在貸款風(fēng)險分類中的應(yīng)用(44頁)ppt課件

1、分析工具：在貸款風(fēng)險分類中的運用內(nèi)容：財務(wù)分析工具及運用現(xiàn)金流量分析工具及運用非財務(wù)分析工具及運用擔(dān)保分析工具及運用方法：采取知識點回想，結(jié)合甲公司案例中的有關(guān)數(shù)據(jù)進展分析的方法，目的是節(jié)約時間，構(gòu)成對案例分析的感性認知。.財務(wù)分析工具的運用1.財務(wù)分析的主要內(nèi)容2.損益表分析3.資產(chǎn)負債表分析4.財務(wù)比率分析5.會計報表預(yù)警信號方法：采取知識點回想，結(jié)合甲公司案例中的有關(guān)數(shù)據(jù)進展分析的方法，目的是節(jié)約時間，構(gòu)成對案例分析的感性認知。來自 guanli.1kejian 中國最大的資料庫下載.1、財務(wù)分析的主要內(nèi)容1.1財務(wù)分析的定義財務(wù)分析：是指對借款人會計報表有關(guān)數(shù)據(jù)的變化資料進展確認、比較

2、、研討和分析的過程。經(jīng)過運用財務(wù)分析手段，可以掌握借款人的財務(wù)情況，評價借款人的償債才干，預(yù)測借款人的未來開展趨勢，為貸款五級分類提供正確根據(jù)。盈利才干分析 營運才干分析資金構(gòu)造分析 .1.2 財務(wù)分析的資料借款人延續(xù)三年以上的會計報表 會計報表附注 注冊會計師查賬驗證報告以及其他資料 .1.3 財務(wù)分析的要點我們不用太關(guān)懷某一時點的一個比率，而應(yīng)關(guān)懷一段時間內(nèi)的比率變化 ，留意期末與期初對比。企業(yè)可在會計報表生成之前，采取某些方法，人為地制造一個比現(xiàn)實更令人稱心的財務(wù)情況。如：調(diào)整負債方構(gòu)造，將短期負債調(diào)入長期負債，以提高短期償債才干；采取資產(chǎn)土地、房產(chǎn)重估，提高資本共積，到達提高一切者權(quán)益

3、，以提高長期償債才干和融資目的。因此要留意報表工程間接，異常的要查賬、查據(jù)。即使在沒有運用沉思熟慮的方法來人為地改善財務(wù)情況的情況下，年末會計報表也往往會描畫出比年度中其他時間更好的情況 。舉例如下：.1.3 財務(wù)分析的要點設(shè)：3月30日，企業(yè)資產(chǎn)負債情況：流動資產(chǎn)291.8萬元，流動負債萬元，那么流動比率為1.95 291.8/ 150變化：企業(yè)用現(xiàn)金和有價證券歸還67.7萬元的應(yīng)付賬款或其他流動負債如他行償貸后，那么流動比率為2.72。 291.8- 67.7 224.1150- 67.7 82.3 提高： 2.72- 1.950.77個百分點來自 guanli.1kejian 中國最大的

4、資料庫下載.1.3 財務(wù)分析的要點年份銷售額萬元199689519979181998937時期 增長下降 年度增長率19961997 23 2.57%19971998 19 2.07%cnshu 精品資料網(wǎng).1.3 財務(wù)分析的要點經(jīng)過外部比較，把握企業(yè)實踐運營情況 不同行業(yè)，其企業(yè)的財務(wù)目的差別很大，即使同一行業(yè)中的不同企業(yè)，由于各地本錢差別較大，相關(guān)目的的差別也較大。用不同企業(yè)的財務(wù)數(shù)據(jù)進展比較，來自不同企業(yè)的財務(wù)數(shù)據(jù)應(yīng)該規(guī)范化技術(shù)性分析與闡釋性分析結(jié)合 必需具備透過數(shù)字看問題的才干 .1.4 財務(wù)分析應(yīng)留意的問題會計政策和方法的可選擇性，決議了會計報表的數(shù)據(jù)具有一定彈性 人為要素會影響會計

