會計研究方法 第三章 數(shù)據(jù)準備

1、第三章 數(shù)據(jù)(shj)準備3.1 樣本(yngbn)選取3.2 變量選擇3.3 數(shù)據(jù)收集3.4數(shù)據(jù)整理數(shù)據(jù)2022/7/151會計研究方法朱慶須共十八頁本章(bn zhn)學習要求掌握數(shù)據(jù)收集與整理的方法，熟悉(shx)指標設計的技巧和樣本選擇的方法。 2022/7/152會計研究方法朱慶須共十八頁3.1 樣本(yngbn)選擇一、樣本整體的選擇一般是簡單隨機抽樣，但有時為了需要也剔除特定的樣本。如：研究資本結構時剔除金融企業(yè)等。樣本是否越大越好？考慮成本(chngbn)。大樣本可能很容易拒絕一切原假設，要結合擬合優(yōu)度考慮。2022/7/153會計研究方法朱慶須共十八頁3.1 樣本(yngbn

2、)選擇二、樣本期間的選擇根據(jù)以前研究者提供的樣本期間根據(jù)事件發(fā)生的時間根據(jù)事件發(fā)生的期間長度根據(jù)樣本容量的要求(yoqi)實例：宋紹清.中國上市公司內部控制信息披露制度性研究朱慶須.IT企業(yè)資本結構研究2022/7/154會計研究方法朱慶須共十八頁3.1 樣本(yngbn)選擇三、對照樣本的選擇對照樣本最基本(jbn)的選取原則是盡可能與觀察樣本的企業(yè)特征相一致。但是不同研究考慮的企業(yè)特征是不同的，因此說明對照樣本的選取原則實際上是要說明研究者考慮了哪些企業(yè)特征。行業(yè)規(guī)模對照組的樣本個數(shù)2022/7/155會計研究方法朱慶須共十八頁3.2 變量選擇與指標(zhbio)設計一、變量及其類型(li

3、xng)：定量變量和定性變量計量型和計數(shù)型有序型和名義型自變量（解釋變量）、因變量（被解釋變量）和控制變量滯后解釋變量內生變量、外生變量2022/7/156會計研究方法朱慶須共十八頁3.2 變量選擇與指標(zhbio)設計二、變量(binling)選擇和指標設計指標實際上是代理變量或替代變量。理論抽象概念變量取值常量僅有一個取值的概念。具有多個取值的概念。指標概念或變量含義的一組可觀察到的事物。2022/7/157會計研究方法朱慶須共十八頁3.2 變量選擇(xunz)與指標設計二、變量選擇和指標(zhbio)設計指標設計在社會學研究中又稱操作化。就是將抽象的概念轉化為可觀察的具體指標的過程。狹

4、義界定為：會計盈余界定為：股票價格是否隨不同性質的會計信息做不同方向的變動等。非正常應計項目的水平例如：盈余管理行為一般來說，操作化的題目即是要收集數(shù)據(jù)的指標（問卷調查的題目、數(shù)據(jù)庫的字段、實驗的數(shù)據(jù)等）。例如：會計信息是否有用？2022/7/158會計研究方法朱慶須共十八頁3.2 變量選擇與指標(zhbio)設計二、變量選擇和指標設計通常(tngchng)可以自行設計或修改自某位學者的指標，有的需要構造變量模型。例如：產品市場競爭程度指標1.赫芬因德指數(shù)。HHI=(Xi/X)2。Xi 為企業(yè)i 的銷售額,X為所有Xi之和。當產業(yè)可容納的企業(yè)數(shù)目一定時，赫芬因德指數(shù)越小，一個產業(yè)內相同規(guī)模的企

5、業(yè)就越多，產業(yè)內企業(yè)之間的競爭越激烈，企業(yè)行為的相互影響程度就越大；2.企業(yè)數(shù)目。3. Lyandres 的做法：企業(yè)銷售額對競爭對手競爭行為的敏感度。銷售費用和管理費用來衡量企業(yè)的競爭行為,計為S&A劉志彪等.資本結構與產品市場競爭強度 .經濟研究. 2003072022/7/159會計研究方法朱慶須共十八頁3.2 變量(binling)選擇與指標設計例如：產品市場競爭程度指標4.李青原等借用Nickell (1996)和Grosfeld and Tressel (2002)的租金指標，且結合我國會計準則加以適度修正來度量我國制造業(yè)上市公司的產品市場競爭程度，即租金(rents)=稅前利潤+

