河南省2016年期貨從業(yè)資格：套期保值的種類試題

河南省2016年期貨從業(yè)資格：套期保值的種類試題一、單項(xiàng)選擇題（共25題，每題2分。每題的備選項(xiàng)中，只有一個(gè)最符合題意）1、某一特定商品或資產(chǎn)在某一特定地點(diǎn)的現(xiàn)貨價(jià)格與其期貨價(jià)格之間的差額稱為_(kāi)。_?價(jià)差B基差差價(jià)D套價(jià)2表明在近日內(nèi)市場(chǎng)交易資金的增減狀況。A市場(chǎng)資金總量變動(dòng)率B市場(chǎng)資金集中度現(xiàn)價(jià)期價(jià)偏離率D期貨價(jià)格變動(dòng)率3、管理及撤銷期貨從業(yè)人員從業(yè)資格的（）A中國(guó)證監(jiān)會(huì)B中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)D各期貨公司、某投資者在月份以點(diǎn)的權(quán)利金買進(jìn)一張執(zhí)行價(jià)格為點(diǎn)的月恒指看漲期權(quán)，同時(shí)又以點(diǎn)的權(quán)利金買入一張執(zhí)行價(jià)格為點(diǎn)的月恒指看跌期權(quán)。當(dāng)恒指跌破或恒指上漲表時(shí)表該投資者可以贏利。．127點(diǎn)0，0135點(diǎn)0．122點(diǎn)0，0138點(diǎn)0．125點(diǎn)0，0133點(diǎn)05、某公司購(gòu)入50噸0小麥，價(jià)格為130元0/噸，為避免價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)，該公司以133元0/噸的價(jià)格在鄭州商品交易所做套期保值交易，小麥3個(gè)月后交割的期貨合約上做賣出保值并成交。2個(gè)月后，該公司以126元0/噸的價(jià)格將該批小麥賣出，同時(shí)以127元0/噸的成交價(jià)格將持有的期貨合約平倉(cāng)。該公司該筆保值交易的結(jié)果（其他費(fèi)用忽略）為表表。TOC\o"1-5"\h\zA虧損元B贏利元虧損元D贏利元6、期貨公司的交易保證金不足，期貨交易所未按規(guī)定通知期貨公司追加保證金的，由于行情向持倉(cāng)不利的方向變化導(dǎo)致期貨公司透支發(fā)生的擴(kuò)大損失，期貨交易所應(yīng)當(dāng)承擔(dān)主要賠償責(zé)任，賠償額不超過(guò)損失的（）。7、丁某在某期貨公司營(yíng)業(yè)部開(kāi)立賬戶，從事期貨投資。某日，丁某發(fā)出以每手100元0價(jià)格賣出白糖合約10手，但由于該營(yíng)業(yè)部場(chǎng)內(nèi)交易員小王操作不慎，將丁某賣出指令敲成“買入”，從而導(dǎo)致丁某保證金不足，小王向營(yíng)業(yè)部經(jīng)理匯報(bào)后，給丁某透支了營(yíng)業(yè)部其他客戶保證金300元0。次日，該白糖合約價(jià)格下跌至60元0，交易員小王自作主張賣出5手白糖合約，將透支的300元0歸還。當(dāng)日，丁某發(fā)現(xiàn)這一事件，即提出索賠。丁某的損失應(yīng)當(dāng)由（）承擔(dān)。A丁某.小王期貨公司D期貨公司和丁某8、期貨交易所應(yīng)當(dāng)向（）報(bào)送財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告。A期貨保證金安全存管監(jiān)控機(jī)構(gòu)B國(guó)務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)期貨公司D非期貨公司結(jié)算會(huì)員9、期貨公司董事會(huì)擬免除首席風(fēng)險(xiǎn)官職務(wù)的，應(yīng)當(dāng)向（）報(bào)告。A中國(guó)證監(jiān)會(huì)B公司住所地中國(guó)證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)財(cái)政部D地方財(cái)政局10、當(dāng)看漲期權(quán)的執(zhí)行價(jià)格高于當(dāng)時(shí)的標(biāo)的物價(jià)格時(shí)，該期權(quán)為_(kāi)。