案例3財(cái)務(wù)分析

1、.：.；案例3：財(cái)務(wù)分析1.實(shí)驗(yàn)?zāi)康暮鸵筘?cái)務(wù)分析是運(yùn)用會計(jì)報(bào)表數(shù)據(jù)及其他財(cái)務(wù)資料 對企業(yè)過去的財(cái)務(wù)情況和運(yùn)營成果及未來前景的一種評價(jià)，既是對曾經(jīng)完成的財(cái)務(wù)活動的總結(jié)，又是財(cái)務(wù)預(yù)測的前提。是把企業(yè)整個(gè)財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)，分成不同部分和目的，找出有關(guān)目的的關(guān)系。以到達(dá)認(rèn)識企業(yè)償債才干、盈利才干和抵抗風(fēng)險(xiǎn)才干的目的。因此，財(cái)務(wù)分析是管 理者支持運(yùn)營運(yùn)作的管理手段，也是作為投資人、債務(wù)人、供應(yīng)商、本企業(yè)管理層等日常管理的手段，要求 科學(xué)程度高、可操作性強(qiáng)。所以，要求我們可以掌握財(cái)務(wù)分析的方法，可以運(yùn)用分析方法分析出企業(yè)存在的 問題，以便我們能正確評價(jià)企業(yè)的財(cái)務(wù)情況。2.實(shí)驗(yàn)根底這是一個(gè)操作性很強(qiáng)的實(shí)驗(yàn)，學(xué)

2、生應(yīng)在實(shí)驗(yàn)前掌握關(guān)于財(cái)務(wù)分析的根本概念以及財(cái)務(wù)分析的構(gòu)成內(nèi)容等，熟習(xí)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的方法。3.實(shí)驗(yàn)內(nèi)容1償債才干分析2運(yùn)營才干分析3獲利才干分析4開展才干分析5杜邦財(cái)務(wù)分析4.實(shí)驗(yàn)步驟1了解預(yù)算企業(yè)的根本組織構(gòu)成、消費(fèi)工藝流程、管理制度、會計(jì)核算方法與體系、財(cái)務(wù)管理方法與體系等。2利用現(xiàn)行財(cái)務(wù)報(bào)表，結(jié)合歷史情況，計(jì)算各項(xiàng)目的，對企業(yè)償債才干、運(yùn)營才干、獲利才干、開展才干及綜合財(cái)務(wù)情況進(jìn)展分析。5.實(shí)驗(yàn)操作案例南城機(jī)械股份是一個(gè)三年前采取發(fā)起式成立的股份。主要業(yè)務(wù)為消費(fèi)和銷售機(jī)械產(chǎn)品。該 企業(yè)為普通納稅人，按進(jìn)展會計(jì)處置；發(fā)出存貨的計(jì)價(jià)采用月末一次加權(quán)平均法；計(jì)提壞 帳預(yù)備采用帳齡分析法；期末存貨

3、采用本錢與可變現(xiàn)凈值熟低法計(jì)價(jià)；短期投資、長期投資、固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)等期末計(jì)價(jià)均采用本錢與市價(jià)法計(jì)價(jià)。該企業(yè)每會計(jì)年度終了后，均由財(cái)務(wù)經(jīng)理在規(guī)定的時(shí)間內(nèi)做出財(cái)務(wù)分析，呈報(bào)給董事會。2002會計(jì)年度終了了，注冊會計(jì)師已將會計(jì)報(bào)表進(jìn)展了審計(jì)，出具了無保管意見的審計(jì)報(bào)告。同時(shí)已定于2003年3月6日對外披露。要求財(cái)務(wù)經(jīng)理必需在此之前呈交財(cái)務(wù)分析。財(cái)務(wù)報(bào)表資料見表1、2、3、4；及其他相關(guān)資料如下：資產(chǎn)負(fù)債表編制單位：南城機(jī)械股份 2002年12月31日 單位：萬元 表1資產(chǎn)行次年初數(shù)期末數(shù)負(fù)債和一切者權(quán)益或股東權(quán)益行次年初數(shù)期末數(shù)流動資產(chǎn)流動負(fù)債：貨幣資金114300002216072短期借款68

