2010年中級(jí)經(jīng)濟(jì)師考試中級(jí)金融專業(yè)真題及答案

1、2010年中級(jí)經(jīng)濟(jì)師 考試中級(jí)金融專業(yè)真題及答案一、單項(xiàng)選擇題(共 60 題，每題1 分。每題的備選項(xiàng)中，只有1 個(gè)最符合題意 )1. 在金融工具的性質(zhì)中，成反比關(guān)系的是( ) 。A. 期限性與收益性D. 風(fēng)險(xiǎn)性與收益性2. 金融市場(chǎng)最基本的功能是 ( ) 。A. 資金積聚D. 宏觀調(diào)控3. 證券回購是以證券為質(zhì)押品而進(jìn)行的短期資金融通，借款的利息等于( ) 之差。A. 購回價(jià)格與買入價(jià)格B.購回價(jià)格與賣出價(jià)格C.證券 面值與買入價(jià)格D. 證券面值與賣出價(jià)格4. 某公司進(jìn)入金融衍生品市場(chǎng)進(jìn)行交易，如果目的是為了減少未來的不確定性，降低風(fēng)險(xiǎn)，則該公司屬于 ( ) 。A. 套期保值者D. 經(jīng)紀(jì)人5

2、. 對(duì)于看漲期權(quán)的買方來說，到期行使期權(quán)的條件是( ) 。A. 市場(chǎng)價(jià)格低于執(zhí)行價(jià)格D. 市場(chǎng)價(jià)格下跌6. 一般來說，流動(dòng)性差的債權(quán)工具的特點(diǎn)是( ) 。A. 風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較大、利率相對(duì)較高B.風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較大、利率相對(duì)較低C.風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較小、利率相對(duì)較高O 。風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較小、利率相對(duì)較低7. 投資者用10 萬元進(jìn)行為期2 年的投資，年利率為10% ，按復(fù)利每年計(jì)息一次則第2 年年末投資者可獲得的本息和為( ) 萬元。A.11.0B.11.5C.12.0D.12.18. 某機(jī)構(gòu)發(fā)售了面值為 100 元，年利率為 5% ，到期期限為 10 年的債券，按年付息。某投資者以 90 元的價(jià)格買入該債券， 2 年后

3、以 98 元的價(jià)格賣出，則該投資者的實(shí)際年收益率為 ( )。A.5%B.7%C.9.8%D.10%9. 某股票的每股預(yù)期股息收入為每年2 元，如果市場(chǎng)年利率為5% ，則該股票的每股市場(chǎng)價(jià)格應(yīng)為( ) 元。A.20B.30C.40D.5010. 與利率管制相比較，利率市場(chǎng)化以后，在利率決定中起主導(dǎo)作用的是( ) 。A. 商業(yè)銀行B.財(cái)政部門C.政府政策D. 市場(chǎng)資金供求11. 金融機(jī)構(gòu)最基本、最能反映其經(jīng)營活動(dòng)特征的職能是( ) 。A. 創(chuàng)造信用工具B.信用中介C.支付中介D. 金融投資12. 具有規(guī)模效益高、競(jìng)爭力強(qiáng)，但會(huì)加速銀行的壟斷與集中等特點(diǎn)的商業(yè)銀行組織制度是 ( )制度。A. 單一銀

4、行B.持股公司C.連鎖銀行D. 分支銀行13.1999年 7 月以后，根據(jù)中華人民共和國證券法，目前我國的經(jīng)紀(jì)類證券公司能從事的證券業(yè)務(wù)是( ) 。A. 承銷B.發(fā)行C.自營買賣D. 交易中介14. 我國小額貸款公司從銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)獲得融入資金的余額，不得超過其資本凈額的( ) 。A.50%B.75%C.100%D.125%15. 我國對(duì)信托投資公司進(jìn)行統(tǒng)一監(jiān)督管理的金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)是( ) 。A. 中國人民銀行B.中國保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)C.中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)D. 中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)16. 商業(yè)銀行經(jīng)營的安全性原則，就是要求商業(yè)銀行要盡可能( ) 。A. 增加盈利B.保持信譽(yù)C.減少風(fēng)險(xiǎn)

