五章外匯管制與我國的外匯管理體制

1、五章外匯管制與我國的外匯管理體制第五章第五章 外匯管制與我國的外匯管理體制外匯管制與我國的外匯管理體制本章學(xué)習(xí)目標(biāo)本章學(xué)習(xí)目標(biāo) 掌握外匯管制的基本內(nèi)容掌握外匯管制的基本內(nèi)容 了解我國外匯管理體制的改革與深化了解我國外匯管理體制的改革與深化 了解人民幣匯率的形成機(jī)制了解人民幣匯率的形成機(jī)制 掌握我國對外經(jīng)貿(mào)企業(yè)外匯管理的內(nèi)容掌握我國對外經(jīng)貿(mào)企業(yè)外匯管理的內(nèi)容本章內(nèi)容 外匯管制概述外匯管制概述 外匯管制與貨幣的可兌換外匯管制與貨幣的可兌換 改革開放前后我國的外匯管理體制改革開放前后我國的外匯管理體制 我國外匯管理體制的改革及深化我國外匯管理體制的改革及深化 我國對外經(jīng)貿(mào)企業(yè)的外匯管理我國對外經(jīng)貿(mào)企

2、業(yè)的外匯管理 第一節(jié)第一節(jié) 外匯管制與貨幣可兌換外匯管制與貨幣可兌換 一、外匯管制的概念一、外匯管制的概念 廣義外匯管制（廣義外匯管制（foreign exchange controlforeign exchange control）是指是指一國對外匯的獲取、持有和使用以及在一國對外匯的獲取、持有和使用以及在國際支付或轉(zhuǎn)移中對使用本幣或外幣而進(jìn)行國際支付或轉(zhuǎn)移中對使用本幣或外幣而進(jìn)行管理的規(guī)定。管理的規(guī)定。 狹義狹義外匯管制，也稱為外匯限制，是指外匯管制，也稱為外匯限制，是指一國一國對國際收支經(jīng)常項下的外匯支付采取各種形對國際收支經(jīng)常項下的外匯支付采取各種形式或手段加以限制、阻礙或推遲。式或手

3、段加以限制、阻礙或推遲。 二、貨幣可兌換二、貨幣可兌換1、經(jīng)常項下的可兌換：解除了外匯限制的、經(jīng)常項下的可兌換：解除了外匯限制的 貨幣貨幣2、全面可兌換：解除了外匯管制的貨幣、全面可兌換：解除了外匯管制的貨幣3、自由可兌換貨幣：外匯市場上普遍交易、自由可兌換貨幣：外匯市場上普遍交易 的貨幣。的貨幣。 三、外匯限制的一般內(nèi)容三、外匯限制的一般內(nèi)容 1 1、對無形交易的限制、對無形交易的限制 對出國旅游、就醫(yī)、公務(wù)外出等私人性外匯對出國旅游、就醫(yī)、公務(wù)外出等私人性外匯支出給予定額限制。支出給予定額限制。2 2、對非居民投資所得轉(zhuǎn)移的限制、對非居民投資所得轉(zhuǎn)移的限制 對非居民投資所得匯出本國進(jìn)行數(shù)額

4、和時間對非居民投資所得匯出本國進(jìn)行數(shù)額和時間上的限制。上的限制。3 3、對經(jīng)常項下支付實行核批制、對經(jīng)常項下支付實行核批制 對貿(mào)易和勞務(wù)等外匯支付實行核批制，審批對貿(mào)易和勞務(wù)等外匯支付實行核批制，審批后放能支付后放能支付 4 4、外匯預(yù)算分配制、外匯預(yù)算分配制 對企業(yè)用匯按指標(biāo)分配，超預(yù)算部分不予支付對企業(yè)用匯按指標(biāo)分配，超預(yù)算部分不予支付5 5、對外支付拖延、對外支付拖延 拖延外匯獲取和支付的時間拖延外匯獲取和支付的時間6 6、居民以自有外匯資金對外支付、居民以自有外匯資金對外支付 居民可自由使用自有的外匯資金，超出部分需居民可自由使用自有的外匯資金，超出部分需另外申請另外申請四、外匯限制解

