商業(yè)銀行經(jīng)營學(xué)和管理策略

1、商業(yè)銀行經(jīng)營學(xué)和管理策略導(dǎo)論商業(yè)銀行資本負(fù)債業(yè)務(wù)的經(jīng)營管理現(xiàn)金資產(chǎn)業(yè)務(wù)貸款業(yè)務(wù)銀行證券投資業(yè)務(wù)表外業(yè)務(wù)和其他業(yè)務(wù)國際業(yè)務(wù)商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理策略內(nèi)容體系第一章 導(dǎo)論 教學(xué)目的和要求： 通過本章學(xué)習(xí)，使學(xué)生掌握商業(yè)銀行的基本概念及其性質(zhì)、職能、經(jīng)營特點(diǎn)和經(jīng)營原則，把握商業(yè)銀行的設(shè)立與機(jī)構(gòu)設(shè)置，了解商業(yè)銀行的發(fā)展與改革，從而為學(xué)好以后各章奠定基礎(chǔ)。 重點(diǎn)： 商業(yè)銀行的性質(zhì)、職能、經(jīng)營特點(diǎn)和經(jīng)營原則 難點(diǎn)： 商業(yè)銀行的組織形式和設(shè)立 課時安排：8學(xué)時一、商業(yè)銀行的起源與發(fā)展（一）名稱詮釋IMF稱為“存款貨幣銀行（Deposit Money Bank）”能夠創(chuàng)造存款貨幣的金融中介機(jī)構(gòu)。傳統(tǒng)稱之為“商業(yè)

2、銀行（Commercial Bank）”或“存款銀行”。（二）銀行的起源1. 公元前6世紀(jì)的巴比倫有“里吉比”銀行；2. 公元前4世紀(jì)希臘的寺院、團(tuán)體、商號已從事金融活 動，僅限于貨幣兌換；3. 公元前200年羅馬也有類似的銀行業(yè)，不僅經(jīng)營貨幣 兌換，還經(jīng)營貸放、信托等業(yè)務(wù)，有明確的法律條文 對銀行監(jiān)督管理。4. 公認(rèn)的近代銀行起源于文藝復(fù)興時期的意大利 1272年佛羅倫薩的巴爾迪銀行 1310年設(shè)立的佩魯齊銀行 1397年設(shè)立的麥迪西銀行 1407年成立的熱那亞圣喬治銀行（第一個國家存款銀行） 1587年建立的威尼斯銀行，是金融界公認(rèn)的近代銀行5. 17世紀(jì)開始，銀行由意大利傳播到歐洲其 他

3、國家 1609年成立阿姆斯特丹銀行 1619年成立漢堡銀行 1621年成立紐倫堡銀行（三）商業(yè)銀行的形成與發(fā)展 1694年英格蘭銀行成立，歷史上第一家股份制銀行，現(xiàn)代商業(yè)銀行的標(biāo)志。 商業(yè)銀行的形成途徑： 舊式高利貸銀行適應(yīng)新的經(jīng)濟(jì)制度，演變?yōu)橘Y本主義銀行； 資產(chǎn)階級按資本主義原則，以股份公司形式創(chuàng)立的銀行。商業(yè)銀行稱謂不同 Commercial Bank（美） Clearing Bank（英） Credit Bank （德） General Bank（日） Trading Bank （澳） 商業(yè)銀行的兩大傳統(tǒng) 英國式融通短期資金 德國式綜合銀行（四）中國銀行業(yè)的發(fā)展1. 鴉片戰(zhàn)前，只有當(dāng)鋪、

4、錢莊、票號； 鴉片戰(zhàn)后，英、美等外資銀行陸續(xù)進(jìn)入， 1845年中國出現(xiàn)第一家新式銀行英國人開設(shè)的麗如銀行。 2. 1897年中國通商銀行成立，國人開辦的第一家銀行，后有大清銀行、交通銀行相繼設(shè)立。 3. 民國時期的銀行業(yè) 官方資本中央銀行、中國銀行、交通銀行、農(nóng)民銀行 私人資本南三行、北四行民國時期“四大銀行”金庫舊址隱蔽的槍眼罕見的“人”字鎖83以前中國人民銀行84年以后國家專業(yè)銀行體系1994年確立國有商業(yè)銀行和新興商業(yè)銀行體系由原來的“大一統(tǒng)”的格局，逐漸向著市場化的方向發(fā)展。金融機(jī)構(gòu)的多元化金融業(yè)務(wù)的市場化金融監(jiān)管的規(guī)范化基本思路鑄幣兌換業(yè)貨幣經(jīng)營業(yè)早期的商業(yè)銀行現(xiàn)代的商業(yè)銀行二、商業(yè)

