2023年ATM行業(yè)研究報(bào)告

2023年ATM行業(yè)研究報(bào)告2023年4月目錄一、ATM的發(fā)展歷史、運(yùn)營(yíng)現(xiàn)狀概述 PAGEREFToc352707927\h41、ATM的定義 PAGEREFToc352707928\h42、ATM的發(fā)展史 PAGEREFToc352707929\h4（1）ATM的緣起 PAGEREFToc352707930\h4（2）ATM在中國(guó)的發(fā)展 PAGEREFToc352707931\h6二、ATM需求分析 PAGEREFToc352707932\h71、全球ATM的需求分析概述 PAGEREFToc352707933\h7（1）全球ATM的需求強(qiáng)勁，新興地區(qū)將是主要驅(qū)動(dòng)來(lái)源 PAGEREFToc352707934\h7（2）金融危機(jī)余威尚存，部分國(guó)家ATM安裝量萎縮 PAGEREFToc352707935\h8（3）新興地區(qū)需求強(qiáng)勁，三分天下中國(guó)取其一 PAGEREFToc352707936\h92、中國(guó)ATM市場(chǎng)需求分析 PAGEREFToc352707937\h10（1）過(guò)去10年中國(guó)ATM增長(zhǎng)驅(qū)動(dòng)全球，未來(lái)空間仍然巨大 PAGEREFToc352707938\h10（2）五大行仍是ATM需求主要來(lái)源，未來(lái)格局穩(wěn)定 PAGEREFToc352707939\h12三、ATM市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局分析 PAGEREFToc352707940\h131、全球ATM市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局 PAGEREFToc352707941\h132、中國(guó)ATM市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局分析 PAGEREFToc352707942\h15（1）前六大ATM廠商占比略有下降，但集中度仍然很高 PAGEREFToc352707943\h15（2）存取款一體機(jī)影響格局變化，2023收益顯現(xiàn) PAGEREFToc352707944\h16四、ATM國(guó)外競(jìng)爭(zhēng)廠商分析 PAGEREFToc352707945\h181、絕對(duì)的王者NCR PAGEREFToc352707946\h18（1）NCR公司概況 PAGEREFToc352707947\h18（2）NCR的業(yè)務(wù)版圖 PAGEREFToc352707948\h19（3）NCR的未來(lái)發(fā)展 PAGEREFToc352707949\h242、潮流先鋒Diebod迪堡 PAGEREFToc352707950\h25（1）迪堡公司概況 PAGEREFToc352707951\h25（2）迪堡的業(yè)務(wù)版圖 PAGEREFToc352707952\h263、德國(guó)制造的WincorNixdorf德利多富 PAGEREFToc352707953\h30（1）德利多富公司概況 PAGEREFToc352707954\h30（2）德利多富的業(yè)務(wù)版圖 PAGEREFToc352707955\h324、其他國(guó)外公司ATM版圖 PAGEREFToc352707956\h35（1）日立公司概況及公司業(yè)務(wù)版圖 PAGEREFToc352707957\h35（2）OKI公司概況及中國(guó)業(yè)務(wù)版圖 PAGEREFToc352707958\h38（3）韓國(guó)曉星集團(tuán)公司概況 PAGEREFToc352707959\h41五、ATM國(guó)內(nèi)競(jìng)爭(zhēng)廠商分析 PAGEREFToc352707960\h441、中國(guó)市場(chǎng)的霸主廣電運(yùn)通 PAGEREFToc352707961\h44（1）廣電運(yùn)通基本情況分析 PAGEREFToc352707962\h44（2）廣電運(yùn)通的產(chǎn)品系列 PAGEREFToc352707963\h46（3）廣電運(yùn)通的發(fā)展戰(zhàn)略 PAGEREFToc352707964\h512、存取款一體機(jī)翹楚深圳怡化 PAGEREFToc352707965\h52（1）深圳怡化基本情況分析 PAGEREFToc352707966\h52（2）深圳怡化的產(chǎn)品系列 PAGEREFToc352707967\h543、ATM運(yùn)營(yíng)領(lǐng)先者御銀股份 PAGEREFToc352707968\h56（1）御銀股份基本情況分析 PAGEREFToc352707969\h56（2）御銀股份相關(guān)產(chǎn)品 PAGEREFToc352707970\h574、國(guó)內(nèi)其他廠商 PAGEREFToc352707971\h59（1）東方通信ATM分析 PAGEREFToc352707972\h59（2）恒銀金融ATM分析 PAGEREFToc352707973\h61（3）中鈔科堡ATM分析 PAGEREFToc352707974\h62（4）聚龍股份ATM分析 PAGEREFToc352707975\h65六、ATM行業(yè)格局及未來(lái)趨勢(shì) PAGEREFToc352707976\h661、中國(guó)ATM市場(chǎng)行業(yè)格局分析 PAGEREFToc352707977\h66（1）中國(guó)ATM目前各系市場(chǎng)情況分析 PAGEREFToc352707978\h66（2）中國(guó)ATM目前競(jìng)爭(zhēng)能力分析 PAGEREFToc352707979\h682、中國(guó)國(guó)內(nèi)行業(yè)發(fā)展趨勢(shì) PAGEREFToc352707980\h683、潛在風(fēng)險(xiǎn) PAGEREFToc352707981\h69一、ATM的發(fā)展歷史、運(yùn)營(yíng)現(xiàn)狀概述1、ATM的定義自動(dòng)取款機(jī)又稱(chēng)ATM，是AutomaticTeerMachine的縮寫(xiě)，意思是自動(dòng)柜員機(jī)，因大部分用于取款，又稱(chēng)自動(dòng)取款機(jī)。它是一種高度精密的機(jī)電一體化裝置，利用磁性代碼卡或智能卡實(shí)現(xiàn)金融交易的自助服務(wù)，代替銀行柜面人員的工作。可提取現(xiàn)金、查詢(xún)存款余額、進(jìn)行賬戶(hù)之間資金劃撥、余額查詢(xún)等工作；還可以進(jìn)行現(xiàn)金存款（實(shí)時(shí)入賬）、支票存款（國(guó)內(nèi)無(wú)）、存折補(bǔ)登、中間業(yè)務(wù)等工作。持卡人可以使用信用卡或儲(chǔ)蓄卡，根據(jù)密碼辦理自動(dòng)取款、查詢(xún)余額、轉(zhuǎn)賬、現(xiàn)金存款，存折補(bǔ)登，購(gòu)買(mǎi)基金，更改密碼,繳納話費(fèi)等業(yè)務(wù)。2、ATM的發(fā)展史（1）ATM的緣起ATM概念的產(chǎn)生歷史太久遠(yuǎn)，有很多說(shuō)法，普遍的一個(gè)說(shuō)法是一個(gè)亞美尼亞的年輕人叫做utherGeorgeSimjian在1920年15歲時(shí)隨父母從法國(guó)馬賽移民到當(dāng)時(shí)冉冉升起的國(guó)家美國(guó)，住在了康涅狄格州的紐黑文。移民過(guò)去后，uther就開(kāi)始以攝影師為工作謀生，由于表現(xiàn)出色，后來(lái)在耶魯醫(yī)學(xué)院做了實(shí)驗(yàn)室攝影師，并于1928年23歲時(shí)當(dāng)上了映像系主任，自那開(kāi)始就開(kāi)始他對(duì)顯微鏡圖像的投影儀的研究。1934年他搬到紐約，在那里發(fā)明了一臺(tái)自拍機(jī)器，人們可以用這臺(tái)機(jī)器在拍攝前通過(guò)鏡子把自己調(diào)整到最佳位置，然后自拍。為了把自己的機(jī)器推廣開(kāi)來(lái)，他成立了公司Photorefex，幾年后，他把自己的這樣技術(shù)轉(zhuǎn)讓?zhuān)久Q(chēng)也改成了Refectone，這個(gè)名字來(lái)源于他的另一項(xiàng)發(fā)明，一張帶有移動(dòng)鏡子的化妝椅，人們?cè)诨瘖y時(shí)可以360度地觀察自己。1939年，他用之前發(fā)明銷(xiāo)售獲得的資金終于研發(fā)出他最重要也是最值錢(qián)的機(jī)器BankmaticAutomatedTeerMachine，也就是今天的自助取款機(jī)，他注冊(cè)了20項(xiàng)專(zhuān)利并且開(kāi)發(fā)了一系列的各種功能，最后說(shuō)服了紐約城市銀行，也就是今天的花旗銀行試用他的機(jī)器6個(gè)月。不幸的是，6個(gè)月后，花旗銀行并沒(méi)有給他續(xù)簽試用合同，因?yàn)樵诋?dāng)時(shí)人們還不太能接受這個(gè)怪怪的機(jī)器，沒(méi)有需求自然沒(méi)有訂單。這次的試驗(yàn)失敗，使得uther與ATM發(fā)明人的稱(chēng)號(hào)失之交臂。ATM的發(fā)明人可以算到在印度出生的蘇格蘭人JohnShepherdBarron身上，他像阿基米德一樣在洗澡時(shí)靈光一現(xiàn)想出了自助現(xiàn)金提取機(jī)的概念，并在60年代初加入了英國(guó)最著名也是全球最大的銀行卡制造商DeaRue得利來(lái)公司。1968年6月27日，位于英國(guó)米德?tīng)栙惪怂箍ぐ卜茽柕碌陌涂巳R銀行（BarcaysBank）安裝了世界第一臺(tái)現(xiàn)鈔發(fā)放機(jī)。不過(guò)Barron的現(xiàn)鈔發(fā)放機(jī)使用的是普通的紙質(zhì)支票，而在大洋彼岸開(kāi)發(fā)包裹自動(dòng)化處理設(shè)備的ute公司的美國(guó)工程師DonadWetze利用了塑料卡片制作出uteerATM。兩位的發(fā)明基本上奠定了ATM機(jī)今天的基本功能等，雖然后續(xù)不斷有功能更新和技術(shù)進(jìn)步，但基本上都是基于這二位的發(fā)明。在美國(guó)，共享ATM網(wǎng)絡(luò)在20世紀(jì)70年代初初步形成，70年代中期開(kāi)始飛速發(fā)展。20世紀(jì)70年代初，ute公司推出與銀行主機(jī)聯(lián)網(wǎng)的ATM，可以存取款并轉(zhuǎn)賬。1977年，MPS建立了Jeanie網(wǎng)絡(luò)，這是第一個(gè)在線共享的ATM網(wǎng)絡(luò)。1980年，共享網(wǎng)絡(luò)占所有ATM網(wǎng)絡(luò)的18%。1985年，紐約化學(xué)銀行等七家金融機(jī)構(gòu)為對(duì)抗花旗銀行，組建了名為“紐約現(xiàn)金交易所”的網(wǎng)絡(luò)，實(shí)現(xiàn)了所轄800臺(tái)ATM聯(lián)網(wǎng)通用。這迫使花旗銀行遵從行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，轉(zhuǎn)而使用磁條卡。（2）ATM在中國(guó)的發(fā)展1987年2月，中國(guó)銀行在珠海推出我國(guó)大陸第一臺(tái)ATM。1993年我國(guó)“金卡工程”啟動(dòng)后，國(guó)內(nèi)銀行對(duì)ATM需求激增，極大地刺激了ATM供應(yīng)市場(chǎng)的發(fā)展，國(guó)內(nèi)先后建立了4家國(guó)產(chǎn)ATM品牌機(jī)的生產(chǎn)基地，不斷有新的樣機(jī)問(wèn)世，但由于國(guó)產(chǎn)機(jī)器遲遲得不到市場(chǎng)的接受，絕大部分市場(chǎng)被國(guó)外品牌占據(jù)，國(guó)內(nèi)一些廠商被迫退出市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)。