(第六章)財(cái)務(wù)分析-第6章現(xiàn)金流量表分析課件

第七章現(xiàn)金流量表分析

12/7/20221第七章現(xiàn)金流量表分析12/6/20221第六章現(xiàn)金流量表分析第一節(jié)現(xiàn)金流量表分析目的與內(nèi)容

第二節(jié)現(xiàn)金流量表分析第三節(jié)現(xiàn)金流量與利潤(rùn)綜合分析

12/7/20222第六章現(xiàn)金流量表分析第一節(jié)現(xiàn)金流量表分析目的與內(nèi)容第一節(jié)現(xiàn)金流量表分析目的與內(nèi)容一、現(xiàn)金與現(xiàn)金流量表

現(xiàn)金流量表是以收付實(shí)現(xiàn)制為基礎(chǔ)編制的，反映企業(yè)一定會(huì)計(jì)期間內(nèi)現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物流入和流出信息的一張動(dòng)態(tài)報(bào)表。12/7/20223第一節(jié)現(xiàn)金流量表分析目的與內(nèi)容一、現(xiàn)金與現(xiàn)金流量表12現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物

現(xiàn)金，是指企業(yè)庫(kù)存現(xiàn)金以及可以隨時(shí)用于支付的存款。不能隨時(shí)用于支取的存款不屬于現(xiàn)金?，F(xiàn)金等價(jià)物，是指企業(yè)持有的期限短、流動(dòng)性強(qiáng)、易于轉(zhuǎn)換為已知金額現(xiàn)金、價(jià)值變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)很小的投資。12/7/20224現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物現(xiàn)金，是指企業(yè)庫(kù)存現(xiàn)金以及可以現(xiàn)金流量表現(xiàn)金流量：經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量投資活動(dòng)現(xiàn)金流量籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量現(xiàn)金流入量-現(xiàn)金流出量=現(xiàn)金凈流量12/7/20225現(xiàn)金流量表現(xiàn)金流量：12/6/20225第一節(jié)現(xiàn)金流量表分析目的與內(nèi)容二、現(xiàn)金流量表與資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表的關(guān)系12/7/20226第一節(jié)現(xiàn)金流量表分析目的與內(nèi)容二、現(xiàn)金流量表與資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)現(xiàn)金流量表分析目的與內(nèi)容二、現(xiàn)金流量表與資產(chǎn)負(fù)債表利潤(rùn)表的關(guān)系12/7/20227第一節(jié)現(xiàn)金流量表分析目的與內(nèi)容二、現(xiàn)金流量表與資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)現(xiàn)金流量表分析目的與內(nèi)容三、現(xiàn)金流量表分析的目的

1．從動(dòng)態(tài)上了解企業(yè)現(xiàn)金變動(dòng)情況和變動(dòng)原因2．判斷企業(yè)獲取現(xiàn)金的能力3．評(píng)價(jià)企業(yè)盈利的質(zhì)量12/7/20228第一節(jié)現(xiàn)金流量表分析目的與內(nèi)容三、現(xiàn)金流量表分析的目的第一節(jié)現(xiàn)金流量表分析目的與內(nèi)容四、現(xiàn)金流量表分析的內(nèi)容1．現(xiàn)金流量表分析2．現(xiàn)金流量與利潤(rùn)綜合分析。12/7/20229第一節(jié)現(xiàn)金流量表分析目的與內(nèi)容四、現(xiàn)金流量表分析的內(nèi)容1第二節(jié)現(xiàn)金流量表分析一、現(xiàn)金流量表一般分析第一、貨幣資金的凈增加額第二、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量狀況第三、投資活動(dòng)現(xiàn)金流量狀況第四、籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量狀況12/7/202210第二節(jié)現(xiàn)金流量表分析一、現(xiàn)金流量表一般分析12/6/第二節(jié)現(xiàn)金流量表分析

二、現(xiàn)金流量表水平分析編制現(xiàn)金流量水平分析表現(xiàn)金流量表水平分析評(píng)價(jià)12/7/202211第二節(jié)現(xiàn)金流量表分析二、現(xiàn)金流量表水平分析12/6第二節(jié)現(xiàn)金流量表分析

三、現(xiàn)金流量表結(jié)構(gòu)分析編制現(xiàn)金流量結(jié)構(gòu)分析表現(xiàn)金流量表結(jié)構(gòu)分析評(píng)價(jià)12/7/202212第二節(jié)現(xiàn)金流量表分析三、現(xiàn)金流量表結(jié)構(gòu)分析12/6/2第二節(jié)現(xiàn)金流量表分析

四、現(xiàn)金流量表主要項(xiàng)目分析

（一）經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量項(xiàng)目分析（二）投資活動(dòng)現(xiàn)金流量項(xiàng)目分析（三）籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量項(xiàng)目分析12/7/202213第二節(jié)現(xiàn)金流量表分析四、現(xiàn)金流量表主要項(xiàng)目分析12/銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金

該項(xiàng)目反映企業(yè)：銷售商品、提供勞務(wù)本期收到的現(xiàn)金（包括增值稅銷項(xiàng)稅額）+本期預(yù)收的款項(xiàng)-本期退回的商品支付的現(xiàn)金。此項(xiàng)目是企業(yè)現(xiàn)金流入的主要來源，通常具有數(shù)額大，所占比例高的特點(diǎn)。其與利潤(rùn)表中的營(yíng)業(yè)收入項(xiàng)目相對(duì)比，可以判斷企業(yè)銷售收現(xiàn)情況。12/7/202214銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映企業(yè)：12/6/20購(gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金