5、除的標(biāo)準(zhǔn)（可兌換的標(biāo)準(zhǔn)）四、外匯限制解除的標(biāo)準(zhǔn)（可兌換的標(biāo)準(zhǔn)） 國際貨幣基金組織協(xié)定第八條第國際貨幣基金組織協(xié)定第八條第2 2、3 3、4 4款分別規(guī)定款分別規(guī)定如下如下: : 不對經(jīng)常性支付施加限制。不對經(jīng)常性支付施加限制。 不實行多重匯率安排。不實行多重匯率安排。 兌付其他會員國在經(jīng)常性交易中所取得的本兌付其他會員國在經(jīng)常性交易中所取得的本國貨幣。國貨幣。第二節(jié)第二節(jié) 外匯管制的產(chǎn)生與發(fā)展外匯管制的產(chǎn)生與發(fā)展 外匯管制始于第一次世界大戰(zhàn)期間。當(dāng)外匯管制始于第一次世界大戰(zhàn)期間。當(dāng)時國際貨幣制度陷于崩潰，美、法、德、時國際貨幣制度陷于崩潰，美、法、德、意等參戰(zhàn)國都發(fā)生了巨額的國際收支逆意等參戰(zhàn)

6、國都發(fā)生了巨額的國際收支逆差差, ,本幣對外匯率劇烈波動本幣對外匯率劇烈波動, ,大量資本外逃。大量資本外逃。為集中外匯資財進(jìn)行戰(zhàn)爭，減緩匯率波為集中外匯資財進(jìn)行戰(zhàn)爭，減緩匯率波動及防止本國資本外流，各參戰(zhàn)國在戰(zhàn)動及防止本國資本外流，各參戰(zhàn)國在戰(zhàn)時都取消了外匯的自由買賣時都取消了外匯的自由買賣, ,禁止黃金輸禁止黃金輸出出, ,實行了外匯管制。實行了外匯管制。 1929192919331933年世界經(jīng)濟(jì)危機(jī)時期，很年世界經(jīng)濟(jì)危機(jī)時期，很多在戰(zhàn)后取消外匯管制的國家又重新實多在戰(zhàn)后取消外匯管制的國家又重新實行外匯管制，一些實行金塊和金匯兌本行外匯管制，一些實行金塊和金匯兌本位制的國家也紛紛實行外匯

7、管制。位制的國家也紛紛實行外匯管制。 19301930年土耳其首先實行外匯管制，年土耳其首先實行外匯管制，19321932年，德國、意大利、奧地利、丹麥、年，德國、意大利、奧地利、丹麥、阿根廷等阿根廷等2020多個國家也相繼實行了外匯多個國家也相繼實行了外匯管制。管制。 第二次世界大戰(zhàn)爆發(fā)后，參戰(zhàn)國立即實第二次世界大戰(zhàn)爆發(fā)后，參戰(zhàn)國立即實行全面嚴(yán)格的外匯管制。行全面嚴(yán)格的外匯管制。19401940年，在年，在100100個國家和地區(qū)中個國家和地區(qū)中, ,只有只有11 11個國家沒有正式實個國家沒有正式實行外匯管制，外匯管制范圍也比以前更為行外匯管制，外匯管制范圍也比以前更為廣泛。廣泛。 戰(zhàn)后初