20世紀(jì)90年代末，國(guó)內(nèi)一些企業(yè)因ATM整機(jī)技術(shù)發(fā)展十分穩(wěn)定、功能變化不大且價(jià)格昂貴，開(kāi)始投入大量人力、物力，進(jìn)行ATM的研制和生產(chǎn)。2023年3月中國(guó)銀聯(lián)在上海成立，全國(guó)銀行網(wǎng)點(diǎn)統(tǒng)一網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)的搭建，進(jìn)一步加快了我國(guó)ATM行業(yè)專(zhuān)業(yè)化、市場(chǎng)化運(yùn)作的進(jìn)程。我國(guó)ATM制造企業(yè)經(jīng)歷10多年的發(fā)展，在技術(shù)儲(chǔ)備、生產(chǎn)能力等方面都有了相當(dāng)?shù)姆e累，一些國(guó)內(nèi)企業(yè)逐步成長(zhǎng)并壯大起來(lái)，民族品牌ATM所占國(guó)內(nèi)市場(chǎng)份額逐漸上升。2023年國(guó)內(nèi)領(lǐng)先的6家ATM企業(yè)中有兩家是國(guó)內(nèi)企業(yè)，其中廣電運(yùn)通連續(xù)5年國(guó)內(nèi)ATM設(shè)備銷(xiāo)量第一，怡化則排名第三僅次于廣電運(yùn)通和日立。二、ATM需求分析1、全球ATM的需求分析概述（1）全球ATM的需求強(qiáng)勁，新興地區(qū)將是主要驅(qū)動(dòng)來(lái)源在2023年英國(guó)的零售金融策略性研究和咨詢(xún)公司RBR發(fā)布報(bào)告稱(chēng)，在2023年全球范圍內(nèi)自動(dòng)柜員機(jī)（ATM）安裝量強(qiáng)勁增長(zhǎng)，裝機(jī)總數(shù)超過(guò)240萬(wàn)，同比增加17萬(wàn)臺(tái)、增長(zhǎng)7.6%。而根據(jù)最新數(shù)據(jù)全球范圍內(nèi)的ATM安裝量總數(shù)在2023年已超過(guò)260萬(wàn)臺(tái)，同比增加近18萬(wàn)臺(tái)，增長(zhǎng)約7.5%，安裝量仍以6%~7%的平均速度向上發(fā)展。在2023年英國(guó)的零售金融策略性研究和咨詢(xún)公司RBR發(fā)布報(bào)告稱(chēng)，在2023年全球范圍內(nèi)自動(dòng)柜員機(jī)（ATM）安裝量強(qiáng)勁增長(zhǎng)，裝機(jī)總數(shù)超過(guò)240萬(wàn)，同比增加17萬(wàn)臺(tái)、增長(zhǎng)7.6%。而根據(jù)最新數(shù)據(jù)全球范圍內(nèi)的ATM安裝量總數(shù)在2023年已超過(guò)260萬(wàn)臺(tái)，同比增加近18萬(wàn)臺(tái)，增長(zhǎng)約7.5%，安裝量仍以6%~7%的平均速度向上發(fā)展。（2）金融危機(jī)余威尚存，部分國(guó)家ATM安裝量萎縮盡管在2023年全球65個(gè)最大市場(chǎng)的12個(gè)市場(chǎng)ATM安裝量出現(xiàn)了萎縮現(xiàn)象，但部分成熟市場(chǎng)在經(jīng)歷了2023年的停滯后重新顯現(xiàn)出增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。英國(guó)、意大利和德國(guó)的ATM數(shù)量在2023年均處于緩慢上漲中。下降幅度最大的是西班牙，這是由于持續(xù)的銀行機(jī)構(gòu)合并和ATM設(shè)備群整合造成的。西歐從2023年開(kāi)始安裝量一直下滑，但中、東歐地區(qū)一直在增長(zhǎng)。俄羅斯和土耳其是歐洲ATM部署增長(zhǎng)速度最快的兩個(gè)國(guó)家，增長(zhǎng)速度都在10%以上。北美地區(qū)的份額也從2023年的28%下降到2023年的20%。作為全球第一大市場(chǎng)的美國(guó)，市場(chǎng)份額約為17%，目前ATM保有量約為44.50萬(wàn)臺(tái)，由于其市場(chǎng)成熟已趨飽和，加之近年來(lái)各銀行分支機(jī)構(gòu)的破產(chǎn)、兼并等原因?qū)е略O(shè)備安裝數(shù)量下降，增長(zhǎng)率也低于全球ATM設(shè)備安裝數(shù)量的平均水平。中、東歐地區(qū)和中東及非洲的占比最小，但是增長(zhǎng)速度卻是最快的之一。（3）新興地區(qū)需求強(qiáng)勁，三分天下中國(guó)取其一亞太地區(qū)保持領(lǐng)先地位，在2023年一年內(nèi)亞太地區(qū)ATM安裝數(shù)量超過(guò)11.2萬(wàn)臺(tái)，同比增長(zhǎng)13.5%，創(chuàng)下新的歷史記錄。其它地區(qū)如中東和非洲和中部和歐洲東部也都呈現(xiàn)出高增長(zhǎng)率態(tài)勢(shì)。全球ATM大多數(shù)的增長(zhǎng)來(lái)自亞太地區(qū)，而亞太地區(qū)新增的ATM機(jī)中近一多半安裝在中國(guó)。作為另外兩個(gè)增速較快的國(guó)家——印度和印度尼西亞占亞太地區(qū)新增數(shù)量的四分之一。中國(guó)增長(zhǎng)數(shù)量的大部分來(lái)源于國(guó)內(nèi)五大的ATM部署商（也就是五大國(guó)有銀行），而印度國(guó)家銀行安裝的ATM數(shù)量占到該國(guó)總增長(zhǎng)數(shù)量的四分之一。在亞太地區(qū)38億人口中中國(guó)和印度占了相當(dāng)大的比例，這是世界人口最多的兩個(gè)國(guó)家。但在這兩個(gè)國(guó)家，仍有大量的人們很少去使用ATM機(jī)或者銀行的其它服務(wù)，這意味著ATM市場(chǎng)擴(kuò)展的潛力巨大。2、中國(guó)ATM市場(chǎng)需求分析（1）過(guò)去10年中國(guó)ATM增長(zhǎng)驅(qū)動(dòng)全球，未來(lái)空間仍然巨大國(guó)內(nèi)ATM設(shè)備數(shù)量逐年穩(wěn)步增長(zhǎng)在過(guò)去的10幾年間，我國(guó)的ATM保有量一直保持穩(wěn)健增長(zhǎng)，除個(gè)別年份外，增長(zhǎng)速度一直保持在20%以上。相對(duì)全球范圍內(nèi)個(gè)位數(shù)的增長(zhǎng)，我國(guó)ATM保有量的增長(zhǎng)無(wú)疑是萬(wàn)綠叢中一點(diǎn)紅。2023年，我國(guó)ATM的保有量繼續(xù)穩(wěn)健增長(zhǎng)。根據(jù)中國(guó)人民銀行2023年2月發(fā)布的《2023年支付體系運(yùn)行總體情況》報(bào)告，截止2023年底，加入全國(guó)聯(lián)網(wǎng)的ATM設(shè)備41.56萬(wàn)臺(tái)，較2023年末的33.38萬(wàn)臺(tái)增加了8.18萬(wàn)臺(tái)，增長(zhǎng)率達(dá)到了24.51%，與去年23.17%的增長(zhǎng)率相比基本持平。每百萬(wàn)人保有量接近世界平均水平，離發(fā)達(dá)國(guó)家尚有差距中國(guó)目前為全球第二大ATM市場(chǎng)，2023年國(guó)家統(tǒng)計(jì)局發(fā)布全國(guó)總?cè)丝跀?shù)量為13.54億人，按此計(jì)算我國(guó)每百萬(wàn)人的ATM保有量約為307臺(tái)，較2023年的每百萬(wàn)人265臺(tái)有所上升，進(jìn)一步接近全球每百萬(wàn)人346臺(tái)的平均水平。但距西歐國(guó)家的每百萬(wàn)人786臺(tái)和美國(guó)的每百萬(wàn)人1376臺(tái)依然有較大差距。我國(guó)各地區(qū)ATM分布密度明顯不均勻、現(xiàn)金交易需求巨大、同時(shí)銀行一直試圖加大自助服務(wù)力度，ATM市場(chǎng)的發(fā)展?jié)摿σ廊痪薮?，預(yù)計(jì)3-5年內(nèi)仍將保持兩位數(shù)的增長(zhǎng)，并對(duì)亞太地區(qū)的ATM新安裝量有超出一半的貢獻(xiàn)率。隨著經(jīng)濟(jì)發(fā)展，我國(guó)的ATM的保有量將進(jìn)一步提升的空間，如果達(dá)到西歐的水平，那么保有量起碼要翻1.5倍。（2）五大行仍是ATM需求主要來(lái)源，未來(lái)格局穩(wěn)定五大銀行在國(guó)內(nèi)一直是金融設(shè)備采購(gòu)的主力軍，一方面五大銀行根據(jù)各大銀行的購(gòu)買(mǎi)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)我們了解到，2023年，各大國(guó)有商業(yè)銀行、股份制銀行、郵政儲(chǔ)蓄、城商行、農(nóng)商行等金融機(jī)構(gòu)累計(jì)購(gòu)買(mǎi)ATM設(shè)備約10.07萬(wàn)臺(tái)，較2023年的7.48萬(wàn)臺(tái)增加了約2.59萬(wàn)臺(tái)，增長(zhǎng)34.75%。中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行、中國(guó)工商銀行、中國(guó)銀行、中國(guó)建設(shè)銀行、交通銀行等五大國(guó)有商業(yè)銀行依然是國(guó)內(nèi)ATM機(jī)器設(shè)備的采購(gòu)大戶(hù)，2023年五大行共采購(gòu)ATM設(shè)備約6.45萬(wàn)臺(tái)，約占全年ATM市場(chǎng)采購(gòu)量的63.98%，這一比例與2023年的62.27%相比變化不大，但五大行憑借自身的規(guī)模優(yōu)勢(shì)，依然是ATM市場(chǎng)的最大客戶(hù)。三、ATM市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局分析1、全球ATM市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局全球范圍內(nèi)，金融自助服務(wù)的競(jìng)爭(zhēng)格局是NCR、Diebod(迪堡)和WincorNixdorf（德利多富）位于前三的地位，基本上占據(jù)了全球近80%的份額。其中NCR排名第一，在全球的金融自助服務(wù)的市場(chǎng)份額占比達(dá)到35%，是當(dāng)之無(wú)愧的王者。NCR在歐洲和亞太的份額第一。而Diebod則位居第二，但在北美和拉美處于領(lǐng)先的地位。另外我們看到在亞太地區(qū)和拉美地區(qū)，三強(qiáng)之外的廠商表現(xiàn)優(yōu)異，至少能夠與三強(qiáng)分一杯羹。而在北美和歐洲，基本上是三強(qiáng)瓜分了天下。隨著這些新興市場(chǎng)的發(fā)展，很有可能出現(xiàn)一兩家與前三甲齊頭并進(jìn)的公司。我們?cè)诜治鲆幌?994年-2023年全球銀行金融設(shè)備歷史的市場(chǎng)份額變化：在過(guò)去的10幾年間，NCR在全球金融設(shè)備領(lǐng)頭羊的地位一直沒(méi)有被撼動(dòng)，Diebod在絕大部分時(shí)間里也是一直處于第二的位置，只有在2023年左右的少數(shù)年份被WincorNixdorf超越，在最近的幾年又繼續(xù)保持了亞軍的位置。20年前，西門(mén)子收購(gòu)利多富時(shí)，WincorNixdorf公司在全球的金融設(shè)備的排名還僅僅處于10名開(kāi)外，隨著10余年的發(fā)展在2023年一度超過(guò)Diebod成為全球亞軍。