中級(jí)會(huì)計(jì)師財(cái)務(wù)管理必背的個(gè)公式

1、中級(jí)會(huì)計(jì)師財(cái)務(wù)管理必背的個(gè)公式文件編碼(GHTUUITID-GGBKTPOIUWUUI-8968)1、單利：I=P*i*n2、 單利終值：F=P(l+i*n)3、 單利現(xiàn)值：P=F/(l+i*n)4、 復(fù)利終值：F=P(l+i)n 或：P(F/P, i, n)5、 復(fù)利現(xiàn)值：P=F*(l+i)-n 或:F(P/F, i, n)6、 普通年金終值：F=A(l+i)n-l/i 或：A(F/A, i, n)7、 年償債基金：A 二 F*i/(l+i)或：F(A/F, i, n)8、 普通年金現(xiàn)值：P=Al-(l+i)-n/i或：A(P/A, i, n)9、 年資本回收額：A=Pi/l-(l+i)-n

2、或：P(A/P, i, n)10、即付年金的終值：F二 A(l+i)(n+l)-l/i-l或：A(F/A, i, n+l)-l11、即付年金的現(xiàn)值：P=Al-(l+i)-(n-l)/i+l或：A(P/A, i, n-l)+l12、遞延年金現(xiàn)值：第一種方法：先求(m+n)期的年金現(xiàn)值，再扣除遞延期)的年金現(xiàn)值。P=Al-(l+i)-(m+n)/i-l-(l+i)-m/i或：A(P/A, i,m+n)-(P/A, i,n) 第二種方法：先求出遞延期末的現(xiàn)值，再將現(xiàn)值調(diào)整到第一期期初。P=A1-(1+i)-n/i*(1+i)-mA(P/A, i, n)*(P/F i, m)第三種方法：先求出遞延年金

3、的終值，再將其折算為現(xiàn)值。P=A (1+i) n-1/I * (1+i) - (n+m)或：A (F/A, I, n) (P/F, I, n+m)13、永續(xù)年金現(xiàn)值：P=A/i14、折現(xiàn)率：i=(F/p)l/n-l(次收付款項(xiàng))i=A/P (永續(xù)年金)普通年金折現(xiàn)率先計(jì)算年金現(xiàn)值系數(shù)或年金終值系數(shù)再査有關(guān)的系數(shù)表求 i,不能直 接求得的通過內(nèi)插法計(jì)算。i=il+(Pl-a)/(01-a P2)*(i2-il)15、名義利率與實(shí)際利率的換算：i=(l+r/m)m-l 式中：r為名義利率;m 為年復(fù)利次 數(shù)16、風(fēng)險(xiǎn)收益率：R=RF+RR=RF+b*V17、期望值：(P49)18、方差：(P50)

4、19、標(biāo)準(zhǔn)方差：(P50)20、標(biāo)準(zhǔn)離差率：V=a/E21、外界資金的需求量二變動(dòng)資產(chǎn)占基期銷售額百分比 x 銷售的變動(dòng)額-變動(dòng)負(fù)債占基期銷售額百分比 x 銷售的變動(dòng)額-銷售凈利率 x 收益留存比率 x 預(yù)測(cè)期銷售額22、外界資金的需求量的資金習(xí)性分析法：高低點(diǎn)法(P67)、回歸直線法(P68)23、認(rèn)股權(quán)證的理論價(jià)值：V=(P-E)*N 注：P 為普通股票市場(chǎng)價(jià)格，E 為認(rèn)購價(jià)格，N 為認(rèn)股權(quán)證換股比率.24、債券發(fā)行價(jià)格二票面金額*(P/F, il, n)+票面金額*i2(P/A, il, n)式中：il 為市場(chǎng)利率;i2 為票面利率;n 為債券期限如果是不計(jì)復(fù)利，到期一次還本付息的債券：

