高三一輪復(fù)習(xí)經(jīng)濟(jì)生活第六課-投資理財(cái)?shù)倪x擇ppt

第二單元生產(chǎn)、勞動(dòng)與經(jīng)營(yíng)者第六課投資理財(cái)?shù)倪x擇2015屆高三一輪復(fù)習(xí)《經(jīng)濟(jì)生活》考點(diǎn)提示考

綱考點(diǎn)

考

情

播

報(bào)1.商業(yè)銀行：利息、利率與本金、儲(chǔ)蓄存款、中國(guó)商業(yè)銀行體系、商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)。2.投資：投資收益與投資風(fēng)險(xiǎn)、股票、債券、商業(yè)保險(xiǎn)。3.融資1.近幾年，投資收益與投資風(fēng)險(xiǎn)、股票、債券、商業(yè)保險(xiǎn)一直是高考的重點(diǎn)，考查多以選擇題形式出現(xiàn)。2.結(jié)合積極的財(cái)政政策，分析各地發(fā)行地方債券的必要性和意義。結(jié)合儲(chǔ)蓄熱，分析引導(dǎo)居民理性投資理財(cái)?shù)谋匾?。⑴含義：

⑵機(jī)構(gòu)：

是指居民將屬于其所有的人民幣或者外幣存入儲(chǔ)蓄機(jī)構(gòu)，儲(chǔ)蓄機(jī)構(gòu)開具憑證，個(gè)人依據(jù)憑證可以支取存款的本金和利息，儲(chǔ)蓄機(jī)構(gòu)依照規(guī)定支付存款本金和利息的活動(dòng)。

我國(guó)的儲(chǔ)蓄機(jī)構(gòu)主要是各商業(yè)銀行。

⑶目的：有的是為孩子上學(xué)做準(zhǔn)備；有的是為了購房、買車；有的是為了養(yǎng)老；有的是為了資金安全。

⑷儲(chǔ)蓄實(shí)質(zhì)上是一種投資方式。儲(chǔ)蓄存款

我國(guó)的儲(chǔ)蓄主要有活期儲(chǔ)蓄和定期儲(chǔ)蓄兩大類

（5）分類：

活期儲(chǔ)蓄

定期儲(chǔ)蓄含義是儲(chǔ)戶可以隨時(shí)存入和提取、不規(guī)定存期、存款的金額和次數(shù)不受限制的儲(chǔ)蓄方式。是事先約定期限、存入后不到期一般不得提前支取的儲(chǔ)蓄方式。特點(diǎn)優(yōu)點(diǎn)流動(dòng)性強(qiáng)、靈活方便，適合個(gè)人日常生活待用資金的存儲(chǔ)，但收益低。流動(dòng)性較差，收益高于活期儲(chǔ)蓄，但一般低于債券和股票。收益風(fēng)險(xiǎn)比較安全，風(fēng)險(xiǎn)較低，但是存在通貨膨脹下存款貶值及定期提前支取而損失利息的風(fēng)險(xiǎn)。【特別提示】

儲(chǔ)蓄存款并非毫無風(fēng)險(xiǎn)，存在……。

(2011年廣州調(diào)研)在通貨膨脹情況下，儲(chǔ)蓄存款作為投資理財(cái)?shù)囊环N方式(

)A．能規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)B．是穩(wěn)健的投資C．必然貶值D．必然增值【解析】本題考查的是投資理財(cái)方式的特點(diǎn)。A項(xiàng)是保險(xiǎn)作為投資理財(cái)?shù)奶攸c(diǎn)。B項(xiàng)“穩(wěn)健的投資”指的是國(guó)債，D項(xiàng)“必然增值”說法錯(cuò)誤。在通貨膨脹情況下，儲(chǔ)蓄存款是會(huì)貶值的。【答案】

C流動(dòng)性與流通性的區(qū)別:流動(dòng)性是指資產(chǎn)能否轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金的能力。轉(zhuǎn)化能力快，說明資產(chǎn)的流動(dòng)性好。當(dāng)然，現(xiàn)金的流動(dòng)性最好，因?yàn)樗恍枰D(zhuǎn)化?；钇趦?chǔ)蓄存款的流動(dòng)性也很好，基本上可以隨時(shí)隨地取款。流通性是指資產(chǎn)能否在市場(chǎng)上交易或買賣。例如，上市公司的股票可以在股市自由買賣，流通性很好，可以賺差價(jià)，這也是股票生命力之所在。流動(dòng)性和流通性二者未必一致。比如說，活期儲(chǔ)蓄存款的流動(dòng)性很好，但是沒有流通性。你不能夠拿著一本活期存折或銀行卡去市場(chǎng)買賣的居民儲(chǔ)蓄存款的不斷增加具有兩面性：

