第十二章 重整程序

1、第十二章 重整程序2015.4.30第一節(jié) 重整制度概說(shuō)第二節(jié) 重整申請(qǐng)和重整期間第三節(jié) 重整計(jì)劃的制訂與批準(zhǔn)第四節(jié) 重整計(jì)劃的執(zhí)行、監(jiān)督與終止第一節(jié)第一節(jié) 重整制度概說(shuō)重整制度概說(shuō)公司重整（corporate reorganization）制度，在日本也叫公司更生制度，指陷入經(jīng)營(yíng)、財(cái)務(wù)困境，出現(xiàn)破產(chǎn)原因或有破產(chǎn)原因出現(xiàn)危險(xiǎn)的公司企業(yè)，若有重整之可能及有經(jīng)營(yíng)價(jià)值的，利害關(guān)系人可向法院申請(qǐng)，對(duì)該公司實(shí)施強(qiáng)制整頓，使其重新復(fù)興的法律制度。至今，世界上呈現(xiàn)了三種不同的立法體例：即（1）規(guī)定于公司法中，如英國(guó)、臺(tái)灣；（2）規(guī)定于破產(chǎn)法中，如美國(guó)；（3）單獨(dú)制定重整法，如日本。公司重整制度是繼破產(chǎn)、和解

2、之后，為彌補(bǔ)破產(chǎn)造成的社會(huì)利益的損害及和解制度的消極方面而建立的積極重建制度。在我國(guó)，長(zhǎng)期以來(lái)由于沒(méi)有確立公司制度，因此，也就沒(méi)有關(guān)于公司重整立法的規(guī)定，僅是在1986年12月頒布的中華人民共和國(guó)企業(yè)破產(chǎn)法（試行）及1992年7月頒布的全民所有制企業(yè)轉(zhuǎn)換經(jīng)營(yíng)機(jī)制條例 中規(guī)定了對(duì)全民所有制企業(yè)可以進(jìn)行整頓的內(nèi)容。一、重整制度的概念與意義（一）概念重整，是指企業(yè)發(fā)生破產(chǎn)原因或陷入債務(wù)危機(jī)時(shí)，雖然企業(yè)處于困境但可預(yù)見(jiàn)能夠重建，企業(yè)依法申請(qǐng)調(diào)整其利害關(guān)系人的利益，以謀求企業(yè)重生的制度。主要適用于大型企業(yè)，中小型企業(yè)往往采用和解程序。破產(chǎn)重整制度是指對(duì)存在重整原因、具有挽救希望的企業(yè)法人，經(jīng)債務(wù)人、債權(quán)

3、人或其他利害關(guān)系人的申請(qǐng)，在法院的主持下及利害關(guān)系人的參與下，依法同時(shí)進(jìn)行生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)上的整頓和債權(quán)債務(wù)關(guān)系或資本結(jié)構(gòu)上的調(diào)整，以使債務(wù)人擺脫破產(chǎn)困境，重獲經(jīng)營(yíng)能力的破產(chǎn)清算預(yù)防程序。（二）意義破產(chǎn)重整，又稱企業(yè)再生或破產(chǎn)保護(hù)，是目前世界各國(guó)公認(rèn)的挽救企業(yè)、預(yù)防破產(chǎn)最有力的法律制度之一。它源于英國(guó)，由美國(guó)立法發(fā)展至典型與極致。該制度的確立旨在防止瀕臨危困的債務(wù)人進(jìn)入破產(chǎn)清算，以積極挽救危困債務(wù)人使其擺脫困境為主要目的。它在債務(wù)人經(jīng)營(yíng)發(fā)生困難和最終清盤(pán)之間設(shè)置了緩沖地帶，給債務(wù)人一個(gè)起死回生的機(jī)會(huì)。二、重整制度的特征重整制度有以下特點(diǎn)：1.申請(qǐng)條件相對(duì)寬松。在債務(wù)人發(fā)生破產(chǎn)原因時(shí)，或雖然沒(méi)有發(fā)生破產(chǎn)

