2021-2022年基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎知識綜合檢測試卷A卷含答案

2021-2022年基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎知識綜合檢測試卷A卷含答案單選題（共85題）1、2013年9月6日，首批（）正式在中國金融期貨交易所推出。A.5年期國債期貨合約B.10年期國債期貨合約C.滬深300指數(shù)期貨合約D.滬深500指數(shù)期貨合約【答案】A2、場內(nèi)證券交易清算與交收的原則不包括（）。A.實物交收原則B.凈額清算原則C.共同對手方制度D.貨銀對付原則【答案】A3、目前我國開放式基金的估值頻率為（）A.每個交易日估值，次日披露份額凈值B.每個自然日估值，當日披露份額凈值C.每個交易日估值，每周披露一次份額凈值D.每個自然日估值，次日披露份額凈值【答案】A4、影響投資者風險承受能力和收益要求的因素通常不包括()。A.投資者的年齡B.資產(chǎn)負債狀況C.財務變動狀況D.投資者受教育情況【答案】D5、關于基金的業(yè)績評價，以下表述錯誤的是（）A.大盤風格股票基金和小盤風格股票基金，基金業(yè)績不具備可比性B.黃金主題基金和軍工主題基金，基金業(yè)績不具備可比性C.場外貨幣基金和場內(nèi)貨幣基金，基金業(yè)績不具備可比性D.偏股型混合基金和偏債型混合基金，基金業(yè)績不具備可比性【答案】C6、以下關于基金利潤分配的表述，錯誤的是（）。A.開放式基金應該在基金合同中約定每年基金利潤分配的最多次數(shù)B.基金進行利潤分配會導致基金份額凈值下降，但并不意味著投資者有投資損失C.投資者周五申請贖回的貨幣基金份額，不享有周六、周日的利潤分配D.封閉式基金只能采用現(xiàn)金方式分紅【答案】C7、下列關于資本資產(chǎn)定價模型基本假設的說法，錯誤的是（）。A.不同投資者對各種資產(chǎn)的預期收益率、風險及資產(chǎn)間的相關性具有不同判斷B.所有的投資都可以無限分割，投資數(shù)量隨意C.所有投資期限都是相同的，并且不在投資期限內(nèi)對投資組合做動態(tài)調整D.投資者的投資范圍僅限于公開市場上可以交易的資產(chǎn)【答案】A8、到期收益率的影響因素主要有()。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.ⅡD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】D9、多因素模型精確度量股票型基金因承擔債券市場風險產(chǎn)生的（）或債券型基金因承擔股票市場風險產(chǎn)生的（）。A.超額收益；超額收益B.超額收益；投資風險C.投資風險；超額收益D.投資風險；投資風險【答案】A10、有擔保ADRs的類型中，屬于私下交易的是()。A.一級公募ADRsB.二級公募ADRsC.三級公募ADRsD.144A規(guī)則下的私募ADRs【答案】D11、小張在2013年12月31日申購某股票型基金，當日其凈值為1億元，2014年4月15日，該基金凈值變?yōu)?.95億元，小張又申購了2,000萬元，9月1日，該基金凈值變?yōu)?.4億元，此外，小張獲得該基金分紅1,000萬元，2014年12月31日，該基金凈值變?yōu)?.2億元，則小張的時間加權收益率為（）。A.20.0％B.10.2％C.6.7％D.8.5％【答案】C12、一般來說，其他條件不變時，銷售利潤率越高越好；但當其他條件可變時，銷售利潤率低也并不總是壞事，因為如果總體銷售收入規(guī)模很大，還是能夠取得不錯的凈利潤總額，薄利多銷就是這個道理。上述說法（）。A.錯誤B.部分錯誤C.正確D.部分正確【答案】C13、下列關于QDII基金風險管理說法，不正確的是（）。A.