5、D. 不斷創(chuàng)新17. 商業(yè)銀行資產(chǎn)的流動(dòng)性是指商業(yè)銀行資產(chǎn)能夠迅速變現(xiàn)的能力，其迅速變現(xiàn)的條件是資產(chǎn) ( )。A. 略有增值B.不受損失C.有損失D. 較大增值18. 商業(yè)銀行經(jīng)營的核心是 ( ) 。A. 市場(chǎng)營銷B.利潤最大化C.風(fēng)險(xiǎn)管理D. 提高流動(dòng)性19. 商業(yè)銀行關(guān)系營銷區(qū)別于傳統(tǒng)營銷的特點(diǎn)之一是( ) 。A. 把顧客視作具有多重需求和潛在價(jià)值的人B.把顧客視作產(chǎn)品的最終使用者C.重在向顧客出售產(chǎn)品D. 重在與顧客完成交易20. 下列商業(yè)銀行營業(yè)外收支中，屬于營業(yè)外支出的是( ) 。A. 利息支出B.罰沒收入C.出納長款收入D. 違約金支出21. 投資銀行最本源、最基礎(chǔ)的業(yè)務(wù)是( )

6、。A. 信用貸款B.證券承銷C.資產(chǎn)證券化D. 并購重組22. 投資銀行按照議定價(jià)格從發(fā)行人手中購進(jìn)將要發(fā)行的全部股票，然后再出售給投資者，最后將所籌集的資金交付發(fā)行人的股票銷售方式是( ) 。A. 余額包銷B.包銷C.盡力推銷D. 余額代銷23. 投資銀行的信用經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)是 ( ) 的結(jié)合。A. 融資業(yè)務(wù)與經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)B.承銷業(yè)務(wù)與經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)C.承銷業(yè)務(wù)與擔(dān)保業(yè)務(wù)D. 理財(cái)業(yè)務(wù)與經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)24. 關(guān)于證券賬戶開立的說法，正確的是( ) 。A. 按照開戶人的不同，開立的賬戶可以分為個(gè)人賬戶、法人賬戶和機(jī)構(gòu)賬戶B.個(gè)人投資者可以憑本人身份證開立多個(gè)賬戶C.法人投資者可以與個(gè)人開立聯(lián)合賬戶D. 投資銀行開展

7、證券自營業(yè)務(wù)必須以本公司名義開立自營賬戶25. 在證券二級(jí)市場(chǎng)上， 客戶賣出向投資銀行借來的證券， 此時(shí)投資銀行向客戶提供稱為( )。A. 買空的融資業(yè)務(wù)B.賣空的融券業(yè)務(wù)C.賣空的融資業(yè)務(wù)D. 買空的融券業(yè)務(wù)26. 金融創(chuàng)新是指 ( ) 。A. 在金融領(lǐng)域內(nèi)金融機(jī)構(gòu)數(shù)量增加B.在金融市場(chǎng)上金融資產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)大C.在金融領(lǐng)域內(nèi)投資者數(shù)量增加D. 在金融領(lǐng)域內(nèi)各種要素之間實(shí)行新的組合27. 在商業(yè)銀行的金融業(yè)務(wù)創(chuàng)新中，貸款證券化屬于( ) 業(yè)務(wù)創(chuàng)新。A. 資產(chǎn)B.負(fù)債C.中間D. 投資28. 金融期貨的最主要功能是 ( ) 。A. 逃避管制和風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移B.追逐利潤和平衡權(quán)益C.價(jià)格發(fā)現(xiàn)和平衡權(quán)益D，風(fēng)