4、原因但陷入債務(wù)危機(jī)，出現(xiàn)支付困難時(shí)，都可以申請(qǐng)開(kāi)始重整。提出破產(chǎn)與和解申請(qǐng)，以債務(wù)人已經(jīng)發(fā)生破產(chǎn)原因?yàn)榍疤?，而重整申?qǐng)是在債務(wù)人有發(fā)生破產(chǎn)原因的可能時(shí)即可以提出。2.多方主體參與。破產(chǎn)債務(wù)人、公司股東、債權(quán)人等利害關(guān)系人均參加重整程序，但有物權(quán)擔(dān)保的債權(quán)人的權(quán)利受到限制。3.重整計(jì)劃的強(qiáng)制性,包括重整計(jì)劃的強(qiáng)制批準(zhǔn)和強(qiáng)制執(zhí)行。只要債權(quán)人會(huì)議各表決組及股東以法定多數(shù)通過(guò)重整計(jì)劃，經(jīng)法院批準(zhǔn)，對(duì)所有當(dāng)事人均具有法律效力。4.重整措施多樣?？梢圆扇⊙悠诨驕p免償還債務(wù)的方式，還可采取核減公司注冊(cè)資本，發(fā)行新股份，將債權(quán)轉(zhuǎn)化為股份等方法。5.多種權(quán)利受到限制。在重整期間,公司管理權(quán)、擔(dān)保權(quán)行使、出資人收

5、益權(quán)、高管人員股權(quán)轉(zhuǎn)讓、取回權(quán)都受到不同程度的限制。6.債務(wù)人可以負(fù)責(zé)制定、執(zhí)行重整計(jì)劃。除非債務(wù)人存在破產(chǎn)欺詐、無(wú)經(jīng)營(yíng)能力等情況，根據(jù)破產(chǎn)法規(guī)定，在重整期間，經(jīng)債務(wù)人申請(qǐng)、法院批準(zhǔn)，債務(wù)人可以在管理人的監(jiān)督下制訂重整計(jì)劃草案，在重整計(jì)劃批準(zhǔn)后自行管理財(cái)產(chǎn)和營(yíng)業(yè)事務(wù)。第二節(jié)第二節(jié) 重整申請(qǐng)和重整期間重整申請(qǐng)和重整期間一、重整申請(qǐng)破產(chǎn)法規(guī)定，債務(wù)人或者債權(quán)人均可以依法向人民法院申請(qǐng)對(duì)債務(wù)人進(jìn)行重整。債務(wù)人不能清償?shù)狡趥鶆?wù)，并且資產(chǎn)不足以清償全部債務(wù)或者明顯缺乏清償能力的，債務(wù)人可以向人民法院提出重整申請(qǐng)。債務(wù)人不能清償?shù)狡趥鶆?wù)，債權(quán)人可以向人民法院提出對(duì)債務(wù)人進(jìn)行重整申請(qǐng)。債權(quán)人申請(qǐng)對(duì)債務(wù)人進(jìn)行

6、破產(chǎn)清算的，在法院受理破產(chǎn)申請(qǐng)后、宣告?zhèn)鶆?wù)人破產(chǎn)前，債務(wù)人或者出資額占債務(wù)人注冊(cè)資本1/10以上的出資人，可以向法院申請(qǐng)重整。人民法院在審查重整申請(qǐng)時(shí)，要嚴(yán)格把握受理標(biāo)準(zhǔn)，不能讓重整制度變成債務(wù)人組織債權(quán)人實(shí)現(xiàn)權(quán)利的手段，偏離其立法宗旨，不能使重整程序變成政府以不正當(dāng)行使干預(yù)阻礙國(guó)有企業(yè)市場(chǎng)化破產(chǎn)的避風(fēng)港。二、重整期間（一）重整期間的概念自人民法院裁定債務(wù)人重整之日起至重整程序終止，為重整期間。重整期間僅指重整申請(qǐng)受理至重整計(jì)劃草案得到債權(quán)人會(huì)議分組表決通過(guò)及人民法院審查批準(zhǔn)，或重整計(jì)劃草案未能得到債權(quán)人會(huì)議表決通過(guò)或人民法院不予批準(zhǔn)的期間，不包括重整計(jì)劃得到批準(zhǔn)后的執(zhí)行期間。（二）（二）重整

