商業(yè)金融銀行的性質(zhì)、職能與管理

Chapter5商業(yè)銀行商業(yè)銀行商業(yè)銀行的起源和發(fā)展商業(yè)銀行的性質(zhì)、職能、作用商業(yè)銀行業(yè)務(wù)商業(yè)銀行與存款貨幣創(chuàng)造商業(yè)銀行管理第一節(jié)商業(yè)銀行的起源和發(fā)展一、銀行字面解釋

二、早期銀行的形成三、現(xiàn)代商業(yè)銀行的形成途徑四、中國(guó)早期銀行業(yè)的形成五、當(dāng)前國(guó)際商業(yè)銀行的發(fā)展最早的銀行是怎樣產(chǎn)生的？字面最早解釋：古法語(yǔ)詞“bangue”和意大利語(yǔ)“banca”——交易所的長(zhǎng)板凳“歷史學(xué)家——2000年前的古巴比倫的伊基比銀行是最早的銀行記載。一、銀行字面解釋二、早期銀行的形成鑄幣兌換保管與匯兌存貸款業(yè)務(wù)三、現(xiàn)代銀行的發(fā)展1.起源于意大利的私人銀行

從銀行發(fā)展的歷史來(lái)看，現(xiàn)代銀行起源于意大利。如1272年巴爾迪的銀行，1310年的佩魯齊銀行等，都是位富有家庭經(jīng)商方便而設(shè)立的私人銀行。2.近代意義銀行

比較具有近代意義的銀行則是1587年建立的威尼斯銀行，以及此后的米蘭銀行（1593）、阿姆斯特丹銀行（1609）、紐倫堡銀行(1621)BankofEngland

3.現(xiàn)代銀行產(chǎn)生

銀行業(yè)的擴(kuò)張是隨著古希臘和古羅馬的古典文明向北歐和西歐滲透的同時(shí)進(jìn)行的。在15~17世紀(jì)工業(yè)革命已經(jīng)開始萌芽，需要成熟的金融系統(tǒng)，社會(huì)化大生產(chǎn)發(fā)展使現(xiàn)代商業(yè)銀行獲得飛速發(fā)展的機(jī)遇。在英國(guó)則出現(xiàn)了由金匠業(yè)轉(zhuǎn)變?yōu)殂y行業(yè)的過(guò)程。

1694年第一家股份制銀行——英格蘭銀行。商業(yè)銀行的形成途徑

一是從高利貸銀行轉(zhuǎn)變過(guò)來(lái)二是以股份公司形式組建中國(guó)早期銀行業(yè)的形成

一、1927年前的銀行業(yè)中國(guó)通商銀行、戶部銀行（1908年改為大清銀行，1912年改為中國(guó)銀行、交通銀行。

二、1927年到1949年的銀行業(yè)中國(guó)銀行、交通銀行、中國(guó)農(nóng)民銀行、“小四行”、“南三行”、

“北四行1986年７月，國(guó)務(wù)院決定重新組建交通銀行。1987年４月１日正式對(duì)外營(yíng)業(yè)。它是新中國(guó)建立以來(lái)第一家綜合性股份制商業(yè)銀行。交通銀行第二節(jié)商業(yè)銀行的性質(zhì)、職能、作用

一、商業(yè)銀行的性質(zhì)首先，商業(yè)銀行具有一般企業(yè)的特征。

其次，商業(yè)銀行是特殊的企業(yè)再次，商業(yè)銀行不同于一般的金融機(jī)構(gòu)第二節(jié)商業(yè)銀行的性質(zhì)、職能、作用二、商業(yè)銀行的職能和作用

信用中介

支付中介

信用創(chuàng)造商業(yè)銀行從商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債表的構(gòu)成來(lái)看，主要有負(fù)債業(yè)務(wù)、資產(chǎn)業(yè)務(wù)和不進(jìn)入資產(chǎn)負(fù)債表的中間業(yè)務(wù)和表外業(yè)務(wù)。自有資本負(fù)債業(yè)務(wù)存款銀行負(fù)債其他負(fù)債現(xiàn)金資產(chǎn)資產(chǎn)業(yè)務(wù)貸款證券投資其他資產(chǎn)結(jié)算業(yè)務(wù)租賃業(yè)務(wù)傳統(tǒng)中間業(yè)務(wù)信托業(yè)務(wù)代理業(yè)務(wù)信用卡業(yè)務(wù)備用信用證業(yè)務(wù)表外業(yè)務(wù)承諾業(yè)務(wù)貸款出售

第三節(jié)商業(yè)銀行業(yè)務(wù)

