(duì)于理財(cái)客戶最低存款限額的規(guī)定上就可見(jiàn)一斑。 （2）謹(jǐn)慎的預(yù)測(cè)。這一點(diǎn)以渣打銀行的研究報(bào)告為代表。渣打銀行的研究報(bào)告預(yù)期，在中國(guó)加入世貿(mào)十年后，外資銀行在中國(guó)貸款市場(chǎng)的占有率會(huì)由現(xiàn)時(shí)的低水平上升至百分之八。根據(jù)該報(bào)告的預(yù)測(cè)，假如開(kāi)放銀行市場(chǎng)能讓銀行業(yè)總借貸額在二零零二年至二零一零年間每年增長(zhǎng)13%，外資銀行貸款增長(zhǎng)每年將達(dá)到四成的復(fù)式增長(zhǎng)，在二零一零年時(shí)外資銀行貸款額將有百分之八的市場(chǎng)占有率。目前，

5、外資銀行在中國(guó)內(nèi)地的貸款市場(chǎng)占有率仍低，截至2001年九月時(shí)，外資銀行的放貸額只及中國(guó)內(nèi)地銀行業(yè)的百分之一點(diǎn)七。 （3）較為廣泛接受的預(yù)測(cè)。目前經(jīng)濟(jì)界被較為廣泛接受的預(yù)測(cè)，是預(yù)計(jì)10年之內(nèi)外資銀行的市場(chǎng)份額平均會(huì)達(dá)到10，這一預(yù)測(cè)稍高于渣打銀行的預(yù)測(cè)速度。 （4）樂(lè)觀的預(yù)測(cè)。這以亞洲開(kāi)發(fā)銀行的專家的預(yù)測(cè)為代表。亞洲開(kāi)發(fā)銀行駐中國(guó)首席代表莫利預(yù)測(cè)說(shuō)，中國(guó)的銀行將在入世后喪失相當(dāng)大的市場(chǎng)分額，其利潤(rùn)份額也將大大縮小。他說(shuō)，目前外資銀行在中國(guó)金融市場(chǎng)所占的份額過(guò)低，中國(guó)加入WTO后10到15年，將可能占據(jù)中國(guó)金融市場(chǎng)約30的份額。 那么，如果外資銀行按照上述較為樂(lè)觀的預(yù)測(cè)的速度進(jìn)入中國(guó)市場(chǎng)，是否會(huì)引

6、發(fā)中國(guó)的銀行危機(jī)呢？實(shí)際上，對(duì)于銀行體系來(lái)說(shuō)，只要不發(fā)生支付危機(jī)，只要流動(dòng)性保持較好狀態(tài)，即使出現(xiàn)較大比例的壞賬或數(shù)額較大虧損，也能在相當(dāng)?shù)臅r(shí)期內(nèi)維持正常的運(yùn)營(yíng)局面，這是為各國(guó)的銀行體系所證明的。因此，即使外資銀行以上述速度進(jìn)入中國(guó)銀行市場(chǎng)，在某種臨界狀態(tài)下，中國(guó)的國(guó)有獨(dú)資商業(yè)銀行即使失去一大批存貸款客戶，也未必發(fā)生支付危機(jī)，而且，在這種限定的前提下，我們所能收到的必然是銀行類金融服務(wù)得以改善的效果。這里所說(shuō)的臨界狀態(tài)，是國(guó)有銀行體系通過(guò)拓展業(yè)務(wù)帶來(lái)的相對(duì)穩(wěn)定的增量負(fù)債來(lái)支持包含一定比率的不良資產(chǎn)的流動(dòng)性資產(chǎn)及總資產(chǎn)。根據(jù)現(xiàn)有的實(shí)際數(shù)據(jù)和經(jīng)驗(yàn)比例，這是不難測(cè)算出來(lái)的，而且國(guó)有銀行也是不難滿足和