5、報表的客觀性 通脹、通縮是影響財務(wù)分析準確性的重要緣由 會計報表的表列工程不能完全反映企業(yè)的風(fēng)險要素 .1.5 財務(wù)報表的調(diào)理.案例1.5 財務(wù)報表的調(diào)理案例：A公司在第一年實現(xiàn)了70萬元利潤，在第二年實現(xiàn)了100萬利潤。公司決議在第二年封鎖一個營業(yè)點。應(yīng)此，公司決議在第二年為重組本錢提取20萬元的預(yù)備金。減去重組等本錢后，公司在第三年的利潤是70萬元。企業(yè)決議在第三年的損益表中完全沖回為重組本錢提取的20萬元預(yù)備金后利潤將達90萬元。第一年第二年第三年提取預(yù)備金前的利潤7010070重組預(yù)備金20+20利潤708090.1.5 財務(wù)報表的調(diào)理案例：公司在第一年末時擁有100萬元應(yīng)收賬款，并對

6、該應(yīng)收賬款提取了4%的預(yù)備金。在第二年年末，公司依然擁有100萬元應(yīng)收賬，但把預(yù)備金提取比率降到了1% 第一年年末預(yù)備金4萬元第二年年末預(yù)備金1萬元由預(yù)備金減少而添加的第二年利潤3萬元來自 guanli.1kejian 中國最大的資料庫下載cnshu 精品資料網(wǎng).1.5 財務(wù)報表的調(diào)理案例：C公司在第一年年末擁有1000萬元的應(yīng)收賬款，并對該應(yīng)收賬款提取了3%的預(yù)備金。C公司第二年的買賣環(huán)境轉(zhuǎn)壞，很多客戶都無法歸還債務(wù)。在第二年年末，C公司依然有1000萬元的應(yīng)收賬款，同時提議把預(yù)備金提取比率提高到5%。管理者擔(dān)憂第二年的利潤會下降，應(yīng)次否決了這一提議 .1.5 財務(wù)報表的調(diào)理案例：D公司用利

7、率為10%的代扣買了一座200萬元的建筑物。6個月后付款。增大財務(wù)費用，減少200萬元現(xiàn)金流出.1.5 財務(wù)報表的調(diào)理案例：E公司在第一年投資25萬元開發(fā)新產(chǎn)品，該產(chǎn)品方案在第二年投放市場 .2、損益表分析2.1 損益表編制原那么2.2 損益表的構(gòu)造分析cnshu 精品資料網(wǎng).2.1 損益表編制原那么損益表編制原理：利潤收入-費用損益表相關(guān)工程的變動會引起資產(chǎn)負債表上關(guān)聯(lián)數(shù)據(jù)的變動如：損益表凈利潤的變動，引起資產(chǎn)負債表上資產(chǎn)總額、一切者權(quán)益等相關(guān)工程變動收入確實認三原那么：費用確實認三原那么：.損益表的構(gòu)造分析法構(gòu)造分析法：是以損益表中的某一總體目的主營業(yè)務(wù)收入凈額為100%分別計算主營業(yè)務(wù)本

8、錢、各種費用、利潤等各組成部分所占總體目的的百分比比較假設(shè)干延續(xù)時期3年的各項目的的增減變動趨勢對損益表中某些目的的異常變化要高度關(guān)注看：甲公司損益表、調(diào)查了解到的背景資料.案例：一、甲公司背景：甲公司股份成立于1995年6月，注冊資本216.42萬元，公司主營業(yè)務(wù)：彩色顯示器、彩色電視機等電子產(chǎn)品。二、行業(yè)位置：中國知名家電企業(yè)，甲公司產(chǎn)品獲ISO9002質(zhì)量體系認證和世界主要興隆國家的平安技術(shù)規(guī)范證書進一步拓展國際市場奠定了根底。公司本身技術(shù)實力雄厚，不斷開發(fā)出順應(yīng)市場需求的新產(chǎn)品，如：十六畫面彩電、多媒體彩電、大屏幕超平彩電、變頻彩電、液晶顯示器等。該公司消費的“信合彩電以及按國際規(guī)范組

