投資銀行試卷習(xí)題及答案2套

投資銀行 模擬試題一一、單選題（每題 1分，共8分）TOC\o"1-5"\h\z以下不屬于投資銀行業(yè)務(wù)的是（ ）。A證券承銷 B 兼并與收購C不動產(chǎn)經(jīng)紀(jì) D 資產(chǎn)管理現(xiàn)代意義上的投資銀行起源于（ ）。A北美B亞洲C南美 D歐洲根據(jù)規(guī)模大小和業(yè)務(wù)特色 ,美國的美林公司屬于（ ）。aA超大型投資銀行 B 大型投資銀行C次大型投資銀行 D 專業(yè)型投資銀行我國證券交易中目前采取的合法委托式是（）A 市價委托 B 當(dāng)日限價委托C 止損委托 D 止損限價委托深圳證券交易所開始試營業(yè)時間（ ）A1989年10月1日B1992年12月1日C1992年12月19日D1997年底）關(guān)系。資產(chǎn)管理所體現(xiàn)的關(guān)系，是資產(chǎn)所有者和投資銀行之間的（）關(guān)系。A委托一一代理B管理一一被管理C所有一一使用D以上都不是中國證監(jiān)會成為證券市場的唯一管理者是在（ ）A1989年10月1日B1992年12月1日C1992年12月19日D1997年底客戶理財報告制度的前提是（）A 客戶分析 B 市場分析C 風(fēng)險分析 D 形成客戶理財報告TOC\o"1-5"\h\z二、多選題（每題 2分，多選漏選均不得分，共 30分）證券市場由（ ）主體構(gòu)成。A證券發(fā)行者 B 證券投資者C管理組織者 D 投資銀行投資銀行的早期發(fā)展主要得益于（ ）。A貿(mào)易活動的日趨活躍 B 證券業(yè)的興起與發(fā)展C基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的高潮 D 股份公司制度的發(fā)展影響承銷風(fēng)險的因素一般有（ ）。A市場狀況 B證券潛質(zhì)C承銷團(tuán) D 發(fā)行方式設(shè)計

資產(chǎn)評估的方法有（A收益現(xiàn)值法C資產(chǎn)評估的方法有（A收益現(xiàn)值法C清算價格法競價方法包括的形式有（A網(wǎng)上競價C券商競價投資銀行從事并購業(yè)務(wù)的報酬D現(xiàn)行市價法）。B機(jī)構(gòu)投資者（法人）競價D市場詢價,按照報酬的形式可分為 （）。A固定比例傭金C成功酬金收購策略有（ ）。A中心式多角化策略C縱向兼并策略下列可以參與經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的有（）A 券商C 資金清算中心證券交易的風(fēng)險主要有（）A 體制風(fēng)險C 市場風(fēng)險證券交易所

證券投資咨詢公司信用風(fēng)險

流動性風(fēng)險前端手續(xù)費

合約執(zhí)行費用復(fù)合式多角化策略

水平式兼并策略投資銀行在二級市場上一般作為（）存在。A 投機(jī)商 BC 經(jīng)紀(jì)商 D屬于風(fēng)險回避策略的是（ ）A避重就輕的投資選擇原則B揚(yáng)長避短、趨利避害的債務(wù)互換策略C資產(chǎn)結(jié)構(gòu)短期化的策略D多樣化策略投資銀行研究工作的服務(wù)對象包括： （A公司的發(fā)展戰(zhàn)略規(guī)劃B公司領(lǐng)導(dǎo)層的經(jīng)營決策C公司自身業(yè)務(wù)部門D外部相關(guān)者用來風(fēng)險轉(zhuǎn)移的方法有（ ）A期貨交易B期權(quán)交易C調(diào)換轉(zhuǎn)移D套期保值在國際證券市場上，做市商制度存在以下（）幾種方式。自營商

做市商A 單一做市商制C 特許交易商制幾種方式。多元做市商制柜臺交易商制15.制定收購價格的方法有很多，目前，國際上通用的實務(wù)上的方法有()。A賬面價值法C市場價值法還原價值法