4、100000100000短期投資200應(yīng)付票據(jù)69350000517000應(yīng)收票據(jù)3282000570000應(yīng)付賬款70250000129800應(yīng)收股利400預(yù)收賬款71040000應(yīng)收利息500應(yīng)付工資7200應(yīng)收賬款6198000429660應(yīng)付福利費(fèi)7300其他應(yīng)收款700應(yīng)付股利740300000預(yù)付賬款800應(yīng)交稅金75100068211000應(yīng)收補(bǔ)貼款900其他應(yīng)交款8000存貨10430000520000其他應(yīng)付款8100待攤費(fèi)用1100預(yù)提費(fèi)用822000024000一年內(nèi)到期的長期債務(wù)投資2100估計(jì)負(fù)債8300其他流動資產(chǎn)2400一年內(nèi)到期的長期負(fù)債8600流動資產(chǎn)合計(jì)31

5、23400003735732其他流動負(fù)債9000長期投資：長期股權(quán)投資3213000001480000流動負(fù)債合計(jì)1008200681321800長期債務(wù)投資3400長期負(fù)債：長期投資合計(jì)3813000001480000長期借款1018800001190000固定資產(chǎn)：應(yīng)付債券10200固定資產(chǎn)原價(jià)3925000002700000長期應(yīng)付款10300減：累計(jì)折舊40400000580000專項(xiàng)應(yīng)付款10600固定資產(chǎn)凈值4121000002120000其他長期負(fù)債10800減：固定資產(chǎn)減值預(yù)備42020000長期負(fù)債合計(jì)1108800001190000固定資產(chǎn)凈額432100000210000

6、0遞延稅項(xiàng)：工程物資4400遞延稅款貸項(xiàng)11100在建工程450342000負(fù)債合計(jì)11417000682511800固定資產(chǎn)清理4600固定資產(chǎn)合計(jì)5021000002442000一切者權(quán)益或股東權(quán)益：無形資產(chǎn)及其他資產(chǎn)：實(shí)收資本或股本1152000020000無形資產(chǎn)5100減：已歸還投資11600長等待攤費(fèi)用5200實(shí)收資本或股本凈額1172000020000其他長期資產(chǎn)5300資本公積11828800002884000無形資產(chǎn)及其他資產(chǎn)合計(jì)6000盈余公積11919932301132其中：法定公益金1209966150566遞延稅項(xiàng)：未分配利潤12111200001940800遞延稅款

7、借項(xiàng)6100一切者權(quán)益或股東權(quán)益合計(jì)12240399325145932資產(chǎn)總計(jì)67574000076577323負(fù)債和一切者權(quán)益或股東權(quán)益合計(jì)57400007657732利潤表編制單位：南城機(jī)械股份 2002年12月31日 單位：萬元 表2工程行次上年累計(jì)數(shù)本年累計(jì)數(shù)一、主營業(yè)務(wù)收入178000008700000減：主營業(yè)務(wù)本錢454600006060000主營業(yè)務(wù)稅金及附加536000350000二、主營業(yè)務(wù)利潤1023040002290000加：其他業(yè)務(wù)利潤1100減：營業(yè)費(fèi)用1400管理費(fèi)用15314040360000財(cái)務(wù)費(fèi)用161140003000000三、營業(yè)利潤1818759601

8、630000加：投資收益1960000500000補(bǔ)貼收入2200營業(yè)外收入2300減：營業(yè)外支出25120000130000四、利潤總額2718159602000000減：所得稅28582000594000五、凈利潤3012339601406000現(xiàn)金流量表編制單位：南城機(jī)械股份 2002年度 單位：萬元 表3工程行次金額一、運(yùn)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量：銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金110453000收到的稅費(fèi)返還30收到的其他與運(yùn)營活動有關(guān)的現(xiàn)金80現(xiàn)金流入小計(jì)910453000購買商品，接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金107378200支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金12710000支付的各種稅費(fèi)131303

