中信建投證券港股通操作手冊

9中信建投證券股份港股通交易風(fēng)險提醒書敬重的投資者：易互聯(lián)互通機(jī)制試點(diǎn)假設(shè)干規(guī)定和《上海證券交易所港股通投資者適當(dāng)性治理指引》等相關(guān)規(guī)定，我受力量，審慎考慮是否參與港股通交易。經(jīng)濟(jì)風(fēng)險、政策風(fēng)險、上市公司經(jīng)營風(fēng)險、技術(shù)風(fēng)險、不行抗力因素導(dǎo)致的風(fēng)險等之外，還可能面臨包括但不限于以下風(fēng)險：香港證券市場與內(nèi)地證券市場存在諸多差異，投資者參與港股通交易需遵守內(nèi)地與香港相關(guān)法律、行政法規(guī)、部門規(guī)章、標(biāo)準(zhǔn)性文件和業(yè)務(wù)規(guī)章，對香港證券市場有所了解；通過港股通參與香港證券市場交易與通過其他方式參與香港證券市場交易，也存在肯定的差異?！緲?biāo)的證券范圍存在限制風(fēng)險】投資者可以通過港股通買賣之日起，投資者將不得再行買入?！绢~度掌握風(fēng)險港股通業(yè)務(wù)試點(diǎn)期間存在每日額度和總額度限制?？傤~度余額少于一個每日額度的，上海證券交易所〔以下簡稱“上交所”〕證券交易效勞公司自下一港股通交易日起停頓承受買聯(lián)合交易全部限公司〔以下簡稱“聯(lián)交所”〕開市前階段，當(dāng)日額度解港股通業(yè)務(wù)每日額度和總額度的相關(guān)具體規(guī)定。【交易日風(fēng)險只有滬港兩地均為交易日且能夠滿足結(jié)算安指定網(wǎng)站公布的日期為準(zhǔn)。每個港股通交易日的交易時間包括開市前時段和持續(xù)交易時段，具體按聯(lián)交所的規(guī)定執(zhí)行。圣誕前夕〔1224〕、元旦前夕〔1231〕或除夕日為港股通交易日的，港股通僅有半天交易，且當(dāng)日為非交收日。所證券交易效勞公司及上交所對于發(fā)生交易特別狀況及實(shí)行相應(yīng)處擔(dān)。六、【匯率風(fēng)險】：港股通交易以港幣報價,投資者以人民幣交考匯率，并不等于最終結(jié)算匯率。港股通交易日日終，中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司〔以下簡稱“中國結(jié)算”〕進(jìn)展凈額換匯，將換匯本錢按成交金額分?jǐn)傊撩抗P交易，確定交易實(shí)際適用的結(jié)算匯率。七、投資者參與聯(lián)交所自動對盤系統(tǒng)交易，在聯(lián)交所開市前時段應(yīng)當(dāng)承受競價限價盤托付限于參與香時段內(nèi)，未成交申報可以撤銷。碎股交易系統(tǒng)賣出。下一港股通交易日起方可進(jìn)展港股通交易。T+0交易風(fēng)險】提示投資者留意，投資者當(dāng)日買入的港股通股票，經(jīng)確認(rèn)成交后，在交收前即可賣出，投資者應(yīng)當(dāng)關(guān)注因此可能產(chǎn)生的風(fēng)險。與內(nèi)地證券市場相比，聯(lián)交所在訂單申報的最小交易價差、每手股數(shù)、申風(fēng)險。15產(chǎn)生的風(fēng)險。十三、【不設(shè)漲跌幅限制風(fēng)險】港股通股票不設(shè)置漲跌幅限制，投資者應(yīng)當(dāng)關(guān)注因此可能產(chǎn)生的風(fēng)險。風(fēng)險?！緢髢r顯示顏色含義不同風(fēng)險】在香港證券市場，股票價格上漲時，股票報價屏幕上顯示的顏色為綠色，下跌時則為紅色，與的參數(shù)設(shè)置，避開慣性思維帶來的風(fēng)險。【權(quán)益證券存在交易限制風(fēng)險】投資者因港股通股票權(quán)益分派、轉(zhuǎn)換、上市公司被收購等情形或者特別狀況，所取得的港股通股票以外的聯(lián)交所上市證券，只能通過港股通賣出，但不得買入，上聯(lián)交所上市股票的認(rèn)購權(quán)利在聯(lián)交所上市的，可以通過港股通賣出，入或賣出?！