第9章企業(yè)合并2012秋

1、2022-6-14主講 何海東1第九章 企業(yè)合并 2022-6-14主講 何海東2n在中國，每年新生企業(yè)15萬家，同時(shí)每年有10萬家企業(yè)倒閉，剩下的企業(yè)中60%在5年內(nèi)破產(chǎn)，85%在10年內(nèi)消亡。n中國企業(yè)平均壽命29年。2022-6-14主講 何海東3n企業(yè)合并：n企業(yè)合并，是指將兩個(gè)或者兩個(gè)以上單獨(dú)的企業(yè)合并形成一個(gè)報(bào)告主體的交易或事項(xiàng)。n企業(yè)合并是資本運(yùn)作（資本集中）的基本形式2022-6-14主講 何海東4n企業(yè)合并的實(shí)質(zhì)：n多家企業(yè)的財(cái)產(chǎn)變成一家企業(yè)的財(cái)產(chǎn)n多個(gè)法人變成一個(gè)法人2022-6-14主講 何海東5企業(yè)間進(jìn)行合并的主要?jiǎng)訖C(jī)n1、擴(kuò)大市場占有率；n2、經(jīng)營和生產(chǎn)多元化； n3

2、、控制原材料、資源、縱向拓深產(chǎn)業(yè)鏈；n4、實(shí)現(xiàn)規(guī)模經(jīng)濟(jì)，組織大批量生產(chǎn)；n5、獲得稅收、金融上的好處； n6、吸收技術(shù)和經(jīng)營管理能力； n7、救濟(jì)經(jīng)營不善的企業(yè)； n8、便于安排人事。2022-6-14主講 何海東6企業(yè)合并的法律特征法律特征n1.企業(yè)合并的當(dāng)事人是公司本身、而不是公司股東n企業(yè)合并是一種民事法律行為，其當(dāng)事人是公司本身，不是公司股東。n2.企業(yè)合并必須依法定程序進(jìn)行n特殊類型的企業(yè)合并，除了依法訂立合并協(xié)議以外，還要經(jīng)過有關(guān)部門的批準(zhǔn)。n我國公司法第183條規(guī)定：“股份有限公司合并或者分立，必須經(jīng)國務(wù)院授權(quán)的部門或者省級人民政府批準(zhǔn)。2022-6-14主講 何海東7n3.企業(yè)

3、合并是一種協(xié)議行為，而不是行政行為n4.企業(yè)合并中的公司類型受到限制 n多數(shù)國家的公司法對于公司合并采取種類限制主義，要求只有同類責(zé)任形式的企業(yè)才可以合并。n少數(shù)國家或地區(qū)采取非限制主義，不論合并公司屬何種責(zé)任形式都可以合并。2022-6-14主講 何海東8n在日本、歐美：n企業(yè)合并只要不帶來壟斷弊端，就被視為合理；n企業(yè)合并受到政府政策的鼓勵(lì)；n可能導(dǎo)致壟斷的企業(yè)合并，將會(huì)受到反壟斷政策的干預(yù)。 2022-6-14主講 何海東9分類標(biāo)準(zhǔn)分類標(biāo)準(zhǔn)合并的形式合并的形式合并前的存在情況合并前的存在情況同一控制下的合并同一控制下的合并 非同一控制下的合并非同一控制下的合并 法律形式法律形式 控股合并

4、：控股合并：A+B=A+BA+B=A+B吸收合并：吸收合并：A+B=AA+B=A新設(shè)合并：新設(shè)合并：A+B=CA+B=C合并前企業(yè)的市場關(guān)系合并前企業(yè)的市場關(guān)系水平合并水平合并 垂直合并垂直合并 混合合并混合合并合并動(dòng)機(jī)合并動(dòng)機(jī)善意合并善意合并惡意合并惡意合并支付方式支付方式 現(xiàn)金合并現(xiàn)金合并 股票合并股票合并 2022-6-14主講 何海東102022-6-14主講 何海東112022-6-14主講 何海東12上海延中實(shí)業(yè)股份有限公司，成立于上海延中實(shí)業(yè)股份有限公司，成立于19851985年，是上海第二家股份制企業(yè)公司于年，是上海第二家股份制企業(yè)公司于19901990年年1212月上市，主營

5、文化辦公設(shè)備、塑料制月上市，主營文化辦公設(shè)備、塑料制品等。品等。截止截止19921992年年1212月月3131日，注冊資本日，注冊資本20002000萬拆萬拆細(xì)后法人股細(xì)后法人股180180萬股，占總股份萬股，占總股份9%9%，個(gè)人，個(gè)人股股18201820萬股，占總股份的萬股，占總股份的91%91%。2022-6-14主講 何海東13寶安企業(yè)（集團(tuán)）成立于1983年，前身為深圳寶安縣聯(lián)合制造投資公司，1991年6月上市。主營房地產(chǎn)、工業(yè)制造、加工業(yè)、商業(yè)貿(mào)易、進(jìn)出口、金融證券等，并涉足電子、生物等高科技領(lǐng)域。在深圳站住腳根后，寶安考慮打進(jìn)上海市場。2022-6-14主講 何海東141992

