政府代建制中的委托代理體系研究

政府代建制中的委托代理體系研究

在政府投資項(xiàng)目中引入代建制度，應(yīng)以復(fù)雜的代理關(guān)系為代理關(guān)系。項(xiàng)目管理公司接受政府投資者的委托，整個(gè)建設(shè)項(xiàng)目的項(xiàng)目管理都是由政府投資者監(jiān)督和管理的。這不僅是政府投資者的代理人，也是項(xiàng)目承包合同的代理人，因此，對(duì)代建制度的順利實(shí)施具有重要的現(xiàn)實(shí)意義。在傳統(tǒng)的委托代理研究中,模糊理論、信息理論、經(jīng)濟(jì)學(xué)組織論始終是主要的理論方法,并取得了顯著的成果.但由于努力變量被考慮為一維情況,不能確切表達(dá)代建制中復(fù)雜的委托代理關(guān)系.并且,在合謀防范的研究中沿襲懲罰的思想,注重懲罰力度,這與現(xiàn)代項(xiàng)目管理中提倡“共贏”的管理理念相違背.針對(duì)上述問題,本文以政府代建市場(chǎng)的委托代理特征為出發(fā)點(diǎn),基于多維努力變量,對(duì)代建制中委托代理的激勵(lì)、監(jiān)督及合謀防范問題進(jìn)行系統(tǒng)的研究.2合同誠(chéng)信與工作績(jī)效代建制中的委托代理具有以下特征:1)項(xiàng)目管理的委托代理合同與工程承包兩類合同都屬于激勵(lì)合同.項(xiàng)目管理公司代表政府投資人對(duì)項(xiàng)目進(jìn)行全面的監(jiān)督和管理,其誠(chéng)信與工作績(jī)效對(duì)兩類合同的順利完成起著關(guān)鍵作用;2)在當(dāng)前信用機(jī)制不健全的情況下,如何保證政府投資的利益成為備受關(guān)注的問題.3)在兩類合同中,項(xiàng)目管理公司和承包商分別占有信息優(yōu)勢(shì),容易出現(xiàn)“隱藏信息”和“隱藏行為”,從而易導(dǎo)致政府投資建設(shè)市場(chǎng)的非經(jīng)濟(jì)性.基于以上特征,下面分別建立項(xiàng)目管理合同與工程承包合同的激勵(lì)與監(jiān)督模型.2.1p3cp-cp的激勵(lì)約束設(shè)委托人(政府業(yè)主)屬于風(fēng)險(xiǎn)中性的,其利潤(rùn)函數(shù)為ˉπ=|Cp-Ca|+ξ,Cp、Ca分別為政府投資項(xiàng)目的計(jì)劃投資和實(shí)際投資,ξ是服從正態(tài)分布N(0,?σ2)的隨機(jī)變量.代理人(項(xiàng)目管理公司)是風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避的,其效用函數(shù)可表示為Um=-exp(-ρmγ),ρm、γ分別為代理人的絕對(duì)風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避度量和實(shí)際貨幣收入.代理人的努力成本為C(a)=b′2(Ca-Cp)2,b′>0,為常數(shù).采用“固定支付+獎(jiǎng)懲”的激勵(lì)形式,代理人的總報(bào)酬為S(ˉπ)={αm+βm(Cp-Ca)+βmξ,Ca-Cp≤0αm+Cp-Ca+ξ,Ca-Cp>0(1)式中αm為合同中約定的項(xiàng)目管理公司的固定報(bào)酬,βm為約定的獎(jiǎng)勵(lì)系數(shù).下面,首先分析Ca-Cp≤0時(shí)的激勵(lì)合同.代理人的利潤(rùn)為γ=S(ˉπ)-C(a)=αm+βm(Cp-Ca)+βmξ-b′2(Ca-Cp)2,代理人的確定性等價(jià)收入為Eγ-12ˉρβ2m?σ2=αm+βm(Cp-Ca)-b′2(Ca-Cp)2-12ˉρβ2m?σ2(2)設(shè)γ0為代理人的保留效用,則代理人的IR為αm+βm(Cp-Ca)-b′2(Ca-Cp)2-12ˉρβ2m?σ2≥γ0,而其相應(yīng)的IC為??Ca[αm+βm(Cp-Ca)-b′2(Ca-Cp)2]=0,Ca=Cp-βmb′.此時(shí),委托代理的激勵(lì)問題歸于解下面的優(yōu)化問題maxCa,βm,αmE(ˉπ-S(ˉπ))=-αm+(1-βm)(Cp-Ca)(3)s.t.{αm+βm(Cp-Ca)-b′2(Ca-Cp)2-12ˉρβ2m?σ2≥γ0Ca=Cp-βmb′(4)由于最優(yōu)時(shí),參與約束IR為等式.將激勵(lì)相容約束代入上式,得到E(ˉπ-S(ˉπ))=βmb′-β2m2b′-12ˉρβ2m?σ2-γ0(5)由?E(?)?βm=0,有βm=11+b′ˉρ?σ2,Ca=Cp-1b′(1+b′ˉρ?σ2),和αm=γ0+12(1+b′ˉρ?σ2)2(ˉρ?σ2-1b′).對(duì)于Ca-Cp>0,相當(dāng)于βm=1.