未來獲利還原法3分，共12分）盡職調(diào)查投機(jī)交易毒丸戰(zhàn)術(shù)管理層收購四、判斷題（每題 2分，共10分）商業(yè)銀行與投資銀行業(yè)務(wù)的交叉是必然趨勢。當(dāng)前我國金融體制采用的是混業(yè)經(jīng)營的發(fā)展模式。美國的商人銀行與英國的商人銀行概念不同。證券公司的經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)和自營業(yè)務(wù)都具有同樣的風(fēng)險性。投資銀行在資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)中，所接受客戶委托資產(chǎn)只能是現(xiàn)金資產(chǎn)五、簡答題（每題 6分，共24分）股份制現(xiàn)代投資銀行組織的效率與一般獨資投資銀行組織相比其優(yōu)勢是什么？報價驅(qū)動制度與指令驅(qū)動制度的區(qū)別是什么？簡述證券承銷業(yè)務(wù)的風(fēng)險。請簡述風(fēng)險管理的過程六、論述題（共 16分）為什么說分業(yè)經(jīng)營是中國現(xiàn)階段金融發(fā)展的現(xiàn)實選擇？

投資銀行 模擬試題二一、單選題（每題 1分，共8分）（）是投資銀行最本源、最基礎(chǔ)的業(yè)務(wù)活動，是投資銀行的一項傳統(tǒng)核心業(yè)務(wù)。A證券承銷 B 兼并與收購C證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù) D資產(chǎn)管理關(guān)于投資銀行的發(fā)展模式，以下國家采用綜合型模式的是（）A．美國B．英國C．德國D．日本（ ），中國人民銀行邁出了走向中央銀行的步伐，這標(biāo)志著一個以中央銀行為金融宏觀調(diào)控主體，以工、農(nóng)、中、建四大國有專業(yè)銀行為主體的銀行體系初步形成。A．1982年1月1983年1月C．1984年1月D．1985年1月以下不屬于影響股票發(fā)行價格的本體因素的是（A發(fā)行人主營業(yè)務(wù)發(fā)展前景 BC投資項目的投產(chǎn)預(yù)期和盈利預(yù)期客戶理財報告制度的前提是（）A 客戶分析 BC 風(fēng)險分析 D投資銀行的核心業(yè)務(wù)是（ ）。A資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)B發(fā)行業(yè)務(wù)C代理業(yè)務(wù)D自營業(yè)務(wù)上海證券交易所建立于（ ）A1989年10月1日B1992年12月1日C1992年12月19日D1997年底按照并購方式劃分，并購可分為（） 。A杠桿收購 BC經(jīng)理層收購 D）。產(chǎn)品價格有無上升的潛在空間發(fā)行人所處行業(yè)的發(fā)展?fàn)顩r市場分析形成客戶理財報告要約收購

協(xié)議收購TOC\o"1-5"\h\z二、多選題（每題 2分，多選漏選均不得分，共 30分）通常的承銷方式有（ ）。A 包銷 B 投標(biāo)承購C 代銷 D 贊助推銷以下屬于投資銀行的功能的是（ ）。A媒介資金供需 B構(gòu)造證券市場C促進(jìn)產(chǎn)業(yè)整合 D優(yōu)化資源配置以下屬于混業(yè)經(jīng)營運作的前提條件是（） 。A.銀行本身具備較強(qiáng)的風(fēng)險意識B.銀行具備有效的內(nèi)控約束機(jī)制

