大智慧DDE產(chǎn)品使用說明書課件

大智慧

DDE深度數(shù)據(jù)估算決策系統(tǒng)上海大智慧網(wǎng)絡(luò)技術(shù)有限公司產(chǎn)品設(shè)計(jì)：李濤大智慧

DDE深度數(shù)據(jù)估算決策系統(tǒng)上海大智慧網(wǎng)絡(luò)技術(shù)有限公司1前言－用盡好的工具要在投資中超過別人必須要“用好的工具，有領(lǐng)先的思想，有大的智慧”。

大智慧始終堅(jiān)持探索前人沒有觸及或沒有深度挖掘的領(lǐng)域，一直以來大智慧創(chuàng)造性的產(chǎn)品被投資者公認(rèn)為權(quán)威的投資工具。一系列針對行情交易數(shù)據(jù)分析的成果至今無人能夠抄襲，從散戶線、龍虎看盤再到現(xiàn)在的DDE，為堅(jiān)持學(xué)習(xí)和研究新思想的投資者帶來了豐厚的投資利潤。

前言－用盡好的工具要在投資中超過別人必須要“用好的工具，有領(lǐng)2媒體和用戶評價(jià)媒體和用戶評價(jià)3媒體和用戶評價(jià)ming530說：“我從2月1日開始觀察了一個(gè)月,然后在3月1日開始正式使用,到今天收益至少超過了50%我覺得很好,而且如果不是因?yàn)槭俏倚鹿擅?我一定都翻倍了!不過股票是活的,軟件的公式是死的,關(guān)鍵在于靈活運(yùn)用!(2007-4-2311:45:00)網(wǎng)友愚木劍說：只有擁有大智慧的人，才會用好大智慧！再好的軟件，也需要會使用，才能發(fā)揮作用。我3月14號晚上開通，16號，買入600340國祥股份。在3月29號買入600872中炬高新，30號漲停板賣出！大智慧LEVEL2最大的優(yōu)點(diǎn)在于：大大的縮小了我們選擇潛力股的范圍！做到與主力資金同進(jìn)退，勝算大多了！媒體和用戶評價(jià)ming530說：“我從2月1日開始觀察了一個(gè)4第一章數(shù)據(jù)的本源DDE(DataDepthEstimate)深度數(shù)據(jù)估算的研究對象為上證所Level-2行情。Level-2行情是在已有的上證所即時(shí)行情（Show2003）基礎(chǔ)上設(shè)計(jì)的具有增值內(nèi)容的新行情

相對于老行情，Level-2揭示了交易的細(xì)節(jié)，接近于真實(shí)的交易過程，我們可以用“通透”兩個(gè)字來形容新行情。

第一章數(shù)據(jù)的本源DDE(DataDepthEstima51.1上證所Level-2關(guān)鍵數(shù)據(jù)的含義

十檔買賣盤

買入委托和賣出委托前10檔的委托價(jià)和委托量，投資者可以看得更遠(yuǎn)，哪個(gè)價(jià)位有阻力？哪個(gè)價(jià)位有支撐？到某個(gè)價(jià)位能夠買入或賣出多少。

1.1上證所Level-2關(guān)鍵數(shù)據(jù)的含義十檔買賣盤6總買和總賣

當(dāng)前全部買入(賣出)委托的總量和加權(quán)均價(jià)，據(jù)此投資者可以判斷盤中的支撐位(委買均價(jià))、阻力位(委賣均價(jià))、支撐力度(委買總量)、阻力大小(委賣均價(jià))，還可以根據(jù)這些數(shù)據(jù)的動態(tài)變化分析多空雙方力量的變化，尋找行情的轉(zhuǎn)折點(diǎn)?？傎I和總賣7下圖是委買/委賣總量和均價(jià)在分時(shí)圖上的圖形化表述

下圖是委買/委賣總量和均價(jià)在分時(shí)圖上的圖形化表述8通葡股份2007年4月13日的分時(shí)走勢圖，10:52委買總量線上穿委賣總量線，隨后展開一波7.5%的上漲行情

通葡股份2007年4月13日的分時(shí)走勢圖，10:52委買總量9逐筆成交

在Level-2之前，滬深交易所提供的都是行情快照，大家看到的分筆成交其實(shí)是兩次快照期間累計(jì)的成交量和最后一筆的價(jià)格，而逐筆成交則是真實(shí)的每筆成交價(jià)和成交量的明細(xì)數(shù)據(jù)。逐筆成交極大地提高了行情的透明度，是DDE深度數(shù)據(jù)估算的一項(xiàng)重要考量數(shù)據(jù)。逐筆成交10買賣隊(duì)列

