國際學(xué)校行業(yè)市場現(xiàn)狀發(fā)展趨勢

國際學(xué)校行業(yè)市場現(xiàn)狀發(fā)展趨勢

一、行業(yè)現(xiàn)狀：國際學(xué)校進(jìn)入快速穩(wěn)定增長階段,高品質(zhì)辦學(xué)樹高行業(yè)門檻

目前國際學(xué)校在中國大致分為三類：使館學(xué)校、民辦國際學(xué)校、公立學(xué)校國際部.在行業(yè)初期,國際學(xué)校是為滿足外交人員子女的教育需求而專門開設(shè),例如1969年在北京開設(shè)的巴基斯坦使館學(xué)校.作為教育行業(yè)中的細(xì)分領(lǐng)域,國際學(xué)校覆蓋了從幼兒園到高中的完整教育學(xué)段與配合國際教育需求的體系,為其學(xué)生進(jìn)入國際高等教育院校提供了必要條件.

國際學(xué)校類別

國際學(xué)校數(shù)量穩(wěn)步增加,供給端與市場需求端相匹配,增長動力充足.1）供給端：在2011至2015年期間,中國國際學(xué)校數(shù)量增速均在10%以內(nèi),增長趨勢相對放緩.而自2016年與2017年,國際學(xué)校數(shù)量增速出現(xiàn)較高增長,2016年國際學(xué)校增長率為10.7%,2017年國際學(xué)校增長率超過11%.增長率的提升側(cè)面反應(yīng)出國際學(xué)校的市場熱度進(jìn)一步增加,逐漸步入快速增長階段.2）需求端：出國留學(xué)人數(shù)也一直保持較高的增速,國人留學(xué)需求日益增強(qiáng).

2018年,中國出國留學(xué)人員為66.21萬人,同比增長8.83%.從1978年到2018年底,各類出國留學(xué)人員累計(jì)達(dá)585.71萬人,其中84.46%留學(xué)生在完成學(xué)業(yè)后選擇回國發(fā)展.充分說明中國國際學(xué)校市場存在巨大發(fā)展?jié)摿?

中國留學(xué)生人數(shù)及同比增長

截止到2018年8月31日,全國共有國際學(xué)校1309所,平均每所學(xué)校在校生人數(shù)392人,總計(jì)在校生51.3萬人（僅占全國K-12階段總在校生人數(shù)的0.23%）,平均每生每學(xué)年就讀學(xué)費(fèi)（僅包括純學(xué)費(fèi),不含住宿、餐食、制服、交通等學(xué)雜費(fèi)）為10.8萬元,由此可估算出2018年中國國際學(xué)校的市場規(guī)模至少已達(dá)到554億元.綜合考慮影響國際學(xué)校行業(yè)發(fā)展的驅(qū)動因素：經(jīng)濟(jì)增長、中產(chǎn)階層壯大、出國留學(xué)需求增長、教育消費(fèi)升級等,未來國際學(xué)校入學(xué)人數(shù)有望進(jìn)一步提升；綜合考慮國際學(xué)校目標(biāo)家庭的數(shù)量、結(jié)構(gòu)、消費(fèi)能力、消費(fèi)意愿等維度,未來國際學(xué)校每生每年的學(xué)費(fèi)也將進(jìn)一步增長.通過統(tǒng)計(jì)博實(shí)樂教育、楓葉教育、成實(shí)外教育、北上廣深連鎖國際學(xué)校等學(xué)校近年來的學(xué)費(fèi)漲幅和新建校區(qū)速度,合理推測未來3年全國國際學(xué)校市場規(guī)模的年復(fù)合增長率為12.9%,至2021年市場規(guī)模將達(dá)到797億元.

2018-2021年中國國際學(xué)校市場規(guī)模

從學(xué)校的成立時(shí)間看,本次統(tǒng)計(jì)的國際學(xué)校整體上是一批年輕的學(xué)校,其中45.6%的學(xué)校都成立于2011-2019年之間,30.6%的學(xué)校成立于2001-2010年之間.近十年是中國國際學(xué)校的黃金發(fā)展期,本次統(tǒng)計(jì)的大部分學(xué)校都伴隨行業(yè)的黃金發(fā)展浪潮而成立.