7、期間的財(cái)產(chǎn)和營(yíng)業(yè)事務(wù)的管理重整期間的財(cái)產(chǎn)和營(yíng)業(yè)事務(wù)的管理1.在重整期間，經(jīng)債務(wù)人申請(qǐng)，法院批準(zhǔn)，債務(wù)人可以在管理人的監(jiān)督下自行管理財(cái)產(chǎn)和營(yíng)業(yè)事務(wù)，管理人的職權(quán)由債務(wù)人行使。2.在重整期間，由管理人負(fù)責(zé)管理財(cái)產(chǎn)和營(yíng)業(yè)事務(wù)的，可以聘任債務(wù)人的經(jīng)營(yíng)管理人員負(fù)責(zé)營(yíng)業(yè)事務(wù)。（三）重整期間對(duì)相關(guān)權(quán)利的限制重整期間對(duì)相關(guān)權(quán)利的限制1.在重整期間，對(duì)債務(wù)人的特定財(cái)產(chǎn)享有的擔(dān)保權(quán)暫停行使。但是，對(duì)企業(yè)重整進(jìn)行無(wú)保留必要的擔(dān)保財(cái)產(chǎn)，經(jīng)債務(wù)人管理人同意，擔(dān)保權(quán)人可以行使擔(dān)保權(quán)。此外，擔(dān)保物有損害或者價(jià)值明顯減少的可能，足以危害擔(dān)保權(quán)人權(quán)利的，擔(dān)保權(quán)人可以向人民法院請(qǐng)求恢復(fù)形式擔(dān)保權(quán)。2.債務(wù)人合法占有的他人財(cái)產(chǎn)，該

8、財(cái)產(chǎn)的權(quán)利人在重整期間要求取回的，應(yīng)當(dāng)符合事先約定的條件。3.在重整期間，債務(wù)人的出資人不得請(qǐng)求投資收益分配。在重整期間，債務(wù)人的董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員不得向第三人轉(zhuǎn)讓其持有的債務(wù)人的股權(quán)。但是，經(jīng)人民法院同意的除外。（四）重整程序的終止重整程序的終止在重組期間，有下列情形之一的，經(jīng)管理人或者利害關(guān)系人請(qǐng)求，人民法院應(yīng)當(dāng)裁定終止重整程序，并宣告?zhèn)鶆?wù)人破產(chǎn)：1. 債務(wù)人的經(jīng)營(yíng)狀況和財(cái)產(chǎn)狀況繼續(xù)惡化，缺乏挽救的可能性；2.債務(wù)人有欺詐、惡意減少債務(wù)人財(cái)產(chǎn)或者其他顯著不利于債權(quán)人的行為；3.由于債務(wù)人的行為致使管理人無(wú)法執(zhí)行職務(wù)。第三節(jié)第三節(jié) 重整計(jì)劃的制訂與批準(zhǔn)重整計(jì)劃的制訂與批準(zhǔn)一、重整計(jì)劃的

9、概念與特征（一）重整計(jì)劃的概念重整計(jì)劃，是指由重整人制定的，以維持債務(wù)人繼續(xù)營(yíng)業(yè)、謀求債務(wù)人復(fù)興為目的，以清理債權(quán)債務(wù)關(guān)系為內(nèi)容的多方協(xié)議。重整計(jì)劃名為計(jì)劃，實(shí)際是一個(gè)協(xié)議。（二）重整計(jì)劃的特征（1）以企業(yè)拯救和債務(wù)公平清償為目的；（2）由管理人或債務(wù)人負(fù)責(zé)制備；（3）應(yīng)依據(jù)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和營(yíng)業(yè)前景，確定以讓步為基礎(chǔ)的債務(wù)清償方案，并確定有助于企業(yè)解困復(fù)興的經(jīng)營(yíng)方案；（4）一般需征得債權(quán)人會(huì)議的同意；（5）需經(jīng)法院批準(zhǔn)，方可生效。二、重整計(jì)劃的制訂與提出重整計(jì)劃的制訂與提出重整計(jì)劃是重整程序中最關(guān)鍵的一環(huán)，重整計(jì)劃的內(nèi)容直接關(guān)系到重整計(jì)劃能否成功，因此，由誰(shuí)來(lái)制定重整計(jì)劃尤為重要。我國(guó)采取的是

