資本管理概述(ppt-45頁)課件

1、銀行資本的功能銀行的高財務(wù)杠桿比率是銀行道德風險產(chǎn)生的根源情況一： 銀行股東投入資本1000萬用于提供貸款，有50%的可能會損失1000萬， 另50%的可能是獲得凈利潤1000萬。 則銀行股東的期望收益為 50%（-1000）+ 50%1000=0 股東會督促銀行經(jīng)理控制風險銀行資本的功能情況二： 1000萬元資金中銀行股東僅投200萬元，其余800萬以負債籌集，籌資的成本率為10%。針對同樣的投資機會，銀行股東的期望收益為 50%(-200)+ 50%(100080010%)=360萬 則預(yù)期收益率為 360200100%=180%銀行資本的功能商業(yè)銀行面臨的風險主要有以下幾種： （）信用風

2、險（）利率風險 （）匯率風險 （）經(jīng)營風險或管理風險 （）流動性風險 （）國家風險（）法律風險銀行資本的功能銀行資本的功能 保護功能 -吸收銀行的損失、資本緩沖器、保護債權(quán)人 營業(yè)功能 -購置房屋、設(shè)備等 管理功能 -滿足管理當局的資本要求銀行資本的構(gòu)成巴塞爾協(xié)議I對資本的規(guī)定銀行資本的概念所謂銀行資本金是指銀行股東或投資者為賺取利潤而投入銀行的可供銀行永久或較長時間使用的資金以及保留在銀行中的利潤。一般公司、企業(yè)采用的是單一資本的概念銀行采用的是雙重資本的概念，即產(chǎn)權(quán)資本和非產(chǎn)權(quán)資本（債務(wù)資本）資本充足與銀行穩(wěn)健銀行資本是否越多越好？是否資本越充足就越穩(wěn)?。筷P(guān)于巴塞爾協(xié)議 1988年7月底。

3、由西方十國集團（實際上是由美國、英國、法國、德國、日本、荷蘭、比利時、加拿大、瑞典、盧森堡、瑞士、意大利12個發(fā)達國家）中央銀行和金融監(jiān)管機構(gòu)組成的巴塞爾銀行管理與監(jiān)督實施委員會通過了關(guān)于統(tǒng)一國際銀行資本衡量和資本標準的協(xié)議，也稱巴塞爾協(xié)議。它是國際上第一個有關(guān)商業(yè)銀行資本計算和標準的協(xié)議，是國際金融界在資本控制制度上的“神圣公約”，是20世紀人們所簽定的一系列有關(guān)銀行業(yè)監(jiān)管協(xié)定中對國際銀行業(yè)發(fā)展影響最大的國際性協(xié)議之一。 關(guān)于巴塞爾協(xié)議制定統(tǒng)一的資本充足率標準，以消除國際銀行間的不平等競爭；為國際銀行業(yè)的監(jiān)管提供一個有力的工 具，保障國際金融業(yè)健康有序穩(wěn)定的發(fā)展。巴林銀行的倒閉巴林銀行是英國

4、歷史最悠久的銀行之一，于1763年由法蘭西斯巴林爵士所創(chuàng)立。巴林銀行于1995年2月26日倒閉，其原因是一位名為尼克里森的交易員在衍生性金融商品的超額交易，投機失敗，導致?lián)p失14億美元。巴林在倒閉后，以1英鎊的象征價格賣給荷蘭的ING集團，并成為該集團成員之一。巴塞爾協(xié)議II1998年，巴塞爾委員會決定全面修改協(xié)議，發(fā)布了關(guān)于修改1988年巴塞爾協(xié)議的征求意見稿，也稱“新的資本充足比率框架征求意見稿”，2001年1月公布了第二次征求意見稿，2003年4月初又公布了第三次征求意見稿，2004年6月最終確定了新的資本協(xié)議，并于2006年底開始實施。 巴塞爾協(xié)議II銀行面臨的不僅是信用風險，而是信用

