企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表與銀行信貸

1、企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表與銀行信貸論文摘要：會(huì)計(jì)報(bào)表是反映企業(yè)一定時(shí)期財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果的書面文件，是某一時(shí)期會(huì)計(jì)核算的總結(jié)，作為國(guó)際通用的經(jīng)濟(jì)語言，會(huì)計(jì)報(bào)表為企業(yè)外部的各有關(guān)方面如政府、投資者、債權(quán)人提供企業(yè)各方面的總括性的信息資料。目前金融界在開展業(yè)務(wù)營(yíng)銷中依據(jù)的財(cái)務(wù)報(bào)表主要有：資產(chǎn)負(fù)債表、損益表（含利潤(rùn)分配表）、現(xiàn) 金流量表及會(huì)計(jì)報(bào)表說明。這些報(bào)表是金融機(jī)構(gòu)綜合分析企業(yè)、單 位財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果、利潤(rùn)分配、現(xiàn)金流量等經(jīng)營(yíng)情況，據(jù)以 判斷其盈利能力、支付能力和償債能力的基礎(chǔ)依據(jù)。是銀行信貸營(yíng)銷過程 中的重要依據(jù)，也是判斷和降低風(fēng)險(xiǎn)的主要要方面。貸款企業(yè)的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)表對(duì)銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)的影響， 會(huì)引起銀行財(cái)

2、 務(wù)狀況的變化，其實(shí)質(zhì)上是從另一角度折射出銀行的財(cái)務(wù)狀況。貸款企業(yè)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)表對(duì)銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)的不良影響普遍存在。導(dǎo)致企業(yè)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)表對(duì)銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生不良影響的原因主要有以下幾個(gè)方面：企業(yè)刻意的編制虛假財(cái)務(wù)報(bào)表騙取或套取銀行的信貸資金。減少企業(yè)的負(fù)債、增加資產(chǎn)及所有者權(quán)益，資產(chǎn)負(fù)債表是反映企業(yè)某一特定日期的財(cái)務(wù)狀況的報(bào)表，企業(yè)向銀行申請(qǐng)貸款時(shí)，往往隱瞞負(fù)債，優(yōu)化資產(chǎn)，通過降低資產(chǎn)負(fù)債率，實(shí)際改變企業(yè)負(fù)債的性質(zhì)，虛增借款企業(yè)的償債能力。從而取銀行的信貸資金。虛增收入，降低成本上升，損益表反映的是企業(yè)在一定會(huì)計(jì)期間的經(jīng)營(yíng)成果，它是評(píng)價(jià)企業(yè)經(jīng)營(yíng)情況、考核利潤(rùn)計(jì)劃執(zhí)行結(jié)果、分析企業(yè)過對(duì)報(bào)收益能力的主要

3、依據(jù)，銀行比較看中企業(yè)的盈利能力，而企業(yè)通 表的粉飾，給貸款銀行一個(gè)表面良好的印象， 以欺騙銀行的信 貸資 金。通過調(diào)整應(yīng)收賬款、存貨、貨幣資金的額度，從而隱瞞企業(yè)不良 資 產(chǎn)的存在，使企業(yè)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)趨向于虛假的合理范圍， 而企業(yè)調(diào)賬的 目的 無非就是為了增加資產(chǎn)及利潤(rùn)、 減少負(fù)債。而各種虛增的資產(chǎn)總 額，利 潤(rùn)及應(yīng)收款項(xiàng)，會(huì)將行在分析判斷的過程中引入歧途，從而為 銀行的信 貸帶來極大的風(fēng)險(xiǎn)。根據(jù)貸款通則 會(huì)計(jì)報(bào)表是借款企業(yè)必須向貸款銀行提交的資 料， 在營(yíng)銷過程中，定期分析企業(yè)、單位報(bào)送的會(huì)計(jì)報(bào)表，可使金融 機(jī)構(gòu)及 時(shí)了解企業(yè)的經(jīng)營(yíng)情況、 資金用向、存在的風(fēng)險(xiǎn)和經(jīng)營(yíng)中的難 點(diǎn)，據(jù)以 及時(shí)調(diào)整營(yíng)