一方面，它給我國(guó)經(jīng)濟(jì)建設(shè)籌集了大量的資金，有利于促進(jìn)生產(chǎn)的發(fā)展；

另一方面，它也具有一定的消極影響，主要表現(xiàn)在：（1）抑制居民即期消費(fèi)，不利于擴(kuò)大消費(fèi)需求。（2）儲(chǔ)蓄的高增長(zhǎng)加大了銀行的壓力，容易形成和加劇銀行的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。（3）儲(chǔ)蓄的高增長(zhǎng)還使得我國(guó)形成了以銀行貸款為主的融資格局，不利于我國(guó)融資格局的優(yōu)化。儲(chǔ)蓄存款（1）原因①我國(guó)經(jīng)濟(jì)的高速增長(zhǎng)和居民收入的迅速增加，為居民儲(chǔ)蓄存款的增加提供前提和基礎(chǔ)。②社會(huì)保障體系不健全、居民對(duì)未來預(yù)期不樂觀是老百姓不敢花錢的重要原因。③投資機(jī)會(huì)，特別是金融投資渠道的單一，以及人們對(duì)其他投資方式認(rèn)識(shí)和技術(shù)上的不足，進(jìn)一步帶來了居民儲(chǔ)蓄保持較快增長(zhǎng)。④目前居民的高儲(chǔ)蓄率還與中國(guó)傳統(tǒng)文化、社會(huì)結(jié)構(gòu)、家庭觀念等諸多因素有關(guān)?！局R(shí)拓展】正確認(rèn)識(shí)中國(guó)的高儲(chǔ)蓄儲(chǔ)蓄存款（1）積極影響----利①對(duì)個(gè)人來講，有利于獲得利息收入；有利于培養(yǎng)科學(xué)合理的消費(fèi)習(xí)慣，建立文明健康的生活方式。②對(duì)社會(huì)來講，有利于把社會(huì)閑散資金集中起來，投入社會(huì)主義現(xiàn)代化建設(shè)；可以調(diào)節(jié)市場(chǎng)貨幣流通?！局R(shí)拓展】正確認(rèn)識(shí)中國(guó)的高儲(chǔ)蓄儲(chǔ)蓄存款（2）不良后果----弊①高儲(chǔ)蓄說明了社會(huì)保險(xiǎn)和社會(huì)福利制度還不完善;反映了投資形式單一。②儲(chǔ)蓄的高增長(zhǎng)加大銀行的壓力，銀行承擔(dān)一些本應(yīng)由金融市場(chǎng)承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)，金融風(fēng)險(xiǎn)向銀行業(yè)集中。③高儲(chǔ)蓄率導(dǎo)致高投資率，也就造成產(chǎn)能過剩、國(guó)內(nèi)需求相對(duì)不足的局面。④高儲(chǔ)蓄說明居民并沒有把手中的錢轉(zhuǎn)化為有效的消費(fèi)需求，而消費(fèi)對(duì)生產(chǎn)具有反作用，這就會(huì)導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)發(fā)展的后勁不足?！局R(shí)拓展】正確認(rèn)識(shí)中國(guó)的高儲(chǔ)蓄（3）措施①政府應(yīng)該健全社會(huì)保障體系，加快養(yǎng)老、醫(yī)療保障和教育體系改革，減少居民的“預(yù)防性儲(chǔ)蓄”；②必須改變目前主要依賴固定資產(chǎn)投資和出口貿(mào)易的增長(zhǎng)模式，并將政策重點(diǎn)轉(zhuǎn)向鼓勵(lì)內(nèi)需和發(fā)展服務(wù)業(yè)，改變目前國(guó)內(nèi)儲(chǔ)蓄過高的情況；③培育和健全其他金融市場(chǎng)，鼓勵(lì)居民選擇多渠道的投資方式?！局R(shí)拓展】正確認(rèn)識(shí)中國(guó)的高儲(chǔ)蓄(2013年新課標(biāo)全國(guó)文綜Ⅰ,15,4分)2011年我們城鄉(xiāng)居民人民幣儲(chǔ)蓄存款余額達(dá)35.2萬億元,人均儲(chǔ)蓄25548元,分別比2010年增長(zhǎng)16%和15.3%,高于同期GDP的增長(zhǎng)速度。根據(jù)上述事實(shí)可以推斷出()①社會(huì)保障體系不斷健全增加了人們儲(chǔ)蓄意愿②我國(guó)居民的儲(chǔ)蓄率隨GDP的增長(zhǎng)而增長(zhǎng)③我國(guó)居民投資理財(cái)?shù)那辣容^狹窄、品種較少④我國(guó)城鄉(xiāng)居民的恩格爾系數(shù)不斷下降A(chǔ).①② B.①③C.②④ D.③④一、商業(yè)銀行

2、本金、利息、利率⑴利息：

A.含義：是人們從儲(chǔ)蓄存款中得到的唯一收益，是銀行因?yàn)槭褂脙?chǔ)戶存款而支付的報(bào)酬，是存款本金的增值部分。

B.取決因素：存款利息的多少取決于三個(gè)因素→本金、存期和利息率水平。

C.計(jì)算公式：存款利息=本金×利息率×存款期限。D.復(fù)利的計(jì)算：上年的利息記作下年的本金，按定期一年的利率計(jì)算A.含義：是利息率的簡(jiǎn)稱,是一定期限內(nèi)利息與本金的比率。B.表示方法：年利率、月利率和日利率。（年利率通常用百分?jǐn)?shù)表示；月利率通常用千分?jǐn)?shù)表示；日利率用萬分?jǐn)?shù)表示）。C.換算關(guān)系：年利率=月利率×12=日利率×360⑵利率提示：利率可以分為存款利率和貸款利率、浮動(dòng)利率和固定利率、年利率、月利率和日利率等。利率是國(guó)家宏觀調(diào)控的重要杠桿，是調(diào)節(jié)貨幣供給量的重要手段。6.（2016·高考上海政治·17）網(wǎng)貸平臺(tái)上一款號(hào)稱年利率3％的“低息貸款”，若借10000元，需先扣除2000元“保證金”（到期抵充應(yīng)還本金）。一年后需除歸還本金及約定利息外，還得支付1000元“管理費(fèi)”。為幫助同學(xué)們認(rèn)清“低息”的真相，陳同學(xué)計(jì)算出該產(chǎn)品的利率實(shí)際應(yīng)為A.3.75％ B.13％ C.16.25％ D.33％【知識(shí)點(diǎn)】利率的計(jì)算?！驹囶}解析】10000當(dāng)中扣除2000元保證金并不歸還，這說明貸款的本金是10000－2000＝8000元，支付的實(shí)際利息應(yīng)是10000×3%+1000＝1300元，貸款利率＝利息/本金×年限，所以他的實(shí)際利率應(yīng)為（10000×3%+1000）÷（10000-2000）÷1×100%=16.25%。答案選C。【答案】C（2012高考上海卷15）銀行一年定期存款利率是3.5%。銀行有自動(dòng)轉(zhuǎn)存業(yè)務(wù)，存款到期不取，會(huì)自動(dòng)將利息并入本金再轉(zhuǎn)存一定年份。葉先生將10000元現(xiàn)金存入銀行，他選擇“定存一年自動(dòng)轉(zhuǎn)存一年”方式所取得的利息（