6、年底，寶安開始策劃通過證券市場收購上市公司，幾經(jīng)篩選，寶安選中了延中。寶安的總股本3.43億股，總資產(chǎn)達(dá)15.46億元，凈資產(chǎn)6.53億元。2022-6-14主講 何海東15寶安公司有足夠經(jīng)濟(jì)實(shí)力，管理能力，股市運(yùn)作經(jīng)驗(yàn)。延中不盡如人意的經(jīng)營業(yè)績給寶安有了可趁之機(jī)。2022-6-14主講 何海東16延中公司籌建時(shí)，由于老企業(yè)不能參股，延中公司籌建時(shí)，由于老企業(yè)不能參股，無發(fā)起人股。無發(fā)起人股。延中股本小，僅延中股本小，僅30003000多萬元，延中公司多萬元，延中公司的章程里的章程里2022-6-14主講 何海東17首先寶安集團(tuán)下屬的三家企業(yè)，寶安首先寶安集團(tuán)下屬的三家企業(yè)，寶安上海公司、寶安

7、華東保健品公司和深上海公司、寶安華東保健品公司和深圳龍崗寶靈電子燈飾公司，擔(dān)任此次圳龍崗寶靈電子燈飾公司，擔(dān)任此次收購的主角。收購的主角。19931993年年9 9月月1414日，延中股價(jià)日，延中股價(jià)8.88.8元，已元，已呈現(xiàn)上升趨勢。當(dāng)股價(jià)突破頸線呈現(xiàn)上升趨勢。當(dāng)股價(jià)突破頸線10.4710.47元時(shí)，寶安上海公司持股最多，但未元時(shí)，寶安上海公司持股最多，但未突破突破5%5%的報(bào)告線。的報(bào)告線。2022-6-14主講 何海東18當(dāng)時(shí)當(dāng)時(shí)4747條規(guī)定：條規(guī)定：任何法人直接或間接持有一個(gè)上市公司發(fā)任何法人直接或間接持有一個(gè)上市公司發(fā)行在外的普通股達(dá)行在外的普通股達(dá)5%5%時(shí)，應(yīng)當(dāng)自該事實(shí)發(fā)時(shí)，

8、應(yīng)當(dāng)自該事實(shí)發(fā)起三個(gè)工作日內(nèi)，向該公司、證券交易所起三個(gè)工作日內(nèi)，向該公司、證券交易所和證監(jiān)會(huì)作出書面報(bào)告并公告。和證監(jiān)會(huì)作出書面報(bào)告并公告。法人在依照前述規(guī)定作出報(bào)告并公布之日法人在依照前述規(guī)定作出報(bào)告并公布之日起二個(gè)工作日內(nèi)和作出報(bào)告前，不得在直起二個(gè)工作日內(nèi)和作出報(bào)告前，不得在直接或間接買賣該股票。接或間接買賣該股票。2022-6-14主講 何海東1919931993年年9 9月月2929日日寶安上海公司已持有延中股票的寶安上海公司已持有延中股票的4.56%4.56%寶安華陽保健用品公司持有其股票的寶安華陽保健用品公司持有其股票的4.52%4.52%深圳龍崗寶靈電子燈飾公司持有其股票的深

9、圳龍崗寶靈電子燈飾公司持有其股票的1.657%1.657%合計(jì)合計(jì)10.7%10.7%2022-6-14主講 何海東209 9月月3030日，寶安在在短短日，寶安在在短短幾小時(shí)內(nèi)購進(jìn)延中股票幾小時(shí)內(nèi)購進(jìn)延中股票342342萬股，加上寶安關(guān)聯(lián)萬股，加上寶安關(guān)聯(lián)企業(yè)的持股數(shù)，總持股企業(yè)的持股數(shù)，總持股比例達(dá)比例達(dá)15.98%15.98%。2022-6-14主講 何海東212022-6-14主講 何海東22延中聘任施羅德集團(tuán)香港寶源投資有限公司做延中顧問。10月4日，寶源公司中國企業(yè)代表張銳先生表示：“我們希望在國內(nèi)朋友的幫助下，本著股市公開、公正、公平原則為延中股東尋找一條獲得最佳利益的途徑，開辟

10、一條有中國特色的反收購路子?！?022-6-14主講 何海東231010月月5 5日，寶安日，寶安集團(tuán)在上海舉行集團(tuán)在上海舉行新聞發(fā)布會(huì)，重新聞發(fā)布會(huì)，重申寶安無意與延申寶安無意與延中發(fā)生對立，寶中發(fā)生對立，寶安收購延中的目安收購延中的目的是要做延中的的是要做延中的第一大股東，參第一大股東，參與延中的經(jīng)營管與延中的經(jīng)營管理。理。 2022-6-14主講 何海東241010月月6 6日，寶安集團(tuán)與日，寶安集團(tuán)與延中公司領(lǐng)導(dǎo)層首次延中公司領(lǐng)導(dǎo)層首次面對面接觸。面對面接觸。寶安上海公司總經(jīng)理寶安上海公司總經(jīng)理何彬表示，作為第一何彬表示，作為第一大股東，寶安要求參大股東，寶安要求參與延中的管理和決策，

11、與延中的管理和決策，并提出首先要了解延并提出首先要了解延中的經(jīng)營和財(cái)務(wù)狀況。中的經(jīng)營和財(cái)務(wù)狀況。2022-6-14主講 何海東25延中對寶安提出疑問延中對寶安提出疑問: :9 9月月9 9日，寶安上海已持有延中股日，寶安上海已持有延中股票票4.56%4.56%，按照超過，按照超過5%5%就要申報(bào)就要申報(bào)的規(guī)定，就只能再買的規(guī)定，就只能再買0.5%0.5%，然而，然而，9 9月月3030日集團(tuán)競價(jià)時(shí)，寶安一次日集團(tuán)競價(jià)時(shí)，寶安一次性購進(jìn)延中股性購進(jìn)延中股342342萬股，如此跳萬股，如此跳過過5%5%的公告后必須的公告后必須2%2%分批購進(jìn)的分批購進(jìn)的規(guī)定，一下子達(dá)到規(guī)定，一下子達(dá)到15.98%