2019年中國國際學(xué)校的成立時(shí)間

作為國際學(xué)校行業(yè)龍頭,楓葉教育,博實(shí)樂教育等的教育企業(yè)產(chǎn)業(yè)規(guī)模也在迅速擴(kuò)張.截止2018年第一季度,楓葉教育學(xué)校數(shù)量已達(dá)83所,學(xué)生數(shù)超33000人,教職工人數(shù)超4000人,平均學(xué)費(fèi)約5萬元每年.博實(shí)樂學(xué)校數(shù)量為62所,學(xué)生人數(shù)約35000人,教職工人數(shù)約7200人.諾德安達(dá)擁有國際學(xué)校56所,學(xué)生人數(shù)超過50000人,教職工人數(shù)也超過7000人.匯佳教育擁有國際學(xué)校7所,學(xué)生人數(shù)2000余人,教職工人數(shù)約為500余人.作為2016年剛剛創(chuàng)辦的的凱文國際學(xué)校,在創(chuàng)辦學(xué)校兩年內(nèi),擁有國際學(xué)校2所,學(xué)生人數(shù)1100余人,教職工人數(shù)200余人.

行業(yè)龍頭

當(dāng)前國際學(xué)校課程體系主要包括A-Level,AP,IB,與BC.中國大陸的A-level課程主要由CIE考試局和Edexcel考試局提供,主要為培養(yǎng)面向英國大學(xué)的學(xué)生而設(shè)置的高中課程.AP課程主要由美國大學(xué)理事會提供,主要為申請美國大學(xué)的學(xué)生設(shè)置課程.IB課程的提供方為國際文憑組織,其國際課程可面向所有國家.BC課程的提供方為加拿大大不列顛古倫比亞省教育部,并主要為意向與加拿大的學(xué)生設(shè)置課程.

主要國際學(xué)校課程體系

國際學(xué)校相較于其他民辦學(xué)校辦學(xué)條件和資質(zhì)要求更加嚴(yán)格,其成立應(yīng)當(dāng)具備以下幾項(xiàng)必備條件：1）國際學(xué)校在設(shè)立時(shí)期首先需要確保所學(xué)課程和學(xué)分能夠得到國內(nèi)外政府、學(xué)校的認(rèn)可.2）國外教師應(yīng)當(dāng)具備當(dāng)?shù)亟逃块T委派的具有語言、橋梁或者學(xué)術(shù)課程資格證書的教師.3）學(xué)校應(yīng)當(dāng)具備中國普通高中辦學(xué)資質(zhì)、并且會考課程的中方教師開課.4）所招收的學(xué)生能被中國教育主管部門和國外教育部門的認(rèn)可,并且能夠注冊中國高中學(xué)籍和國外高中學(xué)籍.5）辦學(xué)方需要設(shè)置有外方課程校長.6）辦學(xué)有教育主管部門的許可備案.國際學(xué)校的資質(zhì)認(rèn)證主要包括辦學(xué)許可證的審批和國際課程的認(rèn)證.

1）辦學(xué)許可證由當(dāng)?shù)亟逃块T審批,流程及形式與普通民辦學(xué)校一致.2）國際課程認(rèn)證上,由于不同國際學(xué)校采用的課程體系不同,合作開展國際教育的國家和機(jī)構(gòu)不同,這些課程可能由不同國家、不同教育機(jī)構(gòu)推出,因此得到的認(rèn)證也是由相應(yīng)的課程研發(fā)機(jī)構(gòu)出具.這些認(rèn)證包括各種考試委員會的授權(quán),如國際文憑組織IBO、劍橋國際考試局CIE等.