）

A.700元

B.712.25元C.350元

D.356.13元

命題探究本題考查對(duì)銀行利息的計(jì)算。B（2014.課標(biāo)卷1）12.按現(xiàn)行規(guī)定，金融機(jī)構(gòu)人民幣存款利率(年利率)一年期為3％，兩年期為3．75％。老陳有10000元閑置資金，準(zhǔn)備存兩年，那么，這筆錢以一年期連續(xù)存(第一期利息計(jì)入第二期本金)兩年的利息比存一個(gè)兩年期的利息A．少141元B．多141元C．少150元D．多150元A（1）存款利率變動(dòng)的影響。通常利率上調(diào)會(huì)吸引儲(chǔ)蓄，使流通中貨幣量減少，從而使生活消費(fèi)支出相對(duì)下降；利率下調(diào)會(huì)使儲(chǔ)蓄下降，流通中貨幣量增大，從而使生活消費(fèi)支出相對(duì)增加，同時(shí)還會(huì)改變居民的投資方向，如轉(zhuǎn)向股票和債券。（2）貸款利率變動(dòng)的影響。貸款利率上調(diào)會(huì)加大借款成本，抑制借款者積極性，從而減少流通中貨幣量，使投資需求相對(duì)下降；利率下調(diào)會(huì)減小借貸成本，刺激借款，使銀行貸款規(guī)模擴(kuò)大，流通中貨幣量增加，使投資需求增長(zhǎng)。利率變動(dòng)對(duì)國(guó)家經(jīng)濟(jì)發(fā)展和居民儲(chǔ)蓄存款收益的影響(1)當(dāng)物價(jià)持續(xù)上漲，出現(xiàn)通貨膨脹時(shí)，采取什么措施(2)當(dāng)物價(jià)持續(xù)下跌，出現(xiàn)通貨緊縮時(shí)，采取什么措施

一般上調(diào)存貸款利率。上調(diào)存款利率，儲(chǔ)蓄存款獲利增多，居民儲(chǔ)蓄增多，從而導(dǎo)致市場(chǎng)流通中的貨幣量減少。上調(diào)貸款利率，借貸費(fèi)用增加，從而導(dǎo)致貸款數(shù)量減少。

一般下調(diào)存貸款利率。下調(diào)存款利率，儲(chǔ)蓄存款獲利減少，存款數(shù)量減少，居民投資、消費(fèi)增加。下調(diào)貸款利率，借貸費(fèi)用減少，從而導(dǎo)致貸款數(shù)量增加?！舅季S拓展】利率與國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展的關(guān)系利率是國(guó)家宏觀調(diào)控（貨幣政策）的重要杠桿之一，是調(diào)節(jié)貨幣供應(yīng)量的重要工具。利率杠桿的運(yùn)用，通常是政府、中央銀行和商業(yè)銀行等根據(jù)經(jīng)濟(jì)發(fā)展?fàn)顩r，尤其是總供給與總需求比例狀況和物價(jià)指數(shù)，進(jìn)行逆向調(diào)節(jié)?！髡{(diào)整存款利率、貸款利率→調(diào)節(jié)存款量、貸款量→調(diào)節(jié)流通中的貨幣量→調(diào)節(jié)社會(huì)總供給與總需求→調(diào)節(jié)經(jīng)濟(jì)

?！饕话銇碚f，通貨膨脹下，提高存、貸款利率，以減少流通中的貨幣量。通貨緊縮則反之。

存款準(zhǔn)備金是指金融機(jī)構(gòu)為保證客戶提取存款和資金清算需要而準(zhǔn)備的在中央銀行的存款中央銀行要求的存款準(zhǔn)備金占其存款總額的比例就是存款準(zhǔn)備金率

打比方說，如果存款準(zhǔn)備金率為7％，就意味著金融機(jī)構(gòu)每吸收100萬元存款，要向央行繳存7萬元的存款準(zhǔn)備金，用于發(fā)放貸款的資金為93萬元。倘若將存款準(zhǔn)備金率提高到7.5％，那么金融機(jī)構(gòu)的可貸資金將減少到92.5萬元。思考：央行提高存款準(zhǔn)備金率的影響是什么？

知識(shí)拓展提高存款準(zhǔn)備金率也就是國(guó)家要求各商業(yè)銀行放更多的錢在央行,從而銀行能夠貸出的錢就減少了,進(jìn)而減少了流向股市和樓市的資金,在一定程度上起到了打壓股市和樓市的作用.人們的預(yù)期變壞,股市大盤指數(shù)也會(huì)下跌.樓盤也因?yàn)闆]有資金注入而陷入低迷狀態(tài).

（2010高考重慶卷）26.中國(guó)人民銀行通過優(yōu)惠利率政策促進(jìn)農(nóng)業(yè)發(fā)展。該政策效應(yīng)的傳導(dǎo)路徑是()①貸款利率下降②農(nóng)業(yè)投資增加③農(nóng)業(yè)生產(chǎn)水平提高④農(nóng)業(yè)貸款增加A.①→④→②→③

B.①→②→④→③C.②→①→④→③

D.②→③→①→④【解析】銀行利率降低，貸款增加，農(nóng)業(yè)投資會(huì)增加會(huì)促進(jìn)農(nóng)業(yè)產(chǎn)出水平的提高，故該政策的傳遞途經(jīng)應(yīng)該是：①--④--②--③，A項(xiàng)正確；B、C、D項(xiàng)排除。解答本題的關(guān)鍵是：了解利率變動(dòng)對(duì)生產(chǎn)的影響的相關(guān)知識(shí)。A命題探究一、商業(yè)銀行

3、我國(guó)的商業(yè)銀行體系（1）商業(yè)銀行的含義：

商業(yè)銀行是指經(jīng)營(yíng)吸收公眾存款、發(fā)放貸款、辦理結(jié)算等業(yè)務(wù)，并以利潤(rùn)為主要經(jīng)營(yíng)目標(biāo)的金融機(jī)構(gòu)。