5、銀行的功能及其地位（一）商業(yè)銀行的性質(zhì)商業(yè)銀行是以追求利潤為目標(biāo)，以金融資產(chǎn)和負(fù)債為經(jīng)營對象，能為客戶提供綜合性、多功能服務(wù)的金融企業(yè)。 具有企業(yè)的特征：按照企業(yè)要求設(shè)置；具有法人資格；追求利潤最大化。 特殊的企業(yè)：經(jīng)營對象和活動領(lǐng)域不同于一般企業(yè) 特殊的金融企業(yè)：經(jīng)營的業(yè)務(wù)不同，具有信用創(chuàng)造職能。（二）商業(yè)銀行功能支付中介調(diào)節(jié)經(jīng)濟(jì)金融服務(wù)信用創(chuàng)造信用中介 使閑散貨幣轉(zhuǎn)化為資本 使閑散資本得到充分利用 續(xù)短為長，滿足社會對長期資本的需要 使商業(yè)銀行持續(xù)擁有比較穩(wěn)定的廉價資本來源 可節(jié)約社會流通費(fèi)用，增加生產(chǎn)資本投入（三）商業(yè)銀行在國民經(jīng)濟(jì)中的地位1. 商業(yè)銀行是整個經(jīng)濟(jì)活動的中樞2. 商業(yè)銀行

6、業(yè)務(wù)對社會貨幣供給具有重要影響3. 商業(yè)銀行成為社會經(jīng)濟(jì)活動的信息中心4. 商業(yè)銀行成為宏觀經(jīng)濟(jì)政策實(shí)施的重要途徑 和基礎(chǔ)5. 商業(yè)銀行成為社會資本運(yùn)動的中心 三、銀行家經(jīng)濟(jì)學(xué) 銀行之所以存在并發(fā)展，在各國廣義金融市場中占有重要地位，是因?yàn)殂y行長期以來有著自己的核心競爭力，或者相對競爭優(yōu)勢。 （一）處理信息不對稱問題的優(yōu)勢1. 信息不對稱（Information Asymmetry)在經(jīng)濟(jì)學(xué)中泛指買賣雙方對交易對象質(zhì)量掌握的情況不對等，賣者處于信息的優(yōu)勢地位的狀況。 2. “信息不對稱”在金融交易中指債務(wù)人始終處在信息的優(yōu)勢地位。 “信息不對稱”在信用交易中的風(fēng)險(xiǎn)表現(xiàn)形式：道德風(fēng)險(xiǎn)動機(jī)的普遍存

7、在，源于借款人進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)投機(jī)的潛在損失和獲利在債權(quán)人與債務(wù)人之間不成比率的分配。道德風(fēng)險(xiǎn)（moral hazard）是指參與合同的一方所面臨的對方可能改變行為而損害到本方利益的風(fēng)險(xiǎn)。 “道德風(fēng)險(xiǎn)”這一術(shù)語產(chǎn)生于保險(xiǎn)業(yè)。在保險(xiǎn)市場上，購買了財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)的人將不再像以前那樣仔細(xì)地看管家里的財(cái)物，購買了醫(yī)療保險(xiǎn)的人可能讓醫(yī)生多開一些不必要的貴重藥品，購買了汽車保險(xiǎn)的人可能更不注意保管自己的汽車，等等。在這里，因?yàn)槿藗冊谕侗：蟮男袨楸ｋU(xiǎn)公司無法觀測到，從而產(chǎn)生了“隱藏行動”，保險(xiǎn)公司面臨著投保人松懈責(zé)任甚至采取“不道德”行為而導(dǎo)致的損失。一般地，當(dāng)交易雙方簽約后，如果代理人的行動選擇會影響委托人的利益，而代

8、理人選擇了什么行動委托人又不知道，委托人利益的實(shí)現(xiàn)就有可能面臨“道德風(fēng)險(xiǎn)”。道德風(fēng)險(xiǎn)是指代理人在使其自身效用最大化的同時損害委托人利益的行為，而代理人并不承擔(dān)他們行為的全部后果。 信息揭示優(yōu)勢 信息監(jiān)督優(yōu)勢 風(fēng)險(xiǎn)控制管理優(yōu)勢銀行業(yè)“處理信息不對稱”問題的優(yōu)勢（二）業(yè)務(wù)分銷和支付系統(tǒng)優(yōu)勢 銀行有強(qiáng)大的業(yè)務(wù)分銷和支付體系，能有效分銷和促銷銀行業(yè)務(wù)和服務(wù)。它基于銀行龐大和昂貴的分支機(jī)構(gòu)系統(tǒng)上，從而形成有效的進(jìn)入壁壘。 （三）風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移優(yōu)勢 1. 流動性風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移 2. 貸款風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移（貸款定價和貸款組合技術(shù)）（四）有效轉(zhuǎn)移社會資源的優(yōu)勢 在以上基礎(chǔ)上，銀行可在廣泛的范圍內(nèi)集聚資金，投資于高效率的項(xiàng)目，實(shí)現(xiàn)