10、由重整人制定重整計(jì)劃的立法體系。（一）制備人我國(guó)實(shí)行選擇制，重整期間的營(yíng)業(yè)要么由管理人管理，要么由債務(wù)人管理，故重整計(jì)劃由管理人或債務(wù)人制備。（二）重整計(jì)劃的提交時(shí)間。重整計(jì)劃制備期限有法定主義和法院酌定主義兩種立法例。英國(guó)、美國(guó)等則采用法定主義，英國(guó)要求在頒發(fā)重整令后3個(gè)月內(nèi)提交，美國(guó)要求裁定進(jìn)入重整程序起120日內(nèi)提交。債務(wù)人或者管理人應(yīng)當(dāng)自人民法院裁定債務(wù)人重整之日起6個(gè)月內(nèi)，同時(shí)向人民法院和債權(quán)人會(huì)議提交重整計(jì)劃草案；規(guī)定的期限屆滿，經(jīng)債務(wù)人或者管理人請(qǐng)求，有正當(dāng)理由的，人民法院可以裁定延期3個(gè)月。債務(wù)人或者管理人未按期提出重整計(jì)劃草案的，人民法院應(yīng)當(dāng)裁定終止重整程序，并宣告?zhèn)鶆?wù)人破產(chǎn)

11、。（三）重整計(jì)劃草案的內(nèi)容。1.必要記載事項(xiàng)；2.重整企業(yè)的經(jīng)營(yíng)方案；3.債權(quán)調(diào)整方法。1.1.必要記載事項(xiàng)破產(chǎn)法第81條規(guī)定：“重整計(jì)劃草案應(yīng)當(dāng)包括下列內(nèi)容：（一）債務(wù)人的經(jīng)營(yíng)方案；（二）債權(quán)分類；（三）債權(quán)調(diào)整方案；（四）債權(quán)受償方案；（五）重整計(jì)劃的執(zhí)行期間；（六）重整計(jì)劃執(zhí)行的監(jiān)督期限；（七）有利于債務(wù)人重整的其他方案。除第（7）項(xiàng)兜底性條款外，這些事項(xiàng)大多屬于概括性規(guī)定，當(dāng)事人意思自治空間很大。”2.重整企業(yè)的經(jīng)營(yíng)方案我國(guó)僅對(duì)此提出概括性要求，至于重整企業(yè)是否合并或分立以及如何籌資等，均留待當(dāng)事人意思自治。3.債權(quán)調(diào)整方法我國(guó)將債權(quán)調(diào)整方法留給當(dāng)事人意思自治。但是，該計(jì)劃不得減免債務(wù)

12、人企業(yè)所欠非職工個(gè)人賬戶的社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)用。同時(shí)，該費(fèi)用的債權(quán)人也不參加該計(jì)劃的表決。三、重整計(jì)劃草案的表決與批準(zhǔn)（一）重整計(jì)劃的批準(zhǔn)程序及其內(nèi)容要使重整計(jì)劃草案成為正式的重整計(jì)劃并產(chǎn)生法律效力，還需要經(jīng)過(guò)兩個(gè)環(huán)節(jié)：債權(quán)人會(huì)議的通過(guò)和法院的審查批準(zhǔn)。1.債權(quán)人會(huì)議的通過(guò)（1）法院事前審核管理人或債務(wù)人應(yīng)在法定期限內(nèi)完成重整計(jì)劃，向法院和債權(quán)人會(huì)議提交該計(jì)劃。經(jīng)法院審查，認(rèn)為符合法律規(guī)定的，方可召開(kāi)債權(quán)人會(huì)議，付諸表決。法院應(yīng)在收到該計(jì)劃草案之日起30日內(nèi)召開(kāi)債權(quán)人會(huì)議，對(duì)該計(jì)劃草案進(jìn)行表決。（2）債權(quán)人會(huì)議的召開(kāi)人民法院應(yīng)當(dāng)自收到重整計(jì)劃草案之日起30日內(nèi)召開(kāi)債權(quán)人會(huì)議，對(duì)重整計(jì)劃草案進(jìn)行表決。在