（2）我國(guó)商業(yè)銀行體系我國(guó)的商業(yè)銀行以國(guó)家控股銀行為主體，是我國(guó)金融體系中最重要的組成部分。(3)我國(guó)的銀行體系：中央銀行——中國(guó)人民銀行商業(yè)銀行政策性銀行中央銀行商業(yè)銀行含義在國(guó)務(wù)院領(lǐng)導(dǎo)下，依法制定和實(shí)施貨幣政策的國(guó)家機(jī)關(guān)以經(jīng)營(yíng)工商業(yè)存、放款業(yè)務(wù)，以銀行利潤(rùn)為主要經(jīng)營(yíng)目標(biāo)的企業(yè)法人所屬銀行

中國(guó)人民銀行中國(guó)工商銀行，中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行，中國(guó)建設(shè)銀行，中國(guó)銀行…性質(zhì)是我國(guó)的中央銀行，依法制定和實(shí)施貨幣政策的國(guó)家機(jī)關(guān)，是銀行金融機(jī)構(gòu)的領(lǐng)導(dǎo)力量是以盈利為目的的企業(yè)法人職能第一，依法制定和實(shí)施貨幣政策；第二，發(fā)行人民幣，管理人民幣流通；第三，經(jīng)理國(guó)庫；第四，持有、管理、經(jīng)營(yíng)國(guó)家外匯儲(chǔ)備、黃金儲(chǔ)備吸收存款發(fā)放貸款辦理結(jié)算【拓展知識(shí)】中央銀行與商業(yè)銀行的區(qū)別

吸收存款的兩個(gè)主要來源：一是企事業(yè)等單位的存款。二是城鄉(xiāng)居民的儲(chǔ)蓄存款。(1)存款業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行以一定的利率和期限，向社會(huì)吸收資金，并且按規(guī)定還本付息的業(yè)務(wù)。----基礎(chǔ)業(yè)務(wù)存款的本質(zhì)是銀行對(duì)存款客戶的負(fù)債一、商業(yè)銀行

3、我國(guó)的商業(yè)銀行（4）商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)：存款業(yè)務(wù)的作用：是商業(yè)銀行的基礎(chǔ)業(yè)務(wù)。是商業(yè)銀行開展其他業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)。[2011·海南卷]2011年第一季度我國(guó)一年期定期存款利率為3%，而消費(fèi)價(jià)格指數(shù)為5%，同期居民儲(chǔ)蓄仍然大幅增長(zhǎng)。對(duì)居民儲(chǔ)蓄大幅增長(zhǎng)的合理解釋是(

)①人們要應(yīng)對(duì)未來住房、養(yǎng)老等支出②居民的消費(fèi)趨于飽和③儲(chǔ)蓄對(duì)利率的變化有彈性④股票、債券等有價(jià)證券投資風(fēng)險(xiǎn)大A．①②B．①④C．②③D．②④典題例練[解析]此題考查儲(chǔ)蓄與經(jīng)濟(jì)發(fā)展的關(guān)系。居民儲(chǔ)蓄的直接目的是為了獲利，其次考慮未來支出的需要，所以住房、養(yǎng)老支出增加，導(dǎo)致人們消費(fèi)減少，從而儲(chǔ)蓄增加，故①正確。從投資角度看，股票、債券的風(fēng)險(xiǎn)性大，也是導(dǎo)致資金流向儲(chǔ)蓄的原因，故④正確。我國(guó)居民消費(fèi)沒有飽和，排除②。與題干無關(guān)排除③,儲(chǔ)蓄利率彈性是利率每增加或降低1%，儲(chǔ)蓄相應(yīng)增加或減少的系數(shù)。儲(chǔ)蓄利率彈性=X%當(dāng)彈性越高時(shí)，表明在利率變動(dòng)百分比相同時(shí)，人們儲(chǔ)蓄量改變的百分比越大。B

貸款是指商業(yè)銀行以一定的利率和期限向借款人提供貨幣資金，并要求償還本金和利息的行為。這是銀行利潤(rùn)的主要來源。（不是唯一來源）

從貸款對(duì)象看，主要有工商業(yè)貸款和消費(fèi)貸款。如何放貸？(2)貸款業(yè)務(wù)——銀行要評(píng)估借款人的信用狀況，根據(jù)評(píng)估的結(jié)果決定是否發(fā)放貸款。討論：貸款業(yè)務(wù)是主要利潤(rùn)來源，銀行是不是放貸越多越好？(2012全國(guó))銀行發(fā)放貸款要收取一定的手續(xù)費(fèi)和利息。收取手續(xù)費(fèi)是因?yàn)殂y行提供了一定的服務(wù)(如記賬、賬戶管理等)。收取貸款利息的理由是( )A．銀行居于壟斷地位B．銀行信用高于商業(yè)信用C．銀行提供的資本是一種生產(chǎn)要素D．銀行是再生產(chǎn)順利進(jìn)行的樞紐【解析】本題的“題眼”是“收取貸款利息的理由”。A項(xiàng)說法錯(cuò)誤；B項(xiàng)說法片面；D項(xiàng)強(qiáng)調(diào)銀行的作用，與題意不符；C項(xiàng)正確，因?yàn)殂y行提供的資本是一種生產(chǎn)要素，收取貸款利息是按生產(chǎn)要素參與收益分配的表現(xiàn)。C現(xiàn)金結(jié)算和轉(zhuǎn)帳結(jié)算。銀行辦理中間業(yè)務(wù)收取一定的服務(wù)費(fèi)用，服務(wù)費(fèi)是商業(yè)銀行利潤(rùn)的重要來源結(jié)算形式：商業(yè)銀行還提供債劵買賣及兌付、代理買賣外匯、代理保險(xiǎn)、提供保管箱等其他服務(wù)。(3)結(jié)算業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行為社會(huì)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中發(fā)生的貨幣收支提供手段與工具的服務(wù)。中間業(yè)務(wù)①、為國(guó)家經(jīng)濟(jì)建設(shè)籌集和分配資金，是再生產(chǎn)順利進(jìn)行的紐帶；A蓄水池②、銀行能夠掌握和反映社會(huì)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的信息，為企業(yè)和國(guó)家作出正確的經(jīng)濟(jì)決策提供必要的依據(jù)；③、通過銀行對(duì)國(guó)民經(jīng)濟(jì)各部門和企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)進(jìn)行監(jiān)督和管理，可以優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)，提高國(guó)民經(jīng)濟(jì)效益。C監(jiān)督站B氣象站、寒暑表(5)商業(yè)銀行的作用：P49”專家點(diǎn)評(píng)”（2011高考上海單科政治卷14）下圖是商業(yè)銀行作為信用中介進(jìn)行存貸款業(yè)務(wù)活動(dòng)的流程。選擇適當(dāng)?shù)倪x項(xiàng)完成該圖。A．①存款②貸款③還款④還貸 B．①存款②貸款③還貸④還款C．①貸款②存款③還款④還貸 D．①貸款②存款③還貸④還款【解析】要讀懂材料的示意圖，存款人向銀行肯定是存款，銀行給貸款人是貸款，貸款人向銀行還貸，銀行向存款人還款。本題答案選B。B二、股票、債券和保險(xiǎn)

