第三章 國際銀行監(jiān)管制度

1、第三章 國際銀行監(jiān)管制度 第一節(jié) 國際銀行的概念與組織結(jié)構(gòu) 一、 國際銀行及相關(guān)概念 二、 國際銀行的組織結(jié)構(gòu) （一）分行 （二）銀行子銀行 （三）合資銀行 （四）代表處 第二節(jié) 銀行監(jiān)管的巴塞爾體制 一、跨國銀行國際監(jiān)管的提出 1、金融自由化與跨國銀行的擴張 不同國家的銀行之間相互滲透與競爭，銀行業(yè)對證券業(yè)的滲透及其國際化等現(xiàn)象的出現(xiàn)，都使一國金融當(dāng)局對跨國銀行業(yè)務(wù)的單獨監(jiān)管顯得力不從心。 2、傳統(tǒng)銀行監(jiān)管的弊端 銀行經(jīng)營的基本風(fēng)險是信用風(fēng)險、流動性風(fēng)險和利率風(fēng)險，此外，跨國銀行業(yè)務(wù)往往還涉及國家風(fēng)險和匯率風(fēng)險。傳統(tǒng)的監(jiān)管方法主要以資產(chǎn)和負債之間的比率作為衡量銀行穩(wěn)健經(jīng)營程度的標(biāo)準(zhǔn)，并不考慮

2、不同種類的不同風(fēng)險權(quán)重。 3、跨國銀行對國家監(jiān)管措施的規(guī)避 激烈的市場競爭迫使銀行降低成本和提高收益率，而高收益項目往往伴隨高風(fēng)險。相反國家監(jiān)管則從保護公共利益、實現(xiàn)國家貨幣政策的目的出發(fā)，要求銀行穩(wěn)健經(jīng)營、降低風(fēng)險。而低風(fēng)險項目往往只能獲得較低的收益。為了擺脫這一矛盾，既能在競爭中爭取處于優(yōu)勢地位，又不會與現(xiàn)行的金融見過立法或政策相抵觸，銀行往往設(shè)法繞開金融監(jiān)管，發(fā)展法律未予規(guī)范的高收益的新金融工具和新金融業(yè)務(wù)。 4、監(jiān)管責(zé)任不明，監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)不統(tǒng)一 對形式多樣的跨國銀行應(yīng)如何在銀行和母國和東道國之間劃分監(jiān)管責(zé)任，是長期不明確和爭論不休的問題。 二、跨國銀行監(jiān)管責(zé)任的劃分 （一）巴塞爾委員會與1

3、975年巴塞爾協(xié)議 1974年西德赫斯塔特銀行倒閉 在國際清算銀行主持下，以十國集團為核心的中央銀行行長于1975年2月成立了“銀行業(yè)監(jiān)管實施委員會，即所謂巴塞爾委員會。 該協(xié)議明確要求:任何銀行的國外機構(gòu)都不能逃避監(jiān)督。在此前提下進一步規(guī)定，母國和東道國共同負有監(jiān)管海外銀行機構(gòu)的責(zé)任，東道國主要監(jiān)督外國分行的流動性和外國子行的清償能力問題，母國則主要監(jiān)督國外分行的清償能力和國外子行的流動性間題，并要求監(jiān)管當(dāng)局之間應(yīng)加強合作、互通信息及代為檢查對方的海外機構(gòu)。 (二)1983年修訂后的巴塞爾協(xié)議 1975年的巴塞爾協(xié)議經(jīng)過幾年的實踐檢驗，以監(jiān)管責(zé)任劃分不清為主的一系列缺陷逐漸暴露出來，如監(jiān)管缺

4、乏統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)、各國監(jiān)管當(dāng)局對監(jiān)管責(zé)任理解各異等，以致母國與東道國相互推卸責(zé)任。于是巴塞爾委員會于1978年發(fā)布合并負債表原則，要求把跨國銀行的總行、國內(nèi)外分行和子行作為一個整體，從全球范圍進行綜合考察，以避免個別評估的片面性。 巴塞爾委員會于1983年對原巴塞爾協(xié)議做了修訂，在繼續(xù)強調(diào)任何海外銀行機構(gòu)都不能逃避監(jiān)管的基礎(chǔ)上，吸收了“并表監(jiān)督法”，強調(diào)各國監(jiān)管當(dāng)局之間應(yīng)進行積極、全面的合作，使監(jiān)管充分而有效，并對母國和東道國監(jiān)管權(quán)力和責(zé)任做了較為可行的劃分，集中在對分行、子行和合資銀行的清償能力、流動性和外匯頭寸方面進行合作監(jiān)管和合理分工。 1.對跨國銀行清償能力的監(jiān)管責(zé)任。 (1)分行的清償能力