買一或賣一的前50筆委托單明細(xì)，根據(jù)委托單的大小或委托單是否有規(guī)律，可以判斷委托是機(jī)構(gòu)、大戶、或散戶所為。買賣隊(duì)列是DDE的重點(diǎn)考量數(shù)據(jù)，它和逐筆數(shù)據(jù)一起作為“逐單分析”的原始數(shù)據(jù)。

買賣隊(duì)列111.2Level-2基礎(chǔ)數(shù)據(jù)的看盤

區(qū)分機(jī)構(gòu)和散戶委托單江泉實(shí)業(yè)2007年4月16日漲停板上的機(jī)構(gòu)掛單

1.2Level-2基礎(chǔ)數(shù)據(jù)的看盤區(qū)分機(jī)構(gòu)和散戶委托單12異常交易信息－撤單

異常交易信息－撤單13看懂Level-2動態(tài)行情

看懂Level-2動態(tài)行情14看懂隊(duì)列矩陣

看懂隊(duì)列矩陣15第二章逐單分析逐單分析是DDE(DataDepthEstimate)深度數(shù)據(jù)估算的重要組成部分，是對已成交委托單的分析。Level-2揭示了買賣隊(duì)列和逐筆成交，買賣隊(duì)列本質(zhì)上是被動成交方向上的委托單，而逐筆成交卻不是主動成交方向上的委托單，但我們可以根據(jù)逐筆成交數(shù)據(jù)和之前的委托隊(duì)列相比對計(jì)算出主動成交方向的委托單。獲得了全部已成交的委托單明細(xì)對我們進(jìn)一步的數(shù)據(jù)分析具有非常重要的意義。從技術(shù)上說逐單分析包括幾個(gè)重要環(huán)節(jié)，分別是：記憶委托隊(duì)列、記憶逐筆成交、逐筆成交和委托隊(duì)列相比對計(jì)算主動成交單、對全部的已成交委托單分類匯總、構(gòu)建分析模型指導(dǎo)投資決策(DDE)第二章逐單分析逐單分析是DDE(DataDepthEs16大智慧DDE產(chǎn)品使用說明書課件17看懂逐筆交易

逐筆交易演繹了買賣雙方委托單的成交過程，觀察逐筆交易能夠幫助我們理解逐單推算的方法，逐筆交易包含三列數(shù)據(jù)，分別是逐筆成交量，委托買入單量和委托賣出單量，逐筆成交揭示了每一筆成交對應(yīng)的買入委托單和賣出委托單。通過觀察逐筆交易我們可以更清楚地了解成交地過程，同時(shí)我們還可以了解逐單分析中誤差的程度大小以及產(chǎn)生誤差的原因，對于我們更好的應(yīng)用逐單統(tǒng)計(jì)有重要作用。逐筆交易的詳細(xì)說明請查看軟件說明書?？炊鸸P交易18大智慧DDE產(chǎn)品使用說明書課件19逐單分析數(shù)據(jù)的函數(shù)調(diào)用

對于逐單統(tǒng)計(jì)結(jié)果，我們給出了一系列函數(shù)供用戶調(diào)用，用戶可以用這些函數(shù)構(gòu)造自己的決策系統(tǒng)，事實(shí)上我們的DDE決策系統(tǒng)就完全構(gòu)造在這些函數(shù)的基礎(chǔ)上。我們一直強(qiáng)調(diào)構(gòu)造個(gè)性化的決策系統(tǒng)，原因在于我們提供的決策系統(tǒng)用戶量很大，對市場的沖擊最終會造成系統(tǒng)的鈍化

逐單分析數(shù)據(jù)的函數(shù)調(diào)用20成交單數(shù)模型和應(yīng)用

我們可以看到如何應(yīng)用逐單分析的基礎(chǔ)數(shù)據(jù)構(gòu)造一個(gè)最簡單而又非常有實(shí)戰(zhàn)價(jià)值的分析模型，對于投資者學(xué)習(xí)構(gòu)建自己的決策系統(tǒng)是一個(gè)重要的啟迪