5、風險、市場風險和操作風險相互聯(lián)系、相互滲透的風險體系，需要進行全面的風險管理。提供了多種難度不同、可供選擇的衡量資本充足比率的新的思路和方法，以使資本充足比率和各項風險管理措施更能適應(yīng)當前金融市場發(fā)展的客觀要求。 巴塞爾協(xié)議II新的資本充足比率框架的三大基本要素（也稱三大支柱） 最低資本標準 監(jiān)管部門的檢查 有效的市場約束（市場紀律，其實質(zhì)是充分的信息披露）最低資本標準在考慮風險類型時，應(yīng)將銀行的信用風險、市場風險和其它風險涵蓋進來可以考慮用三種方法來確定最低的資本需要量對于某些具有較高風險特征的資產(chǎn)，可以采用高于100%的風險權(quán)重。最低資本標準可以考慮用三種方法來確定最低的資本需要量通過外部

6、評級的方法來確定風險資產(chǎn)的信用風險等級；運用銀行內(nèi)部的評級制度，來對銀行債權(quán)的風險狀況進行評定； 使用資產(chǎn)組合風險模型。資本充足率的計算假設(shè)A銀行的加權(quán)風險總資產(chǎn)為125億，符合監(jiān)管當局要求的核心資本為11億、附屬資本為20億，扣除項為2億元的商譽，市場風險的資本要求為4億元，操作風險的資本要求為2億元，請計算A銀行的資本充足率和核心資本充足率。資本充足率的計算資本充足率 (11+20-2)/125+12.5(4+2)=14.5%核心資本充足率 (11-2)/125+12.5(4+2)=4.5%監(jiān)管部門的檢查目的在于確保銀行資本充足以應(yīng)付其總體風險，并在資本不能有效抵御風險時盡早干預(yù)。 監(jiān)管部

7、門的檢查原則之一：監(jiān)管部門希望銀行的資本水平高于最低資本標準，并有能力要求銀行持有高于最低標準的資本。原則之二：銀行應(yīng)有一套程序，可以根據(jù)銀行的風險程度來評估資本充足率，并具備將資本保持在適當水平的相應(yīng)策略。原則之三：監(jiān)管部門審查并評審銀行對其資本充足率的評估結(jié)果和相應(yīng)的資本策略以及其遵循資本標準的情況。 監(jiān)管部門的檢查原則之四：監(jiān)管部門能夠盡早干預(yù)，以防止資本下滑到審慎水平之下。 監(jiān)管部門的檢查 有效的市場約束 就是市場參與者在了解銀行經(jīng)營狀況基礎(chǔ)上所采取的相應(yīng)行動，對銀行產(chǎn)生的激勵或制裁效果。有效的市場約束的實質(zhì) 充分的信息披露增強透明度 經(jīng)營業(yè)績 財務(wù)狀況 風險管理辦法和操作 風險暴露

8、會計方法 基本業(yè)務(wù)管理和公司治理信息 重點是：信用風險的披露 內(nèi)容巴塞爾協(xié)議III2010、9全球各商業(yè)銀行的一級資本充足率的要求達到8.5%。商業(yè)銀行的核心資本充足率將由目前的4%上調(diào)到6%，同時計提2.5%的防護緩沖資本和不高于2.5%的反周期準備資本，這樣核心資本充足率的要求可達到8.5%-11%。其中，由普通股構(gòu)成的核心一級資本占銀行風險資產(chǎn)的下限將從現(xiàn)行的2%提高至4.5%。過渡期：2013-2019年 為了提高我國商業(yè)銀行的資本充足比率，近年來我國政府已經(jīng)采取了若干重大的改革和政策措施：11997年調(diào)低了國有商業(yè)銀行的所得稅稅率，從55%的所得稅外加7%的調(diào)節(jié)稅下調(diào)至一般工商業(yè)的3

9、3%的稅率，從而提高了國有商業(yè)銀行自我積累一部分資本金的能力。中國銀行業(yè)改善資本狀況的具體舉措21998年國家財政向工、農(nóng)、中、建四家國有商業(yè)銀行補充了2700億元資本金，使國有商業(yè)銀行的資本充足率有了顯著提高。31999年4月國家決定成立信達資產(chǎn)管理公司，同年10月又成立了華融、長城、東方三家資產(chǎn)管理公司，由它們接收相當一部分由于政策性貸款及在轉(zhuǎn)軌期間所形成的不良資產(chǎn)，使國有商業(yè)銀行減輕了核銷和準備核銷不良資產(chǎn)的資本負擔。42003年，設(shè)立中央?yún)R金公司，作為國有資本出資人代表，并運用450億美元外匯儲備和黃金儲備向中國銀行和建設(shè)銀行注資。5. 允許一些符合條件的商業(yè)銀行境內(nèi)外上市。 深圳發(fā)展