7、達(dá)到這一臨界指標(biāo)的。因在此前提下，所謂外資銀行的進(jìn)入會(huì)引發(fā)金融危機(jī)基本上可以說(shuō)是聳人聽(tīng)聞的說(shuō)法，中國(guó)的分步驟市場(chǎng)開(kāi)放策略更是分散了外資銀行迅速進(jìn)入可能對(duì)國(guó)內(nèi)銀行業(yè)帶來(lái)的沖擊和風(fēng)險(xiǎn)。 當(dāng)然，在保證不斷拓展業(yè)務(wù)、并且不發(fā)生支付危機(jī)的臨界狀態(tài)以下，中國(guó)國(guó)有獨(dú)資商業(yè)銀行只有提高營(yíng)運(yùn)效益才能不斷補(bǔ)足核心資本，提高自身的抗風(fēng)險(xiǎn)能力，外資銀行的進(jìn)入當(dāng)然會(huì)導(dǎo)致部分優(yōu)良客戶的流失，但是我們的分析和預(yù)測(cè)不能靜態(tài)地看待中資銀行的經(jīng)營(yíng)行為，因?yàn)樵谶@個(gè)過(guò)程中，中資銀行既有坐以待斃的可能，更有能發(fā)揮自身的比較優(yōu)勢(shì)、在外資銀行壓力下加快內(nèi)部市場(chǎng)化改革、并維持和爭(zhēng)奪業(yè)務(wù)份額的可能。 二中資銀行與外資銀行的競(jìng)爭(zhēng)力對(duì)比分析 實(shí)際

8、上，外資銀行進(jìn)入中國(guó)金融市場(chǎng)的速度，取決于不同銀行的市場(chǎng)定位及其相對(duì)的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。 一般來(lái)說(shuō)，外資銀行在經(jīng)營(yíng)機(jī)制方面的優(yōu)勢(shì)目前來(lái)看是明顯的。由于外資金融機(jī)構(gòu)在國(guó)際聲譽(yù)、薪酬待遇、激勵(lì)制度等方面比中資銀行有較大的優(yōu)勢(shì)，可能會(huì)導(dǎo)致一定程度的國(guó)內(nèi)銀行人才外流。由于外資銀行的市場(chǎng)定位和以盈利為導(dǎo)向的經(jīng)營(yíng)目標(biāo)，外資銀行通常會(huì)注重高端市場(chǎng)的開(kāi)拓，注重高增值和高收益的業(yè)務(wù)，這一部分業(yè)務(wù)在整個(gè)市場(chǎng)份額中的比率是有限的。同時(shí)，外資銀行為外資企業(yè)等提供更好的金融服務(wù)所促進(jìn)的優(yōu)質(zhì)企業(yè)的成長(zhǎng)，業(yè)能夠帶動(dòng)總體的金融資源的配置效率。與此相對(duì)應(yīng)的是，由于市場(chǎng)定位和中國(guó)金融監(jiān)管當(dāng)局對(duì)于外資銀行設(shè)立網(wǎng)點(diǎn)的約束，進(jìn)入中國(guó)市場(chǎng)的外資

9、銀行對(duì)吸收居民儲(chǔ)蓄存款的興趣有限，對(duì)于企業(yè)存款的競(jìng)爭(zhēng)會(huì)相對(duì)激烈。 因此，在當(dāng)前對(duì)于中國(guó)加入世貿(mào)之后外資銀行進(jìn)入市場(chǎng)后的影響的討論中，一些金融機(jī)構(gòu)實(shí)際上有意無(wú)疑地夸大了外資銀行對(duì)于中國(guó)金融市場(chǎng)的影響力，這一夸大可能會(huì)形成政策上的影響力而對(duì)促進(jìn)金融機(jī)構(gòu)推進(jìn)改革發(fā)揮積極的影響，但是也可能誤導(dǎo)金融界對(duì)于外資銀行的政策舉措。即使不考慮當(dāng)前外資銀行相當(dāng)有限的市場(chǎng)份額，對(duì)于外資銀行競(jìng)爭(zhēng)力的夸張實(shí)際上也低估了中資銀行本身具有的競(jìng)爭(zhēng)力和相對(duì)優(yōu)勢(shì)。近年來(lái)，中資銀行業(yè)的管理人員日益年輕化、專業(yè)化、技術(shù)裝備具有國(guó)際水平，分支機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)更是遍及全國(guó)，而且在五年的準(zhǔn)備期里，中資銀行還有很多事可以做。 另外，在中國(guó)市場(chǎng)上拓展