9、織消費的“信合液晶顯示器，以其優(yōu)良的質(zhì)量博得了一定的市場份額，產(chǎn)品遠銷世界各地。目前公司努力于提升傳統(tǒng)產(chǎn)品的技術(shù)含量，數(shù)字高清彩電HDTV的研發(fā)勝利，為公司產(chǎn)品構(gòu)造的晉級、穩(wěn)定行業(yè)優(yōu)勢加注了籌碼，消費和銷售上具有較大的競爭優(yōu)勢。三、運營管理和開展戰(zhàn)略：2001年面對市場供大于求，產(chǎn)品競爭猛烈，中國彩電行業(yè)大打價錢戰(zhàn)，該公司采取了更為猛烈的低價銷售戰(zhàn)略以堅持原有市場份額，并獲得一定成果，但總體銷售收入比2000年有較大幅度的下降，全年實現(xiàn)凈利潤8.85萬元，比上年下降了67.72%；同時2001年公司調(diào)整了采購戰(zhàn)略，全面運用承兌匯票進展結(jié)算。公司管理層認識到假設(shè)不引入新產(chǎn)品，就難以在有限的市場需

10、求中維持和擴張本身的市場份額，因此在2000年下半年開場，公司提出“以經(jīng)濟效益為中心的運營方針，深挖企業(yè)潛力，大力調(diào)整產(chǎn)品構(gòu)造，加強本錢控制，一方面加大新產(chǎn)品的開發(fā)力度，另一方面對原有消費線進展技術(shù)改造，進一步降低消費本錢。2002年有關(guān)固定資產(chǎn)技術(shù)改造根本完成，新的高清彩電投入市場，銷售繼續(xù)上升，同時，公司加大海外市場拓展力度，并在下半年勝利獲得歐美市場訂單，進一步促進公司銷售的增長。2002年公司凈利潤17.62萬元，比上年上升了99.10%。但同時，由于銷售獎勵力度的加大，公司相關(guān)費用支出比以往有較大幅度的上升。四、借款情況：甲公司2002年在AAA信譽社借款153.66萬元，以公司廠房

11、和設(shè)備抵押，經(jīng)WF公司評價，評價價值為280萬元。借款期限為2002年9月1日至2003年8月31日，期限壹年。.來自 guanli.1kejian 中國最大的資料庫下載.甲公司損益表構(gòu)造分析文字表述主營業(yè)務(wù)利潤毛利潤分析1、2001年毛利潤由2000年的14.46%大幅下滑到11.94%，從調(diào)查的背景資料看，主由于2001年彩電市場供大于求，產(chǎn)品競爭猛烈，全行業(yè)打價錢戰(zhàn)，甲公司采取更為猛烈的低價銷售戰(zhàn)略，雖然能堅持原有產(chǎn)品市場銷售份額，但低價銷售產(chǎn)品，使主營業(yè)務(wù)收入僅達951.46萬元，比2000年的1070.72萬元下降119.26萬元，有的下降幅度較大，2001年毛利潤113.56萬元與

12、2000年的154.8萬元相比，下降了41.24萬元，占比那么由2000年的14.46%下降到11.94%，下降了2.54個百分點，同時，產(chǎn)品本錢不降反升，從主營業(yè)務(wù)本錢占比看，2001年為87.46%與2000年的85.06%相比上升了2.4個百分點。2、 2002主營業(yè)務(wù)利潤占比上升到2000年末以上程度。主由于2002年甲公司采取舉措：深挖企業(yè)潛力、調(diào)整產(chǎn)品構(gòu)造，研發(fā)的新產(chǎn)品獲得效果。新的高清彩電投放市場，銷售繼續(xù)上升，獲取新產(chǎn)品超額利潤；另一方面在2002年根本完成了對原有消費線等有關(guān)的固定資產(chǎn)技術(shù)改造，加強了流動資金營運才干，海外市場拓展獲得新進展，于2002年下半年獲得歐美市場訂單

13、，促使甲公司2002年產(chǎn)品銷售收入明顯上升，2002年主營業(yè)務(wù)收入達1258.52萬元，比2001年的951.46萬元添加了307.06萬元，增幅高達32.27%；同時，新技術(shù)的運用使得產(chǎn)品的本錢一定緊縮，主營業(yè)務(wù)本錢占比由2001年87.46%下降到2002年的85.11%，下降2.35個百分點，從而帶動甲公司2002年主營業(yè)務(wù)利潤由2001年的113.56萬元、占比11.94%，上升到184.84萬元、占比14.69%。來自 guanli.1kejian 中國最大的資料庫下載.營業(yè)利潤分析：營業(yè)利潤比重呈下降趨勢，由2000年的2.88下降到2002年的1.01，主由于：一方面企業(yè)利潤獲取