8、險(xiǎn)轉(zhuǎn)移和價(jià)格發(fā)現(xiàn)29. 金融深化的原因之一是經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中存在著信息不對(duì)稱。信息不對(duì)稱的含義是指交易一方對(duì)交易另一方的信息掌握( ) 。A. 不及時(shí)B.不透明C.不充分D. 不正確30. 麥金農(nóng)和肖將金融抑制描述為 ( ) 。A. 金融市場(chǎng)的取締B.金融結(jié)構(gòu)的失衡C.利率和匯率等金融價(jià)格的扭曲D. 對(duì)貸款的超額31. 凱恩斯認(rèn)為，由交易動(dòng)機(jī)和預(yù)防動(dòng)機(jī)引起的貨幣需求主要取決于( ) 。A. 利率B.收入C.資本邊際效率D. 勞動(dòng)邊際效率32. 貨幣主義與凱恩斯主義在貨幣政策傳導(dǎo)變量的選擇上存在不同。貨幣主義堅(jiān)持認(rèn)為，貨幣政策的傳導(dǎo)變量應(yīng)該選擇 ( ) 。A. 恒常收 AB.匯率C.利率D. 貨幣供應(yīng)

9、量33. 作為劃分貨幣層次依據(jù)的流動(dòng)性是指金融資產(chǎn)的變現(xiàn)能力，下列金融資產(chǎn)中流動(dòng)性最強(qiáng)的是 ( )。A. 儲(chǔ)蓄存款B.活期存款C.定期存款D. 政府債券34. 貨幣乘數(shù)是貨幣供應(yīng)量同 ( ) 之比。A. 流通中現(xiàn)金B(yǎng).廣義貨幣C.基礎(chǔ)貨幣D. 存款準(zhǔn)備金35. 體現(xiàn)貨幣均衡的貨幣容納量彈性，是指( ) 具有一定的彈性或適應(yīng)性。A. 貨幣流通速度對(duì)貨幣供應(yīng)量B.貨幣需求量對(duì)貨幣供應(yīng)量C.貨幣流通速度對(duì)貨幣需求量D. 貨幣供應(yīng)量對(duì)貨幣需求量36. 從通貨膨脹的程度來看，物價(jià)上漲幅度最小的是( ) 通貨膨脹。A. 溫和式B.爬行式C.奔騰式D. 惡性37. 從通貨膨脹的成因來看，“太多的貨幣追逐太少

10、的商品”屬于( ) 導(dǎo)致的通貨膨脹。A. 需求拉上B.成本推進(jìn)C.供求混合作用D. 結(jié)構(gòu)失衡38. 在總需求不變的情況下， 一部分需求轉(zhuǎn)移到其他部門， 而勞動(dòng)力和生產(chǎn)要素卻不能及時(shí)轉(zhuǎn)移，由此引發(fā)的通貨膨脹屬于( ) 導(dǎo)致的通貨膨脹。A. 需求拉上B.成本推進(jìn)C.供求混合作用D. 經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)變化39. 可用于治理通貨膨脹的貨幣政策措施是( ) 。A. 提高法定存款準(zhǔn)備金率B.降低利率C.降低再貼現(xiàn)率D. 公開市場(chǎng)上買入政府債券40. 通貨緊縮有可能引發(fā)銀行危機(jī)，其原因是通貨緊縮( ) 。A. 有利于債權(quán)人而有損于債務(wù)人B.有利于債務(wù)人而有損于債權(quán)人C.有利于銀行而有損于儲(chǔ)蓄者D. 有利于企業(yè)而有損

11、于銀行41. 公認(rèn)為近代中央銀行鼻祖的是 ( ) 。A. 美聯(lián)儲(chǔ)B.英格蘭銀行C.瑞典銀行D. 法蘭西銀行42. 中央銀行直接進(jìn)入一級(jí)市場(chǎng)購買國庫券的行為，從其職能上看屬于( ) 。A. 對(duì)政府融通資金B(yǎng).代理國庫C.充當(dāng)最后貸款人D. 調(diào)節(jié)國際收支43. 下列中央銀行資產(chǎn)負(fù)債項(xiàng)目中，屬于中央銀行對(duì)金融機(jī)構(gòu)債權(quán)的是( ) 。A. 金融機(jī)構(gòu)存款B.存款準(zhǔn)備金C.貼現(xiàn)及放款D. 通貨發(fā)行44. 從中央銀行提高存款準(zhǔn)備金率到該政策抑制通貨膨脹的效果顯現(xiàn)，這中間的時(shí)間跨度稱為 ( ) 時(shí)滯。A. 認(rèn)識(shí)B.外部C.決策D. 行動(dòng)45. 一般性貨幣政策工具中，主動(dòng)權(quán)在商業(yè)銀行而不在中央銀行的工具是( )