C.當(dāng)局的金融監(jiān)管體系完善高效D.法律框架健全4.投資銀行從業(yè)人員的職業(yè)道德包括（）。A誠實 B守信C遵紀(jì)守法 D公平5.新股發(fā)行定價應(yīng)符合（）原則。）原則。A投資價值原則B原則市場化原則C風(fēng)險收益對稱原則D保護(hù)投資者利益原則6.做市商制度的風(fēng)險包括（）A存貨價格風(fēng)險B流動性風(fēng)險C制度風(fēng)險D信息不對稱風(fēng)險7.投資銀行從事并購業(yè)務(wù)的報酬,按照報酬的形式可分為 （）。A固定比例傭金B(yǎng)前端手續(xù)費C成功酬金D合約執(zhí)行費用8.以下反收購策略中哪些是管理層反收購策略（）。A 金降落傘B銀降落傘C錫降落傘D養(yǎng)老金降落傘9.我國證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的新動向包括（）A 開拓網(wǎng)上交易業(yè)務(wù)B提供理財顧問服務(wù)C 提供私人銀行服務(wù)D推行規(guī)范的經(jīng)紀(jì)人制度10.在國際證券市場上，做市商制度存在以下（）幾種方式。幾種方式。A 單一做市商制B多元做市商制C 特許交易商制D柜臺交易商制11.以下屬于并購直接效應(yīng)的是（）0。A價值低估效應(yīng)B合理避稅效應(yīng)C股價漲升效應(yīng)D宣傳廣告效應(yīng)12.投資銀行業(yè)監(jiān)管的原則（）A依法監(jiān)管原則B合理性原則C協(xié)調(diào)性原則D效率原則影響承銷風(fēng)險的主要因素有（ ）A發(fā)行公司所處產(chǎn)業(yè)發(fā)展前景因素B股票發(fā)行價格確定因素C股票發(fā)行時機(jī)的選擇D股票承銷方式的選擇從國際國內(nèi)的經(jīng)驗來看，要防范和化解投資銀行業(yè)的經(jīng)營風(fēng)險，必須發(fā)揮以下幾個層次的力量（ ）A監(jiān)管機(jī)關(guān)的監(jiān)管和調(diào)控作用B社會中介機(jī)構(gòu) （如會計師事務(wù)所、律師事務(wù)所等 ）的監(jiān)督作用C行業(yè)自律作用D投資銀行經(jīng)營機(jī)構(gòu)的自我控制作用競價方法包括的形式有（ ）。A網(wǎng)上競價C券商競價B機(jī)構(gòu)投資者（法人）競價D市場詢價三、名詞解釋（每題 3分，共12分）杠桿收購白衣騎士經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)要約收購四、判斷題（每題 2分，共10分）許可制需要有關(guān)主管機(jī)構(gòu)的批準(zhǔn)，而注冊制的實質(zhì)是，只要有關(guān)機(jī)構(gòu)符合法定的條件，經(jīng)過一定的注冊程序即可從事證券業(yè)務(wù)，而無須主管機(jī)構(gòu)的特別批準(zhǔn)。銀證混業(yè)經(jīng)營、混業(yè)管理是綜合型模式的最本質(zhì)特點。同時兼營經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)和自營業(yè)務(wù)的投資銀行，可以將兩種業(yè)務(wù)交叉進(jìn)行、同時管理。證券公司以獲取更多的傭金為目的， 誘導(dǎo)顧客進(jìn)行不必要的證券買賣的行為屬于操縱市場行為。資產(chǎn)管理的客戶主要是機(jī)構(gòu)投資者和某些特大型客戶五、簡答題（每題 6分，共24分）簡述做市商制度的優(yōu)缺點。自營投資要遵循哪些原則？從類別上，證券信用交易風(fēng)險主要可分為哪幾類？請簡述風(fēng)險管理策略六、論述題（共 16分）為什么說混業(yè)經(jīng)營是我國金融發(fā)展的未來趨向？投資銀行習(xí)題集第一章投資銀行概述習(xí)題一、判斷題：．從歷史發(fā)展來看，投資銀行要早于商人銀行。2．目前我國的商業(yè)銀行是不允許從事投資銀行業(yè)務(wù)的。3．商業(yè)銀行與投資銀行業(yè)務(wù)的交叉是必然趨勢。4．投資銀行的業(yè)務(wù)主要側(cè)重服務(wù)于間接融資。5．投資銀行業(yè)發(fā)展早期以美國為典型代表。二、選擇題TOC\o"1-5"\h\z以下不屬于投資銀行業(yè)務(wù)的是（ ）。A證券承銷 B 兼并與收購C不動產(chǎn)經(jīng)紀(jì) D資產(chǎn)管理根據(jù)規(guī)模大小和業(yè)務(wù)特色 ,美國的美林公司屬于（ ）。A特大型投資銀行 B 大型投資銀行C次大型投資銀行 D 專業(yè)型投資銀行投資銀行與商業(yè)銀行在融資能力方面比較 ,投資銀行屬于（ ）。A間接融資 ,側(cè)重短期融資 B間接融資 ,側(cè)重長期融資C直接融資 ,側(cè)重短期融資 D直接融資 ,側(cè)重長期融資按照我國《證券法》設(shè)立綜合類證券公司 ,注冊資本最低為（ ）A 10 億元 B 5 億元C 20 億元 D 1 億元以下哪項（）不屬于我國投資銀行應(yīng)對挑戰(zhàn)而制訂的發(fā)展戰(zhàn)略。A分業(yè)經(jīng)營戰(zhàn)略 B混業(yè)經(jīng)營戰(zhàn)略C人才戰(zhàn)略 D全球戰(zhàn)略三、問答題簡述投資銀行產(chǎn)生和發(fā)展過程。