該項(xiàng)目反映企業(yè)：購(gòu)買商品、接受勞務(wù)本期支付的現(xiàn)金（包括增值稅進(jìn)項(xiàng)稅額）+本期預(yù)付款項(xiàng)-本期發(fā)生的購(gòu)貨退回收到的現(xiàn)金。此項(xiàng)目應(yīng)是企業(yè)現(xiàn)金流出的主要方向，通常具有數(shù)額大，所占比重大的特點(diǎn)。將其與利潤(rùn)表的營(yíng)業(yè)成本相比較，可以判斷企業(yè)購(gòu)買商品付現(xiàn)率的情況，借此可以了解企業(yè)資金的緊張程度或企業(yè)的商業(yè)信用情況，從而可以更加清楚地認(rèn)識(shí)到企業(yè)目前所面臨的財(cái)務(wù)狀況如何。12/7/202215購(gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映企業(yè)：12/6/20支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映企業(yè)本期實(shí)際支付給職工的工資、獎(jiǎng)金、各種津貼和補(bǔ)貼等職工薪酬。但是應(yīng)由在建工程、無(wú)形資產(chǎn)負(fù)擔(dān)的職工薪酬以及支付的離退休人員的職工薪酬除外。二者分別在“購(gòu)建固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)支付的現(xiàn)金”和“支付其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金”項(xiàng)目反映。12/7/202216支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映企業(yè)本期實(shí)際支付給職支付其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映:企業(yè)支付的罰款支出、支付的差旅費(fèi)、業(yè)務(wù)招待費(fèi)、保險(xiǎn)費(fèi)、經(jīng)營(yíng)租賃支付的現(xiàn)金等其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金流出，金額較大的應(yīng)當(dāng)單獨(dú)列示。該項(xiàng)目主要與利潤(rùn)表的銷售費(fèi)用以及管理費(fèi)用項(xiàng)目相對(duì)應(yīng)。

12/7/202217支付其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映:12/6/20221收回投資所收到的現(xiàn)金反映:企業(yè)出售、轉(zhuǎn)讓或到期收回除現(xiàn)金等價(jià)物以外的交易性金融資產(chǎn)、長(zhǎng)期股權(quán)投資而收到的現(xiàn)金+收回長(zhǎng)期債權(quán)投資本金而收到的現(xiàn)金。此項(xiàng)目不能絕對(duì)地追求數(shù)額較大。投資擴(kuò)張是企業(yè)未來創(chuàng)造利潤(rùn)的增長(zhǎng)點(diǎn)，縮小投資可能意味著企業(yè)在規(guī)避投資風(fēng)險(xiǎn)、投資戰(zhàn)略改變或企業(yè)存在資金緊張的問題。12/7/202218收回投資所收到的現(xiàn)金反映:12/6/202218

取得投資收益收到的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映:企業(yè)因股權(quán)性投資而分得的現(xiàn)金股利+從子公司、聯(lián)營(yíng)企業(yè)或合營(yíng)企業(yè)分回利潤(rùn)而收到的現(xiàn)金+因債權(quán)性投資而取得的現(xiàn)金利息收入。此項(xiàng)目存在發(fā)生額說明企業(yè)進(jìn)入投資回收期。該項(xiàng)目金額同利潤(rùn)表當(dāng)中的投資收益項(xiàng)目進(jìn)行對(duì)比分析，可以考察投資收益的收現(xiàn)狀況，同資產(chǎn)負(fù)債表當(dāng)中的投資資產(chǎn)金額進(jìn)行對(duì)比分析，可以考察投資資產(chǎn)的現(xiàn)金回報(bào)情況。12/7/202219取得投資收益收到的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映:12/6/202219處置固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)收回的現(xiàn)金凈額

該項(xiàng)目反映:企業(yè)出售、報(bào)廢固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)所取得的現(xiàn)金（包括因資產(chǎn)毀損而收到的保險(xiǎn)賠償收入)-為處置這些資產(chǎn)而支付的有關(guān)費(fèi)用此項(xiàng)目一般金額不大，如果數(shù)額較大，表明企業(yè)產(chǎn)業(yè)、產(chǎn)品結(jié)構(gòu)將有所調(diào)整，或者表明企業(yè)未來的生產(chǎn)能力將受到嚴(yán)重的影響、已經(jīng)陷入深度的債務(wù)危機(jī)之中，靠出售設(shè)備來維持經(jīng)營(yíng)。

12/7/202220處置固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)收回的現(xiàn)金凈額購(gòu)建固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)支付的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映:企業(yè)購(gòu)買、建造固定資產(chǎn)、取得無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)所支付的現(xiàn)金+支付的應(yīng)由在建工程和無(wú)形資產(chǎn)負(fù)擔(dān)的職工薪酬現(xiàn)金支出此項(xiàng)目表明企業(yè)擴(kuò)大再生產(chǎn)能力的強(qiáng)弱，可以了解企業(yè)未來的經(jīng)營(yíng)方向和獲利能力，揭示企業(yè)未來經(jīng)營(yíng)方式和經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略的發(fā)展變化。12/7/202221購(gòu)建固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)支付的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映:1投資支付的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映:企業(yè)取得的除現(xiàn)金等價(jià)物以外的權(quán)益性投資和債權(quán)性投資所支付的現(xiàn)金+支付的傭金、手續(xù)費(fèi)等此項(xiàng)目表明企業(yè)參與資本市場(chǎng)運(yùn)作、實(shí)施股權(quán)及債權(quán)投資能力的強(qiáng)弱，分析投資方向與企業(yè)的戰(zhàn)略目標(biāo)是否一致。12/7/202222投資支付的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映:12/6/202222吸收投資收到的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映:企業(yè)以發(fā)行股票、債券等方式籌集資金實(shí)際收到的款項(xiàng)－直接支付給金融企業(yè)的傭金、手續(xù)費(fèi)、宣傳費(fèi)、咨詢費(fèi)、印刷費(fèi)等發(fā)行費(fèi)用此項(xiàng)目表明企業(yè)通過資本市場(chǎng)籌資能力的強(qiáng)弱。12/7/202223吸收投資收到的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映:12/6/202223取得借款收到的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映企業(yè)舉借各種短期、長(zhǎng)期借款而收到的現(xiàn)金。此項(xiàng)目數(shù)額的大小，表明企業(yè)通過銀行籌集資金能力的強(qiáng)弱，在一定程度上代表了企業(yè)商業(yè)信用的高低。12/7/202224取得借款收到的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映企業(yè)舉借各種短期、長(zhǎng)期借款而收到償還債務(wù)支付的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映企業(yè)以現(xiàn)金償還債務(wù)的本金。此項(xiàng)目有助于分析企業(yè)資金周轉(zhuǎn)是否已經(jīng)進(jìn)行良性循環(huán)狀態(tài)。12/7/202225償還債務(wù)支付的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映企業(yè)以現(xiàn)金償還債務(wù)的本金。12/分配股利、利潤(rùn)或償付利息支付的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映:企業(yè)實(shí)際支付的現(xiàn)金股利+支付給其他投資單位的利潤(rùn)+用現(xiàn)金支付的借款利息、債券利息利潤(rùn)的分配情況可以反映企業(yè)現(xiàn)金的充裕程度。12/7/202226分配股利、利潤(rùn)或償付利息支付的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映:12/6/20第三節(jié)現(xiàn)金流量與利潤(rùn)綜合分析一、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量與利潤(rùn)關(guān)系分析