14、途徑單一，主要還是依托主營業(yè)務(wù)收入，企業(yè)其他業(yè)務(wù)利潤奉獻少且較往年有所減少，由2000年的0.83降至2002年的0.52；另一方面由于彩電市場競爭猛烈、低價營銷比拚、拓展海外市場、以及加大銷售獎勵力度，甲公司營業(yè)費用銷售費用、管理費用、財務(wù)費用等三項費用合計支出所占比例不斷加大，2001年至2002年三項費用占比分別為11.82、12.62、14.20，呈上升趨勢。特別是2002年，甲公司加大新產(chǎn)品銷售力度，其中的營業(yè)費用再創(chuàng)新高11.24%，比2001年添加0.38個百分點。同時，短期借款由2001年的8.5萬元添加到2002年的162.16萬元，財務(wù)費用大幅添加。致使甲公司營業(yè)利潤比重呈

15、下降趨勢。凈利潤分析：企業(yè)凈利潤占比由2000年的2.5627.42萬元利潤下降到2001年的0.938.85萬元利潤下降1.63個百分點，2002年甲公司采取擴展銷售、緊縮本錢等系列措施下，2002年凈利潤有所上升達17.62萬元，占比長至1.4，比上年提高0.47個百分點。結(jié)論：該企業(yè)目前處于行業(yè)成熟期，隨著新產(chǎn)品的投入、海外市場的拓展，2002年盈利才干較2001年有所提高，主營業(yè)務(wù)利潤占比上升到2000年以上程度，但費用增長過快，營業(yè)利潤占比呈下降趨勢，總體評價盈利程度普通，處于行業(yè)中等程度。cnshu 精品資料網(wǎng).3、資產(chǎn)負債表分析3.1 資產(chǎn)負債表編制原理3.2 資產(chǎn)負債表的分析來

16、自 guanli.1kejian 中國最大的資料庫下載.3.1 資產(chǎn)負債表的編制原理資產(chǎn)負債表的編制原理：資產(chǎn)負債+一切者權(quán)益資產(chǎn)的組成：負債的組成： 一切者權(quán)益的組成：看：甲公司資產(chǎn)負債表.金額占比金額占比金額占比流動資產(chǎn)： 貨幣資金100.515.38164.559.33152.389.18 短期投資113.646.09107.406.09113.526.84 應(yīng)收票據(jù)118.146.33110.436.2695.615.76 應(yīng)收股利0.000.000.000.000.000.00 應(yīng)收利息0.000.000.000.000.000.00 應(yīng)收賬款459.7424.62435.1624.

17、67258.6415.58 其他應(yīng)收款0.000.000.000.000.000.00 預(yù)付賬款12.580.6712.540.714.570.28 應(yīng)收補貼款1.870.100.000.000.000.00 存貨719.2938.53594.1333.69645.7038.89 待攤費用0.140.010.450.030.200.01 一年內(nèi)到期的長期債務(wù)投資0.000.000.000.000.000.00 其他流動資產(chǎn)0.000.000.000.000.920.06 流動資產(chǎn)合計1,525.9181.731,424.6680.771,271.5476.58長期投資： 長期股權(quán)投資13.91

18、0.7515.990.9115.300.92 長期債務(wù)投資0.000.000.000.000.000.00 長期投資合計13.910.7515.200.8614.520.87固定資產(chǎn)： 固定資產(chǎn)原值454.1624.33412.9123.41383.2223.08 減：累計折舊159.948.57133.307.56108.166.51 固定資產(chǎn)凈值294.3115.76279.7015.86275.0916.57 工程物資0.000.000.000.000.050.00 在建工程27.491.4738.362.1841.632.51 固定資產(chǎn)合計280.2315.01276.4215.673

19、16.7719.08無形資產(chǎn)及其他資產(chǎn)： 無形資產(chǎn)45.172.4245.082.5644.552.68 長等待攤費用1.810.102.380.1313.120.79 其他長期資產(chǎn)0.000.000.000.000.000.00 無形資產(chǎn)及其他資產(chǎn)合計46.982.5247.462.6957.673.47遞延稅項： 遞延稅款借項0.000.000.000.000.000.00資產(chǎn)總計1,867.04100.001,763.75100.001,660.50100.00流動負債： 短期借款162.168.698.500.4828.501.72 應(yīng)付票據(jù)235.5912.62243.6113.81