9、社會資源的有效轉(zhuǎn)移。（五）金融管制的保護(hù)優(yōu)勢 金融當(dāng)局對銀行實(shí)行保護(hù)性金融管制，限制競爭，設(shè)置了較高的進(jìn)入門檻，從而使銀行可以維持較高的營運(yùn)成本，保持壟斷利潤。 保護(hù)性金融管制基于兩個假設(shè)： 1. 壟斷性銀行可以使其支付系統(tǒng)提高運(yùn)行效率，從而提高社會經(jīng)濟(jì)的運(yùn)行效率； 2. 銀行業(yè)是外部性很強(qiáng)的行業(yè)，過度競爭會導(dǎo)致銀行業(yè)出現(xiàn)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。四、商業(yè)銀行的組織結(jié)構(gòu)（一）商業(yè)銀行的創(chuàng)立1.創(chuàng)立商業(yè)銀行的條件：人們的信用意識經(jīng)濟(jì)的貨幣化程度金融市場的發(fā)育狀況金融機(jī)構(gòu)競爭狀況管理當(dāng)局的有關(guān)政策人口狀況該地區(qū)人口數(shù)量，人口變動趨勢生產(chǎn)力發(fā)展水平工商企業(yè)經(jīng)營狀況地理位置金融條件經(jīng)濟(jì)條件2.創(chuàng)立商業(yè)銀行的程序：申

10、請登記招募股份驗(yàn)資營業(yè)審核原則有利于合理競爭，防止壟斷有利于保障銀行體系安全有利于保持合理規(guī)模公開招募向社會公開發(fā)行銀行股票；私下招募將銀行股票賣給指定的投資者美國：500萬美元日本：10億日元英國：500萬英鎊德國：600萬馬克新加坡：300萬新元（二）商業(yè)銀行的組織結(jié)構(gòu)體系決策系統(tǒng)執(zhí)行系統(tǒng)監(jiān)督系統(tǒng)管理系統(tǒng)股東大會董事會業(yè)務(wù)部門職能部門總經(jīng)理副總經(jīng)理監(jiān)事會財(cái)務(wù)管理全面管理營銷管理人事管理五、商業(yè)銀行制度含義商業(yè)銀行制度，是一個國家用法律形式所確定的該國商業(yè)銀行體系、結(jié)構(gòu)及組成這一體系的原則的總和。（一）建立商業(yè)銀行制度的基本原則 有利于銀行業(yè)競爭 有利于保護(hù)銀行體系的安全 使銀行保持適當(dāng)?shù)囊?guī)

11、模（二）商業(yè)銀行體系及主要類型西方商業(yè)銀行的類型按資本所有權(quán)劃分私人所有股份制國家所有按業(yè)務(wù)覆蓋地域劃分國際性銀行地方性銀行區(qū)域性銀行全國性銀行按經(jīng)營模式劃分全能型銀行 職能分工型銀行商業(yè)銀行的組織制度單一銀行制（ Unit Banks ） ：又稱單元銀行制，是指銀行業(yè)務(wù)只由一個獨(dú)立的銀行機(jī)構(gòu)經(jīng)營，不設(shè)或不準(zhǔn)設(shè)立分支機(jī)構(gòu)的銀行組織制度。以美國為代表。分支行制（ Branch Banks ）：又稱總分行制，是銀行在大城市設(shè)立總行，并在該市及國內(nèi)或國外設(shè)立分支行的制度。分支行的業(yè)務(wù)經(jīng)營和內(nèi)部事務(wù)管理統(tǒng)一按照總行的要求進(jìn)行。目前世界上大多數(shù)國家的商業(yè)銀行都采用這種制度。持股公司制（ Bank Hol