1、股票——高風(fēng)險(xiǎn)、高收益⑴含義：

股票是股份有限公司在籌集資本時(shí)向出資人出具的股份憑證。

⑵性質(zhì)：

股票代表其持有者（即股東）對(duì)股份公司的所有權(quán)。這種所有權(quán)是一種綜合權(quán)利，如參加股東大會(huì)、參與公司的重大決策、選擇管理者、投票表決、資產(chǎn)收益（收取股息或分享紅利）。⑶償還方式：

股東在向股份有限公司參股投資取得股票后，不能要求公司返還其出資。如要改變股東身份，要么等待公司的破產(chǎn)清盤，要么將股票轉(zhuǎn)售給第三人。

△股份有限公司有多種籌集資金的方式：從銀行貸款、發(fā)行股票、發(fā)行公司債券等。提示：股票可以買賣，但不是商品。不是任何股票都能上市。二、股票、債券和保險(xiǎn)（4）收益與風(fēng)險(xiǎn)：

股票投資的收入包括兩部分

①股息或紅利收入。即股票持有人作為股東享有的從股份公司取得的利潤(rùn)分配收入。它來源于企業(yè)利潤(rùn)。

②股票價(jià)格上升帶來的差價(jià)。股票價(jià)格要受到諸如公司經(jīng)營(yíng)狀況、供求關(guān)系、銀行利率、大眾心理等多種因素的影響，其波動(dòng)有很大的不確定性。1、股票——高風(fēng)險(xiǎn)、高收益高風(fēng)險(xiǎn)、高收益銀行存款利率股票價(jià)格=預(yù)期股息（股票金額×預(yù)期股息率）（成正比）（成反比）儲(chǔ)蓄存款利率會(huì)影響股票價(jià)格。假如儲(chǔ)蓄存款利率提高了，閑置資金就會(huì)流向銀行，投向股票市場(chǎng)的資金就會(huì)減少，股票價(jià)格一般會(huì)下降。（5）股票投資特點(diǎn)：張某購買了某股份有限公司上市發(fā)行的面額為10元的股票1000股，預(yù)期每年可得2.5%的股息，而當(dāng)時(shí)存款利息率為2%，如果沒有其它因素影響，一年后張某購進(jìn)的1000股股票價(jià)格應(yīng)為（）A、10000元B、12000元C、12500元D、15000元練習(xí)C股票價(jià)格=預(yù)期股息銀行利息率=10×2.5%2%=12500元×1000(2011四川)某上市公司的股票全為流通股，共5000萬股，當(dāng)銀行利率為3%時(shí)，該股票的總市值為100000萬元。如果銀行利率提高0.25個(gè)百分點(diǎn)，預(yù)期股息提高25%，其他條件不變，該股票的價(jià)格約為( )A．18.46元 B．21.33元C．23.08元 D．24.75元【解析】本題考查股票價(jià)格的計(jì)算，解答本題的關(guān)鍵是明確股票價(jià)格計(jì)算方法。股票價(jià)格＝預(yù)期股息/銀行利息率，第一步先由5000萬股總市值為100000萬元，計(jì)算出每股20元；第二步，由每股20元，已知銀行利率3%，計(jì)算出預(yù)期股息0.6元；第三步，根據(jù)已知條件，預(yù)期股息提高25%，則為0.75，銀行利率提高0.25個(gè)百分點(diǎn)，則為3.25%，根據(jù)公式計(jì)算出23.08為該股票價(jià)格，故應(yīng)選C項(xiàng)。A、B、D均計(jì)算有誤。C①對(duì)發(fā)行的企業(yè)：是籌集資金的一種形式，它可以使企業(yè)擴(kuò)大規(guī)模，促進(jìn)企業(yè)發(fā)展。②對(duì)持股的股東(個(gè)人)：是一種入股憑證，是一種投資，是股東取得股息的一種有價(jià)證券，又可以從股票升值中獲得收入。學(xué)習(xí)小貼士只有股份有限公司才可以發(fā)行股票，只有上市公司發(fā)行的股票才可以上市進(jìn)行交易。1、股票——高風(fēng)險(xiǎn)、高收益（6）股票市場(chǎng)（或股票）的作用：

股票市場(chǎng)的建立和發(fā)展，對(duì)促進(jìn)資金融通，提高資金使用效率，促進(jìn)企業(yè)改革和發(fā)展，有重要作用。

③對(duì)社會(huì)：搞活資金融通，提高資金使用效率投資者在選擇投資方式時(shí)需要對(duì)風(fēng)險(xiǎn)與收益進(jìn)行權(quán)衡取舍。從右圖中可以看出A．不投資股票，風(fēng)險(xiǎn)和收益均為零B．投資股票越少，風(fēng)險(xiǎn)越小，收益越大C．投資股票越多，風(fēng)險(xiǎn)和收益就越大D．選擇恰當(dāng)?shù)耐顿Y方式，可以實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)最小化，收益最大化