2、中國(guó)ATM市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局分析（1）前六大ATM廠商占比略有下降，但集中度仍然很高國(guó)內(nèi)ATM設(shè)備廠商中、日、歐美平分秋色，廣電運(yùn)通連續(xù)奪魁總體來(lái)看，自2023年以來(lái)，前六位的ATM品牌整體趨于穩(wěn)定但是在國(guó)內(nèi)ATM采購(gòu)市場(chǎng)占據(jù)的份額從92.6%逐年下滑。統(tǒng)計(jì)顯示，2023年六大品牌銷(xiāo)售量占據(jù)全年總量約72.51%，表明競(jìng)爭(zhēng)仍較為集中。其中，廣電運(yùn)通、日立這兩家廠商均擁有自主核心技術(shù)，成績(jī)不俗，而怡化依托與日本OKI的合作，也緊隨其后，增速較快。這表明隨著國(guó)內(nèi)存取款一體機(jī)市場(chǎng)的擴(kuò)大，自主循環(huán)核心技術(shù)對(duì)市場(chǎng)影響也更為明顯。統(tǒng)計(jì)顯示，2023年，國(guó)內(nèi)品牌在三足鼎立的格局中，繼續(xù)以超過(guò)33%的市場(chǎng)份額超越日、美兩大陣營(yíng)。預(yù)計(jì)在2023年，受?chē)?guó)家鼓勵(lì)采購(gòu)國(guó)產(chǎn)ATM品牌、支持農(nóng)村金融發(fā)展等利好影響，且隨著國(guó)家繼續(xù)鼓勵(lì)自主創(chuàng)新、推進(jìn)金融安全建設(shè)等政策因素發(fā)揮作用，以廣電運(yùn)通為代表的國(guó)產(chǎn)品牌銷(xiāo)售量將進(jìn)一步增加，國(guó)內(nèi)廠商將相繼擴(kuò)大產(chǎn)能，以滿(mǎn)足不斷增長(zhǎng)的國(guó)內(nèi)市場(chǎng)需求。（2）存取款一體機(jī)影響格局變化，2023收益顯現(xiàn)目前，我國(guó)市場(chǎng)上的主要ATM供應(yīng)商為廣電運(yùn)通、日立、怡化、迪堡、NCR、OKI、東方通信、德利多富等幾家。根據(jù)2023年度各廠商的市場(chǎng)銷(xiāo)量排名，前五位分別是廣電運(yùn)通、日立、怡化、迪堡、NCR。其中，廣電運(yùn)通以20230臺(tái)的年度銷(xiāo)售量，第五年蟬聯(lián)中國(guó)ATM市場(chǎng)銷(xiāo)量第一位，較2023年增長(zhǎng)2670臺(tái)，占比約20.01%。日立以19100臺(tái)的銷(xiāo)量，較去年增加5100臺(tái)，占比18.95%，位居年度第二位;怡化以14200臺(tái)的銷(xiāo)量排名第三，同比增長(zhǎng)7000臺(tái)，占比14.09%，較去年上升一位;迪堡以10820臺(tái)的年度銷(xiāo)售量排名第四，較2023年增長(zhǎng)4820臺(tái)，占比10.73%，位次也有所提升;傳統(tǒng)國(guó)際ATM巨頭NCR以8800臺(tái)的年度銷(xiāo)售量排名第五，占比8.73%，比去年滑落一位;OKI和東方通信全年銷(xiāo)售5220臺(tái)和4900臺(tái)，排名第六位和第七位;德利多富和恒銀全年銷(xiāo)售4420和4100臺(tái)，排名第八位和第九位。2023年的采購(gòu)中，存取款一體機(jī)的比例上升。日立自助生產(chǎn)機(jī)芯，而怡化主要是與日本的OKI合作，所以存取款一體機(jī)的銷(xiāo)售保持較快的增長(zhǎng)速度。在國(guó)內(nèi)，這兩年的一個(gè)顯著的變化就是存取款一體機(jī)的占比逐年提高，從2023年占國(guó)內(nèi)總采購(gòu)量的10%，提高到2023,2023年占比35%以上，到2023年這一比例提高到了近60%，這說(shuō)明國(guó)內(nèi)關(guān)于ATM的采購(gòu)格局已經(jīng)發(fā)生明顯變化。四、ATM國(guó)外競(jìng)爭(zhēng)廠商分析1、絕對(duì)的王者NCR（1）NCR公司概況NCR公司總部設(shè)于美國(guó)俄亥俄州戴頓市，在全球超過(guò)100個(gè)國(guó)家擁有25700名員工。2023年《財(cái)富》美國(guó)500強(qiáng),名列第447名，2023年?duì)I業(yè)收入達(dá)到57.3億美元。NCR是全球ATM設(shè)備制造銷(xiāo)售的第一大品牌，同時(shí)也是全球關(guān)系管理技術(shù)(ReationshipTechnoogy?)解決方案領(lǐng)導(dǎo)供應(yīng)商，為全球零售、金融、傳媒通訊、制造、旅游、交通及保安等客戶(hù)提供服務(wù)。（2）NCR的業(yè)務(wù)版圖NCR在過(guò)去發(fā)展的100余年時(shí)間里，通過(guò)整合和拆分，業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)不斷地發(fā)生變化。NCR在過(guò)去的10幾年里拆分或剝離了10家公司，并購(gòu)共計(jì)20余筆，最近的一次是NCR公司收購(gòu)位于猶他州的視頻ATM軟件開(kāi)發(fā)商—uGenius科技股份。此次收購(gòu)將使NCR的APTRA交互式柜員機(jī)（國(guó)內(nèi)稱(chēng)作VTM）的作用發(fā)揮得淋漓盡致，它可以讓消費(fèi)者通過(guò)ATM進(jìn)行輔助性的遠(yuǎn)程現(xiàn)金交易。目前NCR的業(yè)務(wù)主要包括4個(gè)方面：金融服務(wù)業(yè)務(wù)NCR的金融服務(wù)業(yè)務(wù)在過(guò)去25年為全世界制造了數(shù)量排名第一的ATM機(jī)器，截止至2023年，全球共部署了超過(guò)240萬(wàn)臺(tái)ATM機(jī)器，其中超過(guò)1/3的ATM由NCR生產(chǎn)制造。公司在ATM機(jī)領(lǐng)域的主要競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手是迪堡（美國(guó)）、德利多富（德國(guó)）和曉星（韓國(guó)）。其中NCR排名第一，在全球的金融自助服務(wù)的市場(chǎng)份額占比達(dá)到35%，是當(dāng)之無(wú)愧的王者。NCR在歐洲和亞太的份額第一。金融服務(wù)的收入2023年增長(zhǎng)6%比上一年度2023年13%的增長(zhǎng)降低，其中包含約3%左右的匯率影響。NCR一直在金融服務(wù)領(lǐng)域不斷創(chuàng)新，比如收購(gòu)uGenius打造全能的VTM機(jī)器。零售解決方案零售細(xì)分市場(chǎng)一半以上的收入來(lái)自于硬件銷(xiāo)售，而其中70%以上來(lái)自于自動(dòng)販賣(mài)機(jī)的銷(xiāo)售。NCR是自動(dòng)販賣(mài)機(jī)領(lǐng)域的絕對(duì)王者，占據(jù)著近68%的市場(chǎng)份額，競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手包括IBM和德利多富傳統(tǒng)的POS機(jī)比較分散，IBM作為市場(chǎng)領(lǐng)頭羊約占10%的份額，而NCR和富士通各占5%。傳統(tǒng)的POS機(jī)仍然占據(jù)著NCR公司零售細(xì)分市場(chǎng)硬件銷(xiāo)售的30%的份額。NCR最近發(fā)布了一款新產(chǎn)品叫NCRSiver，這是一款基于云端的POS軟件平臺(tái)，使得中小商戶(hù)能夠在移動(dòng)設(shè)備（iphone和ipad等）上處理信用卡等交易。這將給Square和Paypa等公司造成極大威脅。接待服務(wù)業(yè)務(wù)NCR的接待服務(wù)細(xì)分市場(chǎng)是一個(gè)規(guī)模近50億，但是非常分散的市場(chǎng)：2023年7月花費(fèi)12億美金收購(gòu)觸屏POS系統(tǒng)制造商和軟件制造商RadiantSystems后市的NCR在接待服務(wù)POS市場(chǎng)占據(jù)近10%的市場(chǎng)份額離NCR最近的對(duì)手是MICROSSystems公司，也有近10%的市場(chǎng)份額，而剩下的80%市場(chǎng)則是異常分散POS解決方案的客戶(hù)主要是酒店、影院或大型體育賽事場(chǎng)館等。NCR的設(shè)備每小時(shí)要處理多達(dá)150萬(wàn)筆訂單，每年要處理超過(guò)1500億筆交易。新興行業(yè)業(yè)務(wù)NCR的新興行業(yè)業(yè)務(wù)包括電信行業(yè)解決方案和旅行及博彩業(yè)解決方案：電信行業(yè)的業(yè)務(wù)主要是為OEM廠商和電信公司提供服務(wù)NCR為思科和阿爾卡特朗訊等設(shè)備公司提供單機(jī)版的POS機(jī)。公司做為全球電信運(yùn)營(yíng)商的一個(gè)很好的服務(wù)補(bǔ)充，同時(shí)為新興的VPN和WAN等技術(shù)提供服務(wù)。公司向電信行業(yè)的擴(kuò)展由兩個(gè)因素驅(qū)動(dòng)：1）源源不斷的客戶(hù)需求以及外包給移動(dòng)運(yùn)營(yíng)商節(jié)約的成本。2）越來(lái)越多連接設(shè)備造成的市場(chǎng)規(guī)模增大而旅行及博彩業(yè)則是NCR另一個(gè)新興行業(yè)的重點(diǎn)，全球6大航空公司有5家在使用NCR的產(chǎn)品。NCR為客戶(hù)提供的產(chǎn)品包括辦理乘機(jī)手續(xù)和登機(jī)牌等，各種自動(dòng)販賣(mài)機(jī)等。NCR在旅行市場(chǎng)上主要和IBM，SITA和IER等公司進(jìn)行競(jìng)爭(zhēng)。（3）NCR的未來(lái)發(fā)展要想了解NCR未來(lái)的發(fā)展，我們就必須對(duì)公司各塊業(yè)務(wù)詳細(xì)分析并對(duì)業(yè)務(wù)的空間作出估計(jì)。NCR的商業(yè)模式對(duì)于NCR來(lái)說(shuō)，需要向供應(yīng)商采購(gòu)皮帶，齒輪等技術(shù)含量不太高的通用部件，同時(shí)需要找人代工生產(chǎn)核心的鍵盤(pán)、主板、芯片等。OEM：核心的鍵盤(pán)，主板等，核心芯片供應(yīng)商：皮帶，齒輪工廠：組裝廠（NCR在全球共有5個(gè)工廠分別位于美國(guó)佐治亞州的Coumbus;巴西的Manaus;匈牙利的布達(dá)佩斯;中國(guó)北京和印度的Puducherry）在產(chǎn)品生產(chǎn)出來(lái)后送到全球的分銷(xiāo)與裝配中心。2、潮流先鋒Diebod迪堡（1）迪堡公司概況迪堡公司是全球最大的自助服務(wù)產(chǎn)品供應(yīng)商和服務(wù)商之一，開(kāi)發(fā)、安裝世界上最先進(jìn)的自助服務(wù)和安全防范系統(tǒng)并提供相關(guān)服務(wù)，最大程度的優(yōu)化客戶(hù)的自助服務(wù)能力。我們的客戶(hù)，從傳統(tǒng)上的金融機(jī)構(gòu)，不斷擴(kuò)展到醫(yī)院、校園、圖書(shū)館、公共事業(yè)機(jī)構(gòu)及零售行業(yè)。公司成立于1859年，總部位于美國(guó)俄亥俄州的北坎頓市，在世界80多個(gè)國(guó)家設(shè)有分支機(jī)構(gòu)，擁有員工16571多人。其核心產(chǎn)品－自動(dòng)柜員機(jī)（ATM）的市場(chǎng)占有率在全球一直名列前茅。此外，公司還提供校園卡系統(tǒng)、智能卡系統(tǒng)、電子和實(shí)體保安系統(tǒng)、醫(yī)療自助系統(tǒng)及相關(guān)軟件，并提供系統(tǒng)集成服務(wù)。迪堡公司對(duì)行業(yè)的專(zhuān)注投入使其在自助服務(wù)產(chǎn)品領(lǐng)域內(nèi)遙遙領(lǐng)先，不斷取得驕人的成績(jī)。