一、負(fù)債業(yè)務(wù)商業(yè)銀行資金來(lái)源負(fù)債業(yè)務(wù)框架存款自有資金借入資金現(xiàn)金貸款其它資產(chǎn)第三節(jié)商業(yè)銀行業(yè)務(wù)投資資產(chǎn)業(yè)務(wù)框架二、資產(chǎn)業(yè)務(wù)第三節(jié)商業(yè)銀行業(yè)務(wù)三、表外業(yè)務(wù)一、表外業(yè)務(wù)與中間業(yè)務(wù)的區(qū)別和聯(lián)系二、傳統(tǒng)中間業(yè)務(wù)框架三、表外業(yè)務(wù)框架附：商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債表第四節(jié)商業(yè)銀行與存款貨幣創(chuàng)造一、存款貨幣的多倍擴(kuò)張1、幾個(gè)基本概念（1）原始存款與派生存款原始存款：銀行的客戶以現(xiàn)金形式存入銀行的存款。

甲銀行

資產(chǎn)負(fù)債

準(zhǔn)備金+1000存款+1000

派生存款：銀行的貸款、貼現(xiàn)和投資等行為而引起的存款。

（2）存款準(zhǔn)備金與存款準(zhǔn)備金比率

存款準(zhǔn)備金與存款準(zhǔn)備金率法定準(zhǔn)備金與超額準(zhǔn)備金2、存款貨幣的創(chuàng)造過(guò)程（1）幾個(gè)簡(jiǎn)化的假設(shè)整個(gè)銀行體系由一個(gè)中央銀行和至少兩家商業(yè)銀行所構(gòu)成；中央銀行規(guī)定的法定存款準(zhǔn)備金比率為20%；商業(yè)銀行只有活期存款，沒有定期存款或儲(chǔ)蓄存款；商業(yè)銀行并不保留超額準(zhǔn)備金；沒有現(xiàn)金從銀行系統(tǒng)漏出。（即公眾不從他們的存款帳戶上提現(xiàn)，或提現(xiàn)用于支付后，收款人又立即存入銀行。）例如第一銀行接受A客戶存入的1000元現(xiàn)金，銀行資產(chǎn)負(fù)債表變化如下：

第一銀行第二銀行資產(chǎn)負(fù)債資產(chǎn)負(fù)債準(zhǔn)備金+200存款-A+1000準(zhǔn)備金+160存款-C+800貸款-B+800貸款-D+640

第三銀行資產(chǎn)負(fù)債準(zhǔn)備金+128存款-E+640貸款-F+512

第四銀行400010005000合計(jì)…………512128640第三銀行640160800第二銀行8002001000第一銀行③=①-②②=

①

×20%①貸款增加額按20%提取的法定準(zhǔn)備金Rd存款增加額D銀行把表中存款增加額相加，整個(gè)銀行體系的存款增加額D為：存款乘數(shù)的修正二、存款貨幣的多倍收縮

存款貨幣的多倍收縮的過(guò)程與多倍收縮正好相反。例如A客戶從第一銀行提取其存款10000元，銀行資產(chǎn)負(fù)債表變化如下：

第一銀行第二銀行

資產(chǎn)負(fù)債資產(chǎn)負(fù)債準(zhǔn)備金-2000存款-10000準(zhǔn)備金-1600存款–8000貸款-8000

貸款-6400貨幣、銀行與經(jīng)濟(jì)

貸款交易存款貸款交易

銀行客戶客戶銀行客戶第一AB第二C

存款貸款

交易存款

客戶銀行客戶客戶銀行……

D第三EF第四貸款貸款貸款貸款準(zhǔn)備金存款存款存款存款第一銀行第二銀行第三銀行第四銀行存款貨幣創(chuàng)造的現(xiàn)實(shí)思考銀行體系先天的、固有的脆弱性中央銀行救助原則——”大而不能倒”存款準(zhǔn)備金功能與作用商業(yè)銀行與實(shí)體經(jīng)濟(jì)關(guān)系東南亞金融危機(jī)為什么導(dǎo)致“東亞十年輝煌一筆抹掉”？金融與經(jīng)濟(jì)金融機(jī)構(gòu)形成的貨幣流A非金融企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)形成的商品流B經(jīng)濟(jì)發(fā)展、資源配置在貨幣流與商品流的關(guān)系中，傳統(tǒng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展思路“商品到哪里貨幣到哪里”。然而，現(xiàn)代金融經(jīng)濟(jì)下演變?yōu)椤柏泿诺侥睦镓?cái)富到哪里”。貨幣已不僅僅是交易的手段和工具，而成為資源配置的戰(zhàn)略的工具。

第四節(jié)商業(yè)銀行管理經(jīng)營(yíng)原則流動(dòng)性安全性盈利性協(xié)調(diào)一、商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)原則資產(chǎn)管理理論負(fù)債管理理論資產(chǎn)負(fù)債管理理論資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)表外統(tǒng)一管理第四節(jié)商業(yè)銀行管理二、商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)管理理論附：中國(guó)主要的銀行網(wǎng)站1．中國(guó)工商銀行2．中國(guó)銀行

