【財(cái)務(wù)管理財(cái)務(wù)報(bào)表】 財(cái)務(wù)報(bào)表與籌資需求

{財(cái)務(wù)管理財(cái)務(wù)報(bào)表}財(cái)務(wù)報(bào)表與籌資需求素的關(guān)系就是著名的會(huì)計(jì)恒等式：也就是說企業(yè)的所有資產(chǎn)都必須從債務(wù)和所有者權(quán)益資本兩個(gè)目前國際上流行的資產(chǎn)負(fù)債表的格式主要有賬戶式和報(bào)告式兩表8－1資產(chǎn)負(fù)債表（賬戶式）（負(fù)債合計(jì)）（所有者權(quán)益合計(jì)）（負(fù)債和所有者權(quán)益）債+所有者權(quán)益的關(guān)系一目了然；二是賬戶式資產(chǎn)負(fù)債表把資產(chǎn)類的行次行次流動(dòng)資產(chǎn)：流動(dòng)負(fù)債：125670一年內(nèi)到期的長(zhǎng)期長(zhǎng)期投資：長(zhǎng)期負(fù)債：00減：固定資產(chǎn)減值準(zhǔn)備0000在建工程00遞延稅項(xiàng)：0無形資產(chǎn)及其他資產(chǎn)：000無形資產(chǎn)及其他資遞延稅項(xiàng)：00閱讀這張報(bào)表不僅是為了了解上期的經(jīng)營成果，而且還要尋找線索，企業(yè)在某一特定期間（月份、年度）內(nèi)利潤（或如下：上述關(guān)系式表明企業(yè)的利潤是一個(gè)會(huì)計(jì)期內(nèi)銷售貨物和勞務(wù)的利潤表的作用具體表現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：取得盈利還是發(fā)生虧損。的情況，能夠?yàn)槿婵己似髽I(yè)生產(chǎn)經(jīng)營計(jì)劃的完成情析和測(cè)定企業(yè)損益的發(fā)展變化趨勢(shì)，預(yù)測(cè)企業(yè)未來12345067890由表8－3可以看出，利潤表的內(nèi)容主要有五大項(xiàng)，即主營業(yè)務(wù)可以通過以下計(jì)算求得：主營業(yè)務(wù)利潤＝產(chǎn)品主營業(yè)務(wù)收入－主營業(yè)務(wù)成本－主營業(yè)務(wù)營業(yè)利潤＝主營業(yè)務(wù)利潤+其他業(yè)務(wù)利潤－營業(yè)費(fèi)用－管理費(fèi)用-財(cái)務(wù)費(fèi)用業(yè)在年度內(nèi)資金的來源和運(yùn)用情況以及各項(xiàng)流動(dòng)資金的增減變動(dòng)情金，可以隨時(shí)用于支付的存款（包括銀行存款和其他貨幣資金以及現(xiàn)金等價(jià)物。具體包括：流量劃分為三類：動(dòng)導(dǎo)致的現(xiàn)金流入與流出稱為經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生企業(yè)長(zhǎng)期資產(chǎn)的購建和不包括在現(xiàn)金等價(jià)物范圍內(nèi)的投資及其處置一、經(jīng)營活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量：1389二、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量：處置固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)所收回的0購建固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期資產(chǎn)所支00-20840三、籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量、現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額：-117111映了企業(yè)在一定時(shí)期的現(xiàn)金流入和流出，反即：素的影響，其他因素忽略不計(jì)。