5、債券發(fā)行價(jià)格二票面金額*(l+i2*n)*(P/F, il, n)25、可轉(zhuǎn)換債券價(jià)格二債券面值/轉(zhuǎn)換比率轉(zhuǎn)換比率=轉(zhuǎn)換普通股數(shù)/可轉(zhuǎn)換債券數(shù)26、放棄現(xiàn)金折扣的成本=CD/(l-CD)*360/N*100%式中：CD 為現(xiàn)金折扣的百分比;N為 失去現(xiàn)金折扣延期付款天數(shù)，等于信用期與折扣期之差27、債券成本：Kb=I (1-T)/BO(1-f) =B*i*(1-T)/BO(1-f)式中：Kb 為債券成本;I為債券每年支付的利息;T 為所得稅稅率;B 為債券面值;i 為債券票面利率;B0 為債券籌資 額，按發(fā)行價(jià)格確定;f 為債券籌資費(fèi)率28、借款成本：Ki=I (1-T) / L (1-f)

6、=i*L* (1-T) / L (1-f)或：Ki=i(l-T)(當(dāng) f 忽略不計(jì)時(shí))式中：Ki 為銀行借款成本;I為銀行借款年利息;L 為銀行借款籌資總額;T 為所得稅稅率;i 為銀行借款利息率;f為銀行借款籌資費(fèi)率29、優(yōu)先股成本： Kp=D/PO(l-T)式中： Kp 為優(yōu)先股成本;D 為優(yōu)先股每年的股利， 0 為發(fā)行優(yōu)先股總額30、普通股成本：股利折現(xiàn)模型：Kc=D/P0*100%或 Kc=Dl/PO(l-f)+g資本資產(chǎn)定價(jià)模型：Kc=RF+ & (Rm-RF)無風(fēng)險(xiǎn)利率加風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)法：Kc=RF+Rp式中：Kc 為普通股成本;D1 為第 1 年股的股利，0 為普通股發(fā)行價(jià);g

7、為年增長率31、留存收益成本：K=Dl/P0+g32、加權(quán)平均資金成本：Kw=SWj*Kj式中：Kw 為加權(quán)平均資金成本;Wj為第 j 種資金占總資金的比重;Kj 為第 j 種資金的成本33籌資總額分界點(diǎn)：BPi=TFi/Wi式中：BPi 為籌資總額分界點(diǎn);TFi 為第 i 種籌資方式的成本分界點(diǎn);陽為目標(biāo)資金結(jié)構(gòu)中第 i 種籌資方式所占比例34、邊際貢獻(xiàn)：M= (p-b) x=m*x式中：M 為邊際貢獻(xiàn);p 為銷售單價(jià);b 為單位變動(dòng)成本；m為單位邊際貢獻(xiàn);x 為產(chǎn) 銷量35、息稅前利潤：EBIT=(p-b)x-a=M-a36、經(jīng)營杠桿：DOL=M/EBIT=M/ (M-a)37、財(cái)務(wù)杠桿：

8、DFL=EBIT/ (EBIT-I)38、復(fù)合杠桿：DCL=DOL*DFL=M/ EBIT-I-d/ (1-T)39：每股利潤無差異點(diǎn)分析公式：(EBIT-I1)(1-T)-D1/N1=(EBIT-(1-T)- D2/N2當(dāng) EBIT 大于每股利潤無差異點(diǎn)時(shí)，利用負(fù)債集資較為有利；當(dāng) EBIT 小于每股利 潤無差異點(diǎn)時(shí)，利用發(fā)行普通股集資較為有利.40、公司的市場(chǎng)總價(jià)值二股票的總價(jià)值+債券的價(jià)值股票市場(chǎng)價(jià)格=(息稅前利潤- 利息)* (1-所得稅稅率普通股成本式中：普通股成本 Kc=RF+ S (Rm-RF)41、投資組合的期望收益率：RP=EWjRj42 協(xié)方差：Cov(Rl,R2)=l/n