10、業(yè)務(wù)的外資銀行同樣面臨許多經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，相比之下還缺乏國(guó)內(nèi)銀行所具有的各種優(yōu)勢(shì)。中國(guó)雖然早在20世紀(jì)年代初期放開(kāi)外資銀行在華展開(kāi)業(yè)務(wù)的機(jī)會(huì)，但真正的市場(chǎng)開(kāi)放，是在20世紀(jì)年代初與一連串金融改革齊頭并進(jìn)的。外資銀行在華經(jīng)營(yíng)既有跨國(guó)投資的一般風(fēng)險(xiǎn)特點(diǎn)，也有與其他國(guó)家和地區(qū)不同的中國(guó)特色的風(fēng)險(xiǎn)。首先是道德風(fēng)險(xiǎn)。由于中國(guó)市場(chǎng)還缺乏完善的激勵(lì)約束機(jī)制和良好的信譽(yù)環(huán)境，導(dǎo)致一些企業(yè)經(jīng)營(yíng)者濫用和挪用貸款，這會(huì)直接或間接增加外資銀行的風(fēng)險(xiǎn)，這是中資銀行和外資銀行都共同面對(duì)的。其次是市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。由于中國(guó)的非經(jīng)常項(xiàng)目還沒(méi)有對(duì)外開(kāi)放，一定程度上也對(duì)外資銀行深化業(yè)務(wù)形成了約束。再次是信用風(fēng)險(xiǎn)。由于中國(guó)企業(yè)的資信程度還較低，

11、企業(yè)財(cái)務(wù)信息的透明度和可靠性有限，連帶影響貸款的償還能力，這是西方銀行系統(tǒng)不常見(jiàn)的現(xiàn)象。從資金來(lái)源方面，實(shí)際上人民幣資金來(lái)源問(wèn)題始終困擾著外資銀行，加上沒(méi)有一個(gè)公開(kāi)、有效的最終貸款者制度，致使外資銀行承擔(dān)著較高的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。還要指出的是，外資銀行在信息技術(shù)支持等方面并不比中資銀行高出許多。中資商業(yè)銀行經(jīng)過(guò)多年的磨練，在信息技術(shù)支持等方面雖然與國(guó)際著名銀行尚有差距，但距離并不大，而且外資銀行無(wú)論投入多少資金和物力，在網(wǎng)點(diǎn)規(guī)模上仍無(wú)法與中資銀行分庭抗禮，在人文環(huán)境上，外資銀行更無(wú)法與中資銀行相抗衡。 因此，更為務(wù)實(shí)的看法，可能是國(guó)內(nèi)銀行和外資銀行在競(jìng)爭(zhēng)中合作，共同提高金融服務(wù)水平和金融資源的配置效

12、率，共同把中國(guó)金融市場(chǎng)的蛋糕做大，則國(guó)內(nèi)銀行和外資銀行都能夠獲得更大的生存空間。 三從香港市場(chǎng)的銀行競(jìng)爭(zhēng)格局內(nèi)地銀行市場(chǎng)的演變趨勢(shì) 市場(chǎng)的開(kāi)放會(huì)引發(fā)金融市場(chǎng)的動(dòng)蕩嗎？不僅國(guó)內(nèi)家電等行業(yè)的開(kāi)放不能證明這個(gè)結(jié)論，以金融市場(chǎng)高度開(kāi)放的中國(guó)香港為例，外資銀行的靈活進(jìn)出和高度競(jìng)爭(zhēng)，實(shí)際上推動(dòng)了相當(dāng)銀行體系的完善和發(fā)展，而且到目前為止，外資銀行的市場(chǎng)份額也是有限的，而不是支配性的。 歷史地看，20世紀(jì)80年代可以說(shuō)是香港銀行業(yè)的黃金時(shí)代。香港是世界上除紐約、倫敦之外，外國(guó)銀行最多的第三大銀行中心，全世界資產(chǎn)排名表前50名的銀行中有44家在香港開(kāi)有分支機(jī)構(gòu)。溯本探源，1978年3月以來(lái)，香港取消限制，向外資

