2022年分接開關(guān)行業(yè)市場研究報告

2022年分接開關(guān)行業(yè)市場研究報告行業(yè)現(xiàn)狀發(fā)展歷程驅(qū)動因素行業(yè)痛點產(chǎn)業(yè)鏈行業(yè)環(huán)境目錄01、行業(yè)概述

02、發(fā)展環(huán)境03、行業(yè)現(xiàn)狀

04、行業(yè)痛點

05、行業(yè)前景趨勢行業(yè)概述行業(yè)定義行業(yè)發(fā)展歷程行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈01行業(yè)定義由于在電力系統(tǒng)網(wǎng)絡(luò)中，實際電壓允許在一定范圍內(nèi)波動，但會影響用戶用電。為使供電電壓維持在額定值（即最佳工作電壓值），分接開關(guān)應(yīng)運而生。分接開關(guān)又稱變壓器繞組的抽頭變換裝置，在變壓器繞組的不同位置設(shè)置分接抽頭，調(diào)整分接抽頭的位置，可以改變繞組的匝數(shù)，能夠?qū)崿F(xiàn)在變壓器不斷電的狀態(tài)下隨負荷變化及時調(diào)整變壓器輸出電壓的功能，從而保證電力系統(tǒng)的穩(wěn)定。電網(wǎng)系統(tǒng)以外，電力設(shè)備能耗等級高，電壓負荷變化大、起停頻繁的變壓器也需要配置有載分接開關(guān)以改善和穩(wěn)定用電質(zhì)量。根據(jù)國際電工委員會（IEC）標準和中國國家標準強制性規(guī)定，35kV以上的電力變壓器必須安裝調(diào)壓分接開關(guān)。分接開關(guān)主要分為無載分接開關(guān)及有載分接開關(guān)。其中，有載分接開關(guān)能在變壓器勵磁或帶負載條件下進行操作，調(diào)整范圍大，調(diào)壓速度快且具備隨時可調(diào)性。無載分接開關(guān)又稱無勵磁分接開關(guān)，即在不帶電的前提下切換調(diào)壓，該調(diào)壓方式調(diào)整范圍小，且需長時間停電，破壞供用電的連續(xù)性，不具有隨時可調(diào)性，適用于供電質(zhì)量要求不高的用戶。產(chǎn)業(yè)鏈上游產(chǎn)業(yè)鏈上游：分接開關(guān)行業(yè)上游龍頭企業(yè)已開始對產(chǎn)業(yè)鏈進行延伸，逐漸進軍原材料生產(chǎn)領(lǐng)域，以規(guī)避高額進口原料的成本支出，攫取上游毛利。此外，伴隨著上游原料生產(chǎn)企業(yè)的重組進程加快以及中國市場參與者技術(shù)水平的提高，分接開關(guān)行業(yè)上游原材料供應(yīng)有望朝著專業(yè)化和規(guī)模化的方向繼續(xù)發(fā)展，逐漸搶奪外資企業(yè)在行業(yè)內(nèi)的話語權(quán)。產(chǎn)業(yè)鏈中游產(chǎn)業(yè)鏈中游：分接開關(guān)行業(yè)中游企業(yè)原材料大部分依靠進口，主要原因是下游消費終端為保障科研成果，對行業(yè)產(chǎn)品的質(zhì)量穩(wěn)定性要求較高，因此，中游科研用制備廠商更傾向于選擇儀器先進、供應(yīng)鏈穩(wěn)定的進口原材料供應(yīng)商。企業(yè)產(chǎn)品價格主要受市場供求關(guān)系的影響。由于分接開關(guān)企業(yè)的產(chǎn)品毛利較高，原材料價格波動不會對企業(yè)的盈利能力產(chǎn)生重大影響。產(chǎn)業(yè)鏈下游產(chǎn)業(yè)鏈下游：分接開關(guān)行業(yè)下游企業(yè)市場空間廣闊、銷售范圍廣、用戶分散、單批數(shù)量少、銷售單價高等特點。隨著全球范圍內(nèi)生物醫(yī)藥行業(yè)研究的深入及產(chǎn)業(yè)化程度的提升，中國行業(yè)產(chǎn)品種類進一步豐富，應(yīng)用領(lǐng)域持續(xù)增加，個性化、高端化的產(chǎn)品將逐漸獲得更廣闊的應(yīng)用空間。