8、期，西歐各國基于普遍存在的戰(zhàn)后初期，西歐各國基于普遍存在的“美元荒美元荒”等原因，繼續(xù)實行外匯管制。等原因，繼續(xù)實行外匯管制。5050年代后期，西歐各國經(jīng)濟(jì)有所恢復(fù)，國年代后期，西歐各國經(jīng)濟(jì)有所恢復(fù)，國際收支狀況有所改善，從際收支狀況有所改善，從19581958年開始，各年開始，各國不同程度地恢復(fù)了貨幣自由兌換，并對國不同程度地恢復(fù)了貨幣自由兌換，并對國際貿(mào)易收支解除外匯管制，但對其他項國際貿(mào)易收支解除外匯管制，但對其他項目的外匯管制仍維持不變。目的外匯管制仍維持不變。 19611961年，大部分國際貨幣基金組織的年，大部分國際貨幣基金組織的會員國表示承擔(dān)會員國表示承擔(dān)國際貨幣基金組織國際貨幣

9、基金組織協(xié)定協(xié)定第第8 8條所規(guī)定的義務(wù)條所規(guī)定的義務(wù), ,即避免外即避免外匯限制而實行貨幣自由兌換。但時至匯限制而實行貨幣自由兌換。但時至9090年代，絕大多數(shù)國家仍在不同程度年代，絕大多數(shù)國家仍在不同程度上實行外匯管制，即使名義上完全取上實行外匯管制，即使名義上完全取消了外匯管制的國家，仍時常對居民消了外匯管制的國家，仍時常對居民的非貿(mào)易收支或非居民的資本項目收的非貿(mào)易收支或非居民的資本項目收支實行間接的限制。支實行間接的限制。二、貨幣自由兌換的發(fā)展二、貨幣自由兌換的發(fā)展 進(jìn)入進(jìn)入1919世紀(jì)，西方各主要國家先后實行了金本世紀(jì)，西方各主要國家先后實行了金本位制，在這一制度下，貨幣可在國際間

10、不受限制位制，在這一制度下，貨幣可在國際間不受限制地自由兌付、流通，這就是所謂的貨幣自由兌換。地自由兌付、流通，這就是所謂的貨幣自由兌換。這種貨幣自由兌換是金本位制度的一個重要內(nèi)容這種貨幣自由兌換是金本位制度的一個重要內(nèi)容或典型特點。或典型特點。 一戰(zhàn)期間，當(dāng)時的各參戰(zhàn)國為了籌集戰(zhàn)爭經(jīng)費，一戰(zhàn)期間，當(dāng)時的各參戰(zhàn)國為了籌集戰(zhàn)爭經(jīng)費，都放棄了金本位制，對黃金的輸出入進(jìn)行限制，都放棄了金本位制，對黃金的輸出入進(jìn)行限制，開始對紙幣實行強(qiáng)制性的兌換率，中央銀行不再開始對紙幣實行強(qiáng)制性的兌換率，中央銀行不再負(fù)有兌換黃金的義務(wù)，停止金幣自由流通和外匯負(fù)有兌換黃金的義務(wù)，停止金幣自由流通和外匯自由買賣。自由買

11、賣。 一戰(zhàn)以后，一些國家先后恢復(fù)了金本位制，一戰(zhàn)以后，一些國家先后恢復(fù)了金本位制，但大多數(shù)國家的貨幣已不能再兌換成金幣，但大多數(shù)國家的貨幣已不能再兌換成金幣，只能兌換成別的國家的紙幣。只能兌換成別的國家的紙幣。 19291929年年19331933年世界經(jīng)濟(jì)大危機(jī)后，黃年世界經(jīng)濟(jì)大危機(jī)后，黃金退出了流通領(lǐng)域。貨幣的可兌換及可兌金退出了流通領(lǐng)域。貨幣的可兌換及可兌換程度基本上以一國實行的外匯管制程度換程度基本上以一國實行的外匯管制程度高低來衡量，一國實行嚴(yán)格的外匯管制，高低來衡量，一國實行嚴(yán)格的外匯管制，就意味著該國貨幣不可自由兌換，相反，就意味著該國貨幣不可自由兌換，相反，如果一國實行寬松的外