通過對(duì)圖的閱讀分析可以發(fā)現(xiàn)，隨著投資股票的比例的增加，投資者的投資風(fēng)險(xiǎn)和收益相應(yīng)都在增加，應(yīng)選C項(xiàng)。A項(xiàng)錯(cuò)誤，投資方式是多樣化的，不投資股票，選擇其他投資方式，風(fēng)險(xiǎn)和收益也不會(huì)為零；據(jù)圖可知，投資股票的多少和收益呈正相關(guān)，B項(xiàng)錯(cuò)誤；風(fēng)險(xiǎn)最小化和收益最大化同時(shí)擁有是不可能的，D項(xiàng)錯(cuò)誤。C(2012海南)1990～2009年，中國(guó)GDP和股票指數(shù)的年復(fù)合增長(zhǎng)率平均值分別為12.9%、11.4%，累計(jì)漲幅分別為87%、92%。這表明( )A．股市是經(jīng)濟(jì)發(fā)展的引領(lǐng)者B．股市是實(shí)體經(jīng)濟(jì)的孵化器C．股市是經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)的避風(fēng)港D．股市是經(jīng)濟(jì)變化的晴雨表【解析】題干數(shù)據(jù)反映1990～2009年，我國(guó)經(jīng)濟(jì)和股指都有很大的增長(zhǎng)，而且增幅一致。這表明股市是經(jīng)濟(jì)變化的晴雨表，故選D。D(2013江蘇高考.8)A公司以巨資購入S公司發(fā)行的股份，雙方將在多領(lǐng)域進(jìn)行深入合作，這一合作預(yù)計(jì)在未來三年內(nèi)將給S公司帶來大約3.8億美元的營(yíng)銷和電子商務(wù)收入。次日，此消息引發(fā)S公司股價(jià)大幅高開，收盤漲幅達(dá)9.4%。A公司與S公司的合作推動(dòng)了股價(jià)上升，說明（）A．股票是一種高收益的投資方式B．企業(yè)重組對(duì)股價(jià)會(huì)產(chǎn)生有利影響C．股價(jià)上升主要是由相關(guān)消息推動(dòng)的

D．股價(jià)受公司經(jīng)營(yíng)狀況預(yù)期的影響D2、債券⑴含義：

債券是一種債務(wù)證書，即籌資者給投資者的債務(wù)憑證，承諾在一定時(shí)期支付約定的利息，并到期償還本金。

△發(fā)行債券是企業(yè)或政府籌集資金的重要方式之一。⑵要素：一般來說，債券主要由期限、面值、利率和償還方式等要素組成。⑶類型：根據(jù)發(fā)行者不同，債券主要分為國(guó)債、金融債券和企業(yè)債券。

含義發(fā)行主體風(fēng)險(xiǎn)狀況收益情況流動(dòng)性國(guó)債金融債券企業(yè)債券是中央政府為籌集資金所發(fā)行的一種政府債券由銀行和非銀行性金融機(jī)構(gòu)發(fā)行的債券由公司為籌集資金發(fā)行的債券國(guó)家銀行和非銀行性金融機(jī)構(gòu)公司（企業(yè)）風(fēng)險(xiǎn)最小安全系數(shù)較政府債券低，較公司債券高風(fēng)險(xiǎn)最大利率高于儲(chǔ)蓄，低于其他債券利率高于政府債券，低于公司債券收益率最高流動(dòng)性強(qiáng)流動(dòng)性較強(qiáng)流動(dòng)性不強(qiáng)

債券發(fā)行主體信譽(yù)越高，則風(fēng)險(xiǎn)越??；風(fēng)險(xiǎn)越小，則流動(dòng)性越好。同時(shí)，風(fēng)險(xiǎn)小，收益也相對(duì)較少，收益與風(fēng)險(xiǎn)呈正相關(guān)關(guān)系。2、債券⑷債券與股票的異同債券股票不同點(diǎn)性質(zhì)

受益權(quán)償還方法相同點(diǎn)定期收取利息，其安全性比股票大有明確的付息期限，必須償還本金債務(wù)證據(jù)，限期償還。入股憑證取得股息和紅利，經(jīng)營(yíng)好壞決定著股票的效益股金不能退，只能出賣股票都是有價(jià)證券，都是集資的手段，都是能獲得一定收益的金融資產(chǎn)股票帶來的收入:A、股息和紅利B、股票價(jià)格升值帶來的差價(jià)2、債券（2012鞍山模擬）現(xiàn)如今股票市場(chǎng)，A股不再一枝獨(dú)秀、炒股不再時(shí)髦。同時(shí)，由于市場(chǎng)存在繼續(xù)升息的預(yù)期，中長(zhǎng)期債券收益率明顯上升。上述兩種投資方式的主要區(qū)別在于()A．股票是有價(jià)證券，債券不是有價(jià)證券B．股票是所有權(quán)憑證，債券是債務(wù)憑證C．股票可以買賣，債券只能到期還本付息D．股票收益總是大于債券收益【解析】股票和債券在性質(zhì)、功能與收益性、風(fēng)險(xiǎn)性上面都具有不同。從本題來看，須注意限定詞“主要區(qū)別”，C、D兩項(xiàng)明顯錯(cuò)誤。股票表示股東對(duì)公司的所有權(quán)，而債券是債務(wù)憑證，所以它們都是有價(jià)證券，A錯(cuò)誤。兩者在性質(zhì)上的區(qū)別是主要區(qū)別，故答案選B。B3、商業(yè)保險(xiǎn)——規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)的投資⑴含義：

⑵功能

：

指投保人根據(jù)合同約定，向保險(xiǎn)人支付保險(xiǎn)費(fèi)，保險(xiǎn)人對(duì)于合同約定的可能發(fā)生的事故因其發(fā)生所造成的財(cái)產(chǎn)損失承擔(dān)賠償保險(xiǎn)金責(zé)任，或當(dāng)被保險(xiǎn)人死亡、傷殘、疾病或者達(dá)到合同約定的年齡期限時(shí)，承擔(dān)給付保險(xiǎn)金責(zé)任的行為。