（2）迪堡的業(yè)務(wù)版圖Diebod在過(guò)去發(fā)展的100余年時(shí)間里，通過(guò)整合和拆分，業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)不斷地優(yōu)化完善。一方面公司在不斷剝離認(rèn)為不合理的業(yè)務(wù)，最近公司宣布剝離在ynchburg&exington的制造工廠，潛在的收購(gòu)方是Porter’sGroup。另一方面，公司也在積極并購(gòu)?fù)卣剐碌臉I(yè)務(wù)，其中比較典型的并購(gòu)包括：2023年并購(gòu)位于阿根廷的交易輸送系統(tǒng)生產(chǎn)商DPB公司，成為阿根廷ATM機(jī)的領(lǐng)先供應(yīng)商2023年收購(gòu)巴西的Procomp、美國(guó)的Nexus軟件公司使迪堡公司能夠?yàn)榱闶坫y行提供Internet及中間件方面的解決方案。2023年1.59億并購(gòu)GetronicsNV和GroupeBu的國(guó)際金融自助服務(wù)部門(mén)，繼承了BULL金融系統(tǒng)部在全球的市場(chǎng)與服務(wù)，包括中國(guó)市場(chǎng)，BULL牌子機(jī)器從此消失。2023年2月并購(gòu)Olivetti公司和Cableprint的自助服務(wù)部分，Olivetti的機(jī)器被命名6000系列，Olivetti機(jī)器也成為了歷史。2023年正式宣布將SIAB公司并入迪堡太平洋2023年收購(gòu)GobaEectionSystems公司2023年收購(gòu)CBORDGroupInc公司的校園卡業(yè)務(wù)系統(tǒng)。2023年從印度果阿的TataInfotech收購(gòu)一家自動(dòng)柜員機(jī)制造廠。目前Diebod的業(yè)務(wù)主要包括3個(gè)方面：金融自助服務(wù)金融自助服務(wù)業(yè)務(wù)是迪堡主要業(yè)務(wù)來(lái)源，占迪堡公司業(yè)務(wù)收入的近80%，主要是自助取款機(jī)機(jī)和存取款一體機(jī)等，公司是全球領(lǐng)先的ATM供應(yīng)商。在金融自助服務(wù)方面,迪堡認(rèn)為未來(lái)公司的發(fā)展趨勢(shì)是：1.銀行網(wǎng)點(diǎn)的轉(zhuǎn)換：向各種無(wú)網(wǎng)點(diǎn)形式轉(zhuǎn)換，例如存取款一體機(jī)，移動(dòng)或者互聯(lián)網(wǎng)支付。2.ATM服務(wù)外包以及ATM更換一站式服務(wù)3.新興市場(chǎng)的機(jī)會(huì)安防產(chǎn)品迪堡從公司1859年成立之日起就開(kāi)始生產(chǎn)安全防護(hù)設(shè)備，主要是為客戶(hù)生產(chǎn)保險(xiǎn)箱(柜)等：客戶(hù)包括各類(lèi)企事業(yè)，酒店賓館，公安機(jī)關(guān)以及各種金融機(jī)構(gòu)。由于公司在這個(gè)領(lǐng)域的經(jīng)驗(yàn)豐富，而且在各行業(yè)都積累了充足的客戶(hù)資源，同時(shí)競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手往往只在一個(gè)領(lǐng)域有一些產(chǎn)品與公司競(jìng)爭(zhēng)，所以市場(chǎng)并無(wú)完全與公司產(chǎn)品匹配的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手。電子設(shè)備電子設(shè)備是公司針對(duì)巴西市場(chǎng)為巴西生產(chǎn)選舉設(shè)備和相關(guān)產(chǎn)品的業(yè)務(wù)。由于生產(chǎn)的是政府相關(guān)設(shè)備，所以市場(chǎng)準(zhǔn)入門(mén)檻較高，所以競(jìng)爭(zhēng)有限，而且新的廠商無(wú)法進(jìn)入。3、德國(guó)制造的WincorNixdorf德利多富（1）德利多富公司概況德利多富（WincorNixdorfInternationaGmbH）原名西門(mén)子利多富零售及銀行系統(tǒng)（SiemensNixdorf），總部及生產(chǎn)基地位于德國(guó)帕德伯恩市（Paderborn）。今天德利多富公司全球范圍內(nèi)擁有員工9057余名，在90多個(gè)國(guó)家有分支機(jī)構(gòu)或合作伙伴，集研發(fā)、市場(chǎng)、銷(xiāo)售和技術(shù)支持為一體，服務(wù)于銀行業(yè)、零售業(yè)客戶(hù)，迅速響應(yīng)世界各地的市場(chǎng)和客戶(hù)需求。無(wú)論在零售業(yè)還是銀行業(yè)，德利多富依其具有藝術(shù)氣質(zhì)的產(chǎn)品、居于世界頂極的技術(shù)，提供給客戶(hù)廣泛的增值產(chǎn)品、解決方案和相關(guān)服務(wù)，很快成為業(yè)內(nèi)解決方案和客戶(hù)服務(wù)的領(lǐng)導(dǎo)者。并將零售業(yè)和銀行業(yè)經(jīng)驗(yàn)迅速擴(kuò)展到郵政業(yè)、彩票業(yè)等其他領(lǐng)域。產(chǎn)品市場(chǎng)占有率逐年上升，居于德國(guó)第一、歐洲第二和全球第三位。德利多富在過(guò)去的60年里也進(jìn)行過(guò)多次并購(gòu)整合與拆分：不過(guò)由于德國(guó)公司的風(fēng)格相對(duì)偏謹(jǐn)慎，所以不如美國(guó)公司并購(gòu)來(lái)的激進(jìn)。2023年1月，德利多富與作為世界第二大卡片生產(chǎn)廠商創(chuàng)立于1852年同為德國(guó)公司的捷德公司(Giesecke&DevrientGmbH，簡(jiǎn)稱(chēng)G&D)創(chuàng)建合資公司，這也為德利多富的機(jī)器識(shí)別偽造的銀行卡提供了更多的預(yù)期。（2）德利多富的業(yè)務(wù)版圖德利多富除了是世界前三的ATM機(jī)具生產(chǎn)商外，他還是世界最著名的POS設(shè)備生產(chǎn)商，2023年，德利多富POS機(jī)銷(xiāo)售出貨量在歐洲排名第一，世界位列第二。目前德利多富的業(yè)務(wù)主要包括2個(gè)方面：銀行系統(tǒng)銀行系統(tǒng)占公司近65%的業(yè)務(wù)份額，公司為銀行提供全系列產(chǎn)品，德利多富一直位于ATM領(lǐng)域全球前三的供應(yīng)商，2023,2023年還一度成為全球第二名。不過(guò)由于爆發(fā)金融危機(jī)，歐洲經(jīng)濟(jì)下滑造成銀行間進(jìn)行整合，使得公司業(yè)務(wù)受挫，公司業(yè)務(wù)從2023年后收入就一直在小幅震蕩。零售業(yè)務(wù)零售業(yè)務(wù)在近兩年略有增長(zhǎng)，但這幾年歐洲的零售商的日子都不好過(guò)，據(jù)了解麥德龍的資產(chǎn)資本投入計(jì)劃將從每年18億歐元縮減至16-17億歐元左右。據(jù)Gartner預(yù)計(jì)全球移動(dòng)支付將大幅增長(zhǎng)，這對(duì)于POS機(jī)的需求有一定影響。在過(guò)去的幾年，亞太地區(qū)和美洲地區(qū)的市場(chǎng)份額一直在上升，而德國(guó)本土則由于經(jīng)濟(jì)危機(jī)的影響份額有所下滑。未來(lái)公司的業(yè)務(wù)重點(diǎn)將放在亞太地區(qū)。4、其他國(guó)外公司ATM版圖（1）日立公司概況及公司業(yè)務(wù)版圖日立公司是日本最大的制造業(yè)和IT企業(yè)財(cái)團(tuán)之一，旗下?lián)碛懈黝?lèi)業(yè)務(wù)，其中金融業(yè)務(wù)約占公司總業(yè)務(wù)的3%。日立公司于20世紀(jì)60年代來(lái)到中國(guó)，成為早期進(jìn)入中國(guó)市場(chǎng)的少數(shù)外資企業(yè)之一。多年來(lái)，日立積極開(kāi)拓中國(guó)市場(chǎng)，引進(jìn)大量先進(jìn)的技術(shù)和產(chǎn)品。在政府的支持下，日立在中國(guó)各地的投資事業(yè)都得到了長(zhǎng)足的發(fā)展。70年代，日立率先在北京設(shè)立辦事處，成為第一家駐京日本制造企業(yè)。這段時(shí)期，日立向中國(guó)引進(jìn)了大批成套設(shè)備及技術(shù)，其中包括火力發(fā)電設(shè)備、軋鋼成套設(shè)備、氣象探測(cè)用計(jì)算機(jī)、港口貨物裝卸設(shè)備以及彩電組裝成套設(shè)備等，為當(dāng)時(shí)中國(guó)的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)項(xiàng)目，做出了貢獻(xiàn)。日立金融設(shè)備系統(tǒng)（深圳）于2023年11月30日設(shè)立，自2023年7月1日開(kāi)業(yè)，生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)ATM系列相關(guān)的金融末端設(shè)備產(chǎn)品及其零部件、附屬機(jī)器的同時(shí)，從事于此相關(guān)的電腦系統(tǒng)及軟件的開(kāi)發(fā)、設(shè)計(jì)，以及自有研究成果的有償轉(zhuǎn)讓。此外，還從事與上述相關(guān)的修理服務(wù)及維護(hù)服務(wù)，以及相關(guān)咨詢(xún)業(yè)務(wù)。日立金融繼承了日立與歐姆龍長(zhǎng)達(dá)40多年的ATM及相關(guān)設(shè)備的技術(shù)和專(zhuān)業(yè)技能,以世界各國(guó)的現(xiàn)金,銀行卡,存折,票據(jù)等介質(zhì)的識(shí)別和處理技術(shù)為核心,通過(guò)向操作人員和使用人員提供個(gè)性化的產(chǎn)品與解決方案,帶動(dòng)了金融領(lǐng)域終端解決方案行業(yè)的發(fā)展.日立的中國(guó)業(yè)務(wù)版圖日立與中國(guó)的銀行合作始于20世紀(jì)80年代，1989年就為中國(guó)的銀行提供了一款A(yù)TM。這時(shí)，中國(guó)剛剛引進(jìn)ATM不久。11年后，日立開(kāi)始在中國(guó)的金融市場(chǎng)銷(xiāo)售CRS。當(dāng)時(shí)中國(guó)的CRS市場(chǎng)幾乎一片空白，日立則成了開(kāi)拓中國(guó)CRS市場(chǎng)的先鋒。因?yàn)橄鄬?duì)于原來(lái)功能單一的取款機(jī)和存款機(jī)，存取款一體機(jī)有著更為明顯的優(yōu)勢(shì)，日立“在20世紀(jì)90年代后期開(kāi)發(fā)了可對(duì)應(yīng)世界紙幣的模塊”后，便決定“把存取款一體機(jī)引入了中國(guó)市場(chǎng)?！痹谠缙谶M(jìn)入中國(guó)時(shí)，由于當(dāng)時(shí)采購(gòu)的主流產(chǎn)品是自助取款機(jī)，所以日立一開(kāi)始的推廣很困難。找了各種代理商，如和美，紫金等。由于技術(shù)的相對(duì)先進(jìn)日立除了提供整機(jī)外還提供機(jī)芯，據(jù)日立自己估計(jì)，市場(chǎng)上的存取款一體機(jī)如果日立整機(jī)加上使用日立紙幣模塊的其他公司的ATM后，累計(jì)大約達(dá)到了60%的市場(chǎng)占有率。日立ATM機(jī)在中國(guó)的銷(xiāo)量和份額逐步提高隨著中國(guó)ATM市場(chǎng)的逐漸成熟，日立在中國(guó)的銷(xiāo)量也在明顯增加。