3．中國(guó)建設(shè)銀行4．招商銀行5．中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行

歡迎訪問(wèn)！【形勢(shì)要點(diǎn)：四大商業(yè)銀行改革原本由央行2.1萬(wàn)億元“買單”】5日，全國(guó)政協(xié)委員、中國(guó)人民銀行廣州分行行長(zhǎng)馬經(jīng)在小組發(fā)言時(shí)透露，目前中國(guó)人民銀行為中、工、建、交等商業(yè)銀行改革所支付的成本約為21000億元。馬經(jīng)表示，在存款保險(xiǎn)制度尚未建立之前，我國(guó)國(guó)有商業(yè)銀行改革最終買單的都是中國(guó)人民銀行。到現(xiàn)在為止，央行為中、工、建等金融機(jī)構(gòu)付出的改革成本達(dá)到21000億，這主要包括幾次注資和不良資產(chǎn)的剝離。資料顯示，早在2003年10月份，國(guó)務(wù)院已經(jīng)決定將部分外匯儲(chǔ)備注資商業(yè)銀行，并選擇了中行和建行作為試點(diǎn)，這兩家銀行共獲得450億美元注資，2005年工商銀行獲得150億美元注資。雖然注資人是中央?yún)R金，但這筆資金是記在央行的賬面上。而在不良資產(chǎn)的剝離方面，2004年5月22日，中行和建行分別剝離1400億和569億元不良資產(chǎn)，6月21日，中行和建行再次剝離不良資產(chǎn)共計(jì)2787億元。其實(shí)，國(guó)家也從國(guó)有商業(yè)銀行的改制過(guò)程中獲得收益。馬經(jīng)表示，目前這幾家銀行經(jīng)過(guò)改革都已經(jīng)上市，這幾家金融機(jī)構(gòu)通過(guò)溢價(jià)、分紅、繳稅創(chuàng)造的效益是31000億，由此計(jì)算，2.1萬(wàn)億投入所取得的收益為1萬(wàn)億。目前，國(guó)家開發(fā)銀行、光大銀行和農(nóng)業(yè)銀行的改革重組正在進(jìn)行，國(guó)家開發(fā)銀行和光大銀行已經(jīng)獲得200億美元的注資，農(nóng)業(yè)銀行的注資規(guī)模尚未確定，外界傳言農(nóng)行注資將達(dá)到400億美元左右。——2008/3/72004年全球前十大銀行排名法國(guó)巴黎國(guó)民巴黎巴銀行10住友三井金融集團(tuán)（日本）9蘇格蘭皇家銀行（英國(guó)）8東京三菱金融集團(tuán)（日本）7瑞穗金融集團(tuán)（日本）6JP摩根大通（美國(guó)）5（美國(guó)）美洲銀行4英國(guó)匯豐控股3法國(guó)農(nóng)業(yè)信貸2花旗集團(tuán)（美國(guó)）1中國(guó)入圍銀行況：中國(guó)將設(shè)銀25中國(guó)工商銀行中國(guó)銀行36中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行2003年國(guó)際銀行并購(gòu)活動(dòng)重趨活躍，并主導(dǎo)了全球并購(gòu)交易。美洲銀行（BOA）收購(gòu)波士頓艦隊(duì)金融公司。合并后超過(guò)摩根大通成為美國(guó)第二大銀行。摩根大通當(dāng)然不甘示弱，隨即收購(gòu)每一銀行（BankOne)。匯豐銀行收購(gòu)百慕銀行。目前國(guó)際銀行業(yè)高官的新挑戰(zhàn)是如何在銀行巨無(wú)霸時(shí)代成功地生存并大。2005年全球前10大銀行排名名稱國(guó)別1花旗銀行美國(guó)2JP摩根大通銀行美國(guó)3匯豐控股公司英國(guó)4美洲銀行公司美國(guó)5農(nóng)業(yè)信貸銀行法國(guó)6蘇格蘭皇家銀行英國(guó)7東京三菱金融集團(tuán)日本8瑞穗金融集團(tuán)日本9蘇格蘭-海法銀行英國(guó)10巴黎巴國(guó)民銀行法國(guó)JP摩根大通銀行將法國(guó)農(nóng)業(yè)信貸擠出第2的位置，英國(guó)的HBOS銀行移至第9位，日本的三井住友集團(tuán)退居為15位。中國(guó)銀行由于國(guó)家注資而從29位躋入第11位，中國(guó)建設(shè)銀行位居25為。2005年2006年銀行名稱一級(jí)資本（＄）11花旗集團(tuán)(美國(guó))79432匯豐集團(tuán)（英國(guó)）74443美國(guó)銀行（美國(guó)）74024摩根大通（美國(guó)）72575日本三菱日聯(lián)金融集團(tuán)（日本）63956法國(guó)農(nóng)業(yè)信貸集團(tuán)（法國(guó)）60667蘇格蘭皇家銀行（英國(guó)）486158三井住友金融集團(tuán)39689瑞穗金融集團(tuán)(日本)3881210西班牙國(guó)家銀行(西班牙)3842511中國(guó)建設(shè)銀行（中國(guó)）3563216中國(guó)工商銀行（中國(guó)）3171117中國(guó)銀行（中國(guó)）313全球第一大銀行：美國(guó)美洲銀行全球第二大銀行：美國(guó)花旗集團(tuán)全球第三大銀行：英國(guó)匯豐銀行全球第四大銀行：法國(guó)農(nóng)業(yè)信貸銀行全球第五大銀行：美國(guó)摩根大通銀行全球第六大銀行：三菱日聯(lián)金融集團(tuán)全球第七大銀行：中國(guó)工商銀行全球第八大銀行：英國(guó)英格蘭皇家銀行全球第九大銀行：中國(guó)銀行全球第十大銀行：西班牙國(guó)家銀行2007年世界銀行排位2008年世界銀行排位RankBank中文名稱CountryTicker1JPMorganChase&Co