相對投資于國內(nèi)市場的基金，QDII存在特別的外匯風險、特定市場風險等B.由于QDII基金涉及跨境交易，基金申購、贖回的時間要短于國內(nèi)其他基金C.QDII基金經(jīng)理需要特別關注匯率變動可能對基金凈值造成的影響，定期評估匯率走向并調整基金持有資產(chǎn)的幣別和權重，必要時可采用外匯遠期、外匯掉期等金融工具對沖匯率風險D.跨境投資需要考慮當?shù)氐馁Y本利得稅、代扣所得稅、稅收征管要求等事項，尤其是美國FATCA法案等要求【答案】B14、下列不屬于股票價格指數(shù)編制方法的是（）。A.算術平均法B.幾何平均法C.綜合平均法D.加權平均法【答案】C15、投資組合A、B的主動比重分別為30%、60%，且A、B的基準指數(shù)相同，可以得出以下結論（）。A.市場上漲時，投資組合B—定會跑嬴投資組合AB.投資組合B與基準的表現(xiàn)差別可能比投資組合A與基準的表現(xiàn)差別大C.投資組合A與基準的相關性較投資組合B與基準的相關性要低D.市場上漲時，投資組合A—定會跑贏投資組合B【答案】B16、不動產(chǎn)投資的類型不包括（）。A.地產(chǎn)投資B.商業(yè)房地產(chǎn)投資C.工業(yè)用地投資D.基金產(chǎn)品投資【答案】D17、可轉換債券的期限最短為1年，最長為6年，自發(fā)行結束之日起6個月后才能轉換為公司股票。轉換價格是指可轉換債券轉換成每股股票所支付的價格；轉換比例轉換比例是指每張可轉換債券能夠轉換成的普通股股數(shù)。用公式表示為：轉換比例=可轉換債券面值/轉換價格。上述說法（）。A.錯誤B.部分錯誤C.正確D.部分正確【答案】C18、下列關于現(xiàn)金流量表的說法中，錯誤的是（）。A.現(xiàn)金流量表所表達的是在特定會計期間內(nèi)，企業(yè)的現(xiàn)金的增減變動等情形B.現(xiàn)金流量表是以權責發(fā)生制為基礎編制的C.現(xiàn)金流量表是以收付實現(xiàn)制為基礎編制的D.現(xiàn)金流量表也叫賬務狀況變動表【答案】B19、能夠免疫極端值的影響，較好地反映投資策略的真實水平的數(shù)值型數(shù)據(jù)的是（）。A.均值B.標準差C.中位數(shù)D.方差【答案】C20、我國國債期限結構以中期為主，3～5年的國債占比超過（）。A.95%B.90%C.85%D.80%【答案】D21、用復利計算第n期終值的公式為（）。A.FV=PV（1+in）B.PV=FV（1+in）C.FV=PV（1+i）nD.PV=FV（1+i）n【答案】C22、為度量違約風險與投資收益率之間的關系，將某一風險債券的預期到期收益率與某一具有相同期限和票面利率的無風險債券的到期收益率之間的差額，稱為（）A.風險利差B.風險評價C.風險溢價D.風險收益【答案】C23、可轉換公司債券享受轉換特權，在轉換前與轉換后的形式分別是（）。A.股票、公司債券B.公司債券、股票C.都屬于股票D.都屬于債券【答案】B24、以下不屬于可回售債券的特點的是（）。A.回售價格通常是債券的面值B.受益人是發(fā)行人C.可回售債券的利息更低D.在發(fā)行一段時間后才可執(zhí)行回售權【答案】B25、利率衍生工具不包括（）。A.遠期利率合約B.利率期貨合約C.利率互換合約D.貨幣期權合約【答案】D26、下列系統(tǒng)中，在銀行間債券市場中辦理債券結算的是（）。A.中國現(xiàn)代化支付系統(tǒng)B.中債綜合業(yè)務平臺C.中國外匯交易中心本幣交易平臺D.交易所大宗交易平臺【答案】B27、投資者買入某股票10000股，不需繳納A.經(jīng)手費B.印花稅C.證券交易監(jiān)管費D.過戶費【答案】B28、以下統(tǒng)計量中，描述統(tǒng)計樣本偏離其均值程度的是（）。A.中位數(shù)B.分位數(shù)C.相關系數(shù)D.方差【答案】D29、影響期權價格的因素不包括()。A.