銀行通道業(yè)務(wù)理財業(yè)務(wù)培訓(xùn)課件(PPT 41頁)

1、理財業(yè)務(wù)培訓(xùn)青島分行 金融市場部第1頁，共41頁。2目錄一、銀行理財業(yè)務(wù)發(fā)展環(huán)境二、2012年我行主推理財產(chǎn)品第2頁，共41頁。3第一部分：銀行理財業(yè)務(wù)發(fā)展環(huán)境（一）2012年宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境（二）2012年行內(nèi)環(huán)境（三）2012年理財監(jiān)管環(huán)境第3頁，共41頁。4（一）2012年宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境經(jīng)濟(jì)處于拐點(diǎn) 人民幣升值趨勢放緩 貨幣政策轉(zhuǎn)向 通貨膨脹漲幅回落 經(jīng)濟(jì)增長速度下滑市場機(jī)遇猶在 債券市場面臨好的環(huán)境 股票市場可能出現(xiàn)前抑后仰的格局 歐債危機(jī)加劇貴金屬市場波動幅度 第4頁，共41頁。5（二）2012年行內(nèi)環(huán)境存款增長成為制約規(guī)模增長瓶頸因素 存款增幅乏力，存款增長的穩(wěn)定性也亟待提高貸款業(yè)務(wù)受到

2、存款與資本的雙重限制 2012年全行貸款業(yè)務(wù)將繼續(xù)受到存貸比和資本充足率的雙重約束，貸款增量規(guī)模與存款增長和再融資進(jìn)程息息相關(guān)，全行中間業(yè)務(wù)面臨較大的增收壓力，但是同時也將迎來巨大的業(yè)務(wù)機(jī)遇理財業(yè)務(wù)日益成為全行戰(zhàn)略業(yè)務(wù) 越來越多的分行認(rèn)識到理財業(yè)務(wù)對資產(chǎn)業(yè)務(wù)、負(fù)債業(yè)務(wù)、中間業(yè)務(wù)的重要性第5頁，共41頁。6（三）2012年理財監(jiān)管環(huán)境2011年底商業(yè)銀行理財業(yè)務(wù)協(xié)調(diào)會 4季度理財存續(xù)規(guī)模不超過3季度末水平 暫停1個月以內(nèi)理財產(chǎn)品的發(fā)行2012年初已實(shí)行的監(jiān)管政策 理財資金不得流向政府融資平臺、兩高一剩企業(yè)、 鐵公基、商業(yè)房地產(chǎn)項(xiàng)目等限制性企業(yè)和領(lǐng)域 理財資金不得投資于票據(jù)資產(chǎn) 叫停票據(jù)類信托、部

3、分叫停信托同業(yè)存款2012年可能出臺的監(jiān)管政策（政策壓力測試） 限制或暫停融資類理財產(chǎn)品發(fā)行 限制或暫停資產(chǎn)池類理財產(chǎn)品發(fā)行第6頁，共41頁。二、2012年我行主推理財產(chǎn)品（一）信用市場理財產(chǎn)品（二）證券市場理財產(chǎn)品第7頁，共41頁。8（一）信用市場理財產(chǎn)品發(fā)展思路針對信貸資源稀缺，運(yùn)用理財產(chǎn)品替代和補(bǔ)充傳統(tǒng)貸款業(yè)務(wù)將理財業(yè)務(wù)作為切入點(diǎn)，采取1+N捆綁式商業(yè)模式為客戶提供綜合金融服務(wù)方案，提升金融管家服務(wù)的內(nèi)涵第8頁，共41頁。總行（理財資金管理人）/委托人委托受托人進(jìn)行投資北京金融資產(chǎn)交易所摘牌 受托人或他行委托債權(quán)資產(chǎn)掛牌融資企業(yè)還本付息根據(jù)委托發(fā)放款項(xiàng)（一）信用市場委托債權(quán)投資理財產(chǎn)品交