12、ding Company）：又稱集團(tuán)制，是由一個集團(tuán)設(shè)立股權(quán)公司，再由該公司控制或收購一家或一家以上銀行的組織形式。銀行持股公司有非銀行性持股公司和銀行性持股公司兩種類型。這種銀行組織形式在美國最為流行。主要是針對法律不允許開設(shè)分支行的規(guī)定的一種逃避策略。（三）國際商業(yè)銀行體系的發(fā)展趨勢以超大銀行為主體的銀行體系西方金融業(yè)的購并浪潮20世紀(jì)90年代以來，國際金融業(yè)出現(xiàn)重組浪潮，收購、兼并活動頻繁。結(jié)果表現(xiàn)為工業(yè)化國家的少數(shù)幾家金融巨無霸壟斷了主要的市場份額，保持和加強(qiáng)了在全球競爭中的實(shí)力與地位。發(fā)達(dá)國家金融業(yè)的兼并情況 項(xiàng)目 1989-90 1991-92 1993-94 1995-96 銀行

13、兼并和收購個案數(shù)(件)1855209820321452銀行兼并和收購發(fā)生額(億美元)10868478321530非銀機(jī)構(gòu)兼并和收購個案數(shù)(件)2075272332672267非銀機(jī)構(gòu)兼并和收購發(fā)生額(億美元)9906371222907資料來源：陳炳才中國金融業(yè)開放戰(zhàn)略研究1998年度國家發(fā)展計(jì)劃委員會研究報(bào)告 六、商業(yè)銀行經(jīng)營目標(biāo)（一）安全性目標(biāo)及其要點(diǎn) 安全性是指銀行應(yīng)努力避免各種不確定因素對其的影響，保證穩(wěn)健經(jīng)營和發(fā)展。 1.合理安排資產(chǎn)規(guī)模和結(jié)構(gòu)，注重資產(chǎn)質(zhì)量。 2.提高自有資本在全部負(fù)債中的比重。 3.必須遵紀(jì)守法，合法經(jīng)營。（二）流動性目標(biāo)及其要點(diǎn) 流動性是指商業(yè)銀行保持隨時能以適當(dāng)

14、的價格取得可用資金的能力，以便隨時應(yīng)付客戶提存及銀行其他支付的需要。衡量標(biāo)準(zhǔn)：資產(chǎn)變現(xiàn)的成本 資產(chǎn)變現(xiàn)的速度資產(chǎn)流動性排序：庫存現(xiàn)金、在中央銀行的超額準(zhǔn)備金存款、在其他銀行的活期存款；對其他銀行或金融機(jī)構(gòu)的臨時貸款、銀行購買的國庫券及其他短期債券；長期債券、抵押貸款、長期信用貸款庫存現(xiàn)金、準(zhǔn)備金存款、存放同業(yè)、短期貸款、短期政府證券同業(yè)拆借、向央行借款、大額存單、回購協(xié)議資產(chǎn)流動性負(fù)債流動性回購協(xié)議（Repurchase Agreement）：指某一交易商在賣出某一證券的同時，約定未來某一時日再以事先確定的價格買回的交易。（三）盈利性目標(biāo)及其要點(diǎn) 盈利性是指銀行在經(jīng)營過程中盡可能地追求利潤最大

15、化。商業(yè)銀行業(yè)務(wù)收入銀行業(yè)務(wù)支出貸款利息收入存款付息投資收入（股息、紅利、債息以及出賣有價證券的價格凈差額）貸款與投資損失（貸款的壞賬、投資于有價證券的資本損失等）勞務(wù)收入（各種手續(xù)費(fèi)、傭金等）借入款付息工資、辦公費(fèi)、稅金等（四）銀行最終目標(biāo)是價值最大化最終目標(biāo)基本目標(biāo)價值最大化三性均衡安全性流動性盈利性六、商業(yè)銀行的經(jīng)營環(huán)境（一）宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境 經(jīng)濟(jì)持續(xù)增長 經(jīng)濟(jì)波動頻繁（增長率波動、利率波動、匯率波動） 電子科技發(fā)展（二）金融監(jiān)管（ Financial Supervision & Control ）環(huán)境金融監(jiān)管的概念 是指國家(政府)根據(jù)經(jīng)濟(jì)金融體系穩(wěn)定、有效運(yùn)行的客觀需要以及經(jīng)濟(jì)主體的共同

16、利益要求，通過一定的金融主管機(jī)關(guān)，依法對金融體系中各金融主體和金融市場實(shí)行的檢查、稽核、組織、協(xié)調(diào)和處罰。金融監(jiān)管的原則與目標(biāo)原則依法監(jiān)管的原則適度競爭原則外部監(jiān)管與自律監(jiān)管相結(jié)合的原則效率原則獨(dú)立原則，客觀、公平、透明目標(biāo)維護(hù)金融體系的穩(wěn)定和安全，保護(hù)社會公眾的利益。促進(jìn)公平、有效的競爭，提高金融業(yè)的運(yùn)行效率。確保金融機(jī)構(gòu)的經(jīng)營活動與中央銀行的貨幣政策目標(biāo)保持一致。金融監(jiān)管成本金融監(jiān)管成本，可分為顯性成本和隱性成本：顯性成本主要表現(xiàn)為監(jiān)管的直接成本，如金融監(jiān)管當(dāng)局的行政預(yù)算支出；隱性成本則主要表現(xiàn)為間接成本，如過度監(jiān)管導(dǎo)致的效率損失和道德風(fēng)險(xiǎn)等。一般來說，金融監(jiān)管越嚴(yán)格，其成本也就越高。金融