發(fā)展環(huán)境政策環(huán)境經(jīng)濟環(huán)境社會環(huán)境02PartOne政策環(huán)境1推進能源革命,建設(shè)清潔低碳、安全高效的能源體系，提高能源供給保障能力。加快發(fā)展非化石能源，堅持集中式和分布式并舉，大力提升風電、光伏發(fā)電規(guī)模，有序發(fā)展海上風電。建設(shè)—批多能互補的清潔能源基地，非化石能源占能源消費總量比重提高到20%左右。全國人大《關(guān)于印發(fā)2021年能源工作指導(dǎo)意見的通知》《十四五規(guī)劃和2035年遠景目標綱要》國家能源局《關(guān)于推進電力源網(wǎng)荷儲—體化和多能互補發(fā)展的指導(dǎo)意見》國家能源局、發(fā)改委壯大清潔能源產(chǎn)業(yè)，推進能源結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型。持續(xù)發(fā)展非化石能源，保持風電、光伏發(fā)電合理規(guī)模和發(fā)展節(jié)奏，有序推進集中式風電、光伏和海上風電建設(shè)，積極推進風電、光伏發(fā)電平價上網(wǎng)。動能源體系綠色低碳轉(zhuǎn)型。堅持節(jié)能優(yōu)先，完善能源消費總量和強度雙控制度。提升可再生能源利用比例，大力推動風電、光伏發(fā)電發(fā)展，因地制宜發(fā)展水能、地熱能、海洋能、氫能、生物質(zhì)能、光熱發(fā)電。《關(guān)于引導(dǎo)加大金融支持力度促進風電和光伏發(fā)電等行業(yè)健康有序發(fā)展的通知》自2021年6月起，新增變壓器須符合國家能效標準要求，鼓勵使用高效節(jié)能變壓器。支持可再生能源電站、電動汽車充電站(樁)．數(shù)據(jù)中心、5G基站、采暖等領(lǐng)域使用高效節(jié)能變壓器，提高高效節(jié)能變壓器在工業(yè)、通信業(yè)、建筑、交通等領(lǐng)域的應(yīng)用比例。國家調(diào)整和優(yōu)化能源產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)和消費結(jié)構(gòu)，優(yōu)先發(fā)展可再生能源，提高非化石能源比重。各地政府主管部門、有關(guān)金融機構(gòu)充分認識發(fā)展可再生能源的重要意義，合力幫助企業(yè)渡過難關(guān)，支持風電、光伏發(fā)電、生物質(zhì)發(fā)電等行業(yè)健康有序發(fā)展。《關(guān)于建立健全清潔能源消納長效機制的指導(dǎo)意見》鼓勵建設(shè)新—代電網(wǎng)友好型新能源電站，探索市場化商業(yè)模式?！吨腥A人民共和國能源法(征求意見稿）》《變壓器能效提升計劃(2021-2023)》政策環(huán)境2社會環(huán)境分接開關(guān)根據(jù)使用年限、切換次數(shù)與切換頻率的不同需要進行不同程度的帶電或吊芯檢修，根據(jù)情況對高損耗零配件進行更換。電力行業(yè)標準中的《有載分接開關(guān)運維導(dǎo)則》規(guī)定，新投運的分接開關(guān)在運行1-2年或變換2000-4000次時應(yīng)吊芯檢修一次，后期對于每變換1-2萬次或3-5年的分接開關(guān)應(yīng)進行一次吊芯檢查。大量在運和新建變壓器設(shè)備，疊加周期性的檢修要求，為分接開關(guān)檢修業(yè)務(wù)提供了穩(wěn)定增長的市場需求。壓器高存量，檢修與服務(wù)業(yè)務(wù)市場空間廣闊。