將凈利潤(rùn)調(diào)節(jié)為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量，需要調(diào)整的項(xiàng)目：實(shí)際沒有支付現(xiàn)金的費(fèi)用實(shí)際沒有收到現(xiàn)金的收益不屬于經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的損益經(jīng)營(yíng)性應(yīng)收應(yīng)付項(xiàng)目的增減變動(dòng)12/7/202227第三節(jié)現(xiàn)金流量與利潤(rùn)綜合分析一、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量與利潤(rùn)關(guān)案例：四川長(zhǎng)虹的輝煌與悲愴

四川長(zhǎng)虹的收入、利潤(rùn)和現(xiàn)金流量對(duì)比表單位：億元項(xiàng)目2001200220032004銷售收入95126141115凈利潤(rùn)0.891.762.41-36.81經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流量?jī)纛~13.73-29.73-7.757.6012/7/202228案例：四川長(zhǎng)虹的輝煌與悲愴項(xiàng)目20012002200320第三節(jié)現(xiàn)金流量與利潤(rùn)綜合分析二、現(xiàn)金流量表補(bǔ)充資料水平分析

編制現(xiàn)金流量表附注資料水平分析表現(xiàn)金流量表附注資料水平分析評(píng)價(jià)12/7/202229第三節(jié)現(xiàn)金流量與利潤(rùn)綜合分析二、現(xiàn)金流量表補(bǔ)充資料水平分三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析1．資產(chǎn)減值準(zhǔn)備該項(xiàng)目反映企業(yè)本期計(jì)提的各項(xiàng)資產(chǎn)的減值準(zhǔn)備。本項(xiàng)目可根據(jù)“資產(chǎn)減值損失”科目填寫。本期計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備時(shí)，減值損失已計(jì)入本期利潤(rùn)表中的相關(guān)損益項(xiàng)目，但實(shí)際上與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量無(wú)關(guān)。因此，在凈利潤(rùn)的基礎(chǔ)上進(jìn)行調(diào)整計(jì)算時(shí)，應(yīng)將其加回到凈利潤(rùn)中。12/7/202230三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析1．資產(chǎn)減值準(zhǔn)備12/6/20三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析2．固定資產(chǎn)折舊該項(xiàng)目反映企業(yè)本期計(jì)提的折舊。本項(xiàng)目可根據(jù)“累計(jì)折舊”科目的貸方發(fā)生額分析填寫。由于資產(chǎn)折舊、折耗并不影響經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量，則在凈利潤(rùn)基礎(chǔ)上調(diào)整計(jì)算時(shí)，應(yīng)將其全部加回到凈利潤(rùn)中。12/7/202231三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析12/6/202231三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析

3.無(wú)形資產(chǎn)攤銷、長(zhǎng)期待攤費(fèi)用攤銷這兩個(gè)項(xiàng)目分別反映企業(yè)本期計(jì)提的無(wú)形資產(chǎn)攤銷、長(zhǎng)期待攤費(fèi)用攤銷。這兩個(gè)項(xiàng)目可根據(jù)“累計(jì)攤銷”“長(zhǎng)期待攤費(fèi)用”科目的貸方發(fā)生額分析填寫。無(wú)形資產(chǎn)、長(zhǎng)期待攤費(fèi)用的攤銷，增加了成本費(fèi)用，并在計(jì)算凈利潤(rùn)時(shí)從中扣除，但沒有發(fā)生現(xiàn)金流出。所以在將凈利潤(rùn)調(diào)節(jié)為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量時(shí)應(yīng)加回。12/7/202232三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析12/6/202232三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析

5．處置固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)的損失這個(gè)項(xiàng)目屬于投資活動(dòng)產(chǎn)生的凈損失，所以在將凈利潤(rùn)調(diào)節(jié)為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量時(shí)應(yīng)加回。本項(xiàng)目可根據(jù)“營(yíng)業(yè)外收支”“其他業(yè)務(wù)收支”科目所屬有關(guān)明細(xì)科目的記錄填寫。如為凈收益，調(diào)整時(shí)應(yīng)從凈利潤(rùn)中減去。12/7/202233三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析12/6/202233三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析

5.財(cái)務(wù)費(fèi)用反映企業(yè)本期發(fā)生的應(yīng)屬于投資活動(dòng)和籌資活動(dòng)產(chǎn)生的財(cái)務(wù)費(fèi)用。與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)無(wú)關(guān)，調(diào)整時(shí)應(yīng)加回凈利潤(rùn)中。根據(jù)“財(cái)務(wù)費(fèi)用”科目的本期借方發(fā)生額分析填寫。如為收益，調(diào)整時(shí)應(yīng)從凈利潤(rùn)中減去。12/7/202234三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析5.財(cái)務(wù)費(fèi)用12/6/20三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析

