成本模型ppt課件

1、第6章 本錢模型主要內(nèi)容6.1 盈虧平衡分析模型6.1.1 盈虧平衡分析根本原理 6.1.2 盈虧平衡分析Excel操作 6.2 本錢決策模型 6.3 經(jīng)濟(jì)訂貨量模型 6.3.1 庫存本錢 6.3.2 根本EOQ模型 6.3.3 享用折扣EOQ模型 6.4 盈虧平衡分析模型中組合圖表的運用(略6.5 運營杠桿與財務(wù)杠桿分析模型6.5.1 運營杠桿(DOL) 6.5.2 財務(wù)杠桿(DFL) 6.5.3 總杠桿(DTL) 6.6 庫存分析及延期交貨分析6.1.1 盈虧平衡分析根本原理制造本錢法財務(wù)會計：直接本錢、制造費用變動本錢法管理睬計：變動本錢、固定本錢Q本錢線收入線保本點虧損區(qū)盈利區(qū)保本點計

2、算公式：單位邊沿奉獻(xiàn)：p-v邊沿奉獻(xiàn)率：單位價錢： p單位變動本錢：v固定本錢： F銷售量： Q銷售收入：R=pQ變動本錢：V=vQ總本錢： C=F+V利潤： =R-C邊沿奉獻(xiàn)： (p-v)Q實踐產(chǎn)量平安邊沿量：Q-Q0平安邊沿額：p(Q-Q0)平安邊沿率：6.1.2 盈虧平衡分析Excel操作操作步驟：Step1: 建立盈虧平衡分析模型框架Step2: 計算“盈虧平衡點等參數(shù)Step3: 進(jìn)展盈虧平衡的敏感性分析Step4: 繪制盈虧平衡分析圖分析舉例：P227例6-1最大消費才干：Qmax=1500；固定本錢：F=37800元；單位變動本錢：36元； 單位銷售價錢：90元當(dāng)前市場需求：Q=

3、900要求：1計算單位邊沿奉獻(xiàn)及邊沿奉獻(xiàn)率2計算銷售收益、總本錢及利潤3計算盈虧平衡銷售量及盈虧平衡銷售收益4假定公司希望獲得24000元利潤，計算為到達(dá)利潤目的所需求的銷售量及銷售收益5提供反映公司銷售收益、總本錢、利潤等數(shù)據(jù)的本-量-利圖形。6.1.2 盈虧平衡分析Excel操作輸入數(shù)據(jù)輸入數(shù)據(jù)輸入數(shù)據(jù)輸入數(shù)據(jù)=C5-C6輸入數(shù)據(jù)=1-C6/C5=C5*C2=C7+C6*C2=C11-C12=C7/C9=C15*C5Step1:建立模型框架Step2:計算相關(guān)參數(shù)直接輸入公式Step3:預(yù)備做圖數(shù)據(jù)縱坐標(biāo)：R，C，橫坐標(biāo)：Q(0,1500)盈虧平衡垂直參考線Q0與三條線交點及最大、最小值7

4、00 00700 6300700 6300700 0700 -37800當(dāng)前銷量垂直參考線Q與三條線交點及最大、最小值=(C7+C18)/C9=C19*C5銷量：0不消費1500(消費才干)=C15=C2選擇G3:G6輸入: =F3:F6*C5Ctrl+Shift+Enter選擇H3:H6輸入: =F3:F6*C6+C7Ctrl+Shift+Enter選擇I3:I6輸入: =G3:G6-H3:H6Ctrl+Shift+Enter選擇F8:F12輸入: =C15Ctrl+Shift+Enter=G4選擇G9:G11輸入: =transpose(G5:I5)Ctrl+Shift+Enter=I3選

5、擇H8:H12輸入: =C2Ctrl+Shift+Enter與G列類似6.1.2 盈虧平衡分析Excel操作Step4:制造盈虧分析圖插入/圖表/散點圖/下一步數(shù)據(jù)區(qū)域:F2:I4/系列產(chǎn)生:列/系列/添加(添加盈虧平均垂直參考線)/添加(添加當(dāng)前銷量垂直參考線)/下一步/添加標(biāo)題及數(shù)值X軸/完成6.2 本錢決策模型方案I總本錢方案II總本錢當(dāng)C1=C2時稱為無差別本錢點，或稱相對盈虧平衡點C1=F1+v1QC2=F2+v2QQ0QC0例6-3P236)6.2 本錢決策模型以盈虧平衡分析為根底，比較兩方案，進(jìn)展決策。例6-3P236，單位：元要求：(1)無折扣方案選擇 (2)有折扣方案選擇解：