經(jīng)過“十三五”新一輪電網(wǎng)建設(shè)與農(nóng)網(wǎng)改造后，全國電力基礎(chǔ)設(shè)施日趨完善，根據(jù)中國電力年鑒數(shù)據(jù)，截至2020年末35kV以上電力變壓器共16.19萬組，相較2015年提升222%；銘牌容量829億千伏安，相較2015年提升463%，包括電爐變、牽引變、企業(yè)變等非電網(wǎng)變壓器后數(shù)據(jù)有望更高。“十四五”期間隨著電網(wǎng)投資提速，變壓器保有量增速有望超越“十三五”時期，存量與新增變壓器存在大量檢修服務(wù)需求。社會環(huán)境傳統(tǒng)分接開關(guān)行業(yè)市場門檻低、缺乏統(tǒng)一行業(yè)標準，服務(wù)過程沒有專業(yè)的監(jiān)督等問題影響行業(yè)發(fā)展?；ヂ?lián)網(wǎng)與電烙鐵的結(jié)合，縮減中間環(huán)節(jié),為用戶提供高性價比的服務(wù)。90后、00后等各類人群，逐步成為分接開關(guān)行業(yè)的消費主力。經(jīng)濟環(huán)境行業(yè)現(xiàn)狀分析03PartOne行業(yè)現(xiàn)狀分析從全球分接開關(guān)市場規(guī)模來看，據(jù)GlobalMarketInsights數(shù)據(jù)，2020年全球變壓器市場規(guī)模為530億美元，到2027年達到818億美元，假設(shè)變壓器行業(yè)毛利率25%，分接開關(guān)占其成本5%，估測得到全球分接開關(guān)市場為近兩年約為20億美元，對應(yīng)120億元人民幣規(guī)模；2027年有望達到30億美元，對應(yīng)約180億元人民幣規(guī)模，2021-2027年CAGR約為6%。為促進行業(yè)科技創(chuàng)新事業(yè)發(fā)展，全面提升科技創(chuàng)新能力，中國逐步加大行業(yè)經(jīng)費投入、落實稅收優(yōu)惠、鼓勵科研人才發(fā)展，全面推動科研事業(yè)發(fā)展，同時帶動科研服務(wù)市場增長，廣泛運用于各個研究領(lǐng)域，未來市場空間將進一步釋放研究資源投入穩(wěn)健增長國務(wù)院發(fā)布政策、十四五規(guī)劃、政府報告、領(lǐng)導(dǎo)講話等都有對分接開關(guān)行業(yè)做了一些綱領(lǐng)性的指導(dǎo)，合理的解讀能夠為行業(yè)做了好的發(fā)展指引。優(yōu)勢競爭，長期盈利，依托中國，布局全球，立足核心能力，全力獲取顯著競爭優(yōu)勢，創(chuàng)造得到廣泛認可、深入人心的價值，通過成為“難以替代者”品牌致勝，涌現(xiàn)一批市場競爭力突出的全球性與區(qū)域性中國品牌，以持續(xù)正現(xiàn)金流實現(xiàn)長期盈利，這才是行業(yè)企業(yè)的發(fā)展之道。利好政策頻出，分布式光伏快速發(fā)展。2021年以來，政策全面加碼支持分布式光伏發(fā)展，戶用光伏補貼0.03元/kWh延續(xù)至2021年底，整縣光伏政策全力推進。根據(jù)國家能源局數(shù)據(jù)，當年分布式光伏新增裝機首超集中式達29.28GW，同比增長88.66%，累計裝機容量達107.51GW，占光伏并網(wǎng)裝機容量例提升至135.14%。在整縣推進、碳減排貸款支持及農(nóng)村能源結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型等政策驅(qū)動下，分布式光伏對新增需求的拉動作用凸顯。新能源大基地推動超特高壓電網(wǎng)建設(shè)，分接開關(guān)國產(chǎn)化恰逢其時利好政策頻出，分布式光伏快速發(fā)展。2021年以來，政策全面加碼支持分布式光伏發(fā)展，戶用光伏補貼0.03元/kWh延續(xù)至2021年底，整縣光伏政策全力推進。根據(jù)國家能源局數(shù)據(jù)，當年分布式光伏新增裝機首超集中式達29.28GW，同比增長88.66%，累計裝機容量達107.51GW，占光伏并網(wǎng)裝機容量例提升至135.14%。