除了2023年的金融危機(jī)對(duì)采購(gòu)略有影響外，其他年份的增速都很高，特別是近兩年隨著存取款一體機(jī)的采購(gòu)比例上升，使得（2）OKI公司概況及中國(guó)業(yè)務(wù)版圖沖電氣工業(yè)株式會(huì)社（OKI）成立于1881年，經(jīng)過(guò)多年的發(fā)展，OKI已經(jīng)成為一家集研發(fā)、生產(chǎn)和銷(xiāo)售為一體的，在金屬設(shè)備、網(wǎng)絡(luò)通信、半導(dǎo)體以及打印設(shè)備等多個(gè)領(lǐng)域提供產(chǎn)品和解決方案的知名企業(yè)。目前，OKI的業(yè)務(wù)已經(jīng)遍及全球120多個(gè)國(guó)家和地區(qū)?！盀槿蛴脩?hù)提供高品質(zhì)的滿(mǎn)意產(chǎn)品”是OKI一百多年來(lái)始終遵循的質(zhì)量方針。OKI在過(guò)去的時(shí)間里在存取款一體機(jī)領(lǐng)域與日立都處于行業(yè)領(lǐng)先：可循環(huán)式存取款一體機(jī)的發(fā)明廠商20多年存取款一體機(jī)的研發(fā)生產(chǎn)經(jīng)驗(yàn)引領(lǐng)存取款一體機(jī)技術(shù)潮流全球存取款一體機(jī)裝機(jī)量第一的廠商全球存取款一體機(jī)累計(jì)銷(xiāo)售量：180，000臺(tái)全球正在運(yùn)行的一體機(jī)臺(tái)數(shù)：75，000臺(tái)獨(dú)有的機(jī)芯及鈔票識(shí)別技術(shù)（擁有專(zhuān)利104項(xiàng)）日本最早開(kāi)發(fā)出單取機(jī)的廠商之一全球第一家開(kāi)發(fā)出循環(huán)式存取款一體機(jī)的廠商全球第一家開(kāi)發(fā)出自動(dòng)排除卡鈔功能的廠商O(píng)KIATM相關(guān)的發(fā)展1881年公司成立1970年OKI推出第一款單取機(jī)1982年OKI發(fā)明全球第一臺(tái)循環(huán)式存取款一體機(jī)1995年OKI開(kāi)發(fā)出全球第一臺(tái)帶有故障自動(dòng)恢復(fù)功能的ATM2023年OKI成為第一家在中國(guó)進(jìn)行ATM整機(jī)生產(chǎn)的廠商，年生產(chǎn)能力10，000-15，000臺(tái)2023年推出面向中國(guó)用戶(hù)的ATM21S系統(tǒng)現(xiàn)金循環(huán)機(jī)，悠久的歷史以及強(qiáng)大的研發(fā)、生產(chǎn)團(tuán)隊(duì)、ATM21S系統(tǒng)產(chǎn)品具備其它同類(lèi)產(chǎn)品無(wú)法比擬的優(yōu)勢(shì)。2023年推出實(shí)用性和小型化的循環(huán)式存取款一體機(jī)ATM21SX，是繼ATM21S之后，OKI面向中國(guó)市場(chǎng)推出的又一款力作2023年新工廠遷往位于南山區(qū)西麗白芒松白公路百旺信工業(yè)區(qū)，占地面積36，000㎡，實(shí)際使用面積為52，510㎡，生產(chǎn)能力擴(kuò)大到3倍以上。OKI中國(guó)業(yè)務(wù)版圖與日立一樣，OKI在進(jìn)入中國(guó)時(shí)也是尋求代理，不過(guò)與日立做得更進(jìn)一步的是，OKI在中國(guó)與怡化集團(tuán)進(jìn)行了戰(zhàn)略合作，并且成立了合資公司，怡化的產(chǎn)品幾乎都源于OKI的技術(shù)，這樣的合作使得OKI在中國(guó)的發(fā)展絲毫不遜于日立，在2023年的總份額甚至超過(guò)了日立。OKI在中國(guó)的代理包括博瑞創(chuàng)新、神州信息、亞銀信息等（3）韓國(guó)曉星集團(tuán)公司概況曉星集團(tuán)，作為韓國(guó)七大綜合商社之一，在國(guó)際享有極高的聲譽(yù)。韓國(guó)株式會(huì)社曉星創(chuàng)建于1957年，目前以化工、纖維、重工業(yè)、貿(mào)易、情報(bào)等五個(gè)領(lǐng)域?yàn)楹诵漠a(chǎn)業(yè)。該公司是韓國(guó)十大企業(yè)集團(tuán)之一，在全球擁有30余個(gè)海外公司，其中在中國(guó)北京、上海、重慶、廣州、青島設(shè)有辦事處，并在北京、嘉興、珠海、青島設(shè)有多家企業(yè)。Nautilus曉星在金融服務(wù)和ATM機(jī)(自動(dòng)存取款機(jī))技術(shù)開(kāi)發(fā)領(lǐng)域處于領(lǐng)先地位，具有30余年的發(fā)展經(jīng)驗(yàn)，是世界頂級(jí)的金融解決方案提供商。Nautilus曉星的金融服務(wù)業(yè)產(chǎn)品在歐洲、北美、南美、中東、亞洲以及非洲地區(qū)被廣泛使用。Nautilus曉星的產(chǎn)品采用先進(jìn)技術(shù)滿(mǎn)足全球標(biāo)準(zhǔn)，能夠提高業(yè)務(wù)效率、便利性和可靠性。Nautilus曉星通過(guò)縱向整合商業(yè)模型自主研發(fā)產(chǎn)品所需的所有核心技術(shù)，從而能夠滿(mǎn)足最挑剔的客戶(hù)提出的各種特殊要求，是真正實(shí)現(xiàn)“顧客至上”服務(wù)的企業(yè)。韓國(guó)曉星的相關(guān)產(chǎn)品循環(huán)式ATM機(jī)循環(huán)式ATM機(jī)是Nautilus曉星自主研發(fā)制造的循環(huán)式存取款設(shè)備。該新一代ATM機(jī)的優(yōu)勢(shì)在于機(jī)器內(nèi)部能夠把顧客存入的現(xiàn)金循環(huán)作為供顧客取款用現(xiàn)金，減少了取款用現(xiàn)金的加鈔次數(shù)，因此能夠大幅節(jié)省現(xiàn)金管理費(fèi)用、提高ATM機(jī)的可用性。-Monimax8100,Monimax8000,Monimax8000T全功能ATM機(jī)具備存取款功能的Nautilus曉星全功能ATM機(jī)能夠提供存款、整捆存款和支票處理等功能，是采用了最新存款自動(dòng)化技術(shù)的產(chǎn)品。-Monimax7600,Monimax7600T,Monimax7600D,Monimax7600I獨(dú)立式存款機(jī)Nautilus曉星通過(guò)獨(dú)立式存款機(jī)提高金融機(jī)構(gòu)的效率和經(jīng)濟(jì)效益，并為顧客提供24小時(shí)全天候不間斷地自動(dòng)存款服務(wù)，實(shí)現(xiàn)金融服務(wù)的便利性。-Monimax6300,Monimax6600現(xiàn)金取款機(jī)Nautilus曉星自行開(kāi)發(fā)出的現(xiàn)金取款機(jī)以其可靠性和高效性在金融市場(chǎng)受到一致好評(píng)，其優(yōu)良的性能在全球得到廣泛認(rèn)可。Nautilus曉星生產(chǎn)的現(xiàn)金取款機(jī)有穿墻式和駕車(chē)取款式(DriveUp)兩種。-NH1800,NH2100T,NH2700-Monimax5000,Monimax5300,Monimax5600,Monimax5600TKiosk(自助服務(wù)機(jī))Nautilus曉星的自助服務(wù)機(jī)(Kiosk)產(chǎn)品不僅能夠提供側(cè)箱(Sidecar)和多種增值功能，還具備繳納公共事業(yè)費(fèi)、充值、支票存取款和預(yù)付卡取款等能夠提高收益的功能。因此，除了存取款功能外，該產(chǎn)品還提供多樣化的附加功能。-Monimax9000-Monimax5300withsidecar,Monimax5000withsidecar五、ATM國(guó)內(nèi)競(jìng)爭(zhēng)廠商分析1、中國(guó)市場(chǎng)的霸主廣電運(yùn)通（1）廣電運(yùn)通基本情況分析廣電運(yùn)通是全球領(lǐng)先的貨幣處理設(shè)備及系統(tǒng)解決方案提供商。在中國(guó)，廣電運(yùn)通是規(guī)模最大的ATM（銀行自動(dòng)柜員機(jī)）產(chǎn)品及系統(tǒng)解決方案供應(yīng)商，實(shí)力最雄厚的AFC（軌道交通自動(dòng)售檢票）設(shè)備及核心模塊提供商，也是最值得信賴(lài)的ATM智能化全托管服務(wù)品牌。廣電運(yùn)通產(chǎn)品及服務(wù)覆蓋金融電子、軌道交通兩大領(lǐng)域，涉及電信、電力、石油等泛金融領(lǐng)域，并成功進(jìn)入高端金融服務(wù)外包市場(chǎng)。在全球，廣電運(yùn)通80000多臺(tái)設(shè)備每天在為1000多萬(wàn)人次提供便利的自助服務(wù)。廣電運(yùn)通由擁有50多年歷史的國(guó)有企業(yè)廣州無(wú)線電集團(tuán)組建，自成立之日起便堅(jiān)持以持續(xù)的技術(shù)創(chuàng)新為用戶(hù)創(chuàng)造價(jià)值，目前廣電運(yùn)通研究院是亞洲乃至全球首屈一指的ATM和AFC權(quán)威研究機(jī)構(gòu)。此外，廣電運(yùn)通擁有全套現(xiàn)金處理技術(shù)（包括取款、存款和現(xiàn)金循環(huán)）的自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)，是全球掌握核心現(xiàn)金循環(huán)技術(shù)的幾大企業(yè)之一。廣電運(yùn)通還建設(shè)有全球最大的高端ATM生產(chǎn)基地，并精心構(gòu)筑起強(qiáng)大的國(guó)際營(yíng)銷(xiāo)體系，在東南亞、美洲、中東、非洲等地設(shè)海外辦事處或代理機(jī)構(gòu)，建立起完善的全球備件庫(kù)和強(qiáng)大的服務(wù)網(wǎng)絡(luò)，憑借靈活的需求定制能力、持續(xù)創(chuàng)新的技術(shù)能力、隨時(shí)響應(yīng)的服務(wù)能力，廣電運(yùn)通正贏得越來(lái)越多全球用戶(hù)的信賴(lài)與合作。時(shí)至今日，廣電運(yùn)通的ATM產(chǎn)品及解決方案已經(jīng)廣泛應(yīng)用于"農(nóng)、中、建、交、郵儲(chǔ)"等中國(guó)各大主流金融機(jī)構(gòu)，并遠(yuǎn)銷(xiāo)全球70多個(gè)國(guó)家和地區(qū)。在ATM市場(chǎng)的激烈競(jìng)爭(zhēng)中，廣電運(yùn)通穩(wěn)健快速成長(zhǎng)，連續(xù)多年位居中國(guó)ATM市場(chǎng)銷(xiāo)售占有率第一，在全球ATM行業(yè)排名前6強(qiáng)。同時(shí)，廣電運(yùn)通AFC設(shè)備及核心模塊在中國(guó)近30條城市軌道交通與高速鐵路客運(yùn)專(zhuān)線都得到廣泛應(yīng)用，極大推動(dòng)了中國(guó)軌道交通的智能化進(jìn)程。（2）廣電運(yùn)通的產(chǎn)品系列廣電運(yùn)通的產(chǎn)品可以分為幾個(gè)大類(lèi)：金融電子類(lèi)產(chǎn)品：主要是柜員機(jī)和自動(dòng)柜員機(jī)等產(chǎn)品泛金融電子類(lèi)產(chǎn)品：包括現(xiàn)金收納機(jī)和查詢(xún)繳費(fèi)機(jī)等。金融電子軟件：針對(duì)ATM多廠商平臺(tái)及現(xiàn)金服務(wù)業(yè)務(wù)相關(guān)的軟件AFC智能交通類(lèi)產(chǎn)品：主要是自動(dòng)售檢票系統(tǒng)金融電子類(lèi)產(chǎn)品為客戶(hù)提供各種有針對(duì)性的高品質(zhì)金融自助設(shè)備，包括具自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)的多功能自動(dòng)取款機(jī)、全功能自動(dòng)柜員機(jī)、多功能存取款一體機(jī)、駕車(chē)式自動(dòng)柜員機(jī)等。