國際學(xué)校辦學(xué)必備條件

資質(zhì)認(rèn)證

國際學(xué)校認(rèn)證機(jī)構(gòu)

二、發(fā)展趨勢：三層面演進(jìn),共話行業(yè)未來景象

1、低齡化：需求帶動供給,國際教育服務(wù)向K12全階段覆蓋

隨著現(xiàn)代家庭對教育的更加重視,具有較高生活水平的家庭數(shù)量也在不斷增加,中國留學(xué)低齡化現(xiàn)象日趨明顯,國際教育面向的對象向K12、學(xué)歷教育全面覆蓋.過去基本都是研究生階段選擇留學(xué)占居絕對主力,而近些年中小學(xué)留學(xué)生增多,本科留學(xué)生數(shù)量正在追趕同期研究生階段留學(xué)生數(shù).相比于2016年,新東方統(tǒng)計(jì)2017年中小學(xué)有意向留學(xué)人群占比提升5%,達(dá)到有意向留學(xué)總體的30%,而這其中初中階段提升1%,高中階段提升4%；而本科階段則有較大幅度的下降.越來越多的學(xué)生群體開始思考早期的留學(xué)計(jì)劃.

有意向參加留學(xué)的各階段學(xué)生占比

近年參加非學(xué)歷留學(xué)的學(xué)生人數(shù)正在快速增長,本科之前的非學(xué)歷教育人數(shù)基數(shù)雖少,但增長空間不容小覷.從2013年以來本科及以上的留美增速逐漸放緩,四年間留美本科學(xué)生數(shù)增速從17.9%下降到了5.3%；研究生留學(xué)增速從11.6%下降到4.1%；參加選擇性實(shí)習(xí)的人數(shù)增速從39.7%下降到14.6%.而非學(xué)歷的低年級留學(xué)人數(shù)處于不斷提速中,從3.4%增長到了13.0%.同時(shí)2014年之后,在留美中國學(xué)生中,本科生數(shù)量連續(xù)三年超過同期在美研究生.國際學(xué)校直接采用國際課程體系,配以雙語教學(xué).在學(xué)習(xí)內(nèi)容上直接入國際接軌,浸入式的全方位生活體驗(yàn)讓學(xué)生能夠更早的接觸和更好的適應(yīng)未來留學(xué)的國外環(huán)境.

2、民辦化：民辦國際學(xué)校占比不斷擴(kuò)大,市場廣闊

隨著近年來國內(nèi)對國際學(xué)校市場的需求增長,國際學(xué)校的數(shù)量明顯增加,而這其中民辦國際學(xué)校比重已占半壁江山.截止2017年10月,按照有國際課程授權(quán)的標(biāo)準(zhǔn)來統(tǒng)計(jì),中國共有國際學(xué)校734所,其中外籍人員子女學(xué)校126所,民辦國際學(xué)校367所,以及公立學(xué)校國際部241所.相比于2015年國際學(xué)校數(shù)量,外籍人員子女學(xué)校增加13所,民辦國際學(xué)校增加110所,公立學(xué)校國際部增加14所.民辦國際學(xué)校占比從2015年的43%上升到2017年的50%.由于民辦國際學(xué)校在學(xué)前教育和高中教育階段可以聲明為盈利性,在學(xué)生的生活費(fèi)和住宿舍用上亦有盈利空間,隨著需求的提升,未來市場廣闊.

3、集團(tuán)化：多校集團(tuán)發(fā)展謀求高效運(yùn)營

民辦國際學(xué)校數(shù)量處在快速上升期,以楓葉教育、博實(shí)樂、凱文教育為代表的國際學(xué)校教育集團(tuán)正在形成此外,由于國際學(xué)校前期投入較大,行業(yè)門檻高,對于營業(yè)能力強(qiáng)、資金雄厚、知名度高的企業(yè)繼續(xù)擴(kuò)大規(guī)模相當(dāng)有利.相對于單體校而言,集團(tuán)辦學(xué)具有更大規(guī)模的招生能力、地域?qū)傩韵鄬θ趸菀状虺銎放浦?對于穩(wěn)定招生的國際學(xué)校而言其盈利能力極強(qiáng),招生上的少而精為學(xué)校提供更多的區(qū)別化服務(wù)和延伸自身產(chǎn)業(yè)鏈創(chuàng)造了機(jī)會.多校集團(tuán)發(fā)展形成區(qū)域協(xié)同便于了資源的整合和學(xué)校高端設(shè)備場館的高效使用,有效的較低了必要成本.而對于單體校,不可避免的因?yàn)樵O(shè)施使用率低下產(chǎn)生難以避免的資源浪費(fèi).