摩根大通公司USJPM2BankofAmericaCorp

美國(guó)銀行USBAC3Citigroup

花旗集團(tuán)USC4RoyalBankofScotland

蘇格蘭皇家銀行UKRBS5HSBCHoldings

匯豐集團(tuán)UKHBC6WellsFargo&Co

美國(guó)富國(guó)銀行USWFC7MitsubishiUFJFinancialGroup

三菱日聯(lián)金融集團(tuán)JapanMTU8ICBC

中國(guó)工商銀行China9CreditAgricoleGroup

法國(guó)農(nóng)業(yè)信貸銀行France10SantanderCentralHispano

西班牙國(guó)際銀行SpainSTD11BankofChina

中國(guó)銀行China12ChinaConstructionBankCorp

中國(guó)建設(shè)銀行China13GoldmanSachs

高盛集團(tuán)USGS14BNPParibas

法國(guó)巴黎銀行FranceBNPQY15BarclaysBank

英國(guó)巴克萊銀行UKBCS16MizuhoFinancialGroup

日本瑞穗金融集團(tuán)JapanMFG17MorganStanley

摩根士丹利公司USMS19SumitomoMitsuiFinancialGroup

日本三井住友金融集團(tuán)JapanSMFJY20INGBank

荷蘭國(guó)際集團(tuán)NetherlandsING21DeutscheBank

德意志銀行GermanyDB23SocieteGenerale

法國(guó)興業(yè)銀行FranceSCGLY24AgriculturalBankofChina

中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行China2005年世界銀行排名分析：1、美國(guó)對(duì)全球銀行業(yè)的影響減弱。2、德國(guó)和日本市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的復(fù)蘇推動(dòng)了全球銀行業(yè)的繁榮。3、歐洲的壯大對(duì)全球銀行業(yè)的貢獻(xiàn)凸現(xiàn)。4、反映了2004年全球銀行業(yè)的變局。并購(gòu)仍然是大銀行變得更大和進(jìn)入銀行榜的捷徑。國(guó)際銀行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)上世紀(jì)九十年代席卷全球的收購(gòu)兼并浪潮下國(guó)際銀行業(yè)呈現(xiàn)以下發(fā)展特征：全能銀行時(shí)代跨國(guó)銀行時(shí)代網(wǎng)絡(luò)銀行時(shí)代銀行再造時(shí)代中資銀行海外擴(kuò)張路徑中國(guó)銀行·2007年10月英國(guó)子行開業(yè)將與倫敦分行并行運(yùn)營(yíng)。·2007年11月19日，中銀香港39億5千萬(wàn)港元購(gòu)入香港銀行東亞銀行有限公司約4.94%的股權(quán)?！?007年7月，中國(guó)銀行鹿特丹分行正式開業(yè)投入運(yùn)營(yíng)。工商銀行·2007年10月25日，收購(gòu)標(biāo)準(zhǔn)銀行20%的股權(quán)，成為該行最大股東?！?007年11月08日，工商銀行莫斯科股份公司成立。·2006年買入印尼的Halim銀行90%股權(quán)，今年又以5.83億美元收購(gòu)澳門誠(chéng)興銀行80%的股權(quán)。民生銀行·2007年10月初，決定收購(gòu)美國(guó)聯(lián)合銀行控股公司（UCBHHoldings）。國(guó)開行·2007年8月14日，國(guó)開行以22億歐元獲得巴克萊銀行2.014億股，持股比例為3.1%。建設(shè)銀行·2006年確定以97.1億港元收購(gòu)美國(guó)銀行的全資子公司美國(guó)銀行亞洲100%的股權(quán)。招商銀行·2007年11月8日，招商銀行設(shè)立紐約分行。