《宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)（第二版）》課件Ch11 經(jīng)濟(jì)增長的分析框架

1、第十一章經(jīng)濟(jì)增長的分析框架印度政府是否可以采取一些手段來使得印度經(jīng)濟(jì)像印度尼西亞或埃及一樣增長？ 如果可以， 是什么手段？ 如果不可以， 那么使得它之所以如此的印度國情究竟是什么？對涉及于類似問題之中的人類福利而言， 結(jié)果是令人驚愕的： 一旦你開始考慮它們， 就很難再考慮其他事情了。 .盧卡斯我要借此談一談中國經(jīng)濟(jì)增長的新模型， 中國在過去 年間的成功在很大程度上依賴不斷地用新的策略和政策， 也有很好的適應(yīng)性摸著石頭過河， 這句話反映了中國在它的轉(zhuǎn)型期間所采取的實(shí)用主義的精神， 我認(rèn)為這是部分使中國轉(zhuǎn)型成功的原因之一?，F(xiàn)在中國“過河”已經(jīng)過了一半了， 所以我們對河岸那邊已經(jīng)看得更清楚了。市場經(jīng)

2、濟(jì)有許多形勢， 比如日本形勢， 歐洲大陸形勢， 北歐形勢美國的形勢和英國的形勢， 各種市場形勢的結(jié)構(gòu)是不一樣的中國現(xiàn)在越來越認(rèn)識到它所選擇的式是可以非常不同的， 選擇何種市場經(jīng)濟(jì)就會(huì)創(chuàng)造出何種社會(huì)來。 . 斯蒂格利茨本章主要內(nèi)容經(jīng)濟(jì)增長的基本概念與特征事實(shí)新古典經(jīng)濟(jì)理論 新古典增長的索洛斯旺模型 古典、新古典與內(nèi)生增長理論：傳承與差異經(jīng)濟(jì)增長核算何以實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)增長？11.1 經(jīng)濟(jì)增長的特征事實(shí)基本概念人均GDP、勞均GDP與生產(chǎn)率（productivity）經(jīng)濟(jì)增長與經(jīng)濟(jì)繁榮經(jīng)濟(jì)增長與經(jīng)濟(jì)發(fā)展發(fā)展經(jīng)濟(jì)學(xué)與宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)經(jīng)濟(jì)增長的國際比較與特征事實(shí)圖11.1 1960年和2010年世界107 個(gè)國家和

3、地區(qū)相對于美國的經(jīng)濟(jì)增長水平數(shù)據(jù)來源：http:/www.rug.nl/research/ggdc/data/penn-world-table將美國實(shí)際人均GDP設(shè)為1，1960年：（1）世界整體，80%多的國家經(jīng)濟(jì)相對發(fā)展水平不及美國的一半，有65%以上不到美國的1/4，近40%的國家不到美國的1/10（2）OECD國家，內(nèi)部存在一些差距，但整體仍遙遙領(lǐng)先于世界其它國家和地區(qū)（3）東亞各國，整體經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平還十分落后，中國的實(shí)際人均GDP不到美國的3%11.1 經(jīng)濟(jì)增長的特征事實(shí)經(jīng)濟(jì)增長的國際比較與特征事實(shí)圖11.1 1960年和2010年世界107 個(gè)國家和地區(qū)相對于美國的經(jīng)濟(jì)增長水平數(shù)據(jù)

4、來源：http:/www.rug.nl/research/ggdc/data/penn-world-table2010年：（1）世界上仍分別有72%、60%和41%的國家經(jīng)濟(jì)增長水平不及美國的1/2、1/4和1/10，世界整體的“貧富差距”在擴(kuò)大而不是縮小?。?）OECD國家內(nèi)部達(dá)到了一個(gè)相當(dāng)一致的、較高的發(fā)展水平，形成了一個(gè)“富國”的“俱樂部（Club）”，很多低收入國家則集中在左下角，形成了一個(gè)“窮國”的小團(tuán)體（3）以中國香港、新加坡、中國臺(tái)灣和韓國為代表的“亞洲四小龍”等東亞國家和地區(qū)創(chuàng)造了世人注目的“東亞奇跡（East Asian Miracle）”。中國大陸真正的增長起步要比他們晚2