單體校與集團(tuán)校優(yōu)劣對比

三、驅(qū)動因素：內(nèi)外因促市場需求供給同向快速增長

1、高凈值家庭數(shù)顯著提高

高凈值家庭的數(shù)量增長和教育觀念是國際學(xué)校最主要的內(nèi)生需求增長源.中國高凈值家庭（即家庭可投資金融資產(chǎn)超過約100萬元美元的家庭）數(shù)量增長速度驚人,從2007-2016年間復(fù)合增長率達(dá)21%,近些年盡管增速有所放緩,但仍舊保持了15%左右的增長.高凈值家庭對待教育的觀念和普通家庭差別較大,超過80%的高凈值家庭認(rèn)為孩子留學(xué)很有必要,這其中選擇讓子女出國讀小學(xué)、初中、高中、本科的比例分別為8.30%、13.76、30.57%和23.14%,讓子女出國讀研究生的高凈值家庭占比僅為6.11%.低齡留學(xué)成為了此類家庭的主要教育訴求,而很多考慮需要給孩子留學(xué)前做環(huán)境適宜和相關(guān)課程教育過渡的家長將國際學(xué)校作為了主要的考慮對象.

高凈值家庭希望孩子出國留學(xué)的年齡段選擇

2、跨界布局,多方資本涌入

國際學(xué)校市場資本活躍,諸多不同領(lǐng)域的企業(yè)跨行業(yè)建設(shè)校舍或者收購相關(guān)標(biāo)的.并購方面,如,作為IT服務(wù)提供商的神州數(shù)碼以46.5億的金額收購啟德教育100%的股權(quán)；出版發(fā)行公司皖新傳媒12.7億收購成都七中實(shí)驗(yàn)學(xué)校65%的股權(quán)；勤上股份分別用8800萬元和29億元收購英倫教育40%和愛迪教育100%的股權(quán),而勤上股份此前為半導(dǎo)體照明產(chǎn)品和綜合解決方案提供商；凱文教育1.65億收購海淀凱文學(xué)校.跨行業(yè)自建國際學(xué)校方面：房地產(chǎn)公司借助自身土地優(yōu)勢,建設(shè)與住宅項(xiàng)目配套的教育場所,使業(yè)務(wù)形成協(xié)同的同時(shí)增厚自身持續(xù)盈利能力.如,由背靠碧桂園的博實(shí)樂已建設(shè)國際學(xué)校6所；萬科布局教育已建設(shè)國際學(xué)校3所等.此外,2017年2月,阿里巴巴投資13億建設(shè)云谷國際學(xué)校；同月,凱文教育子公司收購凱文睿信以獲得優(yōu)質(zhì)國際教育配套資源,加快凱文教育品牌擴(kuò)張；2017年3月,華為與清華附中合作建立愛為書院,涉足國際教育領(lǐng)域.由于國際學(xué)校的初期建設(shè)資金需求較大且未來獲利空間充足,外部資本涌入搶分市場將會成為趨勢.

近些年國際學(xué)校市場并購及跨行業(yè)布局案例匯總

在PPP項(xiàng)目上,中國教育行業(yè)發(fā)展位于前列,政府與社會資本合作密切.截至2019年9底,全國入庫項(xiàng)目共計(jì)14,220個(gè),累計(jì)投資額達(dá)到17.8萬億元,覆蓋31個(gè)?。ㄗ灾螀^(qū)、直轄市）及新疆兵團(tuán)和19個(gè)行業(yè)領(lǐng)域.其中,教育行業(yè)項(xiàng)目321個(gè)位列第5位,投資額為1564億元.教育、文化、體育、醫(yī)療、養(yǎng)老、旅游歸屬于基本公共服務(wù)領(lǐng)域,教育行業(yè)項(xiàng)目數(shù)在此領(lǐng)域內(nèi)位居該領(lǐng)域第一,投資額排名第三.

截止2018年9月末各行業(yè)PPP項(xiàng)目情況

3、民促法推動民辦教育又好又快發(fā)展

在民促法的推動下,給予了民辦國際學(xué)校長足的發(fā)展空間.由于國際學(xué)校分為三大類別,相關(guān)政策指導(dǎo)各有不同.針對開辦外籍人員子女學(xué)校的,1994年在關(guān)于開辦外籍人員子女學(xué)校的暫行管理辦法中就有規(guī)定