從而,有Ca=Cp+1b′,αm=γ0+12(ˉρ?σ2+3b′).在工程建設(shè)的過程中,項(xiàng)目管理公司在巨大利益的誘惑下,與承包商相互勾結(jié),對(duì)政府投資人采取欺詐的現(xiàn)象很難杜絕.為此,面對(duì)這一風(fēng)險(xiǎn)政府投資人必須加強(qiáng)對(duì)項(xiàng)目管理公司的監(jiān)管.記p為政府對(duì)項(xiàng)目管理公司進(jìn)行監(jiān)督檢查的概率;q為項(xiàng)目管理公司接受承包商賄賂而對(duì)政府采取欺詐行為的概率;R為項(xiàng)目管理公司采取欺詐而得到的收入;F為項(xiàng)目管理公司采取欺詐行為被發(fā)現(xiàn)后政府對(duì)其的罰金.當(dāng)項(xiàng)目管理公司誠(chéng)實(shí)守信時(shí),其期望收入為p(1-q)S(ˉπ);對(duì)政府采取欺詐所得到的期望收入為q(1-p)R,項(xiàng)目管理公司相應(yīng)的期望支出為qpF.因此,當(dāng)項(xiàng)目管理公司誠(chéng)信時(shí)應(yīng)有p(1-q)S(ˉπ)≥q(1-p)R.要使項(xiàng)目管理公司不采取欺詐行為,則應(yīng)滿足q(1-p)R≤qpF,即pF≥(1-p)R.所以,p≥1-FF+R>0,政府投資人對(duì)項(xiàng)目管理公司必須有適當(dāng)?shù)谋O(jiān)督檢查,盡可能減少項(xiàng)目管理公司對(duì)政府采取欺詐行為的發(fā)生.記M(p)為政府對(duì)項(xiàng)目管理公司進(jìn)行監(jiān)管所需支付的監(jiān)管成本函數(shù),滿足:1)M(0)=0,無監(jiān)管.2)M(1)=∞,進(jìn)行全方位監(jiān)管是不現(xiàn)實(shí)的;3)M′(p)>0,M″(p)>0,監(jiān)管成本隨著p增大而增加,p的邊際成本是遞增的.為此,取M(p)=λp/(1-p),λ>0,為常數(shù).由上式知Μ(p)≥λRF,但監(jiān)管成本不能太高,可取M(p)<N,N為項(xiàng)目管理公司對(duì)政府采取欺詐行為所造成的直接經(jīng)濟(jì)損失.可知,F≥1-ppR,罰金不能低于非法收入.而?p?F=-R(F+R)2<0,說明F越大,則p越小,應(yīng)加大罰金,減少監(jiān)管力度,降低相應(yīng)的監(jiān)管成本.又?p?R=F(F+R)2>0,說明項(xiàng)目管理公司的非法收入減少時(shí),可降低政府的監(jiān)管力度.在這類合同中,項(xiàng)目管理公司是風(fēng)險(xiǎn)中性的,效用函數(shù)為V,承包商是風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避,且效用函數(shù)Uc具有不變絕對(duì)風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避特征,Uc=-exp(-ρω),ρ為絕對(duì)風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避度量,ω為承包商的實(shí)際貨幣收入.記α=(a1,a2)T為承包商的努力水平向量,a1、a2分別代表其在“數(shù)量”和“質(zhì)量”方面的努力水平.假設(shè)項(xiàng)目管理公司的收益函數(shù)為:π(a1,a2)=k1a1+k2a2+θ1+θ2(6)式中θ1,θ2分別為對(duì)應(yīng)于a1、a2的隨機(jī)變量,均服從正態(tài)分布N(0,σ2i)(i=1,2),且相互獨(dú)立.k1,k2>0常數(shù).由于項(xiàng)目管理公司是風(fēng)險(xiǎn)中性的,故可假定工程承包的激勵(lì)合同的形式為:s(π)=α+β1(k1a1+θ1)+β2(k2a2+θ2)(7)式中α為承包合同中承包商的固定報(bào)酬,β1、β2可視為風(fēng)險(xiǎn)因子(即激勵(lì)系數(shù)).此時(shí),項(xiàng)目管理公司的期望效用為:EV=E[π-s(π)]=-α+(1-β1)k1a1+(1-β2)k2a2(8)設(shè)承包商的努力成本為C(a1,a2),且C(a1,a2)=b2(a21+a22)(b>0,常數(shù)),則ω=S(π)-C(a1,a2),承包商的確定性等價(jià)收入為:CE=Eω-ρ2(β21σ21+β22σ22)(9)記ˉω為承包商的保留效用(即保留收入水平).