中國(guó)中小企業(yè)公司治理機(jī)制研究

中國(guó)中小企業(yè)公司治理機(jī)制研究摘要中小企業(yè)是中國(guó)經(jīng)濟(jì)的重要組成部分，也是創(chuàng)新和就業(yè)的重要源泉。然而，中小企業(yè)的公司治理機(jī)制還存在許多問題，如治理結(jié)構(gòu)不合理，決策流程不規(guī)范，股權(quán)結(jié)構(gòu)不均衡，股東權(quán)益不充分保護(hù)等，這些問題影響了中小企業(yè)的發(fā)展效率和競(jìng)爭(zhēng)力。本文通過文獻(xiàn)綜述，分析了中小企業(yè)的公司治理機(jī)制的現(xiàn)狀和存在的問題，以及影響治理效果的因素，如法律制度，市場(chǎng)環(huán)境，文化傳統(tǒng)等。在此基礎(chǔ)上，本文提出了中小企業(yè)公司治理機(jī)制的改進(jìn)策略，包括政策建議，內(nèi)部治理機(jī)制優(yōu)化，外部監(jiān)管與市場(chǎng)機(jī)制的完善等，旨在為中小企業(yè)的健康發(fā)展提供參考和借鑒。關(guān)鍵詞：中小企業(yè)；公司治理；問題分析；改進(jìn)策略1.引言公司治理是指公司的所有者、管理者和利益相關(guān)者之間的關(guān)系和安排，以實(shí)現(xiàn)公司的目標(biāo)和價(jià)值的最大化。公司治理的核心是解決公司內(nèi)部的代理問題，即如何協(xié)調(diào)和平衡不同利益主體的權(quán)利和義務(wù)，以減少代理成本和提高公司效益。公司治理的質(zhì)量直接影響公司的運(yùn)行效率和競(jìng)爭(zhēng)力，也關(guān)系到公司的社會(huì)責(zé)任和聲譽(yù)。中小企業(yè)是指在規(guī)模、資產(chǎn)、銷售額等方面處于中等或較低水平的企業(yè)，通常具有靈活性、創(chuàng)新性、適應(yīng)性等特點(diǎn)，對(duì)于促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，增加就業(yè)，推動(dòng)科技進(jìn)步，培育市場(chǎng)主體等方面發(fā)揮著重要作用。據(jù)統(tǒng)計(jì)，截至2022年底，中國(guó)共有各類市場(chǎng)主體1.4億戶，其中中小企業(yè)占比達(dá)到99.8%，為全國(guó)提供了80%以上的就業(yè)崗位，創(chuàng)造了60%以上的GDP，貢獻(xiàn)了50%以上的稅收，占到70%以上的專利申請(qǐng)和新產(chǎn)品開發(fā)。然而，中小企業(yè)的公司治理機(jī)制還存在許多問題，如治理結(jié)構(gòu)不合理，決策流程不規(guī)范，股權(quán)結(jié)構(gòu)不均衡，股東權(quán)益不充分保護(hù)等，這些問題影響了中小企業(yè)的發(fā)展效率和競(jìng)爭(zhēng)力，也增加了中小企業(yè)的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)和社會(huì)成本。因此，研究中小企業(yè)的公司治理機(jī)制，分析其存在的問題和影響因素，提出改進(jìn)策略，對(duì)于促進(jìn)中小企業(yè)的健康發(fā)展，提高中小企業(yè)的治理水平，構(gòu)建和諧的公司治理關(guān)系，具有重要的理論意義和實(shí)踐價(jià)值。2.文獻(xiàn)綜述中小企業(yè)公司治理是公司治理研究的一個(gè)重要分支，也是近年來國(guó)內(nèi)外學(xué)者關(guān)注的熱點(diǎn)話題。國(guó)外關(guān)于中小企業(yè)公司治理的研究起源于20世紀(jì)80年代，主要集中在歐美發(fā)達(dá)國(guó)家，如英國(guó)，美國(guó)，德國(guó)，法國(guó)等，主要從中小企業(yè)的定義，特征，分類，發(fā)展階段，治理結(jié)構(gòu)，治理效果，治理問題，治理模式等方面進(jìn)行了深入的探討和分析。