13、債權(quán)人會(huì)議上，管理人或債務(wù)人應(yīng)就該計(jì)劃草案作出說(shuō)明，并回答詢問(wèn)。債務(wù)人的出資人代表亦可列席討論該計(jì)劃草案的債權(quán)人會(huì)議。該會(huì)議對(duì)重整計(jì)劃的表決分組進(jìn)行，（3）表決組的劃分債權(quán)人會(huì)議依照下列債權(quán)分類，分組對(duì)重整計(jì)劃草案進(jìn)行表決：第一類為：對(duì)債務(wù)人的特定財(cái)產(chǎn)享有擔(dān)保權(quán)的債權(quán)；第二類為：債務(wù)人所欠職工的工資和醫(yī)療、傷殘補(bǔ)助、撫恤費(fèi)用，所欠的應(yīng)當(dāng)劃入職工個(gè)人賬戶的基本養(yǎng)老保險(xiǎn)、基本醫(yī)療保險(xiǎn)費(fèi)用，以及法律、行政法規(guī)規(guī)定應(yīng)當(dāng)支付給職工的補(bǔ)償金；第三類為：債務(wù)人所欠稅款； 第四類為：普通債權(quán)。人民法院在必要時(shí)可以決定在普通債權(quán)組中設(shè)小額債權(quán)組對(duì)重整計(jì)劃草案進(jìn)行表決。除法律列舉的組別劃分外，人民法院還可以根據(jù)案

14、件具體情況，決定設(shè)置其他組別，如公司債債權(quán)人足、次級(jí)債債權(quán)人組等。但是表決組別的設(shè)置不得損害表決結(jié)果的公平性。此外，債務(wù)人的出資人代表可以列席討論重整計(jì)劃草案的債權(quán)人會(huì)議。在重整計(jì)劃草案涉及出資人權(quán)益調(diào)整事項(xiàng)時(shí)，應(yīng)當(dāng)設(shè)出資人組，對(duì)該事項(xiàng)進(jìn)行表決。重整計(jì)劃不得規(guī)定減免債務(wù)人欠繳的第二類債權(quán)以外的社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)用，該項(xiàng)費(fèi)用的債權(quán)人不參加重整計(jì)劃草案的表決。（4 4）重整計(jì)劃草案的通過(guò)重整計(jì)劃草案的通過(guò)出席會(huì)議的同一表決組的債權(quán)人過(guò)半數(shù)同意重整計(jì)劃草案，并且其所代表的債權(quán)額占該組債權(quán)總額的2/3以上的，即為該組通過(guò)重整計(jì)劃草案。各表決組均通過(guò)重整計(jì)劃草案時(shí)，重整計(jì)劃即為通過(guò)。自重整計(jì)劃通過(guò)之日起10內(nèi)，

15、債務(wù)人或者管理人應(yīng)當(dāng)向法院提出批準(zhǔn)重整計(jì)劃的申請(qǐng)。法院裁定批準(zhǔn)的，終止重整程序，并予以公告。（二）（二）重整計(jì)劃的強(qiáng)制批準(zhǔn)程序及其內(nèi)容重整計(jì)劃的強(qiáng)制批準(zhǔn)程序及其內(nèi)容破產(chǎn)法還專門設(shè)置了人民法院強(qiáng)制批準(zhǔn)重整計(jì)劃草案的程序。部分表決組未通過(guò)重整計(jì)劃草案的，債務(wù)人或者管理人可以同未通過(guò)重整計(jì)劃草案的表決組協(xié)商。該表決組可以在協(xié)商后再表決一次。雙方協(xié)商的結(jié)果不得損害其他表決組的利益。（三）重整計(jì)劃未通過(guò)的處理方法重整計(jì)劃草案未通過(guò)，但符合下列條件的，債務(wù)人或者管理人可以申請(qǐng)人民法院批準(zhǔn)重整計(jì)劃草案：（1）按照重整計(jì)劃草案，第一類債權(quán)就該特定財(cái)產(chǎn)將獲得全額清償，其因延期清償所受的損失將得到公平補(bǔ)償，并且其

