新會計準(zhǔn)則培訓(xùn)教案

1、17/18財政部會計司王鵬新會計準(zhǔn)則培訓(xùn)講義企業(yè)會計準(zhǔn)則第三十四號每股收益財政部會計司 王 鵬010-6855 2006年8月5日 北京 國家會計學(xué)院一、適用范圍二、差不多每股收益三、稀釋每股收益四、重新計算一、適用范圍一般股或潛在一般股已公開交易的企業(yè) 正處于公開發(fā)行一般股或潛在一般股過程中的企業(yè) 自愿列報每股收益信息的企業(yè)二、差不多每股收益 歸屬于一般股股東的當(dāng)期凈利潤/當(dāng)期發(fā)行在外一般股的加權(quán)平均數(shù)分子：歸屬于一般股股東的當(dāng)期凈利潤凈虧損合并凈利潤少數(shù)股東損益分母：僅考慮當(dāng)期實際發(fā)行在外的一般股股份權(quán)數(shù)新發(fā)行一般股庫存股例：期初發(fā)行在外的一般股10000股3月2日新發(fā)行4500股12月1

2、日回購1500股，以備今后獎勵職工一般股加權(quán)平均數(shù)1000012/12+450010/12-15001/12=13625股三、稀釋的每股收益差不多原則：假設(shè)稀釋性潛在一般股于當(dāng)期期初（或發(fā)行日）差不多全部轉(zhuǎn)換為一般股分子的調(diào)整：當(dāng)期已確認(rèn)為費用的稀釋性潛在一般股的利息稀釋性潛在一般股轉(zhuǎn)換時將產(chǎn)生的收益或費用相關(guān)所得稅的阻礙分母的調(diào)整：假定稀釋性潛在一般股轉(zhuǎn)換為已發(fā)行一般股而增加的一般股股數(shù)的加權(quán)平均數(shù)可轉(zhuǎn)換公司債券例：某公司2005年1月2日發(fā)行4%可轉(zhuǎn)換債券，面值800萬元，每100元債券可轉(zhuǎn)換為1元面值一般股90股。2005年凈利潤4500萬元2005年發(fā)行在外一般股4000萬股所得稅稅率

3、33%差不多每股收益4500/40001.125元稀釋的每股收益凈利潤的增加800 4% （1-33%）21.44萬元一般股股數(shù)的增加800/100 90720萬股稀釋的每股收益（450021.44）/（4000720）0.96元認(rèn)股權(quán)證、股份期權(quán)行權(quán)時發(fā)行的一般股包括兩部分：按當(dāng)期平均市場價格發(fā)行的一般股，不具有稀釋性，計算稀釋的每股收益時不必考慮未取得對價而發(fā)行的一般股，具有稀釋性，計算稀釋的每股收益時應(yīng)當(dāng)加到一般股股數(shù)中例：某公司2005年初對外發(fā)行100萬份認(rèn)股權(quán)證，行權(quán)價格3.5元2005年度凈利潤200萬元發(fā)行在外一般股加權(quán)平均數(shù)500萬股一般股平均市場價格4元差不多每股收益200

4、/5000.4元調(diào)整增加的一般股股數(shù)1001003.5412.5萬股稀釋的每股收益200/（50012.5）0.39元多項潛在一般股 按照其稀釋程度從大到小的順序計入稀釋每股收益，直至稀釋每股收益達(dá)到最小值稀釋程度：以增量股的每股收益衡量例：某公司2005年度歸屬于一般股股東的凈利潤為37500萬元，發(fā)行在外一般股加權(quán)平均數(shù)為125000萬股。年初已發(fā)行在外的潛在一般股有：（1）股份期權(quán)12000萬份，每份股份期權(quán)擁有在授權(quán)日起五年內(nèi)的可行權(quán)日以8元的行權(quán)價格購買1股本公司新發(fā)股票的權(quán)利。（2）按面值發(fā)行的年期可轉(zhuǎn)換公司債券630000萬元，債券每張面值100元，票面年利率為2.6%，轉(zhuǎn)股價格