交通銀行·2007年11月1日，交通銀行澳門分行開業(yè)中信銀行·2007年10月22日，中信證券收購(gòu)貝爾斯登6%股權(quán)?！拘蝿?shì)要點(diǎn)：未來(lái)一兩年內(nèi)美國(guó)可能遭遇銀行破產(chǎn)潮】據(jù)美國(guó)有線電視新聞網(wǎng)（CNN）3月3日?qǐng)?bào)道，房市低迷與信貸危機(jī)帶來(lái)的負(fù)面效應(yīng)持續(xù)擴(kuò)大蔓延，一場(chǎng)金融危機(jī)正在全美悄悄醞釀。過(guò)去一年之中，全美已經(jīng)有4家銀行先后宣告破產(chǎn)倒閉。美國(guó)監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)于銀行業(yè)界未來(lái)發(fā)展趨勢(shì)也作出悲觀預(yù)測(cè)，他們預(yù)期未來(lái)1－2年之中，全美將有100－200家銀行先后倒閉，且以房貸相關(guān)收入為主的銀行與信用合作社將首先受到牽連。美國(guó)聯(lián)邦存款保險(xiǎn)公司（FDIC）主席與其他銀行業(yè)界專家預(yù)估，全美大量銀行正行駛在通往倒閉的路上，它們將在將來(lái)某一時(shí)間陸續(xù)倒閉。金融服務(wù)公司斯坦福集團(tuán)的分析師塞伯格表示：“監(jiān)管機(jī)構(gòu)官員未雨綢繆，正在為應(yīng)對(duì)未來(lái)12－24個(gè)月之中，可能出現(xiàn)100－200家銀行破產(chǎn)做準(zhǔn)備?！币饬现械慕栀J損失、持續(xù)惡化的房地產(chǎn)市場(chǎng)，以及信貸緊縮都導(dǎo)致銀行利潤(rùn)普遍下滑，且這類金融問(wèn)題未來(lái)將主要集中在美國(guó)中西部的傳統(tǒng)制造業(yè)地帶，如俄亥俄州、密歇根州、加利福尼亞州、佛羅里達(dá)州和佐治亞州等州和地區(qū)。2006年底，美國(guó)聯(lián)邦存款保險(xiǎn)公司將50家金融機(jī)構(gòu)列為“問(wèn)題”金融機(jī)構(gòu)；而截至2007年底，全美“問(wèn)題”金融機(jī)構(gòu)一舉增加至76家。但是聯(lián)邦存款保險(xiǎn)公司官員大衛(wèi)·巴爾表示，與1992年底的銀行危機(jī)相比，此次潛在危機(jī)的規(guī)模可能會(huì)小很多，當(dāng)時(shí)全美共有1063家銀行被聯(lián)邦存款保險(xiǎn)公司列入“麻煩”名單?！?008年3月2日本章結(jié)束，謝謝觀看信用中介信用中介的具體表現(xiàn)：1.通過(guò)受信業(yè)務(wù)，聚集閑散資金，形成銀行負(fù)債。2.通過(guò)授信業(yè)務(wù)，把資金投入社會(huì)，形成銀行資產(chǎn)。信用中介的意義：

1.通過(guò)信用中介形成銀行利潤(rùn)。2.通過(guò)信用中介增加社會(huì)貨幣資金總量、提高社會(huì)貨幣資金增值能力。3.信用中介實(shí)現(xiàn)貨幣使用權(quán)的改變、優(yōu)化資源配置，調(diào)節(jié)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)。支付中介支付中介具體體現(xiàn)為為客戶保管、出納、代理支付貨幣的功能。支付中介的意義：1.減少現(xiàn)金的使用量和流通量，節(jié)約社會(huì)費(fèi)用。2.加速結(jié)算過(guò)程和貨幣資金周轉(zhuǎn)，增加了生產(chǎn)資金的總量，促進(jìn)社會(huì)再生產(chǎn)。3.使得商業(yè)銀行擁有持續(xù)穩(wěn)定的廉價(jià)資金來(lái)源。信用創(chuàng)造

信用創(chuàng)造建立在信用中介職能和支付中介職能的基礎(chǔ)之上。信用創(chuàng)造的意義：1.能夠發(fā)揮貨幣對(duì)經(jīng)濟(jì)的第一推動(dòng)力和持續(xù)推動(dòng)力。2.能夠發(fā)揮宏觀經(jīng)濟(jì)調(diào)控的杠桿作用。商業(yè)銀行資金來(lái)源

