脈動(dòng)網(wǎng)-H1醫(yī)療健康產(chǎn)業(yè)投融資報(bào)告

1、在全球范圍內(nèi)，醫(yī)療健康領(lǐng)域融資總額206.3 億美元一共發(fā)生交易730 起2019H12011H12019H1全球融資額和融資事件數(shù)分布21035856159560.1542116.4513140.7730206.31441556.97.311.328.634.8206.3億美元，同比增加47%，延續(xù)增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)2018H1融資事件數(shù)出現(xiàn) 階 段 性 低 點(diǎn) ， 2019H1開(kāi)始回升，創(chuàng)下730起的歷史最高水平2012H12013H12014H12015H12016H12017H12018H12019H1融資額（億美元）融資事件數(shù)（起）億美元，融資事件數(shù)將達(dá)到1460起， 將繼續(xù)保持增長(zhǎng)20112

2、019H1全球融資額和融資事件數(shù)分布412.614603341012241 912271028850144.4206.314603341012241 912271028850144.4206.3730479104.333721812.954.517.924.9融資額（億美元）融資事件數(shù)（起）2019H1全球融資項(xiàng)目輪次分布49.520845.11828.3從融資輪次分布看，A 輪融資額和融資事件數(shù)都位居第一，分別為49.5億美元、208起822.3250.51.290.1 10.430.21671.0311.42614.7133.8315.6442.54來(lái)發(fā)展融資額（億美元）融資事件數(shù)（起）生

3、物技術(shù)成為最熱門的投資領(lǐng)域，164個(gè)項(xiàng)目融資總額達(dá)59.1生物技術(shù)成為最熱門的投資領(lǐng)域，164個(gè)項(xiàng)目融資總額達(dá)59.1億美元，占上半年融資總額的29%生物技術(shù)、醫(yī)藥、科技醫(yī)療三大熱門領(lǐng)域共計(jì)發(fā)生438起融資事件，占季度融資事件總數(shù)的60%2019H1全球融資項(xiàng)目領(lǐng)域分布59.115149.31231068826.119.719.411.1325.974.8144.5243.759.115149.31231068826.119.719.411.1325.974.8144.5243.7.87融資總額（億美元）融資事件數(shù)（起）2019H1在中國(guó)，醫(yī)療健康融資總額43.4億美元一共發(fā)生交易207 起2

4、011H12019H1國(guó)內(nèi)融資額分布-46%98%188%10.473%18.026.1-3%54.6109%43.4-21%-2019H1國(guó)內(nèi)醫(yī)療健康領(lǐng)域融資總額為43.4億美元，同比下降21%2019H1國(guó)內(nèi)醫(yī)療健康領(lǐng)域融資總額為43.4億美元，同比下降21%，但與2018下半年35.5億美元相比，仍增加了20%-46%，振幅高達(dá)234%2012H12013H12014H12015H12016H12017H12018H12019H1融資額（億美元）增長(zhǎng)率全20112019H1國(guó)內(nèi)融資額分布79.1167%159%64.168.41 0%43.043.449%20.57%10%4.43.0-

5、32%79.1167%159%64.168.41 0%43.043.449%20.57%10%4.43.0-32%7.916%20122013201420152016201720182019H1融資額（億美元）增長(zhǎng)率2011H12019H1國(guó)內(nèi)融資事件數(shù)和單筆融資額分布7404348381278173453217805602311 295185120952072019H1國(guó)內(nèi)共有比下降30%從過(guò)去幾年上半年融2019H1國(guó)內(nèi)共有比下降30%從過(guò)去幾年上半年融嚴(yán)元，同比增加13%2012H12013H12014H12015H12016H12017H12018H12019H1融資事件數(shù)（起）單筆融