其中，一些具有代表性的研究成果如下：Jensen和Meckling（1976）提出了著名的代理理論，認(rèn)為公司治理的本質(zhì)是解決所有者和經(jīng)營(yíng)者之間的代理問題，即如何激勵(lì)和約束經(jīng)營(yíng)者為所有者的利益而工作，如何分配代理成本和代理收益等。代理理論為公司治理研究提供了一個(gè)重要的理論框架和分析工具，也為中小企業(yè)公司治理研究提供了啟示，即中小企業(yè)也存在代理問題，但與大型企業(yè)不同的是，中小企業(yè)的代理問題主要發(fā)生在股東和管理層之間，而不是股東和債權(quán)人之間，因?yàn)橹行∑髽I(yè)的債務(wù)融資比例較低，而且中小企業(yè)的股東往往也是管理者，或者與管理者有親屬或友好關(guān)系，因此，中小企業(yè)的代理成本也相對(duì)較低。Fama和Jensen（1983）提出了分離權(quán)力和控制權(quán)的理論，認(rèn)為公司治理的目的是實(shí)現(xiàn)權(quán)力和控制權(quán)的有效分配，即將公司的決策權(quán)和執(zhí)行權(quán)分離，將公司的執(zhí)行權(quán)和監(jiān)督權(quán)分離，以實(shí)現(xiàn)公司的最優(yōu)化運(yùn)行。這一理論為公司治理研究提供了一個(gè)新的視角和方法，也為中小企業(yè)公司治理研究提供了借鑒，即中小企業(yè)也需要實(shí)現(xiàn)權(quán)力和控制權(quán)的分離，但與大型企業(yè)不同的是，中小企業(yè)的權(quán)力和控制權(quán)的分離程度較低，因?yàn)橹行∑髽I(yè)的規(guī)模較小，管理層較少，股東參與度較高，因此，中小企業(yè)的治理結(jié)構(gòu)也相對(duì)較簡(jiǎn)單。3.中小企業(yè)公司治理機(jī)制公司治理機(jī)制是指公司治理的具體內(nèi)容和形式，包括公司治理的主體，目標(biāo)，原則，方法，手段，規(guī)則，制度等。中小企業(yè)公司治理機(jī)制與大型企業(yè)公司治理機(jī)制有相同之處，也有不同之處。3.1公司治理結(jié)構(gòu)公司治理結(jié)構(gòu)是指公司治理的組織形式，包括公司治理的各個(gè)層級(jí)和部門，以及它們之間的關(guān)系和職責(zé)。一般來說，公司治理結(jié)構(gòu)包括股東大會(huì)，董事會(huì)，監(jiān)事會(huì)，經(jīng)理層，內(nèi)部控制等。中小企業(yè)的公司治理結(jié)構(gòu)與大型企業(yè)的公司治理結(jié)構(gòu)有以下特點(diǎn)：中小企業(yè)的股東大會(huì)通常由少數(shù)股東或單一股東組成，股東的權(quán)利和義務(wù)較為集中，股東對(duì)公司的決策和運(yùn)營(yíng)有較大的影響和控制，股東大會(huì)的功能和作用較為弱化。中小企業(yè)的董事會(huì)通常由少數(shù)董事或單一董事組成，董事的任期和薪酬較為靈活，董事的角色和職責(zé)較為模糊，董事會(huì)的獨(dú)立性和專業(yè)性較低，董事會(huì)的監(jiān)督和指導(dǎo)作用較為有限。中小企業(yè)的監(jiān)事會(huì)通常由少數(shù)監(jiān)事或單一監(jiān)事組成，監(jiān)事的來源和背景較為單一，監(jiān)事的資格和能力較為欠缺，監(jiān)事會(huì)的獨(dú)立性和公正性較差，監(jiān)事會(huì)的監(jiān)督和審計(jì)作用較為缺乏。中小企業(yè)的經(jīng)理層通常由少數(shù)經(jīng)理或單一經(jīng)理組成，經(jīng)理的選拔和任免較為隨意，經(jīng)理的權(quán)力和責(zé)任較為集中，經(jīng)理的激勵(lì)和約束較為缺失，經(jīng)理層的執(zhí)行和創(chuàng)新作用較為突出。中小企業(yè)的內(nèi)部控制通常由少數(shù)人員或單一人員負(fù)責(zé)，內(nèi)部控制的規(guī)范和程序較為簡(jiǎn)單，內(nèi)部控制的效果和效率較為低下，內(nèi)部控制的風(fēng)險(xiǎn)和成本較為高昂。