12、匯管制或取消外匯如果一國實行寬松的外匯管制或取消外匯管制，就意味著該國貨幣可兌換或自由兌管制，就意味著該國貨幣可兌換或自由兌換。換。 二戰(zhàn)后，二戰(zhàn)后，19441944年建立的布雷頓森林體系下核年建立的布雷頓森林體系下核心是確定以黃金和紙幣美元作為貨幣標(biāo)準(zhǔn)。心是確定以黃金和紙幣美元作為貨幣標(biāo)準(zhǔn)。在這一時期，貨幣自由兌換的定義有了發(fā)展在這一時期，貨幣自由兌換的定義有了發(fā)展. . 19731973年年2 2月，各國普遍實現(xiàn)浮動匯率制度。月，各國普遍實現(xiàn)浮動匯率制度。19761976年國際貨幣基金牙買加協(xié)定，確認(rèn)了浮年國際貨幣基金牙買加協(xié)定，確認(rèn)了浮動匯率制度的合法化，黃金排除出貨幣流通動匯率制度的合

13、法化，黃金排除出貨幣流通領(lǐng)域。這標(biāo)志著紙幣制度過渡的完成。在完領(lǐng)域。這標(biāo)志著紙幣制度過渡的完成。在完全紙幣制度下，更多國家推進(jìn)貨幣自由兌換。全紙幣制度下，更多國家推進(jìn)貨幣自由兌換。 第三節(jié)第三節(jié) 我國的外匯管理體制我國的外匯管理體制 一、改革開放前我國的外匯管理體制一、改革開放前我國的外匯管理體制 （一）國民經(jīng)濟(jì)恢復(fù)時期的外匯管理（一）國民經(jīng)濟(jì)恢復(fù)時期的外匯管理（19491952年）年） 新中國成立初期，即國民經(jīng)濟(jì)恢復(fù)時期，新中國成立初期，即國民經(jīng)濟(jì)恢復(fù)時期，中國實行外匯集中管理制度，支持國家經(jīng)濟(jì)中國實行外匯集中管理制度，支持國家經(jīng)濟(jì)恢復(fù)和發(fā)展。鼓勵出口，獎勵僑匯，兼顧進(jìn)恢復(fù)和發(fā)展。鼓勵出口，

14、獎勵僑匯，兼顧進(jìn)口的作用。口的作用。 （二）實行全面計劃經(jīng)濟(jì)時期的外匯管理（二）實行全面計劃經(jīng)濟(jì)時期的外匯管理（19531978年）年） 19531953年起，中國實行計劃經(jīng)濟(jì)體制，對外貿(mào)易年起，中國實行計劃經(jīng)濟(jì)體制，對外貿(mào)易由國營對外貿(mào)易公司專管，外匯業(yè)務(wù)由中國銀行由國營對外貿(mào)易公司專管，外匯業(yè)務(wù)由中國銀行統(tǒng)一經(jīng)營，逐步形成了高度集中、計劃控制的外統(tǒng)一經(jīng)營，逐步形成了高度集中、計劃控制的外匯管理體制。國家對外貿(mào)和外匯實行統(tǒng)一經(jīng)營，匯管理體制。國家對外貿(mào)和外匯實行統(tǒng)一經(jīng)營，用匯分口管理。外匯收支實行指令性計劃管理，用匯分口管理。外匯收支實行指令性計劃管理，一切外匯收入必須售給國家，需用外匯按國

15、家計一切外匯收入必須售給國家，需用外匯按國家計劃分配和批給。國際收支平衡政策劃分配和批給。國際收支平衡政策“以收定支，以收定支，以出定進(jìn)以出定進(jìn)”，依靠指令性計劃和行政辦法保持外，依靠指令性計劃和行政辦法保持外匯收支平衡。實行獨立自主、自力更生的方針，匯收支平衡。實行獨立自主、自力更生的方針，不借外債，不接受外國來華投資。不借外債，不接受外國來華投資。 1、外匯壟斷，外匯由國家統(tǒng)收統(tǒng)支、外匯壟斷，外匯由國家統(tǒng)收統(tǒng)支 2、外匯資金流動以縱向為主，沒有橫向流、外匯資金流動以縱向為主，沒有橫向流動動 3、企事業(yè)單位沒有用匯的權(quán)利、企事業(yè)單位沒有用匯的權(quán)利 4、外匯市場機(jī)構(gòu)單一，中國銀行為單一外、外匯