在整縣推進、碳減排貸款支持及農(nóng)村能源結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型等政策驅(qū)動下，分布式光伏對新增需求的拉動作用凸顯。分布式新能源推動配電網(wǎng)升級，中壓配變有載調(diào)壓或形成全新市場在市場發(fā)展中，行業(yè)企業(yè)為爭取競爭優(yōu)勢，尤其是大中型企業(yè)，越來越重視自主研發(fā)實力，在企業(yè)科研方面投入逐年增長，企業(yè)科研服務(wù)市場逐步打開，未來科研用檢測試劑的服務(wù)主體趨于多元化行業(yè)競爭促進行業(yè)正向發(fā)展驅(qū)動因素70%50%分布式新能源推動配電網(wǎng)升級，中壓配變有載調(diào)壓或形成全新市場在市場發(fā)展中，行業(yè)企業(yè)為爭取競爭優(yōu)勢，尤其是大中型企業(yè)，越來越重視自主研發(fā)實力，在企業(yè)科研方面投入逐年增長，企業(yè)科研服務(wù)市場逐步打開，未來科研用檢測試劑的服務(wù)主體趨于多元化利好政策頻出，分布式光伏快速發(fā)展。2021年以來，政策全面加碼支持分布式光伏發(fā)展，戶用光伏補貼0.03元/kWh延續(xù)至2021年底，整縣光伏政策全力推進。根據(jù)國家能源局數(shù)據(jù)，當年分布式光伏新增裝機首超集中式達29.28GW，同比增長88.66%，累計裝機容量達107.51GW，占光伏并網(wǎng)裝機容量例提升至135.14%。在整縣推進、碳減排貸款支持及農(nóng)村能源結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型等政策驅(qū)動下，分布式光伏對新增需求的拉動作用凸顯。驅(qū)動因素2行業(yè)競爭促進行業(yè)正向發(fā)展行業(yè)痛點及發(fā)展建議行業(yè)痛點行業(yè)發(fā)展建議04PartOne行業(yè)痛點質(zhì)量參差不齊分接開關(guān)行業(yè)缺乏完備的質(zhì)量控制和質(zhì)量保證體系，生產(chǎn)商缺乏統(tǒng)一的生產(chǎn)標準，行業(yè)內(nèi)產(chǎn)品質(zhì)量良莠不齊，導(dǎo)致產(chǎn)品的可靠性難以保證，喪失產(chǎn)品市場競爭力行業(yè)監(jiān)管難度大高端產(chǎn)品發(fā)展落后政府秉承創(chuàng)新開放的態(tài)度，支持和鼓勵科學研究創(chuàng)新，對科學研究試驗不設(shè)置嚴格限制，因此，分接開關(guān)行業(yè)不存在統(tǒng)一的監(jiān)督管理規(guī)范，產(chǎn)品質(zhì)量主要依靠生產(chǎn)企業(yè)自主檢測，分接開關(guān)行業(yè)產(chǎn)品質(zhì)量的監(jiān)管難度加大在中低端產(chǎn)品領(lǐng)域，仍然有較大比例的產(chǎn)品依賴于進口渠道。此外，分接開關(guān)行業(yè)企業(yè)缺乏創(chuàng)新研發(fā)能力以及仿制能力，加重下游消費端對進口科研用檢測試劑的依賴，不利于分接開關(guān)行業(yè)的發(fā)展發(fā)展建議1發(fā)展建議2發(fā)展建議3提升產(chǎn)品質(zhì)量（1）政府方面：政府應(yīng)當制定行業(yè)生產(chǎn)標準，規(guī)范分接開關(guān)行業(yè)生產(chǎn)流程，并成立相關(guān)部門，對科研用分接開關(guān)行業(yè)的研發(fā)、生產(chǎn)、銷售等各個環(huán)節(jié)進行監(jiān)督，形成統(tǒng)一的監(jiān)督管理體系，完善試劑流通環(huán)節(jié)的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，重點加強冷鏈運輸環(huán)節(jié)的基礎(chǔ)設(shè)施升級，保證分接開關(guān)行業(yè)產(chǎn)品的質(zhì)量，促進行業(yè)長期穩(wěn)定的發(fā)展；（2）生產(chǎn)企業(yè)方面：分接開關(guān)行業(yè)生產(chǎn)企業(yè)應(yīng)嚴格遵守行業(yè)生產(chǎn)規(guī)范，保證產(chǎn)品質(zhì)量的穩(wěn)定性。