5、為每股12.5元。（3）按面值發(fā)行的三年期可轉(zhuǎn)換公司債券1100000萬元，債券每張面值100元，票面年利率為1.4%，轉(zhuǎn)股價格為每股10元。當(dāng)期一般股平均市場價格為12元，年度內(nèi)沒有期權(quán)被行權(quán)，也沒有可轉(zhuǎn)換公司債券被轉(zhuǎn)換或贖回，所得稅稅率為33%。假設(shè)不考慮可轉(zhuǎn)換公司債券在負(fù)債和權(quán)益成份的分拆。差不多每股收益=37500/125000=0.3元計算稀釋每股收益：12000-12000812=4000萬股6300002.6%(1-33%)=10974.6萬元630000/12.5=50400萬股11000001.4%(1-33%)=10318萬元1100000/10=110000萬股確定潛在一

6、般股計入稀釋每股收益的順序：凈利潤增加股數(shù)增加增量股的每股收益順序期權(quán)-4000-12.6%債券10974.6504000.21831.4%債券103181100000.0942分步計入稀釋每股收益 凈利潤股數(shù)每股收益稀釋性差不多每股收益375001250000.3期股_40001.4%債券3750010318478181290001100002390000.2910.200稀釋稀釋2.6%債券10974.658792.6504002894000.203反稀釋因此，稀釋每股收益為0.2元。 子公司、合營企業(yè)或聯(lián)營企業(yè)發(fā)行的潛在一般股 例：A公司2005年度凈利潤為480萬元（不包括子公司利潤或

7、子公司支付的股利），發(fā)行在外一般股400萬股，持有子公司B公司80%的一般股股權(quán)。 B公司2005年度凈利潤為216萬元，發(fā)行在外一般股40萬股，一般股平均市場價格為8元。年初，B公司對外發(fā)行6萬份可用于購買其一般股的認(rèn)股權(quán)證，行權(quán)價格為4元，A公司持有1200份認(rèn)股權(quán)證。假設(shè)除股利外，母子公司之間沒有其他需抵銷的內(nèi)部交易。B公司：差不多每股收益=216/40=5.4元調(diào)整增加的一般股股數(shù)=6-648=3萬股 稀釋的每股收益=216/（40+3）=5.02元 A公司：差不多每股收益=（480+5.44080%）/400=1.63元 稀釋的每股收益=（480+5.024080%+5.0230.1

8、2/6）/400 =1.60元四、重新計算 發(fā)生不改變企業(yè)資源但將引起當(dāng)期發(fā)行在外一般股股數(shù)發(fā)生變動的情況，需重新計算所有列報期間的股份數(shù)，并據(jù)以調(diào)整每股收益派發(fā)股票股利公積金轉(zhuǎn)增股本拆股、并股例：某公司2004年和2005年凈利潤分不為190萬元和220萬元2004年1月1日發(fā)行在外的一般股1000000股2004年4月1日按市價新發(fā)行一般股200000股2005年7月1日分派股票股利，以2004年12月31日總股本1200000股為基數(shù)每10股送3股2005年度發(fā)行在外一般股加權(quán)平均數(shù)=（1000000+200000+360000)12/12=1560000股2004年度發(fā)行在外一般股加權(quán)

9、平均數(shù)=10000001.312/12+2000001.39/12=1495000股2005年度差不多每股收益=2200000/1560000=1.41元2004年度差不多每股收益=1900000/1495000=1.27元配股在計算每股收益時比較專門，因為配股是向全部現(xiàn)有股東以低于當(dāng)前股票市價的價格發(fā)行一般股，實際上能夠理解為按市價發(fā)行股票和無對價送股的混合體。也確實是講，配股中包含的送股因素導(dǎo)致了發(fā)行在外一般股股數(shù)的增加，但卻沒有相應(yīng)的經(jīng)濟(jì)資源的流入。計算差不多每股收益時，應(yīng)當(dāng)考慮這部分送股因素，據(jù)以調(diào)整各列報期間發(fā)行在外一般股的加權(quán)平均數(shù)。計算公式如下：每股理論除權(quán)價格（行權(quán)前發(fā)行在外一