銀行資本普通股和先股盈余資本性票據(jù)和債券各項(xiàng)儲(chǔ)備銀行負(fù)債俠義負(fù)債：銀行存款和借款廣義負(fù)債：銀行存款和借款以及資本性票據(jù)和長(zhǎng)期債務(wù)資本負(fù)債業(yè)務(wù)框架支票存款不付息的活期存款付息的可轉(zhuǎn)讓提款單存款（NOWs）超級(jí)可轉(zhuǎn)讓支付憑證帳戶（SUperNOWs）貨幣市場(chǎng)存款帳戶非交易存款儲(chǔ)蓄存款定期存款小額定期存款（10萬(wàn)美元以下）大額可轉(zhuǎn)讓存單（CDs）其他負(fù)債向央行借款同業(yè)拆借向母公司借款出售回購(gòu)協(xié)議借入歐洲美元資產(chǎn)業(yè)務(wù)框架現(xiàn)金資產(chǎn)庫(kù)存現(xiàn)金存放在央行的款項(xiàng)存放同業(yè)款項(xiàng)應(yīng)收款項(xiàng)貸款工商業(yè)貸款不動(dòng)產(chǎn)貸款同業(yè)貸款消費(fèi)貸款其他貸款證券投資貨幣市場(chǎng)投資工具資本市場(chǎng)證券創(chuàng)新投資工具資產(chǎn)擔(dān)保證券共同基金股份其他資產(chǎn)商業(yè)銀行自己擁有的固定資產(chǎn)、在子公司的投資、預(yù)付費(fèi)用等。傳統(tǒng)中間業(yè)務(wù)框架

結(jié)算業(yè)務(wù)同城結(jié)算異地結(jié)算租賃業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)性租賃融資性租賃代理業(yè)務(wù)代理收付款業(yè)務(wù)代理行業(yè)務(wù)現(xiàn)金管理業(yè)務(wù)代理保管業(yè)務(wù)代理融通業(yè)務(wù)信托業(yè)務(wù)信用卡業(yè)務(wù)表外業(yè)務(wù)框架備用信用證承諾業(yè)務(wù)貸款便利貸款額度貸款承諾票據(jù)發(fā)行便利貸款出售票據(jù)發(fā)行便利貸款出售資產(chǎn)證券化衍生工具交易投資銀行業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)原則

一、流動(dòng)性是指銀行具有隨時(shí)以適當(dāng)?shù)膬r(jià)格取得可用資金，隨時(shí)滿足存款人特區(qū)村看和滿足客戶合理貸款需求的能力。二、安全性

是指銀行具有控制風(fēng)險(xiǎn)、彌補(bǔ)損失、保證銀行穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)的能力。三、盈利性是指商業(yè)銀行在穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)的前提下，盡可能提高銀行的盈利能力，力求獲取最大利潤(rùn)，以實(shí)現(xiàn)銀行價(jià)值最大化目標(biāo)。

資產(chǎn)管理1.背景：20世紀(jì)60年代以前，商業(yè)銀行所處的經(jīng)營(yíng)環(huán)境較寬松，資金來(lái)源充裕且穩(wěn)定，商業(yè)銀行的間接融資占主導(dǎo)地位。2.三種理論：商業(yè)行貸款理論：該理論從銀行資金主要來(lái)源于活期貸款出發(fā)，認(rèn)為認(rèn)為銀行只要發(fā)放短期的、以真實(shí)票據(jù)為貸款抵押的、于商業(yè)生產(chǎn)周期相聯(lián)系的工商企業(yè)為貸款。資產(chǎn)可轉(zhuǎn)換理論：該理論認(rèn)為，流動(dòng)性要求仍然是商業(yè)銀行需特別強(qiáng)調(diào)的、但銀行在資金運(yùn)用中可持有具有可轉(zhuǎn)換性的資產(chǎn)。預(yù)期收入理論：該理論認(rèn)為，一筆高質(zhì)量的貸款，其還本付息的日期表應(yīng)以借款人的未來(lái)收入或現(xiàn)金流量為依據(jù)。負(fù)債管理1.背景：

20世紀(jì)60年代初，由于金融市場(chǎng)的發(fā)展，出現(xiàn)了很多非銀行金融機(jī)構(gòu)，同時(shí)由于對(duì)銀行嚴(yán)格的利率管制，使得大量資金不通過(guò)銀行的信用中介進(jìn)入金融市場(chǎng)，出現(xiàn)“脫媒”現(xiàn)象，是銀行陷入危機(jī)。2.基本思想：

商業(yè)銀行的資產(chǎn)負(fù)債管理和流動(dòng)性管理，不僅可以通過(guò)加強(qiáng)資產(chǎn)管理來(lái)實(shí)現(xiàn)，也可以通過(guò)在貨幣市場(chǎng)上主動(dòng)負(fù)債實(shí)現(xiàn)。資產(chǎn)負(fù)債綜合管理

1.背景：20世紀(jì)70年代末、80年代初，由于西方發(fā)達(dá)國(guó)家相繼放松或逐步取消利率管制，金融界出現(xiàn)了金融自由化浪潮，利率風(fēng)險(xiǎn)凸現(xiàn)，商業(yè)銀行必須面對(duì)資產(chǎn)和負(fù)債的匹配問(wèn)題。2.基本思想：