16、市場機(jī)構(gòu)單一，中國銀行為單一外匯銀行匯銀行二、改革開放中我國的外匯管理體制二、改革開放中我國的外匯管理體制 （一）1994年前的外匯管理體制的外匯管理體制（19791993年） （1）實行外匯留成制度。為改革統(tǒng)收統(tǒng)支的外匯分配制度，）實行外匯留成制度。為改革統(tǒng)收統(tǒng)支的外匯分配制度，調(diào)動創(chuàng)匯單位的積極性，擴(kuò)大外匯收入，改進(jìn)外匯資源分調(diào)動創(chuàng)匯單位的積極性，擴(kuò)大外匯收入，改進(jìn)外匯資源分配，從配，從1979年開始實行外匯留成辦法。在外匯由國家集中年開始實行外匯留成辦法。在外匯由國家集中管理、統(tǒng)一平衡、保證重點的同時，實行貿(mào)易和非貿(mào)易外管理、統(tǒng)一平衡、保證重點的同時，實行貿(mào)易和非貿(mào)易外匯留成，區(qū)別不同情

17、況，適當(dāng)留給創(chuàng)匯的地方和企業(yè)一定匯留成，區(qū)別不同情況，適當(dāng)留給創(chuàng)匯的地方和企業(yè)一定比例的外匯，以解決發(fā)展生產(chǎn)、擴(kuò)大業(yè)務(wù)所需要的物資進(jìn)比例的外匯，以解決發(fā)展生產(chǎn)、擴(kuò)大業(yè)務(wù)所需要的物資進(jìn)口。外匯留成的對象和比例由國家規(guī)定。留成外匯的用途口。外匯留成的對象和比例由國家規(guī)定。留成外匯的用途須符合國家規(guī)定，有留成外匯的單位如本身不需用外匯，須符合國家規(guī)定，有留成外匯的單位如本身不需用外匯，可以通過外匯調(diào)劑市場賣給需用外匯的單位使用。留成外可以通過外匯調(diào)劑市場賣給需用外匯的單位使用。留成外匯的范圍和比例逐步擴(kuò)大，指令性計劃分配的外匯相應(yīng)逐匯的范圍和比例逐步擴(kuò)大，指令性計劃分配的外匯相應(yīng)逐步減少。步減少。

18、（2）建立和發(fā)展外匯調(diào)劑市場。在實行外）建立和發(fā)展外匯調(diào)劑市場。在實行外匯留成制度的基礎(chǔ)上，產(chǎn)生了調(diào)劑外匯的匯留成制度的基礎(chǔ)上，產(chǎn)生了調(diào)劑外匯的需要。為此，需要。為此，1980年年10月起中國開辦外匯月起中國開辦外匯調(diào)劑業(yè)務(wù)，允許持有留成外匯的單位把多調(diào)劑業(yè)務(wù)，允許持有留成外匯的單位把多余的外匯額度轉(zhuǎn)讓給缺匯的單位。以后調(diào)余的外匯額度轉(zhuǎn)讓給缺匯的單位。以后調(diào)劑外匯的對象和范圍逐步擴(kuò)大，開始時只劑外匯的對象和范圍逐步擴(kuò)大，開始時只限于國營企業(yè)和集體企業(yè)的留成外匯，以限于國營企業(yè)和集體企業(yè)的留成外匯，以后擴(kuò)大到外商投資企業(yè)的外匯，國外捐贈后擴(kuò)大到外商投資企業(yè)的外匯，國外捐贈的外匯和國內(nèi)居民的外匯。