9、E (Rli-Rl) (R2i-R2)43、相關(guān)系數(shù)：P12=Cov(Rl,R2)/(ala2)44、兩種資產(chǎn)組合而成的投資組合收益率的標(biāo)準(zhǔn)差：o P=W12。12+W22。22+2W1。1COV(R1, R2) 1/245、投資組合的 P系數(shù)：PP=EWiPi46、經(jīng)營期現(xiàn)金流量的計(jì)算：經(jīng)營期某年凈現(xiàn)金流量二該年利潤+該年折舊+該年 攤銷+該年利息+該年回收額47、靜態(tài)評(píng)價(jià)指標(biāo)：投資利潤率二年平均利潤額/投資總額 xlOO%不包括建設(shè)期的投資回收期二原始投資額/投產(chǎn)若干年每年相等的現(xiàn)金凈流量 包括建設(shè)期的投資回收期二不包括建設(shè)期的投資回收期+建設(shè)期48、動(dòng)態(tài)評(píng)價(jià)指標(biāo)：凈現(xiàn)值(NPV)二-原始

10、投資額+投產(chǎn)后每年相等的凈現(xiàn)金流量 x 年金現(xiàn)值系數(shù)凈現(xiàn)值率(NPVR)二投資項(xiàng)目?jī)衄F(xiàn)值/原始投資現(xiàn)值 xlOO%獲利指數(shù)(PD=投產(chǎn)后各年凈現(xiàn)金流量的現(xiàn)值合計(jì)/原始投資的現(xiàn)值合計(jì)刃+凈現(xiàn) 值率(NPVR)內(nèi)部收益率=IRR(P/A, IRR, n) =I/NCF式中：I為原始投資額49、短期證券到期收益率：K 二證券年利息+(證券賣出價(jià)-證券買入價(jià))十到期年限/證券買入價(jià)*100%50、長期債券收益率：V=I*(P/A, i, n)+F*(P/F, i, n)式中：V為債券的購買價(jià)格51、股票投資收益率：V=S (t=rn)Dt/(l+i)t+F/(l+i)n52、長期持有股票，股利穩(wěn)定不變

11、的股票估價(jià)模型：V=D/K式中：V為股票內(nèi)在價(jià)值;D 為每年固定股利;K 為投資人要求的收益率53、長期持有股票，股利固定增長的股票估價(jià)模型：V=D0(l+g)/(K-g)=Dl/(K-g)式中：D0 為上年股利;D1 為第一年預(yù)期股利54、基金的單位凈值二基金凈資產(chǎn)價(jià)值總額/基金單位總份額55、基金二(年末持有份數(shù)*年末基金單位凈值-年初持有份數(shù)*年初基金單位凈值)收益率年初持有份數(shù)*年初基金單位凈值56、機(jī)會(huì)成本二現(xiàn)金持有量 x有價(jià)證券利率(或報(bào)酬率)57、現(xiàn)金管理相關(guān)總成本二持有機(jī)會(huì)成本+固定性轉(zhuǎn)換成本58、最佳現(xiàn)金持有量：Q=(2TF/K)l/2 式中：Q 為最佳現(xiàn)金持有量;T 為一個(gè)

12、周期內(nèi)現(xiàn)金總需求量;F 為每次轉(zhuǎn)換有價(jià)證券的固定成本;K 為有價(jià)證券利息率59、最低現(xiàn)金管理相關(guān)總成本：(TC) = (2TFK)l/260、應(yīng)收賬款機(jī)會(huì)成本二維持賒銷業(yè)務(wù)所需要的資金*資金成本率61、應(yīng)收賬款平均余額二年賒銷額/360*平均收賬天數(shù)62、維持賒銷業(yè)務(wù)所需要的資金二應(yīng)收賬款平均余額*變動(dòng)成本/銷售收入63、應(yīng)收賬款收現(xiàn)保證率=(當(dāng)期必要現(xiàn)金支出總額-當(dāng)期其它穩(wěn)定可靠的現(xiàn)金流 入總額)/當(dāng)期應(yīng)收賬款總計(jì)金額64、存貨相關(guān)總成本二相關(guān)進(jìn)貨費(fèi)用+相關(guān)存儲(chǔ)成本二存貨全年計(jì)劃進(jìn)貨總量/每次進(jìn)貨批量*每次進(jìn)貨費(fèi)用+每次進(jìn)貨批量/2*單位存貨年存儲(chǔ)成本65、經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量：Q=(2AB/C)l