3.2決策流程與決策機(jī)制決策流程是指公司治理的過程，包括公司治理的各個(gè)環(huán)節(jié)和步驟，以及它們之間的聯(lián)系和協(xié)調(diào)。決策機(jī)制是指公司治理的方法，包括公司治理的各種工具和手段，以及它們的運(yùn)用和效果。中小企業(yè)的決策流程與決策機(jī)制與大型企業(yè)的決策流程與決策機(jī)制有以下特點(diǎn)：中小企業(yè)的決策流程通常由少數(shù)人或單一人參與，決策流程的層級(jí)和部門較少，決策流程的時(shí)間和空間較短，決策流程的信息和溝通較少，決策流程的靈活性和效率較高。中小企業(yè)的決策機(jī)制通常由少數(shù)因素或單一因素決定，決策機(jī)制的目標(biāo)和原則較為模糊，決策機(jī)制的方法和手段較為簡(jiǎn)單，決策機(jī)制的評(píng)價(jià)和反饋較為缺乏，決策機(jī)制的合理性和有效性較低。3.3股權(quán)結(jié)構(gòu)與股東權(quán)益股權(quán)結(jié)構(gòu)是指公司治理的基礎(chǔ)，包括公司治理的各種權(quán)利和義務(wù)的分配和平衡，以及它們的影響和作用。股東權(quán)益是指公司治理的目標(biāo)，包括公司治理的各種利益和價(jià)值的實(shí)現(xiàn)和最大化，以及它們的保護(hù)和維護(hù)。中小企業(yè)的股權(quán)結(jié)構(gòu)與股東權(quán)益與大型企業(yè)的股權(quán)結(jié)構(gòu)與股東權(quán)益有以下特點(diǎn)：（1）中小企業(yè)的股權(quán)結(jié)構(gòu)通常由少數(shù)股東或單一股東構(gòu)成，股權(quán)結(jié)構(gòu)的分散度和穩(wěn)定性較低，股權(quán)結(jié)構(gòu)的變動(dòng)和調(diào)整較頻繁，股權(quán)結(jié)構(gòu)的影響和作用較大。（2）中小企業(yè)的股東權(quán)益通常由少數(shù)利益或單一利益代表，股東權(quán)益的多樣性和協(xié)調(diào)性較差，股東權(quán)益的實(shí)現(xiàn)和最大化較困難，股東權(quán)益的保護(hù)和維護(hù)較弱。4.中小企業(yè)公司治理問題分析中小企業(yè)公司治理存在許多問題，這些問題不僅影響了中小企業(yè)的發(fā)展效率和競(jìng)爭(zhēng)力，也增加了中小企業(yè)的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)和社會(huì)成本。4.1目前存在的問題治理結(jié)構(gòu)不合理。中小企業(yè)的治理結(jié)構(gòu)缺乏有效的分權(quán)和制衡，導(dǎo)致權(quán)力過于集中，監(jiān)督過于缺失，決策過于隨意，執(zhí)行過于困難，內(nèi)部控制過于薄弱，治理效果過于低下。決策流程不規(guī)范。中小企業(yè)的決策流程缺乏科學(xué)的程序和方法，導(dǎo)致決策過于主觀，信息過于有限，溝通過于缺乏，評(píng)價(jià)過于缺失，反饋過于滯后，決策質(zhì)量過于低劣。股權(quán)結(jié)構(gòu)不均衡。中小企業(yè)的股權(quán)結(jié)構(gòu)缺乏合理的分配和平衡，導(dǎo)致股權(quán)過于集中，股東過于干預(yù)，利益過于單一，價(jià)值過于偏離，股權(quán)變動(dòng)過于頻繁，股權(quán)穩(wěn)定過于脆弱。股東權(quán)益不充分保護(hù)。中小企業(yè)的股東權(quán)益缺乏有效的實(shí)現(xiàn)和最大化，導(dǎo)致利益過于犧牲，價(jià)值過于損失，權(quán)益過于侵害，訴求過于無(wú)效，保護(hù)過于缺乏，維護(hù)過于困難。4.2影響治理效果的因素中小企業(yè)公司治理的效果受到多種因素的影響，這些因素既包括中小企業(yè)自身的內(nèi)部因素，也包括外部環(huán)境的外部因素。