6、1無折扣,無差別本錢點：F1+v1Q0=F2+v2Q0Q0=(F1-F2)/(v2-v1)決策：選擇自制用于繪制本錢線用于添加無差別點和當(dāng)前需求垂直參考線6.2 本錢決策模型2外購18000件以上，購價4.1元決策：選擇自制?見電子表操作6.3.1 庫存本錢采購本錢：由商品的購貨本錢、運費以及其他為使商品交給企業(yè)所破費的本錢組成。主要思索的是購貨本錢。購貨本錢存在無折扣和享用折扣兩種情況。訂貨本錢：訂購商品而發(fā)生，普通與訂貨次數(shù)成正比關(guān)系。儲存本錢：指商品在儲存過程中發(fā)生的倉庫保管費、保險費、庫存資金占用所支付的利息等。普通與庫存量成正比關(guān)系。缺貨本錢：缺貨本錢又稱虧空本錢，是由于外部和內(nèi)部中

7、斷供應(yīng)所產(chǎn)生的。外部短缺、內(nèi)部短缺將最終導(dǎo)致延期付貨或失銷。缺貨本錢將包括銷售利潤的損失直至難以估量的商譽損失。不同物品的缺貨本錢隨用戶或組織內(nèi)部戰(zhàn)略的不同而很不一樣。 6.3.2 經(jīng)濟(jì)訂貨量EOQ模型EOQ模型的前提條件：1需求量在分析期堅持不變；2每次訂貨成堅持不變；3單位儲存本錢不變；4無期初存貨；5不存在缺貨。EOQ模型推導(dǎo)：D：全年總需求量Q：每次訂貨量k：每次訂貨費用h：單位存貨本錢p：購貨單價購貨本錢=pD訂貨本錢=kD/Q儲存本錢=hQ/2購貨本錢是一定的，不隨訂貨次數(shù)而改動。EOQ模型是使訂貨本錢和儲存本錢最小的訂貨批量：6.3.2 經(jīng)濟(jì)訂貨量EOQ模型例6-5P241：D=

8、15000件；k=500元；h=30元。當(dāng)訂貨量Q=900件時，要求：1計算年訂貨本錢、年儲存本錢、年總本錢；2計算經(jīng)濟(jì)訂貨量及年總本錢極小值；3繪制反映該零件的年訂貨本錢、年儲存本錢、年總本錢隨訂貨量變化的圖形，當(dāng)該零件年需求量從10000按增量1000變化到20000時，經(jīng)濟(jì)訂貨量及年總本錢極小值；4在圖形中反映出當(dāng)訂貨從400按增量50元變化到1000元時年訂貨本錢、年儲存本錢、年總本錢的值。6.3.3 享用折扣EOQ模型EOQ模型推導(dǎo)：D：全年總需求量Q：每次訂貨量k：每次訂貨費用h：單位存貨本錢p：購貨單價購貨本錢=pD訂貨本錢=kD/Q儲存本錢=hQ/2享用折扣EOQ模型是使訂貨本

9、錢、儲存本錢及采購本錢之和最小的訂貨批量：例6-7P2456.5.1運營杠桿分析模型引例：某產(chǎn)品產(chǎn)量1000件，單位變動本錢10元/件，單價30元，固定本錢10000元。當(dāng)產(chǎn)量增長一倍至2000件，利潤增長多少？消費1000件：每件固定本錢=10000/1000=10元每件總本錢=10+10=20元每件利潤=30-20=10元利潤總額=101000=10000元消費2000件：每件固定本錢=10000/2000=5元每件總本錢=10+5=15元每件利潤=30-15=15元利潤總額=152000=30000元可見產(chǎn)量添加1倍，利潤添加2倍6.5.1運營杠桿分析模型運營杠桿系數(shù)Degree of

10、Operating Leverage ，DOL：指因固定本錢的存在而使息稅前利潤變動率大于產(chǎn)銷量變動率的景象。息稅前利潤EBITEarnings Before Interest and Tax ：平安邊沿率6.5.1運營杠桿分析模型例6-9P251：知：Qmax=1500;F=37800;v=36;p=90;Q=800.要求：1Q=800時的平安邊沿，平安邊沿率，運營杠桿系數(shù)2繪制銷量-運營杠桿系數(shù)圖形3在圖形中添加微調(diào)器，組距=10，Q從650到850，銷量的垂直參考線隨之變化4添加盈虧平衡銷量的垂直參考線，以反映盈虧平衡銷量與運營杠桿系數(shù)的模型。5繪制銷量從800到2000時運營杠桿系數(shù)與

11、平安邊沿率對比圖雙軸6添加垂直參考線并添加滾動條，按步長100從800至20007添加程度參考線，顯示垂直參考線與兩曲線交點的縱坐標(biāo)。6.5.2 財務(wù)杠桿分析模型引例：負(fù)債利息率10%，所得稅率33%，資產(chǎn)總額1000萬，其中負(fù)債500萬。息稅前利潤率20%提高到25%時，權(quán)益資本收益率各為多少？財務(wù)制度規(guī)定：負(fù)債利息在稅前支付結(jié)果顯示：息稅前利潤率提高5%，權(quán)益資本收入率提高6.7%50010%=50100025%=250134/500=26.8%200-66=13420033%=66100.5/500=20.1%150-49.5=100.515033%=49.550010%=5010002