12、。A. 存款準(zhǔn)備金政策B.再貼現(xiàn)C.公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)D. 道義勸告46. 在貨幣資金借貸中，還款違約屬于金融風(fēng)險(xiǎn)中的( ) 。A. 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)B.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)C.操作風(fēng)險(xiǎn)D. 信用風(fēng)險(xiǎn)47. 我國某商業(yè)銀行在向某企業(yè)發(fā)放貸款后，中國人民銀行宣布降息，該商業(yè)銀行隨后下調(diào)了對(duì)該企業(yè)的貸款利率，導(dǎo)致利息收益減少，則該商業(yè)銀行承受了( ) 。A. 信用風(fēng)險(xiǎn)B.法律風(fēng)險(xiǎn)C.利率風(fēng)險(xiǎn)D. 操作風(fēng)險(xiǎn)48. 我國某商業(yè)銀行的信貸人員在收受某房地產(chǎn)開發(fā)商的賄賂以后，向該房地產(chǎn)開發(fā)商提供的假借款人發(fā)放了購買該房地產(chǎn)開發(fā)商的商品房的按揭貸款，則該商業(yè)銀行承受了( )。A. 信用風(fēng)險(xiǎn)B.法律風(fēng)險(xiǎn)C.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)D. 操作風(fēng)險(xiǎn)4

13、9. 我國某企業(yè)在并購美國本土的某公司時(shí)，美國政府以該并購會(huì)危及美國國家安全為由而倍加阻撓，迫使該企業(yè)最終不得不放棄該項(xiàng)并購，則該企業(yè)承受了( ) 。A. 市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)B.國家風(fēng)險(xiǎn)C.法律風(fēng)險(xiǎn)D. 操作風(fēng)險(xiǎn)50. 貸款五級(jí)分類方法被用于管理 ( ) 。A. 信用風(fēng)險(xiǎn)B.匯率風(fēng)險(xiǎn)C.利率風(fēng)險(xiǎn)D. 流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)51. 管制制度作為一種公共產(chǎn)品，只能由代表社會(huì)利益的政府來供給和安排，目的在于促進(jìn)一般社會(huì)福利，該觀點(diǎn)源于金融監(jiān)管理論中的( ) 。A. 經(jīng)濟(jì)監(jiān)管論B.公共利益論C.社會(huì)選擇論D. 特殊利益論52. 下列銀行業(yè)監(jiān)管內(nèi)容中，屬于市場(chǎng)準(zhǔn)入監(jiān)管的是( ) 。A. 審批業(yè)務(wù)范圍B.監(jiān)管資產(chǎn)安全性C.監(jiān)管

14、內(nèi)控有效性D. 監(jiān)管流動(dòng)適度性53. 根據(jù)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管核心指標(biāo) ，我國商業(yè)銀行資本充足率必須大于或等于( )。A.3%B.5%C.8%D.11%54. 早在 2003 年 9 月，我國對(duì)金融控股集團(tuán)的監(jiān)管就采取( ) 制度。A. 中央銀行監(jiān)管B.主監(jiān)管C.統(tǒng)一監(jiān)管D. 集體監(jiān)管55. 資本金是金融機(jī)構(gòu)抵御風(fēng)險(xiǎn)和吸收損失的保障，“巴塞爾協(xié)議”對(duì)于銀行業(yè)的監(jiān)管以( ) 為核心。A. 不良貸款率B.資產(chǎn)利潤率C.資本利潤率D. 資本充足率56. 本幣貶值以后， 以外幣計(jì)價(jià)的出口商品與勞務(wù)的價(jià)格下降， 以本幣計(jì)價(jià)的進(jìn)口商品與勞務(wù)的價(jià)格上漲，從而 ( ) 。A. 刺激出口和進(jìn)口，減少經(jīng)常項(xiàng)目逆差B.