成交單數(shù)模型和應(yīng)用我們可以看到如何應(yīng)用逐單分析的基礎(chǔ)數(shù)據(jù)構(gòu)21假設(shè)證券市場有很大的不確定性，任何模型都要先基于一定的假設(shè)，這個(gè)假設(shè)的合理性越強(qiáng)，模型才越貼近真實(shí)的情況，實(shí)用價(jià)值才越大。我們這個(gè)模型的假設(shè)是這樣的，機(jī)構(gòu)委托的平均每筆手?jǐn)?shù)大于散戶委托的平均每筆手?jǐn)?shù)。在這個(gè)模型里我們不需要知道機(jī)構(gòu)的委托手?jǐn)?shù)和散戶的委托手?jǐn)?shù)到底有多大，我們認(rèn)為，即使機(jī)構(gòu)拆單的情況下，其手?jǐn)?shù)仍然要比散戶的手?jǐn)?shù)大。

假設(shè)22推理買入量＝賣出量＝成交量；買入成交委托單數(shù)×平均買入委托每單手?jǐn)?shù)＝買入量賣出成交委托單數(shù)×平均賣出委托每單手?jǐn)?shù)＝賣出量買入成交委托單數(shù)/賣出成交委托單數(shù)＝平均賣出委托每單手?jǐn)?shù)/平均買入委托每單手?jǐn)?shù)

推理23根據(jù)我們的假設(shè)，機(jī)構(gòu)的每單委托量大于散戶的每單委托量，而委托單數(shù)又和委托量成反比，那么如果買入委托單數(shù)越大說明散戶買入越多，如果賣出委托單數(shù)越大說明機(jī)構(gòu)買入越多。

根據(jù)我們的假設(shè)，機(jī)構(gòu)的每單委托量大于散戶的每單委托量，而委托24構(gòu)造分析指標(biāo)

根據(jù)上面的推理，我們只要計(jì)算賣出委托單數(shù)和買入委托單數(shù)之間的差值，就可以知道當(dāng)日的籌碼是由散戶流向機(jī)構(gòu)還是由機(jī)構(gòu)流向散戶。

構(gòu)造分析指標(biāo)25應(yīng)用舉例

北海國發(fā)2007年4月25日上午走勢，不管股價(jià)如何波動，單數(shù)差持續(xù)向上，機(jī)構(gòu)吃貨跡象非常明顯

應(yīng)用舉例26短線精靈預(yù)警－機(jī)構(gòu)吃貨立即買入成交單大于50萬股或100萬元或和流通盤的比值大于0.1%

恒順醋業(yè)在20072007年4月25日有兩次機(jī)構(gòu)吃貨的預(yù)警，第一次發(fā)生在9點(diǎn)44分，當(dāng)時(shí)的單數(shù)差還較小，我們還不明確機(jī)構(gòu)意圖，就此買入風(fēng)險(xiǎn)較大，放棄。在以后兩個(gè)小時(shí)的成交中，股價(jià)窄幅波動，但單數(shù)差持續(xù)增加，機(jī)構(gòu)增倉跡象明顯，在13點(diǎn)17分再次發(fā)出機(jī)構(gòu)吃貨信號，股價(jià)上漲還很少，我們看到這種情況后就可以果斷買入，最終以漲停報(bào)收。

短線精靈預(yù)警－機(jī)構(gòu)吃貨立即買入成交單大于50萬股或100萬元27逐單分析的誤差逐單分析的過程存在誤差，誤差產(chǎn)生的原因是隊(duì)列矩陣不完整，誤差的大小和成交的活躍程度有關(guān)，成交發(fā)生在隊(duì)列之外的情況越多，誤差就越大。逐單分析的誤差28第三章DDE決策系統(tǒng)DDE決策系統(tǒng)的原理

DDE從三個(gè)方面對逐單分析的結(jié)果進(jìn)行了模型化分析，一是委托單的大小，反映不同資金能力的投資者的交易方向，我們稱之為DDX；二是委托單的數(shù)量，它反映了交易參與者的眾寡，稱為DDY；三是大單差分，是對大單質(zhì)量的評價(jià)，反映大資金的實(shí)力，稱為DDZ。我們用下圖來描繪其分析模式。盤中我們的系統(tǒng)總是實(shí)時(shí)的從3個(gè)方面對所有股票進(jìn)行分析計(jì)算，并動態(tài)排序，投資者可以從這些排序中迅速選擇指標(biāo)綜合評價(jià)較高的股票進(jìn)行操作。第三章DDE決策系統(tǒng)DDE決策系統(tǒng)的原理29DDE綜合決策頁面