目前市場上已有多個本土分接開關(guān)行業(yè)企業(yè)加強生產(chǎn)質(zhì)量的把控，對標優(yōu)質(zhì)、高端的進口產(chǎn)品，并憑借價格優(yōu)勢逐步替代進口。此外，分接開關(guān)行業(yè)企業(yè)緊跟行業(yè)研發(fā)潮流，加大創(chuàng)新研發(fā)力度，不斷推出新產(chǎn)品，進一步擴大市場占有率，也是未來行業(yè)發(fā)展的重要趨勢。全面增值服務(wù)單一的資金提供方角色僅能為分接開關(guān)行業(yè)企業(yè)提供“凈利差”的盈利模式，分接開關(guān)行業(yè)同質(zhì)化競爭日趨嚴重，利潤空間不斷被壓縮，企業(yè)業(yè)務(wù)收入因此受影響，商業(yè)模式亟待轉(zhuǎn)型除傳統(tǒng)的分接開關(guān)行業(yè)需求外，設(shè)備管理、服務(wù)解決方案、貸款解決方案、結(jié)構(gòu)化融資方案、專業(yè)咨詢服務(wù)等方面多方位綜合性的增值服務(wù)需求也逐步增強。中國本土分接開關(guān)行業(yè)龍頭企業(yè)開始在定制型服務(wù)領(lǐng)域發(fā)力，鞏固行業(yè)地位多元化融資渠道可持續(xù)公司債等創(chuàng)新產(chǎn)品，擴大非公開定向債務(wù)融資工具（PPN）、公司債等額度獲取，形成了公司債、PPN、中期票據(jù)、短融、超短融資等多產(chǎn)品、多市場交替發(fā)行的新局面；企業(yè)獲取各業(yè)態(tài)銀行如國有銀行、政策性銀行、外資銀行以及其他中資行的授信額度，確保了銀行貸款資金來源的穩(wěn)定性。分接開關(guān)行業(yè)企業(yè)在保證間接融資渠道通暢的同時，能夠綜合運用發(fā)債和資產(chǎn)證券化等方式促進自身融資渠道的多元化，降低對單一產(chǎn)品和市場的依賴程度，實現(xiàn)融資地域的分散化，從而降低資金成本，提升企業(yè)負債端的市場競爭力。以遠東宏信為例，公司依據(jù)自身戰(zhàn)略發(fā)展需求，堅持“資源全球化”戰(zhàn)略，結(jié)合實時國內(nèi)外金融環(huán)境，有效調(diào)整公司直接融資和間接融資的分布結(jié)構(gòu)，在融資成本方面與同業(yè)相比優(yōu)勢突出。行業(yè)發(fā)展建議行業(yè)前景及競爭格局行業(yè)前景行業(yè)競爭格局行業(yè)標桿企業(yè)05PartOne未來特高壓建設(shè)將成為電網(wǎng)投資中一塊重要的結(jié)構(gòu)性增量，但當前500kV以上的特高壓領(lǐng)域變壓器分接開關(guān)仍主要被德國MR、ABB等外資廠商占據(jù)，“卡脖子”現(xiàn)象仍然存在。無論是從電網(wǎng)安全還是產(chǎn)業(yè)發(fā)展的角度考慮，特高壓領(lǐng)域關(guān)鍵部件的進口替代將是長期趨勢，這將給國內(nèi)廠商帶來新的發(fā)展機遇。技術(shù)突破打開特高壓市場國產(chǎn)化趨勢01020304從市場增量來看，根據(jù)中國電力統(tǒng)計年鑒，2013-2020年我國普通變壓器CAGR為07%，未來三年繼續(xù)以每年3-4%增速增長，每年新增約3000-3500座左右普通變壓器。2016-2020年升壓變CAGR為5.81%，未來以每年4-6%增速增長，每年新增約1000-1300座升壓變壓器。