華控賽格財務報表分析報告

深圳華控賽格股份有限公司2021~2023年度財務報表分析報告報告日期：2024年10月2日目錄TOC\n1-1\o"1-2"\u一、財務報表數據(一)資產負債表 財務報表數據資產負債表表1.12021~2023年度資產負債表項目(萬元)2021年2022年2023年貨幣資金29514.6324016.2156716.48應收票據1433.3317738.5313328.22應收賬款46799.1355458.4126097.51預付款項4988.951217.39584.11其他應收款2096.7917425.1133252.13存貨7802.927929.503356.97一年內到期的非流動資產852.392173.472270.64其他流動資產16978.4212664.0216027.85流動資產合計129219.96160062.69169809.84長期應收款127.989806.054855.59長期股權投資972.04394.70425.67固定資產19858.2119802.966683.58在建工程1640.281108.321349.58無形資產9597.389261.768890.86長期待攤費用265.60498.98428.55遞延所得稅資產647.481573.385318.56其他非流動資產237464.55225311.97224440.30非流動資產合計273547.09270859.71254770.31資產總計402767.05430922.40424580.15短期借款301.92500.844586.46應付賬款60648.1273307.4868771.44預收款項9.439.37應付職工薪酬2053.924562.094899.77應交稅費452.03893.301481.83其他應付款55097.7862308.0861425.97一年內到期的非流動負債13760.9268671.4352554.51其他流動負債2718.3553673.384424.67流動負債合計152790.39264735.12200048.59長期借款154686.1593899.9278831.69長期應付款27138.9227138.9227982.96長期負債合計183688.10123088.25108336.11預計負債294.6056.79遞延所得稅負債9808.41遞延收益-非流動負債489.93436.86381.30非流動負債合計184178.03123819.71118582.61負債合計336968.42388554.84318631.20實收資本(或股本)100667.15100667.15100667.15資本公積119316.83119316.83119316.83盈余公積15770.9515770.9515770.95未分配利潤-209431.58-231197.28-165813.64歸屬于母公司所有者權益合計26317.824557.6469941.29少數股東權益39480.8137809.9236007.66所有者權益合計65798.6342367.56105948.95負債與所有者權益總計402767.05430922.40424580.15深圳華控賽格股份有限公司，簡稱華控賽格，所屬的行業(yè)是專業(yè)技術服務業(yè)，公司總部位于廣東省。2023年，華控賽格的資產總計是424,580.15萬元，負債合計是318,631.20萬元，所有者權益合計是105,948.95萬元。圖1.1華控賽格2021~2023年資產負債統(tǒng)計圖從資產的角度看華控賽格的資產負債表，2021~2023年最近三年的資產總計分別是402,767.05萬元、430,922.40萬元、424,580.15萬元，其中，2023年的流動資產合計為169,809.84萬元，包括56,716.48萬元的貨幣資金和3,356.97萬元的存貨；非流動資產合計為254,770.31萬元，其中的固定資產占到了6,683.58萬元。圖1.2華控賽格2021~2023年資產總額變動趨勢圖負債方面，華控賽格最近三年的負債總額分別是336,968.42萬元、388,554.84萬元、318,631.20萬元，其中，2023年的流動負債是200,048.59萬元，非流動負債是118,582.61萬元。所有者權益方面，2021~2023年華控賽格的所有者權益總額分別為65,798.63萬元、42,367.56萬元、105,948.95萬元，2023年的股本為100,667.15萬元。