DDE綜合決策頁面提供了如下幾項(xiàng)重要的數(shù)據(jù)：

DDX指標(biāo)當(dāng)日值排序(由高到低)DDX指標(biāo)當(dāng)日值是當(dāng)日大單買入凈量占流通盤的比率，這個(gè)排序代表就是當(dāng)日大資金買入比例的排序，排行靠前的股票往往具有短線爆發(fā)力。DDE綜合決策頁面30DDY當(dāng)日值排序(由高到低)DDY指標(biāo)是當(dāng)日賣出單數(shù)減去買入單數(shù)占散戶人數(shù)（估算值）的比例，排行靠前的股票代表當(dāng)日出貨散戶人數(shù)比例最大的股票。這個(gè)值一方面可以和DDX相互驗(yàn)證，另一方面可以發(fā)現(xiàn)主力悄悄建倉的股票。DDY當(dāng)日值排序(由高到低)31DDZ指標(biāo)排序(由高到低)有些多空爭斗比較激烈的股票，買賣雙方的買賣量都很大，DDZ的作用在于衡量買賣雙方大單的力度，這種股票對于大盤股或機(jī)構(gòu)分歧較大的股票比較有效，當(dāng)然對于多方主力占絕對優(yōu)勢的股票更容易排行靠前。DDZ指標(biāo)排序(由高到低)3261

DDX階段值排行(由高到低)表示一個(gè)階段大單買入凈量占流通盤比率靠前的股票，可以找出主力階段建倉的股票，可以發(fā)現(xiàn)一些中線牛股，這些股票在短線回調(diào)時(shí)是很好的買入機(jī)會

61

DDX階段值排行(由高到低)33DDY階段值排行(由高到低)表示一個(gè)階段散戶賣出最多的股票，可以發(fā)現(xiàn)一些主力悄悄建倉的股票。DDY階段值排行(由高到低)34DDE決策頁面的實(shí)戰(zhàn)價(jià)值

統(tǒng)計(jì)顯示DDE序列指標(biāo)排序靠前的股票走勢遠(yuǎn)遠(yuǎn)強(qiáng)于大盤，以次為基礎(chǔ)的投資組合收益強(qiáng)于大盤。DDE決策頁面的實(shí)戰(zhàn)價(jià)值35大智慧DDE產(chǎn)品使用說明書課件36大智慧DDE產(chǎn)品使用說明書課件37大智慧DDE產(chǎn)品使用說明書課件38大智慧DDE產(chǎn)品使用說明書課件39DDX的用法DDX指標(biāo)計(jì)算的是大委托單的買入量占流通盤的比率DDX紅綠柱線表示當(dāng)日大單買入凈量占流通盤的百分比(估計(jì)值)，紅柱表示大單買入量較大，綠柱表示大單賣出量較大，DDX1是大單買入凈量60日(參數(shù)p1)平滑累加值占流通盤比例，DDX2和DDX3是其5日(參數(shù)p2)和10日(參數(shù)p3)移動平均線。DDX的用法40用法(1)如果當(dāng)日紅綠柱線為紅色表示當(dāng)日大單買入量較大，反之如果當(dāng)日紅綠柱線為綠色表示大單賣出較多

(2)3線持續(xù)向上主力買入積極，股價(jià)有持續(xù)的上漲動力

(3)3線持續(xù)向下表示主力持續(xù)賣出。

用法41DDX指標(biāo)的典型看漲形態(tài)

DDX指標(biāo)的典型看漲形態(tài)42大智慧DDE產(chǎn)品使用說明書課件43大智慧DDE產(chǎn)品使用說明書課件44大智慧DDE產(chǎn)品使用說明書課件45大智慧DDE產(chǎn)品使用說明書課件46DDY的用法