4、易模式第9頁，共41頁。10（一）信用市場委托債權(quán)投資理財產(chǎn)品準(zhǔn)入條件原則上要求融資人已取得我行授信并能占用我行授信額度不能占用授信額度的企業(yè)的債券市場主體評級須在AA-以上擔(dān)保方式為信用類或保證擔(dān)保類融資期限原則上不超過1年融資利率：基準(zhǔn)上浮20%（占授信）基準(zhǔn)上浮30%（不占授信）第10頁，共41頁。11（一）信用市場委托債權(quán)投資理財產(chǎn)品配套案例中國重型汽車集團(tuán)有限公司注冊資本97658 萬元，企業(yè)性質(zhì)為國有獨(dú)資有限責(zé)任公司，經(jīng)營范圍:開發(fā)研制、生產(chǎn)銷售各種載重 汽車、特種汽車、軍用汽車、客車、專用車、改裝車、發(fā)動機(jī)及機(jī)組等。該公司是國有特大型企業(yè)，2011年列中國企業(yè)500強(qiáng)第103位。

5、該公司在我行授信額度為50億元，受我行信貸額度及資金價格限制，公司僅提用額度3億元。第11頁，共41頁。12（一）信用市場委托債權(quán)投資理財產(chǎn)品配套案例該公司向我行提出10億元理財融資需求，我行理財審批時間約2周時間，資金實(shí)際到賬時間約3周。 該公司理財融資期限1年，融資金額10億元，融資總成本為7.8%；中介費(fèi)用約0.1%，零售客戶發(fā)行價格6.5%，零售銷售費(fèi)0.5%，分行管理費(fèi)0.7%。分行管理費(fèi)收入：10億元*0.7%=700萬元沉淀存款約5億元第12頁，共41頁。13（一）信用市場委托債權(quán)投資理財產(chǎn)品注意要點(diǎn)融資企業(yè)的準(zhǔn)入條件資金用途不得違反監(jiān)管政策規(guī)定融資期限不得高于1年融資利率不得低

6、于總行規(guī)定的下限北京金融產(chǎn)權(quán)交易所會員資格第13頁，共41頁。理財資金按合同約定支付信托利益過橋企業(yè)劃付資金收購信托受益權(quán) 信托公司(單一資金信托)購買信托計劃還本付息發(fā)放信托貸款（一）信用市場信托受益權(quán)理財產(chǎn)品交易模式融資企業(yè)第14頁，共41頁。15（一）信用市場信托受益權(quán)理財產(chǎn)品準(zhǔn)入條件按照我行公司業(yè)務(wù)信貸政策執(zhí)行占授信：要求規(guī)模不低于1億元，規(guī)模在5000萬到1億元之間的 我行中收不低于100萬元 不占授信：要求規(guī)模不低于1億元，且滿足以下條件之一：市場公認(rèn)的評級機(jī)構(gòu)給予的主體評級在AA-（含）以上；之前與我行有過業(yè)務(wù)合作；屬于我行金融管家或戰(zhàn)略民企范圍；抵質(zhì)押條件充足融資期限：1至2年

7、融資利率：基準(zhǔn)上浮20%（占授信）基準(zhǔn)上浮30%（不占授信）第15頁，共41頁。16（一）信用市場信托受益權(quán)理財產(chǎn)品配套案例西子電梯集團(tuán)有限公司成立于1999年，經(jīng)過20多年的發(fā)展，企業(yè)已成為一個以電（扶）梯、電梯零部件、立體車庫、鍋爐、商用飛機(jī)部件制造、盾構(gòu)挖掘整機(jī)、金屬網(wǎng)架等裝備制造為主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)，涉足房產(chǎn)、金融、生物醫(yī)藥等領(lǐng)域的大型集團(tuán)企業(yè)，并擁有兩家上市公司，分別為杭鍋股份（002534）、百大集團(tuán)（600865）。 該公司在我行杭州分行授信額度為6億元，因我行信貸額度限制，企業(yè)貸款融資渠道受限。第16頁，共41頁。17（一）信用市場信托受益權(quán)理財產(chǎn)品配套案例該公司向我行提出6億元理財融資