利潤表表1.22021~2023年度利潤表項目(萬元)2021年2022年2023年營業(yè)總收入93583.99110858.9892117.17營業(yè)收入93583.99110858.9892117.17營業(yè)總成本105289.15118680.29113590.08營業(yè)成本85188.9598911.5992027.80稅金及附加1330.861048.111342.74銷售費用998.881113.981104.78管理費用7670.9311099.5813203.16財務費用7815.285192.864585.92資產減值損失-551.92-4387.37-4174.73投資收益-75.80-74.4449511.31其中:對聯營和合營企業(yè)的投資收益-84.36-74.4330.96營業(yè)利潤-12410.44-12326.4871047.60營業(yè)外收入70.011.64營業(yè)外支出3.8811825.69904.61利潤總額-12344.31-24150.5370142.99所得稅費用-513.94-713.946557.07凈利潤-11830.37-23436.5963585.92歸屬于母公司所有者的凈利潤-9774.09-21765.7165387.97少數股東損益-2056.28-1670.88-1802.05其他綜合收益(損失)4.765.53綜合收益總額-11825.62-23431.0663585.92歸屬于母公司所有者的綜合收益-9769.33-21760.1865387.97歸屬少數股東的綜合收益-2056.28-1670.88-1802.052021~2023年華控賽格的營業(yè)總收入分別為93,583.99萬元、110,858.98萬元、92,117.17萬元，營業(yè)總成本分別為105,289.15萬元、118,680.29萬元、113,590.08萬元，凈利潤分別為-11,830.37萬元、-23,436.59萬元、63,585.92萬元。其中，銷售費用、管理費用和財務費用分別為1,104.78萬元、13,203.16萬元和4,585.92萬元，營業(yè)利潤和利潤總額分別為71,047.60萬元、70,142.99萬元。圖1.3華控賽格2021~2023年經營成果圖

現金流量表表1.32021~2023年度現金流量表項目(萬元)2021年2022年2023年銷售商品、提供勞務收到的現金86136.9890240.94107925.33收到的稅費返還3270.974732.71113.20收到的其他與經營活動有關的現金4941.6519302.3222711.32購買商品、接受勞務支付的現金72911.2461633.9160440.35支付給職工以及為職工支付的現金14086.9011919.8814260.80支付的各項稅費2151.822051.892946.66支付其他與經營活動有關的現金7238.0630196.7119775.98經營活動產生的現金流量-2038.428473.5733326.07收回投資收到的現金9.289884.36取得投資收益收到的現金60.00處置長期資產收回的現金0.2944418.47處置其他營業(yè)單位收到的現金14799.7614826.54收到的其他與投資活動有關的現金512.22944.001203.71購建長期資產支付的現金637.31958.88462.40支付其他與投資活動有關的現金9.4051.54投資活動產生的現金流量-124.8014844.7669819.14取得借款收到的現金1354.007300.004298.80收到其他與籌資活動有關的現金27407.518000.00160.00償還債務支付的現金33339.5613138.2331583.23分配股利.利潤或利息支付的現金10266.8510645.269913.96支付其他與籌資活動有關的現金1712.8820232.5359541.35籌資活動產生的現金流量-16557.78-28716.02-96579.73匯率變動對現金的影響-1.816.891.35現金及現金等價物凈增加額-18722.81-5390.806566.82期初現金及現金等價物余額47125.2128402.4023011.60期末現金及現金等價物余額28402.4023011.6029578.422023年，華控賽格的期末現金及現金等價物余額為29,578.42萬元，其中，經營活動產生的現金流量是33,326.07萬元，投資活動產生的現金流量是69,819.14萬元，籌資活動產生的現金流量是-96,579.73萬元。