合約標的資產(chǎn)的市場價格與期權的執(zhí)行價格B.期權的有效期C.無風險利率水平D.權利金的波動率【答案】D30、混合基金是指同時投資于（）和貨幣市場等工具，且不屬于股票基金、債券基金和基金中基金中任何一類的基金。A.股票、貨幣B.貨幣、債券C.股票、債券D.股票、基金【答案】C31、相對壽險公司，財險公司吸納的保費投資期限（），償還額度風險（），因此財險公司運用保費投資（）風險的產(chǎn)品。A.較短；較高；較低B.較長；較高；較高C.較長；較低；較高D.較短；較低；較高【答案】A32、若證券a和b的相關系數(shù)為0.63，證券a和c的相關系數(shù)為-0.75，則證券組合之間的相關性強弱為（）。A.證券a和b的相關性強B.證券a和c的相關性強C.相關性一樣D.不能比較【答案】B33、下列屬于商業(yè)票據(jù)特點的是（）。A.利率較低，通常比銀行優(yōu)惠利率低，比同期國債利率高B.利率較高C.只有二級市場，沒有明確的一級市場D.面額較小【答案】A34、我國證券交易所是在權益登記日（B股為最后交易日）的（）對該證券作除權、除息處理。A.當日B.前一交易日C.次一交易日D.后第7個交易日【答案】C35、以下關于股票基金風險的說法，正確的是（）。A.股票基金的風險水平低于混合型基金B(yǎng).不同類型股票基金所面臨的系統(tǒng)性風險是相同的C.股票基金通過分散投資可以大大降低個股投資的系統(tǒng)性風險D.股票基金面臨的投資風險可以分為系統(tǒng)性和非系統(tǒng)性風險【答案】D36、（）可在權證失效日之前任何交易日行權。A.美式權證B.歐式權證C.百慕大式權證D.認沽權證【答案】A37、關于基金的下行風險，以下表述錯誤的是（）A.下行風險是一個受到廣泛關注的風險衡量指標。B.下行風險是指，由于市場環(huán)境變化，未來價格走勢有可能低于基金經(jīng)理或投資者所預期的目標價位。C.下行風險是投資可能出現(xiàn)的最壞的情況，也是投資者可能需要承擔的損失。D.最大回撤是從資產(chǎn)最高價格到接下來最低價格的損失。投資的期限越長，這個指標就越有利【答案】D38、相比個人投資者，機構投資者通常具有的特征不包括（）。A.資金實力雄厚，投資規(guī)模相對較小B.具有比個人投資者更高的風險承受能力C.投資管理專業(yè)D.投資行為規(guī)范【答案】A39、下列關于大宗商品的說法，錯誤的是()。A.大宗商品具有實體，可進入流通領域B.大宗商品不能抵御通貨膨脹C.最近幾年，全球大宗商品和股票市場表現(xiàn)呈現(xiàn)出正相關關系D.大宗商品具有同質化、可交易等特征，供需和交易量都非常大【答案】B40、某企業(yè)有一張帶息期票，而額為12000元，票而利率為4%，出票日期為4月15日，6月14日到期（共60天），則到期日的利息為（）。A.52B.80C.79D.82【答案】B41、下列屬于基金投資交易過程中的風險的是（）。A.投資組合風險B.匯率風險C.利率風險D.市場風險【答案】A42、為防范債券回購風險可以采取的措施有（）。A.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ【答案】D43、私募股權投資通常采用（）的形式籌集資金。A.公開募集B.非公開募集C.發(fā)起設立D.吸收直接投資【答案】B44、以下關于回購的說法正確的是（）。A.質押式回購雖然歷史很長，但買斷式回購為主要交易品種B.買斷式回購是指出售的國債的所有權轉移給國債的受讓方（正回購方），受讓方有權處置該國債，只需在到期日按約定價格回售先前的國債C.質押式回購是指質押的國債的所有權仍屬于國債的出讓方（正回購方），受讓方（逆回購方）無權處置，國債被證券交易中心凍結D.按逆回購方是否有權處置回購標的國債劃分，國債回購可以分為質押式回購（開放式回購）和買斷式回購【答案】C45、（）風險是指在一定程度上無法通過一定范圍內(nèi)的分散化投資來降低的風險。