5、由母國負監(jiān)督責(zé)任。 (2)子行的清償能力由母國與東道國聯(lián)合負責(zé)監(jiān)督。 (3)合資銀行的清償能力原則上由東道國負責(zé)監(jiān)督。 2.對跨國銀行流動性的監(jiān)管責(zé)任。 由于銀行的流動性具有較強的當(dāng)?shù)匦?，因此銀行海外機構(gòu)的流動性問題主要應(yīng)由東道國負責(zé)監(jiān)督，母國則應(yīng)對銀行的整體(包括其海外機構(gòu))流動性負監(jiān)督責(zé)任，至于海外分行，鑒于其與總行的密切聯(lián)系性，因此要求母國應(yīng)與東道國共同對分行的流動性負監(jiān)督責(zé)任。 3.對跨國銀行外匯頭寸的監(jiān)管責(zé)任。 對海外銀行機構(gòu)外匯頭寸的監(jiān)管應(yīng)由母國和東道國共同承擔(dān)責(zé)任，不管該海外機構(gòu)屬于何種類型。東道國和母國的監(jiān)管分工主要在于:母國負責(zé)監(jiān)管包括海外銀行機構(gòu)在內(nèi)的整個系統(tǒng)在全球范圍內(nèi)的

6、外匯頭寸，東道國只負責(zé)監(jiān)管該外國銀行機構(gòu)在其境內(nèi)的外匯交易和外匯頭寸。 三、跨國銀行監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)的統(tǒng)一 （一）1988年的巴塞爾報告 經(jīng)1983年修訂后的巴塞爾協(xié)議，對跨國銀行監(jiān)管責(zé)任作了較明確的劃分，并采取了較有效的監(jiān)管方法（并表監(jiān)管法），但由于沒有提出具體可行的統(tǒng)一監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，以致在監(jiān)管較嚴、資本資產(chǎn)比率要求較高的國家，其國外銀行往往處于不利的競爭地位；相反，在監(jiān)管較松、資本資產(chǎn)比率要求較低的國家，其國外銀行往往處于較強的競爭地位，具有較強的擴張能力。 為了在保持國際銀行體系穩(wěn)定的同時，消除國際銀行間的不公平競爭，巴塞爾委員會于1988年7月通過了關(guān)于統(tǒng)一國際銀行資本衡量和資本準(zhǔn)的報告(簡稱巴塞

7、爾報告)，試圖以統(tǒng)一的資本資產(chǎn)比率計算方法和最低標(biāo)準(zhǔn)來實現(xiàn)消除國際銀行間不平等競爭的根源，確保銀行安全經(jīng)營，以實現(xiàn)國際銀行體系穩(wěn)健運轉(zhuǎn)的目標(biāo)。 1、資本的構(gòu)成。統(tǒng)一資本的范圍是制定統(tǒng)一資本充足率標(biāo)準(zhǔn)的前提，因此巴塞爾報告首先將銀行的資本明確規(guī)定為包括核心資本和附屬資本。核心資本又稱一級資本，包括永久性的股東權(quán)益和公開儲備。核心資本應(yīng)至少占銀行資本的50，附屬資本又稱二級資本，包括非公開儲備、資產(chǎn)重估儲備、普通準(zhǔn)備金、混合資本工具、次級長期債務(wù)等。附屬資本最多可相當(dāng)于核心資本的100 。 2、風(fēng)險權(quán)重的計算標(biāo)準(zhǔn)。衡量銀行資本充足性的傳統(tǒng)方法并不能準(zhǔn)確反映不同種類資產(chǎn)和表外業(yè)務(wù)的風(fēng)險，因此巴塞爾報