圖1.4華控賽格2021~2023年期末現金及現金等價物余額圖圖1.5華控賽格2021~2023年經營活動產生的現金流量圖圖1.6華控賽格2021~2023年投資活動產生的現金流量圖圖1.7華控賽格2021~2023年籌資活動產生的現金流量圖會計報表分析資產負債表分析水平趨勢分析表2.12023年度水平分析項目變動額變動比貨幣資金32700.271.36應收票據-4410.31-0.25應收賬款-29360.90-0.53預付款項-633.28-0.52其他應收款15827.020.91存貨-4572.53-0.58一年內到期的非流動資產97.170.04其他流動資產3363.830.27流動資產合計9747.150.06長期應收款-4950.46-0.50長期股權投資30.970.08固定資產-13119.38-0.66在建工程241.260.22無形資產-370.90-0.04長期待攤費用-70.43-0.14遞延所得稅資產3745.182.38其他非流動資產-871.67非流動資產合計-16089.40-0.06資產總計-6342.25-0.01短期借款4085.628.16應付賬款-4536.04-0.06預收款項-9.37-1.00應付職工薪酬337.680.07應交稅費588.530.66其他應付款-882.11-0.01一年內到期的非流動負債-16116.92-0.23其他流動負債-49248.71-0.92流動負債合計-64686.53-0.24長期借款-15068.23-0.16長期應付款844.040.03長期負債合計-14752.14-0.12預計負債-237.81-0.81遞延所得稅負債9808.41遞延收益-非流動負債-55.56-0.13非流動負債合計-5237.10-0.04負債合計-69923.64-0.18實收資本(或股本)資本公積盈余公積未分配利潤65383.64-0.28歸屬于母公司所有者權益合計65383.6514.35少數股東權益-1802.26-0.05所有者權益合計63581.391.50負債與所有者權益總計-6342.25-0.01從資產的角度對華控賽格的資產負債表進行水平分析，2023年的資產總計是424,580.15萬元，相比2022年變動了-6,342.25萬元，變動了-0.01。圖2.1華控賽格2021~2023年流動資產合計圖其中，華控賽格2023年流動資產合計為169,809.84萬元，相比2022年變動了9,747.15萬元，變動了0.06。貨幣資金為56,716.48萬元，相比2022年變動了32,700.27萬元，變動了1.36，存貨為3,356.97萬元，相比2022年變動了-4,572.53萬元，變動了-0.58。圖2.2華控賽格2021~2023年存貨統(tǒng)計圖非流動資產合計為254,770.31萬元，相比2022年變動了-16,089.40萬元，變動了-0.06，其中的固定資產為6,683.58萬元，相比2022年變動了-13,119.38萬元，變動了-0.66。圖2.3華控賽格2021~2023年固定資產統(tǒng)計圖負債方面，華控賽格2023年的負債總額為318,631.20萬元，相比2022年變動了-69,923.64萬元，變動了-0.18，其中，流動負債是200,048.59萬元，非流動負債是118,582.61萬元，相比2022年，分別變動了-64,686.53萬元和-5,237.10萬元，變動比率分別是-0.24和-0.04。所有者權益方面，2023年華控賽格的所有者權益總額為105,948.95萬元，相比2022年變動了63,581.39萬元，變動了1.50；股本為100,667.15萬元，相比2022年變動了0.00萬元，變動了0.00。垂直結構分析表2.22023年度垂直分析項目2022年2023年變動額變動比貨幣資金5.57%13.36%7.79%1.40%應收票據4.12%3.14%-0.98%-0.24%應收賬款12.87%6.15%-6.72%-0.52%預付款項0.28%0.14%-0.14%-0.51%其他應收款4.04%7.83%3.79%0.94%存貨1.84%0.79%-1.05%-0.57%一年內到期的非流動資產0.50%0.53%0.03%0.06%其他流動資產2.94%3.77%0.84%0.28%流動資產合計37.14%39.99%2.85%0.08%長期應收款2.28%1.14%-1.13%-0.50%長期股權投資0.09%0.10%0.01%0.09%固定資產4.60%1.57%-3.02%-0.66%在建工程0.26%0.32%0.06%0.24%無形資產2.15%2.09%-0.06%-0.03%長期待攤費