這些因素可以歸結(jié)為主營業(yè)務(wù)怍入，是產(chǎn)品或服務(wù)的銷售量（本節(jié)中假設(shè)產(chǎn)品的銷售量與其產(chǎn)量是一致銷售量變化的費(fèi)用（固定經(jīng)營費(fèi)用）和與銷售量成比例變化的費(fèi)用估算一個(gè)新建企業(yè)獲利水平的案例由于每個(gè)人的品位與審美觀點(diǎn)都不相同，富裕的家前兩年的經(jīng)營作出了如下的預(yù)測(cè)：就是企業(yè)可自由支配的部份注：對(duì)于小企業(yè)來說是如此，大企業(yè)123456789：（）步驟：第一步，根據(jù)各種假定，計(jì)算假定的主營業(yè)務(wù)收第二步，根據(jù)假定和計(jì)劃的銷售情況計(jì)算預(yù)期的主營業(yè)務(wù)成本潤。討論的方便，我們?cè)谶@里假設(shè)第一年的虧損不），小企業(yè)的企業(yè)家要預(yù)測(cè)新辦一家企業(yè)的資金需求通常采用銷售售工作是資產(chǎn)需求的推動(dòng)力。圖8－1描述了這種關(guān)系。豪華樓梯部件，市場(chǎng)調(diào)查的結(jié)果也使他確信企張先生還發(fā)現(xiàn)，由于產(chǎn)品的特殊性，其生產(chǎn)必須采用柔性生產(chǎn)，緊張，張先生決定租賃而不是購建新廠房，廠房的租賃費(fèi)為每年50萬元；第三，除此之外，A樓梯公司還需支出租賃費(fèi)和固定經(jīng)營費(fèi)用動(dòng)資產(chǎn)，且這三項(xiàng)流動(dòng)資產(chǎn)與銷售收入之間的關(guān)系如下：作出如下預(yù)測(cè)：（預(yù)計(jì)費(fèi)用）這樣，張先生預(yù)計(jì)需要元資產(chǎn)，有些要在開辦之初立即投入，值也就是值得信賴的，后面還將討論如何籌措添置資產(chǎn)需要的資金。有個(gè)問題需要提醒大家注意，即把資產(chǎn)和銷售收入之間的關(guān)系資產(chǎn)構(gòu)成的流動(dòng)性，是一個(gè)非常重要的概念。它是指流動(dòng)資金業(yè)在資金運(yùn)用方面存在的普遍不足就是流動(dòng)資產(chǎn)與固定資產(chǎn)投資比例如，企業(yè)所有者常常需要在租賃或購買企業(yè)所需財(cái)產(chǎn)方面作資金是企業(yè)發(fā)展的命脈，任何企業(yè)的發(fā)展都不可能離開資金的就意味著企業(yè)的發(fā)展所需資金不太可能完全靠企業(yè)家自身的積蓄來顧名思義，小企業(yè)的償債能力是指小企業(yè)償還這里一定要注意是償還到債務(wù)的能力，而不是償還全部債務(wù)的能力，對(duì)小企業(yè)償債能力的分析分為短期債能力分析和長(zhǎng)期償短期償債能力分析是指對(duì)小企業(yè)償還短期到期債務(wù)的能力進(jìn)行為了便于說明問題，本節(jié)各項(xiàng)財(cái)務(wù)比率的計(jì)算舉例都以D公司流動(dòng)資產(chǎn)：流動(dòng)負(fù)債：00在建工程無形及遞延資產(chǎn)：00-20.000流動(dòng)比率是流動(dòng)資產(chǎn)與流動(dòng)負(fù)債的比值，表明企業(yè)在短期內(nèi)償還流動(dòng)負(fù)債的能力。其計(jì)算公式為：從上述比率可以看出，D公司的流動(dòng)資產(chǎn)大約是流動(dòng)負(fù)債的通常來說，流動(dòng)比率越高，表明小企業(yè)的短期償債能力越強(qiáng)，運(yùn)用流動(dòng)比率判斷小企業(yè)的短期償債能力時(shí)必須注意以下兩個(gè)問題：第二，雖然流動(dòng)比率越高越好，但是不能為此就追求過高的流動(dòng)資產(chǎn)與流動(dòng)負(fù)債的比值。速動(dòng)比率的計(jì)算公式為：速動(dòng)比率＝（流動(dòng)資產(chǎn)－存貨）÷流動(dòng)負(fù)債速動(dòng)比率是比流動(dòng)比率更直觀、更直接、更準(zhǔn)確地反映小企業(yè)貨，尤其是對(duì)于存貨流動(dòng)資產(chǎn)較大比率的企業(yè)來說，更是如此。長(zhǎng)期償債能力分析是指對(duì)小企業(yè)償還長(zhǎng)期到期債務(wù)的能力進(jìn)行債權(quán)人利益的程度。