漲跌動因指標(biāo)是每日賣出單數(shù)和買入單數(shù)的差值占筆數(shù)化流通盤的比例。筆數(shù)化流通盤＝流通盤/一段時(shí)間的平均每單成交手?jǐn)?shù)DDY的用法47DDY紅綠柱線是每日賣出單數(shù)和買入單數(shù)的差占筆數(shù)化流通盤的比例(估算值)，DDY1是單數(shù)差的60日平滑累加值(參數(shù)P1可調(diào))，DDY2是DDY1的5日和10日均線DDY紅綠柱線是每日賣出單數(shù)和買入單數(shù)的差占筆數(shù)化流通盤的比48用法:(1)如果當(dāng)日紅綠柱線為紅色表示當(dāng)日單數(shù)差為正，大單買入較多，反之如果當(dāng)日紅綠柱線為綠色表示當(dāng)日單數(shù)差為負(fù)，大單賣出較多(2)3線持續(xù)向上則表示籌碼在持續(xù)向少數(shù)人轉(zhuǎn)移，有主力資金收集，股價(jià)有持續(xù)的上漲動力。(3)漲跌動因指標(biāo)所要在一個(gè)較長的周期內(nèi)觀察，如果一段時(shí)間3線持續(xù)向上，那么每次股價(jià)回調(diào)就是買入良機(jī)。(4)一般的,在0軸以上說明長期的累積值是趨向搜集，0軸以下說明長期的累積值是發(fā)散。用法:49(5)"漲跌動因"指標(biāo)具有極大的超前性，因?yàn)榛I碼的收集和發(fā)散都有一個(gè)過程。股價(jià)盡管還沿著原來的趨勢運(yùn)行，但籌碼轉(zhuǎn)移的方向已經(jīng)逆轉(zhuǎn)。(5)"漲跌動因"指標(biāo)具有極大的超前性，因?yàn)榛I碼的收集和發(fā)散50DDZ的用法

紅色彩帶表示了大資金買入強(qiáng)度，色帶越寬、越高表示買入強(qiáng)度越大。當(dāng)彩帶突然升高放寬時(shí)往往預(yù)示短線將快速上漲。DDZ的用法51大智慧DDE產(chǎn)品使用說明書課件52謝謝！謝謝！53演講完畢，謝謝觀看！演講完畢，謝謝觀看！54大智慧

DDE深度數(shù)據(jù)估算決策系統(tǒng)上海大智慧網(wǎng)絡(luò)技術(shù)有限公司產(chǎn)品設(shè)計(jì)：李濤大智慧

DDE深度數(shù)據(jù)估算決策系統(tǒng)上海大智慧網(wǎng)絡(luò)技術(shù)有限公司55前言－用盡好的工具要在投資中超過別人必須要“用好的工具，有領(lǐng)先的思想，有大的智慧”。

大智慧始終堅(jiān)持探索前人沒有觸及或沒有深度挖掘的領(lǐng)域，一直以來大智慧創(chuàng)造性的產(chǎn)品被投資者公認(rèn)為權(quán)威的投資工具。一系列針對行情交易數(shù)據(jù)分析的成果至今無人能夠抄襲，從散戶線、龍虎看盤再到現(xiàn)在的DDE，為堅(jiān)持學(xué)習(xí)和研究新思想的投資者帶來了豐厚的投資利潤。

前言－用盡好的工具要在投資中超過別人必須要“用好的工具，有領(lǐng)56媒體和用戶評價(jià)媒體和用戶評價(jià)57媒體和用戶評價(jià)ming530說：“我從2月1日開始觀察了一個(gè)月,然后在3月1日開始正式使用,到今天收益至少超過了50%我覺得很好,而且如果不是因?yàn)槭俏倚鹿擅?我一定都翻倍了!不過股票是活的,軟件的公式是死的,關(guān)鍵在于靈活運(yùn)用!(2007-4-2311:45:00)網(wǎng)友愚木劍說：只有擁有大智慧的人，才會用好大智慧！再好的軟件，也需要會使用，才能發(fā)揮作用。我3月14號晚上開通，16號，買入600340國祥股份。在3月29號買入600872中炬高新，30號漲停板賣出！大智慧LEVEL2最大的優(yōu)點(diǎn)在于：大大的縮小了我們選擇潛力股的范圍！做到與主力資金同進(jìn)退，勝算大多了！媒體和用戶評價(jià)ming530說：“我從2月1日開始觀察了一個(gè)58第一章數(shù)據(jù)的本源DDE(DataDepthEstimate)深度數(shù)據(jù)估算的研究對象為上證所Level-2行情。Level-2行情是在已有的上證所即時(shí)行情（Show2003）基礎(chǔ)上設(shè)計(jì)的具有增值內(nèi)容的新行情