10、般股的公允價值配股收到的款項）行權(quán)后發(fā)行在外的一般股股數(shù)調(diào)整系數(shù)=行權(quán)前每股公允價值每股理論除權(quán)價格因配股重新計算的上年度差不多每股收益=上年度差不多每股收益調(diào)整系數(shù)本年度差不多每股收益=歸屬于一般股股東的當(dāng)期凈利潤（配股前發(fā)行在外一般股股數(shù)調(diào)整系數(shù)配股前一般股發(fā)行在外的時刻權(quán)重配股后發(fā)行在外一般股加權(quán)平均數(shù)）例：某企業(yè)2005年度歸屬于一般股股東的凈利潤為9600萬元，2005年1月1日發(fā)行在外一般股股數(shù)為4000萬股，2005年6月10日，該企業(yè)公布增資配股公告，向截止到2005年6月30日（股權(quán)登記日）所有登記在冊的老股東配股，配股比例為每5股配1股，配股價格為每股5元，除權(quán)交易基準(zhǔn)日為

11、2005年7月1日。假設(shè)行權(quán)前一日的市價為每股11元，2004年度差不多每股收益為2.2元。那么，2005年度比較利潤表中差不多每股收益的計算如下：每股理論除權(quán)價格（1140005800）（4000+800）=10元調(diào)整系數(shù)=1110=1.1因配股重新計算的2004年度差不多每股收益=2.21.1=2元2005年度差不多每股收益=9600（40001.16/12+48006/12）=2.09元附件一 企業(yè)會計準(zhǔn)則第34 號每股收益第一章 總則第一條 為了規(guī)范每股收益的計算方法及其列報，依照企業(yè)會計準(zhǔn)則差不多準(zhǔn)則，制定本準(zhǔn)則。第二條 本準(zhǔn)則適用于一般股或潛在一般股已公開交易的企業(yè)，以及正處于公開

12、發(fā)行一般股或潛在一般股過程中的企業(yè)。潛在一般股，是指給予其持有者在報告期或以后期間享有取得一般股權(quán)利的一種金融工具或其他合同，包括可轉(zhuǎn)換公司債券、認(rèn)股權(quán)證、股份期權(quán)等。第三條 合并財務(wù)報表中，企業(yè)應(yīng)當(dāng)以合并財務(wù)報表為基礎(chǔ)計算和列報每股收益。第二章 差不多每股收益第四條 企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照歸屬于一般股股東的當(dāng)期凈利潤，除以發(fā)行在外一般股的加權(quán)平均數(shù)計算差不多每股收益。第五條 發(fā)行在外一般股加權(quán)平均數(shù)按下列公式計算：發(fā)行在外一般股加權(quán)平均數(shù)期初發(fā)行在外一般股股數(shù)當(dāng)期新發(fā)行一般股股數(shù)已發(fā)行時刻報告期時刻當(dāng)期回購一般股股數(shù)已回購時刻報告期時刻已發(fā)行時刻、報告期時刻和已回購時刻一般按照天數(shù)計算；在不阻礙計算結(jié)

13、果合理性的前提下，也能夠采納簡化的計算方法。第六條 新發(fā)行一般股股數(shù)，應(yīng)當(dāng)依照發(fā)行合同的具體條款，從應(yīng)收對價之日（一般為股票發(fā)行日）起計算確定。通常包括下列情況：（一）為收取現(xiàn)金而發(fā)行的一般股股數(shù)，從應(yīng)收現(xiàn)金之日起計算。（二）因債務(wù)轉(zhuǎn)資本而發(fā)行的一般股股數(shù)，從停計債務(wù)利息之日或結(jié)算日起計算。（三）非同一操縱下的企業(yè)合并，作為對價發(fā)行的一般股股數(shù)，從購買日起計算；同一操縱下的企業(yè)合并，作為對價發(fā)行的一般股股數(shù)，應(yīng)當(dāng)計入各列報期間一般股的加權(quán)平均數(shù)。（四）為收購非現(xiàn)金資產(chǎn)而發(fā)行的一般股股數(shù)，從確認(rèn)收購之日起計算。第三章 稀釋每股收益第七條 企業(yè)存在稀釋性潛在一般股的，應(yīng)當(dāng)分不調(diào)整歸屬于一般股股東的