4、銷策略，以最有效的金融品種和服務(wù)做到滿足客 戶的需求， 防范化解降低經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)現(xiàn)白身的資產(chǎn)的保值增值。而 財(cái)務(wù)方面通常 情況按照以下的幾個(gè)方面進(jìn)行：主要從財(cái)務(wù)信息質(zhì)量、資產(chǎn)質(zhì)量、資本結(jié)構(gòu)、盈利能力、現(xiàn)金流 和 償債能力等方面分析。1、財(cái) 務(wù)信息質(zhì)量重點(diǎn)分析近三年會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)公司財(cái)務(wù)報(bào)表出具的審計(jì)結(jié)論、 報(bào) 表是否擁有可比性、公司所采用會(huì)計(jì)政策是否與企業(yè)的客觀實(shí)際情 況相 符合，判斷企業(yè)有關(guān)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的證實(shí)性和有效性。2、資產(chǎn)質(zhì)量 對(duì)于貿(mào)易行業(yè)企業(yè)，要關(guān)注： （ 1）資產(chǎn)構(gòu)成，通常以流動(dòng)資產(chǎn)為主； （2）資產(chǎn)流動(dòng)性，流動(dòng)資產(chǎn)中貨幣資金、應(yīng)收票據(jù)等現(xiàn)金類資產(chǎn) 的情況；對(duì)應(yīng)收賬款、其他應(yīng)收款的質(zhì)量

5、（欠款客戶，賬齡和壞賬準(zhǔn) 備 等）要著重進(jìn)行分析；分析存貨占流動(dòng)資產(chǎn)占比，有無較大波動(dòng)，存貨跌價(jià)可能性，是否已計(jì)提跌價(jià)準(zhǔn)備；預(yù)付賬款的增長(zhǎng)情況等；（3）非流動(dòng)資產(chǎn)中，貿(mào)易行業(yè)企業(yè)固定資產(chǎn)占比相對(duì)較小；由于貿(mào)易 行業(yè)企業(yè) 的上下游產(chǎn)業(yè)鏈逐步延伸， 長(zhǎng)期股權(quán)投資逐步提高，需要分 析長(zhǎng)期股 權(quán)投資的明細(xì)。貿(mào)易行業(yè)企業(yè)一般應(yīng)收應(yīng)付項(xiàng)目比較大， 主 要客戶的 信用質(zhì)量是影響貿(mào)易行業(yè)的資產(chǎn)質(zhì)量的關(guān)鍵因素， 分析時(shí)應(yīng) 重點(diǎn)關(guān)注。3、資本結(jié)構(gòu) 一般而言，貿(mào)易行業(yè)企業(yè)負(fù)債率較高，短期債務(wù)（短期借款 + 一 年 內(nèi)到期的長(zhǎng)期負(fù)債 +應(yīng)付票據(jù)）占比很大。主要衡量指標(biāo)包括長(zhǎng)短期債務(wù)結(jié)構(gòu)、全部債務(wù)資本化比率、長(zhǎng)期債務(wù)資

6、本化比率、資產(chǎn)負(fù)債 率等，在 考慮了上述三項(xiàng)因素后，通過指標(biāo)分析，綜合判斷企業(yè)白身債務(wù)負(fù)擔(dān)的大小以及在同行業(yè)中的排名情況。 另外，還要分析應(yīng)付賬 款、預(yù)收款項(xiàng) 的具體情況以及與應(yīng)收賬款、預(yù)付賬款進(jìn)行比較。4、盈利能力（ 1）主營(yíng)業(yè)務(wù)收入與主營(yíng)業(yè)務(wù)成本變動(dòng)趨勢(shì)是否具有一致性，應(yīng)與經(jīng)營(yíng)分析相吻合； （2）分析近三年期間費(fèi)用（銷售費(fèi)用、管理費(fèi)用和財(cái)務(wù)費(fèi)用）占主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的比重；（ 3）投資收益和營(yíng)業(yè)外收入的穩(wěn)定性； （ 4）利用套期保值工具或押匯等取得收益的占比； （5）對(duì)凈 資 產(chǎn)收益率、總資本收益率、主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)率等指標(biāo)進(jìn)行分析，做出判現(xiàn)金流分析是客戶信用分析的重點(diǎn)，因?yàn)楝F(xiàn)金流量是償還債務(wù)的 基