6.投資損失反映投資活動(dòng)凈損失，與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)無(wú)關(guān)。調(diào)整時(shí)應(yīng)加回凈利潤(rùn)中。根據(jù)“投資收益”科目填寫。如為投資收益，調(diào)整時(shí)應(yīng)從凈利潤(rùn)中減去。12/7/202235三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析6.投資損失12/6/202三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析7．存貨的減少反映了企業(yè)本期存貨的凈減少額。存貨減少說明銷售成本增加，但不影響現(xiàn)金，調(diào)整時(shí)應(yīng)加回凈利潤(rùn)中。根據(jù)“存貨”項(xiàng)目期初、期末余額的差額填寫。如存貨凈增加，調(diào)整時(shí)應(yīng)在凈利潤(rùn)中減去。12/7/202236三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析7．存貨的減少12/6/202三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析8.經(jīng)營(yíng)性應(yīng)收項(xiàng)目的減少反映企業(yè)本期經(jīng)營(yíng)性應(yīng)收項(xiàng)目（包括應(yīng)收票據(jù)、應(yīng)收賬款、預(yù)付賬款等）的減少。說明應(yīng)收款收回，現(xiàn)金增加，但不影響利潤(rùn)，調(diào)整時(shí)應(yīng)加入凈利潤(rùn)中。如為增加，說明收入增加，但不影響現(xiàn)金，調(diào)整時(shí)應(yīng)從凈利潤(rùn)中減去。12/7/202237三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析12/6/202237三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析9.經(jīng)營(yíng)性應(yīng)付項(xiàng)目的增加反映企業(yè)本期經(jīng)營(yíng)性應(yīng)付項(xiàng)目（包括應(yīng)付票據(jù)、應(yīng)付賬款、預(yù)收賬款、應(yīng)付職工薪酬、應(yīng)交稅費(fèi)、其他應(yīng)付款）的增加。說明存貨增加或費(fèi)用增加，不影響現(xiàn)金，調(diào)整時(shí)應(yīng)加回凈利潤(rùn)中。如為減少，說明現(xiàn)金減少，不影響利潤(rùn)，調(diào)整時(shí)應(yīng)從凈利潤(rùn)中減去。12/7/202238三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析12/6/202238第三節(jié)現(xiàn)金流量與利潤(rùn)綜合分析四、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)凈現(xiàn)金流量階段性分析

從企業(yè)的成長(zhǎng)過程來分析，在企業(yè)從事經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的萌芽期，為了開拓市場(chǎng)，企業(yè)有可能投入較大資金，采用各種手段將自己的產(chǎn)品推向市場(chǎng)，從而有可能使企業(yè)在這一時(shí)期的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量表現(xiàn)為“入不敷出”的狀態(tài)。如果是由于上述原因?qū)е碌慕?jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量小于零，應(yīng)該認(rèn)為這是企業(yè)在發(fā)展過程中不可避免的正常狀態(tài)，如果企業(yè)在成長(zhǎng)期和成熟期仍然出現(xiàn)這種狀態(tài)，應(yīng)當(dāng)具體分析形成這種狀態(tài)的具體原因。12/7/202239第三節(jié)現(xiàn)金流量與利潤(rùn)綜合分析四、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)凈現(xiàn)金流量階段性

經(jīng)營(yíng)周期現(xiàn)金流量萌芽期成長(zhǎng)期成熟期衰退期經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量小于零正常長(zhǎng)期持續(xù)狀態(tài)，說明回籠現(xiàn)金的能力很差很差經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量等于零中等長(zhǎng)期持續(xù)狀態(tài)，說明回籠現(xiàn)金的能力很差一般經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量大于零但不足以補(bǔ)償當(dāng)期的非現(xiàn)金消耗性成本較好長(zhǎng)期持續(xù)狀態(tài)，仍然不能給予較高評(píng)價(jià)較好經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量大于零并恰能補(bǔ)償當(dāng)期的非現(xiàn)金消耗性成本好較好好好經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量大于零并在補(bǔ)償當(dāng)期的非現(xiàn)金消耗性成本后仍有剩余很好很好很好很好12/7/202240經(jīng)營(yíng)周期萌芽期成長(zhǎng)期成熟期衰退小結(jié)現(xiàn)金流量表分析：1、一般分析2、水平分析3、結(jié)構(gòu)分析4、主要項(xiàng)目分析現(xiàn)金流量與利潤(rùn)綜合分析12/7/202241小結(jié)現(xiàn)金流量表分析：12/6/202241單選題1、企業(yè)處于高速成長(zhǎng)階段，投資活動(dòng)現(xiàn)金流量往往是（）。A流入量大于流出量B流出量大于流入量C流入量等于流出量D不一定2、企業(yè)支付的現(xiàn)金股利屬于（）。A經(jīng)營(yíng)活動(dòng)B籌資活動(dòng)C投資活動(dòng)D銷售活動(dòng)3、企業(yè)采用間接法確定經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量時(shí)，應(yīng)該在凈利潤(rùn)的基礎(chǔ)上（）。A加上投資收益B減去長(zhǎng)期待攤費(fèi)用C減去固定資產(chǎn)折舊D加上投資損失4、下列財(cái)務(wù)活動(dòng)中不屬于企業(yè)籌資活動(dòng)的是（）。A發(fā)行債券B分配股利C吸收權(quán)益性投資D構(gòu)建固定資產(chǎn)12/7/202242單選題1、企業(yè)處于高速成長(zhǎng)階段，投資活動(dòng)現(xiàn)金流量往往是（多選題1、現(xiàn)金流量表中現(xiàn)金所包括的具體內(nèi)容是（）A庫(kù)存現(xiàn)金B(yǎng)銀行存款C短期國(guó)庫(kù)券D股票2、屬于籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量的項(xiàng)目有（）A短期借款增加B債券利息收入C增加長(zhǎng)期投資D償還長(zhǎng)期債券3、屬于經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量有（）A銷售商品收到的現(xiàn)金B(yǎng)分配股利支出的現(xiàn)金C提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金D出售設(shè)備收到的現(xiàn)金E交納稅款支出的銀行存款4、將凈利潤(rùn)調(diào)節(jié)為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的現(xiàn)金流量，需要調(diào)增的項(xiàng)目是（）A資產(chǎn)減值準(zhǔn)備B投資損失C存貨的增加D經(jīng)營(yíng)性應(yīng)付項(xiàng)目的增加12/7/202243多選題1、現(xiàn)金流量表中現(xiàn)金所包括的具體內(nèi)容是（）12/6判斷題1、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量大于零，說明企業(yè)盈利。（）2、企業(yè)分配股利必然引起現(xiàn)金流出量的增加。（）3、企業(yè)支付所得稅將引起籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量的增加。（）4、企業(yè)計(jì)提的壞賬準(zhǔn)備與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量無(wú)關(guān)。（）12/7/202244判斷題1、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量大于零，說明企業(yè)盈利。（復(fù)習(xí)思考題現(xiàn)金流量表與資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表有何關(guān)系？現(xiàn)金流量表的內(nèi)涵及其編制基礎(chǔ)是什么？現(xiàn)金流量的分類及其所包含的項(xiàng)目有哪些？經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流量與凈利潤(rùn)差異的具體原因有哪些？經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流量與凈利潤(rùn)綜合分析的作用何在？如何評(píng)價(jià)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金凈流量的變化？借助現(xiàn)金流量指標(biāo)，如何透視盈利質(zhì)量？現(xiàn)金流量表結(jié)構(gòu)分析的意義何在？現(xiàn)金流量表趨勢(shì)分析的意義何在？12/7/202245復(fù)習(xí)思考題現(xiàn)金流量表與資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表有何關(guān)系？12/6第七章現(xiàn)金流量表分析