10、銀行（000001） ：1991年04月03日A股上市，現(xiàn)改為平安銀行 浦發(fā)銀行（600000）：1999年11月10日A股上市民生銀行（600016）：2000年12月19日A股上市招商銀行（600036）：2002年04月09日A股上市，2006年9月22日H股3968上市華夏銀行（600015）：2003年09月12日A股上市交通銀行（601328）：2005年06月23日H股3328上市，2007年5月15日A股上市中國銀行（601988）：2006年06月01日H股3988上市，2006年7月5日A股上市工商銀行（601398）：2006年10月27日A股和H股1398同步上市興業(yè)銀

11、行（601166）：2007年02月05日A股上市中信銀行（601998）：2007年04月27日A股601998和H股0998同步上市寧波銀行（002142）：2007年07月19日A股上市南京銀行（601009）：2007年07月19日A股上市北京銀行（601169）：2007年09月19日A股上市建設(shè)銀行（601939）：2007年09月25日A股上市，2005年10月27日H股0939上市農(nóng)業(yè)銀行（601288）：2010年7月15日A股上市光大銀行（601818）：2010年08月18日A股上市，2005年10月27日H股0939上市截至2008年底，商業(yè)銀行整體加權(quán)平均資本充足率為

12、12%，比上年提高3.7個百分點，超過國際監(jiān)管水平。達標銀行204家，比上年增加43家，未達標銀行僅1家；達標銀行資產(chǎn)占商業(yè)銀行總資產(chǎn)的99.9商業(yè)銀行資本充足率達標情況表（2003-2008年）資本充足率達標銀行數(shù)量和達標資產(chǎn)占比（2003-2008年）主要商業(yè)銀行資本補充來源分布圖（2008年）2009-2013資本充足率提高我國商業(yè)銀行資本充足比率的措施從計算資本充足比率的公式看，提高商業(yè)銀行的資本充足率主要應(yīng)從兩個方面著手：一是增加分子；二是減少分母。1分子策略：增加核心資本和附屬資本以提高資本金總額1）增加核心資本（1）財政注資財政注資是由國有商業(yè)銀行國有獨資的性質(zhì)決定的，即國家財政

13、從每年的財政預(yù)算中切塊或選擇發(fā)行特別國債的方式向國有商業(yè)銀行注資。（2）利潤留成利潤留成即從利潤中留存積累，通過法定程序轉(zhuǎn)增資本金。但是這必須以商業(yè)銀行擁有較高的利潤為前提。 （3）從股票市場募集資本金在經(jīng)濟發(fā)達的國家和地區(qū)，上市融資是商業(yè)銀行擴大資本規(guī)模的基本途徑。（4）營業(yè)稅返注除了直接注資外，政府還有一種間接注資方式，即營業(yè)稅返還。目前看來，我國商業(yè)銀行承擔著較高的稅賦。因此有必要降低商業(yè)銀行的營業(yè)稅及附加。 2）增加二級資本從我國商業(yè)銀行的資本構(gòu)成可以看出，國有商業(yè)銀行的二級資本在銀行資本金中的比重極低，因此通過增加二級資本來提高資本充足比率操作空間應(yīng)該很大。（1）增提準備金準備金分為

14、普通準備金和特殊準備金，普通準備金是用于防備目前尚不能確定的損失的；特殊準備金是用于彌補某類特別資產(chǎn)或已知負債所遭受的確定損失的。（2）發(fā)行長期金融債券 從國際銀行業(yè)的發(fā)展趨勢和我國現(xiàn)實情況分析，目前通過發(fā)行長期次級金融債券補充國有商業(yè)銀行附屬資本是提高資本充足率的可行途徑之一，它不僅可以增加商業(yè)銀行的資本金，提高資本充足率，還能夠促使其增強資本金管理的主動性和靈活性。分母策略：降低風險資產(chǎn)的規(guī)模 1）調(diào)整資產(chǎn)的風險分布結(jié)構(gòu) 2）降低資產(chǎn)的不良率我國銀行資本管理現(xiàn)行辦法于2012年6月頒布、2013年1月1日開始實施的商業(yè)銀行資本管理辦法規(guī)定商業(yè)銀行資本充足率監(jiān)管要求包括最低資本要求、儲備資本