8、需求，我行理財審批時間約2周時間，資金實(shí)際到賬時間約1月。 該公司理財融資期限1年，融資金額6億元，融資總成本為9.5%；信托受托費(fèi)1%，零售客戶發(fā)行價格6.8%，零售銷售費(fèi)0.7%，分行托管費(fèi)0.1%，分行管理費(fèi)0.9%。分行收益：6億元*（0.9%+0.1%）=600萬元 沉淀存款第17頁，共41頁。18（一）信用市場信托受益權(quán)理財產(chǎn)品注意要點(diǎn)融資企業(yè)優(yōu)先選擇我行占授信客戶資金用途不得違反監(jiān)管政策規(guī)定融資期限不得高于2年融資利率不得低于總行規(guī)定的下限 信托公司的選擇過橋企業(yè)的選擇第18頁，共41頁。理財資金按合同約定支付信托利益財產(chǎn)信托受益人（融資人）劃付資金認(rèn)購信托信托公司(成立財產(chǎn)信托

9、)委托成立應(yīng)收賬款收益權(quán)信托按期償付債務(wù)（一）信用市場應(yīng)收賬款收益權(quán)理財產(chǎn)品交易模式應(yīng)收賬款付款人（債務(wù)人）財產(chǎn)信托委托人（融資人）第19頁，共41頁。20（一）信用市場應(yīng)收賬款收益權(quán)理財產(chǎn)品準(zhǔn)入條件占用我行有追索權(quán)明保理授信額度，落實(shí)授信要求有真實(shí)的貿(mào)易背景，通知債務(wù)人，應(yīng)收賬款付款人確認(rèn)按時付款義務(wù)融資期限：1年以內(nèi)融資利率：基準(zhǔn)上浮30%第20頁，共41頁。21（一）信用市場應(yīng)收賬款收益權(quán)理財產(chǎn)品配套案例云銅是中國銅冶煉和銅加工行業(yè)三強(qiáng)之一，公司擁有業(yè)內(nèi)領(lǐng)先的技術(shù)水平、完善的銷售渠道，目前正在全球范圍內(nèi)加大資源整合力度。公司產(chǎn)業(yè)鏈清晰、現(xiàn)金流量巨大、財務(wù)資源分散、有降低融資成本的需求。赤

10、峰云銅有色金屬有限公司是云銅股份重要的控股子公司，是云銅北方市場重要的生產(chǎn)基地，出于戰(zhàn)略考慮，赤峰云銅生產(chǎn)的高純陰極銅全部銷售給云銅股份，簽署供需合同，每月供應(yīng)量穩(wěn)定，形成穩(wěn)定的應(yīng)收賬款。該項(xiàng)目占用赤峰云銅有追索權(quán)明保理授信額度2億元，限定債權(quán)人為赤峰云銅有色金屬有限公司、債務(wù)人為云南銅業(yè)股份有限公司。第21頁，共41頁。22（一）信用市場應(yīng)收賬款收益權(quán)理財產(chǎn)品配套案例該公司向我行提出2億元理財融資需求，我行理財審批時間約2周時間，資金實(shí)際到賬時間約1個月。 該公司理財融資期限6個月，融資金額2億元，融資總成本為10%；信托受托費(fèi)0.5%，入池價格7%，分行托管費(fèi)0.1%，分行管理費(fèi)2.4%。

11、分行收益：2億元*（2.4%+0.1%）* 6/12=300萬元 沉淀存款第22頁，共41頁。23（一）信用市場應(yīng)收賬款收益權(quán)理財產(chǎn)品注意要點(diǎn)一個理財產(chǎn)品投資一個信托計劃，對應(yīng)一個應(yīng)收賬款付款人應(yīng)收賬款付款日略早于信托計劃到期日理財資金折價受讓應(yīng)收賬款收益權(quán)信托的受益權(quán)（80%-90%），收到應(yīng)收款，在到期扣除融資成本后剩余支付原轉(zhuǎn)讓人信托公司的選擇資金用途不得違反監(jiān)管政策規(guī)定第23頁，共41頁。24（一）信用市場礦產(chǎn)投資理財產(chǎn)品準(zhǔn)入條件如暫時未取得政府出具的整合后主體認(rèn)定的批復(fù)文件，但實(shí)際控制產(chǎn)能已達(dá)到或接近整合主體產(chǎn)能要求的客戶，并有能成為整合主體的論證資料煤礦產(chǎn)能和儲量符合當(dāng)?shù)卣险?/p>