12、15.98%，這是，這是否犯規(guī)？否犯規(guī)？2022-6-14主講 何海東26延中對寶安提出疑問延中對寶安提出疑問: :9 9月月2020日實(shí)際已經(jīng)購得日實(shí)際已經(jīng)購得479479萬余股，萬余股，當(dāng)日為何只籠統(tǒng)講當(dāng)日為何只籠統(tǒng)講5%5%以上，不講以上，不講具體持股數(shù)？具體持股數(shù)？寶安注冊資本只有寶安注冊資本只有10001000萬元，而萬元，而光買進(jìn)延中股就用了光買進(jìn)延中股就用了60006000多萬。多萬。2022-6-14主講 何海東27延中堅(jiān)持，在寶延中堅(jiān)持，在寶安安16%16%的持股中，的持股中，除除5%5%以外的股份以外的股份其余都是不合規(guī)其余都是不合規(guī)范取得的，因此范取得的，因此在證監(jiān)會(huì)未裁

13、決在證監(jiān)會(huì)未裁決前，我們不考慮前，我們不考慮召開臨時(shí)股東大召開臨時(shí)股東大會(huì)。會(huì)。2022-6-14主講 何海東28在這次收購中，寶安至少動(dòng)用6000萬以上的資金，延中股票也由8.8元升至42.2元。10月6日寶安公司持有延中實(shí)業(yè)股份公司19.8%的股份。 2022-6-14主講 何海東29 10月22日，轟動(dòng)全國的“寶延事件”終于有了結(jié)果。 中國證監(jiān)會(huì)官員宣布： 經(jīng)調(diào)查，寶安上海公司通過在股票市場買入延中股票所獲得的股權(quán)是有效的，但寶安上海公司及其關(guān)聯(lián)企業(yè)在買賣延中股票的過程中，存在著違規(guī)行為，為此，中國證監(jiān)會(huì)對寶安信息披露不及時(shí)處以100萬元罰款 。2022-6-14主講 何海東30企業(yè)合并

14、的程序企業(yè)合并的程序 n合并協(xié)議的締結(jié)合并協(xié)議的締結(jié) n資產(chǎn)負(fù)債表及財(cái)產(chǎn)清單的編制資產(chǎn)負(fù)債表及財(cái)產(chǎn)清單的編制 n履行債權(quán)人保護(hù)程序履行債權(quán)人保護(hù)程序 n辦理合并登記辦理合并登記 2022-6-14主講 何海東31會(huì)計(jì)上的企業(yè)合并與法律意義合并的關(guān)系：會(huì)計(jì)準(zhǔn)則：控股合并、吸收合并、新設(shè)合并公司法：吸收合并、新設(shè)合并2022-6-14主講 何海東32同一控制下的企業(yè)合并：合并各方在合并前、后的最終控制方?jīng)]有發(fā)生變化會(huì)計(jì)處理中采用賬面價(jià)值進(jìn)行計(jì)量。準(zhǔn)則不視為“交易”，僅當(dāng)作經(jīng)濟(jì)事項(xiàng)。2022-6-14主講 何海東33同一控制下企業(yè)合并的特點(diǎn)：不屬于交易，資產(chǎn)、負(fù)債的重新組合交易作價(jià)被視為不公允202

15、2-6-14主講 何海東34非同一控制下的企業(yè)合并：參與合并的各方在合并前后不屬于同一方或相同的多方最終控制的情況下進(jìn)行的合并。特點(diǎn)：非關(guān)聯(lián)的企業(yè)之間進(jìn)行的合并以市價(jià)為基礎(chǔ)，交易作價(jià)相對公平合理2022-6-14主講 何海東35企業(yè)合并日或購買日的確定 n合并日或購買日是指合并方或購買方實(shí)際取得對被合并方或被購買方控制權(quán)的日期。 2022-6-14主講 何海東36企業(yè)合并的會(huì)計(jì)計(jì)量n企業(yè)合并的會(huì)計(jì)計(jì)量n同一控制下的企業(yè)合并的會(huì)計(jì)計(jì)量：權(quán)益結(jié)合法n非同一控制下的企業(yè)合并的會(huì)計(jì)計(jì)量：購買法2022-6-14主講 何海東37n一、購買法n非同一控制下企業(yè)合并的核算n稱謂：購買2022-6-14主講

16、何海東38n非同一控制下企業(yè)合并的8條處理要點(diǎn) ：n第一 確定購買方n第二 確定購買日 n第三 確定企業(yè)合并成本 n1.作為合并對價(jià)的現(xiàn)金及非現(xiàn)金資產(chǎn)的公允價(jià)值 n2 .發(fā)行的權(quán)益性證券的公允價(jià)值n3 .因企業(yè)合并發(fā)生或承擔(dān)的債務(wù)的公允價(jià)值n4.或有對價(jià)的公允價(jià)值2022-6-14主講 何海東39n第四 對購買日取得的可辨認(rèn)資產(chǎn)和負(fù)債的分類或指定n第五 企業(yè)合并成本在取得的可辨認(rèn)資產(chǎn)和負(fù)債之間的分配 n第六 企業(yè)合并成本與合并中取得的被購買方可辨認(rèn)凈資產(chǎn)公允價(jià)值份額之間差額的處理n第七 企業(yè)合并成本或合并中取得的可辨認(rèn)資產(chǎn)、負(fù)債公允價(jià)值的調(diào)整 n第八 購買日合并財(cái)務(wù)報(bào)表的編制2022-6-14