_A實(shí)值期權(quán)B虛值期權(quán)平值期權(quán)D市場(chǎng)期權(quán)11、滬深30股0指數(shù)的基期指數(shù)定為_(kāi)_。A10點(diǎn)0．B100點(diǎn)0．c200點(diǎn)0．D300點(diǎn)0．12、客戶對(duì)交易結(jié)算報(bào)告的內(nèi)容有異議的，應(yīng)當(dāng)在（）內(nèi)向期貨公司提出書(shū)面異議。A交易完成日B交易完成日收到結(jié)算報(bào)告的當(dāng)天D期貨經(jīng)紀(jì)合同約定的時(shí)間13、__的計(jì)算方法就是求連續(xù)若干天市場(chǎng)價(jià)格（通常采用收盤(pán)價(jià)）的算術(shù)平均。A移動(dòng)平均線B幾何平均線支撐線D壓力線14、期貨從業(yè)人員不得以排擠競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手為目的，低于（）收取手續(xù)費(fèi)。A交易所規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)B經(jīng)營(yíng)成本或行業(yè)自律標(biāo)準(zhǔn)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)D期貨公司規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)15、某企業(yè)委托期貨公司為其辦理期貨交易。該企業(yè)在某交易日后保證金不足，且未在期貨公司規(guī)定的時(shí)間內(nèi)及時(shí)追加保證金，也沒(méi)有自行平倉(cāng)。期貨公司在未征求該企業(yè)意見(jiàn)的情況下將其合約強(qiáng)行平倉(cāng)，發(fā)生費(fèi)用為X同時(shí)產(chǎn)生損失Y則下列說(shuō)法正確的是（）。企業(yè)承擔(dān)損失Y期貨公司承擔(dān)費(fèi)用B期貨公司承擔(dān)費(fèi)用和損失企業(yè)承擔(dān)費(fèi)用X期貨公司承擔(dān)損失D企業(yè)承擔(dān)費(fèi)用和損失16、某投資者在5月份以4.美5元/盎司的權(quán)利金買入一張執(zhí)行價(jià)格為40美0元/盎司的6月份黃金看跌期權(quán)，結(jié)果最后交割日的價(jià)格上漲為45美0元/盎司，則該投資者損失__。A美兀盎司B美兀盎司美兀盎司D美兀盎司17、某投資者在4月1日買入燃料油期貨合約40手建倉(cāng)，成交價(jià)為479元0/噸，當(dāng)日結(jié)算價(jià)為477元0/噸，當(dāng)日該投資者賣出20手燃料油合約平倉(cāng)，成交價(jià)為478元0/噸，交易保證金比例為8%，則該投資者當(dāng)日交易保證金為_(kāi)_。TOC\o"1-5"\h\zA元B元元D元18、非期貨公司人員以期貨公司名義從事期貨交易行為，具備《合同法》第49條所規(guī)定的（）條件的，期貨公司應(yīng)當(dāng)承擔(dān)由此產(chǎn)生的民事責(zé)任。A無(wú)權(quán)代理B職務(wù)代理越權(quán)代理D表見(jiàn)代理19、套期保值的基本原理是_。_A建立風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防機(jī)制B建立對(duì)沖組合轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn).保留潛在的收益的情況下降低損失的風(fēng)險(xiǎn)20、假定年利率為8，%年指數(shù)股息率為1.5，%6月30日是6月指數(shù)期貨合約的交割日。4月1日的現(xiàn)貨指數(shù)為160點(diǎn)0。又假定買賣期貨合約的手續(xù)費(fèi)為0.個(gè)2指數(shù)點(diǎn)，市場(chǎng)沖擊成本為0.個(gè)2指數(shù)點(diǎn)；買賣股票的手續(xù)費(fèi)為成交金額的0.5，買%賣股票的市場(chǎng)沖擊成本為0.6；投資者是貸款購(gòu)買，借貸利率為成交金額的0.