16、擔(dān)保權(quán)未受到實(shí)質(zhì)性損害，或者該表決組已經(jīng)通過(guò)重整計(jì)劃草案；（2）按照重整計(jì)劃草案，第二類、第三類所列債權(quán)將獲得全額清償，或者相應(yīng)表決組已經(jīng)通過(guò)重整計(jì)劃草案；（3）按照重整計(jì)劃草案，普通債權(quán)所獲得的清償比例，不低于其在重整計(jì)劃草案被提請(qǐng)批準(zhǔn)時(shí)依照破產(chǎn)清算程序所能獲得的清償比例，或者該表決組已經(jīng)通過(guò)重整計(jì)劃草案；（4）重整計(jì)劃草案對(duì)出資人權(quán)益的調(diào)整公平、公正，或者出資人組已經(jīng)通過(guò)重整計(jì)劃草案；（5）重整計(jì)劃草案公平對(duì)待同一表決組的成員，并且所規(guī)定的債權(quán)清償順序不違反企業(yè)破產(chǎn)法的規(guī)定；（6）債務(wù)人的經(jīng)營(yíng)方案具有可行性。人民法院經(jīng)審查認(rèn)為重整計(jì)劃草案符合前款規(guī)定的，應(yīng)當(dāng)自收到申請(qǐng)之日起30日內(nèi)裁定批準(zhǔn)

17、，終止重整程序，并予以公告。重整計(jì)劃草案未獲得通過(guò)而且也沒(méi)有依照以上法律規(guī)定獲得法院批準(zhǔn)，或者已通過(guò)的重整計(jì)劃但未獲得法院批準(zhǔn)的，法院應(yīng)當(dāng)裁定終止重整程序，并宣告?zhèn)鶆?wù)人破產(chǎn)。第四節(jié)第四節(jié) 重整計(jì)劃的執(zhí)行、監(jiān)督與終止重整計(jì)劃的執(zhí)行、監(jiān)督與終止一、重整計(jì)劃的執(zhí)行債權(quán)人未按規(guī)定申報(bào)債權(quán)的，在重整計(jì)劃執(zhí)行期間不得行使權(quán)力；在重整計(jì)劃執(zhí)行完畢后，可以按照重整計(jì)劃規(guī)定的同類債權(quán)的清償條件行使權(quán)力重整計(jì)劃由債務(wù)人負(fù)責(zé)執(zhí)行。即使重整計(jì)劃草案是由管理人制定的，在批準(zhǔn)后也要由債務(wù)人負(fù)責(zé)執(zhí)行。人民法院裁定批準(zhǔn)重整計(jì)劃后，已接管財(cái)產(chǎn)和營(yíng)業(yè)事務(wù)的管理人應(yīng)當(dāng)向債務(wù)人移交財(cái)產(chǎn)和營(yíng)業(yè)事務(wù)。二、重整計(jì)劃的監(jiān)督重整計(jì)劃的監(jiān)督自法院裁定批準(zhǔn)重整計(jì)劃之日起，在重整計(jì)劃規(guī)定的監(jiān)督期內(nèi)，由管理人監(jiān)督重整計(jì)劃的執(zhí)行。在監(jiān)督期內(nèi)，債務(wù)人應(yīng)當(dāng)向管理人報(bào)告重整計(jì)劃執(zhí)行情況和債務(wù)人財(cái)務(wù)狀況。監(jiān)督期屆滿時(shí)，管理人應(yīng)當(dāng)向法院提交監(jiān)督報(bào)告。自監(jiān)督報(bào)告提交之日起，管理人