17、主講 何海東40合并支付方式支付貨幣資金支付貨幣資金支付非貨幣性資產(chǎn)支付非貨幣性資產(chǎn)支付股份支付股份2022-6-14主講 何海東41非同一控制下吸收合并n非同一控制下吸收合并n吸收合并支付方式1：支付貨幣資金或非貨幣性資產(chǎn)n合并方：支付資金或非貨幣性資產(chǎn)n被合并方股東：收到資金或非貨幣性資產(chǎn)n被合并企業(yè)：注銷2022-6-14主講 何海東42n1.合并成本高于被購買方凈資產(chǎn)公允價(jià)值的核算。2022-6-14主講 何海東43吸收合并1：支付貨幣資金或非貨幣性資產(chǎn)合并方支付成本被合并方凈資產(chǎn)n借：銀行存款 、交易性金融資產(chǎn)、 應(yīng)收賬款（凈值） 、存貨、固定資產(chǎn)（凈值）、長期股權(quán)投資、無形資產(chǎn)（A

18、）（合并日被合并方的公允價(jià)值）n 商譽(yù)（B=C+D+EA）n 貸：短期借款 、應(yīng)付賬款、其他流動(dòng)負(fù)債、長期借款（C ）（合并日被合并方的公允價(jià)值）n 貸：其他應(yīng)付款（D）（產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓款）n 銀行存款（E ）（購買中的相關(guān)費(fèi)用）2022-6-14主講 何海東44n【例9-1】意達(dá)公司于208年12月31日收購中本公司，購買日，中本公司根據(jù)評估公司評估后的資產(chǎn)、負(fù)債的公允價(jià)值編制資產(chǎn)負(fù)債表如表所示。n經(jīng)雙方多次協(xié)商，意達(dá)公司以1050萬元的成交價(jià)，取得中本公司的全部資產(chǎn)與負(fù)債。購買后，注銷中本公司。2022-6-14主講 何海東45資產(chǎn)資產(chǎn)金額金額負(fù)債及所有者權(quán)益負(fù)債及所有者權(quán)益金額金額現(xiàn)金現(xiàn)金3

19、5003 500短期借款短期借款1 000 0001 000 000銀行存款銀行存款 62 00062 000應(yīng)付票據(jù)應(yīng)付票據(jù)500 000500 000應(yīng)收賬款應(yīng)收賬款1 300 0001 300 000應(yīng)付賬款應(yīng)付賬款 2 800 0002 800 000減：壞賬準(zhǔn)備減：壞賬準(zhǔn)備650 000650 000長期借款長期借款5 000 0005 000 000應(yīng)收賬款凈額應(yīng)收賬款凈額650 000650 000存貨存貨5 466 0005 466 000負(fù)債合計(jì)負(fù)債合計(jì)9 300 0009 300 000長期股權(quán)投資長期股權(quán)投資5 000 0005 000 000實(shí)收資本實(shí)收資本9 000

20、0009 000 000固定資產(chǎn)原價(jià)固定資產(chǎn)原價(jià)8 500 0008 500 000資本公積資本公積250 000250 000減：累計(jì)折舊減：累計(jì)折舊1 500 0001 500 000盈余公積盈余公積450 000450 000固定資產(chǎn)凈值固定資產(chǎn)凈值7 000 0007 000 000所有者權(quán)益合計(jì)所有者權(quán)益合計(jì)9 700 0009 700 000無形資產(chǎn)無形資產(chǎn)950 000950 000減：累計(jì)攤銷減：累計(jì)攤銷131 500131 500資產(chǎn)合計(jì)資產(chǎn)合計(jì)19 000 00019 000 000負(fù)債及所有者權(quán)益負(fù)債及所有者權(quán)益合計(jì)合計(jì)19 000 00019 000 000資產(chǎn)負(fù)債表（

21、評估后簡表）編制單位：中本公司208年12月31日金額單位：元2022-6-14主講 何海東46（1）中本公司 (被購買方)會(huì)計(jì)處理n中本公司結(jié)束舊賬n中本公司凈資產(chǎn)為9 700 000元。n雙方商定的成交價(jià)為10 500 000元。n成交價(jià)高出凈資產(chǎn)公允價(jià)值800 000元，中本公司應(yīng)作資本公積由全體股東分享，轉(zhuǎn)入清算損益賬戶。n對未收的成交款作“其他應(yīng)收款應(yīng)收產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓款”入賬。2022-6-14主講 何海東47n借：其他應(yīng)收款借：其他應(yīng)收款應(yīng)收產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓款應(yīng)收產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓款 10 500 000n 短期借款短期借款 1 000 000 n 應(yīng)付票據(jù)應(yīng)付票據(jù) 500 000n 應(yīng)付賬款應(yīng)付賬款 2

22、 800 000n 長期借款長期借款 5 000 000n 壞賬準(zhǔn)備壞賬準(zhǔn)備 650 000n 累計(jì)折舊累計(jì)折舊 1 500 000 n 累計(jì)攤銷累計(jì)攤銷 131 500n 貸：現(xiàn)金貸：現(xiàn)金 3 500n 銀行存款銀行存款 62 000n 應(yīng)收賬款應(yīng)收賬款 1 300 000n 存貨存貨 5 466 000n 長期股權(quán)投資長期股權(quán)投資 5 000 000n 固定資產(chǎn)固定資產(chǎn) 8 500 000n 無形資產(chǎn)無形資產(chǎn) 950 000 n 清算損益清算損益 800 0002022-6-14主講 何海東48n 結(jié)平所有賬戶n在產(chǎn)權(quán)移交工作結(jié)束后，中本公司應(yīng)將清算損益賬戶余額與其他應(yīng)收款應(yīng)收產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓款或