，5則%4月1日時(shí)的無(wú)套利區(qū)間是__。1、我國(guó)的期貨交易必須在（）內(nèi)進(jìn)行。．期貨交易所．商品交易市場(chǎng)．商品產(chǎn)地．買賣雙方約定的場(chǎng)所2、下列關(guān)于期貨交易所理事長(zhǎng)的說(shuō)法，不正確的是（）。A理事長(zhǎng)的任免，由理事會(huì)提名，會(huì)員大會(huì)通過(guò)B理事長(zhǎng)不得兼任總經(jīng)理主持會(huì)員大會(huì)、理事會(huì)會(huì)議是理事長(zhǎng)的職權(quán)D理事長(zhǎng)因故臨時(shí)不能履行職權(quán)的，由理事長(zhǎng)指定的副理事長(zhǎng)或者理事代其履行職權(quán)23、管理和使用的具體辦法由（）制定。A國(guó)務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)B國(guó)務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)會(huì)同國(guó)務(wù)院財(cái)政部門國(guó)務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)會(huì)同中國(guó)人民銀行D國(guó)務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)會(huì)同中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)24、（）對(duì)期貨市場(chǎng)實(shí)行集中統(tǒng)一的監(jiān)督管理。A中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)B中國(guó)證監(jiān)會(huì)中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)D國(guó)務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)25、如果套期保值者能爭(zhēng)取到一個(gè)有利的__，套期保值交易就能贏利。A利息B基差現(xiàn)貨價(jià)格D期貨價(jià)格二、多項(xiàng)選擇題（共25題，每題2分。每題的備選項(xiàng)中，有多個(gè)符合題意）1、套期保值是指在期貨市場(chǎng)上買進(jìn)或賣出與現(xiàn)貨商品或資產(chǎn)品種_的_期貨合約，從而在期貨和現(xiàn)貨兩個(gè)市場(chǎng)之間建立盈虧沖抵機(jī)制，以規(guī)避價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)的一種交易方式。A品種相同或相關(guān)B數(shù)量相等或相當(dāng)方向相同D月份相同或相近2、當(dāng)履行期貨期權(quán)合約后，__。A看漲期權(quán)的買方持有多頭期貨頭寸B看漲期權(quán)的賣方持有空頭期貨頭寸看跌期權(quán)的買方持有空頭期貨頭寸D看跌期權(quán)的賣方持有多頭期貨頭寸3、期貨公司申請(qǐng)金融期貨經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)資格應(yīng)當(dāng)具備的條件包括（）。A申請(qǐng)日前個(gè)月的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)持續(xù)符合規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)B具有從事金融期貨經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的詳細(xì)計(jì)劃控股股東凈資產(chǎn)不低于人民幣萬(wàn)元D符合中國(guó)證監(jiān)會(huì)期貨保證金安全存管監(jiān)控的規(guī)定4、以下說(shuō)法錯(cuò)誤的有（）。