6、資額（萬(wàn)美元）20112019H1國(guó)內(nèi)融資事件數(shù)和單筆融資額分布20974143401 389457137122076036121116174 20974143401 389457137122076036121116174 400695預(yù)計(jì)2019全年融資事件414起，同比下降68%預(yù)計(jì)2019全年融資事件414起，同比下降68%預(yù)計(jì)2019全年國(guó)內(nèi)項(xiàng)目單筆融資額為2097萬(wàn)美元，同比增加84%，主要得益于融資總額增加而融資事件減少20122013201420152016201720182019H1融資事件數(shù)（起）單筆融資額（萬(wàn)美元）2019H1國(guó)內(nèi)融資項(xiàng)目金額分布（美元）1億及以上億萬(wàn)9 4

7、%15 8%14 7%萬(wàn)萬(wàn)11 6%37 19%500萬(wàn)以下10856%說(shuō)明國(guó)內(nèi)項(xiàng)目融資體量偏低80%（2018H1的為4個(gè)）0204060801001202019H1國(guó)內(nèi)共有54個(gè)項(xiàng)目獲得A輪投資，A輪以前和A輪以后項(xiàng)目數(shù)量占比分別為27%、43%，融資輪次越靠后，表明項(xiàng)目成熟度越高2019H1國(guó)內(nèi)共有54個(gè)項(xiàng)目獲得A輪投資，A輪以前和A輪以后項(xiàng)目數(shù)量占比分別為27%、43%，融資輪次越靠后，表明項(xiàng)目成熟度越高2019H1國(guó)內(nèi)融資項(xiàng)目輪次分布2%2%8%14%12%13%12%1%4%30%2%8%14%12%13%12%1%4%30%1%天使輪PreA輪A輪A+輪preB輪B輪B+輪pre

8、C輪C輪C+輪D輪戰(zhàn)略投資PreIPO24%對(duì)比2017H12019H1醫(yī)特別是近幾年生物制藥企業(yè)的數(shù)量的增長(zhǎng)較快2019H1國(guó)內(nèi)融資項(xiàng)目領(lǐng)域分布3731271814131141113731271814131141112019H12018H12017H1醫(yī)藥2019H12018H12017H1醫(yī)藥醫(yī)療器械醫(yī)療器械生物技術(shù)生物技術(shù)醫(yī)療信息化醫(yī)療器械醫(yī)藥生物技術(shù)科技醫(yī)療醫(yī)療信息化醫(yī)藥醫(yī)療信息化科技醫(yī)療科技醫(yī)療2019H1國(guó)內(nèi)融資項(xiàng)目領(lǐng)域投資成熟度分布73%50%65%63%61%56%54%48%46%42%38%32%域的投資成熟度最高輪醫(yī)藥和大健康領(lǐng)域共計(jì)4個(gè)項(xiàng)目處于PreIPO，這些項(xiàng)目很快

9、會(huì)登陸證券市場(chǎng)， 其他領(lǐng)域則沒(méi)有PreIPO項(xiàng)目2019H1國(guó)內(nèi)融資項(xiàng)目領(lǐng)域與輪次分布領(lǐng)域天使輪PreA輪A輪A+輪preB輪B輪B+輪preC輪C輪C+輪D輪E輪戰(zhàn)略投資Pre IPO醫(yī)藥2111316543生物技術(shù)43131552醫(yī)療器械281012213科技醫(yī)療748123醫(yī)療信息化53241111大健康44211基層醫(yī)療3412消費(fèi)醫(yī)療213211流通渠道1111母嬰健康1康復(fù)護(hù)理1醫(yī)療金融1合計(jì)26245571192121131154目融資發(fā)生在北京， 上海與廣東融資項(xiàng)目目融資發(fā)生在北京， 上海與廣東融資項(xiàng)目分列二、三位件主要發(fā)生在北京2019H1國(guó)內(nèi)融資項(xiàng)目地域與領(lǐng)域分布地域醫(yī)藥生