泛金融電子類(lèi)產(chǎn)品為了有效解決普遍存在于各行業(yè)的充值、繳費(fèi)難問(wèn)題，廣電運(yùn)通專(zhuān)門(mén)為我國(guó)的電信、電力、供水、燃?xì)狻⑹偷刃袠I(yè)客戶(hù)推出了全方位的自助解決方案，為用戶(hù)提供現(xiàn)金繳費(fèi)、銀行卡繳費(fèi)、充值、憑證打印、查詢(xún)、語(yǔ)音提示、日志打印等多項(xiàng)專(zhuān)用功能。針對(duì)現(xiàn)金人工收繳流程存在的環(huán)節(jié)多、風(fēng)險(xiǎn)大、成本高等問(wèn)題，廣電運(yùn)通研發(fā)的高速現(xiàn)金收納機(jī)能夠?qū)崿F(xiàn)大額現(xiàn)金快速存款，并具備鈔票序列號(hào)追蹤能力，配合集中的智能現(xiàn)金收納管理系統(tǒng)，能夠?yàn)殂y行、加油站、收費(fèi)站、超市、商場(chǎng)等行業(yè)提供更加安全、高效的智能現(xiàn)金收納解決方案。同時(shí)，廣電運(yùn)通研發(fā)的大容量、高安全的自助封包收納機(jī)還可滿(mǎn)足企業(yè)、商戶(hù)等用戶(hù)24小時(shí)現(xiàn)金及貴重物品的安全收納保管需求。軟件類(lèi)產(chǎn)品公司的軟件類(lèi)產(chǎn)品包括：CATayst多廠商應(yīng)用解決方案CATayst是基于CEN/XFS2.0/3.0和J/XFS標(biāo)準(zhǔn)的終端軟件多廠商應(yīng)用解決方案，集合了當(dāng)前自助設(shè)備終端軟件的最新技術(shù)，積累了全球數(shù)萬(wàn)臺(tái)自助設(shè)備應(yīng)用的經(jīng)驗(yàn)，在穩(wěn)定性、擴(kuò)展性、易用性、安全性等方面都達(dá)到了行業(yè)至高水平。SECOne自助設(shè)備安全解決方案自助設(shè)備安全解決方案SECOne是為保障ATM系統(tǒng)安全而量身定制開(kāi)發(fā)的。對(duì)于病毒、蠕蟲(chóng)、間諜軟件、非信任程序等惡意代碼及內(nèi)外勾結(jié)等作案方式，進(jìn)行全面防護(hù)，通過(guò)強(qiáng)大的監(jiān)控技術(shù)、鎖定技術(shù)和軟件信任機(jī)制對(duì)其阻斷，完美的詮釋了“防勝于治，主動(dòng)防御”的安防理念。FEESwitch金融交易交換平臺(tái)金融交易交換平臺(tái)FEESwitch是廣電運(yùn)通專(zhuān)為銀行定制的渠道接入與管理的綜合前置系統(tǒng)解決方案。系統(tǒng)將自助設(shè)備交易和銀行核心系統(tǒng)分離，為各種服務(wù)渠道建立了一個(gè)統(tǒng)一的系統(tǒng)接入平臺(tái)。自助設(shè)備經(jīng)營(yíng)管理解決方案自助設(shè)備經(jīng)營(yíng)管理解決方案洞察自助設(shè)備管理趨勢(shì)，通過(guò)對(duì)銀行自助設(shè)備渠道的設(shè)備、資金、人員等進(jìn)行全方位的管理，以及對(duì)自助設(shè)備的運(yùn)行、交易和發(fā)展規(guī)劃等方面進(jìn)行多角度的經(jīng)營(yíng)，致力于為各家銀行的決策者、管理者、運(yùn)營(yíng)維護(hù)人員和持卡人打造一個(gè)卓越的自助設(shè)備經(jīng)營(yíng)管理平臺(tái)。清機(jī)業(yè)務(wù)管理平臺(tái)清機(jī)業(yè)務(wù)管理平臺(tái)是一套為金融押運(yùn)服務(wù)提供全面管理和智能分析的平臺(tái)。該平臺(tái)能夠智能分析客戶(hù)的ATM維護(hù)需求和清機(jī)需求，自動(dòng)生成最優(yōu)的清機(jī)計(jì)劃、合理分配清機(jī)資源，并通過(guò)PDA對(duì)整個(gè)清機(jī)業(yè)務(wù)過(guò)程進(jìn)行全程跟蹤監(jiān)控，提高金融押運(yùn)的效率及安全性。AFC智能交通類(lèi)產(chǎn)品廣電運(yùn)通的母公司廣州無(wú)線電集團(tuán)的軍工背景使得廣電運(yùn)通很早就開(kāi)始生產(chǎn)擁有具備自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)的自動(dòng)售票機(jī)（TVM）、自動(dòng)充值機(jī)（AVM）、自動(dòng)查詢(xún)機(jī)（TCM）、半自動(dòng)售/補(bǔ)票機(jī)（BOM）、閘機(jī)（GATE）等車(chē)站終端設(shè)備，紙幣識(shí)別、紙幣找零、票卡發(fā)售、票卡回收等核心模塊，并已取得多項(xiàng)技術(shù)及設(shè)計(jì)專(zhuān)利。同時(shí)，我們還為客戶(hù)提供軌道交通智能化售檢票系統(tǒng)軟件以及完善的服務(wù)解決方案。（3）廣電運(yùn)通的發(fā)展戰(zhàn)略2023年12月28日，廣電運(yùn)通發(fā)布了2023年度全新發(fā)展主題：“講方法?重實(shí)效?敢擔(dān)當(dāng)，開(kāi)創(chuàng)增長(zhǎng)新局面”，表示在新的一年里，將不斷優(yōu)化內(nèi)部經(jīng)營(yíng)管理環(huán)境，以務(wù)實(shí)有效的作風(fēng)夯實(shí)核心能力建設(shè)，全面提升企業(yè)整體的競(jìng)爭(zhēng)力，并在新一輪的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境中，以勇于擔(dān)當(dāng)，敢于創(chuàng)新的精神，堅(jiān)守核心技術(shù)產(chǎn)業(yè)化，走國(guó)際化品牌發(fā)展之路，開(kāi)創(chuàng)企業(yè)未來(lái)增長(zhǎng)的嶄新局面。我們可以從公司的發(fā)展戰(zhàn)略的只言片語(yǔ)中判斷公司未來(lái)的戰(zhàn)略重點(diǎn)：①開(kāi)辟傳統(tǒng)ATM、AFC之外的新業(yè)務(wù)公司在過(guò)去的幾年里一方面通過(guò)參股廣州市龍?jiān)喘h(huán)?？萍冀槿氲诫婂儹h(huán)保集控區(qū)節(jié)能環(huán)保產(chǎn)業(yè)，公司占比49%。另一方面通過(guò)參股廣州市廣百小額貸款介入小額信貸、融資擔(dān)保服業(yè)務(wù)。②走國(guó)際化品牌發(fā)展，積極拓展海外市場(chǎng)歐美目前的存量ATM都以自助取款機(jī)為主，隨著時(shí)間推移會(huì)向CRS存取款一體機(jī)更換，這給公司帶來(lái)契機(jī)。目前GRG在國(guó)外有一定的知名度，但是公司在國(guó)外的渠道和推廣尚不夠完善，需要進(jìn)一步的戰(zhàn)略舉措來(lái)拓展海外市場(chǎng)。③堅(jiān)持核心技術(shù)產(chǎn)業(yè)化，爭(zhēng)取自主研發(fā)各類(lèi)新產(chǎn)品，掌握自主核心技術(shù)公司一直在研發(fā)清分機(jī)和VTM等新產(chǎn)品，2023年將有所斬獲。2、存取款一體機(jī)翹楚深圳怡化（1）深圳怡化基本情況分析深圳市怡化電腦（簡(jiǎn)稱(chēng)“怡化公司”）成立于2023年，下屬有6個(gè)全資和合資子公司，是專(zhuān)業(yè)的存取款一體機(jī)的設(shè)計(jì)商、制造商、供應(yīng)商和服務(wù)商。在中國(guó)怡化公司已銷(xiāo)售超過(guò)56000臺(tái)存取款一體機(jī)，與國(guó)內(nèi)主流銀行保持著良好的合作關(guān)系，在國(guó)內(nèi)存取款一體機(jī)的市場(chǎng)中處于領(lǐng)先地位（35%以上市場(chǎng)份額）。怡化公司總部設(shè)在深圳，擁有員工3000多人，在北京、上海、南京、杭州成立了四家分公司。同時(shí)在中國(guó)深圳設(shè)有專(zhuān)門(mén)的生產(chǎn)基地“沖電氣-怡化金融設(shè)備（深圳）”。該廠年生產(chǎn)能力為30000臺(tái)，并已通過(guò)ISO9000和ISO14000認(rèn)證。怡化公司是國(guó)家高新技術(shù)企業(yè)、重點(diǎn)新產(chǎn)品研發(fā)企業(yè)和軟件企業(yè)，是深圳市政府重點(diǎn)支持的高科技創(chuàng)新企業(yè)。2023年怡化公司在深圳高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)園建立辦公大樓和研發(fā)中心——怡化金融科技大廈，占地面積：5582㎡，建筑面積：64500㎡。怡化公司專(zhuān)注于存取款一體機(jī)的核心技術(shù)，并已掌握了多項(xiàng)存取款一體機(jī)的核心驗(yàn)鈔技術(shù)及鈔幣傳輸技術(shù)，怡化對(duì)其銷(xiāo)售的產(chǎn)品均享有知識(shí)產(chǎn)權(quán)，目前已經(jīng)在國(guó)內(nèi)推出CDS2023系列現(xiàn)金存款機(jī)、CDS6000系列存取款一體（循環(huán)）機(jī)、CDS-220現(xiàn)金出納機(jī)、CDS-320現(xiàn)金清分機(jī)、CDS-360現(xiàn)金加鈔機(jī)、YH5010系列密碼加密鍵盤(pán)（EPP）等10余項(xiàng)產(chǎn)品。怡化公司成立之初就將“服務(wù)”作為立足之本，在全國(guó)設(shè)立了10個(gè)技術(shù)支持中心、32個(gè)客戶(hù)服務(wù)中心和近400個(gè)服務(wù)網(wǎng)點(diǎn)，并且擁有一支1800多人的維護(hù)團(tuán)隊(duì)。此外，怡化公司還在各地建立了不同級(jí)別的備件倉(cāng)庫(kù)，備件價(jià)值超過(guò)6億元，配備維修用車(chē)100多輛，用以加快響應(yīng)時(shí)間，提高維護(hù)質(zhì)量和效率。創(chuàng)造一流的存取款一體機(jī)品牌，以最先進(jìn)的產(chǎn)品和技術(shù)服務(wù)于中國(guó)金融業(yè)是怡化公司的戰(zhàn)略目標(biāo)和發(fā)展方向。怡化堅(jiān)持“以客戶(hù)為中心、以產(chǎn)品為基礎(chǔ)、以服務(wù)為依托”的戰(zhàn)略宗旨，努力成為推動(dòng)中國(guó)金融自動(dòng)化的窗口和橋梁。怡化電腦與OK的關(guān)系怡化電腦與OKI一直以來(lái)是拓展存取款一體機(jī)市場(chǎng)的戰(zhàn)略合作伙伴，而且雙方的合作越加緊密：2023年宣布發(fā)展戰(zhàn)略合作關(guān)系，共同設(shè)計(jì)、開(kāi)發(fā)針對(duì)中國(guó)市場(chǎng)的存取款一體機(jī)，并共同設(shè)置合作經(jīng)營(yíng)工廠;2023年OKI屬下的全球最大的存取款一體機(jī)制造工廠—沖電氣實(shí)業(yè)(深圳)注資怡化;2023年，怡化注資OKI另一家子公司—沖電氣金融設(shè)備(深圳)，成立沖電氣怡化金融設(shè)備(深圳);2023年，深圳市怡化電腦(YH)與沖電氣工業(yè)株式會(huì)社(OKI)就在深圳共同投資建立全新的金融設(shè)備制造工廠(注冊(cè)資金為一億人民幣)（2）深圳怡化的產(chǎn)品系列深圳怡化成立于較早但是產(chǎn)品相對(duì)比較專(zhuān)一，一直專(zhuān)注于存取款一體機(jī)的設(shè)計(jì)、制造、和服務(wù)。公司在存取款一體機(jī)方面有多款產(chǎn)品，其中目前在重點(diǎn)推廣兩款：CDS6040T于2023年3月發(fā)布，首先在北京建行正式投產(chǎn)使用，CDS6040T現(xiàn)金存取款一體機(jī)每筆存、取款交易最多可處理200張鈔票。大容量、堆棧式的鈔箱設(shè)計(jì)，可將存入的鈔票整齊地堆放在鈔箱中；最多可配置成5個(gè)存款鈔箱，最大存款量可達(dá)14000張；而CDS6040W則是最近的一大創(chuàng)新，實(shí)現(xiàn)7個(gè)獨(dú)立鈔箱配置，存儲(chǔ)量達(dá)16200張，是目前鈔箱配置最多，容鈔量最大的一款。