A.經(jīng)營B.對沖C.非系統(tǒng)性D.系統(tǒng)性【答案】D46、下列不屬于企業(yè)年金基金投資范圍的是()。A.銀行存款B.國債C.短期債券回購D.長期債券回購【答案】D47、（）是指債券發(fā)行人有可能在債券到期日之前回購債券的風險。A.利率風險B.信用風險C.提前贖回風險D.通貨膨脹風險【答案】C48、關于全球投資業(yè)績標準（GIPS),以下表述錯誤的是（）。A.GIPS由于制定單一績效的呈現(xiàn)標準，可以讓投資業(yè)績具有可比性B.GIPS是由CFA協(xié)會設立的全球投資業(yè)績標準委員會制定C.GIPS考察凈收益率，且采用經(jīng)現(xiàn)金流調整后的時間加權收益率D.GIPS可以提高業(yè)績報告的透明度【答案】C49、已知一個投資組合與市場收益的相關系數(shù)為0.8，該組合的標準差為0.6，市場的標準差為0.3，則該投資組合的β值為（）。A.1.6B.0.4C.1.5D.1【答案】A50、資本資產(chǎn)定價模型(CAPM)是希臘字母貝塔(β)來描述資產(chǎn)或資產(chǎn)組合的系統(tǒng)風險大小。關于貝塔,以下表述正確的是（）A.貝塔值不能小于0B.貝塔可以理解為某資產(chǎn)或資產(chǎn)組合對市場收益率變動的敏感度C.塔值越大,預期收益率越低D.市場組合的貝塔值為0【答案】B51、（）又稱絕對價值法或收益貼現(xiàn)模型，是按照未來現(xiàn)金流的貼現(xiàn)對公司的內(nèi)在價值進行評估。A.理論價值法B.相對價值法C.市場價值法D.內(nèi)在價值法【答案】D52、投資組合A、B的主動比重分別為30%、60%，且A、B的基準指數(shù)相同，可以得出的結論是（）。A.投資組合B與基準的表現(xiàn)差別可能比投資組合A與基準的表現(xiàn)差別大B.投資組合A與基準的相關性比投資組合B與基準的相關性要低C.市場上漲時，投資組合B一定會跑贏投資組合AD.市場上漲時，投資組合A一定會跑贏投資組合B【答案】A53、大宗商品的投資方式不包括（）。A.購買大宗商品實物B.購買資源C.購買大宗商品相關債券D.投資大宗商品衍生工具【答案】C54、下列選項中，不屬于中期票據(jù)的優(yōu)點的是()。A.彌補企業(yè)直接融資中等期限(1～10年)產(chǎn)品的空缺B.中期票據(jù)幫助企業(yè)更加靈活地管理資產(chǎn)負債表C.違約風險小，由國家信用和財政收入作保證D.節(jié)約融資成本，提高融資效率【答案】C55、制定投資政策說明書的關鍵環(huán)節(jié)是()。A.分析投資者的需求B.分析投資者的財務狀況C.分析投資者的投資限制D.分析投資者的偏好【答案】A56、基金暫停估值的情形不包括()。A.基金投資所涉及的證券交易所遇法定節(jié)假日或因其他原因暫停營業(yè)時B.因不可抗力或其他情形致使基金管理人無法準確評估基金資產(chǎn)價值時C.占基金相當比例的投資品種的估值出現(xiàn)重大轉變，而基金管理人為保障投資人的利益已決定延遲估值D.基金托管人認為屬于緊急事故的任何情況，會導致基金管理人不能出售或評估基金資產(chǎn)的【答案】D57、股票的（）是公司清算時每一股份所代表的實際價值。A.票面價值B.清算價值C.賬面價值D.內(nèi)在價值【答案】B58、下列不屬于目前常用的風險價值模型技術的是（）。A.換元法B.歷史模擬法C.參數(shù)法D.蒙特卡洛法【答案】A59、與其他指數(shù)基金一祥，（）會不可避免地承擔所跟蹤指數(shù)面臨的系統(tǒng)性風險。A.ETFB.混合基金C.股票基金D.債券基金【答案】A60、關于房地產(chǎn)投資信托，以下表述正確的是（）A.目前國內(nèi)還沒有推出房地產(chǎn)投資信托產(chǎn)品B.比其他房地產(chǎn)投資工具風險更高C.