12/7/202246第七章現(xiàn)金流量表分析12/6/20221第六章現(xiàn)金流量表分析第一節(jié)現(xiàn)金流量表分析目的與內(nèi)容

第二節(jié)現(xiàn)金流量表分析第三節(jié)現(xiàn)金流量與利潤(rùn)綜合分析

12/7/202247第六章現(xiàn)金流量表分析第一節(jié)現(xiàn)金流量表分析目的與內(nèi)容第一節(jié)現(xiàn)金流量表分析目的與內(nèi)容一、現(xiàn)金與現(xiàn)金流量表

現(xiàn)金流量表是以收付實(shí)現(xiàn)制為基礎(chǔ)編制的，反映企業(yè)一定會(huì)計(jì)期間內(nèi)現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物流入和流出信息的一張動(dòng)態(tài)報(bào)表。12/7/202248第一節(jié)現(xiàn)金流量表分析目的與內(nèi)容一、現(xiàn)金與現(xiàn)金流量表12現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物

現(xiàn)金，是指企業(yè)庫(kù)存現(xiàn)金以及可以隨時(shí)用于支付的存款。不能隨時(shí)用于支取的存款不屬于現(xiàn)金。現(xiàn)金等價(jià)物，是指企業(yè)持有的期限短、流動(dòng)性強(qiáng)、易于轉(zhuǎn)換為已知金額現(xiàn)金、價(jià)值變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)很小的投資。12/7/202249現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物現(xiàn)金，是指企業(yè)庫(kù)存現(xiàn)金以及可以現(xiàn)金流量表現(xiàn)金流量：經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量投資活動(dòng)現(xiàn)金流量籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量現(xiàn)金流入量-現(xiàn)金流出量=現(xiàn)金凈流量12/7/202250現(xiàn)金流量表現(xiàn)金流量：12/6/20225第一節(jié)現(xiàn)金流量表分析目的與內(nèi)容二、現(xiàn)金流量表與資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表的關(guān)系12/7/202251第一節(jié)現(xiàn)金流量表分析目的與內(nèi)容二、現(xiàn)金流量表與資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)現(xiàn)金流量表分析目的與內(nèi)容二、現(xiàn)金流量表與資產(chǎn)負(fù)債表利潤(rùn)表的關(guān)系12/7/202252第一節(jié)現(xiàn)金流量表分析目的與內(nèi)容二、現(xiàn)金流量表與資產(chǎn)負(fù)債表第一節(jié)現(xiàn)金流量表分析目的與內(nèi)容三、現(xiàn)金流量表分析的目的

1．從動(dòng)態(tài)上了解企業(yè)現(xiàn)金變動(dòng)情況和變動(dòng)原因2．判斷企業(yè)獲取現(xiàn)金的能力3．評(píng)價(jià)企業(yè)盈利的質(zhì)量12/7/202253第一節(jié)現(xiàn)金流量表分析目的與內(nèi)容三、現(xiàn)金流量表分析的目的第一節(jié)現(xiàn)金流量表分析目的與內(nèi)容四、現(xiàn)金流量表分析的內(nèi)容1．現(xiàn)金流量表分析2．現(xiàn)金流量與利潤(rùn)綜合分析。12/7/202254第一節(jié)現(xiàn)金流量表分析目的與內(nèi)容四、現(xiàn)金流量表分析的內(nèi)容1第二節(jié)現(xiàn)金流量表分析一、現(xiàn)金流量表一般分析第一、貨幣資金的凈增加額第二、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量狀況第三、投資活動(dòng)現(xiàn)金流量狀況第四、籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量狀況12/7/202255第二節(jié)現(xiàn)金流量表分析一、現(xiàn)金流量表一般分析12/6/第二節(jié)現(xiàn)金流量表分析