咀C券交收期差異及證券交收延遲風(fēng)險】香港證券市場與收期為T+2益。假設(shè)投資者買入證券，在交收完成后才享有該證券的權(quán)益。同時，港股通交易的交收可能因香港消滅臺風(fēng)或黑色暴雨等發(fā)生延遲交收。開配售業(yè)務(wù)，將依據(jù)有關(guān)法規(guī)、規(guī)章或標(biāo)準(zhǔn)性文件的規(guī)定執(zhí)行?！炯t利發(fā)放延后風(fēng)險】對于在聯(lián)交所上市公司派發(fā)的現(xiàn)金〔港結(jié)算投資者通過港股通業(yè)務(wù)獲得的現(xiàn)金紅利將會較香港市場有所延后。交易日?！就镀憋L(fēng)險】由于中國結(jié)算是在匯總投資者意愿后再向香作為計算基準(zhǔn)；投票數(shù)量超出持有數(shù)量的，依據(jù)比例安排持有基數(shù)。1準(zhǔn)確算法安排差額局部。的余額進(jìn)展關(guān)注。相應(yīng)業(yè)務(wù)處理。二十四、【分級結(jié)算風(fēng)險】港股通境內(nèi)結(jié)算實(shí)施分級結(jié)算原則。一〕因結(jié)算參與人未完成與中國結(jié)算的二〕結(jié)算參與人對投資者消滅交收違約導(dǎo)致投資者未能取得應(yīng)收證券或資金；〔三〕結(jié)算參與人向中國結(jié)算發(fā)送的有關(guān)投資者的證券劃付指令四〕其他因結(jié)算參與人未遵守相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)章導(dǎo)致投資者利益受到損害的狀況。二十五、【稅費(fèi)風(fēng)險】香港市場收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)與內(nèi)地市場收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)不關(guān)規(guī)定繳納稅款。資決策的風(fēng)險。投資者參與港股通交易，不得從務(wù)監(jiān)察委員會、聯(lián)交所等規(guī)定的內(nèi)幕交易、虛假交易、操控價格、披露關(guān)于受禁交易的資料、披露虛假或具誤導(dǎo)性的資料以誘使進(jìn)展交法律法規(guī)及交易規(guī)定中對包含市場失當(dāng)行為在內(nèi)的其他違規(guī)情形和管措施。對于因上交所、中國結(jié)算制定、修改業(yè)務(wù)規(guī)章，或者依據(jù)業(yè)務(wù)規(guī)章履行自律監(jiān)管職責(zé)等造成的損失，擔(dān)當(dāng)。二十九、50A辦理指定交易。準(zhǔn)。港股，可以連續(xù)買入港股，但不行買入AA股資金，可以買入港股。大型股指數(shù)的成份股，恒生綜合中型股指數(shù)的成份股，上證A+H〔A股不在風(fēng)險警示板〕的H額度實(shí)行總量治理，設(shè)置每日額度，實(shí)行實(shí)時監(jiān)控。港股通總額度為2500105以證券交易所公告為準(zhǔn)。【轉(zhuǎn)戶程序】0不供給免費(fèi)行情效勞〔港股通業(yè)務(wù)統(tǒng)一供給的免費(fèi)一檔行情除外。【參與公司其他業(yè)務(wù)導(dǎo)致資金和證券占用】參與港股通交易，務(wù)；因交易規(guī)章、清算時間安排等緣由，如投資者在公司參與了其他現(xiàn)金類、固定收益類或其他業(yè)務(wù)、交易的，包括但不限于債券質(zhì)押式各業(yè)務(wù)具體交易規(guī)章、交收規(guī)定等，做好資金、證券的相關(guān)安排，避開前述資金和證券被占用風(fēng)險。對港股通交易與財務(wù)安排，避開因參與港