8、告導(dǎo)人了風(fēng)險加權(quán)比率法，即將銀行資產(chǎn)所面臨的最主要風(fēng)險信用風(fēng)險（包括國家風(fēng)險）的風(fēng)險權(quán)重分為五檔：0，10 ，20 ，50，100，對經(jīng)濟合作與發(fā)展組織(OECD)成員國和非DECD成員國的中央政府、非中央政府公共部門、公共部門商業(yè)公司和私人部門商業(yè)公司等不同對象，以及是否設(shè)立抵押或其他擔(dān)保等不同種類的貸款及表外業(yè)務(wù),規(guī)定了不同的風(fēng)險權(quán)重，使銀行的經(jīng)營因資產(chǎn)種類、業(yè)務(wù)種類和交易國別有所差別，更確切和全面地反映銀行的風(fēng)險情況。 3、目標(biāo)標(biāo)準(zhǔn)比率。即到1992年的資本資產(chǎn)標(biāo)準(zhǔn)比率。根據(jù)上述資本構(gòu)成的表內(nèi)、表外項目的加權(quán)風(fēng)險資產(chǎn)計算標(biāo)準(zhǔn)，巴塞爾報告要求銀行總資本與總加權(quán)風(fēng)險資產(chǎn)的比率，即資本充足率，

9、在經(jīng)過一段過渡期后，到1992年底應(yīng)達到8(其中核心資本至少應(yīng)達4)的目標(biāo)。 （二）巴塞爾報告的貢獻 主要貢獻在于規(guī)定了統(tǒng)一的資本充足率計算方法和統(tǒng)一的最低資本充足率標(biāo)準(zhǔn)。這兩項統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)，一方面提高了跨國銀行抵御風(fēng)險的能力，使國際銀行體系的穩(wěn)定有了實質(zhì)的保障基礎(chǔ)；另一方面使所有的跨國銀行都在同一標(biāo)準(zhǔn)下經(jīng)營國際業(yè)務(wù)，實現(xiàn)了國際銀行間的平等競爭。具體體現(xiàn)在： 1、使全球跨國銀行普遍接受巴塞爾標(biāo)準(zhǔn)的監(jiān)管。 2、有效抑制了跨國銀行的無限擴張。 （三）巴塞爾報告的缺陷 1、加權(quán)風(fēng)險資產(chǎn)的計算本身就存在缺陷。 2、限制了跨國銀行向公司提供貸款的積極性。 3、僅就銀行經(jīng)營中的信用風(fēng)險提出資本充足率要求。 4

10、、風(fēng)險的存在是錯綜復(fù)雜的，以統(tǒng)一的尺度去衡量復(fù)雜多變的風(fēng)險，其本身就是不科學(xué)的。 由于巴塞爾報告的上述缺陷，為適應(yīng)國際金融發(fā)展的新需要，巴塞爾委員會于1993年發(fā)表了市場風(fēng)險資本標(biāo)準(zhǔn)建議，把巴塞爾報告未予考慮的衍生金融工具的市場風(fēng)險納入資本標(biāo)準(zhǔn)監(jiān)管范圍。 1996年巴塞爾委員會頒布了關(guān)于測定市場風(fēng)險的補充協(xié)議，把合理有效的銀行內(nèi)部控制機制引入銀行監(jiān)管體系，開創(chuàng)了官方監(jiān)管與銀行自身的自律管理相結(jié)合的監(jiān)管新途徑。 四、跨國銀行監(jiān)管的再安排 （一）巴塞爾建議（即書本巴塞爾最低標(biāo)準(zhǔn)） 國際信貸商業(yè)銀行(BCCI)的破產(chǎn)，暴露了各國監(jiān)管當(dāng)局對國際性銀行集團及其分支機構(gòu)合作監(jiān)管的重大疏漏:信息的取得和交流