20、75.024.52 應(yīng)付賬款207.4411.11206.3811.70180.6910.88 預(yù)收賬款46.872.5156.973.2357.653.47 應(yīng)付工資0.000.000.100.010.000.00 應(yīng)付福利費2.400.133.410.193.950.24 應(yīng)交稅金-118.46-6.34-51.28-2.91-24.69-1.49 其他應(yīng)交款5.150.286.240.355.210.31 其他應(yīng)付款24.441.3112.800.7315.620.94 預(yù)提費用6.930.370.720.047.250.44 一年內(nèi)到期的長期負債0.000.000.000.001.00

21、0.06資產(chǎn)負債構(gòu)造分析表單位：萬元、%工程2002年2001年2000年資產(chǎn)負債表.資產(chǎn)負債表續(xù)表來自 guanli.1kejian 中國最大的資料庫下載cnshu 精品資料網(wǎng).3.2 資產(chǎn)負債表分析資產(chǎn)構(gòu)造分析 資金構(gòu)造分析 負債構(gòu)造分析甲公司案例樣本分析分析的方法：資產(chǎn)構(gòu)造分析：經(jīng)過計算各項資產(chǎn)占總資產(chǎn)的比重，來分析判別借款人資產(chǎn)分配的合理性。資金構(gòu)造分析：是經(jīng)過計算借款人全部資金中負債和一切者權(quán)益所占的比重及相互間的比例關(guān)系，來分析判別借款人的償債才干.資產(chǎn)構(gòu)造分析結(jié)論看：WOD文檔.資金構(gòu)造分析 負債構(gòu)造分析看：WOD文檔來自 guanli.1kejian 中國最大的資料庫下載.4、

22、財務(wù)比率分析4.1 盈利才干分析 4.2 營運才干分析 4.3 長期償債才干分析 4.4 短期償債才干分析 .4、財務(wù)比率分析經(jīng)過比率的計算和闡釋，可以了解到企業(yè)獲利才干、存貨周轉(zhuǎn)速度、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)速度、資產(chǎn)運用效率以及其他相關(guān)情況。比率和百分比簡化了分析過程，同時突出了主要問題 .4、財務(wù)比率分析計算財務(wù)比率的目的是經(jīng)過比率進展比較，比較的內(nèi)容有： 同一財務(wù)比率在不同時期的變動趨勢與普遍接受的“規(guī)范或“正常財務(wù)比率之間的差別 與同行業(yè)類似企業(yè)財務(wù)比率的差別 .4.1、盈利才干分析-比率含義來自 guanli.1kejian 中國最大的資料庫下載.4.1、盈利才干分析盈利比率分析項目公式200

23、2年2001年2000年2002年比上年（+、-）行業(yè)平均值分析銷售利潤率（毛利潤率）主營業(yè)務(wù)利潤 主營業(yè)務(wù)收入凈額14.6911.9414.462.7520.05差營業(yè)利潤率營業(yè)利潤主營業(yè)務(wù)收入凈1.010.232.880.78稅前利潤率利潤總額主營業(yè)務(wù)收入凈1.641.173.050.47凈利潤率凈利潤主營業(yè)務(wù)收入凈1.400.932.560.47-9.51較好成本費用利潤率利潤總額成本費用總額1.651.173.150.48-5.38較好分析：從盈利比率比率看，一方面，甲公司三年的盈利水平，雖2002年盈利狀況有好轉(zhuǎn)，但總體盈利水平呈下降趨勢。另一方面，低價竟?fàn)幉呗缘膶嵤?，致使公司的銷售

24、利潤率（毛利潤率），遠低于行業(yè)平均水平，但成本費用控制能力強于同業(yè)其它企業(yè)，致使凈利潤率、成本費用利潤率領(lǐng)先于同業(yè)平均水平。2002年新產(chǎn)品開發(fā)、海外市場拓展初見成效， 毛利潤率、營業(yè)利潤率、稅前利潤率、凈利潤率、成本費用利潤率較2001年有一定程度回升，但開發(fā)新市場支付的營業(yè)費用等三項費用大幅上升，因此公司盈利能力并不理想。.4.2、營運才干分析效率比率分析-比率含義. 4.2、營運才干分析效率比率分析項目公式2000年2001年2002年2002年比上年（+、-）行業(yè)平均值分析總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率主營業(yè)務(wù)收入凈額/資產(chǎn)平均余額0.650.560.690.130.61較好固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率主營業(yè)務(wù)收入額