12、策要求，具有保留和技改資格，并符合我行基本符合我行授信標(biāo)準(zhǔn)煤礦資源價款必須按照政府通知的繳納計劃繳納資源價款，無欠繳，并能提供政府相關(guān)文件證明 項(xiàng)目合規(guī)：在產(chǎn)項(xiàng)目，五證一照齊全；新建、改擴(kuò)建項(xiàng)目，具有投資主管部門對項(xiàng)目的核準(zhǔn)手續(xù)或立項(xiàng)可研初設(shè)批復(fù)；環(huán)保部門環(huán)評批復(fù)；安全監(jiān)察部門安全專篇的批復(fù)；國土部門項(xiàng)目用地的批復(fù)；開工報告的批復(fù)；水電等批復(fù) 風(fēng)險控制：采礦權(quán)抵押、股權(quán)質(zhì)押、實(shí)際控制人擔(dān)保等第24頁，共41頁。25（一）信用市場礦產(chǎn)投資理財產(chǎn)品配套案例灣田煤礦項(xiàng)目理財資金投資于 “六盤水市盤縣淤泥鄉(xiāng)灣田煤礦項(xiàng)目資金信托”的信托受益權(quán)，該資金信托是向六盤水市盤縣淤泥鄉(xiāng)灣田煤礦發(fā)放信托貸款。融資人

13、為我行確定的首批民企戰(zhàn)略客戶，灣田煤礦位于盤縣淤泥鄉(xiāng)魯那井田北部，屬淤泥鄉(xiāng)管轄，直距盤縣城關(guān)鎮(zhèn)22公里、水柏鐵路松河站19公里，盤縣至灑基公路從井田中部通過，交通較為方便。截止2009年12月底灣田煤礦保有資源儲量3254萬噸，可采資源儲量1482萬噸，設(shè)計生產(chǎn)能力45萬噸/年，服務(wù)年限為23.5年，在六盤水地區(qū)屬于規(guī)模較大的煤礦。該項(xiàng)目風(fēng)險控制措施是采礦權(quán)抵押、實(shí)際控制人控制的其他關(guān)聯(lián)煤礦連帶擔(dān)保、實(shí)際控制人擔(dān)保。第25頁，共41頁。26（一）信用市場礦產(chǎn)投資理財產(chǎn)品配套案例該公司向我行提出2億元理財融資需求，融資期限24個月，融資總成本為14.4%；零售價格8.5%，分行銷售費(fèi)0.8%，分

14、行托管費(fèi)0.1%，分行管理費(fèi)2.8%。分行收益：2億元*（2.8%+0.1%）* 2年=1160萬元 沉淀存款第26頁，共41頁。27（一）信用市場礦產(chǎn)投資理財產(chǎn)品注意要點(diǎn)貴州、內(nèi)蒙古可以辦理采礦權(quán)抵押登記，但必須是為信托貸款做抵押擔(dān)保評審條件參照我行授信條件重點(diǎn)關(guān)注備案儲量、采礦證的產(chǎn)能、剩余服務(wù)年限、煤質(zhì)、開采條件、運(yùn)輸條件、銷售渠道等分在產(chǎn)礦、新建礦、技改礦，評審要求不同關(guān)注資源價款上繳情況第27頁，共41頁。交易模式（二）證券市場股票收益權(quán)理財產(chǎn)品監(jiān)控投資資金優(yōu)質(zhì)流通股票收益權(quán)信托信托公司持股人資金本金收益辦理質(zhì)押民生銀行投資者股票市場銷售理財產(chǎn)品辦理質(zhì)押登記公司認(rèn)購資金第28頁，共4

15、1頁。29（二）證券市場股票收益權(quán)理財產(chǎn)品準(zhǔn)入條件質(zhì)押股票原則上應(yīng)為上市公司流通股；如為限售股份，限售期應(yīng)在到期日前3個月以上上市公司盈利能力良好，經(jīng)營現(xiàn)金流充足，近年無重大不利信息；主業(yè)清晰，無大量脫離主業(yè)的資本運(yùn)作質(zhì)押股票數(shù)量不得超過上市公司總股本的10關(guān)于質(zhì)押率的有關(guān)規(guī)定：股票收益權(quán)業(yè)務(wù)必須要求質(zhì)押標(biāo)的股票資產(chǎn)， 股票質(zhì)押率原則上不超過30%，一線藍(lán)籌股票（如滬深300、滬深50指數(shù)股等）可適當(dāng)放寬至50產(chǎn)品期限：原則上不超過1年第29頁，共41頁。30（二）證券市場股票收益權(quán)理財產(chǎn)品配套案例北京經(jīng)濟(jì)技術(shù)開發(fā)總公司主要負(fù)責(zé)北京經(jīng)濟(jì)技術(shù)開發(fā)區(qū)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，從而促進(jìn)開發(fā)區(qū)及新城全面發(fā)展。我部