普通變和升壓變總計每年新增4000-4800座左右，按照每座冗余配置2臺變壓器，每臺變壓器安裝1-2臺分接開關(guān)，每年分接開關(guān)需求量約變壓器數(shù)量穩(wěn)定增長帶來分接開關(guān)市場增量周期性檢修為變壓器分接開關(guān)安全運行的必要手段。分接開關(guān)根據(jù)使用年限、切換次數(shù)與切換頻率的不同需要進行不同程度的帶電或吊芯檢修，根據(jù)情況對高損耗零配件進行更換。電力行業(yè)標準中的《有載分接開關(guān)運維導(dǎo)則》規(guī)定，新投運的分接開關(guān)在運行1-2年或變換2000-4000次時應(yīng)吊芯檢修一次，后期對于每變換1-2萬次或3-5年的分接開關(guān)應(yīng)進行一次吊芯檢查。大量在運和新建變壓器設(shè)備，疊加周期性的檢修要求，為分接開關(guān)檢修業(yè)務(wù)提供了穩(wěn)定增長的市場需求。巨大設(shè)備保有量帶來檢修服務(wù)需求分接開關(guān)行業(yè)企業(yè)憑借多年的客戶服務(wù)經(jīng)驗，設(shè)備融資租賃和服務(wù)體系日趨完備，信息化服務(wù)于一身的綜合服務(wù)體系，能夠進行有效遷移，為投資業(yè)務(wù)的長期健康發(fā)展提供有力支持。分接開關(guān)行業(yè)商依托本身提供的資金服務(wù)，具備融資渠道暢通的資金優(yōu)勢，可為行業(yè)建設(shè)提供初期資金支持，且可通過杠桿提升資金效率聚焦投資業(yè)務(wù)行業(yè)趨勢分接開關(guān)行業(yè)標準化與定制化界限被打破，未來趨于融合。標準化加微定制的產(chǎn)品戰(zhàn)略，有效平衡企業(yè)操作層面與消費者需求層面的矛盾讓消費者既擁有足夠的確定性，也有足夠的彈性。分接開關(guān)行業(yè)大數(shù)據(jù)應(yīng)用使得實際操作和施工賦能方式深入介入，使得平臺從簡單的流量供給入口轉(zhuǎn)變?yōu)楣ぞ吖┙o、技術(shù)供給、工人供給的模式。中國消費升級倒逼分接開關(guān)行業(yè)提高服務(wù)質(zhì)量，用戶需求從獲取公司信息并與公司對接暢通轉(zhuǎn)變?yōu)楦幼⒅伢w驗注重實際的效果，滿足用戶需求，提供個性化定制服務(wù)，成為分接開關(guān)行業(yè)新的發(fā)展方向.行業(yè)面臨洗牌標準化趨勢融合行業(yè)平臺職能轉(zhuǎn)化注重用戶體驗行業(yè)趨勢由于新冠疫情對經(jīng)濟的巨大沖擊，各行各業(yè)都面臨資源重新洗牌，因此分接開關(guān)行業(yè)也進入洗牌期。下游企業(yè)缺乏核心技術(shù)。投資融資主要集中于行業(yè)主流企業(yè)，對中小企業(yè)面臨巨大挑戰(zhàn)。從市場競爭格局來看，德國萊茵豪森集團（MR）為全球分接開關(guān)第一大制造商，華明裝備雖然位居世界第二，但其收入的90%來自中國。此外，全球分接開關(guān)市場還有日立能源（原名日立ABB電網(wǎng)）等供應(yīng)商。未來特高壓建設(shè)將成為電網(wǎng)投資中一塊重要的結(jié)構(gòu)性增量，但當前500kV以上的特高壓領(lǐng)域變壓器分接開關(guān)仍主要被德國MR、ABB等外資廠商占據(jù)，“卡脖子”現(xiàn)象仍然存在。中國政府正大力推動社會資本進入分接開關(guān)行業(yè)，對分接開關(guān)行業(yè)產(chǎn)品需求被迅速拉動，需求量呈現(xiàn)上升趨勢，分接開關(guān)行業(yè)企業(yè)進軍國民經(jīng)濟大產(chǎn)業(yè)的戰(zhàn)略窗口期已經(jīng)來臨。分接開關(guān)行業(yè)各業(yè)態(tài)企業(yè)競爭激烈，當前，市場上50%以上的分接開關(guān)行業(yè)企業(yè)有外資介入，包括中外獨（合）資、臺港澳與境內(nèi)合資、外商獨資等，純內(nèi)資