相對于老行情，Level-2揭示了交易的細(xì)節(jié)，接近于真實(shí)的交易過程，我們可以用“通透”兩個(gè)字來形容新行情。

第一章數(shù)據(jù)的本源DDE(DataDepthEstima591.1上證所Level-2關(guān)鍵數(shù)據(jù)的含義

十檔買賣盤

買入委托和賣出委托前10檔的委托價(jià)和委托量，投資者可以看得更遠(yuǎn)，哪個(gè)價(jià)位有阻力？哪個(gè)價(jià)位有支撐？到某個(gè)價(jià)位能夠買入或賣出多少。

1.1上證所Level-2關(guān)鍵數(shù)據(jù)的含義十檔買賣盤60總買和總賣

當(dāng)前全部買入(賣出)委托的總量和加權(quán)均價(jià)，據(jù)此投資者可以判斷盤中的支撐位(委買均價(jià))、阻力位(委賣均價(jià))、支撐力度(委買總量)、阻力大小(委賣均價(jià))，還可以根據(jù)這些數(shù)據(jù)的動態(tài)變化分析多空雙方力量的變化，尋找行情的轉(zhuǎn)折點(diǎn)。總買和總賣61下圖是委買/委賣總量和均價(jià)在分時(shí)圖上的圖形化表述

下圖是委買/委賣總量和均價(jià)在分時(shí)圖上的圖形化表述62通葡股份2007年4月13日的分時(shí)走勢圖，10:52委買總量線上穿委賣總量線，隨后展開一波7.5%的上漲行情

通葡股份2007年4月13日的分時(shí)走勢圖，10:52委買總量63逐筆成交

在Level-2之前，滬深交易所提供的都是行情快照，大家看到的分筆成交其實(shí)是兩次快照期間累計(jì)的成交量和最后一筆的價(jià)格，而逐筆成交則是真實(shí)的每筆成交價(jià)和成交量的明細(xì)數(shù)據(jù)。逐筆成交極大地提高了行情的透明度，是DDE深度數(shù)據(jù)估算的一項(xiàng)重要考量數(shù)據(jù)。逐筆成交64買賣隊(duì)列

買一或賣一的前50筆委托單明細(xì)，根據(jù)委托單的大小或委托單是否有規(guī)律，可以判斷委托是機(jī)構(gòu)、大戶、或散戶所為。買賣隊(duì)列是DDE的重點(diǎn)考量數(shù)據(jù)，它和逐筆數(shù)據(jù)一起作為“逐單分析”的原始數(shù)據(jù)。

買賣隊(duì)列651.2Level-2基礎(chǔ)數(shù)據(jù)的看盤

區(qū)分機(jī)構(gòu)和散戶委托單江泉實(shí)業(yè)2007年4月16日漲停板上的機(jī)構(gòu)掛單

1.2Level-2基礎(chǔ)數(shù)據(jù)的看盤區(qū)分機(jī)構(gòu)和散戶委托單66異常交易信息－撤單

異常交易信息－撤單67看懂Level-2動態(tài)行情

看懂Level-2動態(tài)行情68看懂隊(duì)列矩陣

看懂隊(duì)列矩陣69第二章逐單分析逐單分析是DDE(DataDepthEstimate)深度數(shù)據(jù)估算的重要組成部分，是對已成交委托單的分析。Level-2揭示了買賣隊(duì)列和逐筆成交，買賣隊(duì)列本質(zhì)上是被動成交方向上的委托單，而逐筆成交卻不是主動成交方向上的委托單，但我們可以根據(jù)逐筆成交數(shù)據(jù)和之前的委托隊(duì)列相比對計(jì)算出主動成交方向的委托單。獲得了全部已成交的委托單明細(xì)對我們進(jìn)一步的數(shù)據(jù)分析具有非常重要的意義。從技術(shù)上說逐單分析包括幾個(gè)重要環(huán)節(jié)，分別是：記憶委托隊(duì)列、記憶逐筆成交、逐筆成交和委托隊(duì)列相比對計(jì)算主動成交單、對全部的已成交委托單分類匯總、構(gòu)建分析模型指導(dǎo)投資決策(DDE)第二章逐單分析逐單分析是DDE(DataDepthEs70大智慧DDE產(chǎn)品使用說明書課件71看懂逐筆交易