23、銀行存款賬戶沖銷，結(jié)平所有賬戶。n借：實(shí)收資本 9 000 000n 資本公積 250 000n 盈余公積 450 000n 清算損益 800 000n 貸：其他應(yīng)收款應(yīng)收產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓款10 500 0002022-6-14主講 何海東49n后續(xù)處理：n中本公司：辦理注消事宜；n中本公司股東：按注冊資本比例分配分享應(yīng)收產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓款。2022-6-14主講 何海東50（2）意達(dá)公司會(huì)計(jì)處理（購買方）n 取得被購買企業(yè)的資產(chǎn)與負(fù)債n通過購買，取得的資產(chǎn)、負(fù)債按公允價(jià)值記入各有關(guān)賬戶。n對應(yīng)付的產(chǎn)權(quán)購買款，在未款前記入“其他應(yīng)付款應(yīng)付產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓款”賬戶。n在中本公司辦理產(chǎn)權(quán)移交手續(xù)后，作會(huì)計(jì)分錄。2022-

24、6-14主講 何海東51n借：現(xiàn)金 3 500n 銀行存款 62 000n 應(yīng)收賬款（凈額） 650 000n 存貨 5 466 000n 長期股權(quán)投資 5 000 000n 固定資產(chǎn)（凈值） 7 000 000n 無形資產(chǎn) 818 500 n 商譽(yù) 800 000n 貸：短期借款 1 000 000n 應(yīng)付票據(jù) 500 000n 應(yīng)付賬款 2 800 000n 長期借款 5 000 000n 其他應(yīng)付款應(yīng)付產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓款(中本公司) 10 500 0002022-6-14主講 何海東52n 發(fā)生購買中的有關(guān)費(fèi)用n對購買過程中發(fā)生的費(fèi)用要計(jì)入合并成本。n假定意達(dá)公司在購買中本公司產(chǎn)權(quán)過程中發(fā)生其他

25、費(fèi)用20000元，以銀行存款支付，編制會(huì)計(jì)分錄如下：n借：商譽(yù) 20 000n 貸：銀行存款 20 0002022-6-14主講 何海東53n 支付產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓款n借：其他應(yīng)付款應(yīng)付產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓款10 500 000n貸：銀行存款 10 500 0002022-6-14主講 何海東54n2.合并成本低于被購買方凈資產(chǎn)公允價(jià)值的核算。2022-6-14主講 何海東55n借：銀行存款（減購買中的相關(guān)費(fèi)用）、交易性金融資產(chǎn)、 應(yīng)收賬款（凈值） 、存貨、固定資產(chǎn)（凈值）、長期股權(quán)投資、無形資產(chǎn)（A）（合并日被合并方的公允價(jià)值）n 貸：短期借款 、應(yīng)付賬款、其他流動(dòng)負(fù)債、長期借款（C）（合并日被合并方的公允價(jià)值

26、）n 貸：其他應(yīng)付款（D）（產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓款）n 營業(yè)外收入（B=ACD）吸收合并1：支付貨幣資金或非貨幣性資產(chǎn)合并方支付成本被合并方凈資產(chǎn)2022-6-14主講 何海東56n【例9-2】以例9-1資料，假如意達(dá)公司于208年12月31日收購中本公司，最終以920萬元的成交價(jià)，取得中本公司的全部資產(chǎn)與負(fù)債，產(chǎn)權(quán)移交，款項(xiàng)未付。n在并購過程中發(fā)生律師費(fèi)5萬元，以中本公司的銀行存款支付。2022-6-14主講 何海東57n在出現(xiàn)合并成本低于被購買方凈資產(chǎn)公允價(jià)值的情況下，作為被收購方的會(huì)計(jì)處理與前述基本相同，從略。n作為購買方，在出現(xiàn)的合并成本低于被購買方凈資產(chǎn)公允價(jià)值的的情況下，要對取得的被購買方各項(xiàng)

27、可辨認(rèn)資產(chǎn)、負(fù)債及或有負(fù)債的公允價(jià)值以及合并成本進(jìn)行復(fù)核，經(jīng)復(fù)核后合并成本仍小于合并中取得的被購買方可辨認(rèn)資產(chǎn)公允價(jià)值份額的，將其差額計(jì)入當(dāng)期損益。n本例僅就購買方（意達(dá)公司）作出會(huì)計(jì)處理。2022-6-14主講 何海東58n 辦理產(chǎn)權(quán)移交手續(xù)n借：現(xiàn)金 3 500n 銀行存款（62 000-50 000） 12 000n 應(yīng)收賬款（凈額） 650 000n存貨 5 466 000n 長期股權(quán)投資 5 000 000n 固定資產(chǎn)（凈值） 7 000 000n 無形資產(chǎn)（凈值） 818 500n 貸：短期借款 1 000 000n 應(yīng)付票據(jù) 500 000n 應(yīng)付賬款 2 800 000n 長期

28、借款 5 000 000n 營業(yè)外收入營業(yè)外收入 450 000450 000n 其他應(yīng)付款應(yīng)付產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓款 9 200 0002022-6-14主講 何海東59n 支付產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓款n借：其他應(yīng)付款應(yīng)付產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓款9 200 000n貸：銀行存款 9 200 0002022-6-14主講 何海東60非同一控制下吸收合并n非同一控制下吸收合并n合并支付方式2：支付股份n合并方：支付股份n重要特征：注冊資本將會(huì)增加n被合并股東：收到股票n被合并方：注銷2022-6-14主講 何海東61吸收合并2：支付股份n借：銀行存款、應(yīng)收賬款、庫存商品、長期股權(quán)投資、固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)（A）（合并日被合并方的公允價(jià)值