5、0年，但表現(xiàn)相當(dāng)突出，2010年時(shí)我國的實(shí)際人均GDP已經(jīng)達(dá)到美國的21%。11.1 經(jīng)濟(jì)增長的特征事實(shí)經(jīng)濟(jì)增長的國際比較與特征事實(shí)圖11.2 107 個(gè)國家和地區(qū)的不同時(shí)段的年均增長率數(shù)據(jù)來源：http:/www.rug.nl/research/ggdc/data/penn-world-table第一個(gè)25年中，韓國、中國臺(tái)灣、新加坡和日本等取得了年均6%以上的高速增長，前社會(huì)主義國家中的羅馬尼亞和非洲博茨瓦納也有不凡的增長表現(xiàn)第二個(gè)25年，世界經(jīng)濟(jì)增長有放緩的趨勢，但中國的年均增長率達(dá)到8.9%，成為世界經(jīng)濟(jì)舞臺(tái)上的一顆新星。此外，赤道幾內(nèi)亞、莫桑比克和烏干達(dá)等非洲國家，以及印度和智利等發(fā)

6、展中國家在近25年中經(jīng)濟(jì)增長都明顯提速11.1 經(jīng)濟(jì)增長的特征事實(shí)11.1 經(jīng)濟(jì)增長的特征事實(shí)經(jīng)濟(jì)增長的特征事實(shí)靜態(tài)來看，世界各國的經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平存在巨大而持久的差距動(dòng)態(tài)來看，各國的經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平呈現(xiàn)“俱樂部”收斂，即屬于同一“俱樂部”的國家之間存在收斂，但不同“俱樂部”國家之間的經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平并沒有顯著收斂，最窮與最富國家之間的差距甚至仍在擴(kuò)大世界總體的經(jīng)濟(jì)增長率為正，存在長期的經(jīng)濟(jì)增長的趨勢，但近25年來經(jīng)濟(jì)增長率有所放緩國家之間經(jīng)濟(jì)增長率的差距仍在擴(kuò)大，經(jīng)濟(jì)增長率沒有趨同和收斂的跡象11.2 新古典經(jīng)濟(jì)增長理論經(jīng)濟(jì)增長理論的三個(gè)發(fā)展階段 20世紀(jì)40年代以“哈羅德多馬模型” （Harrod-D

7、omar model） 為代表的古典增長理論 20 世紀(jì)60年代以“索洛斯旺模型” （Solow-Swan model） 為代表的新古典增長理論 20世紀(jì)80 年代末興起并發(fā)展至今的各種“內(nèi)生增長理論” （endogenous growth theory)其中由羅伯特 索洛開創(chuàng)的“新古典經(jīng)濟(jì)增長理論” 在思想發(fā)展上起到了承前啟后的作用， 而在解釋現(xiàn)實(shí)、指導(dǎo)實(shí)踐方面， 其重要性則遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過其他兩類理論。索洛本人也由此獲得了1987 年的“諾貝爾經(jīng)濟(jì)學(xué)獎(jiǎng)”。本書重點(diǎn)講解“新古典增長理論”11.2 新古典經(jīng)濟(jì)增長理論 新古典增長的索洛斯旺模型基本假設(shè)：新古典性質(zhì)的總量生產(chǎn)函數(shù) 規(guī)模報(bào)酬不變，即要素投入