17、監(jiān)管的道德風(fēng)險(xiǎn)： 由于投資者相信監(jiān)管當(dāng)局而忽視自己對金融機(jī)構(gòu)的監(jiān)督、評價和選擇； 保護(hù)存款人利益的監(jiān)管目標(biāo)，使得存款人通過擠兌的方式向金融機(jī)構(gòu)施加壓力的渠道不再暢通。 金融機(jī)構(gòu)在受監(jiān)管中承擔(dān)一定的成本損失，因而會通過選擇高風(fēng)險(xiǎn)、高收益資產(chǎn)的方式來彌補(bǔ)損失。 監(jiān)管過度會導(dǎo)致保護(hù)無效率金融機(jī)構(gòu)的后果，從而造成整個社會的福利損失。金融監(jiān)管的執(zhí)法成本：指金融監(jiān)管當(dāng)局在具體實(shí)施監(jiān)管的過程中產(chǎn)生的成本。執(zhí)法成本的一部分由被監(jiān)管的金融機(jī)構(gòu)承擔(dān)，其余部分由政府預(yù)算來補(bǔ)充。由于金融監(jiān)管當(dāng)局關(guān)注的是監(jiān)管目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)，從而有可能造成監(jiān)管成本過高的現(xiàn)象。金融監(jiān)管的守法成本：指金融機(jī)構(gòu)為了滿足監(jiān)管要求而額外承擔(dān)的成本損失

18、，主要表現(xiàn)為金融機(jī)構(gòu)在遵守監(jiān)管規(guī)定時造成的效率損失降低了資金的使用效率，限制了新產(chǎn)品的開發(fā)等。金融業(yè)自律自律是指同一行業(yè)的從業(yè)者組織，基于共同利益，制定規(guī)則，自我約束，實(shí)現(xiàn)本行業(yè)內(nèi)部的自我監(jiān)管，以保護(hù)自身利益并促進(jìn)本行業(yè)的發(fā)展。金融業(yè)自律的組織形式主要為金融行業(yè)公會。金融行業(yè)公會作為金融業(yè)自律的組織形式，主要功能有：協(xié)調(diào)功能，服務(wù)功能，溝通功能，監(jiān)督功能。隨著金融自由化和金融創(chuàng)新的發(fā)展，各國越來越重視發(fā)揮金融業(yè)自律管理的作用。金融機(jī)構(gòu)的內(nèi)部控制就整個金融監(jiān)管體系來說，監(jiān)管當(dāng)局的監(jiān)管是外部的全方位監(jiān)管；金融行業(yè)公會的職能在于實(shí)施行業(yè)內(nèi)部的監(jiān)管。但不論是政府的監(jiān)管目標(biāo)還是行業(yè)的監(jiān)管目標(biāo)，都必須通過金融業(yè)微觀主體加強(qiáng)內(nèi)部控制，主動防范和規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)現(xiàn)審慎管理和穩(wěn)健經(jīng)營，才能得以實(shí)現(xiàn)。金融機(jī)構(gòu)的內(nèi)部控制在整個監(jiān)管體系的設(shè)計(jì)中，具有基礎(chǔ)性地位。在風(fēng)險(xiǎn)日益加大的背景之下，內(nèi)控機(jī)制的作用顯得越來越突出。特別是幾個大型金融機(jī)構(gòu)的倒閉事件，更引起了整個金融業(yè)界對內(nèi)控機(jī)制健全與否的警覺。很多金融機(jī)構(gòu)已經(jīng)將風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)應(yīng)用于內(nèi)部控制；并且將審慎、嚴(yán)密的內(nèi)部控制機(jī)制的建設(shè)，與公司文化和組織體系等方面的建設(shè)緊密結(jié)合。金融監(jiān)管的發(fā)展趨勢政府監(jiān)管和自律監(jiān)管趨于融合外部監(jiān)管和內(nèi)部控制相互促進(jìn)分業(yè)監(jiān)管向統(tǒng)一監(jiān)管轉(zhuǎn)變金融監(jiān)管的國際合作不斷加強(qiáng)銀行監(jiān)管的國際合作首先