15、限制出口和進(jìn)口，增加經(jīng)常項(xiàng)目逆差C.刺激出口，限制進(jìn)口，減少經(jīng)常項(xiàng)目逆差D. 限制出口，刺激進(jìn)口，增加經(jīng)常項(xiàng)目順差57. 一國之所以要對(duì)國際收支逆差進(jìn)行調(diào)節(jié)，是因?yàn)閲H收支逆差會(huì)導(dǎo)致( ) 。A. 外匯匯率下跌B.通貨緊縮C.本幣匯率上升D. 通貨膨脹58. 在科學(xué)確定國際儲(chǔ)備總量時(shí)，國際儲(chǔ)備量要與( )。A. 經(jīng)濟(jì)規(guī)模成反B.外債規(guī)模成正比C.短期國際融資能力成正比D. 對(duì)外開放度成反比59. 從第二次世界大戰(zhàn)結(jié)束到1973 年初實(shí)行的布雷頓森林體系，其一重要特征是( ) 。A. 實(shí)行浮動(dòng)匯率制B.黃金非貨幣化C.匯率制度安排多元化D. 實(shí)行可調(diào)整的固定匯率制60. 如果中國政府在英國倫敦發(fā)

16、行一筆美元債券，則該筆債券發(fā)行屬于( ) 的范疇。A. 外國債券市場(chǎng)B.英國猛犬債券市場(chǎng)C.美國揚(yáng)基債券市場(chǎng)D. 歐洲債券市場(chǎng)二、多項(xiàng)選擇題(共 20 題，每題 2 分。每題的備選項(xiàng)中，有2 個(gè)或 2 個(gè)以上符合題意，至少有 1 個(gè)錯(cuò)項(xiàng)。錯(cuò)選，本題不得分;少選，所選的每個(gè)選項(xiàng)得0.5 分 )61. 與傳統(tǒng)的定期存單相比，大額可轉(zhuǎn)讓定期存單的特點(diǎn)是( ) 。A. 不記名并可轉(zhuǎn)讓流通B.面額不固定且為大額C.不可提前支取D. 利率一般高于同期限的定期存款利率E.利率是固定的62. 作為一種投資工具，投資基金的特點(diǎn)是( ) 。A. 集中投資，分散風(fēng)險(xiǎn)B.集合投資，降低成本C.投資對(duì)象單一D. 分散投

17、資，降低風(fēng)險(xiǎn)E.專業(yè)化管理63. 根據(jù)利率風(fēng)險(xiǎn)結(jié)構(gòu)理論，導(dǎo)致債權(quán)工具到期期限相同但利率卻不同的因素是( ) 。A. 違約風(fēng)險(xiǎn)B.流動(dòng)性C.所得稅D. 交易風(fēng)險(xiǎn)E.系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)64. 對(duì)金融業(yè)實(shí)行分業(yè)監(jiān)管體制的缺陷是( ) 。A. 監(jiān)管成本較高B.容易導(dǎo)致官僚主義C.監(jiān)管效率低D. 容易出現(xiàn)重復(fù)交叉監(jiān)管E.容易出現(xiàn)監(jiān)管真空65. 下列職能中，屬于 綜合類 證券公司職能的是 ( ) 。A. 承銷政府債券B.組織監(jiān)督 證券交易C.代理買賣有價(jià)證券D. 充當(dāng)企業(yè)財(cái)務(wù)顧問E.辦理證券資金清算66. 在選擇貸款客戶時(shí)， 銀行信貸人員要想了解客戶自身及項(xiàng)目，通常要完成的步驟包括( )。A. 宏觀經(jīng)濟(jì)分析B.貸