29、）n 商譽(yù)（B=C+D+EA）n 貸：短期借款、應(yīng)付賬款、其他應(yīng)付款、長期負(fù)債（C）（合并日被合并方的公允價(jià)值）n 股本（D）（支付的股份面額）n 資本公積股本溢價(jià)（E）（支付的股份溢價(jià)）2022-6-14主講 何海東62非同一控制下控股合并n非同一控制下控股合并n合并支付方式1：支付資金、非流動(dòng)資產(chǎn)n合并方：支付資金、非流動(dòng)資產(chǎn)、收到被合并方股份n被合并方：收到資金、非流動(dòng)資產(chǎn)，支付（轉(zhuǎn)移）本公司股份n被合并方股東：無關(guān)2022-6-14主講 何海東63控股合并1：支付資金或非流動(dòng)資產(chǎn)n借：長期股權(quán)投資（合并成本）n應(yīng)收股利（享有被投資單位已宣告但尚未發(fā)放的現(xiàn)金股利或利潤）n貸：資產(chǎn)類科目（

30、支付合并對價(jià)的賬面價(jià)值）n銀行存款（發(fā)生的直接相關(guān)費(fèi)用）n營業(yè)外收入（或借記“營業(yè)外支出”科目）（固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)的公允價(jià)值與賬面價(jià)值的差額）n投資收益（或借記“投資收益”）（投資的公允價(jià)值與賬面價(jià)值的差額）n主營業(yè)務(wù)收入（以庫存商品作為合并對價(jià)的，應(yīng)按庫存商品的公允價(jià)值）2022-6-14主講 何海東64非同一控制下控股合并n非同一控制下控股合并n合并支付方式2：發(fā)行股份n合并方：發(fā)行本公司股份，收到被合并方股份n被合并方：收到合并方股份，支付（轉(zhuǎn)移）本公司股份n被合并方股東：無關(guān)2022-6-14主講 何海東65控股合并2：發(fā)行股票n借：長期股權(quán)投資（合并成本）n貸：實(shí)收資本（發(fā)行股票面

31、值）n 資本公積（發(fā)行股票溢價(jià)）2022-6-14主講 何海東66n(例例9-3)207年6月30日，P公司向S公司的股東定向增發(fā)1000萬股普通股(每股面值為l元)對S公司進(jìn)行合并，并于當(dāng)日取得對S公司70的股權(quán)。n參與合并企業(yè)在207年6月30日企業(yè)合并前，有關(guān)資產(chǎn)、負(fù)債情況如下表所示。2022-6-14主講 何海東67資產(chǎn)負(fù)債表資產(chǎn)負(fù)債表(簡表簡表)207年年6月月30日日單位：元單位：元項(xiàng) 目P公司S公司賬面價(jià)值賬面價(jià)值公允價(jià)值資產(chǎn)：貨幣資金1725000018000001800000應(yīng)收賬款1200000080000008000000存貨2480000010200001800000長

32、期股權(quán)投資20000000860000015200000固定資產(chǎn)280000001200000022000000無形資產(chǎn)1800000020000006000000商譽(yù)資產(chǎn)總額12005000033420000548000002022-6-14主講 何海東68項(xiàng)項(xiàng) 目目P公司公司S公司公司賬面價(jià)值賬面價(jià)值賬面價(jià)值賬面價(jià)值公允價(jià)值公允價(jià)值負(fù)債和所有者權(quán)益：負(fù)債和所有者權(quán)益：短期借款短期借款1000000090000009000000應(yīng)付賬款應(yīng)付賬款1500000012000001200000其他負(fù)債其他負(fù)債150000012000001200000負(fù)債合計(jì)負(fù)債合計(jì)2650000011400000

33、11400000實(shí)收資本實(shí)收資本3000000010000000資本公積資本公積200000006000000盈余公積盈余公積200000002000000未分配利潤未分配利潤235500004020000所有者權(quán)益合計(jì)所有者權(quán)益合計(jì)935500002202000043400000負(fù)債和所有者權(quán)益合計(jì)負(fù)債和所有者權(quán)益合計(jì)120050000334200002022-6-14主講 何海東69 P公司及公司及S公司公司207年年1月月1日至日至6月月30日的利潤表日的利潤表(簡表簡表)207年年1月月1日至日至6月月30日日單位：元單位：元 項(xiàng)目項(xiàng)目P公司公司S公司公司一、營業(yè)收入一、營業(yè)收入425

34、0000012000000減：營業(yè)成本減：營業(yè)成本338000009550000 營業(yè)稅金及附加營業(yè)稅金及附加20000050000銷售費(fèi)用銷售費(fèi)用600000200000管理費(fèi)用管理費(fèi)用1500000500000財(cái)務(wù)費(fèi)用財(cái)務(wù)費(fèi)用400000350000加：投資收益加：投資收益300000100000二、營業(yè)利潤二、營業(yè)利潤63000001450000加：營業(yè)外收入加：營業(yè)外收入500000450000減：營業(yè)外支出減：營業(yè)外支出450000550000三、利潤總額三、利潤總額63500001350000減：所得稅費(fèi)用減：所得稅費(fèi)用2100000400000四、凈利潤四、凈利潤42500009