用0.12%0.10%-0.01%-0.13%遞延所得稅資產0.37%1.25%0.89%2.43%其他非流動資產52.29%52.86%0.58%0.01%非流動資產合計62.86%60.01%-2.85%-0.05%資產總計100.00%100.00%0.00%0.00%短期借款0.12%1.08%0.96%8.29%應付賬款17.01%16.20%-0.81%-0.05%預收款項0.00%0.00%0.00%-1.00%應付職工薪酬1.06%1.15%0.10%0.09%應交稅費0.21%0.35%0.14%0.68%其他應付款14.46%14.47%0.01%0.00%一年內到期的非流動負債15.94%12.38%-3.56%-0.22%其他流動負債12.46%1.04%-11.41%-0.92%流動負債合計61.43%47.12%-14.32%-0.23%長期借款21.79%18.57%-3.22%-0.15%長期應付款6.30%6.59%0.29%0.05%長期負債合計28.56%25.52%-3.05%-0.11%預計負債0.07%0.01%-0.05%-0.80%遞延所得稅負債0.00%2.31%2.31%0.00%遞延收益-非流動負債0.10%0.09%-0.01%-0.11%非流動負債合計28.73%27.93%-0.80%-0.03%負債合計90.17%75.05%-15.12%-0.17%實收資本(或股本)23.36%23.71%0.35%0.01%資本公積27.69%28.10%0.41%0.01%盈余公積3.66%3.71%0.05%0.01%未分配利潤-53.65%-39.05%14.60%-0.27%歸屬于母公司所有者權益合計1.06%16.47%15.42%14.58%少數股東權益8.77%8.48%-0.29%-0.03%所有者權益合計9.83%24.95%15.12%1.54%負債與所有者權益總計100.00%100.00%0.00%0.00%從資產的來源看，2023年度，華控賽格的負債占總資產的比重為75.05%，所有者權益占總資產的比重為24.95%，其中，流動負債占據了47.12%，非流動負債占據了27.93%。從資產的構成看，2023年度，華控賽格的流動資產占總資產的比重為39.99%，其中，貨幣資金占據了13.36%，非流動資產占總資產的比重為60.01%，其中，固定資產占據了1.57%。利潤表分析水平趨勢分析表2.32023年度水平分析項目變動額變動比營業(yè)總收入-18741.81-0.17營業(yè)收入-18741.81-0.17營業(yè)總成本-5090.21-0.04營業(yè)成本-6883.79-0.07稅金及附加294.630.28銷售費用-9.20-0.01管理費用2103.580.19財務費用-606.94-0.12資產減值損失212.64-0.05投資收益49585.75-666.12其中:對聯營和合營企業(yè)的投資收益105.39-1.42營業(yè)利潤83374.08-6.76營業(yè)外收入-1.64-1.00營業(yè)外支出-10921.08-0.92利潤總額94293.52-3.90所得稅費用7271.01-10.18凈利潤87022.51-3.71歸屬于母公司所有者的凈利潤87153.68-4.00少數股東損益-131.170.08其他綜合收益(損失)-5.53-1.00綜合收益總額87016.98-3.71歸屬于母公司所有者的綜合收益87148.15-4.00歸屬少數股東的綜合收益-131.170.08垂直結構分析表2.42023年度垂直分析項目2022年2023年變動額變動比營業(yè)總收入100.00%100.00%0.00%0.00%營業(yè)收入100.00%100.00%0.00%0.00%營業(yè)總成本107.06%123.31%16.26%0.15%營業(yè)成本89.22%99.90%10.68%0.12%稅金及附加0.95%1.46%0.51%0.54%銷售費用1.00%1.20%0.19%0.19%管理費用10.01%14.33%4.32%0.43%財務費用4.68%4.98%0.29%0.06%資產減值損失-3.96%-4.53%-0.57%0.15%投資收益-0.07%53.75%53.82%-801.44%其中:對聯營和合營企業(yè)的投資收益-0.07%0.03%0.10%-1.50%營業(yè)利潤-11.12%77.13%88.25%-7.94%營業(yè)外收入0.00%0.00%0.00%-1.00%營業(yè)外支出10.67%0.98%-9.69%-