7、 礎(chǔ)，將企業(yè)在一段時(shí)期內(nèi)可支配的現(xiàn)金， 與企業(yè)應(yīng)償還的全部債務(wù) 相比 較，可以顯示出企業(yè)在持續(xù)經(jīng)營(yíng)中獲取的現(xiàn)金對(duì)全部債務(wù)的保護(hù) 程度。 主要考察的指標(biāo)包括經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流入量、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn) 生的現(xiàn)金 流量?jī)纛~、現(xiàn)金收入比、盈利現(xiàn)金比、經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比 率、籌資活 動(dòng)前現(xiàn)金流量?jī)纛~債務(wù)保護(hù)倍數(shù)、籌資活動(dòng)前現(xiàn)金流量?jī)?額利息保護(hù)倍 數(shù)等指標(biāo)。對(duì)于貿(mào)易行業(yè)企業(yè)，由于其主業(yè)盈利能力偏 弱，特別要關(guān)注 公司收入的實(shí)現(xiàn)質(zhì)量，經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流的充足性和穩(wěn)定 性。6、償債能力 償債能力分析是信用評(píng)價(jià)方法的關(guān)鍵。主要包括以下幾個(gè)方面：(1) 短期償債能力，主要分析流動(dòng)資產(chǎn)、速動(dòng)資產(chǎn)、現(xiàn)金類資 產(chǎn) 對(duì)短期債務(wù)的保

8、護(hù)倍數(shù)，以及經(jīng)營(yíng)活動(dòng)凈現(xiàn)金流對(duì)短期債務(wù)的保護(hù)能力；(2) 長(zhǎng)期償債能力，主要考察 EBITDA對(duì)全部債務(wù)和利息的保護(hù)能力，并結(jié)合短期、長(zhǎng)期償債指標(biāo)對(duì)企業(yè)整體償債能力作出判斷；(3) 其他信用支持，主要包括企業(yè)白有的直接或間接籌資渠道，包括資產(chǎn)出讓、引入戰(zhàn)略投資者、 IP O、增發(fā)配股、銀行授信以及股 東、 各級(jí)政府給予的支持，在分析其他信用支持時(shí)，需要對(duì)支持合法 性、可 操作性及對(duì)債務(wù)保障程度作出判斷。主要考察的指標(biāo)包括經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流入量、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn) 生的現(xiàn)金 流量?jī)纛~、現(xiàn)金收入比、盈利現(xiàn)金比、經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比 率、籌資活 動(dòng)前現(xiàn)金流量?jī)纛~債務(wù)保護(hù)倍數(shù)、籌資活動(dòng)前現(xiàn)金流量?jī)?額利息保護(hù)

9、倍 數(shù)等指標(biāo)。對(duì)于貿(mào)易行業(yè)企業(yè)，由于其主業(yè)盈利能力偏 弱，特別要關(guān)注 公司收入的實(shí)現(xiàn)質(zhì)量，經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流的充足性和穩(wěn)定 性。6、償債能力 償債能力分析是信用評(píng)價(jià)方法的關(guān)鍵。主要包括以下幾個(gè)方面：(1) 短期償債能力，主要分析流動(dòng)資產(chǎn)、速動(dòng)資產(chǎn)、現(xiàn)金類資 產(chǎn) 對(duì)短期債務(wù)的保護(hù)倍數(shù)，以及經(jīng)營(yíng)活動(dòng)凈現(xiàn)金流對(duì)短期債務(wù)的保護(hù) 能 力；(2) 長(zhǎng)期償債能力，主要考察 EBITDA對(duì)全部債務(wù)和利息的保護(hù) 能力，并結(jié)合短期、長(zhǎng)期償債指標(biāo)對(duì)企業(yè)整體償債能力作出判斷；(3) 其他信用支持，主要包括企業(yè)白有的直接或間接籌資渠道，主要考察的指標(biāo)包括經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流入量、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn) 生的現(xiàn)金 流量?jī)纛~、現(xiàn)金收入比、盈