12、0%=200負(fù)債利息息稅前利潤EBIT率25%收益率稅后利潤所得稅收益率稅后利潤所得稅負(fù)債利息息稅前利潤EBIT率20%負(fù)債5006.5.2 財務(wù)杠桿分析模型財務(wù)杠桿DFL-Degree of Financial Leverage：指由于運用負(fù)債，使每股盈余變動率大于息稅前利潤變動率的景象。式中：ESP每股盈余EBIT 息稅前利潤I利息t所得稅稅率N股數(shù)設(shè)：A資產(chǎn)總額；B負(fù)債；S權(quán)益資本A=S+Bd=B/A負(fù)債比i=I/B利息率有：權(quán)益資本收益率=稅后利潤/權(quán)益資本負(fù)債運營的先決條件是營業(yè)利潤率大于負(fù)債利息率滿足先決條件時，每股盈余隨負(fù)債加速增長以下討論負(fù)債比對權(quán)益資本收益率的關(guān)系例：某公司資

13、產(chǎn)總額A=2000萬元，負(fù)債率d=B/A=50%，負(fù)債利息率i=10%，息稅前利潤EBIT=200萬元，所得稅率t=33%要求：在息稅前利潤、所得稅率不變，負(fù)債從100萬元到1900萬元變動每次變動幅度為100萬元時計算：負(fù)債利息率分別為5%，10%，15%時的權(quán)益資本收益率6.5.3 結(jié)合杠桿系數(shù)結(jié)合杠桿DTL：即運營杠桿與財務(wù)杠桿結(jié)協(xié)作用。其定義如下：本章小結(jié)1.盈虧平衡分析：盈虧平衡分析是建立在變動本錢法根底之上的。其關(guān)鍵詞有：固定本錢、單位變動本錢、單價、盈虧平衡點、邊沿奉獻(xiàn)、平安邊沿。掌握其計算公式，即可在電子表上操作。盈虧平衡分析的主要運用有分析運營平安情況和盈利情況，方案的比較與

14、選擇。2.存儲模型：掌握根本EOQ模型3.運營杠桿與財務(wù)杠桿運營杠桿的計算公式：DOL=(EBIT+F)/EBIT財務(wù)杠桿的計算公式：DFL=EBIT/(EBIT-I)作業(yè)1. 知單價p=50、單位變動本錢v=25，固定本錢F=10000、當(dāng)前銷售量Q=500、消費才干1000。要求：1計算以下目的：總收入、總本錢、總利潤、單位邊沿奉獻(xiàn)、邊沿奉獻(xiàn)率、保本點銷售量、平安邊沿、平安邊沿率2假設(shè)繪制盈虧分析圖，并添加保本點和當(dāng)前銷量量垂直參考線，試列出數(shù)據(jù)模型實際課6-1 盈虧平衡分析數(shù)據(jù)：F=37800，v=36,p=90,Q=900,消費才干1500P227要求：1計算單位邊沿奉獻(xiàn)及邊沿奉獻(xiàn)率2

15、計算銷售收益、總本錢及利潤3計算盈虧平衡銷售量及盈虧平衡銷售收益4假定公司希望獲得24000元利潤，計算為到達(dá)利潤目的所需求的銷售量及銷售收益5提供反映公司銷售收益、總本錢、利潤等數(shù)據(jù)的本-量-利圖形6添加保本點垂直參考線和當(dāng)前產(chǎn)量垂直參考線及微調(diào)按鈕，反映不同產(chǎn)銷量情況下的利潤和平安邊沿7添加反映“盈利及“虧損的結(jié)論文本框?qū)嶋H課6-2 經(jīng)濟(jì)訂貨量模型數(shù)據(jù)：P241例6-5D=15000，k=500, h=30, Q=900.要求：1計算年訂貨本錢、年儲存本錢、年總本錢2計算經(jīng)濟(jì)訂貨量及年總本錢極小值3計算年訂貨本錢、年儲存本錢、年總本錢隨訂貨量變化的圖形訂貨量從200按增量50增到15004添加經(jīng)濟(jì)訂貨量及當(dāng)前訂貨量的垂直參考線、微調(diào)按鈕和結(jié)論文本框P243圖6-13所示5計算需求量從10000按步長2000變化到20000時，經(jīng)濟(jì)訂貨量及總本錢極小值6繪制5計算結(jié)果的總本錢曲線簇，并添加當(dāng)前訂貨量最小總本錢垂直參考線P245圖6-15實際課6-3 運營杠桿系數(shù)例6-9P25