35、500002022-6-14主講 何海東70n自207年6月30日開始，P公司能夠?qū)公司的凈資產(chǎn)實(shí)施控制，該日即為合并日。2022-6-14主講 何海東71n(1)P公司對該項(xiàng)合并進(jìn)行賬務(wù)處理時(shí)： n借：長期股權(quán)投資22020000n 貸：股本10000000 n 資本公積120200002022-6-14主講 何海東72n(2)編制購買日合并資產(chǎn)負(fù)債表n假定該項(xiàng)合并為非同一控制下的企業(yè)合并，編制購買方于購買日的合并資產(chǎn)負(fù)債表。2022-6-14主講 何海東73n計(jì)算確定商譽(yù) n假定S公司除已確認(rèn)資產(chǎn)外，不存在其他需要確認(rèn)的資產(chǎn)及負(fù)債，P公司首先計(jì)算合并中應(yīng)確認(rèn)的合并商譽(yù)： n合并商譽(yù)企業(yè)合

36、并成本合并中取得被購買方可辨認(rèn)凈資產(chǎn)公允價(jià)值份額n3500萬434070462萬元2022-6-14主講 何海東74n編制抵銷分錄編制抵銷分錄 n借：存貨借：存貨780000n 長期股權(quán)投資長期股權(quán)投資6600000 n 固定資產(chǎn)固定資產(chǎn)10000000 n 無形資產(chǎn)無形資產(chǎn)4000000 n 實(shí)收資本實(shí)收資本10000000 n 資本公積資本公積6000000 n 盈余公積盈余公積2000000 n 未分配利潤未分配利潤4020000 n 商譽(yù)商譽(yù)4620000 n 貸：長期股權(quán)投資貸：長期股權(quán)投資35000000n 少數(shù)股東權(quán)益少數(shù)股東權(quán)益130200002022-6-14主講 何海東75

37、合并資產(chǎn)負(fù)債表(簡表)207年6月30日單位：元項(xiàng) 目P公司S公司抵銷分錄合并金額借方貸方資產(chǎn)：貨幣資金17250000180000019050000應(yīng)收賬款12000000800000020000000存貨24800000102000078000026600000長期股權(quán)投資55000000860000066000003500000035200000固定資產(chǎn)28000000120000001000000050000000無形資產(chǎn)180000002000000400000024000000商譽(yù)46200004620000資產(chǎn)總額155050000334200001794700002022-6-

38、14主講 何海東76合并資產(chǎn)負(fù)債表(簡表)207年6月30日單位：元項(xiàng) 目P公司S公司抵銷分錄合并金額借方貸方負(fù)債和所有者權(quán)益短期借款10000000900000019000000應(yīng)付賬款15000000120000016200000其他負(fù)債150000012000002700000負(fù)債合計(jì)265000001140000037900000實(shí)收資本40000000100000001000000040000000資本公積450000006000000600000045000000盈余公積200000002000000200000020000000未分配利潤235500004020000402000

39、023550000少數(shù)股東權(quán)益1302000013020000所有者權(quán)益合計(jì)12855000022020000141570000負(fù)債和所有者權(quán)益合計(jì)155050000334200001794700002022-6-14主講 何海東77n二、權(quán)益結(jié)合法n合并前狀態(tài)：受同一終極公司控制2022-6-14主講 何海東78n同一控制下企業(yè)合并的會(huì)計(jì)計(jì)量n稱謂：合并n適用方法：權(quán)益結(jié)合法n合并方式1：控股合并n合并方：發(fā)行股份n特征：注冊資本將會(huì)發(fā)生增加n被合并方：收到股份2022-6-14主講 何海東79合并方支付價(jià)值被合并方凈資產(chǎn)n借：銀行存款 、交易性金融資產(chǎn)、 應(yīng)收賬款、存貨、固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)

40、（A）（合并日被合并方賬面價(jià)值）n 貸：累計(jì)折舊、累計(jì)攤銷、短期借款 、應(yīng)付賬款、其他流動(dòng)負(fù)債、長期借款（B）（合并日被合并方賬面價(jià)值）n 貸：股本 （C）（合并方支付股份面值合并日被合并方股本賬面價(jià)值）n 資本公積（D） （D= ABC） 2022-6-14主講 何海東80同一控制下控股合并案例分析n2008年12月31日，華新公司向長江公司原股東（柳美飛）發(fā)行200萬股的股票并購長江公司，取得長江公司的全部凈資產(chǎn)。n并購過程中發(fā)生審計(jì)費(fèi)、咨詢費(fèi)、傭金等15 000元，以銀行存款支付。2022-6-14主講 何海東81項(xiàng)目華新公司（合并前）長江公司貨幣資金（銀行存款）2 580 0002 5

41、80 000123 000123 000交易性金融資產(chǎn)1 200 0001 200 0001 000 0001 000 000應(yīng)收賬款2 200 0002 200 0001 330 0001 330 000存貨8 800 0008 800 0005 480 0005 480 000流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)14 780 00014 780 0007 933 0007 933 000長期股權(quán)投資3 000 0003 000 0000 0固定資產(chǎn)（原價(jià)）11 500 00011 500 0007 870 0007 870 000（其中：累計(jì)折舊）2 200 0002 200 0001 820 0001 820

42、000無形資產(chǎn)（原價(jià)）1 800 0001 800 000900 000900 000（其中：累計(jì)攤銷）300 000300 000100 000100 000非流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)13 800 00013 800 0006 850 0006 850 000資產(chǎn)合計(jì)28 580 00028 580 00014 783 00014 783 0002022-6-14主講 何海東82項(xiàng)目項(xiàng)目華新公司（合并前）華新公司（合并前）長江公司長江公司短期借款短期借款2 000 0002 000 0001 000 0001 000 000應(yīng)付賬款應(yīng)付賬款3 250 0003 250 0002 160 0002 160