0.91%利潤總額-21.78%76.15%97.93%-4.50%所得稅費用-0.64%7.12%7.76%-12.05%凈利潤-21.14%69.03%90.17%-4.27%歸屬于母公司所有者的凈利潤-19.63%70.98%90.62%-4.62%少數股東損益-1.51%-1.96%-0.45%0.30%其他綜合收益(損失)0.00%0.00%0.00%-1.00%綜合收益總額-21.14%69.03%90.16%-4.27%歸屬于母公司所有者的綜合收益-19.63%70.98%90.61%-4.62%歸屬少數股東的綜合收益-1.51%-1.96%-0.45%0.30%現金流量表分析水平趨勢分析表2.52023年度水平分析項目變動額變動比銷售商品、提供勞務收到的現金17684.390.20收到的稅費返還-4619.51-0.98收到的其他與經營活動有關的現金3409.000.18購買商品、接受勞務支付的現金-1193.56-0.02支付給職工以及為職工支付的現金2340.920.20支付的各項稅費894.770.44支付其他與經營活動有關的現金-10420.73-0.35經營活動產生的現金流量24852.502.93收回投資收到的現金9875.081064.13取得投資收益收到的現金-60.00-1.00處置長期資產收回的現金44418.47處置其他營業(yè)單位收到的現金26.78收到的其他與投資活動有關的現金259.710.28購建長期資產支付的現金-496.48-0.52支付其他與投資活動有關的現金42.144.48投資活動產生的現金流量54974.383.70取得借款收到的現金-3001.20-0.41收到其他與籌資活動有關的現金-7840.00-0.98償還債務支付的現金18445.001.40分配股利.利潤或利息支付的現金-731.30-0.07支付其他與籌資活動有關的現金39308.821.94籌資活動產生的現金流量-67863.712.36匯率變動對現金的影響-5.54-0.80現金及現金等價物凈增加額11957.62-2.22期初現金及現金等價物余額-5390.80-0.19期末現金及現金等價物余額6566.820.29垂直結構分析表2.62023年度垂直分析項目2022年2023年變動額變動比銷售商品、提供勞務收到的現金392.15%364.88%-27.28%-0.07%收到的稅費返還20.57%0.38%-20.18%-0.98%收到的其他與經營活動有關的現金83.88%76.78%-7.10%-0.08%購買商品、接受勞務支付的現金267.84%204.34%-63.50%-0.24%支付給職工以及為職工支付的現金51.80%48.21%-3.59%-0.07%支付的各項稅費8.92%9.96%1.05%0.12%支付其他與經營活動有關的現金131.22%66.86%-64.36%-0.49%經營活動產生的現金流量36.82%112.67%75.85%2.06%收回投資收到的現金0.04%33.42%33.38%827.65%取得投資收益收到的現金0.26%0.00%-0.26%-1.00%處置長期資產收回的現金0.00%150.17%150.17%0.00%處置其他營業(yè)單位收到的現金64.31%50.13%-14.19%-0.22%收到的其他與投資活動有關的現金4.10%4.07%-0.03%-0.01%購建長期資產支付的現金4.17%1.56%-2.60%-0.62%支付其他與投資活動有關的現金0.04%0.17%0.13%3.27%投資活動產生的現金流量64.51%236.05%171.54%2.66%取得借款收到的現金31.72%14.53%-17.19%-0.54%收到其他與籌資活動有關的現金34.77%0.54%-34.22%-0.98%償還債務支付的現金57.09%106.78%49.68%0.87%分配股利.利潤或利息支付的現金46.26%33.52%-12.74%-0.28%支付其他與籌資活動有關的現金87.92%201.30%113.38%1.29%籌資活動產生的現金流量-124.79%-326.52%-201.73%1.62%匯率變動對現金的影響0.03%0.00%-0.03%-0.85%現金及現金等價物凈增加額-23.43%22.20%45.63%-1.95%期初現金及現金等價物余額123.43%77.80%-45.63%-0.37%期末現金及現金等價物余額100.00%100.00%0.00%0.00%財務指標分析償債能力分析短期償債能力分析表3.12021~2023年度短期償債能力指標2021年2022年2023年流動比率1.000