13、/2 式中：Q 為經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量;A 為某種存貨年度計(jì) 劃進(jìn)貨總量;B 為平均每次進(jìn)貨費(fèi)用;C 為單位存貨年度單位儲(chǔ)存成本66、經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量的存貨相關(guān)總成本：(TC) = (2ABC)l/267、經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量平均占用資金：W=PQ/2=P(AB/2C)l/268年度最佳進(jìn)貨批次：N=A/Q=(AC/2B)l/269、允許缺貨時(shí)的經(jīng)濟(jì)進(jìn)貨批量：Q=(2AB/C)(C+R)/Rl/270、缺貨量：S=QC/(C+R)式中：S 為缺貨量;R 為單位缺貨成本71、存貨本量利的平衡關(guān)系：利潤二毛利-固定存儲(chǔ)費(fèi)-銷售稅金及附加-每日變動(dòng) 存儲(chǔ)費(fèi) x 儲(chǔ)存天數(shù)72、每日變動(dòng)存儲(chǔ)費(fèi)二購進(jìn)批量*購進(jìn)單價(jià)*日變動(dòng)儲(chǔ)

14、存費(fèi)率或：每日變動(dòng)存儲(chǔ)費(fèi)二購進(jìn)批量*購進(jìn)單價(jià)*每日利率+每日保管費(fèi)用73、保本儲(chǔ)存天數(shù)=(毛利-固定存儲(chǔ)費(fèi)-銷售稅金及附加)/每日變動(dòng)存儲(chǔ)費(fèi)74、目標(biāo)利潤二投資額*投資利潤率75、保利儲(chǔ)存天數(shù)二(毛利-固定存儲(chǔ)費(fèi)-銷售稅金及附加-目標(biāo)利潤)/每日變動(dòng)存儲(chǔ)費(fèi)76、批進(jìn)批出該商品實(shí)際獲利額二每日變動(dòng)儲(chǔ)存費(fèi)* (保本天數(shù)-實(shí)際儲(chǔ)存天數(shù))77、實(shí)際儲(chǔ)存天數(shù)二保本儲(chǔ)存天數(shù)-該批存貨獲利額/每日變動(dòng)存儲(chǔ)費(fèi)78、批進(jìn)零售經(jīng)銷某批存貨預(yù)計(jì)可獲利或虧損額二該批存貨的每日變動(dòng)存儲(chǔ)費(fèi)*平均保本儲(chǔ)存天數(shù)-（實(shí)際零售完天數(shù)+1）/2二購進(jìn)批量*購進(jìn)單價(jià)*變動(dòng)儲(chǔ)存費(fèi)率*平均 保本儲(chǔ)存天數(shù)-（購進(jìn)批量/日均銷量+1）/2二

15、購進(jìn)批量*單位存貨的變動(dòng)存儲(chǔ)費(fèi)* 平均保本儲(chǔ)存天數(shù)-（購進(jìn)批量/日均銷量+1）/279、利潤中心邊際貢獻(xiàn)總額二該利潤中心銷售收入總額-該利潤中心可控成本總額（或：變動(dòng)成本總額）80、利潤中心負(fù)責(zé)人可控成本總額二該利潤中心邊際貢獻(xiàn)總額-該利潤中心負(fù)責(zé)人可控固定成本81、利潤中心可控利潤總額二該利潤中心負(fù)貴人可控利潤總額-該利潤中心負(fù)責(zé)人不可控固定成本82、公司利潤總額二各利潤中心可控利潤總額之和-公司不可分?jǐn)偟母鞣N管理費(fèi)用、財(cái)務(wù)費(fèi)用等83、定基動(dòng)態(tài)比率二分析期數(shù)值/固定基期數(shù)值84、環(huán)比動(dòng)態(tài)比率二分析期數(shù)值/前期數(shù)值85、流動(dòng)比率二流動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)負(fù)債86、速動(dòng)比率二速動(dòng)資產(chǎn)/流動(dòng)負(fù)債速動(dòng)資產(chǎn)二貨