逐筆交易演繹了買賣雙方委托單的成交過程，觀察逐筆交易能夠幫助我們理解逐單推算的方法，逐筆交易包含三列數(shù)據(jù)，分別是逐筆成交量，委托買入單量和委托賣出單量，逐筆成交揭示了每一筆成交對應(yīng)的買入委托單和賣出委托單。通過觀察逐筆交易我們可以更清楚地了解成交地過程，同時(shí)我們還可以了解逐單分析中誤差的程度大小以及產(chǎn)生誤差的原因，對于我們更好的應(yīng)用逐單統(tǒng)計(jì)有重要作用。逐筆交易的詳細(xì)說明請查看軟件說明書?？炊鸸P交易72大智慧DDE產(chǎn)品使用說明書課件73逐單分析數(shù)據(jù)的函數(shù)調(diào)用

對于逐單統(tǒng)計(jì)結(jié)果，我們給出了一系列函數(shù)供用戶調(diào)用，用戶可以用這些函數(shù)構(gòu)造自己的決策系統(tǒng)，事實(shí)上我們的DDE決策系統(tǒng)就完全構(gòu)造在這些函數(shù)的基礎(chǔ)上。我們一直強(qiáng)調(diào)構(gòu)造個(gè)性化的決策系統(tǒng)，原因在于我們提供的決策系統(tǒng)用戶量很大，對市場的沖擊最終會造成系統(tǒng)的鈍化

逐單分析數(shù)據(jù)的函數(shù)調(diào)用74成交單數(shù)模型和應(yīng)用

我們可以看到如何應(yīng)用逐單分析的基礎(chǔ)數(shù)據(jù)構(gòu)造一個(gè)最簡單而又非常有實(shí)戰(zhàn)價(jià)值的分析模型，對于投資者學(xué)習(xí)構(gòu)建自己的決策系統(tǒng)是一個(gè)重要的啟迪

成交單數(shù)模型和應(yīng)用我們可以看到如何應(yīng)用逐單分析的基礎(chǔ)數(shù)據(jù)構(gòu)75假設(shè)證券市場有很大的不確定性，任何模型都要先基于一定的假設(shè)，這個(gè)假設(shè)的合理性越強(qiáng)，模型才越貼近真實(shí)的情況，實(shí)用價(jià)值才越大。我們這個(gè)模型的假設(shè)是這樣的，機(jī)構(gòu)委托的平均每筆手?jǐn)?shù)大于散戶委托的平均每筆手?jǐn)?shù)。在這個(gè)模型里我們不需要知道機(jī)構(gòu)的委托手?jǐn)?shù)和散戶的委托手?jǐn)?shù)到底有多大，我們認(rèn)為，即使機(jī)構(gòu)拆單的情況下，其手?jǐn)?shù)仍然要比散戶的手?jǐn)?shù)大。

假設(shè)76推理買入量＝賣出量＝成交量；買入成交委托單數(shù)×平均買入委托每單手?jǐn)?shù)＝買入量賣出成交委托單數(shù)×平均賣出委托每單手?jǐn)?shù)＝賣出量買入成交委托單數(shù)/賣出成交委托單數(shù)＝平均賣出委托每單手?jǐn)?shù)/平均買入委托每單手?jǐn)?shù)

推理77根據(jù)我們的假設(shè)，機(jī)構(gòu)的每單委托量大于散戶的每單委托量，而委托單數(shù)又和委托量成反比，那么如果買入委托單數(shù)越大說明散戶買入越多，如果賣出委托單數(shù)越大說明機(jī)構(gòu)買入越多。

根據(jù)我們的假設(shè)，機(jī)構(gòu)的每單委托量大于散戶的每單委托量，而委托78構(gòu)造分析指標(biāo)

根據(jù)上面的推理，我們只要計(jì)算賣出委托單數(shù)和買入委托單數(shù)之間的差值，就可以知道當(dāng)日的籌碼是由散戶流向機(jī)構(gòu)還是由機(jī)構(gòu)流向散戶。