43、 000其他流動(dòng)負(fù)債其他流動(dòng)負(fù)債1 800 0001 800 000973 000973 000流動(dòng)負(fù)債合計(jì)流動(dòng)負(fù)債合計(jì)7 050 0007 050 0004 133 0004 133 000長期借款長期借款3 000 0003 000 0002 000 0002 000 000非流動(dòng)負(fù)債合計(jì)非流動(dòng)負(fù)債合計(jì)3 000 0003 000 0002 000 0002 000 000負(fù)債合計(jì)負(fù)債合計(jì)10 050 00010 050 0006 133 0006 133 000所有者權(quán)益所有者權(quán)益股本股本10 000 00010 000 0006 000 0006 000 000資本公積資本公積4 80

44、0 0004 800 0001 150 0001 150 000盈余公積盈余公積2 730 0002 730 0001 000 0001 000 000未分配利潤未分配利潤1 000 0001 000 000500 000500 000股東權(quán)益合計(jì)股東權(quán)益合計(jì)18 530 00018 530 0008 650 0008 650 000負(fù)債和所有者權(quán)益總負(fù)債和所有者權(quán)益總計(jì)計(jì)28 580 00028 580 00014 783 00014 783 0002022-6-14主講 何海東83n合并日，長江公司股本600萬元，資本公積為115萬元，盈余公積100萬元，未分配利潤50萬元。n華新公司以面

45、值3元的200萬股股票，取得了長江公司865萬元的凈資產(chǎn)。n合并日，華新公司股本增加600萬元，資本公積為265萬元。2022-6-14主講 何海東84n華新公司華新公司會(huì)計(jì)分錄會(huì)計(jì)分錄n借：銀行存款借：銀行存款 123 000123 000n 交易性金融資產(chǎn)交易性金融資產(chǎn) 1 000 0001 000 000n 應(yīng)收賬款應(yīng)收賬款 1 330 0001 330 000n 存貨存貨 5 480 0005 480 000n 固定資產(chǎn)固定資產(chǎn) 7 870 0007 870 000n 無形資產(chǎn)無形資產(chǎn) 900 000900 000n 貸：累計(jì)折舊貸：累計(jì)折舊 1 820 0001 820 000n 累

46、計(jì)攤銷累計(jì)攤銷 100 000100 000n 短期借款短期借款 1 000 0001 000 000n 應(yīng)付賬款應(yīng)付賬款 2 160 0002 160 000n 其他流動(dòng)負(fù)債其他流動(dòng)負(fù)債 973 000973 000n 長期借款長期借款 2 000 0002 000 000n 股本股本 6 000 0006 000 000n 資本公積資本公積 2 650 000 2 650 000 數(shù)據(jù)來源：長江數(shù)據(jù)來源：長江公司資產(chǎn)負(fù)債表公司資產(chǎn)負(fù)債表2022-6-14主講 何海東85項(xiàng)目華新公司（合并前） 華新公司（合并時(shí)）貨幣資金（銀行存款）2 580 0002 580 000+123 000+123

47、 000交易性金融資產(chǎn)1 200 0001 200 000+1 000 000+1 000 000應(yīng)收賬款2 200 0002 200 000+ 1 330 000+ 1 330 000存貨8 800 0008 800 000+ 5 480 000+ 5 480 000流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)14 780 00014 780 000+ 7 933 000+ 7 933 000長期股權(quán)投資3 000 0003 000 0000 0固定資產(chǎn)（原價(jià)）11 500 00011 500 000+ 7 870 000+ 7 870 000（其中：累計(jì)折舊）2 200 0002 200 000+ 1 820 000+

48、1 820 000無形資產(chǎn)（原價(jià)）1 800 0001 800 000+ 900 000+ 900 000（其中：累計(jì)攤銷）300 000300 000+ 100 000+ 100 000非流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)13 800 00013 800 000+ 6 850 000+ 6 850 000資產(chǎn)合計(jì)28 580 00028 580 000+ 14 783 000+ 14 783 0002022-6-14主講 何海東86項(xiàng)目華新公司（合并前） 華新公司（合并時(shí)）短期借款2 000 000+1 000 000+1 000 000應(yīng)付賬款3 250 000+2 160 000+2 160 000其他流動(dòng)負(fù)

49、債1 800 000+ 973 000+ 973 000流動(dòng)負(fù)債合計(jì)7 050 000+ 4 133 000+ 4 133 000長期借款3 000 000+ 2 000 000+ 2 000 000非流動(dòng)負(fù)債合計(jì)3 000 000+ 2 000 000+ 2 000 000負(fù)債合計(jì)10 050 000+ 6 133 000+ 6 133 0002022-6-14主講 何海東87項(xiàng)目華新公司（合并前） 華新公司（合并時(shí)）股本10 000 00010 000 000+6 000 000+6 000 000資本公積4 800 0004 800 000+2 650 000+2 650 000盈余公積2 730 0002 730 000+1 000 000+1 000 000未分配利潤1 000 0001 000 000+500 000+500 000股東權(quán)益合計(jì)18 530 00018 530 000+8 650 000+8 650 000負(fù)債和所有者權(quán)益總計(jì)28 580 00028 580 000+14 783 000+14 783 000編制調(diào)整分編制調(diào)整分錄的原因錄的原因2022-6-14主講 何海東88項(xiàng)目華新公司（合并后）流動(dòng)資產(chǎn)貨幣資金2 703 0002 703 000交易性金融資產(chǎn)2 200 0002 200 000應(yīng)收賬款3 530 000