二、現(xiàn)金流量表水平分析編制現(xiàn)金流量水平分析表現(xiàn)金流量表水平分析評(píng)價(jià)12/7/202256第二節(jié)現(xiàn)金流量表分析二、現(xiàn)金流量表水平分析12/6第二節(jié)現(xiàn)金流量表分析

三、現(xiàn)金流量表結(jié)構(gòu)分析編制現(xiàn)金流量結(jié)構(gòu)分析表現(xiàn)金流量表結(jié)構(gòu)分析評(píng)價(jià)12/7/202257第二節(jié)現(xiàn)金流量表分析三、現(xiàn)金流量表結(jié)構(gòu)分析12/6/2第二節(jié)現(xiàn)金流量表分析

四、現(xiàn)金流量表主要項(xiàng)目分析

（一）經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量項(xiàng)目分析（二）投資活動(dòng)現(xiàn)金流量項(xiàng)目分析（三）籌資活動(dòng)現(xiàn)金流量項(xiàng)目分析12/7/202258第二節(jié)現(xiàn)金流量表分析四、現(xiàn)金流量表主要項(xiàng)目分析12/銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金

該項(xiàng)目反映企業(yè)：銷售商品、提供勞務(wù)本期收到的現(xiàn)金（包括增值稅銷項(xiàng)稅額）+本期預(yù)收的款項(xiàng)-本期退回的商品支付的現(xiàn)金。此項(xiàng)目是企業(yè)現(xiàn)金流入的主要來源，通常具有數(shù)額大，所占比例高的特點(diǎn)。其與利潤(rùn)表中的營(yíng)業(yè)收入項(xiàng)目相對(duì)比，可以判斷企業(yè)銷售收現(xiàn)情況。12/7/202259銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映企業(yè)：12/6/20購(gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金

該項(xiàng)目反映企業(yè)：購(gòu)買商品、接受勞務(wù)本期支付的現(xiàn)金（包括增值稅進(jìn)項(xiàng)稅額）+本期預(yù)付款項(xiàng)-本期發(fā)生的購(gòu)貨退回收到的現(xiàn)金。此項(xiàng)目應(yīng)是企業(yè)現(xiàn)金流出的主要方向，通常具有數(shù)額大，所占比重大的特點(diǎn)。將其與利潤(rùn)表的營(yíng)業(yè)成本相比較，可以判斷企業(yè)購(gòu)買商品付現(xiàn)率的情況，借此可以了解企業(yè)資金的緊張程度或企業(yè)的商業(yè)信用情況，從而可以更加清楚地認(rèn)識(shí)到企業(yè)目前所面臨的財(cái)務(wù)狀況如何。12/7/202260購(gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映企業(yè)：12/6/20支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映企業(yè)本期實(shí)際支付給職工的工資、獎(jiǎng)金、各種津貼和補(bǔ)貼等職工薪酬。但是應(yīng)由在建工程、無(wú)形資產(chǎn)負(fù)擔(dān)的職工薪酬以及支付的離退休人員的職工薪酬除外。二者分別在“購(gòu)建固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)支付的現(xiàn)金”和“支付其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金”項(xiàng)目反映。12/7/202261支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映企業(yè)本期實(shí)際支付給職支付其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映:企業(yè)支付的罰款支出、支付的差旅費(fèi)、業(yè)務(wù)招待費(fèi)、保險(xiǎn)費(fèi)、經(jīng)營(yíng)租賃支付的現(xiàn)金等其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金流出，金額較大的應(yīng)當(dāng)單獨(dú)列示。該項(xiàng)目主要與利潤(rùn)表的銷售費(fèi)用以及管理費(fèi)用項(xiàng)目相對(duì)應(yīng)。

12/7/202262支付其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映:12/6/20221收回投資所收到的現(xiàn)金反映:企業(yè)出售、轉(zhuǎn)讓或到期收回除現(xiàn)金等價(jià)物以外的交易性金融資產(chǎn)、長(zhǎng)期股權(quán)投資而收到的現(xiàn)金+收回長(zhǎng)期債權(quán)投資本金而收到的現(xiàn)金。此項(xiàng)目不能絕對(duì)地追求數(shù)額較大。投資擴(kuò)張是企業(yè)未來創(chuàng)造利潤(rùn)的增長(zhǎng)點(diǎn)，縮小投資可能意味著企業(yè)在規(guī)避投資風(fēng)險(xiǎn)、投資戰(zhàn)略改變或企業(yè)存在資金緊張的問題。12/7/202263收回投資所收到的現(xiàn)金反映:12/6/202218

取得投資收益收到的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映:企業(yè)因股權(quán)性投資而分得的現(xiàn)金股利+從子公司、聯(lián)營(yíng)企業(yè)或合營(yíng)企業(yè)分回利潤(rùn)而收到的現(xiàn)金+因債權(quán)性投資而取得的現(xiàn)金利息收入。此項(xiàng)目存在發(fā)生額說明企業(yè)進(jìn)入投資回收期。該項(xiàng)目金額同利潤(rùn)表當(dāng)中的投資收益項(xiàng)目進(jìn)行對(duì)比分析，可以考察投資收益的收現(xiàn)狀況，同資產(chǎn)負(fù)債表當(dāng)中的投資資產(chǎn)金額進(jìn)行對(duì)比分析，可以考察投資資產(chǎn)的現(xiàn)金回報(bào)情況。12/7/202264取得投資收益收到的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映:12/6/202219處置固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)收回的現(xiàn)金凈額