A不得獲取利益是期貨從業(yè)人員在執(zhí)業(yè)過(guò)程中應(yīng)當(dāng)遵守的原則B期貨從業(yè)人員在執(zhí)業(yè)過(guò)程中獲取利益的應(yīng)當(dāng)退還期貨從業(yè)人員在執(zhí)業(yè)過(guò)程中獲取不正當(dāng)利益的應(yīng)當(dāng)退還D期貨從業(yè)人員在執(zhí)業(yè)過(guò)程中應(yīng)嚴(yán)格自律5、期貨市場(chǎng)的兩大巨頭是__。.倫敦國(guó)際金融期貨交易所B芝加哥商業(yè)交易所芝加哥期貨交易所D法國(guó)期貨交易所6、《期貨從業(yè)人員執(zhí)業(yè)行為準(zhǔn)則（修訂）》對(duì)從業(yè)人員的基本要求和規(guī)定有（）。A執(zhí)業(yè)紀(jì)律B專業(yè)勝任能力職業(yè)品德D職業(yè)創(chuàng)新能力7、客戶對(duì)當(dāng)日交易結(jié)算結(jié)果的確認(rèn)，應(yīng)當(dāng)視為（）。A對(duì)當(dāng)日所有持倉(cāng)的確認(rèn)B對(duì)該日之前所有持倉(cāng)的確認(rèn)對(duì)當(dāng)日交易結(jié)算結(jié)果的確認(rèn)D對(duì)該日之前交易結(jié)算結(jié)果的確認(rèn)8、下列機(jī)構(gòu)中，屬于期貨自律機(jī)構(gòu)的有_。_A中國(guó)證監(jiān)會(huì)B中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)期貨交易所D期貨公司9、期貨公司申請(qǐng)?jiān)O(shè)立營(yíng)業(yè)部，應(yīng)當(dāng)具備（）條件。A未因涉嫌違法違規(guī)經(jīng)營(yíng)正在被有權(quán)機(jī)關(guān)調(diào)查，近年內(nèi)未因違法違規(guī)經(jīng)營(yíng)受到行政處罰或者刑事處罰B申請(qǐng)日前個(gè)月符合期貨公司風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)標(biāo)準(zhǔn)符合有關(guān)客戶資產(chǎn)保護(hù)和期貨保證金安全存管監(jiān)控的規(guī)定D公司治理和內(nèi)部控制制度符合有關(guān)規(guī)定并有效執(zhí)行10、期貨交易所章程中應(yīng)當(dāng)載明的事項(xiàng)包括（）。A設(shè)立目的和職責(zé).名稱、住所和營(yíng)業(yè)場(chǎng)所注冊(cè)資本及其構(gòu)成D對(duì)會(huì)員的紀(jì)律處分11、丁某在某期貨公司營(yíng)業(yè)部開(kāi)立賬戶，從事期貨投資。某日，丁某發(fā)出以每手100元0價(jià)格賣出白糖合約10手，但由于該營(yíng)業(yè)部場(chǎng)內(nèi)交易員小王操作不慎，將丁某賣出指令敲成“買入”，從而導(dǎo)致丁某保證金不足，小王向營(yíng)業(yè)部經(jīng)理匯報(bào)后，給丁某透支了營(yíng)業(yè)部其他客戶保證金300元0。次日，該白糖合約價(jià)格下跌至60元0，交易員小王自作主張賣出5手白糖合約，將透支的300元0歸還。當(dāng)日，丁某發(fā)現(xiàn)這一事件，即提出索賠。該案中小王的行為違反規(guī)定的是（）。小王違背T某的委托為T某買入白糖期貨合約的行為小王挪用其他客戶保證金的行為小王未經(jīng)T某同意擅自買賣期貨的行為.小王發(fā)現(xiàn)賬面資金不足的情況下未通知T某追繳足額保證金12、期貨公司執(zhí)行非受托人的交易指令造成客戶損失，（）。A客戶有權(quán)不予認(rèn)可B客戶可以予以追認(rèn)非受托人承擔(dān)賠償責(zé)任，期貨公司承擔(dān)一般賠償責(zé)任D期貨公司承擔(dān)賠償責(zé)任，非受托人承擔(dān)連帶責(zé)任3、雙重頂形反轉(zhuǎn)形態(tài)的成立條件是__。．有兩個(gè)相同高度的高點(diǎn)．有兩個(gè)相同高度的低點(diǎn)．向下突破頸線．向上突破頸線4、期貨交易者是期貨市場(chǎng)最基本的主體，包括_。_．期貨交易所．套期保值者．期貨公司．投機(jī)者5、下列對(duì)系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的描述正確的是__。．