25、/固定資產(chǎn)平均值4.723.434.390.963.63較好應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率賒銷收入凈額/應(yīng)收賬款平均余額2.382.112.240.133.20差存貨周轉(zhuǎn)率主營業(yè)務(wù)成本/存貨平均余額1.451.341.630.293.56差資產(chǎn)利潤率權(quán)益報酬率利潤總額/資產(chǎn)平均余額利潤總額/有形凈資產(chǎn)1.972.600.650.911.141.660.490.75-2.08總體下降分析：效率比率看，一方面，甲公司三年的應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率均低于同行業(yè)平均水平，雖存貨周轉(zhuǎn)率有所提高，實屬公司低價銷售產(chǎn)成品所致，應(yīng)收賬款、存貨2002年末占用了公司大量的流動資金，削弱了公司的實際支付能力，反映出公司營運效率

26、仍然較低；另一方面，公司的總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率高于同業(yè)平均水平，反映出公司能充分地運用現(xiàn)有資產(chǎn)，但資產(chǎn)利潤率仍低于2000年水平。公司應(yīng)進一步提高管理效率，加強應(yīng)收賬款回籠、以及生產(chǎn)調(diào)度能力。公司實施低價策略、海外拓展市場及客戶信用管理策略等，使2002年經(jīng)營管理效率比2001年好轉(zhuǎn)，資產(chǎn)營運能力較上年有所提高，增強了資產(chǎn)周轉(zhuǎn)能力，減少了資金占用，增強了短期償債能力。.4.3、長期償債才干分析杠桿比率分析-比率含義來自 guanli.1kejian 中國最大的資料庫下載. 4.3、長期償債才干分析杠桿比率公析項目公式2000年2001年2002年2002年比上年（+、-）行業(yè)平均值分析

27、 資產(chǎn)負債率負債總額/資產(chǎn)總額20.6427.7030.71 3.0151.75較好負債與所有者權(quán)益比率負債總額/所有者權(quán)益總額26.0138.3444.36 6.02169.71較好負債與有形凈資產(chǎn)比率負債總額/有形凈資產(chǎn)27.2039.8346.03 6.20194.53較好 利息保障倍數(shù)(利潤總額利息費用)/利息費用13.435.248.953.710.10較好分析：從杠桿比率看甲公司對債務(wù)的承受能力和償還債務(wù)的保障能力，該公司資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu)較為合理，杠桿比率較低， 2002年資產(chǎn)負債率雖高于前二年水平，但僅為30.71%，利息保障倍數(shù)倍數(shù)8.95，則比2001年提取高3.71個百分點，顯

28、示公司支付利息費用的能力增強，負債與所有者權(quán)益比率44.36%、負債與有形凈資產(chǎn)比率46.03%，分別遠低于行業(yè)平均值169.71%和194.53%，長期償債能力處于同行業(yè)領(lǐng)先水平，債權(quán)人權(quán)益能得到充分保障。不足：在資產(chǎn)報酬1.14，低于債務(wù)成本的情況下，企業(yè)應(yīng)該繼續(xù)采取低負債的經(jīng)管策略；同時，關(guān)注企業(yè)能否尋求新的高回報項目，提高企業(yè)的整體盈利能力。杠桿比率較低，長期償債能力增強.4.4、短期償債才干分析流動比率分析-含義. 4.、短期償債才干分析流動比率分析項目公式2000年2001年2002年2002年比上年（+、-）行業(yè)平均值分析 流動比率流動資產(chǎn)/流動負債3.632.922.66-0.261.5速動比率速動資產(chǎn)/流動負債1.771.681.39 -0.29 0.75現(xiàn)金比率現(xiàn)金類資產(chǎn)/流動負債1.030.780.58 -0.2 0.40 營運資金流動資產(chǎn)流動負債921.05936.99953.1516.16上升分析：從流動比率變化看甲公司資產(chǎn)流動性對短期債務(wù)現(xiàn)金償