銀行管理層需對(duì)資產(chǎn)和負(fù)債的數(shù)量、結(jié)構(gòu)、受益及成本統(tǒng)一管理；資產(chǎn)和負(fù)債的管理必須協(xié)調(diào)；分析資產(chǎn)負(fù)債表的所有項(xiàng)目、所有服務(wù)成本與受益。

資產(chǎn)負(fù)債管理示意圖資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)外統(tǒng)一管理1.背景：20世紀(jì)80年代末，金融自由化浪潮下，傳統(tǒng)業(yè)務(wù)成本上升、收益下降，商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)大量轉(zhuǎn)移到具有高風(fēng)險(xiǎn)的表外業(yè)務(wù)上。2.基本思想：《巴賽爾協(xié)議》、新《巴賽爾協(xié)議》資本定義資本充足率問(wèn)題三大支柱資金來(lái)源活期存款儲(chǔ)蓄存款定期存款借入資金股本資金池資金運(yùn)用一級(jí)儲(chǔ)備二級(jí)儲(chǔ)備各類貸款其他有價(jià)證券固定資產(chǎn)按優(yōu)先次序資產(chǎn)負(fù)債管理示意圖商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債表資產(chǎn)負(fù)債現(xiàn)金資產(chǎn)：5.4庫(kù)存現(xiàn)金0.9在美聯(lián)儲(chǔ)的存款0.6在其他銀行存款和在途待收的現(xiàn)金3.9貸款：61.7房地產(chǎn)26.0工商企業(yè)17.0消費(fèi)者11.7其他7.0證券：23.9美國(guó)政府18.4州和地方政府及其他5.5其他資產(chǎn)：9.9存款：64.7交易存款20.4非交易存款44.3借款：16.4其他負(fù)債：10.6資本項(xiàng)目：8.3