通過購買保險(xiǎn)，可以降低投保人所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)損失，同時(shí)顯示出保險(xiǎn)“我為人人，人人為我”的互助特征。通過購買保險(xiǎn)，可以補(bǔ)償自然災(zāi)害或意外事故造成的損失，為企業(yè)生產(chǎn)和人民生活穩(wěn)定提供重要保障。⑶經(jīng)營(yíng)主體

：

在我國(guó)，只有依法設(shè)立的保險(xiǎn)公司才能經(jīng)營(yíng)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)。

⑷分類：人身保險(xiǎn)和財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)兩大類

①人身保險(xiǎn)是以人的壽命和身體為保險(xiǎn)對(duì)象，如健康險(xiǎn)、意外傷害險(xiǎn)、人壽險(xiǎn)等。②財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)是以財(cái)產(chǎn)及其有關(guān)利益為保險(xiǎn)對(duì)象，如汽車保險(xiǎn)、運(yùn)輸保險(xiǎn)等。

⑸原則：投保人和保險(xiǎn)人應(yīng)當(dāng)遵循:公平互利、協(xié)商一致、自愿訂立的原則，訂立保險(xiǎn)合同。

3、商業(yè)保險(xiǎn)——規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)的投資社會(huì)保險(xiǎn)商業(yè)保險(xiǎn)社會(huì)保險(xiǎn)和商業(yè)保險(xiǎn)的差異表性質(zhì)解決大多數(shù)社會(huì)成員最迫切的保險(xiǎn)項(xiàng)目;非盈利性是參與保險(xiǎn)者個(gè)人意志的體現(xiàn);盈利性給付標(biāo)準(zhǔn)保障被保險(xiǎn)人的基本生活保障項(xiàng)目廣泛,給付標(biāo)準(zhǔn)高費(fèi)用大多是個(gè)人、企業(yè)和政府共同負(fù)擔(dān)或由政府承擔(dān)完全由個(gè)人負(fù)擔(dān)保險(xiǎn)依據(jù)國(guó)家法律和有關(guān)部門的統(tǒng)一規(guī)定被保險(xiǎn)者的需要保障范圍所有社會(huì)成員迫切需要的保險(xiǎn)項(xiàng)目保障項(xiàng)目廣泛,保障范圍大小與保險(xiǎn)費(fèi)成正比3.（2016·高考天津文綜政治·5）大多市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)是可以提高保險(xiǎn)手段化解的。以食品安全責(zé)任險(xiǎn)為例，企業(yè)投保后一旦出現(xiàn)問題，保險(xiǎn)公司可以按約及時(shí)補(bǔ)償受害人，同時(shí)保險(xiǎn)公司“連餐館用啥碗都管”，有利于督促企業(yè)安全管理。食品安全責(zé)任險(xiǎn)①是社會(huì)保險(xiǎn)的重要組成部分②發(fā)揮了商業(yè)保險(xiǎn)的經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償功能③是政府規(guī)范市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)秩序的重要方式④促進(jìn)食品企業(yè)提高產(chǎn)品質(zhì)量，誠信經(jīng)營(yíng)A．①②B．③④C．②④D．①③知識(shí)點(diǎn)】商業(yè)保險(xiǎn)和社會(huì)保險(xiǎn)的區(qū)別【試題解析】從材料中可分析出，食品安全責(zé)任險(xiǎn)是企業(yè)投保的，它保障的是個(gè)人的食品安全風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)屬于商業(yè)保險(xiǎn)，而非社會(huì)保險(xiǎn)，排除①;由“企業(yè)投保后一旦出現(xiàn)問題，保險(xiǎn)公司可以按約及時(shí)補(bǔ)償受害人”可知它發(fā)揮了商業(yè)保險(xiǎn)的經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償功能，②正確;食品安全責(zé)任險(xiǎn)是企業(yè)行為，不是政府行為，故③不符題意;食品安全責(zé)任險(xiǎn)的實(shí)施有利于督促食品企業(yè)提高產(chǎn)品質(zhì)量，誠信經(jīng)營(yíng)，④正確，故本題答案選擇C。【答案】C4、投資與融資⑴風(fēng)險(xiǎn)與收益成正比,高風(fēng)險(xiǎn)高收益,低風(fēng)險(xiǎn)低收益；⑵不同的投資方式，風(fēng)險(xiǎn)不同，收益也不同。

（1）投資收益與投資風(fēng)險(xiǎn)：⑴含義：融資就是籌集資金的行為，融資的方式主要是貸款和發(fā)行股票和債券，主要針對(duì)企業(yè)

⑵具體目的：擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模、償還債務(wù)。⑶途徑：直接融資與間接融資

（2）融資：①直接融資：是指政府、企業(yè)等直接從社會(huì)上（如企事業(yè)單位、居民等）籌資。一般來說，是通過發(fā)行債券、股票以及商業(yè)信用等形式融通所需資金。②間接融資：間接融資是以金融部門為中介，由金融部門（如商業(yè)銀行、信用中介、儲(chǔ)蓄機(jī)構(gòu)）通過吸收存款、存單等形式積聚社會(huì)閑散資金，然后以貸款等形式向非金融部門（如企業(yè)等）提供資金。