18、款面談C.行業(yè)調(diào)查D. 信用調(diào)查E.財(cái)務(wù)分析67. 從內(nèi)部控制的角度看，成功的商業(yè)銀行一般具有的共同特征是( ) 。A. 職責(zé)分離，相互制約的部門和崗位設(shè)置B.實(shí)行行長負(fù)責(zé)制C.實(shí)行全員勞動(dòng)合同制D. 縱向的授權(quán)和審批制度E.完善的信息系統(tǒng)68. 相對(duì)于公募發(fā)行而言，證券私募發(fā)行具有的優(yōu)點(diǎn)是( ) 。A. 簡化了發(fā)行手續(xù)B.證券流動(dòng)性好C.縮短了發(fā)行時(shí)間D. 避免公司商業(yè)機(jī)密泄露E.發(fā)行價(jià)格有利于籌資者69. 按出資方式劃分，投資銀行并購業(yè)務(wù)的類型可以分為( ) 。A. 交換發(fā)盤B.現(xiàn)金購股C.要約收購D. 管理層收購E.現(xiàn)金購資產(chǎn)70. 金融制度的創(chuàng)新主要表現(xiàn)在 ( ) 。A. 金融機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)

19、的改變B.分業(yè)管理制度的改變C.新的金融工具的出現(xiàn)D. 金融市場(chǎng)準(zhǔn)入制度趨向國民待遇E.對(duì)商業(yè)銀行與非銀行金融機(jī)構(gòu)實(shí)施不同管理制度的改變71. 在貨幣需求理論中，費(fèi)雪方程式認(rèn)為長期中不受總貨幣存量影響的變量是( ) 。A. 物價(jià)B.貨幣流通速度C.各類商品交易量D. 恒常收入E.國民收入72. 根據(jù)貨幣供給理論，影響基礎(chǔ)貨幣量的主要因素是( ) 。A. 資本收支差額B.商業(yè)銀行信貸規(guī)模C.財(cái)政收支狀況D. 國際儲(chǔ)備增減狀況E.貿(mào)易收支差額乃 .如果判定某個(gè)時(shí)期出現(xiàn)了通貨緊縮，其主要依據(jù)是，在該時(shí)期出現(xiàn)了( ) 。A. 個(gè)別商品或勞務(wù)價(jià)格的下降B.物價(jià)的持續(xù)下降C.物價(jià)一次性的大幅下降D. 通貨

20、膨脹率由正轉(zhuǎn)負(fù)E.季節(jié)性因素引起的部分商品價(jià)格下降74. 現(xiàn)今世界各國中央銀行的類型主要有( ) 。A. 跨國中央銀行B.雙軌制中央銀行C.單一中央銀行D. 準(zhǔn)中央銀行E.復(fù)合中央銀行75. 在中央銀行的貨幣政策工具中，存款準(zhǔn)備金政策的主要內(nèi)容包括( ) 。A. 規(guī)定存款準(zhǔn)備金計(jì)提的基礎(chǔ)B.規(guī)定存款準(zhǔn)備金率C.規(guī)定存款準(zhǔn)備金運(yùn)用的方式D. 規(guī)定存款準(zhǔn)備金提取的時(shí)間E.規(guī)定存款準(zhǔn)備金的構(gòu)成76. 下列 風(fēng)險(xiǎn)管理 方法中，屬于匯率風(fēng)險(xiǎn)管理的方法是( ) 。A. 進(jìn)行遠(yuǎn)期外匯交易B.做利率衍生品交易C.做貨幣衍生品交易D. 缺口管理E.選擇有利的貨幣77. 在銀行業(yè)監(jiān)管的方法中，現(xiàn)場(chǎng)檢查內(nèi)容一般包括

21、( ) 。A. 充分性檢查B.合規(guī)性檢查C.適宜性檢查33. 有效性檢查E.風(fēng)險(xiǎn)性檢查78. 當(dāng)前在我國分業(yè)監(jiān)管體制下綜合經(jīng)營帶來的挑戰(zhàn)有( ) 。A. 金融控股集團(tuán)的監(jiān)管制度B.金融控股集團(tuán)的資本監(jiān)管C.金融控股集團(tuán)的公司治D. 金融監(jiān)管與貨幣政策的協(xié)調(diào)E.機(jī)構(gòu)監(jiān)管與功能監(jiān)管的挑戰(zhàn)79. 2005 年 7 月 21 日，我國啟動(dòng)了人民幣匯率形成機(jī)制的改革，改革后形成的人民幣匯率制度的特征是 ( ) 。A. 以市場(chǎng)供求為基礎(chǔ)B.實(shí)行銀行結(jié)售匯制C.參考一籃子貨幣進(jìn)行調(diào)節(jié)D. 建立銀行間外匯市場(chǎng)E.有管理的浮動(dòng)匯率制度80. 一國要實(shí)現(xiàn)本國貨幣資本項(xiàng)目項(xiàng)下可兌換需要的條件是( ) 。A. 穩(wěn)定的