顯然,只有當(dāng)承包商的確定性等價(jià)收入不低于其保留效用時(shí),承包商才可能接受激勵(lì)合同,其參與約束為:α+β1k1a1+β2k2a2-b2(a21+a22)-ρ2(β21σ21+β22σ22)≥ˉω(10)當(dāng)α不能觀測(cè)時(shí),承包商將會(huì)選擇α最大化其效用,即:arga1,a2max[α+β1k1a1+β2k2a2-b2(a21+a22)](11)由(11)的一階條件,得到激勵(lì)相容約束IC,ai=1bkiβi,i=1,2.此時(shí),激勵(lì)合同表現(xiàn)為在滿足IR和IC約束下項(xiàng)目管理公司如何選擇各項(xiàng)參數(shù)最大化自身的效用,即maxEVβ1,β2s.t.{α+β1k1a1+β2k2a2-b2(a21+a22)-ρ2(β21σ21+β22σ22)≥ˉω;ai=1bkiβi(12)最優(yōu)時(shí),IR應(yīng)為等式約束.將其余IC代入目標(biāo)函數(shù),利用最優(yōu)化一階條件,求得:βi=11+bρd2i,i=1,2.(13)當(dāng)βi>0時(shí),意味著承包商要承擔(dān)一定的風(fēng)險(xiǎn).進(jìn)一步可得:ai=kib?11+bρd2i<kib(i=1,2)(14)而且α=ˉω-12b(β21k21+β22k22)+ρ2(β21σ21+β22σ22)=ˉω+122∑i=1(ρσ2i-k21b)(11+bρd2i)2當(dāng)α可觀測(cè)時(shí),激勵(lì)相容約束IC不起作用.3項(xiàng)目管理公司cp-ca與承包商之間的合謀效率記pg為項(xiàng)目管理公司對(duì)承包商進(jìn)行監(jiān)督檢查的概率;qc為管理公司與承包商不合謀的概率.Rc1、Rc2分別為合謀時(shí)項(xiàng)目管理公司、承包商取得的合謀利潤(rùn),令Rc1=Rc2=(1-qc)(Cp-Ca).Gc為承包商合謀所付出的合謀成本,它隨著管理公司對(duì)其實(shí)施監(jiān)督力度的增加而增加,也隨著合謀程度及合謀利潤(rùn)的增加而增加,為簡(jiǎn)便起見,令Gc=(1-qc)2(Cp-Ca)/(1-pg).Gm為項(xiàng)目管理公司合謀時(shí)付出的合謀成本,取Gm=(1-qc)(1-pg)F.因此,項(xiàng)目管理公司與承包商的效用函數(shù)(即期望效益)分別為:f1=qcS(ˉπ)+(1-qc)(Cp-Ca)-(1-qc)F(1-pg)(15)f2=(1-qc)(Cp-Ca)-(1-qc)2(Cp-Ca)1-pg(16)顯然,項(xiàng)目管理公司與承包商都希望自己的效用函數(shù)最大化.對(duì)于承包商,有maxqcf2=maxqc[(1-qc)(CΡ-Ca)-(1-qc)2(Cp-Ca)1-pg](17)根據(jù)最優(yōu)化一階條件,得到qc=1+pg2,進(jìn)一步求得:f1=1+pg2S(ˉπ)+1-pg2(Cp-Ca)-(1-pg)22F(18)由?f1?pg=0,有:pg=1-(Cp-Ca)-S(ˉπ)2F(19)由此可知,項(xiàng)目管理公司與承包商之間合謀的可能性是客觀存在的.而由于?pg?S=12F>0,隨著政府投資人對(duì)項(xiàng)目管理公司的獎(jiǎng)金增加及監(jiān)督力度的增強(qiáng),不合謀的程度也增加.從而,提高了項(xiàng)目管理的可靠度.4代建人報(bào)酬的模擬選取我國(guó)南方某市的房屋建筑中標(biāo)價(jià)格指數(shù)及相關(guān)數(shù)據(jù)進(jìn)行.數(shù)據(jù)分為三類:房屋建筑中標(biāo)價(jià)指數(shù)、造價(jià)指數(shù)和材料價(jià)格指數(shù),如圖1所示(在圖中由左上方至左下方).通過對(duì)以往的類似工程進(jìn)行分析,建筑安裝造價(jià)與建筑材料價(jià)格具有非常大的相關(guān)性,因此,可假定承包商的造價(jià)指數(shù)與材料價(jià)格指數(shù)同步變動(dòng),并以建筑材料指數(shù)構(gòu)造承包商的造價(jià)指數(shù).與此同時(shí),以代建合同為依據(jù),對(duì)代建人的報(bào)酬進(jìn)行模擬.根據(jù)上面所建模型,設(shè)Cp=800元/m2,βm=0.3,αm=40元/m2,qc=0.4,模擬結(jié)果如圖2所示.從上圖可以看出,在項(xiàng)目的建設(shè)中工程造價(jià)的波動(dòng)是難以避免的,合格的代建人能夠通過自身的努力控制實(shí)際造價(jià),并獲得較好的報(bào)酬.當(dāng)激勵(lì)合理時(shí),代建人理想的選擇獲得激勵(lì)報(bào)酬,pg處于較高的水平;而當(dāng)激勵(lì)不足時(shí),IP與IS相差較大,pg處于較低的水平,增加了代建人與承包商合謀的可能性.5.3合謀預(yù)防的有