.620.63速動比率0.680.490.53保守速動比率0.660.440.42現金比率0.260.120.13營運資金與借款比-0.60-0.97營運資金(萬元)-253.35-74917.45-85907.03圖3.1華控賽格2021~2023年流動比率圖圖3.2華控賽格2021~2023年現金比率圖長期償債能力分析表3.22021~2023年度長期償債能力指標2021年2022年2023年利息保障倍數-0.58-3.6516.30經營活動產生的現金流量凈額與流動負債比-0.020.040.14現金流利息保障倍數-0.261.637.27平均資產負債率(%)81.4587.0382.66長期借款與總資產比0.440.300.20有形資產負債率(%)83.6189.0584.46有形資產與帶息債務比0.560.480.44權益乘數5.397.715.77產權比率4.396.714.77權益與負債比0.230.150.21長期資本負債率(%)73.3874.0162.04長期負債與權益比2.762.851.63經營活動產生的現金流量凈額與負債合計比-0.010.020.09經營活動產生的現金流量凈額與帶息債務比-0.010.040.18圖3.3華控賽格2021~2023年平均資產負債率統(tǒng)計圖營運能力分析流動資產周轉分析表3.32021~2023年度流動資產周轉分析指標2021年2022年2023年營業(yè)收入應收賬款率(%)33.5846.1244.27應收賬款周轉率2.982.172.26應收賬款周轉天數122.56168.34161.58存貨與收入比0.060.070.06存貨周轉率15.6512.5716.31存貨周轉天數23.3229.0322.38應付賬款周轉率1.501.481.30營運資金周轉率57.97-1.73-1.37現金及現金等價物周轉率3.004.303.11流動資產周轉率0.790.770.56圖3.4華控賽格2021~2023年應收賬款周轉率統(tǒng)計圖固定資產周轉分析表3.42021~2023年度固定資產周轉分析指標2021年2022年2023年固定資產周轉率4.735.596.96非流動資產周轉率0.350.410.35圖3.5華控賽格2021~2023年固定資產周轉率統(tǒng)計圖總資產周轉分析表3.52021~2023年度總資產周轉分析指標2021年2022年2023年總資產周轉率0.240.270.22股東權益周轉率1.302.051.24圖3.6華控賽格2021~2023年總資產周轉率統(tǒng)計圖盈利能力分析資產經營盈利能力分析表3.62021~2023年度資產經營盈利能力分析指標2021年2022年2023年資產報酬率-0.06-0.340.92總資產凈利潤率(ROA)-0.03-0.060.15圖3.7華控賽格2021~2023年資產報酬率統(tǒng)計圖資本經營盈利能力分析表3.72021~2023年度資本經營盈利能力分析指標2021年2022年2023年凈資產收益率(ROE)-16.47-43.3385.74息稅前利潤與資產總額比-0.04-0.100.31投入資本回報率-0.01-0.070.26長期資本收益率-0.02-0.090.39投資收益率-0.08-0.19116.31圖3.8華控賽格2021~2023年凈資產收益率圖商品經營盈利能力分析表3.82021~2023年度商品經營盈利能力分析指標2021年2022年2023年凈利潤與利潤總額比0.960.970.91營業(yè)毛利率0.090.11營業(yè)成本率0.910.891.00營業(yè)利潤率-0.13-0.110.77營業(yè)凈利率-0.13-0.210.69總營業(yè)成本率1.131.071.23銷售費用率0.010.010.01管理費用率0.080.100.14財務費用率0.080.050.05銷售期間費用率0.180.160.21成本費用利潤率-0.12-0.210.63息稅前營業(yè)利潤率-0.05-0.170.81價格成本費用利潤率1.101.121.00圖3.9華控賽格2021~2023年營業(yè)凈利率統(tǒng)計圖盈利質量分析表3.92021~2023年度盈利質量分析指標2021年2022年2023年經營現金流量凈額與凈利潤比0.17-0.360.52經營現金流量凈額與營業(yè)收入比-0.020.080.36應收賬款與營業(yè)收入比0.340.460.44圖3.10華控賽格2021~2023年經營現金流量凈額與營業(yè)收入比統(tǒng)計圖發(fā)展能力分析資產資本成長分析表3.102021~