16、幣資金+短期投資+應(yīng)收賬款+應(yīng)收票據(jù)二流動(dòng)資產(chǎn)-存貨-預(yù)付賬款-待攤費(fèi)用-待處理流動(dòng)資產(chǎn)損失87、現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比率二年經(jīng)營現(xiàn)金凈流量/年末流動(dòng)負(fù)債*100%88、資產(chǎn)負(fù)債率二負(fù)債總額/資產(chǎn)總額89、產(chǎn)權(quán)比率二負(fù)債總額/所有者權(quán)益90、已獲利息倍數(shù)二息稅前利潤/利息支出91、長期資產(chǎn)適合率二（所有者權(quán)益+長期負(fù)債）/（固定資產(chǎn)+長期投資）92、勞動(dòng)效率二主營業(yè)務(wù)收入或凈產(chǎn)值/平均職工人數(shù)93、周轉(zhuǎn)率（周轉(zhuǎn)次數(shù)）二周轉(zhuǎn)額/資產(chǎn)平均余額94、周轉(zhuǎn)期（周轉(zhuǎn)天數(shù)）二計(jì)算期天數(shù)/周轉(zhuǎn)次數(shù)二資產(chǎn)平均余額 x 計(jì)算期天數(shù)/周轉(zhuǎn)額95、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率（次）二主營業(yè)務(wù)收入凈額/平均應(yīng)收賬款余額其中：主營業(yè)務(wù)收入凈

17、額二主營業(yè)務(wù)收入-銷售折扣與折讓平均應(yīng)收賬款余額=（應(yīng)收賬款年初數(shù)+應(yīng)收賬款年末數(shù)）/2應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)=（平均應(yīng)收賬款*360）/主營業(yè)務(wù)收入凈額96、存貨周轉(zhuǎn)率（次數(shù)）二主營業(yè)務(wù)成本/平均存貨其中：平均存貨=（存貨年初數(shù)+存貨年末數(shù)）/2存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)=（平均存貨 x360）/主營業(yè)務(wù)成本97、流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率（次數(shù)）二主營業(yè)務(wù)收入凈額/平均流動(dòng)資產(chǎn)總額流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)期（天數(shù)）=（平均流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)總額 x360）/主營業(yè)務(wù)收入總額98、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率二主營業(yè)務(wù)收入凈額/平均固定資產(chǎn)平均凈值99、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率二主營業(yè)務(wù)收入凈額/平均資產(chǎn)總額100、主營業(yè)務(wù)利潤率二主營業(yè)務(wù)利潤/主營業(yè)務(wù)收入凈額101、成本費(fèi)用利潤率二利潤總額/成本費(fèi)用總額102盈余現(xiàn)金保障倍數(shù)二經(jīng)營現(xiàn)金凈流量/凈利潤103、 總資產(chǎn)報(bào)酬率= （利潤總額+利息支出） /平均資產(chǎn)總額二息稅前利潤總額/平均資 產(chǎn)總額104、凈資產(chǎn)收益率二凈利潤/平均凈資產(chǎn) xlOO%105、資本保值增值率二扣除客觀因素后的年末所有者權(quán)益總額/年初所有者權(quán)益總額106、每股收益二凈利潤/年末普通股總數(shù)107、市盈率二普通股每股市價(jià)/普通股每股收益