10、利現(xiàn)金比、經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比 率、籌資活 動(dòng)前現(xiàn)金流量?jī)纛~債務(wù)保護(hù)倍數(shù)、籌資活動(dòng)前現(xiàn)金流量?jī)?額利息保護(hù)倍 數(shù)等指標(biāo)。對(duì)于貿(mào)易行業(yè)企業(yè)，由于其主業(yè)盈利能力偏 弱，特別要關(guān)注 公司收入的實(shí)現(xiàn)質(zhì)量，經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流的充足性和穩(wěn)定 性。6、償債能力 償債能力分析是信用評(píng)價(jià)方法的關(guān)鍵。主要包括以下幾個(gè)方面：(1) 短期償債能力，主要分析流動(dòng)資產(chǎn)、速動(dòng)資產(chǎn)、現(xiàn)金類資 產(chǎn) 對(duì)短期債務(wù)的保護(hù)倍數(shù)，以及經(jīng)營(yíng)活動(dòng)凈現(xiàn)金流對(duì)短期債務(wù)的保護(hù) 能 力；(2) 長(zhǎng)期償債能力，主要考察 EBITDA對(duì)全部債務(wù)和利息的保護(hù) 能力，并結(jié)合短期、長(zhǎng)期償債指標(biāo)對(duì)企業(yè)整體償債能力作出判斷；(3) 其他信用支持，主要包括企業(yè)白有的直接或

11、間接籌資渠道，主要考察的指標(biāo)包括經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流入量、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn) 生的現(xiàn)金 流量?jī)纛~、現(xiàn)金收入比、盈利現(xiàn)金比、經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比 率、籌資活 動(dòng)前現(xiàn)金流量?jī)纛~債務(wù)保護(hù)倍數(shù)、籌資活動(dòng)前現(xiàn)金流量?jī)?額利息保護(hù)倍 數(shù)等指標(biāo)。對(duì)于貿(mào)易行業(yè)企業(yè)，由于其主業(yè)盈利能力偏 弱，特別要關(guān)注 公司收入的實(shí)現(xiàn)質(zhì)量，經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流的充足性和穩(wěn)定 性。6、償債能力 償債能力分析是信用評(píng)價(jià)方法的關(guān)鍵。主要包括以下幾個(gè)方面：(1) 短期償債能力，主要分析流動(dòng)資產(chǎn)、速動(dòng)資產(chǎn)、現(xiàn)金類資 產(chǎn) 對(duì)短期債務(wù)的保護(hù)倍數(shù)，以及經(jīng)營(yíng)活動(dòng)凈現(xiàn)金流對(duì)短期債務(wù)的保護(hù) 能 力；(2) 長(zhǎng)期償債能力，主要考察 EBITDA對(duì)全部債務(wù)和利息的保護(hù) 能力，并結(jié)合短期、長(zhǎng)期償債指標(biāo)對(duì)企業(yè)整體償債能力作出判斷；(3) 其他信用支持，主要包括企業(yè)白有的直接或間接籌資渠道，主要考察的指標(biāo)包括經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流入量、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn) 生的現(xiàn)金 流量?jī)纛~、現(xiàn)金收入比、盈利現(xiàn)金比、經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比 率、籌資活 動(dòng)前現(xiàn)金流量?jī)纛~債務(wù)保護(hù)倍數(shù)、籌資活動(dòng)前現(xiàn)金流量?jī)?額利息保護(hù)倍 數(shù)等指標(biāo)。對(duì)于貿(mào)易行業(yè)企業(yè)，由于其主業(yè)盈利能力偏 弱，特別要關(guān)注 公司收入的實(shí)現(xiàn)質(zhì)量，經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流的充足性和穩(wěn)定 性。6、償債能力 償債