這種風(fēng)險(xiǎn)對(duì)投資者來(lái)說(shuō)是不可抗拒的．系統(tǒng)地作用于整個(gè)市場(chǎng)．可通過(guò)投資組合策略加以控制．是根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的普通程度劃分的6、下列表述中，正確的有（）。．期貨公司應(yīng)當(dāng)加入期貨業(yè)協(xié)會(huì)．期貨公司應(yīng)當(dāng)加入工商企業(yè)聯(lián)合會(huì)．中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)對(duì)期貨公司進(jìn)行監(jiān)督管理．中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)對(duì)期貨公司進(jìn)行自律性管理7、期貨交易所會(huì)員享有的權(quán)利包括（）。．參加會(huì)員大會(huì)，行使選舉權(quán)、被選舉權(quán)和表決權(quán)．按照期貨交易所章程和交易規(guī)則行使申訴權(quán)．聯(lián)名提議召開(kāi)會(huì)員大會(huì)．按照規(guī)定轉(zhuǎn)讓會(huì)員資格8、在實(shí)踐中，企業(yè)識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)的方法有_。_．風(fēng)險(xiǎn)列舉法．流程圖分析法方法方法9、證券公司申請(qǐng)中間介紹業(yè)務(wù)資格，應(yīng)建立健全與介紹業(yè)務(wù)相關(guān)的（）等制度。?風(fēng)險(xiǎn)隔離?合規(guī)檢查內(nèi)部控制業(yè)務(wù)規(guī)則0、下列關(guān)于基差的說(shuō)法，正確的有__。?套期保值的效果主要由基差的變化決定基差=期貨價(jià)格-現(xiàn)貨價(jià)格?特定的交易者可以擁有自己特定的基差?正向市場(chǎng)中，基差為正值1、期貨交易所應(yīng)當(dāng)按照國(guó)家有關(guān)規(guī)定建立健全的風(fēng)險(xiǎn)管理制度包括（）。?保證金制度?風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金制度?漲跌停板制度D當(dāng)日無(wú)負(fù)債結(jié)算制度22、大地期貨公司按照規(guī)定每季都向保障基金管理機(jī)構(gòu)繳納后續(xù)保障基金，后由于該期貨公司工作人員擅自代替客戶進(jìn)行期貨交易，給客戶造成了15萬(wàn)元的損失，客戶向期貨公司提出賠償請(qǐng)求。根據(jù)規(guī)定，期貨公司繳納的后續(xù)資金來(lái)源有（）。A從其收取的交易手續(xù)費(fèi)中按照代理交易額的千萬(wàn)分之五至十的比例繳納B從其資產(chǎn)中提取千分之十的比例繳納按照其向期貨交易所繳納的交易手續(xù)費(fèi)的百分之三繳納D按照其收取的客戶保證金總額的千萬(wàn)分之五至十的比例繳納7.甲、乙、丙、丁四人均在某期貨公司任職，甲是該公司董事長(zhǎng)，乙為該公司監(jiān)事會(huì)主席，丙是財(cái)務(wù)部主任，丁屬于營(yíng)業(yè)部員工，由于丁所在的營(yíng)業(yè)部的負(fù)責(zé)人因故辭職，現(xiàn)丁暫時(shí)負(fù)責(zé)營(yíng)業(yè)部的日常管理工作。甲、乙、丙、丁四人中，屬于該期貨公司高級(jí)管理人員的有（）。A甲B乙丙DT23、變更或者終止結(jié)算協(xié)議的，應(yīng)當(dāng)在簽訂、變更或者終止結(jié)算協(xié)議之日起3個(gè)工作日內(nèi)向（）報(bào)告。A協(xié)議雙方住所地的中國(guó)證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)B期貨交易所中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)D期貨保證金安全存管監(jiān)控機(jī)構(gòu)24、股票指數(shù)期貨交易的特點(diǎn)有_。_A以現(xiàn)金交收和結(jié)算B以小博大