14、當(dāng)期凈利潤和發(fā)行在外一般股的加權(quán)平均數(shù)，并據(jù)以計算稀釋每股收益。稀釋性潛在一般股，是指假設(shè)當(dāng)期轉(zhuǎn)換為一般股會減少每股收益的潛在一般股。第八條 計算稀釋每股收益，應(yīng)當(dāng)依照下列事項對歸屬于一般股股東的當(dāng)期凈利潤進(jìn)行調(diào)整：（一）當(dāng)期已確認(rèn)為費用的稀釋性潛在一般股的利息；（二）稀釋性潛在一般股轉(zhuǎn)換時將產(chǎn)生的收益或費用。上述調(diào)整應(yīng)當(dāng)考慮相關(guān)的所得稅阻礙。第九條 計算稀釋每股收益時，當(dāng)期發(fā)行在外一般股的加權(quán)平均數(shù)應(yīng)當(dāng)為計算差不多每股收益時一般股的加權(quán)平均數(shù)與假定稀釋性潛在一般股轉(zhuǎn)換為已發(fā)行一般股而增加的一般股股數(shù)的加權(quán)平均數(shù)之和。計算稀釋性潛在一般股轉(zhuǎn)換為已發(fā)行一般股而增加的一般股股數(shù)的加權(quán)平均數(shù)時，往常

15、期間發(fā)行的稀釋性潛在一般股，應(yīng)當(dāng)假設(shè)在當(dāng)期期初轉(zhuǎn)換；當(dāng)期發(fā)行的稀釋性潛在一般股，應(yīng)當(dāng)假設(shè)在發(fā)行日轉(zhuǎn)換。第十條 認(rèn)股權(quán)證和股份期權(quán)等的行權(quán)價格低于當(dāng)期一般股平均市場價格時，應(yīng)當(dāng)考慮其稀釋性。計算稀釋每股收益時，增加的一般股股數(shù)按下列公式計算：增加的一般股股數(shù)擬行權(quán)時轉(zhuǎn)換的一般股股數(shù)行權(quán)價格擬行權(quán)時轉(zhuǎn)換的一般股股數(shù)當(dāng)期一般股平均市場價格第十一條 企業(yè)承諾將回購其股份的合同中規(guī)定的回購價格高于當(dāng)期一般股平均市場價格時，應(yīng)當(dāng)考慮其稀釋性。計算稀釋每股收益時，增加的一般股股數(shù)按下列公式計算：增加的一般股股數(shù)回購價格承諾回購的一般股股數(shù)當(dāng)期一般股平均市場價格承諾回購的一般股股數(shù)第十二條 稀釋性潛在一般股應(yīng)

16、當(dāng)按照其稀釋程度從大到小的順序計入稀釋每股收益，直至稀釋每股收益達(dá)到最小值。第四章 列報第十三條 發(fā)行在外一般股或潛在一般股的數(shù)量因派發(fā)股票股利、公積金轉(zhuǎn)增資本、拆股而增加或因并股而減少，但不阻礙所有者權(quán)益金額的，應(yīng)當(dāng)按調(diào)整后的股數(shù)重新計算各列報期間的每股收益。上述變化發(fā)生于資產(chǎn)負(fù)債表日至財務(wù)報告批準(zhǔn)報出日之間的，應(yīng)當(dāng)以調(diào)整后的股數(shù)重新計算各列報期間的每股收益。按照企業(yè)會計準(zhǔn)則第28 號會計政策、會計可能變更和差錯更正的規(guī)定對往常年度損益進(jìn)行追溯調(diào)整或追溯重述的，應(yīng)當(dāng)重新計算各列報期間的每股收益。第十四條 企業(yè)應(yīng)當(dāng)在利潤表中單獨列示差不多每股收益和稀釋每股收益。第十五條 企業(yè)應(yīng)當(dāng)在附注中披露與