中小企業(yè)自身的內(nèi)部因素主要包括中小企業(yè)的規(guī)模，性質(zhì)，類型，發(fā)展階段，所有制，經(jīng)營(yíng)模式，管理風(fēng)格，企業(yè)文化等，這些因素決定了中小企業(yè)的公司治理的需求，目標(biāo)，特征，內(nèi)容，形式等。外部環(huán)境的外部因素主要包括法律制度，市場(chǎng)環(huán)境，社會(huì)風(fēng)尚，文化傳統(tǒng)，政策支持，監(jiān)管力度，競(jìng)爭(zhēng)壓力，合作機(jī)會(huì)等，這些因素影響了中小企業(yè)的公司治理的條件，約束，激勵(lì)，機(jī)制，效果等。中小企業(yè)公司治理的效果是內(nèi)部因素和外部因素的綜合反映，不同的內(nèi)部因素和外部因素會(huì)導(dǎo)致不同的公司治理效果，因此，中小企業(yè)公司治理需要根據(jù)自身的特點(diǎn)和外部的變化，進(jìn)行動(dòng)態(tài)的調(diào)整和優(yōu)化。5.中小企業(yè)公司治理改進(jìn)策略5.1政策建議（1）在完善中小企業(yè)法律制度方面，亟需建立和規(guī)范中小企業(yè)公司治理的法律框架。這一框架應(yīng)明確并保障中小企業(yè)在公司治理中的權(quán)利和義務(wù)，以規(guī)范和約束相關(guān)行為，提升中小企業(yè)公司治理的法律效力和法律責(zé)任。通過這一步驟，可以為中小企業(yè)提供更有力的法律保障，使其在合規(guī)經(jīng)營(yíng)中更具信心。（2）為優(yōu)化中小企業(yè)市場(chǎng)環(huán)境，亟須建立和完善中小企業(yè)公司治理的市場(chǎng)機(jī)制。該機(jī)制應(yīng)促進(jìn)并保護(hù)中小企業(yè)的市場(chǎng)準(zhǔn)入、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)、市場(chǎng)退出、市場(chǎng)監(jiān)督和市場(chǎng)激勵(lì)，以提高中小企業(yè)公司治理的市場(chǎng)效率和市場(chǎng)價(jià)值。通過創(chuàng)造公平競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境，中小企業(yè)能夠更好地發(fā)揮其潛力，為市場(chǎng)注入更多活力。（3）強(qiáng)化中小企業(yè)的社會(huì)支持是一個(gè)不可忽視的方面。為此，需要建立和發(fā)展中小企業(yè)公司治理的社會(huì)網(wǎng)絡(luò)，以增加和擴(kuò)大中小企業(yè)的社會(huì)資源、社會(huì)合作、社會(huì)信任、社會(huì)責(zé)任和社會(huì)影響。通過社會(huì)支持的加強(qiáng)，中小企業(yè)能夠更好地融入社會(huì)體系，提升公司治理的社會(huì)效益和社會(huì)聲譽(yù)，實(shí)現(xiàn)共贏發(fā)展。這也有助于構(gòu)建一個(gè)更加和諧、穩(wěn)定的社會(huì)環(huán)境。5.2內(nèi)部治理機(jī)制優(yōu)化（1）在治理結(jié)構(gòu)的改進(jìn)方面，應(yīng)該不僅僅注重權(quán)力和控制權(quán)的合理分配和有效制衡，更要著眼于建立一個(gè)更為完善和高效的組織體系。這包括明確并協(xié)調(diào)股東大會(huì)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)、經(jīng)理層、以及內(nèi)部控制等治理層級(jí)和部門之間的關(guān)系和職責(zé)。通過提高治理結(jié)構(gòu)的獨(dú)立性、專業(yè)性、監(jiān)督性、執(zhí)行性和控制性，確保公司內(nèi)部運(yùn)作更為規(guī)范、高效。（2）對(duì)于決策流程的規(guī)范，不僅要追求科學(xué)的分離決策權(quán)和執(zhí)行權(quán)，更要實(shí)現(xiàn)二者之間的有效協(xié)作。