構(gòu)造分析指標(biāo)79應(yīng)用舉例

北海國發(fā)2007年4月25日上午走勢，不管股價(jià)如何波動，單數(shù)差持續(xù)向上，機(jī)構(gòu)吃貨跡象非常明顯

應(yīng)用舉例80短線精靈預(yù)警－機(jī)構(gòu)吃貨立即買入成交單大于50萬股或100萬元或和流通盤的比值大于0.1%

恒順醋業(yè)在20072007年4月25日有兩次機(jī)構(gòu)吃貨的預(yù)警，第一次發(fā)生在9點(diǎn)44分，當(dāng)時(shí)的單數(shù)差還較小，我們還不明確機(jī)構(gòu)意圖，就此買入風(fēng)險(xiǎn)較大，放棄。在以后兩個(gè)小時(shí)的成交中，股價(jià)窄幅波動，但單數(shù)差持續(xù)增加，機(jī)構(gòu)增倉跡象明顯，在13點(diǎn)17分再次發(fā)出機(jī)構(gòu)吃貨信號，股價(jià)上漲還很少，我們看到這種情況后就可以果斷買入，最終以漲停報(bào)收。

短線精靈預(yù)警－機(jī)構(gòu)吃貨立即買入成交單大于50萬股或100萬元81逐單分析的誤差逐單分析的過程存在誤差，誤差產(chǎn)生的原因是隊(duì)列矩陣不完整，誤差的大小和成交的活躍程度有關(guān)，成交發(fā)生在隊(duì)列之外的情況越多，誤差就越大。逐單分析的誤差82第三章DDE決策系統(tǒng)DDE決策系統(tǒng)的原理

DDE從三個(gè)方面對逐單分析的結(jié)果進(jìn)行了模型化分析，一是委托單的大小，反映不同資金能力的投資者的交易方向，我們稱之為DDX；二是委托單的數(shù)量，它反映了交易參與者的眾寡，稱為DDY；三是大單差分，是對大單質(zhì)量的評價(jià)，反映大資金的實(shí)力，稱為DDZ。我們用下圖來描繪其分析模式。盤中我們的系統(tǒng)總是實(shí)時(shí)的從3個(gè)方面對所有股票進(jìn)行分析計(jì)算，并動態(tài)排序，投資者可以從這些排序中迅速選擇指標(biāo)綜合評價(jià)較高的股票進(jìn)行操作。第三章DDE決策系統(tǒng)DDE決策系統(tǒng)的原理83DDE綜合決策頁面

DDE綜合決策頁面提供了如下幾項(xiàng)重要的數(shù)據(jù)：

DDX指標(biāo)當(dāng)日值排序(由高到低)DDX指標(biāo)當(dāng)日值是當(dāng)日大單買入凈量占流通盤的比率，這個(gè)排序代表就是當(dāng)日大資金買入比例的排序，排行靠前的股票往往具有短線爆發(fā)力。DDE綜合決策頁面84DDY當(dāng)日值排序(由高到低)DDY指標(biāo)是當(dāng)日賣出單數(shù)減去買入單數(shù)占散戶人數(shù)（估算值）的比例，排行靠前的股票代表當(dāng)日出貨散戶人數(shù)比例最大的股票。這個(gè)值一方面可以和DDX相互驗(yàn)證，另一方面可以發(fā)現(xiàn)主力悄悄建倉的股票。DDY當(dāng)日值排序(由高到低)85DDZ指標(biāo)排序(由高到低)有些多空爭斗比較激烈的股票，買賣雙方的買賣量都很大，DDZ的作用在于衡量買賣雙方大單的力度，這種股票對于大盤股或機(jī)構(gòu)分歧較大的股票比較有效，當(dāng)然對于多方主力占絕對優(yōu)勢的股票更容易排行靠前。DDZ指標(biāo)排序(由高到低)8661

DDX階段值排行(由高到低)表示一個(gè)階段大單買入凈量占流通盤比率靠前的股票，可以找出主力階段建倉的股票，可以發(fā)現(xiàn)一些中線牛股，這些股票在短線回調(diào)時(shí)是很好的買入機(jī)會

61

DDX階段值排行(由高到低)87DDY階段值排行(由高到低)表示一個(gè)階段散戶賣出最多的股票，可以發(fā)現(xiàn)一些主力悄悄建倉的股票。DDY階段值排行(由高到低)88DDE決策頁面的實(shí)戰(zhàn)價(jià)值

統(tǒng)計(jì)顯示DDE序列指標(biāo)排序靠前的股票走勢遠(yuǎn)遠(yuǎn)強(qiáng)于大盤，以次為基礎(chǔ)的投資組合收益強(qiáng)于大盤。DDE決策頁面的實(shí)戰(zhàn)價(jià)值89大智慧DDE產(chǎn)品使用說明書課件90大智慧DDE產(chǎn)品使用說明書課件