22、國際環(huán)境B.健全的經(jīng)濟(jì)體系C.穩(wěn)定的宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境D. 穩(wěn)健的金融體系E.彈性的匯率制度三、案例分析 題 (共 20 題，每題2 分。由單選和多選組成。錯(cuò)選，本題不得分：少選，所選的每個(gè)選項(xiàng)得0.5 分)(一 )20 世紀(jì) 80 年代以來，國際金融市場(chǎng)最重要的創(chuàng)新便是金融衍生晶市場(chǎng)的發(fā)展。最早出現(xiàn)的是簡單的衍生品，如遠(yuǎn)期、期貨、期權(quán)、互換等，隨后出現(xiàn)了多種復(fù)雜產(chǎn)品。20世紀(jì) 90 年代信用衍生品的出現(xiàn)，將金融衍生品市場(chǎng)的發(fā)展推向新的階段。在2007 年爆發(fā)的美國次貸危機(jī)中，信用衍生品如信用違約掉期(CDS) 的無序發(fā)展對(duì)危機(jī)的蔓延和惡化起到了推波助瀾的作用，其負(fù)面效應(yīng)也開始被意識(shí)到。為此， 各國

23、政府正在探索更有力的監(jiān)管措施，以促進(jìn)金融衍生品市場(chǎng)更平穩(wěn)、有效運(yùn)行。81. 金融衍生品區(qū)別于傳統(tǒng)金融工具的特征是( ) 。A. 杠桿比率高B.主要用于套期保值C.高風(fēng)險(xiǎn)性D. 全球化程度高82. 與遠(yuǎn)期合約相比，期貨合約的特點(diǎn)是( ) 。A. 合約的規(guī)模更大B.交易多在有組織的交易所進(jìn)行C.投機(jī)性更強(qiáng)D. 合約的內(nèi)容標(biāo)準(zhǔn)化83. 信用違約掉期作為最常用的信用衍生品，當(dāng)約定的信用事件發(fā)生時(shí)，導(dǎo)致的結(jié)果是( ) 。A. 由賣方向買方賠償，金額相當(dāng)于合約中基礎(chǔ)資產(chǎn)面值B.由買方向賣方賠償，金額相當(dāng)于合約中基礎(chǔ)資產(chǎn)面值C.由賣方向買方賠償因信用事件所導(dǎo)致的基礎(chǔ)資產(chǎn)面值的損失部分D. 由買方向賣方賠償因

24、信用事件所導(dǎo)致的基礎(chǔ)資產(chǎn)面值的損失部分84. 信用違約掉期市場(chǎng)在美國次貸危機(jī)中暴露出來的缺陷有( ) 。A. 同時(shí)在交易所和柜臺(tái)進(jìn)行交易B.缺乏監(jiān)管C.市場(chǎng)操作不透明D. 沒有統(tǒng)一的清算報(bào)價(jià)系統(tǒng)(二 )某公司是專業(yè)生產(chǎn)芯片的廠商，已在美國納斯達(dá)克市場(chǎng)上市。當(dāng)前該公司的p 系數(shù)為 1.5 ，納斯達(dá)克的市場(chǎng)組合收益率為8% ，美國國債的利率是 2% 。85. 當(dāng)前市場(chǎng)條件下美國納斯達(dá)克市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)是( ) 。A.3%B.5%C.6%D.9%86. 該公司股票的風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)是 ( ) 。A.6%B.9%C.10%D.12%87. 通過 CAPM 模型測(cè)得的該公司股票的預(yù)期收益率是( ) 。A.3%B.