10、物技術(shù)醫(yī)療器械科技醫(yī)療醫(yī)療信息化大健康消費(fèi)醫(yī)療基層醫(yī)療流通渠道醫(yī)療金融康復(fù)護(hù)理母嬰健康總計(jì)北京31257876221154上海118852134143廣東6477212130江蘇1167125浙江5213211116湖北3111118四川22217香港426山東314安徽1113福建112陜西112重慶112湖南112江西11遼寧11內(nèi)蒙古112019H1國(guó)內(nèi)融資額前5項(xiàng)目融資總計(jì)達(dá)2019H1國(guó)內(nèi)融資額前5項(xiàng)目融資總計(jì)達(dá)17.1億美元，占到半年度融資總額的40%2019H1國(guó)內(nèi)融資排名前5企業(yè)名單排名企業(yè)名稱所屬領(lǐng)域融資輪次融資金額1京東健康流通渠道A輪超10億美元2企鵝杏仁集團(tuán)基層醫(yī)療未公

11、開(kāi)2.5億美元3艾力斯醫(yī)藥醫(yī)藥首輪11.8億人民幣4海和生物醫(yī)藥PreIPO1.466億美元5水滴公司醫(yī)療金融C輪超10億人民幣2019H1在國(guó)外，醫(yī)療健康融資總額163億美元一共發(fā)生交易523 起2019H1國(guó)外醫(yī)療健康領(lǐng)域融資總額為1632019H1國(guó)外醫(yī)療健康領(lǐng)域融資總額為163億美元，創(chuàng)下歷史新高，同比增加89%2011H12019H1國(guó)外融資額分布163.0172%136%98%90.386.089%59%40%5.57.716.8-8%-5%2012H12013H12014H12015H12016H12017H12018H12019H1172%136%98%90.386.089%5

12、9%40%5.57.716.8-8%-5%融資額（億美元）增長(zhǎng)率20112019H1國(guó)外融資額分布8.872%15.199%34.280%61.598%159.0266.167%32616323%20122013201420152016201720182019H1融資額（億美元）增長(zhǎng)率2011H12019H1國(guó)外融資事件數(shù)和單筆融資額分布3947523981131672312501329290431121830703544884637897002019H1國(guó)外共有2019H1國(guó)外共有創(chuàng)下歷史最高水平比減少22%2012H12013H12014H12015H12016H12017H12018H1

13、2019H1融資事件數(shù)（起）單筆融資額（萬(wàn)美元）20112019H1國(guó)外融資事件數(shù)和單筆融資額分布15726336815691 8027755733163715104631 7558575468670預(yù)計(jì)2019全年融資事件數(shù)將超過(guò)1000起預(yù)計(jì)2019全年融資事件數(shù)將超過(guò)1000起從項(xiàng)目平均融資額看， 預(yù)計(jì)2019全年略有下降20122013201420152016201720182019H1融資事件數(shù)（起）單筆融資額（萬(wàn)美元）2019H1美國(guó)共發(fā)生367起2019H1美國(guó)共發(fā)生367起融資事件，占比達(dá)到70%歐洲地區(qū)共發(fā)生110 起融資事件，僅為美國(guó)的30%，項(xiàng)目融資總額只有28.1億美元，比美國(guó)少近百億美元2019H1國(guó)外融資項(xiàng)目地域分布2019H1中美醫(yī)療健康領(lǐng)域投融資情況對(duì)比207起VS367起2019H1中美項(xiàng)目融資額分布對(duì)比情況（美元）4%8%299億299萬(wàn)萬(wàn)萬(wàn)56%8%871460157%87146015703719%703752116%521117%20%15%5315%5325%美國(guó)項(xiàng)目融資額集中比超過(guò)50%108中國(guó)美國(guó)1082019H1中美項(xiàng)目融資輪次分布對(duì)比情況PreIPO2%4 0 0%4158%415輪0%0輪0%02 1%93%919輪2% 36%19C+輪C輪preC輪12%1%1211%12111%3700%3713%輪輪12%