17、每股收益有關(guān)的下列信息：（一）差不多每股收益和稀釋每股收益分子、分母的計算過程。（二）列報期間不具有稀釋性但以后期間專門可能具有稀釋性的潛在一般股。（三）在資產(chǎn)負(fù)債表日至財務(wù)報告批準(zhǔn)報出日之間，企業(yè)發(fā)行在外一般股或潛在一般股股數(shù)發(fā)生重大變化的情況。附件二 企業(yè)會計準(zhǔn)則第34號每股收益應(yīng)用指南一、發(fā)行在外一般股加權(quán)平均數(shù)的計算依照本準(zhǔn)則第五條規(guī)定，計算發(fā)行在外一般股加權(quán)平均數(shù)，作為權(quán)數(shù)的已發(fā)行時刻、報告期時刻和已回購時刻通常按天數(shù)計算；在不阻礙計算結(jié)果合理性的前提下，也能夠采納簡化的計算方法，如按月數(shù)計算。二、稀釋每股收益的計算依照本準(zhǔn)則第七條規(guī)定，企業(yè)存在稀釋性潛在一般股的，應(yīng)當(dāng)計算稀釋每股收

18、益。潛在一般股要緊包括：可轉(zhuǎn)換公司債券、認(rèn)股權(quán)證和股份期權(quán)等。（一）可轉(zhuǎn)換公司債券。關(guān)于可轉(zhuǎn)換公司債券，計算稀釋每股收益時，分子的調(diào)整項目為可轉(zhuǎn)換公司債券當(dāng)期已確認(rèn)為費用的利息等的稅后阻礙額；分母的調(diào)整項目為假定可轉(zhuǎn)換公司債券當(dāng)期期初或發(fā)行日轉(zhuǎn)換為一般股的股數(shù)加權(quán)平均數(shù)。（二）認(rèn)股權(quán)證和股份期權(quán)。依照本準(zhǔn)則第十條規(guī)定，認(rèn)股權(quán)證、股份期權(quán)等的行權(quán)價格低于當(dāng)期一般股平均市場價格時，應(yīng)當(dāng)考慮其稀釋性。計算稀釋每股收益時，作為分子的凈利潤金額一般不變；分母的調(diào)整項目為按照本準(zhǔn)則第十條中規(guī)定的公式所計算的增加的一般股股數(shù)，同時還應(yīng)考慮時刻權(quán)數(shù)。公式中的行權(quán)價格和擬行權(quán)時轉(zhuǎn)換的一般股股數(shù)，按照有關(guān)認(rèn)股權(quán)證

19、合同和股份期權(quán)合約確定。公式中的當(dāng)期一般股平均市場價格，通常按照每周或每月具有代表性的股票交易價格進(jìn)行簡單算術(shù)平均計算。在股票價格比較平穩(wěn)的情況下，能夠采納每周或每月股票的收盤價作為代表性價格；在股票價格波動較大的情況下，能夠采納每周或每月股票最高價與最低價的平均值作為代表性價格。不管采納何種方法計算平均市場價格，一經(jīng)確定，不得隨意變更，除非有確鑿證據(jù)表明原計算方法不再適用。當(dāng)期發(fā)行認(rèn)股權(quán)證或股份期權(quán)的，一般股平均市場價格應(yīng)當(dāng)自認(rèn)股權(quán)證或股份期權(quán)的發(fā)行日起計算。（三）多項潛在一般股依照本準(zhǔn)則第十二條規(guī)定，稀釋性潛在一般股應(yīng)當(dāng)按照其稀釋程度從大到小的順序計入稀釋每股收益，直至稀釋每股收益達(dá)到最小值。其中“稀釋程度”，依照不同潛在一般股轉(zhuǎn)換的增量股的每股收益大小進(jìn)行衡量，即：假定稀釋性潛在一般股轉(zhuǎn)換為一般股時，將增加的歸屬于一般股股東的當(dāng)期凈利潤除以增加的一般股股數(shù)加權(quán)平均數(shù)所確定的金額。在確定計入稀釋每股收益的順序時，通常應(yīng)首先考慮股份期權(quán)和認(rèn)