15、和逆周期資本要求、系統(tǒng)重要性銀行附加資本要求以及第二支柱資本要求。 最低資本要求商業(yè)銀行各級資本充足率不得低于如下最低要求：（一）核心一級資本充足率不得低于5%。（二）一級資本充足率不得低于6%。（三）資本充足率不得低于8%。我國對銀行資本的界定核心一級資本最穩(wěn)定、質(zhì)量最高的部分，銀行可以永久性占用，可以長期用來消化銀行在經(jīng)營中產(chǎn)生的損失，是銀行資本的核心。包括實收資本或普通股、資本公積、盈余公積、一般風險準備、未分配利潤等。其它一級資本 質(zhì)量次于核心資本的部分二級資本 主要指在銀行出現(xiàn)清償危機時可用于彌補損失的次級債務(wù)（還要滿足一些條件，如無擔保等）商業(yè)銀行應(yīng)當在最低資本要求的基礎(chǔ)上計提儲備

16、資本。儲備資本要求為風險加權(quán)資產(chǎn)的2.5%，由核心一級資本來滿足。特定情況下，商業(yè)銀行應(yīng)當在最低資本要求和儲備資本要求之上計提逆周期資本。逆周期資本要求為風險加權(quán)資產(chǎn)的0-2.5%，由核心一級資本來滿足。國內(nèi)系統(tǒng)重要性銀行附加資本要求為風險加權(quán)資產(chǎn)的1%，由核心一級資本滿足。國內(nèi)系統(tǒng)重要性銀行的認定標準另行規(guī)定。第二支柱資本要求銀監(jiān)會有權(quán)在第二支柱框架下提出更審慎的資本要求，確保資本充分覆蓋風險，包括：（一）根據(jù)風險判斷，針對部分資產(chǎn)組合提出的特定資本要求；（二）根據(jù)監(jiān)督檢查結(jié)果，針對單家銀行提出的特定資本要求。過渡期內(nèi)分年度資本充足率要求 銀行類別項目2013年底2014年底2015年底20

17、16年底2017年底2018年底系統(tǒng)重要性銀行核心一級資本充足率6.5%6.9%7.3%7.7%8.1%8.5%一級資本充足率7.5%7.9%8.3%8.7%9.1%9.5%資本充足率9.5%9.9%10.3%10.7%11.1%11.5%其他銀行核心一級資本充足率5.5%5.9%6.3%6.7%7.1%7.5%一級資本充足率6.5%6.9%7.3%7.7%8.1%8.5%資本充足率8.5%8.9%9.3%9.7%10.1%10.5%（第14講）考場作文開拓文路能力分解層次(網(wǎng)友來稿)江蘇省鎮(zhèn)江中學 陳乃香說明：本系列稿共24講，20XX年1月6日開始在資源上連載【要義解說】文章主旨確立以后，

18、就應(yīng)該恰當?shù)胤纸鈱哟危箮讉€層次構(gòu)成一個有機的整體，形成一篇完整的文章。如何分解層次主要取決于表現(xiàn)主旨的需要?！静呗越庾x】一般說來，記人敘事的文章常按時間順序分解層次，寫景狀物的文章常按時間順序、空間順序分解層次；說明文根據(jù)說明對象的特點，可按時間順序、空間順序或邏輯順序分解層次；議論文主要根據(jù)“提出問題分析問題解決問題”順序來分解層次。當然，分解層次不是一層不變的固定模式，而應(yīng)該富于變化。文章的層次，也常常有些外在的形式：1小標題式。即圍繞話題把一篇文章劃分為幾個相對獨立的部分，再給它們加上一個簡潔、恰當?shù)男祟}。如世界改變了模樣四個小標題：壽命變“長”了、世界變“小”了、勞動變“輕”了、文

19、明變“綠”了。 2序號式。序號式作文與小標題作文有相同的特點。序號可以是“一、二、三”，可以是“A、B、C”，也可以是“甲、乙、丙”從全文看，序號式干凈、明快；但從題目上看，卻看不出文章內(nèi)容，只是標明了層次與部分。有時序號式作文，也適用于敘述性文章，為故事情節(jié)的展開，提供了明晰的層次。 3總分式。如高考佳作人生也是一張答卷。開頭：“人生就是一張答卷。它上面有選擇題、填空題、判斷題和問答題，但它又不同于一般的答卷。一般的答卷用手來書寫，人生的答卷卻要用行動來書寫?！敝黧w部分每段首句分別為：選擇題是對人生進行正確的取舍，填空題是充實自己的人生，判斷題是表明自己的人生態(tài)度，問答題是考驗自己解決問題的