該項(xiàng)目反映:企業(yè)出售、報(bào)廢固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)所取得的現(xiàn)金（包括因資產(chǎn)毀損而收到的保險(xiǎn)賠償收入)-為處置這些資產(chǎn)而支付的有關(guān)費(fèi)用此項(xiàng)目一般金額不大，如果數(shù)額較大，表明企業(yè)產(chǎn)業(yè)、產(chǎn)品結(jié)構(gòu)將有所調(diào)整，或者表明企業(yè)未來的生產(chǎn)能力將受到嚴(yán)重的影響、已經(jīng)陷入深度的債務(wù)危機(jī)之中，靠出售設(shè)備來維持經(jīng)營(yíng)。

12/7/202265處置固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)收回的現(xiàn)金凈額購(gòu)建固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)支付的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映:企業(yè)購(gòu)買、建造固定資產(chǎn)、取得無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)所支付的現(xiàn)金+支付的應(yīng)由在建工程和無(wú)形資產(chǎn)負(fù)擔(dān)的職工薪酬現(xiàn)金支出此項(xiàng)目表明企業(yè)擴(kuò)大再生產(chǎn)能力的強(qiáng)弱，可以了解企業(yè)未來的經(jīng)營(yíng)方向和獲利能力，揭示企業(yè)未來經(jīng)營(yíng)方式和經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略的發(fā)展變化。12/7/202266購(gòu)建固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)支付的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映:1投資支付的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映:企業(yè)取得的除現(xiàn)金等價(jià)物以外的權(quán)益性投資和債權(quán)性投資所支付的現(xiàn)金+支付的傭金、手續(xù)費(fèi)等此項(xiàng)目表明企業(yè)參與資本市場(chǎng)運(yùn)作、實(shí)施股權(quán)及債權(quán)投資能力的強(qiáng)弱，分析投資方向與企業(yè)的戰(zhàn)略目標(biāo)是否一致。12/7/202267投資支付的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映:12/6/202222吸收投資收到的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映:企業(yè)以發(fā)行股票、債券等方式籌集資金實(shí)際收到的款項(xiàng)－直接支付給金融企業(yè)的傭金、手續(xù)費(fèi)、宣傳費(fèi)、咨詢費(fèi)、印刷費(fèi)等發(fā)行費(fèi)用此項(xiàng)目表明企業(yè)通過資本市場(chǎng)籌資能力的強(qiáng)弱。12/7/202268吸收投資收到的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映:12/6/202223取得借款收到的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映企業(yè)舉借各種短期、長(zhǎng)期借款而收到的現(xiàn)金。此項(xiàng)目數(shù)額的大小，表明企業(yè)通過銀行籌集資金能力的強(qiáng)弱，在一定程度上代表了企業(yè)商業(yè)信用的高低。12/7/202269取得借款收到的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映企業(yè)舉借各種短期、長(zhǎng)期借款而收到償還債務(wù)支付的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映企業(yè)以現(xiàn)金償還債務(wù)的本金。此項(xiàng)目有助于分析企業(yè)資金周轉(zhuǎn)是否已經(jīng)進(jìn)行良性循環(huán)狀態(tài)。12/7/202270償還債務(wù)支付的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映企業(yè)以現(xiàn)金償還債務(wù)的本金。12/分配股利、利潤(rùn)或償付利息支付的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映:企業(yè)實(shí)際支付的現(xiàn)金股利+支付給其他投資單位的利潤(rùn)+用現(xiàn)金支付的借款利息、債券利息利潤(rùn)的分配情況可以反映企業(yè)現(xiàn)金的充裕程度。12/7/202271分配股利、利潤(rùn)或償付利息支付的現(xiàn)金該項(xiàng)目反映:12/6/20第三節(jié)現(xiàn)金流量與利潤(rùn)綜合分析一、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量與利潤(rùn)關(guān)系分析

將凈利潤(rùn)調(diào)節(jié)為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量，需要調(diào)整的項(xiàng)目：實(shí)際沒有支付現(xiàn)金的費(fèi)用實(shí)際沒有收到現(xiàn)金的收益不屬于經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的損益經(jīng)營(yíng)性應(yīng)收應(yīng)付項(xiàng)目的增減變動(dòng)12/7/202272第三節(jié)現(xiàn)金流量與利潤(rùn)綜合分析一、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量與利潤(rùn)關(guān)案例：四川長(zhǎng)虹的輝煌與悲愴

四川長(zhǎng)虹的收入、利潤(rùn)和現(xiàn)金流量對(duì)比表單位：億元項(xiàng)目2001200220032004銷售收入95126141115凈利潤(rùn)0.891.762.41-36.81經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流量?jī)纛~13.73-29.73-7.757.6012/7/202273案例：四川長(zhǎng)虹的輝煌與悲愴項(xiàng)目20012002200320第三節(jié)現(xiàn)金流量與利潤(rùn)綜合分析二、現(xiàn)金流量表補(bǔ)充資料水平分析

編制現(xiàn)金流量表附注資料水平分析表現(xiàn)金流量表附注資料水平分析評(píng)價(jià)12/7/202274第三節(jié)現(xiàn)金流量與利潤(rùn)綜合分析二、現(xiàn)金流量表補(bǔ)充資料水平分三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析1．資產(chǎn)減值準(zhǔn)備該項(xiàng)目反映企業(yè)本期計(jì)提的各項(xiàng)資產(chǎn)的減值準(zhǔn)備。本項(xiàng)目可根據(jù)“資產(chǎn)減值損失”科目填寫。本期計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備時(shí)，減值損失已計(jì)入本期利潤(rùn)表中的相關(guān)損益項(xiàng)目，但實(shí)際上與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量無(wú)關(guān)。因此，在凈利潤(rùn)的基礎(chǔ)上進(jìn)行調(diào)整計(jì)算時(shí)，應(yīng)將其加回到凈利潤(rùn)中。12/7/202275三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析1．資產(chǎn)減值準(zhǔn)備12/6/20三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析2．固定資產(chǎn)折舊該項(xiàng)目反映企業(yè)本期計(jì)提的折舊。本項(xiàng)目可根據(jù)“累計(jì)折舊”科目的貸方發(fā)生額分析填寫。由于資產(chǎn)折舊、折耗并不影響經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量，則在凈利潤(rùn)基礎(chǔ)上調(diào)整計(jì)算時(shí)，應(yīng)將其全部加回到凈利潤(rùn)中。12/7/202276三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析12/6/202231三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析