機(jī)器設(shè)備內(nèi)部預(yù)留非常大的擴(kuò)張空間，可安裝非接觸IC卡、生物認(rèn)證等選件，進(jìn)一步豐富銀行的業(yè)務(wù)種類(lèi)。此外CDS6040W還具有設(shè)備故障自動(dòng)恢復(fù)功能，為用戶(hù)自動(dòng)排除大部分的卡鈔故障，提高設(shè)備的使用率。深圳怡化近5年的ATM機(jī)一直在增長(zhǎng)，而2023年怡化的銷(xiāo)售十分亮眼，一方面是由于與OKI新合資項(xiàng)目的啟動(dòng)，另一方面是由于2023年存取款一體機(jī)的采購(gòu)大增，使得以存取款一體機(jī)為主的怡化從中獲益。3、ATM運(yùn)營(yíng)領(lǐng)先者御銀股份（1）御銀股份基本情況分析廣州御銀科技股份是一家致力于協(xié)助各種金融機(jī)構(gòu)建立強(qiáng)大的金融交易網(wǎng)絡(luò)，專(zhuān)業(yè)從事金融自助服務(wù)設(shè)備及軟件等研發(fā)、生產(chǎn)銷(xiāo)售和服務(wù)，并提供各種金融交易專(zhuān)業(yè)解決方案的雙軟高新技術(shù)企業(yè)，同時(shí)也是首家在中國(guó)導(dǎo)入“ATM合作運(yùn)營(yíng)”概念，擁有豐富的合作運(yùn)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)，是“中國(guó)首席ATM合作運(yùn)營(yíng)商”。其主導(dǎo)產(chǎn)品是自主研發(fā)、生產(chǎn)、銷(xiāo)售、運(yùn)營(yíng)KINGTEER系列銀行存取款機(jī)及主機(jī)咨詢(xún)服務(wù)，公司目前已形成年產(chǎn)量10000臺(tái)的生產(chǎn)能力，產(chǎn)能和銷(xiāo)售規(guī)模在國(guó)產(chǎn)ATM制造廠商中位居前列。御銀股份在ATM的合作營(yíng)運(yùn)市場(chǎng)上處于領(lǐng)先地位，是大型ATM專(zhuān)業(yè)運(yùn)營(yíng)機(jī)構(gòu)，也是“國(guó)內(nèi)首席ATM運(yùn)營(yíng)商”。同時(shí)，御銀ATM已批量出口東南亞及北歐一些國(guó)家。御銀全國(guó)設(shè)有280多個(gè)服務(wù)網(wǎng)點(diǎn)，超過(guò)5000萬(wàn)元散件和整機(jī)備件庫(kù)，680多名資深的專(zhuān)業(yè)維護(hù)工程師，80多輛維護(hù)車(chē)輛，為銀行提供365天，7*24小時(shí)的專(zhuān)業(yè)服務(wù)，承諾20分鐘響應(yīng)，60分鐘現(xiàn)場(chǎng)響應(yīng)，60分鐘內(nèi)修復(fù)或整件更換；始終堅(jiān)持“三個(gè)不漏：一個(gè)不漏地記錄客戶(hù)來(lái)電、一個(gè)不漏地解決客戶(hù)問(wèn)題、一個(gè)不漏地跟蹤問(wèn)題處理結(jié)果；兩個(gè)保證：保證按預(yù)約及時(shí)服務(wù)到位，保證服務(wù)滿(mǎn)意率達(dá)到100%；一個(gè)避免：堅(jiān)決避免用戶(hù)因同一問(wèn)題撥打二次”，不斷提高客戶(hù)滿(mǎn)意度。（2）御銀股份相關(guān)產(chǎn)品御銀股份的自助金融設(shè)備銷(xiāo)售在公司的收入占比中約不到50%，但合作運(yùn)營(yíng)比例達(dá)到近20%。御銀股份的自助金融設(shè)備銷(xiāo)售御銀股份一方面生產(chǎn)自助金融設(shè)備向市場(chǎng)直接銷(xiāo)售，主要是面向各地的中小銀行展開(kāi)。御銀股份的合作運(yùn)營(yíng)模式4、國(guó)內(nèi)其他廠商（1）東方通信ATM分析東方通信公司介紹東方通信是國(guó)資委旗下中國(guó)普天信息產(chǎn)業(yè)集團(tuán)的核心骨干上市公司，于1996年開(kāi)始涉足金融產(chǎn)業(yè)，是國(guó)內(nèi)唯一一家集通信、金融于一體的可提供銀行卡、ATM多媒體終端、軟件及整體解決方案的綜合服務(wù)商。通過(guò)十余年的努力，東信金融成功實(shí)現(xiàn)了由技術(shù)引進(jìn)模式向自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)模式的轉(zhuǎn)型，其ATM整機(jī)的年產(chǎn)能力超過(guò)10000臺(tái)，是國(guó)內(nèi)最有實(shí)力的金融自助服務(wù)設(shè)備生產(chǎn)廠商之一。憑借著優(yōu)質(zhì)的產(chǎn)品和良好的服務(wù)，東信產(chǎn)品在國(guó)內(nèi)市場(chǎng)的占有率不斷提升，先后入圍中國(guó)工商銀行、中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行、光大銀行、中國(guó)郵政儲(chǔ)蓄銀行、招商銀行、交通銀行、深圳發(fā)展銀行、各地省級(jí)農(nóng)信及城市商業(yè)銀行等國(guó)內(nèi)主要金融機(jī)構(gòu)。其自主研發(fā)的POTEVIO系列ATM更是國(guó)內(nèi)唯一成功入圍工總行的產(chǎn)品。同時(shí)，公司自主產(chǎn)品已成功進(jìn)入澳大利亞、古巴、伊朗、阿聯(lián)酋、孟加拉等國(guó)際市場(chǎng)并深獲好評(píng)。截至2023年，公司已累計(jì)銷(xiāo)售金融自助設(shè)備近35000臺(tái)。東信公司自2023年起即擁有國(guó)家級(jí)企業(yè)技術(shù)中心和企業(yè)博士后工作站，并持續(xù)推進(jìn)戰(zhàn)略應(yīng)變，不斷加大技術(shù)研發(fā)投入，凝聚優(yōu)秀人才和團(tuán)隊(duì)，弘揚(yáng)"以科技創(chuàng)新，引領(lǐng)自主服務(wù)"的產(chǎn)業(yè)精神。近年來(lái)，東信金融與TAARIS、富士通、日立、德利多富、微軟、KA、浙江大學(xué)、中國(guó)美院等國(guó)際知名公司和院校進(jìn)行戰(zhàn)略合作，擁有獨(dú)立開(kāi)發(fā)存取款一體機(jī)、ATM整機(jī)和核心CDM模塊的能力，并獲得百余項(xiàng)發(fā)明專(zhuān)利和軟件著作權(quán)。同時(shí)，東信金融還成為ATM國(guó)際行業(yè)協(xié)會(huì)和歐盟CEN/XFS組織的核心成員。東信金融構(gòu)建了業(yè)內(nèi)覆蓋最廣、響應(yīng)最快的ATM服務(wù)網(wǎng)絡(luò)，至今已在全國(guó)建立了9個(gè)服務(wù)大區(qū)、150余個(gè)直屬專(zhuān)業(yè)金融設(shè)備維護(hù)中心，400余名一線專(zhuān)業(yè)工程服務(wù)人員，形成了輻射全國(guó)各大城市的完善服務(wù)網(wǎng)絡(luò)。東信金融是工行、農(nóng)行、郵儲(chǔ)、光大、深發(fā)展、交行、招行等各大銀行指定全國(guó)服務(wù)商，累計(jì)服務(wù)35000余臺(tái)金融自助服務(wù)設(shè)備。東方通信ATM機(jī)系列產(chǎn)品（2）恒銀金融ATM分析恒銀金融科技介紹恒銀金融科技成立于2023年，注冊(cè)資本1.8億元，是集金融自助設(shè)備（含自助核心模塊）研發(fā)、生產(chǎn)、銷(xiāo)售、運(yùn)營(yíng)、外包服務(wù)為一體，致力于提供金融電子化產(chǎn)品及解決方案的金融科技型企業(yè)、高新技術(shù)企業(yè)、軟件企業(yè)。恒銀原來(lái)是上市公司恒寶股份的子公司。公司先后承擔(dān)了多項(xiàng)國(guó)家級(jí)省部級(jí)科研項(xiàng)目，是國(guó)家發(fā)改委批準(zhǔn)設(shè)立的國(guó)家級(jí)ATM研發(fā)及產(chǎn)業(yè)化基地，是科技部“十四五科技支撐項(xiàng)目”實(shí)施單位、國(guó)家“重點(diǎn)火炬計(jì)劃”實(shí)施單位,是天津市“自主創(chuàng)新產(chǎn)業(yè)化重大項(xiàng)目”，“重大工業(yè)項(xiàng)目”實(shí)施單位，擁有經(jīng)國(guó)家及天津市批準(zhǔn)設(shè)立的博士后科研工作站、企業(yè)技術(shù)中心和工程技術(shù)研究中心，擁有一支由博士、碩士、研究員和高級(jí)工程師等專(zhuān)家組成的開(kāi)放、創(chuàng)新、經(jīng)驗(yàn)豐富的資深專(zhuān)業(yè)團(tuán)隊(duì)。2023年在天津?yàn)I海新區(qū)投資95000萬(wàn)元人民幣建成恒銀金融科技園，園內(nèi)同時(shí)設(shè)立電子銀行工程中心和金融自助服務(wù)運(yùn)營(yíng)中心（包括呼叫中心、監(jiān)控中心、清分中心），是目前國(guó)內(nèi)最大、最先進(jìn)的金融自助設(shè)備研發(fā)、產(chǎn)業(yè)化及運(yùn)營(yíng)服務(wù)基地。公司致力于金融電子化領(lǐng)域產(chǎn)品與服務(wù)的自主創(chuàng)新，打破金融設(shè)備及服務(wù)外包領(lǐng)域由國(guó)際巨頭壟斷的局面，立志成為中國(guó)金融自助設(shè)備及服務(wù)的旗艦企業(yè)。恒銀金融的產(chǎn)品介紹恒銀金融同時(shí)生產(chǎn)自動(dòng)取款機(jī)與存取款一體機(jī)，2023年4月，北京恒銀金融科技與韓國(guó)國(guó)內(nèi)最大的IT金融系統(tǒng)&解決方案提供商G恩喜斯金融設(shè)備在北京簽訂ATM戰(zhàn)略合作協(xié)議圍繞ATM研發(fā)、技術(shù)、生產(chǎn)、銷(xiāo)售等方面進(jìn)行廣泛的戰(zhàn)略合作。（3）中鈔科堡ATM分析中鈔科堡現(xiàn)金處理技術(shù)（北京）介紹中鈔科堡現(xiàn)金處理技術(shù)（北京）致力于金融自助服務(wù)解決方案的研發(fā)、制造、營(yíng)銷(xiāo)與服務(wù)，視金融服務(wù)機(jī)構(gòu)為緊密合作伙伴，共同為消費(fèi)者提供安全、便利、舒適并具有藝術(shù)感的金融自助服務(wù)體驗(yàn)。中鈔科堡現(xiàn)金處理技術(shù)（北京）由中鈔長(zhǎng)城金融設(shè)備控股（系中國(guó)印鈔造幣總公司的全資子公司）和奧地利科堡（KEBA）公司合資成立。中國(guó)印鈔造幣總公司作為全球最大的印鈔集團(tuán)，擁有從人民幣的設(shè)計(jì)制造到機(jī)讀防偽的最權(quán)威技術(shù)。奧地利科堡公司是歐洲工業(yè)智能自動(dòng)化專(zhuān)家，且擁有金融自助化領(lǐng)域最先進(jìn)的技術(shù)。中鈔科堡擁有得天獨(dú)厚的資源優(yōu)勢(shì)，既能獲得最權(quán)威的防偽和安全技術(shù)以及雄厚的資本支持，又擁有歐洲最佳的技術(shù)品質(zhì)和設(shè)計(jì)藝術(shù)的支持。在此基礎(chǔ)上，中鈔科堡制定了面向中國(guó)金融服務(wù)機(jī)構(gòu)和消費(fèi)大眾的經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略，建立了本地化的研發(fā)、制造、營(yíng)銷(xiāo)和服務(wù)體系。遠(yuǎn)觀是風(fēng)景，接觸是享受，中鈔科堡提供的金融自助服務(wù)設(shè)施是國(guó)內(nèi)金融服務(wù)機(jī)構(gòu)不斷提升業(yè)務(wù)績(jī)效、客戶(hù)滿(mǎn)意度和品牌形象的保證。