總資產(chǎn)100.0總負(fù)債100.0年度工作總結(jié)匯報(bào)ANNUALWORKREPORTSUMMARY信托業(yè)務(wù)發(fā)展與創(chuàng)新研究上海國(guó)際信托投資有限公司王信舉目錄信托業(yè)務(wù)發(fā)展現(xiàn)狀研究01信托業(yè)務(wù)創(chuàng)新研究——兩項(xiàng)導(dǎo)致信托業(yè)務(wù)突破性發(fā)展的重大革新02信托業(yè)務(wù)創(chuàng)新案例分析03信托業(yè)務(wù)發(fā)展現(xiàn)狀研究一般理解政策與法律環(huán)境發(fā)展現(xiàn)狀一般特點(diǎn)發(fā)展桎梏信托的一般理解以信為本以誠(chéng)治業(yè)誠(chéng)即真誠(chéng)、誠(chéng)實(shí)，信即守承諾、講信用，講誠(chéng)信就是要守諾、踐約、無(wú)欺。如果有人要問(wèn)英國(guó)人在法學(xué)領(lǐng)域取得的最偉大、最獨(dú)特的成就是什么，那就是歷經(jīng)數(shù)百年發(fā)展起來(lái)的信托理念…這不是因?yàn)樾磐畜w現(xiàn)了基本的道德原則，而是因?yàn)樗撵`活性，它是一種具有極大彈性和普遍性的制度。——英國(guó)法學(xué)家梅特蘭信托的應(yīng)用范圍可與人類的想像力相媲美?！绹?guó)信托法權(quán)威斯科特信托的一般理解貫通貨幣市場(chǎng)、資本市場(chǎng)和產(chǎn)業(yè)投資的獨(dú)特優(yōu)勢(shì)最好的非IPO投資銀行業(yè)務(wù)平臺(tái)信托制度框架下突出的財(cái)產(chǎn)管理功能和資金融通功能政策與法律環(huán)境法律框架逐步完善《信托法》（2001.10）——信托法律制度體系的基本法《信托投資公司管理辦法》（2002.6）——信托投資公司的經(jīng)營(yíng)管理規(guī)范《信托投資公司資金信托業(yè)務(wù)管理暫行辦法》（2002.7）——信托主體業(yè)務(wù)的規(guī)范分類監(jiān)管辦法即將出臺(tái)，諸多單項(xiàng)條例即將出臺(tái)——信托證券專用帳戶、信托公司及業(yè)務(wù)信息披露、房地產(chǎn)信托、信托公司治理指引、內(nèi)控指引和信托核算等政策與法律環(huán)境監(jiān)管思路逐步明晰信托公司分類監(jiān)管原則、屬地監(jiān)管原則協(xié)調(diào)規(guī)劃，統(tǒng)一監(jiān)管尚需加強(qiáng)發(fā)展現(xiàn)狀目前重新登記后的信托公司共59家，截至6月底，信托從業(yè)人員4600人近三年來(lái)，集合資金信托計(jì)劃1053個(gè)，大部分獲得了成功，信托公司接受管理的信托財(cái)產(chǎn)總額已近2000億元人民幣。84%的信托財(cái)產(chǎn)為資金信托，財(cái)產(chǎn)信托業(yè)務(wù)開始呈現(xiàn)良好的發(fā)展態(tài)勢(shì)?！y監(jiān)會(huì)非銀部主任高傳捷，中國(guó)長(zhǎng)沙信托論壇(2004.10）一般特點(diǎn)由單一信托到集合信托由資金信托向財(cái)產(chǎn)信托過(guò)渡運(yùn)用范圍由單一領(lǐng)域到多領(lǐng)域運(yùn)用工具由單一向多種工具相結(jié)合發(fā)展桎梏信托登記信托稅收信托會(huì)計(jì)信托業(yè)務(wù)創(chuàng)新研究?jī)身?xiàng)導(dǎo)致信托業(yè)務(wù)突破性發(fā)展的重大革新信托內(nèi)部信用增級(jí)信托制度框架下的所有權(quán)解析內(nèi)部信用增級(jí)外部信用增級(jí)由第三方提供信用擔(dān)保，提供者包括政府、專業(yè)保險(xiǎn)公司、金融機(jī)構(gòu)、大型企業(yè)的財(cái)務(wù)公司等，增級(jí)工具主要有：政府承諾函、保險(xiǎn)、企業(yè)擔(dān)保、現(xiàn)金抵押帳戶和信用證等。信托內(nèi)部信用增級(jí)利用基礎(chǔ)資產(chǎn)產(chǎn)生的部分現(xiàn)金流來(lái)實(shí)現(xiàn),可避免利用外部信用增級(jí)工具較容易受信用增級(jí)提供者信用等級(jí)下降風(fēng)險(xiǎn)的影響的風(fēng)險(xiǎn)。增級(jí)工具主要有：構(gòu)建優(yōu)先/次級(jí)結(jié)構(gòu)、利差帳戶和超額抵押等。優(yōu)先/次級(jí)結(jié)構(gòu)就是根據(jù)一定的原則和需求，將信托或資產(chǎn)支撐的證券產(chǎn)品的收益權(quán)分為不同信用品質(zhì)的檔級(jí)，不同檔級(jí)的受益權(quán)承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)、享有利益及利益分配或退出的順序有區(qū)別。內(nèi)部信用增級(jí)——構(gòu)建優(yōu)先/次級(jí)結(jié)構(gòu)遵照風(fēng)險(xiǎn)和收益相匹配的原則，通過(guò)組合策略，向選擇不同風(fēng)險(xiǎn)-收益結(jié)構(gòu)特征的投資者分配不同現(xiàn)金流的結(jié)構(gòu)化設(shè)計(jì)，能保證不同層次受益權(quán)對(duì)應(yīng)的現(xiàn)金流匯總能夠復(fù)原為項(xiàng)目整體的現(xiàn)金流，擺脫了項(xiàng)目本身性質(zhì)以及外部信用擔(dān)保的制約，而僅僅依賴于項(xiàng)目自身權(quán)利和義務(wù)的重新分配就能在最大程度上保障優(yōu)先收益的實(shí)現(xiàn)。可保障那些偏好于穩(wěn)定收益的投資者能夠在總體收益狀況不是太好的情況下也能獲得較穩(wěn)定收益，同時(shí)使風(fēng)險(xiǎn)偏好型投資者在總體收益情況較差時(shí)自愿讓渡財(cái)產(chǎn)以補(bǔ)貼保本型投資者，而在總體收益較好時(shí)獲得獨(dú)享較高收益的權(quán)利。信托制度框架下的所有權(quán)解析英美法系和大陸法系所有權(quán)制度的基本涵義中國(guó)信托法律框架下的所有權(quán)概念簡(jiǎn)析信托業(yè)務(wù)創(chuàng)新案例研究某國(guó)企國(guó)有股權(quán)退出信托解決方案華融資產(chǎn)管理公司不良資產(chǎn)證券化項(xiàng)目某酒店式公寓收購(gòu)項(xiàng)目信托解決方案某國(guó)企改革信托解決方案項(xiàng)目情況根據(jù)有關(guān)部門對(duì)某大型國(guó)有企業(yè)進(jìn)行資產(chǎn)重組的指示，經(jīng)方案慎重比選，該企業(yè)欲將其下屬某子公司通過(guò)信托方式轉(zhuǎn)讓，轉(zhuǎn)讓資金作為重組基金，從而實(shí)現(xiàn)國(guó)有資產(chǎn)在該公司的退出。經(jīng)研究，決定發(fā)起集合資金信托計(jì)劃，用于受讓該企業(yè)持有的下屬公司的股權(quán)。信托計(jì)劃分別向優(yōu)先投資者、普通投資者和戰(zhàn)略投資者募集，并重組董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)，選聘