13、銀行打開(kāi)大門，金融政策逐步自由，才吸引了大批外資銀行蜂擁而至。香港金融業(yè)因此發(fā)展迅速，直追紐約、倫敦等國(guó)際金融中心，而成為世界上金融機(jī)構(gòu)密度最大的地區(qū)之一。 目前，香港銀行市場(chǎng)主要由三大銀行集團(tuán)主導(dǎo)，即中銀集團(tuán)、匯豐-恒生集團(tuán)及渣打銀行香港分行。三大銀行集團(tuán)占香港整個(gè)銀行貸款市場(chǎng)50%以上，處于第二層次的東亞銀行占4.5%，道亨銀行占3.5%，其他中小型銀行份額不高，平均市場(chǎng)占有率僅1%-2%。 歷史地看，20世紀(jì)80年代的香港銀行市場(chǎng)開(kāi)放前可以說(shuō)是英資獨(dú)霸市場(chǎng)，現(xiàn)在歷經(jīng)風(fēng)雨后的的香港銀行業(yè)是天下三分，其一是英資銀行，它在香港銀行體系中一度居于壟斷地位，主要有匯豐銀行和渣打銀行。其二則是中銀集

14、團(tuán)系的中資銀行，它在香港已有70多年的歷史，但是真正崛起也只是伴隨中國(guó)改革開(kāi)放以來(lái)的20年間的事情。其三則是其它20多個(gè)國(guó)家和地區(qū)的100多家外資銀行，它們大多是實(shí)力雄厚的國(guó)際性大銀行，在世界500家大銀行中排在前100位。主要有美資銀行、日英銀行、加拿大銀行和歐洲、亞洲、澳大利亞各國(guó)的銀行，其中以美、日資銀行為最強(qiáng)大。剩下的一股力量就是當(dāng)?shù)劂y行也稱華資銀行，居于香港銀行業(yè)的第四梯隊(duì)，它的黃金時(shí)代是1946年至1964年，華資銀行規(guī)模小、分支數(shù)量多，在香港華人特別是中下階層和中小企業(yè)中獨(dú)具競(jìng)爭(zhēng)力。但是進(jìn)入20世紀(jì)90年代后或被外資大銀行及其它機(jī)構(gòu)參股控股，或被被全面接管，真正獨(dú)立的只剩下三五家

15、。在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境下，不同的銀行有不同的市場(chǎng)定位和自身的盈利空間，共同促進(jìn)香港金融體系的發(fā)展。目前，香港的銀行業(yè)的資本充足比率高達(dá)18.8%，遠(yuǎn)高于巴塞爾協(xié)議要求的8%，而且香港銀行的平均盈利水平為亞太區(qū)內(nèi)最高，股本回報(bào)率達(dá)15%，開(kāi)?藕途赫愀垡幸蕩吹墓?fàn)N庖壞愣雜詰鼻爸泄詰匕鹽脹庾室鋅漚碳捌溆跋煊邢嗟鋇慕杓庖濉?/P 四外資銀行與中資銀行之間的競(jìng)爭(zhēng)性合作會(huì)推動(dòng)中國(guó)金融體系運(yùn)作效率的提高 如前所述，由于外資銀行與其中資銀行的市場(chǎng)定位不同，所具有的相對(duì)比較優(yōu)勢(shì)也存在差異，因而盡管外資銀行的進(jìn)入會(huì)對(duì)中資銀行的經(jīng)營(yíng)形成相當(dāng)?shù)膲毫Γ侵匈Y銀行和外資銀行同樣存在廣泛的合作空間；由于外資銀行進(jìn)入中國(guó)市

16、場(chǎng)的速度是漸次推進(jìn)的，因而外資銀行的進(jìn)入并不容易引發(fā)銀行危機(jī)或者金融危機(jī)。在這個(gè)金融開(kāi)放的進(jìn)程中，真正可能導(dǎo)致金融危機(jī)的，是中資銀行在外資銀行的經(jīng)營(yíng)壓力下，不能及時(shí)完善公司治理結(jié)構(gòu)，提高經(jīng)營(yíng)效率，有效控制經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。 可以預(yù)計(jì)，外資銀行的進(jìn)入會(huì)促進(jìn)中國(guó)銀行業(yè)的市場(chǎng)重組進(jìn)程，中國(guó)加入世貿(mào)之后開(kāi)放銀行市場(chǎng)將增加銀行的收購(gòu)與合并活動(dòng)，而且并不限于大陸銀行之間的合并，也可能涉及外資銀行。特別是考慮到部份外資銀行有興趣與內(nèi)地銀行合作，從而受惠于內(nèi)地銀行現(xiàn)有的網(wǎng)絡(luò)及市場(chǎng)聲譽(yù)，這種購(gòu)并活動(dòng)會(huì)趨于活躍，并且使得中國(guó)內(nèi)地的銀行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)更為激烈，從而促使銀行體系運(yùn)作效率的總體提高。 外資銀行與中資銀行的競(jìng)爭(zhēng)性合作，