8、和生產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)大到原來的倍，總產(chǎn)出也是原來的倍，數(shù)學(xué)上的表述為F（K， L）F（K， L）Y 邊際報(bào)酬遞減，即一種要素投入不變，單純增加另一種要素投入，其邊際產(chǎn)出將會(huì)下降 投入要素間替代彈性為正，即如果一種要素（如工資w ）的價(jià)格上升，可以通過增加資本、減少勞動(dòng)的辦法來調(diào)整要素投入比例，進(jìn)而調(diào)整產(chǎn)出定義替代彈性為：要素替代彈性就意味著工資利率比每上升，資本勞動(dòng)比將上升 滿足“稻田條件”（Inada Condition）即要素投入趨于零時(shí)邊際產(chǎn)出無限大，要素投入趨于無窮時(shí)邊際產(chǎn)出為零11.2 新古典經(jīng)濟(jì)增長理論總量資本積累方程： 人均資本積累方程：11.2 新古典經(jīng)濟(jì)增長理論 索洛斯旺模型（有效人

9、均形式的資本積累方程）圖 11.3 索羅-斯旺模型圖（） 是有效人均變量的水平值，圖（）和圖（）是增長率，箭頭表現(xiàn)了各變量向最終狀態(tài)收斂的“動(dòng)態(tài)轉(zhuǎn)移”過程。假定一個(gè)國家的初始經(jīng)濟(jì)位于A 點(diǎn)，有效人均資本存量為k ，有效人均產(chǎn)出為y 。此時(shí)總投資線sy 高于廣義折舊線（n g ）k，兩者之差k，這意味著有效人均資本存量將上升，資本積累、產(chǎn)出增長，直到k 時(shí)經(jīng)濟(jì)達(dá)到“穩(wěn)態(tài)”11.2 新古典經(jīng)濟(jì)增長理論 參數(shù)變動(dòng)對經(jīng)濟(jì)增長的影響（以儲(chǔ)蓄率上升為例）圖 11.4 儲(chǔ)蓄率上升對索洛斯旺模型的影響11.2 新古典經(jīng)濟(jì)增長理論 索洛斯旺模型對增長現(xiàn)象的解釋 長期增長水平取決于“穩(wěn)態(tài)”，各國穩(wěn)態(tài)的差異受儲(chǔ)蓄率

10、、人口增長率等諸多因素的影響，可能存在較大差異 增長速度取決于與穩(wěn)態(tài)之間的“距離”，相對自身穩(wěn)態(tài)較遠(yuǎn)（較窮）的國家增長速度較快。 長期增長和國民福利取決于外生給定的“技術(shù)進(jìn)步率”11.2 新古典經(jīng)濟(jì)增長理論 資本積累的“黃金律”：使有效人均消費(fèi)達(dá)到最大時(shí)的資本存量 動(dòng)態(tài)無效：在資本存量超過黃金律的情況下，經(jīng)濟(jì)中的資本配置就不再是帕累托最優(yōu)圖 11.5 資本積累的“黃金律”、動(dòng)態(tài)效率和過度投資 11.2 新古典經(jīng)濟(jì)增長理論 中國是否存在“動(dòng)態(tài)無效”？ 圖 11.6 中國的動(dòng)態(tài)無效問題11.2 新古典經(jīng)濟(jì)增長理論 馬爾薩斯陷阱：馬爾薩斯認(rèn)為由于人口的增長始終快于糧食等生活必需品產(chǎn)出的增長，在和平年

11、代和穩(wěn)定時(shí)期迅速膨脹的人口總會(huì)達(dá)到一個(gè)臨界值，隨之而來的將是大面積的饑饉、戰(zhàn)爭和死亡，人口總量下降，經(jīng)濟(jì)進(jìn)入下一個(gè)輪回。 大衛(wèi)李嘉圖提出邊際報(bào)酬遞減是由古典經(jīng)濟(jì)學(xué)家開創(chuàng)、新古典經(jīng)濟(jì)學(xué)家繼承、影響最為深遠(yuǎn)的一個(gè)經(jīng)濟(jì)學(xué)定律。 “哈羅德多馬模型”（Harrod-Domar model，古典經(jīng)濟(jì)增長理論的一個(gè)重要代表）假定規(guī)模報(bào)酬不變、要素邊際報(bào)酬遞減，嚴(yán)格假定兩種要素不可相互替代（即要素替代彈性），使用庫茲涅茨生產(chǎn)函數(shù)：Y=minK,AL，兩邊同除以有效勞動(dòng)投入得到人均形式：yf（k,）mink，1。11.2 新古典經(jīng)濟(jì)增長理論圖 11.7 哈羅德-多馬模型11.2 新古典經(jīng)濟(jì)增長理論 哈羅德多馬模