中鈔科堡的服務(wù)體系覆蓋了全國(guó)主要大中型城市，并已達(dá)到國(guó)際標(biāo)準(zhǔn)ISO9001:2023的要求，并通過(guò)了國(guó)際權(quán)威認(rèn)證機(jī)構(gòu)BVQI的審核認(rèn)證。公司發(fā)展歷程1995年：為中國(guó)的銀行用戶(hù)提供全中國(guó)第一臺(tái)外幣兌換機(jī)。1996年：提供全中國(guó)第一臺(tái)具有外幣兌換、存款、取款等功能的自助服務(wù)站。2023年：率先推行整疊式現(xiàn)金存取款機(jī)。2023年：入圍中國(guó)工商銀行自助設(shè)備選型，和設(shè)備集中采購(gòu)。入圍中國(guó)建設(shè)銀行自助設(shè)備選型范圍入圍深圳發(fā)展銀行自助設(shè)備選型范圍2023年：入圍中國(guó)銀行自助設(shè)備選型范圍入圍中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行自動(dòng)存款機(jī)和自動(dòng)存取款機(jī)公開(kāi)招標(biāo)選型。入圍天津商業(yè)銀行自助設(shè)備選型范圍2023年：率先在中國(guó)安裝第一臺(tái)全自動(dòng)機(jī)場(chǎng)建設(shè)費(fèi)無(wú)人售票機(jī)，入圍華夏銀行自助設(shè)備選型范圍2023年：中國(guó)建設(shè)銀行自助存款設(shè)備集中采購(gòu)，獨(dú)家與中國(guó)印鈔造幣總公司合作，建設(shè)中國(guó)第一套成批量的硬幣處理設(shè)備。2023年：中國(guó)第一臺(tái)集合紙幣存款、取款、硬幣即時(shí)存款、個(gè)人支票存款、存折補(bǔ)登、結(jié)單打印等多功能一體的新型銀行自助設(shè)備入圍中國(guó)民生銀行自助設(shè)備選型范圍2023年：入圍招商銀行自助設(shè)備維護(hù)服務(wù)商范圍參加中國(guó)建設(shè)銀行競(jìng)爭(zhēng)性談判方式采購(gòu)存款機(jī)項(xiàng)目2023年：入圍招商銀行自助設(shè)備供應(yīng)商和維護(hù)服務(wù)商范圍2023年：奧地利KEBA公司正式入股，并在中國(guó)建立自助設(shè)備生產(chǎn)線。同時(shí)，公司更名為“中鈔科堡現(xiàn)金處理技術(shù)（北京）”2023年：RondoR5開(kāi)始在中國(guó)市場(chǎng)銷(xiāo)售2023年：KePusR6正式投入中國(guó)市場(chǎng)銷(xiāo)售2023年：中國(guó)印鈔造幣總公司通過(guò)增資取得中鈔科堡公司控股股東地位喜獲中國(guó)建設(shè)銀行廣東省分行外幣兌換機(jī)招標(biāo)采購(gòu)項(xiàng)目獨(dú)家中標(biāo)；喜獲浦發(fā)銀行2023年全行外幣兌換機(jī)獨(dú)家入圍供應(yīng)商資格目前公司主打KePlusR6的存取款一體機(jī)（4）聚龍股份ATM分析聚龍股份介紹遼寧聚龍金融設(shè)備股份成立于2023年，是國(guó)內(nèi)領(lǐng)先的現(xiàn)金智能處理和流通管理產(chǎn)品及整體解決方案供應(yīng)商。公司面向國(guó)內(nèi)外金融行業(yè)提供貨幣反假、智能清分、自動(dòng)捆扎、自助存取款、金融電子交易和流通管理系統(tǒng)解決方案等多種功能的產(chǎn)品和服務(wù)。主導(dǎo)產(chǎn)品包括智能鑒偽點(diǎn)鈔機(jī)、多國(guó)紙幣清分機(jī)、多國(guó)紙幣鑒別儀、全自動(dòng)捆扎設(shè)機(jī)、銀行自助服務(wù)設(shè)備、金融物聯(lián)網(wǎng)—現(xiàn)金流通管理系統(tǒng)等六個(gè)系列近百種產(chǎn)品，涉及精密機(jī)械、光學(xué)、電磁學(xué)、傳感器測(cè)控、模式識(shí)別、智能控制等多個(gè)學(xué)科領(lǐng)域，具有高技術(shù)含量、高成長(zhǎng)性的特點(diǎn)，類(lèi)屬于金融電子產(chǎn)業(yè)。公司擁有產(chǎn)品核心技術(shù)的全部自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)，是國(guó)內(nèi)唯一的現(xiàn)金流通智能處理設(shè)備和管理系統(tǒng)整體解決方案供應(yīng)商。公司自成立以來(lái)，始終以自主創(chuàng)新為企業(yè)發(fā)展的根本動(dòng)力，通過(guò)大量研發(fā)投入，獲得了37項(xiàng)授權(quán)專(zhuān)利、4項(xiàng)軟件版權(quán)，掌握了高精度傳感器測(cè)控技術(shù)、多傳感器融合技術(shù)、光機(jī)電一體化智能控制技術(shù)、多光譜數(shù)字圖像處理技術(shù)等核心關(guān)鍵技術(shù)，形成了15個(gè)國(guó)家46個(gè)幣種及版本的紙幣鑒偽和識(shí)別算法技術(shù)，達(dá)到對(duì)全球多個(gè)國(guó)家高仿真假幣（尤其是人民幣的變?cè)鞄藕推礈悗牛┻M(jìn)行高速、準(zhǔn)確識(shí)別和自動(dòng)分揀的國(guó)內(nèi)領(lǐng)先、國(guó)際先進(jìn)水平，引領(lǐng)了我國(guó)金融機(jī)具行業(yè)整體技術(shù)水平的升級(jí)。2023年，聚龍股份通過(guò)完全收購(gòu)遼寧三優(yōu)的股權(quán)，深度介入ATM領(lǐng)域。遼寧三優(yōu)成立于2023年7月7日，經(jīng)營(yíng)范圍為自助銀行服務(wù)機(jī)、自動(dòng)銀行機(jī)、銀行自助網(wǎng)點(diǎn)、金融機(jī)具設(shè)計(jì)及制造；軟件開(kāi)發(fā)、系統(tǒng)集成、技術(shù)服務(wù)。六、ATM行業(yè)格局及未來(lái)趨勢(shì)1、中國(guó)ATM市場(chǎng)行業(yè)格局分析（1）中國(guó)ATM目前各系市場(chǎng)情況分析國(guó)內(nèi)ATM廠商有數(shù)十家：其中包括：國(guó)產(chǎn)系：廣電運(yùn)通、御銀股份、恒銀金融等歐美系：NCR、迪堡、德利多富等日韓系：日立、怡化-OKI，曉星等我們經(jīng)過(guò)分析發(fā)現(xiàn)從2023年開(kāi)始?xì)W美系的市場(chǎng)份額逐漸被國(guó)產(chǎn)系和日韓系侵蝕。我們考慮有以下原因：1.ATM采購(gòu)格局的變化：如前所述，我們了解到中國(guó)對(duì)ATM的采購(gòu)已經(jīng)從以采購(gòu)自動(dòng)取款機(jī)為主轉(zhuǎn)變?yōu)橐圆少?gòu)存取款一體機(jī)為主。2.歐美系的公司在中國(guó)一般只找代理商，很少花大力氣建立后續(xù)的維護(hù)團(tuán)隊(duì)，日韓系則找代理商和建合資公司并進(jìn)，國(guó)產(chǎn)系則花大力氣在建立團(tuán)隊(duì)和運(yùn)營(yíng)創(chuàng)新上。3.監(jiān)管部門(mén)在推動(dòng)金融機(jī)具國(guó)產(chǎn)化的進(jìn)程，所以使得一些國(guó)產(chǎn)公司能夠進(jìn)入到市場(chǎng)獲取市場(chǎng)份額。（2）中國(guó)ATM目前競(jìng)爭(zhēng)能力分析我們根據(jù)對(duì)國(guó)內(nèi)稍具規(guī)模的ATM公司進(jìn)行綜合實(shí)力分析認(rèn)為：處于第一層級(jí)的公司是：廣電運(yùn)通、深圳怡化、日立、NCR、迪堡等處于第二層級(jí)的公司是：德利多富、OKI、御銀股份處于第三層級(jí)的包括：中鈔科堡、恒銀金融、東方通信、曉星等。2、中國(guó)國(guó)內(nèi)行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)我們根據(jù)對(duì)過(guò)去幾年的發(fā)展?fàn)顩r與格局進(jìn)行綜合實(shí)力分析認(rèn)為，國(guó)內(nèi)行業(yè)格局及發(fā)展趨勢(shì)將出現(xiàn)以下?tīng)顩r：1.ATM市場(chǎng)將保持穩(wěn)定的成長(zhǎng)，估計(jì)每年的增長(zhǎng)在20%左右，由于國(guó)內(nèi)的人均保有量還遠(yuǎn)低于發(fā)達(dá)國(guó)家，所以至少還有3-5年的發(fā)展空間2.二三線城市和農(nóng)村市場(chǎng)的保有量相對(duì)較低，城市商業(yè)銀行和農(nóng)村商業(yè)銀行與農(nóng)村信用社將成為廠商們攻城略地的領(lǐng)域，不過(guò)是否能為銀行提供優(yōu)質(zhì)而且多樣化產(chǎn)品（比如各種金融器具的組合）將是檢驗(yàn)廠商的標(biāo)準(zhǔn)之一，對(duì)于多元化的大廠商來(lái)說(shuō)有好處。3.股份制商業(yè)銀行相對(duì)于國(guó)有商業(yè)銀行來(lái)說(shuō)存在網(wǎng)點(diǎn)少的先天劣勢(shì)，所以會(huì)想方設(shè)法來(lái)彌補(bǔ)這個(gè)渠道不足帶來(lái)的問(wèn)題，移動(dòng)銀行和VTM都將是他們尋求突破的手段，長(zhǎng)期這將給VTM市場(chǎng)帶來(lái)巨大的商機(jī)4.隨著ATM保有量的上升，維護(hù)運(yùn)營(yíng)將成為ATM廠商下一個(gè)重要的收入來(lái)源，各公司都將根據(jù)自己在市場(chǎng)上的地位來(lái)建立維護(hù)和保養(yǎng)隊(duì)伍，誰(shuí)先搶占市場(chǎng)誰(shuí)就能取得先機(jī)。行業(yè)將更加向有自助服務(wù)團(tuán)隊(duì)的大廠商集中，因?yàn)槲磥?lái)銀行會(huì)重點(diǎn)考慮誰(shuí)能夠提供更好的服務(wù)。5.擁有自助核心技術(shù)的廠商能夠突破價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)的限制，甚至快速占領(lǐng)海外市場(chǎng)。3、潛在風(fēng)險(xiǎn)銀根緊縮使得銀行縮減IT開(kāi)支，使得ATM需求下滑；海外和國(guó)內(nèi)其他業(yè)務(wù)拓張不如預(yù)期。

2023年電子行業(yè)分析報(bào)告目錄一、電子行業(yè)前三季度回顧 31、前三季度行情回顧:電子板塊大幅跑贏大盤(pán) 3（1）指數(shù)行情：氣勢(shì)如虹，強(qiáng)勢(shì)跑贏大盤(pán) 3（2）細(xì)分板塊：電子系統(tǒng)組裝和光學(xué)器件子板塊后來(lái)居上 42、2022年電子行業(yè)維持高景氣度 5（1）國(guó)際半導(dǎo)體市場(chǎng)：復(fù)蘇進(jìn)程依舊 5（2）國(guó)內(nèi)半導(dǎo)體行業(yè)：1-7月份電子制造業(yè)“量”“質(zhì)”齊升 6（3）上市公司：上半年業(yè)績(jī)向好，盈利改善 6二、電子產(chǎn)業(yè)前瞻：看好長(zhǎng)期發(fā)展，關(guān)注創(chuàng)新機(jī)遇 7三、智能移動(dòng)終端 91、移動(dòng)支付NFC成為亮點(diǎn) 92、指紋識(shí)別將成為智能機(jī)主流配置 103、天線元器件單機(jī)配置數(shù)量將繼續(xù)增高 11四、新興智能終端 131、智能穿戴的硬件產(chǎn)業(yè)鏈 132、借自貿(mào)區(qū)東風(fēng)，體感游戲機(jī)大陸市場(chǎng)將爆發(fā)性增長(zhǎng) 15五、智能家居 16六、安防行業(yè) 181、城市“平安化、智慧化”繼續(xù)推升下游需求 182、“規(guī)模化，平臺(tái)化，垂直一體化”成為趨勢(shì)