9、068支付的其他與運(yùn)營活動有關(guān)的現(xiàn)金18367660現(xiàn)金流出小計(jì)209758928運(yùn)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額21694072二、投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量收回投資所收到的現(xiàn)金220獲得投資收益所收到的現(xiàn)金23500000處置固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他長期資產(chǎn)所收回的現(xiàn)金凈額250收到的其他與投資活動有關(guān)的現(xiàn)金280現(xiàn)金流入量小計(jì)29500000購建固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他資產(chǎn)所支付的現(xiàn)金30408000投資所支付的現(xiàn)金31100000支付的其他與投資活動有關(guān)的現(xiàn)金350現(xiàn)金流出小計(jì)36508000投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額37-8000三、籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量：吸收投資所收到的現(xiàn)金380獲得借款所

10、收到的現(xiàn)金40300000收到的其他與籌資活動有關(guān)的現(xiàn)金430現(xiàn)金流入小計(jì)44300000歸還債務(wù)所支付的現(xiàn)金450分配股利、利潤和償付利息所支付的現(xiàn)金46200000支付的其他與籌資活動有關(guān)的現(xiàn)金520現(xiàn)金流出小計(jì)53200000籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額54100000四、匯率變動對現(xiàn)金的影響額550五、現(xiàn)金及現(xiàn)金籌價(jià)物凈添加額56786072現(xiàn)金流量表補(bǔ)充資料補(bǔ)充資料行次金額1、將凈利潤調(diào)理為運(yùn)營活動的現(xiàn)金流量凈利潤571406000加：計(jì)提的資產(chǎn)減值預(yù)備5822340固定資產(chǎn)折舊59200000無形資產(chǎn)攤銷600長等待攤費(fèi)用攤銷610待攤費(fèi)用減少減：添加640預(yù)提費(fèi)用添加減：減少650

11、處置固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他長期資產(chǎn)的損失減：收益660固定資產(chǎn)報(bào)廢損失670財(cái)務(wù)費(fèi)用68214000投資損失減：收益69-500000遞延稅款貸項(xiàng)*減：借項(xiàng)700存貸的減少減：添加71-290000運(yùn)營性應(yīng)收工程的減少減：添加72-522000運(yùn)營性應(yīng)付工程的添加減：減少73197732其他74-34000運(yùn)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額756940722、不涉及現(xiàn)金收支的投資和籌資活動債務(wù)轉(zhuǎn)為資本760一年內(nèi)到期的可轉(zhuǎn)換公司債券770融資租入固定資產(chǎn)7803、現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈添加情況現(xiàn)金的期末金額792216072減：現(xiàn)金的期初余額801430000加：現(xiàn)金等價(jià)物的期末余額810減：現(xiàn)金等價(jià)物

12、的期初余額820現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈添加額83786072其他相關(guān)資料：1該股份年初運(yùn)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額為442800萬元，同期同行業(yè)現(xiàn)金債務(wù)總額比均為15%。22000年年末應(yīng)收賬款余額為472500萬元，存貨余額為480000萬元，流動資產(chǎn)余額為3687000萬元，固定資產(chǎn)凈值為1980000萬元，各項(xiàng)長期資產(chǎn)余額為3265000萬元。3本年利息總支出為350000萬元，上年為160000萬元；上年的期初資產(chǎn)總額為6952000萬元。發(fā)行在外的普通股2億股。上年年終時(shí)普通股每股市價(jià)為70元，本年年終時(shí)普通股每股市價(jià)為78元。4三年前1999年年末營業(yè)收入總額為6500000萬元，三年前19