25、6%C.9%D.11%88. 資本資產(chǎn)定價(jià)理論認(rèn)為，不可能通過資產(chǎn)組合來降低或消除的風(fēng)險(xiǎn)是( ) 。A. 特有風(fēng)險(xiǎn)B.宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行引致的風(fēng)險(xiǎn)C.非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)D. 市場(chǎng)結(jié)構(gòu)引致的風(fēng)險(xiǎn)(三 )我國某商業(yè)銀行2009 年底業(yè)務(wù)基本情況如下：貸款余額180 億元， 加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)總資產(chǎn) 125 億元，存款余額240 億元。 2009 年底的法定存款準(zhǔn)備金率為18% ，2010 年初調(diào)整為16%。2010 年該行計(jì)劃開展的業(yè)務(wù)是：發(fā)放新貸款20 億元，吸收存款40 億元，辦理居民委托投資 550 萬元，向央行辦理票據(jù)再貼現(xiàn)8000 萬元，辦理企業(yè)未到期的票據(jù)貼現(xiàn)5500 萬元，向光明電廠投資入股2 億元。89

26、. 2009年底該行的存款準(zhǔn)備金至少應(yīng)為( ) 億元。A.8.4B.10C.43.2D.44.890. 假設(shè)該行 2009 年底沒有超額準(zhǔn)備金， 2010 年吸收存款 40 億元后即存入央行 10億元，此時(shí)該行可動(dòng)用的在央行的存款是( ) 億元。A.1.0B.2.4C.5.0D.8.491. 該行 2010 年計(jì)劃開展的業(yè)務(wù)中，屬于資產(chǎn)業(yè)務(wù)的是( )。A. 辦理居民委托投資550 萬元B.發(fā)放新貸款20 億元C.辦理企業(yè)未到期的票據(jù)貼現(xiàn)5500 萬元D. 吸收存款40 億元92. 該行 2010 年計(jì)劃開展的業(yè)務(wù)中，按規(guī)定不能開展的業(yè)務(wù)是( ) 。A. 向央行辦理票據(jù)再貼現(xiàn)8000萬元B.辦理

27、居民委托投資550 萬元C.辦理企業(yè)未到期的票據(jù)貼現(xiàn)5500 萬元D. 向光明電廠投資入股2 億元(四 )2010 年第一季度， 中國人民銀行根據(jù)國內(nèi)外經(jīng)濟(jì)金融形勢(shì)和銀行體系流動(dòng)性變化，實(shí)施的主要貨幣政策操作如下：1 、累計(jì)發(fā)行央行票據(jù)1.43 萬億元，開展短期正回購操作8930 億元。 2、經(jīng)過 2009 年一年多的寬松貨幣政策，在貨幣信貸快速增長背景下，2010年 1 月 18 日和 2 月 25 日，分別上調(diào)存款類金融機(jī)構(gòu)人民幣存款準(zhǔn)備金率各0.5 個(gè)百分點(diǎn)。3 、對(duì)商業(yè)承兌匯票、涉農(nóng)票據(jù)、縣域企業(yè)及中小金融機(jī)構(gòu)簽發(fā)、承兌、持有的票據(jù)優(yōu)先辦理再貼現(xiàn)，期末再貼現(xiàn)余額 263 億元，同比增加

28、 257 億元。從投向看，再貼現(xiàn)總量中涉農(nóng)票據(jù)占 19% ，中小企業(yè)簽發(fā)的票據(jù)占 63% ，較好發(fā)揮了支持?jǐn)U大“三農(nóng)”和中小企業(yè)融資的作用。93. 在 2010 年第一季度的貨幣政策操作中，屬于公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)的是( ) 。A. 發(fā)行央行票據(jù)1.43 萬億元B.上調(diào)存款準(zhǔn)備金率C.正回購 8930 億元D. 對(duì)特定票據(jù)優(yōu)先辦理再貼現(xiàn)94. 發(fā)行央行票據(jù)1.43 萬億元，開展短期正回購操作8930 億元，這些措施說明中國人民銀行在 ( )。A. 投放流動(dòng)性B.收回流動(dòng)性C.降低商業(yè)銀行信貸投放能力D. 提高商業(yè)銀行信貸投放能力95. 上調(diào)存款準(zhǔn)備金率的目的是 ( ) 。A. 開始實(shí)施緊縮的財(cái)政政策B.開始實(shí)施更加