1、各種投資方式的收益與風(fēng)險(xiǎn)收益風(fēng)險(xiǎn)儲(chǔ)蓄存款利息①如果發(fā)生通貨膨脹，則存款會(huì)貶值；②如果儲(chǔ)戶提前支取定期存款，則利息會(huì)受到損失；③在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下，商業(yè)銀行同樣存在破產(chǎn)的可能債券利息①如果發(fā)生通貨膨脹，則本金會(huì)貶值；②金融機(jī)構(gòu)和企業(yè)存在破產(chǎn)的可能股票股息和紅利收益：股票價(jià)格上升帶來的差價(jià)①如果公司虧損、破產(chǎn)或倒閉，股東不但不能獲得收益，反而要虧本；②股票價(jià)格受公司經(jīng)營(yíng)狀況、供求關(guān)系、銀行利率、大眾心理等多種因素的影響，其波動(dòng)具有很大的不確定性，這種不確定性越大，投資風(fēng)險(xiǎn)就越大商業(yè)保險(xiǎn)保險(xiǎn)金如果沒有出現(xiàn)合同約定的可能出現(xiàn)的事故或者其他情況，投保人則得不到保險(xiǎn)金結(jié)論任何投資方式都既存在收益，也存在風(fēng)險(xiǎn)，在選擇投資方式時(shí)要多樣化，以降低風(fēng)險(xiǎn)。高考提能：如何做一個(gè)理性的投資理財(cái)者比較內(nèi)容儲(chǔ)蓄債券股票保險(xiǎn)區(qū)別性質(zhì)不同信用行為債務(wù)證書入股憑證、所有權(quán)證書針對(duì)風(fēng)險(xiǎn)本身的投資方式受益權(quán)不同利息,安全性大利息,其安全性比股票大股息和紅利，受企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況的影響風(fēng)險(xiǎn)保障償還方法不同按約定存款方式獲得定期還本付息股金不能退，只能出賣股票按合同約定，由保險(xiǎn)公司理賠聯(lián)系都是個(gè)人投資行為，都能給投資者帶來一定的利益，都有一定的風(fēng)險(xiǎn)，都有利于國(guó)家建設(shè)和人民生活儲(chǔ)蓄、債券、股票、保險(xiǎn)比較表高考提能：如何做一個(gè)理性的投資理財(cái)者2、科學(xué)投資理財(cái)（1）投資理財(cái)就是將手中的閑散資金，加以合理利用，通過購買某種資產(chǎn)，使自己的資金得到增值的行為。（2）可供投資的對(duì)象。目前國(guó)內(nèi)居民投資對(duì)象有：銀行儲(chǔ)蓄，國(guó)債，金融債券，企業(yè)債券，保險(xiǎn)，股票，基金，外匯，貴金屬，郵票，錢幣、藝術(shù)品、古董等收藏品，房地產(chǎn)，實(shí)業(yè)投資等。高考提能：如何做一個(gè)理性的投資理財(cái)者學(xué)習(xí)小貼士投資基金是一種利益共享、風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)的集合證券投資方式。作為投資工具，基金的優(yōu)勢(shì)主要在于專家經(jīng)營(yíng)、專業(yè)管理，比較適合于缺乏足夠投資知識(shí)、時(shí)間和精力的投資者。高考提能：如何做一個(gè)理性的投資理財(cái)者3、如何選擇正確的投資方式（原則）（1）既要考慮收益，也要考慮風(fēng)險(xiǎn)。風(fēng)險(xiǎn)與收益相結(jié)合。（2）以家庭的經(jīng)濟(jì)收入為前提。量力而行（3）要注意投資多元化。謹(jǐn)記”不要把雞蛋放在同一個(gè)籃子里”及“不要把雞蛋放在太多個(gè)籃子里”兩個(gè)原則。（4）合法投資。個(gè)人利益與國(guó)家利益相結(jié)合。投資理財(cái)應(yīng)注意四個(gè)問題笫一，安全性（風(fēng)險(xiǎn)性）。在投資時(shí)，安全性的首先考慮。笫二，收益性（增值性）。在投資時(shí)，考慮關(guān)鍵是最大獲利的可能笫三，分散性（多樣性）。分散性是化解風(fēng)險(xiǎn)的最好辦法。

笫四，變現(xiàn)性（流動(dòng)性）?，F(xiàn)金是理財(cái)上的“萬能工具”，一切財(cái)富在積累時(shí)，必須注意在需要時(shí)能否還原現(xiàn)金。誤區(qū)警示：（1）債券和股票都是有價(jià)證券，都以定期收取利息為條件。（更正提示：股票不是定期收取利息的）（2）金融債券具有信用度高、代用率高、收益高和流通性強(qiáng)等特點(diǎn)。（注意：這里說的是政府債券）（3）通過購買社會(huì)保險(xiǎn)，投保人把風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移給保險(xiǎn)人，使自己所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)損失降到最少。（更正提示：不是購買社會(huì)保險(xiǎn)，是購買商業(yè)保險(xiǎn)）5.（2016·高考江蘇文綜政治·12）熔斷機(jī)制最早是美國(guó)為控制股市異常波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)采取的暫停交易措施,在美國(guó)起到了預(yù)期作用。我國(guó)于2016年1月1日起也開始實(shí)施熔斷機(jī)制,但實(shí)踐中負(fù)面影響大于正面效應(yīng),1月8日暫停。材料表明①政府應(yīng)增強(qiáng)宏觀調(diào)控的科學(xué)性②要正確處理政府和市場(chǎng)的關(guān)系③股市具有高收益高風(fēng)險(xiǎn)并存的特點(diǎn)④投資多元化可以降低投資風(fēng)險(xiǎn)A.①②B.①③C.②④D.③④【知識(shí)點(diǎn)】宏觀調(diào)控，投資與理財(cái)【試題解析】熔斷機(jī)制是國(guó)家調(diào)控股市而采取一種措施，屬于國(guó)家的宏觀調(diào)控，我國(guó)仿效美國(guó)在股市中實(shí)施熔斷機(jī)制，但實(shí)踐中負(fù)面影響大于正面效應(yīng)，后暫停，這說明政府應(yīng)增強(qiáng)宏觀調(diào)控的科學(xué)性，要正確處理政府和市場(chǎng)的關(guān)系，①②可選;材料中并沒有體現(xiàn)股市的高收益特點(diǎn)，③不選;④本身雖正確但與材料主旨不符，不選，故本題選擇A?！敬鸢浮緼

(2012·廣東高考)以下是三種投資方式的風(fēng)險(xiǎn)——收益比較示意圖，不考慮其它因素，表達(dá)合理的是

本題考查投資理財(cái)方面的基礎(chǔ)知識(shí)。（2010高考安徽卷）風(fēng)險(xiǎn)性是居民投資理財(cái)考慮的一個(gè)重要因素。下列投資理財(cái)產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)性從低到高排序，正確的是（）①金融債劵

②企業(yè)債券

③國(guó)債

④股票A．①③②④B．③①②④C．④①③②

D．