投資銀行的業(yè)務(wù)構(gòu)成及其基本功能？投資銀行與商業(yè)銀行及其他金融機(jī)構(gòu)有什么區(qū)別和聯(lián)系？4..簡述發(fā)達(dá)國家投資銀行的政策特點。5.試述投資銀行業(yè)務(wù)的發(fā)展趨勢第二章 投資銀行的發(fā)展習(xí)題一、簡答題簡述美、英、日三國分離型投資銀行的概況和特點。簡述綜合型模式投資銀行特點。試分析世界投資銀行發(fā)展環(huán)境的變化。試述世界投資銀行發(fā)展的新趨勢。中國現(xiàn)階段實行分業(yè)模式的現(xiàn)實條件有哪些？分析我國投資銀行發(fā)展模式的未來趨向。第三章 投資銀行的組織結(jié)構(gòu)習(xí)題一、簡答題試比較投資銀行采取不同組織形態(tài)的利弊。試比較不同規(guī)模結(jié)構(gòu)的投資銀行的特點。簡述投資銀行的機(jī)構(gòu)設(shè)置。投資銀行的業(yè)務(wù)部門有哪些？它們的主要功能是什么？試比較投資銀行采取不同的業(yè)務(wù)模式。投資銀行對員工的素質(zhì)能力有哪些要求？第四章 承銷業(yè)務(wù)業(yè)務(wù)習(xí)題一、簡答題試述承銷商的職責(zé)。簡述中介機(jī)構(gòu)的盡職調(diào)查內(nèi)容。簡述股票發(fā)行和承銷的程序。試分析影響股票發(fā)行價格的主要因素。簡述新股發(fā)行定價的原則。試比較股票承銷三種方式的利弊。第五章 經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)習(xí)題一、簡答題．經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的條件有哪些？2．述經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)的程序。3．什么是證券信用經(jīng)紀(jì)？4．開展經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的原則有哪些？5．什么是客戶理財報告制度？6．建樹客戶理財報告制度的業(yè)務(wù)模式。第六章 自營業(yè)務(wù)習(xí)題一、簡答題1．簡述自營業(yè)務(wù)的流程。2．簡述自營業(yè)務(wù)的原則。3．簡析做市商制度的優(yōu)缺點。4．簡述做市商制度的類型和職責(zé)。5．簡述做市商的三種風(fēng)險。7．簡述證券自營投資應(yīng)遵循的原則。第七章公司并購業(yè)務(wù)習(xí)題一、名詞解釋吸收合并要約收購垂直整合理論杠桿收購毒丸戰(zhàn)術(shù)管理層收購帕柯曼反收購二、判斷題并購是指通過購買全部或部分股權(quán)或資產(chǎn)已達(dá)到控制目標(biāo)公司的目的。目前還在延續(xù)的第五次購并熱潮主要以縱向合并為主，并購金額十分巨大?？梢哉f，對并購對象的出價是并購中最重要的環(huán)節(jié)， 直接關(guān)系到并購能否成功。所謂“殼”資源是指已經(jīng)喪失在資本市場再融資功能的上市公司。目標(biāo)公司為了反收購，往往通過互相持股的方式分散公眾持有的股份。敵意收購的價格一般比股票的市場價高出 10%—— 20%。三、不定項選擇題TOC\o"1-5"\h\z按照并購方式劃分，并購可分為（ ）。A杠桿收購 B 要約收購C經(jīng)理層收購 D 協(xié)議收購并購后，企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營活動的效率得以提高所產(chǎn)生的效益，指的是并購產(chǎn)生的（）。A財務(wù)協(xié)同效應(yīng)B經(jīng)營協(xié)同效應(yīng)C資源協(xié)同效應(yīng)D市場協(xié)同效應(yīng)3.以下屬于并購直接效應(yīng)的是（ ）A價值低估效應(yīng)B合理避稅效應(yīng)C股價漲升效應(yīng)D宣傳廣告效應(yīng)4.以下反收購策略中哪些是管理層反收購策略（A金降落傘B銀降落傘C錫降落傘D養(yǎng)老金降落傘TOC\o"1-5"\h\z5.借殼上市的收購方式主要有（ ）。A一級市場收購 B 二級市場收購C協(xié)議轉(zhuǎn)讓 D 惡意收購四、問答題企業(yè)開展并購存在哪些動機(jī) ?并購活動要冒什么樣的風(fēng)險 ?投資銀行主要從哪幾個方面參與公司的并購活動 ?第九章投資銀行的風(fēng)險管理習(xí)題第九章投資銀行的風(fēng)險管理習(xí)題杠桿收購收益來源的理論解釋是怎樣的？如何評價杠桿收購？制定收購價格的國際通用方法？簡述主要的收購策略及其適用性？簡述反收購中的主要策略手段 ?第八章投資銀行的其他業(yè)務(wù)習(xí)題一、名詞解釋資產(chǎn)管理資產(chǎn)配置策略專項資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)限制性集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)保薦人風(fēng)險投資二、問答題試述資產(chǎn)管理投資行為的主要特征。簡述投資銀行資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的主