17、能夠共同把中國(guó)金融市場(chǎng)的蛋糕作大。實(shí)際上，外資銀行能夠選擇進(jìn)入中國(guó)市場(chǎng)，也是與中國(guó)經(jīng)濟(jì)的迅速發(fā)展分不開(kāi)。在這個(gè)不斷擴(kuò)張的市場(chǎng)中，外資銀行和中資銀行因?yàn)榻?jīng)營(yíng)優(yōu)勢(shì)的差異，選擇服務(wù)的市場(chǎng)區(qū)間自然會(huì)有差異。例如，從目前有限的幾家外資銀行看，由于這些外資銀行的運(yùn)營(yíng)成本高，只能把注意力集中在大客戶上，例如，花旗銀行要求理財(cái)?shù)目蛻裘總€(gè)星期存款帳戶不低于（或等值于）2000美元，客戶每月日平均總存款額不低于（或等值于）5000美元，否則將收服務(wù)費(fèi)人民幣50元或美金6元。匯豐銀行則要求客戶的定期存款的起存金額為2000美元，活期存款雖然不設(shè)起存點(diǎn)，但如果客戶每半年的賬戶平均金額低于2000美元，則要收取每6個(gè)月

18、20美元的服務(wù)費(fèi)。與此形成對(duì)照的而是，以四大國(guó)有商業(yè)銀行為主導(dǎo)的中資銀行則更多地是利用廣泛的網(wǎng)絡(luò)布局服務(wù)于更多的普通客戶。在這個(gè)競(jìng)爭(zhēng)性合作的過(guò)程中，中外銀行之間是競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手，也是策略伙伴。而銀行市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)將使得企業(yè)和居民等金融服務(wù)的最終消費(fèi)者獲得益處，他們將切實(shí)獲得更好的金融服務(wù)和更多的金融服務(wù)選擇空間。 五中國(guó)加入世貿(mào)也為中國(guó)金融業(yè)開(kāi)拓海外市場(chǎng)提供了空間和機(jī)會(huì) 中國(guó)加入世貿(mào)之后，目前主流的注意力大多放在如何防范和應(yīng)對(duì)外資銀行進(jìn)入中國(guó)市場(chǎng)上，實(shí)際上，中國(guó)加入世貿(mào)也為中國(guó)金融業(yè)拓展海外銀行市場(chǎng)提供了機(jī)會(huì)，這一方面是中國(guó)企業(yè)開(kāi)拓海外市場(chǎng)對(duì)于金融服務(wù)提出的客觀需求，另一方面也是世貿(mào)組織這個(gè)開(kāi)放的國(guó)際性平臺(tái)為中國(guó)的金融企業(yè)提供了更為市場(chǎng)化的業(yè)務(wù)空間。中資銀行通過(guò)拓展海外銀行市場(chǎng)，有助于其發(fā)揮海內(nèi)外行和海外行之間的聯(lián)動(dòng)優(yōu)勢(shì)，與擁有國(guó)際網(wǎng)絡(luò)優(yōu)勢(shì)的外資銀行共同爭(zhēng)奪期望進(jìn)入中國(guó)市場(chǎng)的國(guó)際性大型跨國(guó)公司。 中國(guó)的金融企業(yè)拓展海外市場(chǎng)的重點(diǎn)，可以從與亞太市場(chǎng)和發(fā)達(dá)國(guó)家市場(chǎng)同時(shí)著手。許多已經(jīng)加入世貿(mào)的國(guó)家，對(duì)于外資銀行有著相對(duì)寬松的監(jiān)管要求。從美國(guó)的情況看，美國(guó)關(guān)于外國(guó)銀行的最主要監(jiān)管法規(guī)是聯(lián)邦儲(chǔ)備系統(tǒng)的“K條例”（RegulationK），美聯(lián)儲(chǔ)并于2001年11月公布了一份“最終規(guī)則”對(duì)該條例作了