11、渠道不暢，監(jiān)管責(zé)任的劃分不周密，空有資本充足率最低標(biāo)準(zhǔn)，仍難以實現(xiàn)有效監(jiān)管。于是1992年7月巴塞爾委員會發(fā)布了關(guān)于監(jiān)督國際性銀行集團及其跨國分支機構(gòu)的最低標(biāo)準(zhǔn)的建議(簡稱巴塞爾建議)，規(guī)定了監(jiān)管當(dāng)局的最低監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn): 1.母國統(tǒng)一監(jiān)管。所有的國際性銀行集團和國際性銀行都應(yīng)接受母國監(jiān)管機構(gòu)的統(tǒng)一監(jiān)管。 2.雙重審批。跨國銀行在海外設(shè)立分支機構(gòu)，應(yīng)事先取得東道國和母國的雙重同意。 3.東道國的信息權(quán)。為配合母國統(tǒng)一監(jiān)管，東道國監(jiān)管當(dāng)局應(yīng)有權(quán)取得外國銀行機構(gòu)的經(jīng)營信息，并將其提供給母國監(jiān)管當(dāng)局，使母國監(jiān)管有充分、可靠的跨國銀行全球經(jīng)營信息保障。 4.東道國的監(jiān)督權(quán)。如果東道國監(jiān)管當(dāng)局認為跨國銀行海外

12、機構(gòu)的設(shè)立和母國監(jiān)管未能達到上述最低標(biāo)準(zhǔn)，可采取必要的措施使之切實達到，包括拒絕接受外國銀行機構(gòu)的設(shè)立。 巴塞爾建議的通過，特別強調(diào)信息的取得和交流，強調(diào)母國統(tǒng)一監(jiān)管為主和東道國對設(shè)立外國銀行機構(gòu)的批準(zhǔn)、監(jiān)督權(quán)，使母國和東道國監(jiān)管當(dāng)局都不能推卸或逃避監(jiān)管責(zé)任。 (五)1997年巴塞爾核心原則 1997年9月巴塞爾委員會發(fā)布了銀行業(yè)有效監(jiān)管核心原則（以下簡稱巴塞爾核心原則），首次把銀行監(jiān)管作為系統(tǒng)工程來研究，突破了巴塞爾報告僅限于防范銀行業(yè)務(wù)經(jīng)營中的信用風(fēng)險的局限性， 巴塞爾核心原則的監(jiān)管范圍幾乎涉及從銀行準(zhǔn)入到退出的整個過程中的信用風(fēng)險，國家風(fēng)險，市場風(fēng)險，利率風(fēng)險、流動性風(fēng)險等，強調(diào)銀行有效

13、監(jiān)管的重要基礎(chǔ)在于全面和系統(tǒng)的監(jiān)管。 此外，在跨國銀行監(jiān)管方面，重申母國統(tǒng)一監(jiān)管原則和并表監(jiān)管法的重要性，并特別強調(diào)監(jiān)管信息的交流，主要表現(xiàn)在以下幾個方面： 1、肯定全球并表監(jiān)督的重要性。 2、母國與東道國應(yīng)進行充分的信息交流。 3、東道國應(yīng)配合母國實現(xiàn)有效監(jiān)管。 五、巴塞爾監(jiān)管體制的新發(fā)展 （一）1999年多元化金融集團監(jiān)管的最終文件（巴塞爾委員會、國際證券監(jiān)管者委員會和國際保險監(jiān)管協(xié)會聯(lián)合發(fā)布） （二）1999年新資本框架 1999年6月，巴塞爾委員會公布了資本充足率新框架（以下簡稱新資本框架），準(zhǔn)備取代巴塞爾報告。 1、最低資本要求 在確定資本的風(fēng)險權(quán)重時，完全根據(jù)外部評級機構(gòu)的評級結(jié)論而不是以債務(wù)人所在國是否為某個國際組織成員國作為標(biāo)準(zhǔn)。 2、監(jiān)管約束 要求銀行保持適當(dāng)高于最低要求的資本充足率；要求銀行建立資本風(fēng)險內(nèi)部評級機制，并制定維持資本充足水平的戰(zhàn)略；監(jiān)管當(dāng)局對銀行的內(nèi)部評級機制、資本戰(zhàn)略及資本充足情況進行檢查和評價，并對不符合規(guī)定情況予以及時糾正。 3、市場約束 信息披露 第三節(jié) 東道國的市場準(zhǔn)入管制 一、 市場準(zhǔn)入管制的一般原則 （一）保護主義原則 （二）國