3.無(wú)形資產(chǎn)攤銷、長(zhǎng)期待攤費(fèi)用攤銷這兩個(gè)項(xiàng)目分別反映企業(yè)本期計(jì)提的無(wú)形資產(chǎn)攤銷、長(zhǎng)期待攤費(fèi)用攤銷。這兩個(gè)項(xiàng)目可根據(jù)“累計(jì)攤銷”“長(zhǎng)期待攤費(fèi)用”科目的貸方發(fā)生額分析填寫。無(wú)形資產(chǎn)、長(zhǎng)期待攤費(fèi)用的攤銷，增加了成本費(fèi)用，并在計(jì)算凈利潤(rùn)時(shí)從中扣除，但沒有發(fā)生現(xiàn)金流出。所以在將凈利潤(rùn)調(diào)節(jié)為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量時(shí)應(yīng)加回。12/7/202277三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析12/6/202232三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析

5．處置固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)的損失這個(gè)項(xiàng)目屬于投資活動(dòng)產(chǎn)生的凈損失，所以在將凈利潤(rùn)調(diào)節(jié)為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量時(shí)應(yīng)加回。本項(xiàng)目可根據(jù)“營(yíng)業(yè)外收支”“其他業(yè)務(wù)收支”科目所屬有關(guān)明細(xì)科目的記錄填寫。如為凈收益，調(diào)整時(shí)應(yīng)從凈利潤(rùn)中減去。12/7/202278三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析12/6/202233三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析

5.財(cái)務(wù)費(fèi)用反映企業(yè)本期發(fā)生的應(yīng)屬于投資活動(dòng)和籌資活動(dòng)產(chǎn)生的財(cái)務(wù)費(fèi)用。與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)無(wú)關(guān)，調(diào)整時(shí)應(yīng)加回凈利潤(rùn)中。根據(jù)“財(cái)務(wù)費(fèi)用”科目的本期借方發(fā)生額分析填寫。如為收益，調(diào)整時(shí)應(yīng)從凈利潤(rùn)中減去。12/7/202279三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析5.財(cái)務(wù)費(fèi)用12/6/20三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析

6.投資損失反映投資活動(dòng)凈損失，與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)無(wú)關(guān)。調(diào)整時(shí)應(yīng)加回凈利潤(rùn)中。根據(jù)“投資收益”科目填寫。如為投資收益，調(diào)整時(shí)應(yīng)從凈利潤(rùn)中減去。12/7/202280三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析6.投資損失12/6/202三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析7．存貨的減少反映了企業(yè)本期存貨的凈減少額。存貨減少說明銷售成本增加，但不影響現(xiàn)金，調(diào)整時(shí)應(yīng)加回凈利潤(rùn)中。根據(jù)“存貨”項(xiàng)目期初、期末余額的差額填寫。如存貨凈增加，調(diào)整時(shí)應(yīng)在凈利潤(rùn)中減去。12/7/202281三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析7．存貨的減少12/6/202三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析8.經(jīng)營(yíng)性應(yīng)收項(xiàng)目的減少反映企業(yè)本期經(jīng)營(yíng)性應(yīng)收項(xiàng)目（包括應(yīng)收票據(jù)、應(yīng)收賬款、預(yù)付賬款等）的減少。說明應(yīng)收款收回，現(xiàn)金增加，但不影響利潤(rùn)，調(diào)整時(shí)應(yīng)加入凈利潤(rùn)中。如為增加，說明收入增加，但不影響現(xiàn)金，調(diào)整時(shí)應(yīng)從凈利潤(rùn)中減去。12/7/202282三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析12/6/202237三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析9.經(jīng)營(yíng)性應(yīng)付項(xiàng)目的增加反映企業(yè)本期經(jīng)營(yíng)性應(yīng)付項(xiàng)目（包括應(yīng)付票據(jù)、應(yīng)付賬款、預(yù)收賬款、應(yīng)付職工薪酬、應(yīng)交稅費(fèi)、其他應(yīng)付款）的增加。說明存貨增加或費(fèi)用增加，不影響現(xiàn)金，調(diào)整時(shí)應(yīng)加回凈利潤(rùn)中。如為減少，說明現(xiàn)金減少，不影響利潤(rùn)，調(diào)整時(shí)應(yīng)從凈利潤(rùn)中減去。12/7/202283三、現(xiàn)金流量表附表主要項(xiàng)目分析12/6/202238第三節(jié)現(xiàn)金流量與利潤(rùn)綜合分析四、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)凈現(xiàn)金流量階段性分析

從企業(yè)的成長(zhǎng)過程來分析，在企業(yè)從事經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的萌芽期，為了開拓市場(chǎng)，企業(yè)有可能投入較大資金，采用各種手段將自己的產(chǎn)品推向市場(chǎng)，從而有可能使企業(yè)在這一時(shí)期的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量表現(xiàn)為“入不敷出”的狀態(tài)。如果是由于上述原因?qū)е碌慕?jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量小于零，應(yīng)該認(rèn)為這是企業(yè)在發(fā)展過程中不可避免的正常狀態(tài)，如果企業(yè)在成長(zhǎng)期和成熟期仍然出現(xiàn)這種狀態(tài)，應(yīng)當(dāng)具體分析形成這種狀態(tài)的具體原因。12/7/202284第三節(jié)現(xiàn)金流量與利潤(rùn)綜合分析四、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)凈現(xiàn)金流量階段性

經(jīng)營(yíng)周期現(xiàn)金