與其他房地產(chǎn)投資工具相比，信息不對稱程度較高D.比其他房地產(chǎn)投資工具流動性強【答案】D61、（）負責根據(jù)投資決策委員會制定的投資原則和計劃制定投資組合的具體方案，向交易部下達投資指令。A.營業(yè)部B.投資部C.財務部D.研究部【答案】B62、（）是指違反法律、法規(guī)、交易所規(guī)則、公司內(nèi)部制度、基金合同等導致公司可能遭受法律制裁、監(jiān)管處罰、公開譴責等的風險。A.利率風險B.財產(chǎn)風險C.經(jīng)營風險D.投資交易過程中的合規(guī)風險【答案】D63、下列部門中不屬于基金管理公司投資管理部門的是（）。A.市場部B.交易部C.研究部D.投資部【答案】A64、下列關于信用利差特點的表述，錯誤的是（）。A.信用利差的變化本質上是市場風險偏好的變化，受經(jīng)濟預期影響B(tài).對于給定的非政府部門的債券、給定的信用評級，信用利差隨著期限增加而擴大C.信用利差隨著經(jīng)濟周期的擴張而擴張，隨著經(jīng)濟周期的收縮而縮小D.從實際數(shù)據(jù)看，信用利差的變化一般發(fā)生在經(jīng)濟周期發(fā)生轉換之前，因此，信用利差可以作為預測經(jīng)濟周期活動的指標【答案】C65、（）是用來衡量企業(yè)的短期償債能力的比率，旨在分析短期內(nèi)企業(yè)在不致使財務狀況惡化的前提下，利用手中持有的短期流動資產(chǎn)償還短期負債的能力的大小。A.流動性比率B.財務杠桿比率C.營運效率比率D.盈利能力比率【答案】A66、下列關于權證的分類中，錯誤的是（）。A.按照持有人權利的性質分類，權證可分為認購權證和認沽權證B.按行權時間分類，權證可分為美式權證、歐式權證、百慕大式權證等C.按基礎資產(chǎn)的來源分類，權證可分為認股權證和備兌權證D.按基礎資產(chǎn)的來源分類，權證可分為股權類權證、債權類權證及其他權證【答案】D67、關于私募股權投資采取的主要退出機制，以下表述錯誤的是（）。A.破產(chǎn)清算B.借殼上市C.大宗交易D.首次公開發(fā)行【答案】C68、債券組合構建需要考慮的因素中，包括（）A.I、II、IVB.I、III、IVC.I、II、IIID.I、II、III、IV【答案】D69、中國結算公司深圳分公司最終交收時點為交收日()。A.15:30B.14:00C.16:00D.17:00【答案】C70、目前，我國基金賣出股票按照1‰的稅率征收()。A.營業(yè)稅B.所得稅C.增值稅D.印花稅【答案】D71、看漲期權賣方的盈利是有限的，其最大盈利為（），虧損可能是無限大的。A.執(zhí)行價格B.合約價格C.期權價格D.無窮大【答案】C72、下列金融、非金融產(chǎn)品或工具，QDII基金不可購買并進行投資的是（）。A.銀行存款、可轉讓存單B.住房按揭支持證券、資產(chǎn)支持證券C.代表貴重金屬的憑證D.與固定收益、商品指數(shù)等標的物掛鉤的結構性投資產(chǎn)品【答案】C73、對于B股,中國結算公司要收取結算費在上海證券交易所結算費是成交金額的（）。A.0.3％B.1％C.0.05％D.0.75％【答案】C74、關于基金估值，以下表述正確的是（）.A.基金估值的第一責任主體為基金管理人。但基金合同另有約定的除外B.基金對交易活躍的證券估值時。一般采用最新的市場價格C.基金管理人可以將基金資產(chǎn)價格適當?shù)凸缽亩柚咕揞~贖回D.對于投資者來說，持有期間基金凈值的波動無關緊要，僅贖回的凈值做到公允即可【答案】B75、下列選項不屬于基金業(yè)績評價需考慮的因素的是()。A.投資目標B.風險水平C.基金規(guī)模D.成立時間【答案】D76、會導致指數(shù)復制時出現(xiàn)跟蹤誤差的因素包括（）。A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ【答案】B77、大宗