計(jì)算公式為：例如：D公司200*年度負(fù)債總額為105.8萬元，資產(chǎn)總額為資產(chǎn)負(fù)債率105.8÷199.8）×100上述公式中的負(fù)債總額不僅包括長(zhǎng)期負(fù)債，還包括短期負(fù)債。（2）產(chǎn)權(quán)比率。是指負(fù)債總額與所有者權(quán)益總額之間的比率，業(yè)基本財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)是否穩(wěn)健合理。其計(jì)算公式為：＝（產(chǎn)權(quán)比率105.8÷94）×100%＝112.5這一比率越低，表明企業(yè)的長(zhǎng)期償債能力越強(qiáng)，債權(quán)人把資金借給企業(yè)所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)越小。東對(duì)其具有要求權(quán)的有形資產(chǎn)的凈值。計(jì)算公式為：有形資產(chǎn)負(fù)債率是更為謹(jǐn)慎、保守地反映債權(quán)人投入企業(yè)的資式為：利息周轉(zhuǎn)倍數(shù)越大，企業(yè)的長(zhǎng)期償債能力越強(qiáng)，從慣例來看，獲利能力就是企業(yè)賺取利潤的能務(wù)。只有較高的獲利能力才能業(yè)通常采用的有以下四個(gè)：務(wù)收入與主營業(yè)務(wù)成本的差。其公式為：銷售毛利率＝[(主營業(yè)務(wù)收入－主營業(yè)務(wù)成本)÷主營業(yè)務(wù)收入]×以D公司為例，200*年度主營業(yè)務(wù)收入是300萬元，主公式為：為：＝（資產(chǎn)平均總額期初資產(chǎn)總額+期末資產(chǎn)總額）÷2例如，D公司200*年度期初資產(chǎn)為167.8萬元，期末資產(chǎn)為所有者權(quán)益報(bào)酬率＝凈利潤÷年度末股東權(quán)益×100%萬元，則：所有者權(quán)益報(bào)酬率＝13.6÷94×100%＝14.47%小企業(yè)的資產(chǎn)管理能力是指有效的管理小企業(yè)的各項(xiàng)資產(chǎn)——又稱為營運(yùn)效率比率，這些比率以資產(chǎn)周轉(zhuǎn)次數(shù)和化為現(xiàn)金的平均次數(shù)，它表明應(yīng)收賬款的流動(dòng)速度。計(jì)算公式為：應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率（次數(shù)）＝主營業(yè)務(wù)收入÷應(yīng)收賬款平均余額應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)＝360÷應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率=360÷（應(yīng)收賬款平均余額×360）÷主營業(yè)務(wù)收入應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)＝360÷10＝36（天）（2）存貨周轉(zhuǎn)率是衡量和評(píng)價(jià)企業(yè)采購、儲(chǔ)存、生產(chǎn)、銷售等各個(gè)環(huán)節(jié)管理工作狀況好壞的綜合性指標(biāo)。其計(jì)算公式為：存貨周轉(zhuǎn)率（次數(shù)）＝主營業(yè)務(wù)成本÷存貨平均余額存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)＝360÷存貨周轉(zhuǎn)率=（存貨平均余額×360）÷主營業(yè)務(wù)成本一般來說，存貨周轉(zhuǎn)率高則意味著存貨周轉(zhuǎn)的速度快，存貨的用額的比率，計(jì)算公式為：一定的時(shí)期內(nèi)，流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率越高，表明以相同的流動(dòng)資產(chǎn)固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率是用來分析企業(yè)的固定資產(chǎn)管理能力的，是指