6、當年折舊額+財務費用-加權平均資本成本x資本總額。指標越高，競爭強度越低。借鑒胡繼之、呂一凡(2000)對經濟增加值(EVA)的計算思路，考慮資料獲取及數(shù)據(jù)處理的簡便，具體指標的計算如下:資本總額=普通股股東權益+少數(shù)股東權益+遞延稅項貸方余額(借方余額則為負)+各種準備金余額(壞賬準備、存貨跌價準備、長短期投資的跌價或減值準備等)+短期借款(ji kun)+長期借款(ji kun)+一年內到期的長期負債;加權平均資本成本單位股本資本成本和單位債務資本成本按各自價值權重的加權平均值。稅后單位債務資本成本=稅前單位債務資本成本*(1-邊際所得稅稅率)。權益單位資本成本=無風險收益+市場組合的風險

7、溢價李青原.產品市場競爭、資產專用性與資本結構來自中國制造業(yè)上市公司的經驗證據(jù).金融研究.200704 2022/7/1510會計研究方法朱慶須共十八頁3.3 數(shù)據(jù)(shj)收集一、數(shù)據(jù)(shj)的來源1. 問卷調查2. 實驗數(shù)據(jù)3.歷史數(shù)據(jù)4.模擬數(shù)據(jù)5.實地調研數(shù)據(jù)二、數(shù)據(jù)類型截面數(shù)據(jù)、時間序列數(shù)據(jù)和面板數(shù)據(jù)均衡面板和非均衡面板2022/7/1511會計研究方法朱慶須共十八頁3.3 數(shù)據(jù)(shj)收集三、數(shù)據(jù)(shj)收集的途徑1、數(shù)據(jù)庫：國泰安（GTA）：/Login.aspxCCER數(shù)據(jù)庫：/datalink/login.aspx銳思數(shù)據(jù)：2022/7/1512會計研究方法朱慶須共十八

8、頁3.3 數(shù)據(jù)(shj)收集三、數(shù)據(jù)收集的途徑2、證券服務網站：中國上市公司咨詢網、金融街、證券之星等。3、相關政府機構網站國家統(tǒng)計局、證監(jiān)會、中國銀行、相關部委等。4、一些科研院所、大專院校(d zhun yun xio)的網站和論壇（看運氣了）。2022/7/1513會計研究方法朱慶須共十八頁3.4 數(shù)據(jù)(shj)整理一、數(shù)據(jù)的清理(qngl)對資料的精確性一定要嚴格查核，對錯、假、漏資料要仔細修正；1. 有效范圍清理2.邏輯一致性清理使用電子表格軟件對資料列表繪圖，以驗證資料的邏輯合理性，對不合理的數(shù)值要有所處理；3.數(shù)據(jù)質量抽查2022/7/1514會計研究方法朱慶須共十八頁3.4 數(shù)

9、據(jù)(shj)整理二、缺失數(shù)據(jù)的處理1.剔除法：如果數(shù)量不多，剔除缺失樣本個體。2.替代法：如果丟失的觀測值很多的話，潛在的有效性損失要求尋求另外的解決辦法。如果可以有一些先驗的信息，最好的辦法就是為丟失的觀測值指定數(shù)值。1) 丟失的觀測值取已有的樣本觀測值的均值。但如果將模型推廣到多個獨立變量的模型，且其中只有(zhyu)一個變量具有丟失觀測值，則這種替代辦法可能會產生不同的斜率估計量并可能改變估計的有效性。2)時間序列的代理觀測值。3）工具變量法。2022/7/1515會計研究方法朱慶須共十八頁3.4 數(shù)據(jù)(shj)整理三、數(shù)據(jù)描述對數(shù)據(jù)數(shù)值作一些整理，表列各種基本統(tǒng)計量、變量之間的兩兩交互

10、列表、做一些初步分析。例如：肖作平.資本結構影響因素和雙向效應動態(tài)模型來自(li z)中國上市公司面板數(shù)據(jù)的新證據(jù).經濟評論，2004年第2期“四數(shù)據(jù)來源及樣本的選擇”部分2022/7/1516會計研究方法朱慶須共十八頁思考題仔細研讀“李青原.產品市場競爭、資產專用性與資本結構來自中國制造業(yè)上市公司的經驗證據(jù).金融研究(ynji).200704 ”中“租金”指標的計量方法，并說明數(shù)據(jù)收集的來源，并上機計算07和08年的IT企業(yè)的租金指標。2022/7/1517會計(kui j)研究方法朱慶須共十八頁內容摘要第三章 數(shù)據(jù)準備。2022/2/6。會計研究方法朱慶須。有序型和名義型。通?？梢宰孕性O計或修改自某位學者的指標，有的需要構造變量模型。Xi 為企業(yè)i 的銷售額,X為所有Xi之和。劉志彪等.資本結構與產品市場競爭強度 .經濟研究. 200307。租金(rents)=稅前利潤+當年折舊額+財務費用-加權平均