12、型分析當(dāng)所有重要參數(shù)s、n、g、都是外生給定的情況下，很難保證現(xiàn)實(shí)經(jīng)濟(jì)中的“資本勞動(dòng)比” 使經(jīng)濟(jì)剛好落在均衡增長路徑上，很可能出現(xiàn)下述情況：（）當(dāng)儲(chǔ)蓄率過低時(shí)，將出現(xiàn)物質(zhì)資本積累嚴(yán)重不足，即 sy （n g ）k ，經(jīng)濟(jì)收斂到O點(diǎn)，落入貧困的陷阱。（）當(dāng)儲(chǔ)蓄率過高時(shí)，經(jīng)濟(jì)將收斂到E 點(diǎn)，穩(wěn)態(tài)時(shí)的 ，存在過度投資和資本閑置。 評價(jià)：哈羅德多馬模型提出的“均衡增長” 規(guī)則提醒人們，應(yīng)該兼顧物質(zhì)資本和人力資本，兼顧儲(chǔ)蓄投資和人口政策，使得各種生產(chǎn)要素按比例協(xié)調(diào)發(fā)展，這正是古今中外經(jīng)濟(jì)增長所必須遵循的重要準(zhǔn)則。不過，雖然該模型較好地刻畫了某些特定歷史時(shí)期、特定情況下的非均衡增長現(xiàn)象，但卻無法解釋大多數(shù)

13、情況下各國經(jīng)濟(jì)可以自我協(xié)調(diào)、相對持續(xù)平穩(wěn)增長的事實(shí)， 后來很快就被 世紀(jì) 年代興起的新古典增長模型所取代。 11.2 新古典經(jīng)濟(jì)增長理論 由于新古典增長模型并沒有對“增長的真正根源”技術(shù)進(jìn)步做出合理的解釋，內(nèi)生增長理論（endogenous growth theory）近年來得到迅猛發(fā)展。 內(nèi)生增長理論特點(diǎn)： （）研究目的是為了解釋“廣義技術(shù)進(jìn)步”的產(chǎn)生機(jī)制； （）研究實(shí)質(zhì)都是通過強(qiáng)調(diào)某種經(jīng)濟(jì)機(jī)制的作用，來突破總量生產(chǎn)函數(shù)的“新古典性質(zhì)”， 使經(jīng)濟(jì)可以實(shí)現(xiàn)長期的、“非穩(wěn)態(tài)”（ ）的持續(xù)增長。 假定總量生產(chǎn)函數(shù)為“線性” 函數(shù)Y AK（把勞動(dòng)力投入正規(guī)化為1），人均形式為y k。11.2 新古典經(jīng)濟(jì)增長理論 內(nèi)生增長模型：以線性增長模型為例 結(jié)論：即使不存在技術(shù)進(jìn)步（g ），當(dāng)一個(gè)國家的儲(chǔ)蓄率s n 時(shí)，就有 該國經(jīng)濟(jì)可以實(shí)現(xiàn)持續(xù)的資本積累和經(jīng)濟(jì)增長。但是，如果人口增長過快，該國也會(huì)落入貧困陷阱， 無法實(shí)現(xiàn)工業(yè)化和經(jīng)濟(jì)發(fā)展。圖 11.8 線性內(nèi)生增長模型11.2 新古典經(jīng)濟(jì)增長理論表11.1 幾種經(jīng)濟(jì)增長模型比較11.3 經(jīng)濟(jì)增長核算 定義：增長的核算指的是將所采用的國民產(chǎn)出或人均產(chǎn)出增長率在業(yè)已發(fā)生變化并引起增長的決定因素之間進(jìn)行分配；估計(jì)每一個(gè)決定產(chǎn)出的因素的既定變化對產(chǎn)出影響的大小，以及有關(guān)的估計(jì) 公式： 全要素生