19、的外匯和國內(nèi)居民的外匯。 （3）允許多種金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營外匯業(yè)務(wù)。）允許多種金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營外匯業(yè)務(wù)。1979年前，外匯業(yè)務(wù)由中國銀行統(tǒng)一經(jīng)營。年前，外匯業(yè)務(wù)由中國銀行統(tǒng)一經(jīng)營。為適應(yīng)改革開放以后的新形勢，在外匯業(yè)為適應(yīng)改革開放以后的新形勢，在外匯業(yè)務(wù)領(lǐng)域中引入競爭機(jī)制，改革外匯業(yè)務(wù)經(jīng)務(wù)領(lǐng)域中引入競爭機(jī)制，改革外匯業(yè)務(wù)經(jīng)營機(jī)制，允許國家專業(yè)銀行業(yè)務(wù)交叉，并營機(jī)制，允許國家專業(yè)銀行業(yè)務(wù)交叉，并批準(zhǔn)設(shè)立了多家商業(yè)銀行和一批非銀行金批準(zhǔn)設(shè)立了多家商業(yè)銀行和一批非銀行金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營外匯業(yè)務(wù)；允許外資金融機(jī)構(gòu)融機(jī)構(gòu)經(jīng)營外匯業(yè)務(wù)；允許外資金融機(jī)構(gòu)設(shè)立營業(yè)機(jī)構(gòu)，經(jīng)營外匯業(yè)務(wù)，形成了多設(shè)立營業(yè)機(jī)構(gòu)，經(jīng)營外匯業(yè)務(wù)，形成了

20、多種金融機(jī)構(gòu)參與外匯業(yè)務(wù)的格局。種金融機(jī)構(gòu)參與外匯業(yè)務(wù)的格局。 （二）（二）1994-20001994-2000年外匯管理體制年外匯管理體制- -售匯結(jié)匯制售匯結(jié)匯制 （1 1）實行外匯收入結(jié)匯制，取消外匯分成）實行外匯收入結(jié)匯制，取消外匯分成 結(jié)匯是指外匯收入者要將其外匯收入賣給外結(jié)匯是指外匯收入者要將其外匯收入賣給外匯指定銀行，后者按掛牌匯率付給本幣的行匯指定銀行，后者按掛牌匯率付給本幣的行為。為。 境內(nèi)所有企事業(yè)單位、機(jī)關(guān)和社會團(tuán)體的各境內(nèi)所有企事業(yè)單位、機(jī)關(guān)和社會團(tuán)體的各類外匯收入必須及時調(diào)回境內(nèi)，均須按銀行掛類外匯收入必須及時調(diào)回境內(nèi)，均須按銀行掛牌匯率，全部結(jié)售給外匯指定銀行。牌匯

21、率，全部結(jié)售給外匯指定銀行。 （2 2）實行銀行售匯制，允許人民幣在經(jīng)）實行銀行售匯制，允許人民幣在經(jīng)常項目下有條件可兌換。常項目下有條件可兌換。 售匯是指外匯指定銀行按掛牌匯率將外售匯是指外匯指定銀行按掛牌匯率將外匯售給需用外匯的單位或個人而收取本幣匯售給需用外匯的單位或個人而收取本幣的行為。的行為。 （3）建立銀行間外匯市場，改進(jìn)匯率形成）建立銀行間外匯市場，改進(jìn)匯率形成機(jī)制機(jī)制 實行銀行結(jié)匯、售匯制后，建立全國統(tǒng)一實行銀行結(jié)匯、售匯制后，建立全國統(tǒng)一的銀行間外匯交易市場。外匯指定銀行是的銀行間外匯交易市場。外匯指定銀行是外匯交易市場的主體。銀行間外匯交易市外匯交易市場的主體。銀行間外匯交易市場主要職能是為各外匯指定銀行相互調(diào)劑場主要職能是為各外匯指定銀行相互調(diào)劑余缺和清算服務(wù)。銀行間外匯交易市場，余缺和清算服務(wù)。銀行間外匯交易市場，由中國人民銀行通過國家外匯管理局監(jiān)督由中國人民銀行通過國家外匯管理局