違規(guī)代客理財風(fēng)險警示及案例.doc

1、違規(guī)代客理財風(fēng)險警示及案例違規(guī)代客理財風(fēng)險警示及案例 違規(guī)代客理財是什么？違規(guī)代客理財是指證券公司員工私下承受客戶委托，擅自代理客戶從事證券投資理財?shù)男袨?。違規(guī)代客理財?shù)谋憩F(xiàn)方式有哪些？1.證券公司及其從業(yè)人員未通過其依法設(shè)立的營業(yè)場所私下承受客戶委托買賣證券。2.證券公司辦理經(jīng)紀業(yè)務(wù)時，承受客戶的全權(quán)委托而決定證券買賣、選擇證券種類、決定買賣數(shù)量或者買賣價格。3.證券公司以各種方式對客戶證券買賣的收益或者賠償證券買賣的損失作出承諾。4.證券經(jīng)紀人替客戶辦理賬戶開立、注銷、轉(zhuǎn)移，證券認購、交易或者資金存取、劃轉(zhuǎn)、查詢等事宜；與客戶約定分享投資收益，對客戶證券買賣的收益或者賠償證券買賣的損失作出

2、承諾。防范違規(guī)代客理財活動應(yīng)注意什么？投資者不能盲目相信從業(yè)人員的違法承諾，應(yīng)保持理性投資理念，學(xué)習(xí)專業(yè)知識，積累投資經(jīng)歷。通過理解證券市場各類業(yè)務(wù)規(guī)那么和產(chǎn)品，投資者才能分析p 市場信息，進展獨立判斷，有效地防范風(fēng)險，獲取投資收益。典型案例案例一：“合作理財”不可取，盲目信任有代價某券商營業(yè)部前員工 A持證券經(jīng)紀人執(zhí)業(yè)證書私下與該營業(yè)部客戶 B 簽訂合作理財協(xié)議，約定由其對客戶賬戶內(nèi) 60 萬資金進展證券買賣操作，委托期限為 12 個月。合同期內(nèi)，賬戶如產(chǎn)生超過 20%盈利，其享有盈利局部的 20%，假設(shè)盈利不超過 20%那么盈利全部為客戶所有；如虧損超過 20%，客戶有權(quán)終止該協(xié)議或讓其免

3、費為其效勞直到盈利為止。后因賬戶虧損較嚴重，雙方提早終止協(xié)議。從業(yè)人員 A 已向當?shù)刈C監(jiān)局書面成認上述違規(guī)事實。A 擅自代理客戶從事證券投資理財，并約定分享投資收益，其行為已經(jīng)構(gòu)成代客理財，違背證券法證券經(jīng)紀人管理暫行規(guī)定證券經(jīng)紀人執(zhí)業(yè)標準試行及證券從業(yè)人員執(zhí)業(yè)行為準那么，證監(jiān)局對其采取出具警示函的行政監(jiān)管措施。中國證券業(yè)協(xié)會根據(jù)自律監(jiān)察案件辦理規(guī)那么和自律管理措施和紀律處分施行方法有關(guān)規(guī)定，對 A 采取了紀律處分措施。而投資者 B 因為盲目相信從業(yè)人員 A 的承諾，亦遭受了財產(chǎn)損失。風(fēng)險提示：投資者要明確區(qū)分證券公司資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)與從業(yè)人員違規(guī)代客理財行為。證券公司可以按照證券法和證券公司監(jiān)視

4、管理條例的規(guī)定，從事承受客戶委托、使用客戶資產(chǎn)進展投資的證券資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，投資所產(chǎn)生的收益由客戶享有，損失由客戶承當，證券公司可以按照約定收取管理費用。證券公司從事證券資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當與客戶簽訂證券資產(chǎn)管理合同，約定投資范圍、投資比例、管理期限及管理費用等事項。證券資產(chǎn)管理屬于公司行為，以證券公司為主體與投資者書面簽署相關(guān)資產(chǎn)管理合同。從業(yè)人員代客理財屬于從業(yè)人員個人行為，一般是從業(yè)人員與投資者私下簽署相關(guān)合同或口頭約定相關(guān)內(nèi)容。目前證券公司嚴禁從業(yè)人員從事違規(guī)代客理財活動，采取了一系列嚴密防范措施，并在對投資者進展 回訪過程中進展了充分的風(fēng)險提醒。在這樣的情況下，假如投資者仍然私下委托從業(yè)

5、人員為其理財，那么一般認定為從業(yè)人員的個人行為，投資者一旦因違規(guī)代客理財產(chǎn)生虧損，只能向從業(yè)人員主張權(quán)利。案例二：投資參謀掌“全權(quán)”，賬戶財產(chǎn)有危險原告黃某在被告某證券營業(yè)部開戶后，將賬戶及密碼告知母親王某。被告翁某某為該證券營業(yè)部的投資參謀，王某與其認識后，將原告賬戶及交易密碼告知翁某某并委托其進展兩只股票的證券交易，金額約為 4 萬元。翁某某在代理操作賬戶期間頻繁操作原告賬戶，日均交易 13 次左右，甚至有多日交易筆數(shù)達 50 次以上。法院查明原告賬戶內(nèi)損失多為繳納巨額傭金。原告起訴至法院要求二被告承當上述賬戶的全部損失。最終法院判決翁某賠償原告黃某財產(chǎn)損失，營業(yè)部應(yīng)當對翁某某賠償義務(wù)在 50%范圍內(nèi)承當補充賠償責(zé)任。風(fēng)險提示：投資者一