16、給予其授信額度30億元，期限一年，擔(dān)保方式為信用該客戶是各行優(yōu)質(zhì)客戶，在各家銀行的貸款利率均為基準(zhǔn)下浮10%，目前也未突破基準(zhǔn)貸款利率水平為引導(dǎo)客戶提高融資成本，我行建議以其持有的京東方限售股（今年年底解禁）為標(biāo)的，采用股權(quán)收益權(quán)轉(zhuǎn)讓的方式進(jìn)行融資，同時將股票質(zhì)押給我行指定的信托公司，質(zhì)押率為市值的40%第30頁，共41頁。31（二）證券市場股票收益權(quán)理財產(chǎn)品配套案例此次經(jīng)過我行多次艱苦營銷，客戶同意將理財融資成本提高到9.0%，規(guī)模4.5億元，期限1年。通過發(fā)行本理財產(chǎn)品，分行收益水平為1.5%=9.0%-投資人收益率7.0%-信托手續(xù)費(fèi)0.5%，即實(shí)現(xiàn)中間業(yè)務(wù)收入約675萬元。第31頁，共

17、41頁。32（二）證券市場股票收益權(quán)理財產(chǎn)品注意要點(diǎn)股權(quán)持有方準(zhǔn)入條件及禁止作為標(biāo)的物的股票類型質(zhì)押率的計算方式及股票/保證金追加機(jī)制理財產(chǎn)品期限原則上不超過1年，最長不超過15個月標(biāo)的股票預(yù)期收益率不得低于9.5%/年（含信托費(fèi)）資金用途必須合法合規(guī)，符合最新監(jiān)管規(guī)定。不得用于房地產(chǎn)、鐵公基、兩高一剩行業(yè)和權(quán)益性投資具體業(yè)務(wù)模式的選擇第32頁，共41頁。（二）證券市場證券結(jié)構(gòu)化理財產(chǎn)品交易模式33信托計劃銀行理財（優(yōu)先級）次級客戶投資二級市場有限合伙企業(yè)銀行托管券商經(jīng)紀(jì)第33頁，共41頁。34（二）證券市場證券結(jié)構(gòu)化理財產(chǎn)品準(zhǔn)入條件優(yōu)先級資金和次級資金比例一般不超過2：1次級客戶資金一般不低

18、于5000萬元產(chǎn)品期限一般不超過2年第34頁，共41頁。35（二）證券市場證券結(jié)構(gòu)化理財產(chǎn)品配套案例產(chǎn)品規(guī)模1.5億，1年期，優(yōu)先級、次級客戶的資金比例為2：1，即優(yōu)先級客戶出資1億元，次級客戶出資5千萬元。優(yōu)先級客戶年化收益8%。投資到期理財資金約1.7億元，優(yōu)先級客戶獲得本金及約定收益；次級客戶獲得剩余6200萬收益，年化收益124%。投資到期理財資金1.2億元，優(yōu)先級客戶獲得本金及約定收益；次級客戶收回本金1200萬元,虧損76%。分行收益：1.5億元*1%=150萬元。第35頁，共41頁。36（二）證券市場證券結(jié)構(gòu)化理財產(chǎn)品注意要點(diǎn)尋找次級客戶 來源： 券商/信托公司/投資公司等溝通產(chǎn)品要素： 價格/期限/次級客戶實(shí)力/警戒止損線/投資限制/產(chǎn)品模式產(chǎn)品存續(xù)期每日監(jiān)控： 警戒/止損/追加保證金等事宜第36頁，共41頁。37 信托計劃銀行理財（優(yōu)先級）次級客戶投資定向增發(fā)公司股票券商經(jīng)紀(jì)銀行托管平臺企業(yè)（二）證券市場定向增發(fā)理財產(chǎn)品交易