建立和完善決策的程序和方法，加強(qiáng)和優(yōu)化決策所需的信息和溝通渠道，以及改進(jìn)決策的評(píng)價(jià)和反饋機(jī)制。這有助于提高決策流程的合理性、有效性、質(zhì)量和效率，確保公司在競(jìng)爭(zhēng)激烈的市場(chǎng)中作出明智的戰(zhàn)略決策。（3）股權(quán)結(jié)構(gòu)的平衡不僅關(guān)乎股權(quán)和利益的合理分配，更需追求有效平衡。建立和完善股權(quán)的來源、形式、比例、變動(dòng)、穩(wěn)定等要素，協(xié)調(diào)和調(diào)整股權(quán)的影響和作用，以提高股權(quán)結(jié)構(gòu)的分散性、穩(wěn)定性、適應(yīng)性和靈活性。這樣的平衡將有助于公司更好地應(yīng)對(duì)市場(chǎng)變化，確保其在競(jìng)爭(zhēng)中保持靈活性和競(jìng)爭(zhēng)力。（4）股東權(quán)益的保護(hù)是公司治理中至關(guān)重要的一環(huán)。不僅要實(shí)現(xiàn)利益和價(jià)值的有效實(shí)現(xiàn)和最大化，還需建立和完善利益的識(shí)別、表達(dá)、協(xié)商、協(xié)調(diào)、實(shí)現(xiàn)等利益機(jī)制。這可以保障和維護(hù)利益的合法性、公平性、合理性和可持續(xù)性，提高股東權(quán)益的多樣性、協(xié)調(diào)性和最大化。通過這樣的機(jī)制，公司能夠更好地滿足不同股東的需求，促進(jìn)共贏，從而提升整體企業(yè)的價(jià)值。5.3外部監(jiān)管與市場(chǎng)機(jī)制（1）公司堅(jiān)決接受外部監(jiān)管，確保公司治理的規(guī)范與透明。公司將積極遵守并執(zhí)行外部監(jiān)管的法律法規(guī)、規(guī)范和標(biāo)準(zhǔn)，以確保業(yè)務(wù)運(yùn)作的合法性。為提高公司治理的合法性、公信力和信譽(yù)度，公司將主動(dòng)接受并配合外部監(jiān)管的檢查和審計(jì)。同時(shí)，公司將公開和披露外部監(jiān)管的結(jié)果和反饋，以實(shí)現(xiàn)信息的透明化，使股東和利益相關(guān)者更加了解公司的經(jīng)營(yíng)狀況，從而增強(qiáng)公司的社會(huì)責(zé)任感。（2）公司將積極借助市場(chǎng)機(jī)制，提升公司治理的效率和價(jià)值。公司將積極參與并競(jìng)爭(zhēng)外部市場(chǎng)的機(jī)會(huì)和資源，充分發(fā)揮市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的作用，推動(dòng)公司內(nèi)部的優(yōu)勢(shì)資源得以充分發(fā)揮。在外部市場(chǎng)，公司將加強(qiáng)合作與創(chuàng)新，積極參與外部市場(chǎng)的產(chǎn)品和服務(wù)的合作，不斷提升產(chǎn)品和服務(wù)的品質(zhì)，以滿足市場(chǎng)需求。公司將靈活適應(yīng)并積極改變外部市場(chǎng)的需求和環(huán)境，以提高公司治理的效率、競(jìng)爭(zhēng)力、創(chuàng)造力和價(jià)值。通過這一系列措施，公司將不斷優(yōu)化治理機(jī)制，實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。結(jié)語(yǔ)中小企業(yè)作為中國(guó)經(jīng)濟(jì)的重要組成部分，其健康發(fā)展和公司治理水平的提升對(duì)于推動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、增加就業(yè)、促進(jìn)科技進(jìn)步至關(guān)重要。通過對(duì)中小企業(yè)公司治理機(jī)制的研究，我們深刻認(rèn)識(shí)到其存在的問題，這些問題不僅影響了中小企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)力，也增