20、能力。這份“試卷”設(shè)計得合理而且實在，每個人的人生都是不同的，這就意味著這份人生試卷的“答案是豐富多彩的”。分解層次，應(yīng)追求作文美學的三個價值取向：一要勻稱美。什么材料在前，什么材料在后，要合理安排；什么材料詳寫，什么材料略寫，要通盤考慮。自然段是構(gòu)成文章的基本單位，恰當劃分自然段，自然就成為分解層次的基本要求。該分段處就分段，不要老是開頭、正文、結(jié)尾“三段式”，這種老套的層次顯得呆板。二要波瀾美。文章內(nèi)容應(yīng)該有張有弛，有起有伏，如波如瀾。只有這樣才能使文章起伏錯落，一波三折，吸引讀者。三要圓合美。文章的開頭與結(jié)尾要遙相照應(yīng)，把開頭描寫的事物或提出的問題，在結(jié)尾處用各種方式加以深化或回答，給人

21、首尾圓合的感覺?！纠慕馄省?話題：忙忙，不亦樂乎 忙，是人生中一個個步驟，每個人所忙的事務(wù)不同，但是不能是碌碌無為地白忙，要忙就忙得精彩，忙得不亦樂乎。 忙是問號。忙看似簡單，但其中卻大有學問。忙是人生中不可缺少的一部分，但是怎么才能忙出精彩，忙得不亦樂乎，卻并不簡單。人生如同一張地圖，我們一直在自己的地圖上行走，時不時我們眼前就出現(xiàn)一個十字路口，我們該向哪兒，面對那縱軸橫軸相交的十字路口，我們該怎樣選擇?不急，靜下心來分析一下，選擇適合自己的坐標軸才是最重要的。忙就是如此，選擇自己該忙的才能忙得有意義。忙是問號，這個問號一直提醒我們要忙得有意義，忙得不亦樂乎。 忙是省略號。四季在有規(guī)律地進

22、行著冷暖交替，大自然就一直按照這樣的規(guī)律不停地忙，人們亦如此。為自己找一個目標，為目標而不停地忙，讓這種忙一直忙下去。當目標已達成，那么再找一個目標，繼續(xù)這樣忙，就像省略號一樣，毫無休止地忙下去，翻開歷史的長卷，我們看到牛頓在忙著他的實驗；愛迪生在忙著思考；徐霞客在忙著記載游玩；李時珍在忙著編寫本草綱目。再看那位以筆為刀槍的充滿著朝氣與力量的文學泰斗魯迅，他正忙著用他獨有的刀和槍在不停地奮斗。忙是省略號，確定了一個目標那么就一直忙下去吧!這樣的忙一定會忙出生命靈動的色彩。 忙是驚嘆號。世界上的人都在忙著自己的事，大自然亦如此，小蜜蜂在忙，以蜂蜜為回報。那么人呢?居里夫人的忙，以放射性元素的發(fā)現(xiàn)

23、而得到了圓滿的休止符；愛因斯坦在忙，以相對論的問世而畫上了驚嘆號；李白的忙，以那豪放的詩歌而有了很大的成功；張衡的忙，因為那地動儀的問世而讓世人仰慕。每個人都應(yīng)該有效率的忙，而不是整天碌碌無為地白忙。人生是有限的、短暫的，因此，每個人都應(yīng)該在有限的生命里忙出屬于他的驚嘆號；都應(yīng)在有限的生命里忙出他的人生精彩篇章。 忙是萬物、世界、人生中都不可缺少的一部分。作為這世上最高級動物的我們，我們在忙什么呢?我們要忙得有意義，有價值，我們要忙出屬于我們的精彩。我們的忙不能永遠是問號，而應(yīng)是省略號和感嘆號。忙就要忙得精彩，忙得不亦樂乎。 解剖：本文將生活中的一句口頭禪“忙得不亦樂乎”機智翻新，擬作標題，亮